MBA《財務(wù)會計學(xué)》課件06財務(wù)報告

1、第七講 財務(wù)報告及分析2本講內(nèi)容提要什么是財務(wù)報告？利潤表資產(chǎn)負債表現(xiàn)金流量表表外披露財務(wù)報告信息的加工與利用3什么是財務(wù)報告回到我們前面所說的會計與信任問題；對上市公司來說，誰需要信任？誰需要被信任？需要被信任的機構(gòu)如何“取信與人”？與會計的關(guān)系？復(fù)習(xí)一下前面的會計循環(huán)；到此為止，能夠滿足“取信與人” 的要求嗎？一個簡單的類比：同學(xué)上學(xué)學(xué)習(xí)與成績單；財務(wù)報告：就是公司管理層的“成績單”；4什么是財務(wù)報告對投資者來說，那些是他們所關(guān)心的？所投資的資本是否安全？所投資的資本是否得到有效利用？所投資的企業(yè)未來發(fā)展前景如何？投資者對信息關(guān)心的程度？教材上關(guān)于李嘉誠感冒的信息為了“取信”于投資者，公司

2、需要提供信息年度報告；財務(wù)報告；財務(wù)報表；5年度報告財務(wù)報告財務(wù)報表67基本財務(wù)報表及其數(shù)量關(guān)系資產(chǎn)負債表資產(chǎn)負債所有者權(quán)益（賬戶式）資產(chǎn)負債所有者權(quán)益（報告式）利潤表利潤分配表營業(yè)收入營業(yè)成本營業(yè)、管理、財務(wù)費用等營業(yè)利潤營業(yè)利潤營業(yè)外收支利潤總額利潤總額所得稅凈利潤現(xiàn)金流量表現(xiàn)金流入現(xiàn)金流出現(xiàn)金增加或減少8資產(chǎn)負債表與利潤表之間的數(shù)量關(guān)系資產(chǎn)負債表所有者權(quán)益部分未分配利潤（期末）未分配利潤（期末）利潤分配（本期）凈利潤（本期）未分配利潤（期初）利潤表及利潤分配表9 財務(wù)報表的演進從賬戶余額表到三張表；變化的基本過程；信息使用者需求的變化；從簡單的幾張表到厚厚一本書；交易越來越復(fù)雜；企業(yè)越來

3、越復(fù)雜；社會經(jīng)濟越來越復(fù)雜；10財務(wù)報表的編制想想會計循環(huán)；一個完整循環(huán)；編制報表：循環(huán)的結(jié)束；從賬簿（分類賬）到報表；濃縮、提煉、簡化過程；直接根據(jù)賬戶數(shù)據(jù)提??；根據(jù)賬戶余額提??；根據(jù)賬戶發(fā)生額提??；根據(jù)兩個以上賬戶的數(shù)據(jù)加工提??；工作底稿的運用；11工作底稿12利潤表：特定期間的業(yè)績投資者為什么會“冒險”投資？追逐回報！回報的兩種表現(xiàn)形式：直接經(jīng)營所得；股票價格升值；經(jīng)營所得：利潤；利潤表：反映某一期間的經(jīng)營業(yè)績；利潤的期間性與暫時性；13利潤表：特定期間的業(yè)績企業(yè)的利潤是怎樣“煉” 成的？實實在在賺來的；經(jīng)營活動所產(chǎn)生的利潤；祖上傳下來的；資產(chǎn)增值；東拼西湊的；非經(jīng)常性損益；天上掉餡餅；

4、接受捐贈；14利潤表：特定期間的業(yè)績利潤表：應(yīng)當(dāng)能夠反映來自不同渠道的利潤關(guān)注利潤質(zhì)量概念高質(zhì)量利潤低質(zhì)量利潤利潤表：如何反映利潤質(zhì)量？單步式利潤表多步式利潤表15單步式利潤表收入銷售收入凈額其他收入費用與成本銷售成本銷售費用管理費用財務(wù)費用其他費用所得稅費用凈利潤16單步式利潤表為什么單步？技術(shù)簡單；業(yè)務(wù)簡單；簡單就是美！簡簡單單，能夠反映事實；簡簡單單，無法“涂脂抹粉”；簡單就是美？本來復(fù)雜的事物簡單化，容易丟失很多信息；在經(jīng)濟活動復(fù)雜化后，不能適應(yīng)需要17多步式利潤表多步式利潤表18多步式利潤表為什么多步？技術(shù)進步？業(yè)務(wù)復(fù)雜？利潤來源不再單一？關(guān)注幾個概念利潤質(zhì)量；經(jīng)濟利潤；會計利潤；多

