2023年保薦代表人考試《投資銀行業(yè)務(wù)》復(fù)習(xí)資料題庫完整版

1、2023年保薦代表人考試投資銀行業(yè)務(wù)復(fù)習(xí)資料題庫完整版1.保薦機構(gòu)及保薦代表人履行保薦職責(zé)可以對發(fā)行人行使的權(quán)利包括（ ）。2014年6月真題A.對發(fā)行人的信息披露文件及向中國證監(jiān)會、證券交易所提交的其他文件進行事后審閱B.列席發(fā)行人的股東大會、董事會和監(jiān)事會C.定期或者不定期對發(fā)行人進行回訪，查閱保薦工作需要的發(fā)行人材料D.按照中國證監(jiān)會、證券交易所信息披露規(guī)定，對發(fā)行人違法違規(guī)的事項發(fā)表公開聲明E.對有關(guān)部門關(guān)注的發(fā)行人相關(guān)事項進行核查，必要時可聘請相關(guān)證券服務(wù)機構(gòu)配合【答案】:B|C|D|E【解析】:證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法（2017年修訂）第50條規(guī)定，保薦機構(gòu)及其保薦代表人履行保

2、薦職責(zé)可對發(fā)行人行使下列權(quán)利：要求發(fā)行人按照本辦法規(guī)定和保薦協(xié)議約定的方式，及時通報信息；定期或者不定期對發(fā)行人進行回訪，查閱保薦工作需要的發(fā)行人材料；列席發(fā)行人的股東大會、董事會和監(jiān)事會；對發(fā)行人的信息披露文件及向中國證監(jiān)會、證券交易所提交的其他文件進行事前審閱；對有關(guān)部門關(guān)注的發(fā)行人相關(guān)事項進行核查，必要時可聘請相關(guān)證券服務(wù)機構(gòu)配合；按照中國證監(jiān)會、證券交易所信息披露規(guī)定，對發(fā)行人違法違規(guī)的事項發(fā)表公開聲明；中國證監(jiān)會規(guī)定或者保薦協(xié)議約定的其他權(quán)利。2.IPO老股轉(zhuǎn)讓時，公司股東擬公開發(fā)售的股份需持有36個月的起止日為（ ）。2014年6月真題A.自取得股份之日起至股東大會通過老股轉(zhuǎn)讓方案

3、表決日B.自股份公司成立之日起至首發(fā)申請材料受理之日C.自股份公司成立之日起至招股說明書預(yù)披露日D.自取得股份之日起至發(fā)審會召開日E.自取得股份之日起至首發(fā)申請獲得證監(jiān)會批文日【答案】:A【解析】:首次公開發(fā)行股票時公司股東公開發(fā)售股份暫行規(guī)定（2014年修訂）第5條第1款規(guī)定，公司首次公開發(fā)行時，公司股東公開發(fā)售的股份，其已持有時間應(yīng)當(dāng)在36個月以上。根據(jù)發(fā)行監(jiān)管問答落實首發(fā)承諾及老股轉(zhuǎn)讓規(guī)定，上述“36個月持有期”的要求，是指擬減持公司股份的股東自取得該等股份之日起至股東大會通過老股轉(zhuǎn)讓方案表決日止，不低于36個月。3.下列關(guān)于資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的說法，正確的是（ ）。A.管理人未取得資產(chǎn)管理

4、業(yè)務(wù)資格開展資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的，登記結(jié)算機構(gòu)可取消其會員資格B.中國證券投資基金業(yè)協(xié)會可以對管理人、資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)參與人從事資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)進行定期或者不定期的現(xiàn)場和非現(xiàn)場自律檢查C.專項計劃被交易場所、登記結(jié)算機構(gòu)、證券業(yè)協(xié)會等自律組織采取自律措施的管理人，證監(jiān)會對直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員可相應(yīng)采取談話提醒、書面警示、要求參加強制培訓(xùn)等紀(jì)律處分D.中國證券業(yè)協(xié)會負(fù)責(zé)專項計劃的備案和自律管理【答案】:B【解析】:根據(jù)資產(chǎn)支持專項計劃備案管理辦法具體分析如下：A項，第25條規(guī)定，管理人未取得資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)資格開展資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的，基金業(yè)協(xié)會可取消其會員資格，移交中國證監(jiān)會處理，且1年之內(nèi)不

5、再受理相關(guān)備案申請。對直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，協(xié)會可認(rèn)定為不適當(dāng)人選。B項，第23條規(guī)定，基金業(yè)協(xié)會可以對管理人、資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)參與人從事資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)進行定期或者不定期的現(xiàn)場和非現(xiàn)場自律檢查，管理人、資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)參與人應(yīng)當(dāng)予以配合?；饦I(yè)協(xié)會工作人員依據(jù)自律檢查規(guī)則進行檢查時，不得少于2人，并應(yīng)當(dāng)出示合法證件；對檢查中知曉的商業(yè)秘密負(fù)有保密的義務(wù)。在檢查過程中，基金業(yè)協(xié)會工作人員應(yīng)當(dāng)忠于職守，公正廉潔，接受監(jiān)督，不得利用職務(wù)牟取私利。C項，第26條規(guī)定，管理人有下列情形之一的，基金業(yè)協(xié)會可視情節(jié)輕重，相應(yīng)采取談話提醒、書面警示、要求限期改正、暫停備案3個月等紀(jì)律處分；對直接負(fù)

6、責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，基金業(yè)協(xié)會可相應(yīng)采取談話提醒、書面警示、要求參加強制培訓(xùn)等紀(jì)律處分。多次報備不及時、不完備、未按要求補正；不配合問詢、約談；專項計劃被交易場所、登記結(jié)算機構(gòu)、證券業(yè)協(xié)會等自律組織采取自律措施；計劃說明書等備案材料的內(nèi)容與格式不符合基金業(yè)協(xié)會要求；其他違反自律規(guī)則的行為。對管理人不可采取要求參加強制培訓(xùn)的紀(jì)律處分。D項，第3條規(guī)定，中國證券投資基金業(yè)協(xié)會（以下簡稱基金業(yè)協(xié)會）負(fù)責(zé)專項計劃的備案和自律管理。4.根據(jù)非上市公眾公司重大資產(chǎn)重組管理辦法的規(guī)定，下列說法正確的有（ ）。2016年5月真題股東大會就重大資產(chǎn)重組事項作出的決議，必須經(jīng)過出席會議的股東所持表決權(quán)

7、2/3以上通過公眾公司股東人數(shù)超過200人的，應(yīng)當(dāng)對出席會議的持股比例在5%以下的股東表決情況實施單獨計票，公眾公司應(yīng)當(dāng)在決議后及時披露表決情況公眾公司重大資產(chǎn)重組可以使用現(xiàn)金、股份、可轉(zhuǎn)換債券、優(yōu)先股等支付手段購買資產(chǎn)，使用股份、可轉(zhuǎn)換債券、優(yōu)先股等支付手段購買資產(chǎn)的，其支付手段的價格由交易雙方自行協(xié)商確定公眾公司向控股股東發(fā)行股份購買資產(chǎn)，控股股東以資產(chǎn)認(rèn)購而取得的公眾公司股份，自股份發(fā)行結(jié)束之日起12個月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓獨立財務(wù)顧問應(yīng)當(dāng)按照證監(jiān)會的相關(guān)規(guī)定，對實施重大資產(chǎn)重組的公眾公司履行持續(xù)督導(dǎo)職責(zé)，持續(xù)督導(dǎo)的期限自中國證監(jiān)會核準(zhǔn)之日起，應(yīng)當(dāng)不少于一個完整會計年度。A.、B.、C.、D.、E

