電梯項目建設申請報告（模板參考）

1、泓域咨詢 /電梯項目建設申請報告電梯項目建設申請報告目錄一、 項目名稱及建設性質3二、 項目承辦單位3三、 項目定位及建設理由4主要經濟指標一覽表4四、 產品規(guī)劃方案及生產綱領5產品規(guī)劃方案一覽表6五、 項目選址綜合評價6六、 建設方案7七、 監(jiān)事8八、 公司的目標、主要職責9九、 環(huán)境保護綜述10十、 項目運營期原輔材料供應及質量管理12主要原輔材料一覽表13十一、 項目實施保障措施13十二、 項目節(jié)能措施13十三、 建設投資估算14建設投資估算表15十四、 建設期利息16建設期利息估算表16十五、 流動資金17流動資金估算表18十六、 項目總投資19總投資及構成一覽表19十七、 資金籌措與

2、投資計劃20項目投資計劃與資金籌措一覽表20十八、 經濟評價財務測算21營業(yè)收入、稅金及附加和增值稅估算表21綜合總成本費用估算表23利潤及利潤分配表25十九、 項目盈利能力分析25項目投資現金流量表27二十、 財務生存能力分析28二十一、 償債能力分析28借款還本付息計劃表30二十二、 經濟評價結論30二十三、 項目風險對策31二十四、 總結31報告說明由于國際電梯企業(yè)的起步較早，技術、質量、品牌知名度等較為領先，進入中國市場的時間較早等，目前中國電梯市場主要由國際電梯龍頭占領。近幾年，我國民族電梯品牌也逐漸的到發(fā)展，特別是在中低速產品方面，技術水平已與外資電梯企業(yè)趨同。根據謹慎財務估算，項

3、目總投資15804.79萬元，其中：建設投資12800.32萬元，占項目總投資的80.99%；建設期利息164.40萬元，占項目總投資的1.04%；流動資金2840.07萬元，占項目總投資的17.97%。項目正常運營每年營業(yè)收入34900.00萬元，綜合總成本費用28650.51萬元，凈利潤4567.25萬元，財務內部收益率21.41%，財務凈現值5000.76萬元，全部投資回收期5.56年。本期項目具有較強的財務盈利能力，其財務凈現值良好，投資回收期合理。一、 項目名稱及建設性質（一）項目名稱電梯項目（二）項目建設性質本項目屬于擴建項目二、 項目承辦單位（一）項目承辦單位名稱xx有限公司（二

4、）項目聯系人曹xx三、 項目定位及建設理由實現“十三五”時期的發(fā)展目標，必須全面貫徹“創(chuàng)新、協(xié)調、綠色、開放、共享、轉型、率先、特色”的發(fā)展理念。機遇千載難逢，任務依然艱巨。只要全市上下精誠團結、拼搏實干、開拓創(chuàng)新、奮力進取，就一定能夠把握住機遇乘勢而上，就一定能夠加快實現全面提檔進位、率先綠色崛起。主要經濟指標一覽表序號項目單位指標備注1占地面積24667.00約37.00畝1.1總建筑面積42471.991.2基底面積13813.521.3投資強度萬元/畝332.202總投資萬元15804.792.1建設投資萬元12800.322.1.1工程費用萬元10991.542.1.2其他費用萬元1

5、549.232.1.3預備費萬元259.552.2建設期利息萬元164.402.3流動資金萬元2840.073資金籌措萬元15804.793.1自籌資金萬元9094.533.2銀行貸款萬元6710.264營業(yè)收入萬元34900.00正常運營年份5總成本費用萬元28650.516利潤總額萬元6089.667凈利潤萬元4567.258所得稅萬元1522.419增值稅萬元1331.9110稅金及附加萬元159.8311納稅總額萬元3014.1512工業(yè)增加值萬元10026.3613盈虧平衡點萬元14527.23產值14回收期年5.5615內部收益率21.41%所得稅后16財務凈現值萬元5000.76