5、步式利潤表：逐步反映利潤是如何“煉”成的？19多步式利潤表20利潤表各項目的填列方法根據(jù)總分類賬各有關(guān)賬戶的本年發(fā)生額(凈額)填列根據(jù)總賬兩個有關(guān)賬戶的本年內(nèi)發(fā)生額(凈額)相抵減后的凈額填列根據(jù)收益表中有關(guān)項目數(shù)字計算填列21利潤表示例22資產(chǎn)負債表會計的第一報表！1494年的賬戶余額表；經(jīng)過數(shù)百年發(fā)展，現(xiàn)在已經(jīng)有多種模式；經(jīng)濟環(huán)境、經(jīng)濟特征決定了會計的相應(yīng)模式；財務(wù)報表也是如此；英國模式；美國模式；23資產(chǎn)負債表投資者關(guān)注什么？除了所投資資本是否有效使用外，投資是否安全？如果安全性不足，投資有可能“雞飛蛋打”；24資產(chǎn)負債表如何判斷投資的安全性？看某一時點的資產(chǎn)配置情況、負債情況；財務(wù)狀況！

6、資產(chǎn)配置得好，不僅在未來期間產(chǎn)生較好的回報，也能夠判斷安全性；資產(chǎn)配置與回報的關(guān)系；資產(chǎn)配置與安全性的關(guān)系；負債的配置問題；想想負債的定義；如果負債過多，企業(yè)很容易就？25資產(chǎn)負債表的結(jié)構(gòu)資產(chǎn)負債表：反映某一時點的財務(wù)狀況；報告式；垂直排列；排列方式：不一；賬戶式；左右排列；排列方式：相對固定；26資產(chǎn)負債表的結(jié)構(gòu)報告式資產(chǎn)負債表27資產(chǎn)負債表的結(jié)構(gòu)財務(wù)狀況式資產(chǎn)負債表28資產(chǎn)負債表的結(jié)構(gòu)賬戶式資產(chǎn)負債表29資產(chǎn)負債表的結(jié)構(gòu)賬戶式資產(chǎn)負債表的結(jié)構(gòu)特征該格式的報表形成于美國20世紀(jì)初；主要目的：向短期貸款的債權(quán)人提供一種反映企業(yè)償債能力的數(shù)據(jù)；企業(yè)資產(chǎn)如何用于償債？按流動性(liquidity)

7、高低排列！負債與償債能力的關(guān)系；按求償順序排列；30資產(chǎn)負債表各項目的填列方法根據(jù)總賬有關(guān)賬戶的期末余額直接填列根據(jù)明細賬有關(guān)賬戶的期末余額直接填列根據(jù)有關(guān)一級賬戶期末余額合并或抵減填列根據(jù)有關(guān)賬戶期末余額分析計算填列直接轉(zhuǎn)化填列間接填列31資產(chǎn)負債表示例32關(guān)于現(xiàn)金流量表現(xiàn)金流：為什么重要？企業(yè)日常運轉(zhuǎn)靠什么？現(xiàn)金；現(xiàn)金：被比喻為企業(yè)的“血液”；現(xiàn)金：令英雄氣短、好漢折腰！既然現(xiàn)金如此重要，會計系統(tǒng)就應(yīng)當(dāng)提供相關(guān)信息；這就是現(xiàn)金流量表的由來；33小案例退休不久的老王最近遇上了一件既令他傷心又困惑的事。傷心的是：他于年初投資的福興公司，居然在不到一年的時間內(nèi)疚因為沒有周轉(zhuǎn)資金而陷入困境！困惑的

8、是：公司還在正常運轉(zhuǎn)并且還有一定的盈利。他問過代記賬的公司會計，知道公司有280 000 元的銷售收入，凈利潤24 000元。不解之余，他找到一位在會計師事務(wù)所執(zhí)業(yè)的朋友鄭會計師咨詢。鄭會計師讓他找來公司的基本財務(wù)報表并據(jù)以編制了一張現(xiàn)金流量表如下所示。34老王的困惑！經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈利潤24 000調(diào)整項目：應(yīng)收賬款增加(48 000)存貨增加(40 000)折舊費用44 000經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額(20 000)投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量購買設(shè)備(180 000)籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量短期借款112 000現(xiàn)金凈增加額(88 000)福興公司現(xiàn)金流量表35老鄭,有頭緒沒?案例分析

9、鄭會計師告訴老王，現(xiàn)金流量表能提供其他報表未直接列出的一些重要財務(wù)信息：公司經(jīng)營正常，但銷售過程中賒銷金額偏大，應(yīng)收賬款增加了48 000元，占總銷售收入的20%，同時，存貨增加了40 000元，這擠占了銷售收入所產(chǎn)生的現(xiàn)金流入。此外，公司投資過多、攤子鋪得太大（當(dāng)年新增固定資產(chǎn)投資180 000元），導(dǎo)致公司不僅缺少正常周轉(zhuǎn)的資金，也缺乏資金來償付即將到期的債務(wù)。如果此時借款銀行堅持要求福興公司清償債務(wù)，而公司又不能在短期內(nèi)籌措到足額的資金，公司只有歇業(yè)清算。由于企業(yè)運行離不開現(xiàn)金，無論是購買材料、設(shè)備，還是支付工資以及其他日常費用，都需要現(xiàn)金。因此，現(xiàn)金被喻為企業(yè)經(jīng)營過程中的“血液”。企業(yè)