8、.、【答案】:D【解析】:、兩項，非上市公眾公司重大資產(chǎn)重組管理辦法第15條規(guī)定，股東大會就重大資產(chǎn)重組事項作出的決議，必須經(jīng)出席會議的股東所持表決權(quán)的2/3以上通過。公眾公司股東人數(shù)超過200人的，應(yīng)當(dāng)對出席會議的持股比例在10%以下的股東表決情況實施單獨計票。公眾公司應(yīng)當(dāng)在決議后及時披露表決情況。項，第17條規(guī)定，公眾公司重大資產(chǎn)重組可以使用現(xiàn)金、股份、可轉(zhuǎn)換債券、優(yōu)先股等支付手段購買資產(chǎn)。使用股份、可轉(zhuǎn)換債券、優(yōu)先股等支付手段購買資產(chǎn)的，其支付手段的價格由交易雙方自行協(xié)商確定，定價可以參考董事會召開前一定期間內(nèi)公眾公司股票的市場價格、同行業(yè)可比公司的市盈率或市凈率等。董事會應(yīng)當(dāng)對定價方法

9、和依據(jù)進行充分披露。項，第26條規(guī)定，本次重大資產(chǎn)重組涉及發(fā)行股份的，公眾公司控股股東、實際控制人或者其控制的關(guān)聯(lián)人以資產(chǎn)認(rèn)購而取得的公眾公司股份，自股份發(fā)行結(jié)束之日起12個月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。項，第24條規(guī)定，獨立財務(wù)顧問應(yīng)當(dāng)按照中國證監(jiān)會的相關(guān)規(guī)定，對實施重大資產(chǎn)重組的公眾公司履行持續(xù)督導(dǎo)職責(zé)。持續(xù)督導(dǎo)的期限自公眾公司完成本次重大資產(chǎn)重組之日起，應(yīng)當(dāng)不少于1個完整會計年度。5.首次公開發(fā)行股票網(wǎng)下配售時，發(fā)行人和主承銷商不得向下列（ ）對象配售股票。2014年12月真題A.主承銷商管理的公募基金B(yǎng).持有發(fā)行人3%股份的股東C.持有主承銷商5%股份的股東D.持有分銷商5%股份的股東（不構(gòu)成控股）E

10、.在過去6個月內(nèi)和主承銷商達(dá)成IPO保薦、承銷意向，但沒簽保薦承銷協(xié)議的公司【答案】:B|C|E【解析】:證券發(fā)行與承銷管理辦法（2018年修訂）第16條第1款規(guī)定，首次公開發(fā)行股票網(wǎng)下配售時，發(fā)行人和主承銷商不得向下列對象配售股票：發(fā)行人及其股東、實際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理人員和其他員工；發(fā)行人及其股東、實際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理人員能夠直接或間接實施控制、共同控制或施加重大影響的公司，以及該公司控股股東、控股子公司和控股股東控制的其他子公司；主承銷商及其持股比例5%以上的股東，主承銷商的董事、監(jiān)事、高級管理人員和其他員工；主承銷商及其持股比例5%以上的股東、董事、監(jiān)事、高級管理

11、人員能夠直接或間接實施控制、共同控制或施加重大影響的公司，以及該公司控股股東、控股子公司和控股股東控制的其他子公司；承銷商及其控股股東、董事、監(jiān)事、高級管理人員和其他員工；上述第、項所述人士的關(guān)系密切的家庭成員，包括配偶、子女及其配偶、父母及配偶的父母、兄弟姐妹及其配偶、配偶的兄弟姐妹、子女配偶的父母；過去6個月內(nèi)與主承銷商存在保薦、承銷業(yè)務(wù)關(guān)系的公司及其持股5%以上的股東、實際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理人員，或已與主承銷商簽署保薦、承銷業(yè)務(wù)合同或達(dá)成相關(guān)意向的公司及其持股5%以上的股東、實際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理人員；通過配售可能導(dǎo)致不當(dāng)行為或不正當(dāng)利益的其他自然人、法人和組織。6.

12、深交所上市公司自主變更會計政策，需提交股東大會審議的情形有（ ）。會計政策變更對最近一期經(jīng)審計的營業(yè)收入的影響比例超過50%的會計政策變更對最近一個會計年度經(jīng)審計凈利潤的影響比例超過50%的會計政策變更對最近一個會計年度經(jīng)審計資產(chǎn)總額的影響比例超過50%的會計政策變更對最近一個會計年度經(jīng)審計的所有者權(quán)益的影響比例超過50%的會計政策變更對定期報告的影響致使公司的盈虧性質(zhì)發(fā)生變化A.B.、C.、D.、E.、【答案】:C【解析】:深圳證券交易所主板上市公司規(guī)范運作指引（2015年修訂）第7.5.4條規(guī)定，上市公司自主變更會計政策達(dá)到以下標(biāo)準(zhǔn)之一的，應(yīng)當(dāng)在董事會審議通過后，提交專項審計報告并在定期報

13、告披露前提交股東大會審議：會計政策變更對最近一個會計年度經(jīng)審計凈利潤的影響比例超過50%的；會計政策變更對最近一期經(jīng)審計股東權(quán)益的影響比例超過50%的。深交所創(chuàng)業(yè)板、中小板的規(guī)定與此相同。股東權(quán)益即所有者權(quán)益。7.關(guān)于上市公司發(fā)行證券的說法正確的有（ ）。2014年6月真題A.向不特定對象公開募集股份，將發(fā)行股份全部向原股東優(yōu)先配售B.非公開發(fā)行股票的董事會決議公告日后，采取非公開方式進行推介C.股東大會通過公積金轉(zhuǎn)增股本方案的次日刊登公開發(fā)行股票的招股意向書D.配股時，控股股東主動承諾認(rèn)購其他股東放棄配售的股份【答案】:A|B【解析】:C項，證券發(fā)行與承銷管理辦法（2018年修訂）第18條規(guī)

14、定，上市公司發(fā)行證券，存在利潤分配方案、公積金轉(zhuǎn)增股本方案尚未提交股東大會表決或者雖經(jīng)股東大會表決通過但未實施的，應(yīng)當(dāng)在方案實施后發(fā)行。相關(guān)方案實施前，主承銷商不得承銷上市公司發(fā)行的證券。D項，配股時，不允許控股股東認(rèn)購其他股東放棄配售的股份。8.某外商投資者擬對我國A股上市公司進行戰(zhàn)略投資，根據(jù)外商投資準(zhǔn)入特別管理措施（負(fù)面清單）（2019年版），下列說法正確的是（ ）。A.若上市公司主要從事國內(nèi)多方通信業(yè)務(wù)，則外資股比不超過50%B.若上市公司主要業(yè)務(wù)為電影制作、發(fā)行，須由中方控股C.若上市公司主要業(yè)務(wù)為人體干細(xì)胞、基因診斷與治療技術(shù)開發(fā)和應(yīng)用，須有中方控股D.若上市公司主要業(yè)務(wù)為核電站的

15、建設(shè)、經(jīng)營，須由中方控股【答案】:D【解析】:A項，根據(jù)外商投資準(zhǔn)入特別管理措施（負(fù)面清單）（2019年版）第17條規(guī)定，電信公司：限于中國入世承諾開放的電信業(yè)務(wù)，增值電信業(yè)務(wù)的外資股比不超過50%（電子商務(wù)、國內(nèi)多方通信、存儲轉(zhuǎn)發(fā)類、呼叫中心除外），基礎(chǔ)電信業(yè)務(wù)須由中方控股。B項，第35條規(guī)定，禁止投資電影制作公司、發(fā)行公司、院線公司以及電影引進業(yè)務(wù)。C項，第28條規(guī)定，禁止投資人體干細(xì)胞、基因診斷與治療技術(shù)開發(fā)和應(yīng)用。D項，第8條規(guī)定，核電站的建設(shè)、經(jīng)營須由中方控股。9.甲企業(yè)2013年度發(fā)生了以下情形：（1）存貨遭遇自然災(zāi)害后的凈損失80萬元；（2）固定資產(chǎn)處置凈損失50萬元；（3）債務(wù)