6、所得稅后四、 產品規(guī)劃方案及生產綱領本期項目產品主要從國家及地方產業(yè)發(fā)展政策、市場需求狀況、資源供應情況、企業(yè)資金籌措能力、生產工藝技術水平的先進程度、項目經濟效益及投資風險性等方面綜合考慮確定。具體品種將根據市場需求狀況進行必要的調整，各年生產綱領是根據人員及裝備生產能力水平，并參考市場需求預測情況確定，同時，把產量和銷量視為一致，本報告將按照初步產品方案進行測算。產品規(guī)劃方案一覽表序號產品（服務）名稱單位單價（元）年設計產量產值1電梯undefinedundefined2電梯undefinedundefined3電梯undefinedundefined4.undefined5.undefi

7、ned6.undefined合計xxx34900.00五、 項目選址綜合評價項目選址所處位置交通便利、地勢平坦、地理位置優(yōu)越，有利于項目生產所需原料、輔助材料和成品的運輸。通訊便捷，水資源豐富，能源供應充裕。項目選址周圍沒有自然保護區(qū)、風景名勝區(qū)、生活飲用水水源地等環(huán)境敏感目標，自然環(huán)境條件良好。擬建工程地勢開闊，有利于大氣污染物的擴散，區(qū)域大氣環(huán)境質量良好。項目選址具備良好的原料供應、供水、供電條件，生產、生活用水全部由項目建設地提供，完全可以保障供應。六、 建設方案1、本項目建構筑物完全按照現代化企業(yè)建設要求進行設計，采用輕鋼結構、框架結構建設，并按建筑抗震設計規(guī)范（GB500112010

8、）的規(guī)定及當地有關文件采取必要的抗震措施。整個廠房設計充分利用自然環(huán)境，強調豐富的空間關系，力求設計新穎、優(yōu)美舒適。主要建筑物的圍護結構及屋面，符合建筑節(jié)能和防滲漏的要求；車間廠房設有天窗進行采光和自然通風，應選用氣密性和防水性良好的產品。.2、生產車間的建筑采用輕鋼框架結構。在符合國家現行有關規(guī)范的前提下，做到結構整體性能好，有利于抗震防腐，并節(jié)省投資，施工方便。在設計上充分考慮了通風設計，避免火災、爆炸的危險性。.3、建筑內部裝修設計防火規(guī)范，耐火等級為二級；屋面防水等級為三級，按照屋面工程技術規(guī)范要求施工。.4、根據地質條件及生產要求，對本裝置土建結構設計初步定為：生產車間采用鋼筋混凝土

9、獨立基礎。.5、根據項目的自身情況及當地規(guī)劃建設管理部門對該區(qū)域建筑結構的要求，確定本項目生產生間擬采用全鋼結構。.6、本項目的抗震設防烈度為6度，設計基本地震加速度值為 0.05g，建筑抗震設防類別為丙類，抗震等級為三級。.7、建筑結構的設計使用年限為50年，安全等級為二級。七、 監(jiān)事1、本章程關于不得擔任董事的情形、同時適用于監(jiān)事。董事、總經理和其他高級管理人員不得兼任監(jiān)事。2、監(jiān)事應當遵守法律、行政法規(guī)和本章程，對公司負有忠實義務和勤勉義務，不得利用職權收受賄賂或者其他非法收入，不得侵占公司的財產。3、監(jiān)事的任期每屆為3年。監(jiān)事任期屆滿，連選可以連任。4、監(jiān)事任期屆滿未及時改選，或者監(jiān)事

10、在任期內辭職導致監(jiān)事會成員低于法定人數的，在改選出的監(jiān)事就任前，原監(jiān)事仍應當依照法律、行政法規(guī)和本章程的規(guī)定，履行監(jiān)事職務。5、監(jiān)事應當保證公司披露的信息真實、準確、完整。6、監(jiān)事可以列席董事會會議，并對董事會決議事項提出質詢或者建議。7、監(jiān)事不得利用其關聯關系損害公司利益，若給公司造成損失的，應當承擔賠償責任。8、監(jiān)事執(zhí)行公司職務時違反法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章或本章程的規(guī)定，給公司造成損失的，應當承擔賠償責任。八、 公司的目標、主要職責（一）目標近期目標：深化企業(yè)改革，加快結構調整，優(yōu)化資源配置，加強企業(yè)管理，建立現代企業(yè)制度；精干主業(yè)，分離輔業(yè)，增強企業(yè)市場競爭力，加快發(fā)展；提高企業(yè)經濟效

