構造一體化的區(qū)域性金融網絡.

1、構造一體化的區(qū)域性金融網絡未來的北京在經濟上將不再是一個城市，而是一個開放的無界經濟體，是 京津冀合作區(qū)的龍頭，環(huán)渤海經濟體的核心。在這一經濟區(qū)域化的歷史進程 中，金融系統(tǒng)無疑是闖將。金融是現代經濟生活的血脈，是資本輸送和資源流 通的紐帶，因而經濟的融合首先是金融環(huán)境的對接。一方面，金融系統(tǒng)具有內 生的延展性、流動性、關聯(lián)性，它對消除壁壘、交流合作、互融互通有著天然 的需求，另一方面，金融業(yè)不可能脫離實體經濟而存在，金融領域區(qū)域化的前 提是整體經濟的區(qū)域化。如果經濟缺乏整合的基礎，金融整合就是無本之木； 相反，如果忽視金融領域的合作，經濟融合就會缺乏動力和能量，缺少潤滑和 營養(yǎng)。因而我們第一步

2、要分析環(huán)渤海區(qū)經濟整合的可能性。考察京津冀三地的比較優(yōu)勢，我們發(fā)現他們確實有非常明顯的互補性。從 產業(yè)分布上看，第一、二、三產業(yè)對北京市的經濟貢獻率分別為 0.9%、 26.6%、72.5%， 對天津市的經濟貢獻率為 0.3%、 62.3%、37.4%，對河北省的 經濟貢獻率為 5.7%、59.1%、35.2%。這一組數字顯示出三地在經濟結構方面具 有明顯差異：北京市的第三產業(yè)一枝獨秀，在智力資源，法律金融服務，醫(yī)療 衛(wèi)生，文化科技方面長足領先；天津市則在工業(yè)方面具有顯著強勢，電子、汽 車、化工、冶金、生物技術、能源、紡織行業(yè)都具有可觀前景；河北省的農業(yè) 比重則遠高于京津，廣闊的華北平原是京津

3、的“米袋子”和“菜籃子”。從發(fā)展方向上看，京津受制于土地資源的拘束，只能發(fā)展高端智力型產 業(yè)，并將勞動密集型和資源密集型產業(yè)向河北轉移；津冀擁有豐富的礦產資 源，但缺乏資本輸入、科技儲備和高端人才，而這正是北京的優(yōu)勢；北京地處 腹地，鐵路交通便利，但水路不便，天津和河北擁有優(yōu)質的港口，是北京國際貿易的門戶，而作為首都的北京在國際交流中具有無可比擬的便利條件，可以 為津冀兩地提供更多國際合作的機會。從上面的分析我們看到，京津冀三地在經濟上具有相當強的互補性，打破 行政區(qū)界，實現區(qū)域經濟流動整合必將為三地發(fā)展帶來可觀的能量。通過這種 區(qū)域合作，北京未來的發(fā)展方向必然是發(fā)展高端產業(yè)，不斷把智力和資本

4、向外 圍輸送；天津則依托本地人才優(yōu)勢和工業(yè)基礎實現智力成果工業(yè)化；而河北則 一方面利用廉價勞動力優(yōu)勢接收京津方面成熟的工業(yè)轉移，另一方面吸收京津 的科技成果，提高農業(yè)生產率，做京津的農業(yè)大后方。這一切交流、合作、重 組、整合，都離不開金融系統(tǒng)為之輸送資本和資源，正如人體組織移植成功的 前提是血管和神經的接駁一樣。目前金融系統(tǒng)的現狀還遠不能適應區(qū)域化經濟的要求，這緣自各地長期獨 立發(fā)展的現實，緣自為爭奪 GDP排名而各自為戰(zhàn)的積習，競爭多于合作，封閉 多于溝通。這不僅導致了低效的重復建設，更使地方保護主義盛行，本來連通 性的金融系統(tǒng)也被人為地按行政區(qū)域分割開來。例如北京的銀行業(yè)，每年存款 大于貸

5、款幾百億元，這些盈余存款大部分南流，而毗臨的天津、河北卻長期處 于“望貸若渴”的窘境，極大地制約了經濟發(fā)展。顯然，為了構造京津冀一體的區(qū)域性金融網絡，必須要打破幾道無形的壁 壘，這些壁壘當然不只危害金融系統(tǒng)，對整個地區(qū)經濟都是有百害而無一利 的。第一，行政壁壘。金融系統(tǒng)的構造是一項復雜的工程，各類金融機構的比 例，相互間的協(xié)調關系，在發(fā)放大額貸款時的協(xié)同、互相拆借，在企業(yè)經營行 為上的介入程度，在發(fā)生糾紛時的解決機制等等，都需要政府部門達成一致意 向，至少保留溝通渠道。長期以來各地政府部門在行政上各自為政，由此形成 的行政壁壘是最難攻破的一個。破除行政壁壘，以備忘錄的方式確定政府職 責，理順溝