16、重組損失20萬元；（4）收到合營單位發(fā)放的現(xiàn)金股利100萬元；（5）可供出售的金融資產(chǎn)因公允價值上升，發(fā)生公允價值變動50萬元；（6）存貨跌價準(zhǔn)備轉(zhuǎn)回100萬元。則以下說法正確的有（ ）。2014年12月真題A.以上情況，對綜合收益的影響為0B.以上情況，對利潤總額的影響為100萬元C.以上情況，對綜合收益的影響為50萬元D.以上情況，對利潤總額的影響為150萬元E.以上情況，對綜合收益的影響為100萬元F.以上情況，對營業(yè)利潤的影響為100萬元【答案】:A|F【解析】:綜合收益凈利潤其他綜合收益，營業(yè)利潤利潤總額營業(yè)外收入營業(yè)外支出（即利潤表中所有損益項目，除營業(yè)外收支以外均對營業(yè)利潤有影響

17、）。本題中（1）、（2）、（3）分別計入營業(yè)外支出80萬元、50萬元和20萬元；（4）收到合營單位發(fā)放的現(xiàn)金股利100萬元，應(yīng)沖減長期股權(quán)投資的賬面價值，不影響損益；（5）可供出售的金融資產(chǎn)因公允價值上升發(fā)生公允價值變動50萬元應(yīng)計入“其他綜合收益”的貸方，屬于其他綜合收益項目內(nèi)容；（6）存貨跌價準(zhǔn)備轉(zhuǎn)回100萬元，應(yīng)沖減資產(chǎn)減值損失。上述內(nèi)容對營業(yè)利潤的影響為100萬元，對利潤總額的影響為100（805020）50（萬元），不考慮所得稅因素對凈利潤影響為100（805020）50（萬元），其他綜合收益為50萬元，則對綜合收益的影響50500。10.甲公司只生產(chǎn)一種產(chǎn)品，產(chǎn)品變動成本率為60%

18、，盈虧臨界點作業(yè)率為30%，則息稅前經(jīng)營利潤率為（ ）。2016年5月真題A.18%B.28%C.42%D.12%【答案】:B【解析】:銷售息稅前利潤率安全邊際率邊際貢獻(xiàn)率（1盈虧臨界點作業(yè)率）（1變動成本率）（130%）（160%）28%。11.關(guān)于資產(chǎn)負(fù)債表的列報，下列說法正確的有（ ）。2014年6月真題A.造船企業(yè)制造的用于出售的大型船只，該船只制造期限已超過1年，應(yīng)在流動資產(chǎn)中列示B.在資產(chǎn)負(fù)債表日之前因違反了長期借款協(xié)議，導(dǎo)致銀行可隨時要求清償?shù)呢?fù)債，應(yīng)當(dāng)歸類為流動負(fù)債C.交易性金融資產(chǎn)只能在流動資產(chǎn)中列示D.在資產(chǎn)負(fù)債表日起一年內(nèi)到期的負(fù)債，雖然企業(yè)不能自主的將清償義務(wù)展期，但在

19、資產(chǎn)負(fù)債表日后財務(wù)報告批準(zhǔn)報出日前簽訂了展期1年的協(xié)議，該負(fù)債應(yīng)在非流動負(fù)債中列示【答案】:A|B【解析】:A項，正常營業(yè)周期通常短于1年，因生產(chǎn)周期較長等導(dǎo)致正常營業(yè)周期長于1年的，盡管相關(guān)資產(chǎn)往往超過1年才變現(xiàn)、出售或耗用，仍應(yīng)當(dāng)劃分為流動資產(chǎn)。B項屬于“流動負(fù)債”中企業(yè)無權(quán)自主的將清償推遲至資產(chǎn)負(fù)債表日后一年以上的負(fù)債。C項，并非所有交易性金融資產(chǎn)均為流動資產(chǎn)，如自報告期日起超過12個月到期且預(yù)期持有超過12個月的衍生工具應(yīng)當(dāng)劃分為非流動資產(chǎn)或非流動負(fù)債。D項，對于在資產(chǎn)負(fù)債表日起一年內(nèi)到期的負(fù)債，企業(yè)預(yù)計不能自主地將清償義務(wù)展期的，即使在資產(chǎn)負(fù)債表日后、財務(wù)報表批準(zhǔn)報出日前簽訂了重新安

20、排清償計劃協(xié)議，該項負(fù)債仍應(yīng)歸類為流動負(fù)債。12.根據(jù)證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法的相關(guān)規(guī)定，下列關(guān)于創(chuàng)業(yè)板上市公司持續(xù)督導(dǎo)的說法，正確的有（ ）。創(chuàng)業(yè)板上市公司發(fā)行新股的，持續(xù)督導(dǎo)的期間為證券上市當(dāng)年剩余時間及其后3個完整會計年度創(chuàng)業(yè)板上市公司發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券的，持續(xù)督導(dǎo)的期間為證券上市當(dāng)年剩余時間及其后1個完整會計年度首次公開發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市的，持續(xù)督導(dǎo)期內(nèi)保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)自發(fā)行人披露年度報告、中期報告之日起15個工作日內(nèi)在中國證監(jiān)會指定網(wǎng)站披露跟蹤報告發(fā)行人臨時報告披露的信息涉及募集資金、關(guān)聯(lián)交易、委托理財、為他人提供擔(dān)保等重大事項的，保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)自臨時報告披露之日起10個工作日內(nèi)進

21、行分析并在中國證監(jiān)會指定網(wǎng)站發(fā)表獨立意見A.、B.C.、D.、E.、【答案】:C【解析】:證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法（2017年修訂）第32條規(guī)定，首次公開發(fā)行股票并在主板上市的，持續(xù)督導(dǎo)的期間為證券上市當(dāng)年剩余時間及其后2個完整會計年度；主板上市公司發(fā)行新股、可轉(zhuǎn)換公司債券的，持續(xù)督導(dǎo)的期間為證券上市當(dāng)年剩余時間及其后1個完整會計年度。首次公開發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市的，持續(xù)督導(dǎo)的期間為證券上市當(dāng)年剩余時間及其后3個完整會計年度；創(chuàng)業(yè)板上市公司發(fā)行新股、可轉(zhuǎn)換公司債券的，持續(xù)督導(dǎo)的期間為證券上市當(dāng)年剩余時間及其后2個完整會計年度。首次公開發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市的，持續(xù)督導(dǎo)期內(nèi)保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)自發(fā)

22、行人披露年度報告、中期報告之日起15個工作日內(nèi)在中國證監(jiān)會指定網(wǎng)站披露跟蹤報告，對本辦法第三十一條所涉及的事項，進行分析并發(fā)表獨立意見。發(fā)行人臨時報告披露的信息涉及募集資金、關(guān)聯(lián)交易、委托理財、為他人提供擔(dān)保等重大事項的，保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)自臨時報告披露之日起10個工作日內(nèi)進行分析并在中國證監(jiān)會指定網(wǎng)站發(fā)表獨立意見。持續(xù)督導(dǎo)的期間自證券上市之日起計算。13.甲公司于2017年8月申請創(chuàng)業(yè)板IPO，2016年6月收購乙公司80%的股權(quán)，總資產(chǎn)、營業(yè)收入、利潤比例分別為25%、30%、10%，甲公司應(yīng)當(dāng)披露的乙公司財務(wù)信息包括（ ）。2016年末總資產(chǎn)、凈資產(chǎn)2017年6月末總資產(chǎn)、凈資產(chǎn)2016年凈利

23、潤2017年16月凈利潤2015年利潤表的重要數(shù)據(jù)A.、B.、C.、D.、E.、【答案】:E【解析】:公開發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則第28號創(chuàng)業(yè)板公司招股說明書（2015年修訂）第32條規(guī)定，發(fā)行人應(yīng)簡要披露公司的設(shè)立情況、設(shè)立方式，發(fā)行人屬于有限責(zé)任公司整體變更為股份有限公司的，還應(yīng)披露有限責(zé)任公司的設(shè)立情況。發(fā)行人應(yīng)簡要披露設(shè)立以來的重大資產(chǎn)重組情況，發(fā)行人最近一年及一期內(nèi)收購兼并其他企業(yè)資產(chǎn)（或股權(quán)）且被收購企業(yè)資產(chǎn)總額或營業(yè)收入或凈利潤超過收購前發(fā)行人相應(yīng)項目20%（含）的，應(yīng)披露被收購企業(yè)收購前一年利潤表的主要數(shù)據(jù)。第34條規(guī)定，發(fā)行人應(yīng)簡要披露其控股子公司、參股公司的情況