11、益，完善管理制度及運營網絡。遠期目標：探索模式創(chuàng)新、制度創(chuàng)新、管理創(chuàng)新的產業(yè)發(fā)展新思路。堅持發(fā)展自主品牌，提升企業(yè)核心競爭力。此外，面向國際、國內兩個市場，優(yōu)化資源配置，實施多元化戰(zhàn)略，向產業(yè)集團化發(fā)展，力爭利用3-5年的時間把公司建設成具有先進管理水平和較強市場競爭實力的大型企業(yè)集團。（二）主要職責1、執(zhí)行國家法律、法規(guī)和產業(yè)政策，在國家宏觀調控和行業(yè)監(jiān)管下，以市場需求為導向，依法自主經營。2、根據國家和地方產業(yè)政策、電梯行業(yè)發(fā)展規(guī)劃和市場需求，制定并組織實施公司的發(fā)展戰(zhàn)略、中長期發(fā)展規(guī)劃、年度計劃和重大經營決策。3、根據國家法律、法規(guī)和電梯行業(yè)有關政策，優(yōu)化配置經營要素，組織實施重大投資活

12、動，對投入產出效果負責，增強市場競爭力，促進區(qū)域內電梯行業(yè)持續(xù)、快速、健康發(fā)展。4、深化企業(yè)改革，加快結構調整，轉換企業(yè)經營機制，建立現代企業(yè)制度，強化內部管理，促進企業(yè)可持續(xù)發(fā)展。5、指導和加強企業(yè)思想政治工作和精神文明建設，統(tǒng)一管理公司的名稱、商標、商譽等無形資產，搞好公司企業(yè)文化建設。6、在保證股東企業(yè)合法權益和自身發(fā)展需要的前提下，公司可依照公司法等有關規(guī)定，集中資產收益，用于再投入和結構調整。九、 環(huán)境保護綜述（一）生態(tài)保護紅線項目所在地為工業(yè)用地，不涉及生態(tài)紅線。（二）環(huán)境質量底線1、根據大氣監(jiān)測結果表明，評價區(qū)大氣各監(jiān)測點各項指標均滿足GB3095-2012環(huán)境空氣質量標準中的二

13、級標準及其他相應標準，說明大氣質量較好，有一定環(huán)境容量；正常工作下，本項目各污染物對保護目標影響較小。2、根據地表水監(jiān)測結果表明：監(jiān)測因子均滿足GB3838-2002地表水環(huán)境質量標準中類標準，表明地表水環(huán)境現狀良好，具有一定的環(huán)境容量。本項目不直接向地表水體排放廢水，生活污水經化糞池收集后，定期清撈用于農田施肥。本項目建成后對區(qū)域地表水體影響較小。3、根據噪聲監(jiān)測結果表明：晝、夜間聲環(huán)境質量均滿足GB3096-2008聲環(huán)境質量標準中2類標準，聲環(huán)境質量現狀較好，本項目各設備噪聲經隔聲降噪和距離衰減后，廠界噪聲不超標，對周圍環(huán)境影響較小。（三）資源利用上線本項目原輔料均為外購；企業(yè)用水由供水

14、管網供給，項目用電為統(tǒng)一供應。項目原輔料、水、電供應充足，生產過程盡可能做到合理利用和節(jié)約能耗，最大限度地減少物耗、能耗。（四）環(huán)境準入負面清單對照產業(yè)結構調整指導目錄（2011年本）及國家發(fā)展改革委關于修改有關條款的決定，本項目不屬于其中的中限制類、淘汰類建設項目，可視為允許類建設項目。因此，本項目的建設與國家和地方的產業(yè)政策相符，滿足負面清單管理要求。綜上所述，本項目的建設符合“三線一單”相關要求。十、 項目運營期原輔材料供應及質量管理（一）主要原材料供應本期工程項目原材料及輔助材料均在國內市場采購，xx有限公司擁有穩(wěn)定的供應渠道并且和這些供應商建立了比較密切的上下游客戶關系。（二）主要原