10、一旦“失血過多”，只有死路一條。至此，老王才明白現(xiàn)金對企業(yè)的重要性以及如何閱讀現(xiàn)金流量表來獲取關(guān)于現(xiàn)金流的信息。3637關(guān)于現(xiàn)金流量表現(xiàn)金流量表的基本結(jié)構(gòu)；分三個部分，看現(xiàn)金的“來龍去脈”；經(jīng)營活動的現(xiàn)金流量；投資活動的現(xiàn)金流量；籌資活動的現(xiàn)金流量；誰的“含金量”最高？每股現(xiàn)金流量；38關(guān)于現(xiàn)金流量表編制的基本原理直接法間接法39關(guān)于現(xiàn)金流量表40關(guān)于現(xiàn)金流量表 資產(chǎn) = 負債 所有者權(quán)益 現(xiàn)金 非現(xiàn)金資產(chǎn) = 負債 所有者權(quán)益 現(xiàn)金 = 負債 所有者權(quán)益 非現(xiàn)金資產(chǎn)41經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量現(xiàn)金流入銷售商品（勞務(wù)）收現(xiàn)租金收入其他與經(jīng)營活動有關(guān)的收入現(xiàn)金流出支付貨款給供應(yīng)商支付工人工資支付稅

11、金經(jīng)營活動是指企業(yè)投資和籌資活動以外的所有交易和事項，一般與企業(yè)創(chuàng)造利潤的目的有關(guān)。42投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量現(xiàn)金流入收回投資分得股利或債券利息處置廠房、設(shè)備等長期資產(chǎn)現(xiàn)金流出購建廠房、設(shè)備等長期資產(chǎn)權(quán)益性投資債權(quán)性投資投資活動是指企業(yè)長期資產(chǎn)的購建和不包括在現(xiàn)金等價物范圍內(nèi)的投資及其處置活動。43籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量現(xiàn)金流入借款發(fā)行股票發(fā)行債券現(xiàn)金流出償還債務(wù)支付現(xiàn)金股利及利息股票回購付現(xiàn)籌資活動是指導(dǎo)致企業(yè)資本及債務(wù)規(guī)模和構(gòu)成發(fā)生變化的活動44經(jīng)營活動現(xiàn)金流量的編制直接法和間接法直接法是通過現(xiàn)金收入和支出的主要類別反映來自企業(yè)經(jīng)營活動的現(xiàn)金流量。一般是以利潤表中營業(yè)收入、營業(yè)成本等數(shù)據(jù)為

12、基礎(chǔ)，將收入調(diào)整為實際收現(xiàn)數(shù)，將費用也從權(quán)責(zé)發(fā)生制基礎(chǔ)，調(diào)整為實際付現(xiàn)數(shù)，并以一定的類別反映在現(xiàn)金流量表上。間接法則以利潤表上的凈利潤為起點，以是否影響現(xiàn)金流動為標(biāo)準(zhǔn)進行調(diào)整,將減少凈收益但不減少現(xiàn)金的項目加回凈收益，將增加凈收益但不增加現(xiàn)金的項目從凈收益中扣除，據(jù)此計算出經(jīng)營活動的現(xiàn)金流量。45經(jīng)營活動現(xiàn)金流量直接法46經(jīng)營活動現(xiàn)金流量間接法凈利潤經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量流動資產(chǎn)和流動負債科目的變動+ 損失 - 利得+ 非現(xiàn)金經(jīng)營費用例如：折舊和攤銷47經(jīng)營活動現(xiàn)金流量間接法48表外披露表外披露是指在財務(wù)報表之外的會計信息披露，是一種重要的會計信息披露方式，它用于披露有助于信息使用者進行經(jīng)濟決策、但由于受會計確認(rèn)和計量原則的限制無法在表內(nèi)披露的會計信息(即表外信息)。49表外披露的理論模型會計信息披露的前提條件：相關(guān)性、成本效益原則滿足嗎？表內(nèi)反映的基本標(biāo)準(zhǔn)：可定義性、可計量性滿足嗎？表內(nèi)反映的具體標(biāo)準(zhǔn)：可確定性、可靠性、謹(jǐn)慎原則、賬戶確認(rèn)滿足嗎？表內(nèi)項目表外披露不予披露YYYNNN50表外披露的主要內(nèi)容表外披露報表項目注釋會計政策揭示重大事件