24、，主要包括成立時間、注冊資本、實收資本、注冊地和主要生產(chǎn)經(jīng)營地、股東構(gòu)成及控制情況、主營業(yè)務(wù)及其與發(fā)行人主營業(yè)務(wù)的關(guān)系、最近一年及一期末的總資產(chǎn)、凈資產(chǎn)、最近一年及一期的凈利潤，并標(biāo)明有關(guān)財務(wù)數(shù)據(jù)是否經(jīng)過審計及審計機構(gòu)名稱。14.根據(jù)上市公司證券發(fā)行管理辦法，下列說法正確的有（ ）?？赊D(zhuǎn)換公司債券的期限最短為一年，最長為五年公開發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券，必須提供擔(dān)?？赊D(zhuǎn)換公司債券自發(fā)行結(jié)束之日起六個月后方可轉(zhuǎn)換為公司股票可轉(zhuǎn)換公司債券募集說明書不可以約定發(fā)行人贖回條款可轉(zhuǎn)換公司債券募集說明書應(yīng)當(dāng)約定，上市公司改變募集資金用途的，賦予債券持有人一次回售的權(quán)利A.、B.、C.、D.、E.、【答案】:A【

25、解析】:項，上市公司證券發(fā)行管理辦法第15條規(guī)定，可轉(zhuǎn)換公司債券的期限最短為1年，最長為6年。項，第20條規(guī)定，公開發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券，應(yīng)當(dāng)提供擔(dān)保，但最近一期末經(jīng)審計的凈資產(chǎn)不低于人民幣15億元的公司除外。項，第21條規(guī)定，可轉(zhuǎn)換公司債券自發(fā)行結(jié)束之日起6個月后方可轉(zhuǎn)換為公司股票，轉(zhuǎn)股期限由公司根據(jù)可轉(zhuǎn)換公司債券的存續(xù)期限及公司財務(wù)狀況確定。項，第23條規(guī)定，募集說明書可以約定贖回條款，規(guī)定上市公司可按事先約定的條件和價格贖回尚未轉(zhuǎn)股的可轉(zhuǎn)換公司債券。項，第24條規(guī)定，募集說明書可以約定回售條款，規(guī)定債券持有人可按事先約定的條件和價格將所持債券回售給上市公司。募集說明書應(yīng)當(dāng)約定，上市公司改變

26、公告的募集資金用途的，賦予債券持有人一次回售的權(quán)利。15.根據(jù)上市公司股東發(fā)行可交換公司債券試行規(guī)定，申請發(fā)行可交換公司債券，應(yīng)當(dāng)符合下列（ ）規(guī)定。申請人應(yīng)當(dāng)是股份有限公司申請人最近一期末的凈資產(chǎn)額不低于人民幣15億元本次發(fā)行債券的金額不超過預(yù)備用于交換的股票按募集說明書公告日前20個交易日均價計算的市值的70%應(yīng)當(dāng)將預(yù)備用于交換的股票按募集說明書定為本次發(fā)行的公司債券的擔(dān)保物申請人最近3個年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不低于6%A.、B.、C.、D.、E.、【答案】:C【解析】:、四項，上市公司股東發(fā)行可交換公司債券試行規(guī)定（證監(jiān)會公告200841號）第2條規(guī)定，申請發(fā)行可交換公司債券，應(yīng)當(dāng)

27、符合下列規(guī)定：申請人應(yīng)當(dāng)是符合公司法、證券法規(guī)定的有限責(zé)任公司或者股份有限公司；公司組織機構(gòu)健全，運行良好，內(nèi)部控制制度不存在重大缺陷；公司最近一期末的凈資產(chǎn)額不少于人民幣3億元；公司最近3個會計年度實現(xiàn)的年均可分配利潤不少于公司債券一年的利息；本次發(fā)行后累計公司債券余額不超過最近一期末凈資產(chǎn)額的40%；本次發(fā)行債券的金額不超過預(yù)備用于交換的股票按募集說明書公告日前20個交易日均價計算的市值的70%，且應(yīng)當(dāng)將預(yù)備用于交換的股票設(shè)定為本次發(fā)行的公司債券的擔(dān)保物；經(jīng)資信評級機構(gòu)評級，債券信用級別良好；不存在公司債券發(fā)行試點辦法第8條規(guī)定的不得發(fā)行公司債券的情形。項，第3條規(guī)定，預(yù)備用于交換的上市公

28、司股票應(yīng)當(dāng)符合下列規(guī)定：該上市公司最近一期末的凈資產(chǎn)不低于人民幣15億元，或者最近3個會計年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不低于6%?？鄢墙?jīng)常性損益后的凈利潤與扣除前的凈利潤相比，以低者作為加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率的計算依據(jù)；用于交換的股票在提出發(fā)行申請時應(yīng)當(dāng)為無限售條件股份，且股東在約定的換股期間轉(zhuǎn)讓該部分股票不違反其對上市公司或者其他股東的承諾；用于交換的股票在本次可交換公司債券發(fā)行前，不存在被查封、扣押、凍結(jié)等財產(chǎn)權(quán)利被限制的情形，也不存在權(quán)屬爭議或者依法不得轉(zhuǎn)讓或設(shè)定擔(dān)保的其他情形。16.計算稀釋每股收益時，下列說法正確的有（ ）。2016年5月真題不具有稀釋性的潛在普通股不影響稀釋每股收益

29、對當(dāng)期凈利潤的調(diào)整事項包括當(dāng)期已確認(rèn)為費用的可轉(zhuǎn)債（具有稀釋性）的利息調(diào)整當(dāng)期凈利潤不應(yīng)考慮相關(guān)所得稅影響以前期間發(fā)行的稀釋性潛在普通股，應(yīng)當(dāng)假定普通股持有者角度最有利的時間轉(zhuǎn)換為普通股當(dāng)期發(fā)行的稀釋性潛在普通股，應(yīng)當(dāng)假設(shè)在發(fā)行日轉(zhuǎn)換A.、B.、C.、D.、E.、【答案】:C【解析】:項，計算稀釋每股收益時只考慮稀釋性潛在普通股的影響，而不考慮不具有稀釋性的潛在普通股。、兩項，計算稀釋每股收益時，應(yīng)當(dāng)根據(jù)下列事項對歸屬于普通股股東的當(dāng)期凈利潤進行調(diào)整：當(dāng)期已確認(rèn)為費用的稀釋性潛在普通股的利息；稀釋性潛在普通股轉(zhuǎn)換時將產(chǎn)生的收益或費用。上述調(diào)整應(yīng)當(dāng)考慮相關(guān)的所得稅影響。、兩項，以前期間發(fā)行的稀釋

30、性潛在普通股，應(yīng)當(dāng)假設(shè)在當(dāng)期期初轉(zhuǎn)換為普通股；當(dāng)期發(fā)行的稀釋性潛在普通股，應(yīng)當(dāng)假設(shè)在發(fā)行日轉(zhuǎn)換普通股。17.根據(jù)首次公開發(fā)行股票承銷業(yè)務(wù)規(guī)范，下列關(guān)于首次公開發(fā)行股票配售結(jié)果的說法，正確的有（ ）。對公募養(yǎng)老社保類配售對象的配售數(shù)量不得低于其他類配售對象對公募養(yǎng)老社保類配售對象的配售比例不低于網(wǎng)下發(fā)行股票數(shù)量的40%對同類配售對象的配售比例應(yīng)當(dāng)相同主承銷商可以根據(jù)協(xié)會對網(wǎng)下投資者的評價結(jié)果對其他配售對象進行分類主承銷商應(yīng)當(dāng)和發(fā)行人事先確定配售原則，于招股意向書刊登后在相關(guān)發(fā)行公告中披露，并按已確定且公告的原則和方式確定網(wǎng)下配售結(jié)果A.B.、C.、D.、E.、【答案】:A【解析】:、兩項，首次公