15、材料及輔助材料管理1、本期工程項目原料采購后應按質量（等級）要求貯存在原料倉庫內，同時，對輔助材料購置的要求均為事先檢驗以保證輔助材料的質量和生產需要，不合格原材料不得進入公司倉庫，應嚴把原材料質量關，確保產品生產質量。2、按目前市場的需求情況，原料存儲時間約為20天至30天，存放在原料倉庫內；本期工程項目將建設原料倉庫和輔助材料倉庫，以滿足本期工程項目生產的需要。3、原材料倉庫按品種分類存儲；庫內原輔材料的保管應按批號分存，建立嚴格的入庫、分發(fā)制度，堅決杜絕分發(fā)差錯，堅決杜絕因混批錯號、混用原材料而造成的質量事故。主要原輔材料一覽表序號主要原輔材料單位年消耗量備注1.2.3.4.5.6.7.

16、8.合計.十一、 項目實施保障措施為了使本項目盡早建成投產并發(fā)揮其社會效益和經濟效益，應盡快委托有資質的設計單位進行工程設計并落實建設資金，同時，要積極做好設備考察和訂貨工作。為確保工程進度和投產后達到預期效益，應科學合理地安排工期，做好市場開發(fā)和人員培訓工作。十二、 項目節(jié)能措施1、建立能源計量系統(tǒng)，實行企業(yè)、車間、重點工序（設備）三級計量管理體系，配備相應的登記表和設備，建立能源計量器具臺帳和計量器具檔案。2、建立能源統(tǒng)計工作制度，對涉及能源購入、貯存、加工轉換、輸送分配和最終使用四個環(huán)節(jié)設置分類統(tǒng)計報表，細化到主要生產、輔助生產、采暖（制冷）照明等工序（工藝）。3、本項目實行能源三級管理

17、，廠級設能源管理機構，依法對公司能源管理工作負責配置和管理能源計量工具。車間設節(jié)能小組，實施節(jié)能措施，負責節(jié)約和合理用能。班組設節(jié)能員，監(jiān)督實施節(jié)能規(guī)定，及時糾正能源浪費現象，提出合理用能建議。4、加大節(jié)能獎懲考核辦法的考核力度。通過建立“目標明確，責任落實，強化考核，獎懲分明”的責任制體系，強力推進節(jié)能工作的有效實施。對整體節(jié)能工作實施動態(tài)管理以確保節(jié)能工作的順利開展。5、公司建立完善的能源管理機構及能耗統(tǒng)計系統(tǒng)。各用能環(huán)節(jié)做到用能單獨計量和經濟核算。能源管理機構人員配備完全符合國家有關法律、法規(guī)、條例規(guī)定及要求。十三、 建設投資估算本期項目建設投資12800.32萬元，包括：工程費用、工程

18、建設其他費用和預備費三個部分。（一）工程費用工程費用包括建筑工程費、設備購置費、安裝工程費等；工程建設其他費用包括：建設管理費、勘察設計費、生產準備費、其他前期工作費用，合計10991.54萬元。1、建筑工程費估算根據估算，本期項目建筑工程費為5247.01萬元。2、設備購置費估算設備購置費的估算是根據國內外制造廠家（商）報價和類似工程設備價格，同時參照機電產品報價手冊和建設項目概算編制辦法及各項概算指標規(guī)定的相應要求進行，并考慮必要的運雜費進行估算。本期項目設備購置費為5375.53萬元。3、安裝工程費估算本期項目安裝工程費為369.00萬元。（二）工程建設其他費用本期項目工程建設其他費用為

19、1549.23萬元。（三）預備費本期項目預備費為259.55萬元。建設投資估算表單位：萬元序號項目建筑工程設備購置安裝工程其他費用合計1工程費用5247.015375.53369.0010991.541.1建筑工程費5247.015247.011.2設備購置費5375.535375.531.3安裝工程費369.00369.002其他費用1549.231549.232.1土地出讓金673.17673.173預備費259.55259.553.1基本預備費119.37119.373.2漲價預備費140.18140.184投資合計12800.32十四、 建設期利息按照建設規(guī)劃，本期項目建設期為12個月