6、通途徑 , 這是金融區(qū)域化的前提?？上驳氖?， 2004年的“廊坊共 識”確立的三地高層會晤制度已經為打破行政壁壘破冰，更正常化的行政磋商 必將為金融系統(tǒng)的區(qū)域化提供良好環(huán)境和制度性保障。第二，利益壁壘。任何一個融合過程都會讓某些人和組織的利益受損，比 如在京銀行可以跨地域發(fā)放貸款時，津冀本地銀行就會感到壓力，雖然這些新 增貸款對當地的經濟是有利而無害的 , 利益相關者也依然會盡力抵制外來競爭 者。這些基于個人或小團體利益的地方保護主義是金融區(qū)域化的宿敵，要打破 這一利益壁壘，最有效的方法是完善仲裁機制，保持行政溝通。第三，制度壁壘。金融機構在跨地域經營時會遇到各種各樣的地方土政 策，這些政策并

7、不針對外地金融機構，不屬于地方保護主義，但形式各異的地 方規(guī)定會極大影響效率，導致整個金融系統(tǒng)輸血不暢。不同的風險原則，不同 的信用評估方式，不同的經營準許等等皆屬此例。這些制度的地區(qū)性差異必須 通過協(xié)商解決，以期達成共識并形成制度。第四，信息壁壘。金融業(yè)是嚴重依賴于信息的行業(yè)。各地、各行業(yè)的存貸 款信息，企業(yè)和個人的信用信息，風險預警信息，行業(yè)發(fā)展信息等都對銀行、 證券、保險、信托機構的經營舉足輕重。然而現實是這些重要信息在各地區(qū)各 行業(yè)還不健全，各地的相關機構也不樂于共享真實的經濟數據，各種抵制壓力 無處不在。構造一個準確翔實的信息庫，建立一個快速通暢的信息通報機制是 一項刻不容緩的任務。

8、第五，人才壁壘。金融行業(yè)是一個以人才為基礎的專業(yè)性很強的行業(yè)，先 進的金融工具向經濟區(qū)域內其他地區(qū)轉移也意味著人才的轉移。由于歷史原 因，我國到目前為止還沒有實現人才的自由流動，戶口、福利、養(yǎng)老、子女教 育等都是制約人力資源轉移的現實問題。實現經濟區(qū)域化的一個基本前提就是 社會保障體系的區(qū)域化，解決勞動者在擇業(yè)過程中的后顧之憂，從而實現人盡 其才，才盡其用。如果我們下決心打破上面五個無形壁壘，構造一體化的區(qū)域性金融網絡就 只剩下技術工作了，包括：(1) 加快金融基礎設施建設，加快跨地域和跨機構的結算系統(tǒng)建設，加大 信息和服務的電子化，降低結算成本，提高信息流通速度和服務效率；(2) 創(chuàng)新金融工

9、具，在統(tǒng)一原則指導下，結合各地實際，探索多種融資工具 的綜合運用，創(chuàng)新各金融機構之間拆借和結算機制，探索并購貸款、異地貸 款、銀團貸款業(yè)務，支持商業(yè)銀行拓展跨地區(qū)的伴隨企業(yè)服務，鼓勵在京金融 服務機構異地從事資產評估、上市咨詢、發(fā)展規(guī)劃等金融服務；(3) 加快信用系統(tǒng)和風險控制系統(tǒng)的一體化進程，探索信用記錄收集和登記 制度，探索信用信息的保護和使用制度；(4) 加強跨地域金融犯罪打擊力度，防止不法分子借金融網絡跨地域作案；(5) 強化信息透明和預警機制，建立“金融防火墻”，完善金融保險業(yè)務， 預防金融事件跨地域傳播引發(fā)的體系性脆弱；(6) 加強與長三角、珠三角、西部經濟區(qū)、東三省經濟區(qū)的溝通與合作，最 終實現金融資源全國性的最佳配置。對北京金融業(yè)而言，環(huán)渤海經濟區(qū)只是第一步，是進一步拓展其輻射能量 的訓練場和大后方。這緣于北京的特殊地位：它在京津冀經濟區(qū)內構造的信證 平臺可以成為全國的標準；它在區(qū)域內的經驗是制定行業(yè)規(guī)則的依據；它具有 的雄厚資本實力可以透過京津冀延伸至東北和東南；它無可比擬的外匯吸納能 力和國際型人才可以支持全國的外貿企業(yè)。因而，首都北京作為中國北部的金 融中心是理所當然的事，成為中國金融市場的主導者也是情理之中。更進一 步，隨著中國經濟的崛起，對外貿易的屢創(chuàng)新高，國際資本在中國經濟中的介 入必然越來越深，中國在國