31、開發(fā)行股票承銷業(yè)務(wù)規(guī)范（2018年修訂）第25條規(guī)定，同類配售對象獲得配售的比例應(yīng)當(dāng)相同。公募養(yǎng)老社保類、年金保險類投資者的配售比例應(yīng)當(dāng)不低于其他投資者的配售比例。主承銷商和發(fā)行人對承諾12個月及以上限售期投資者單獨設(shè)定配售比例的，公募養(yǎng)老社保類、年金保險類投資者的配售比例應(yīng)當(dāng)不低于其他承諾相同限售期的投資者。項，第24條第1款規(guī)定，主承銷商應(yīng)當(dāng)和發(fā)行人安排不低于本次網(wǎng)下發(fā)行股票數(shù)量的40%優(yōu)先向通過公開募集方式設(shè)立的證券投資基金和社?；鹜顿Y管理人管理的社會保障基金（以下簡稱“公募養(yǎng)老社保類”）配售。項，第26條規(guī)定，主承銷商對網(wǎng)下投資者進行分類配售的，應(yīng)當(dāng)符合預(yù)先披露的配售原則，分類依據(jù)充

32、分，相關(guān)工作底稿完備。項，第23條第1款規(guī)定，主承銷商應(yīng)當(dāng)和發(fā)行人事先確定配售原則，于招股意向書刊登的同時在相關(guān)發(fā)行公告中披露，并按已確定且公告的原則和方式確定網(wǎng)下配售結(jié)果。18.關(guān)于會計政策變更和會計估計變更，以下說法不正確的是（ ）。2014年12月真題A.企業(yè)原以成本法核算長期股權(quán)投資，后因減持至30%，改用權(quán)益法核算，屬于會計政策變更B.存貨跌價準(zhǔn)備原來由單項計提變?yōu)榘搭悇e計提，屬于會計估計變更C.存貨計價由發(fā)出先進先出法變?yōu)榧訖?quán)平均法，屬于會計估計變更D.包裝物由五五攤銷法（按平均）變?yōu)橐淮螖備N法，屬于會計政策變更【答案】:A|C|D【解析】:A項，本期發(fā)生的交易或者事項與以前相比具

33、有本質(zhì)差別而采用新的會計政策，既不屬于會計政策變更，也不屬于前期差錯更正，但要進行追溯調(diào)整C項屬于執(zhí)行企業(yè)會計準(zhǔn)則體系的企業(yè)按照新規(guī)定進行會計政策變更的情形。D項屬于不重要的交易或者事項采用新的會計政策，既不屬于會計政策變更，也不屬于會計估計變更。19.關(guān)于上交所上市公司的臨時報告，下列說法正確的是（ ）。A.監(jiān)事會決議公告應(yīng)當(dāng)由董事會發(fā)布并加蓋公司公章B.對于突發(fā)事件，上市公司可以直接披露臨時報告，不需要向上交所報送C.臨時報告不包括第一季度報告、第三季度報告、半年度報告及年度報告D.臨時報告涉及的相關(guān)備查文件不需要在上交所網(wǎng)站披露【答案】:C【解析】:根據(jù)上海證券交易所股票上市規(guī)則（201

34、9年修訂）具體分析如下：AC兩項，第6.1條規(guī)定，上市公司定期報告包括年度報告、中期報告和季度報告。第7.1條規(guī)定，上市公司披露的除定期報告之外的其他公告為臨時報告。臨時報告應(yīng)當(dāng)由董事會發(fā)布并加蓋公司或者董事會公章（監(jiān)事會決議公告可以加蓋監(jiān)事會公章）。B項，第2.12條規(guī)定，公司在披露信息前，應(yīng)當(dāng)按照本規(guī)則或者本所要求，在第一時間向本所報送定期報告或者臨時報告文稿和相關(guān)備查文件。D項，第7.2條規(guī)定，上市公司應(yīng)當(dāng)及時向本所報送并披露臨時報告。臨時報告涉及的相關(guān)備查文件應(yīng)當(dāng)同時在本所網(wǎng)站披露?！氨舅奔瓷辖凰?。20.下列關(guān)于資產(chǎn)負(fù)債表日后事項的表述正確的有（ ）。2014年6月真題A.資產(chǎn)負(fù)債表

35、日后事項中，企業(yè)制定利潤分配方案，經(jīng)批準(zhǔn)后宣告發(fā)放現(xiàn)金股利，屬于非調(diào)整事項，但應(yīng)當(dāng)披露該信息B.資產(chǎn)負(fù)債表日后事項中，企業(yè)制定利潤分配方案，經(jīng)批準(zhǔn)后發(fā)放股票股利，屬于非調(diào)整事項，但應(yīng)當(dāng)披露該信息C.資產(chǎn)負(fù)債表日后事項的非調(diào)整事項均應(yīng)在附注中進行披露D.資產(chǎn)負(fù)債表日后事項是指資產(chǎn)負(fù)債表日至財務(wù)報告批準(zhǔn)報出日之間發(fā)生的有利或不利事項，包括調(diào)整事項和非調(diào)整事項【答案】:A|B|D【解析】:C項，重要的非調(diào)整事項在附注中披露，不重要的無需披露。21.超額配售選擇權(quán)中，發(fā)行新股數(shù)量的計算公式是（ ）。A.本次發(fā)行的新股數(shù)量發(fā)行包銷股份數(shù)量超額配售選擇權(quán)累計行使數(shù)量主承銷商從集中競價交易市場購買發(fā)行人股票

36、的數(shù)量B.本次發(fā)行的新股數(shù)量發(fā)行包銷股份數(shù)量超額配售選擇權(quán)累計行使數(shù)量C.本次發(fā)行的新股數(shù)量發(fā)行包銷股份數(shù)量超額配售選擇權(quán)累計行使數(shù)量主承銷商從集中競價交易市場購買發(fā)行人股票的數(shù)量D.本次發(fā)行的新股數(shù)量發(fā)行包銷股份數(shù)量超額配售選擇權(quán)累計行使數(shù)量主承銷商從集中競價交易市場購買發(fā)行人股票的數(shù)量【答案】:A【解析】:根據(jù)超額配售選擇權(quán)試點意見（證監(jiān)發(fā)2001112號），超額配售選擇權(quán)行使完成后，本次發(fā)行的新股按以下公式計算：本次發(fā)行的新股數(shù)量發(fā)行包銷股份數(shù)量超額配售選擇權(quán)累計行使數(shù)量主承銷商從集中競價交易市場購買發(fā)行人股票的數(shù)量。主承銷商應(yīng)當(dāng)在超額配售選擇權(quán)行使完成后的5個工作日內(nèi)，通知相關(guān)銀行將應(yīng)

37、付給發(fā)行人的資金（如有）支付給發(fā)行人。22.下列各項中，不考慮其他因素，影響當(dāng)期營業(yè)利潤的是（ ）。A.收到聯(lián)營企業(yè)發(fā)放現(xiàn)金股利B.突發(fā)地震災(zāi)害導(dǎo)致工程停工4個月，該項目專項借款發(fā)生的利息費用C.收到小股東的捐贈D.購置固定資產(chǎn)【答案】:B【解析】:營業(yè)利潤營業(yè)收入營業(yè)成本稅金及附加銷售費用管理費用財務(wù)費用資產(chǎn)減值損失投資收益（損失）公允價值變動損益；利潤總額營業(yè)利潤營業(yè)外收入營業(yè)外支出。符合資本化條件的資產(chǎn)在購建或者生產(chǎn)過程中發(fā)生非正常中斷、且中斷時間連續(xù)超過3個月的，應(yīng)當(dāng)暫停借款費用的資本化。在實務(wù)中，企業(yè)應(yīng)當(dāng)遵循“實質(zhì)重于形式”等原則來判斷借款費用暫停資本化的時間。A項，企業(yè)持有的對聯(lián)營