20、，其中申請銀行貸款6710.26萬元，貸款利率按4.9%進行測算,建設期利息164.40萬元。建設期利息估算表單位：萬元序號項目合計第1年第2年1借款1.1建設期利息164.40164.400.001.1.1期初借款余額6710.261.1.2當期借款6710.266710.260.001.1.3當期應計利息164.40164.400.001.1.4期末借款余額6710.266710.261.2其他融資費用1.3小計164.40164.400.002債券2.1建設期利息2.1.1期初債務余額2.1.2當期債務金額2.1.3當期應計利息2.1.4期末債務余額2.2其他融資費用2.3小計3合計16

21、4.40164.400.00十五、 流動資金流動資金是指項目建成投產后，為進行正常運營，用于購買輔助材料、燃料、支付工資或者其他經營費用等所需的周轉資金。流動資金測算一般采用分項詳細測算法或擴大指標法，根據企業(yè)流動資金周轉情況及本項目產品生產特點和項目運營特點，該項目流動資金測算參照同行業(yè)流動資產和流動負債的合理周轉天數，采用分項詳細測算法進行測算。根據測算，本期項目流動資金為2840.07萬元。流動資金估算表單位：萬元序號項目第1年第2年第3年第4年第5年1流動資產13131.3415319.8917508.4521885.561.1應收賬款5909.106893.957878.809848

22、.501.2存貨4595.975361.966127.967659.951.2.1原輔材料1378.791608.591838.382297.981.2.2燃料動力68.9480.4391.92114.901.2.3在產品2114.152466.512818.863523.581.2.4產成品1034.091206.441378.791723.491.3現金1050.501225.591400.671750.841.4預付賬款1575.761838.392101.022626.272流動負債11427.2913331.8415236.3919045.492.1應付賬款4113.834799.4

23、75485.106856.382.2預收賬款7313.478532.389751.2912189.113流動資金1704.041988.052272.062840.074流動資金增加1704.04284.01284.01568.015鋪底流動資金3939.404595.975252.546565.67十六、 項目總投資本期項目總投資包括建設投資、建設期利息和流動資金。根據謹慎財務估算，項目總投資15804.79萬元，其中：建設投資12800.32萬元，占項目總投資的80.99%；建設期利息164.40萬元，占項目總投資的1.04%；流動資金2840.07萬元，占項目總投資的17.97%。總投資

24、及構成一覽表單位：萬元序號項目指標占總投資比例1總投資15804.79100.00%1.1建設投資12800.3280.99%1.1.1工程費用10991.5469.55%1.1.1.1建筑工程費5247.0133.20%1.1.1.2設備購置費5375.5334.01%1.1.1.3安裝工程費369.002.33%1.1.2工程建設其他費用1549.239.80%1.1.2.1土地出讓金673.174.26%1.1.2.2其他前期費用876.065.54%1.2.3預備費259.551.64%1.2.3.1基本預備費119.370.76%1.2.3.2漲價預備費140.180.89%1.2建

25、設期利息164.401.04%1.3流動資金2840.0717.97%十七、 資金籌措與投資計劃本期項目總投資15804.79萬元，其中申請銀行長期貸款6710.26萬元，其余部分由企業(yè)自籌。項目投資計劃與資金籌措一覽表單位：萬元序號項目數據指標占總投資比例1總投資15804.79100.00%1.1建設投資12800.3280.99%1.2建設期利息164.401.04%1.3流動資金2840.0717.97%2資金籌措15804.79100.00%2.1項目資本金9094.5357.54%2.1.1用于建設投資6090.0638.53%2.1.2用于建設期利息164.401.04%2.1.

26、3用于流動資金2840.0717.97%2.2債務資金6710.2642.46%2.2.1用于建設投資6710.2642.46%2.2.2用于建設期利息2.2.3用于流動資金2.3其他資金十八、 經濟評價財務測算（一）營業(yè)收入估算本期項目達產年預計每年可實現營業(yè)收入34900.00萬元；具體測算數據詳見營業(yè)收入稅金及附加和增值稅估算表所示。營業(yè)收入、稅金及附加和增值稅估算表單位：萬元序號項目第1年第2年第3年第4年第5年1營業(yè)收入20940.0024430.0027920.0034900.002增值稅716.61870.431024.261331.912.1銷項稅2722.203175.903

27、629.604537.002.2進項稅2005.592305.472605.343205.093稅金及附加85.99104.45122.92159.833.1城建稅50.1660.9371.7093.233.2教育費附加21.5026.1130.7339.963.3地方教育附加14.3317.4120.4926.64（二）達產年增值稅估算根據中華人民共和國增值稅暫行條例的規(guī)定和關于全國實施增值稅轉型改革若干問題的通知及相關規(guī)定，本期項目達產年應繳納增值稅計算如下：達產年應繳增值稅=銷項稅額-進項稅額=1331.91萬元。（三）綜合總成本費用估算本期項目總成本費用主要包括外購原材料費、外購燃料動

28、力費、工資及福利費、修理費、其他費用（其他制造費用、其他管理費用、其他營業(yè)費用）、折舊費、攤銷費和利息支出等。本期項目年綜合總成本費用的估算是以產品的綜合總成本費用為基點進行，根據謹慎財務測算，當項目達到正常生產年份時，按達產年經營能力計算，本期項目綜合總成本費用28650.51萬元，其中：可變成本24194.18萬元，固定成本4456.33萬元。達產年項目經營成本27633.45萬元。具體測算數據詳見綜合總成本費用估算表所示。綜合總成本費用估算表單位：萬元序號項目第1年第2年第3年第4年第5年1原材料、燃料費13840.2916147.0018453.7223067.152工資及福利費112

29、7.031127.031127.031127.033修理費300.87300.87300.87300.874其他費用3138.403138.403138.403138.404.1其他制造費用250.04250.04250.04250.044.2其他管理費用220.24220.24220.24220.244.3其他營業(yè)費用2668.122668.122668.122668.125經營成本18406.5920713.3023020.0227633.456折舊費674.80674.80674.80674.807攤銷費13.4613.4613.4613.468利息支出328.80328.80328.8

30、0328.809總成本費用19423.6521730.3624037.0828650.519.1其中：固定成本4456.334456.334456.334456.339.2可變成本14967.3217274.0319580.7524194.18（四）稅金及附加本期項目稅金及附加主要包括城市維護建設稅、教育費附加和地方教育附加。根據謹慎財務測算，本期項目達產年應納稅金及附加159.83萬元。（五）利潤總額及企業(yè)所得稅根據國家有關稅收政策規(guī)定，本期項目達產年利潤總額（PFO）：利潤總額=營業(yè)收入-綜合總成本費用-稅金及附加=6089.66（萬元）。企業(yè)所得稅稅率按25.00%計征，根據規(guī)定本期項目

31、應繳納企業(yè)所得稅，達產年應納企業(yè)所得稅：企業(yè)所得稅=應納稅所得額稅率=6089.6625.00%=1522.41（萬元）。（六）利潤及利潤分配該項目達產年可實現利潤總額6089.66萬元，繳納企業(yè)所得稅1522.41萬元，其正常經營年份凈利潤：凈利潤=達產年利潤總額-企業(yè)所得稅=6089.66-1522.41=4567.25（萬元）。利潤及利潤分配表單位：萬元序號項目第1年第2年第3年第4年第5年1營業(yè)收入20940.0024430.0027920.0034900.002稅金及附加85.99104.45122.92159.833總成本費用19423.6521730.3624037.082865

32、0.514利潤總額1430.362595.193760.006089.665應納所得稅額1430.362595.193760.006089.666所得稅357.59648.80940.001522.417凈利潤1072.771946.392820.004567.258期初未分配利潤0.00965.492620.694896.639可供分配的利潤1072.772911.885440.699463.8810法定盈余公積金107.28291.19544.07946.3911可供分配的利潤965.492620.694896.638517.4912未分配利潤965.492620.694896.63851