38、企業(yè)的投資，在收到現(xiàn)金股利時應(yīng)借“銀行存款”等，貸“應(yīng)收股利”，不影響當(dāng)期營業(yè)利潤；B項，符合應(yīng)當(dāng)暫停借款費用的資本化的條件，借款利息計入財務(wù)費用，影響當(dāng)期營業(yè)利潤；C項，接受小股東的捐贈，計入資本公積，不影響當(dāng)期營業(yè)利潤；D項，購置固定資產(chǎn)借記“固定資產(chǎn)”，貸記“銀行存款”，不影響當(dāng)期營業(yè)利潤。23.受托管理人因涉嫌債券承銷活動中違法違規(guī)正在接受證監(jiān)會調(diào)查或出現(xiàn)中國證監(jiān)會認(rèn)定的其他不再適合擔(dān)任受托管理人情形的，在變更受托管理人之前，中國證監(jiān)會可以臨時指定（ ）承擔(dān)受托管理職責(zé)，直至債券持有人會議選任出新的受托管理人為止。A.中證中小投資者服務(wù)中心有限責(zé)任公司B.中國證券投資者保護基金C.中國

39、證券金融服務(wù)股份有限公司D.監(jiān)管評級不低于AA的證券公司【答案】:A【解析】:公司債券發(fā)行與交易管理辦法（證監(jiān)會令2015第113號）第51條規(guī)定，受托管理人因涉嫌債券承銷活動中違法違規(guī)正在接受中國證監(jiān)會調(diào)查或出現(xiàn)中國證監(jiān)會認(rèn)定的其他不再適合擔(dān)任受托管理人情形的，在依據(jù)本辦法第55條第3項（即擬變更債券受托管理人或受托管理協(xié)議的主要內(nèi)容）變更受托管理人之前，中國證監(jiān)會可以臨時指定中證中小投資者服務(wù)中心有限責(zé)任公司承擔(dān)受托管理職責(zé)，直至債券持有人會議選任出新的受托管理人為止。24.某上市公司最近一期經(jīng)審計的總資產(chǎn)為5億元，凈資產(chǎn)為3億元，最近一年營業(yè)收入為5億元，利潤為3000萬元。按交易所股票

40、上市規(guī)則，應(yīng)當(dāng)提交股東大會審議的是（ ）。A.公司擬以1億元現(xiàn)金向國土部門通過出讓方式取得某地塊50年使用權(quán)B.公司擬按5000萬元價格向非關(guān)聯(lián)方收購某公司100%股權(quán)，該標(biāo)的公司最近一年營業(yè)收入8000萬元，凈利潤為500萬元C.公司擬向非關(guān)聯(lián)方提供500萬元的半年期委托貸款D.公司按1億元價格掛牌出讓賬面價值7000萬元的某下屬參股子公司15%股權(quán)，該子公司最近一年營業(yè)收入為5億元，凈利潤為1億元【答案】:D【解析】:上海證券交易所股票上市規(guī)則（2019年修訂）第9.3條規(guī)定，上市公司發(fā)生的交易（提供擔(dān)保、受贈現(xiàn)金資產(chǎn)、單純減免上市公司義務(wù)的債務(wù)除外）達(dá)到下列標(biāo)準(zhǔn)之一的，除應(yīng)當(dāng)及時披露外，

41、還應(yīng)當(dāng)提交股東大會審議：交易涉及的資產(chǎn)總額（同時存在賬面值和評估值的，以高者為準(zhǔn)）占上市公司最近一期經(jīng)審計總資產(chǎn)的50%以上；交易的成交金額（包括承擔(dān)的債務(wù)和費用）占上市公司最近一期經(jīng)審計凈資產(chǎn)的50%以上，且絕對金額超過5000萬元；交易產(chǎn)生的利潤占上市公司最近一個會計年度經(jīng)審計凈利潤的50%以上，且絕對金額超過500萬元；交易標(biāo)的（如股權(quán)）在最近一個會計年度相關(guān)的營業(yè)收入占上市公司最近一個會計年度經(jīng)審計營業(yè)收入的50%以上，且絕對金額超過5000萬元；交易標(biāo)的（如股權(quán)）在最近一個會計年度相關(guān)的凈利潤占上市公司最近一個會計年度經(jīng)審計凈利潤的50%以上，且絕對金額超過500萬元。上述指標(biāo)涉及的

42、數(shù)據(jù)如為負(fù)值，取絕對值計算。深圳證券交易所股票上市規(guī)則（2019年修訂）第9.3條規(guī)定，上市公司發(fā)生的交易（上市公司受贈現(xiàn)金資產(chǎn)除外）達(dá)到下列標(biāo)準(zhǔn)之一的，上市公司除應(yīng)當(dāng)及時披露外，還應(yīng)當(dāng)提交股東大會審議：交易涉及的資產(chǎn)總額占上市公司最近一期經(jīng)審計總資產(chǎn)的50%以上，該交易涉及的資產(chǎn)總額同時存在賬面值和評估值的，以較高者作為計算數(shù)據(jù)；交易標(biāo)的（如股權(quán)）在最近一個會計年度相關(guān)的營業(yè)收入占上市公司最近一個會計年度經(jīng)審計營業(yè)收入的50%以上，且絕對金額超過5000萬元；交易標(biāo)的（如股權(quán)）在最近一個會計年度相關(guān)的凈利潤占上市公司最近一個會計年度經(jīng)審計凈利潤的50%以上，且絕對金額超過500萬元；交易的成

43、交金額（含承擔(dān)債務(wù)和費用）占上市公司最近一期經(jīng)審計凈資產(chǎn)的50%以上，且絕對金額超過5000萬元；交易產(chǎn)生的利潤占上市公司最近一個會計年度經(jīng)審計凈利潤的50%以上，且絕對金額超過500萬元。上述指標(biāo)計算中涉及的數(shù)據(jù)如為負(fù)值，取其絕對值計算?！就卣埂抗蓶|大會是公司的權(quán)力機構(gòu)，依法行使下列職權(quán)：決定公司的經(jīng)營方針和投資計劃；選舉和更換非由職工代表擔(dān)任的董事、監(jiān)事，決定有關(guān)董事、監(jiān)事的報酬事項；審議批準(zhǔn)董事會的報告；審議批準(zhǔn)監(jiān)事會報告；審議批準(zhǔn)公司的年度財務(wù)預(yù)算方案、決算方案；審議批準(zhǔn)公司的利潤分配方案和彌補虧損方案；對公司增加或者減少注冊資本作出決議；對發(fā)行公司債券作出決議；對公司合并、分立、解散

44、、清算或者變更公司形式作出決議；修改公司章程；對公司聘用、解聘會計師事務(wù)所作出決議；審議批準(zhǔn)章程指引第41條規(guī)定的擔(dān)保事項；審議公司在1年內(nèi)購買、出售重大資產(chǎn)超過公司最近一期經(jīng)審計總資產(chǎn)30%的事項；審議批準(zhǔn)變更募集資金用途事項；審議股權(quán)激勵計劃；審議法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章或公司章程規(guī)定應(yīng)當(dāng)由股東大會決定的其他事項。25.根據(jù)證券公司短期融資券管理辦法銀行間債券市場非金融企業(yè)短期融資券業(yè)務(wù)指引，下列關(guān)于證券公司短期融資券以及非金融企業(yè)短期融資券的說法，正確的有（ ）。證券公司短期融資券以及非金融企業(yè)短期融資券均只在銀行間債券市場發(fā)行和交易非金融企業(yè)短期融資券待償還余額不得超過企業(yè)凈資產(chǎn)的40