33、7.4913息稅前利潤2116.753572.795028.807940.87十九、 項目盈利能力分析（一）財務內部收益率（所得稅后）項目財務內部收益率（FIRR），系指項目在整個計算期內各年凈現金流量現值累計為零時的折現率，本期項目財務內部收益率為：財務內部收益率（FIRR）=21.41%。本期項目投資財務內部收益率21.41%，高于行業(yè)基準內部收益率，表明本期項目對所占用資金的回收能力要大于同行業(yè)占用資金的平均水平，投資使用效率較高。（二）財務凈現值（所得稅后）所得稅后財務凈現值（FNPV）系指項目按設定的折現率，計算項目經營期內各年現金流量的現值之和：財務凈現值（FNPV）=5000.7

34、6（萬元）。以上計算結果表明，財務凈現值5000.76萬元（大于0），說明本期項目具有較強的盈利能力，在財務上是可以接受的。（三）投資回收期（所得稅后）投資回收期是指以項目的凈收益抵償全部投資所需要的時間，是財務上投資回收能力的主要靜態(tài)指標；全部投資回收期（Pt）=（累計現金流量開始出現正值年份數）-1+上年累計現金凈流量的絕對值/當年凈現金流量，本期項目投資回收期：投資回收期（Pt）=5.56年。本期項目全部投資回收期5.56年，要小于行業(yè)基準投資回收期，說明項目投資回收能力高于同行業(yè)的平均水平，這表明項目的投資能夠及時回收，盈利能力較強，故投資風險性相對較小。項目投資現金流量表單位：萬元序

35、號項目第1年第2年第3年第4年第5年1現金流入0.0020940.0024430.0027920.0034900.001.1營業(yè)收入0.0020940.0024430.0027920.0034900.002現金流出12800.3220196.6221101.7625130.9928645.302.1建設投資12800.320.002.2流動資金1704.04284.011988.05852.022.3經營成本18406.5920713.3023020.0227633.452.4稅金及附加85.99104.45122.92159.833所得稅前凈現金流量-12800.32743.383328.2

36、42789.016254.704累計所得稅前凈現金流量-12800.32-12056.94-8728.70-5939.69315.015調整所得稅529.19893.201257.201985.226所得稅后凈現金流量-12800.32385.792679.441849.014732.297累計所得稅后凈現金流量-12800.32-12414.53-9735.09-7886.08-3153.79計算指標1、項目投資財務內部收益率（所得稅前）：28.37%；2、項目投資財務內部收益率（所得稅后）：21.41%；3、項目投資財務凈現值（所得稅前，ic=14%）：10444.07萬元；4、項目投資財

37、務凈現值（所得稅后，ic=14%）：5000.76萬元；5、項目投資回收期（所得稅前）：4.95年；6、項目投資回收期（所得稅后）：5.56年。二十、 財務生存能力分析從經營活動、投資活動和籌資活動全部現金流量來看，計算期內各年累計盈余資金都大于零，運營期不需要增加維持運營所需投資，說明本期項目有足夠的凈現金流量維持正常生產運營活動，而且，累計盈余資金逐年增加，項目的現金流量狀況較好；因此，本期項目具備較強的財務盈力能力。二十一、 償債能力分析（一）債務資金償還計劃本期項目按照“按月還息，到期還本”的模式償還建設投資借款計算，還款期為10年。借款償還資金來源主要是項目運營期稅后利潤。（二）利息備付率測算按照建設項目經濟評價方法與參數（第三版）的規(guī)定，利息備付率系指在借款償還期內的息稅前利潤（EBIT）與應付利息（PI）的比值，它從付息資金來源的充裕性角度反映出項目償還債務利息的保障程度，本期項目達產年利息備付率（ICR）為24.15。本期項目實施后各年的利息備付率均高于利息備付率的最低可接受值，說明本期項目建成正常運營后利息償付的保障程度較高。（三）償債備付率測算按照建設項目經濟評價方法與參數（第三版）的規(guī)定，償債備付率系指在借款償還期內，可