45、%證券公司短期融資券的最長期限不得超過1年證券公司發(fā)行短期融資券實行余額管理，待償還短期融資券余額不超過凈資本的40%非金融企業(yè)短期融資券的最長期限不得超過1年A.、B.、C.、D.、E.、【答案】:B【解析】:、兩項，證券公司短期融資券管理辦法第5條規(guī)定，證券公司短期融資券只在銀行間債券市場發(fā)行和交易。銀行間債券市場非金融企業(yè)短期融資券業(yè)務(wù)指引第2條規(guī)定，本指引所稱短期融資券，是指具有法人資格的非金融企業(yè)（以下簡稱企業(yè)）在銀行間債券市場發(fā)行的，約定在1年內(nèi)還本付息的債務(wù)融資工具。項，銀行間債券市場非金融企業(yè)短期融資券業(yè)務(wù)指引第4條規(guī)定，企業(yè)發(fā)行短期融資券應(yīng)遵守國家相關(guān)法律法規(guī)，短期融資券待償

46、還余額不得超過企業(yè)凈資產(chǎn)的40%。項，證券公司短期融資券管理辦法第14條第1款規(guī)定，短期融資券的期限最長不得超過91天。發(fā)行短期融資券的證券公司可在上述最長期限內(nèi)自主確定短期融資券的期限。項，證券公司短期融資券管理辦法第13條第1款規(guī)定，證券公司發(fā)行短期融資券實行余額管理，待償還短期融資券余額不超過凈資本的60%。在此范圍內(nèi)，證券公司自主確定每期短期融資券的發(fā)行規(guī)模。26.以下情形構(gòu)成創(chuàng)業(yè)板上市公司非公開發(fā)行股票發(fā)行障礙的有（ ）。2015年11月真題上市公司最近兩年凈利潤分別為4000萬元和500萬元上市公司現(xiàn)任監(jiān)事最近12個月內(nèi)受到證券交易所的公開譴責(zé)上市公司最近兩年財務(wù)報表分別被出具否定

47、意見、保留意見審計報告，所涉事項在申報前已經(jīng)消除上市公司最近12個月內(nèi)未履行向投資者作出的公開承諾上市公司最近12個月內(nèi)違規(guī)為控股股東擔(dān)保，申報前已經(jīng)解除A.、B.、C.、D.、E.、【答案】:E【解析】:項，創(chuàng)業(yè)板上市公司證券發(fā)行管理暫行辦法第9條第1項規(guī)定，上市公司發(fā)行證券，應(yīng)當(dāng)符合“最近2年盈利，凈利潤以扣除非經(jīng)常性損益前后孰低者為計算依據(jù)”的規(guī)定。、兩項，第10條規(guī)定，上市公司存在下列情形之一的，不得發(fā)行證券：本次發(fā)行申請文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏；最近12個月內(nèi)未履行向投資者作出的公開承諾；最近36個月內(nèi)因違反法律、行政法規(guī)、規(guī)章受到行政處罰且情節(jié)嚴(yán)重，或者受到刑事處罰，

48、或者因違反證券法律、行政法規(guī)、規(guī)章受到中國證監(jiān)會的行政處罰；最近12個月內(nèi)受到證券交易所的公開譴責(zé)；因涉嫌犯罪被司法機關(guān)立案偵查或者涉嫌違法違規(guī)被中國證監(jiān)會立案調(diào)查；上市公司控股股東或者實際控制人最近12個月內(nèi)因違反證券法律、行政法規(guī)、規(guī)章，受到中國證監(jiān)會的行政處罰，或者受到刑事處罰；現(xiàn)任董事、監(jiān)事和高級管理人員存在違反公司法第147條、第148條規(guī)定的行為，或者最近36個月內(nèi)受到中國證監(jiān)會的行政處罰、最近12個月內(nèi)受到證券交易所的公開譴責(zé)；因涉嫌犯罪被司法機關(guān)立案偵查或者涉嫌違法違規(guī)被中國證監(jiān)會立案調(diào)查；嚴(yán)重?fù)p害投資者的合法權(quán)益和社會公共利益的其他情形。項，第9條第4款規(guī)定，上市公司發(fā)行證券

49、，最近三年及一期財務(wù)報表未被注冊會計師出具否定意見或者無法表示意見的審計報告；被注冊會計師出具保留意見或者帶強調(diào)事項段的無保留意見審計報告的，所涉及的事項對上市公司無重大不利影響或者在發(fā)行前重大不利影響已經(jīng)消除。即項情形構(gòu)成障礙。項，第9條第6款規(guī)定，上市公司最近12個月內(nèi)不存在違規(guī)對外提供擔(dān)?；蛘哔Y金被上市公司控股股東、實際控制人及其控制的其他企業(yè)以借款、代償債務(wù)、代墊款項或者其他方式占用的情形。為時期障礙。27.某公司2017年的營業(yè)凈利率較2016年提高4%，總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)下降2%，權(quán)益乘數(shù)提高3%。假定其他條件與2016年相同，則該公司2017年權(quán)益凈利率較2016年提高（ ）。A.5

50、.02%B.4.98%C.9.26%D.9.31%【答案】:D【解析】:權(quán)益凈利率營業(yè)凈利率總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)權(quán)益乘數(shù)，假設(shè)2016年營業(yè)凈利率為1，總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)為1，權(quán)益乘數(shù)為1，則2017年權(quán)益凈利率（14%）1/（12%）（13%）1.0931，因此2017年權(quán)益凈利率比2016年提高：（1.09311）/19.31%?！咎崾尽款}中給的是總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)，權(quán)益凈利率的公式中是總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)，注意轉(zhuǎn)換。28.根據(jù)深交所關(guān)于進一步加強債券存續(xù)期信用風(fēng)險管理工作有關(guān)事項的通知，關(guān)注類債券及其發(fā)行人存在（ ）情形之一，信用風(fēng)險狀況及程度不清的，受托管理人應(yīng)當(dāng)及時以適當(dāng)方式開展風(fēng)險排查。出現(xiàn)關(guān)于發(fā)行人

51、及其債券的重大市場不利傳聞未按規(guī)定或約定披露定期報告或重要臨時報告?zhèn)掷m(xù)停牌超過半個月債券未能按規(guī)定及時復(fù)牌A.、B.、C.、D.、E.、【答案】:D【解析】:深交所關(guān)于進一步加強債券存續(xù)期信用風(fēng)險管理工作有關(guān)事項的通知第4.2條規(guī)定，關(guān)注類債券及其發(fā)行人存在以下情形之一，信用風(fēng)險狀況及程度不清的，受托管理人應(yīng)當(dāng)及時以適當(dāng)方式開展風(fēng)險排查：出現(xiàn)關(guān)于發(fā)行人及其債券的重大市場不利傳聞；未按規(guī)定或約定披露定期報告或重要臨時報告；債券持續(xù)停牌超過半個月或未能按規(guī)定及時復(fù)牌；其他規(guī)定、約定或受托管理人認(rèn)為的情形。29.某上市公司發(fā)生重大資產(chǎn)重組，且本次重大資產(chǎn)重組導(dǎo)致上市公司實際控制人發(fā)生變化，以下說

52、法正確的有（ ）。2015年5月真題本次重組交易完成1個完整會計年度后，方可非公開發(fā)行股票本次重組交易完成1個完整會計年度后，方可發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券本次重組交易完成1個完整會計年度后，方可非公開發(fā)行債券重組交易完成后可以立即非公開發(fā)行股票重組交易完成后可以立即進行配股A.B.、C.、D.、E.、【答案】:D【解析】:上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法（2019年修訂）第51條第2款規(guī)定，上市公司在本次重大資產(chǎn)重組前不符合中國證監(jiān)會規(guī)定的公開發(fā)行證券條件，或者本次重組導(dǎo)致上市公司實際控制人發(fā)生變化的，上市公司申請公開發(fā)行新股或者公司債券，距本次重組交易完成的時間應(yīng)當(dāng)不少于1個完整會計年度。、兩項，非公

53、開發(fā)行股票和公司債券不受限制，可在重組完成后立即申請；項，公開發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券受“1個完整會計年度”的時間限制；項，配股屬于公開發(fā)行，需運行1年后才能申請。30.某主板上市公司進行公開增發(fā)，以下說法正確的是（ ）。2015年9月真題增發(fā)發(fā)行價格應(yīng)不低于公告招股意向書前20個交易日均價或前一個交易日的均價2013年10月曾公開發(fā)行股票，發(fā)行當(dāng)年營業(yè)利潤比上年下降30%，2015年7月可以再次公開發(fā)行股票前3年合并報表實現(xiàn)的歸屬于母公司的可分配利潤分別為2000萬元、3000萬元、4000萬元，公司最近3年累計現(xiàn)金分紅1200萬元，符合公開增發(fā)的條件本次公開增發(fā)由發(fā)行人與主承銷商協(xié)商確定采用代銷

54、方式主承銷商未對機構(gòu)投資者進行分類的，應(yīng)當(dāng)在網(wǎng)下配售和網(wǎng)上發(fā)行之間建立回?fù)軝C制，回?fù)芎髢烧叩墨@配比例應(yīng)當(dāng)一致A.、B.、C.、D.、E.、【答案】:C【解析】:項，根據(jù)上市公司證券發(fā)行管理辦法第13條第3項，向不特定對象公開募集股份（簡稱“增發(fā)”）的，其發(fā)行價格應(yīng)不低于公告招股意向書前20個交易日公司股票均價或前一個交易日的均價。項，根據(jù)第7條第7項的規(guī)定，主板要求最近24個月內(nèi)曾公開發(fā)行證券的，不存在發(fā)行當(dāng)年營業(yè)利潤比上年下降50%以上的情形。項，根據(jù)第8條第5項的規(guī)定，上市公司公開發(fā)行證券，最近3年以現(xiàn)金方式累計分配的利潤不少于最近3年實現(xiàn)的年均可分配利潤的30%。項，證券發(fā)行與承銷管理辦

55、法（2018年修訂）第23條規(guī)定，證券公司承銷證券，應(yīng)當(dāng)依照證券法第28條的規(guī)定采用包銷或者代銷方式。上市公司非公開發(fā)行股票未采用自行銷售方式或者上市公司配股的，應(yīng)當(dāng)采用代銷方式。根據(jù)保代培訓(xùn)要求，公開增發(fā)需要包銷的承銷方式。項，證券發(fā)行與承銷管理辦法（2018年修訂）第20條規(guī)定，上市公司增發(fā)或者發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券，主承銷商可以對參與網(wǎng)下配售的機構(gòu)投資者進行分類，對不同類別的機構(gòu)投資者設(shè)定不同的配售比例，對同一類別的機構(gòu)投資者應(yīng)當(dāng)按相同的比例進行配售。主承銷商應(yīng)當(dāng)在發(fā)行公告中明確機構(gòu)投資者的分類標(biāo)準(zhǔn)。主承銷商未對機構(gòu)投資者進行分類的，應(yīng)當(dāng)在網(wǎng)下配售和網(wǎng)上發(fā)行之間建立回?fù)軝C制，回?fù)芎髢烧叩墨@配

56、比例應(yīng)當(dāng)一致。31.下列公司擬于2014年上半年申請首次公開發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市，根據(jù)首次公開發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市管理辦法，構(gòu)成發(fā)行障礙的情形有（ ）。2015年5月真題A.甲公司，2011年至2013年扣除非經(jīng)常性損益前凈利潤分別為300萬元、540萬元、480萬元，扣除非經(jīng)營性損益后凈利潤分別為260萬元、510萬元、500萬元；2013年度公司營業(yè)收入為4800萬元B.乙公司，2011年度從事道路施工，2012年度和2013年度從事原料藥生產(chǎn)C.丙公司，2011年董事發(fā)生變更D.丁公司，其一名監(jiān)事2012年度受到證券交易所的公開譴責(zé)【答案】:A【解析】:首次公開發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市

57、管理辦法（2018年修訂）第11條第1款規(guī)定，發(fā)行人申請首次公開發(fā)行股票應(yīng)當(dāng)符合下列條件：發(fā)行人是依法設(shè)立且持續(xù)經(jīng)營3年以上的股份有限公司。有限責(zé)任公司按原賬面凈資產(chǎn)值折股整體變更為股份有限公司的，持續(xù)經(jīng)營時間可以從有限責(zé)任公司成立之日起計算。最近2年連續(xù)盈利，最近2年凈利潤累計不少于1000萬元；或者最近1年盈利，最近1年營業(yè)收入不少于5000萬元。凈利潤以扣除非經(jīng)常性損益前后孰低者為計算依據(jù)。最近1期末凈資產(chǎn)不少于2000萬元，且不存在未彌補虧損。發(fā)行后股本總額不少于3000萬元。第14條規(guī)定，發(fā)行人最近2年內(nèi)主營業(yè)務(wù)和董事、高級管理人員均沒有發(fā)生重大變化，實際控制人沒有發(fā)生變更。第19條

58、規(guī)定，發(fā)行人的董事、監(jiān)事和高級管理人員應(yīng)當(dāng)忠實、勤勉，具備法律、行政法規(guī)和規(guī)章規(guī)定的資格，且不存在下列情形：被中國證監(jiān)會采取證券市場禁入措施尚在禁入期的；最近3年內(nèi)受到中國證監(jiān)會行政處罰，或者最近1年內(nèi)受到證券交易所公開譴責(zé)的；因涉嫌犯罪被司法機關(guān)立案偵查或者涉嫌違法違規(guī)被中國證監(jiān)會立案調(diào)查，尚未有明確結(jié)論意見的。A項，2011年至2013年凈利潤扣除非經(jīng)營性損益前后，根據(jù)孰低原則，分別為260萬元、510萬元、480萬元，2013年度公司營業(yè)收入為4800萬元。不滿足第11條第項的要求。B項，乙公司2011年度從事道路施工，2012年度和2013年度從事原料藥生產(chǎn)，乙公司最近2年主營業(yè)務(wù)沒有

59、發(fā)生重大變化，不構(gòu)成發(fā)行障礙。C項，丙公司2011年董事發(fā)生變更，不屬于最近2年內(nèi)董事發(fā)生重大變化的情形，不構(gòu)成發(fā)行障礙。D項，丁公司的一名監(jiān)事在2012年度受到證券交易所公開譴責(zé)，距離2014年上半年申請IPO，已超過1年，不構(gòu)成發(fā)行障礙。32.以下可以界定為借款費用允許資本化的資產(chǎn)支出已經(jīng)發(fā)生的情形有（ ）。2013年6月真題A.開出承兌匯票，年利率6%B.采購用于構(gòu)建固定資產(chǎn)的物資，但尚未付款C.計提了與資產(chǎn)支出相關(guān)的職工薪酬D.以現(xiàn)金采購了用于構(gòu)建固定資產(chǎn)的物資E.轉(zhuǎn)移了非現(xiàn)金資產(chǎn)F.使用自己生產(chǎn)的產(chǎn)品用于構(gòu)建固定資產(chǎn)【答案】:A|D|E|F【解析】:資產(chǎn)支出包括以支付現(xiàn)金、轉(zhuǎn)移非現(xiàn)金

60、資產(chǎn)和承擔(dān)帶息債務(wù)形式所發(fā)生的支出。A項為承擔(dān)帶息債務(wù)；D項屬于支付現(xiàn)金；EF兩項屬于轉(zhuǎn)移非現(xiàn)金資產(chǎn)。B項尚未付款，資產(chǎn)支出尚未發(fā)生。C項，若是支付了與資產(chǎn)支出有關(guān)的職工薪酬則選，僅是“計提了”，說明資產(chǎn)支出尚未發(fā)生。33.以下系創(chuàng)業(yè)板上市公司需暫停上市的情形的有（ ）。2015年11月真題A.連續(xù)2年虧損B.最近1年末凈資產(chǎn)為負(fù)C.最近2年被出具保留意見審計報告D.連續(xù)2年營業(yè)收入低于1000萬元【答案】:B【解析】:深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板股票上市規(guī)則（2019年修訂）第13.1.1條規(guī)定，上市公司出現(xiàn)下列情形之一的，本所可以決定暫停其股票上市：最近3年連續(xù)虧損（以最近3年的年度財務(wù)會計報告披