銀行投資業(yè)務(wù)并購(gòu)與重組及行業(yè)分析

1、投資業(yè)務(wù)并購(gòu)與重組及行業(yè)分析培訓(xùn)經(jīng)典1、新常態(tài)的國(guó)家宏觀經(jīng)濟(jì)新趨勢(shì)與金融發(fā)展新機(jī)遇2、商業(yè)“并購(gòu)與重組”業(yè)務(wù)的行業(yè)發(fā)展新格局實(shí)戰(zhàn)培訓(xùn)研究員、高級(jí)經(jīng)濟(jì)師、擔(dān)任從事培訓(xùn)工作近30年高管20多年現(xiàn)任現(xiàn)任總行級(jí)在職講師 總行級(jí)特約研究員大學(xué)農(nóng)業(yè)與農(nóng)村發(fā)展學(xué)院合作教授山東師范大學(xué)外聘導(dǎo)師濟(jì)南大學(xué)外聘生導(dǎo)師專著：筆名愚公云海經(jīng)企業(yè)的長(zhǎng)生之道的財(cái)務(wù)經(jīng)的課程大綱一.投資業(yè)務(wù)并購(gòu)與重組的發(fā)展新機(jī)遇一）、銀監(jiān)會(huì) 2008 年頒布了商業(yè)并購(gòu)風(fēng)險(xiǎn)管理指引允許符合條件的商業(yè)開(kāi)展并購(gòu)業(yè)務(wù)并購(gòu)目標(biāo)企業(yè)之間應(yīng)具有較高的產(chǎn)業(yè)相關(guān)度或相關(guān)性二）、新常態(tài)下的行業(yè)發(fā)展新機(jī)遇1、2、長(zhǎng)江3、京津冀協(xié)同發(fā)展三）、重點(diǎn)在消費(fèi)經(jīng)濟(jì)上的行業(yè)新

2、特點(diǎn)1、國(guó)家“交通”2、提高經(jīng)營(yíng)效率2、增強(qiáng)市場(chǎng)控制力3、實(shí)現(xiàn)技術(shù)升級(jí)七）、在企業(yè)并購(gòu)顧問(wèn)中的服務(wù)內(nèi)容1、并購(gòu)規(guī)劃2、并購(gòu)壓力測(cè)試3、盡職4、并購(gòu)估值分析5、交易結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)與實(shí)施6、協(xié)同效應(yīng)分析7、整合方案設(shè)計(jì)與實(shí)施適合對(duì)象2、生態(tài)環(huán)保3、產(chǎn)業(yè)升級(jí)等方面取得實(shí)質(zhì)性突破 四）、選擇國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策支持的行業(yè)：兼并與重組行業(yè)的行業(yè)分析：汽車(chē)、鋼鐵、紡織、裝備制造、造船、電子信息、輕工、有色金屬、建材 五）、優(yōu)質(zhì)并購(gòu)方的選擇：1、上市公司剝離非資產(chǎn)2、借殼上市+重組3、上市公司職工股轉(zhuǎn)讓4、上市公司定向增發(fā)5、資產(chǎn)收購(gòu)6、其他并購(gòu)方式六）、并購(gòu)與重組的企業(yè)價(jià)值1、實(shí)現(xiàn)規(guī)模經(jīng)濟(jì)8、出售業(yè)務(wù)八）、并購(gòu)顧問(wèn)業(yè)務(wù)

3、服務(wù)全流程1、并購(gòu)前期制定，初步評(píng)價(jià)設(shè)計(jì)并購(gòu)方案提供融資結(jié)構(gòu)和融資方案2、并購(gòu)中期協(xié)助企業(yè)完成盡職 參與或并購(gòu)談判協(xié)助制作并購(gòu)文件3、并購(gòu)后期提供企業(yè)整合方案重組企業(yè)通過(guò)資本市場(chǎng)實(shí)現(xiàn)價(jià)值案例二、商業(yè)“網(wǎng)絡(luò)化+小微化+債券化”發(fā)展新格局一）、并購(gòu)與重組融資的服務(wù)理念以市場(chǎng)為中心，以客戶需求 的經(jīng)營(yíng)理念不斷激發(fā)產(chǎn)品和結(jié)構(gòu)創(chuàng)新以并購(gòu) 支持為 、以財(cái)務(wù)顧問(wèn)咨詢?yōu)樵鲋捣?wù)，聯(lián)合金 下的其他資源，全面 并購(gòu)方企業(yè)產(chǎn)業(yè)并購(gòu)、整合重組的價(jià)值。二）、并購(gòu)方的行業(yè)與 “六性”分析1、相關(guān)性2、行業(yè)關(guān)聯(lián)性3、企業(yè)協(xié)同性4、整體效益性5、規(guī)劃前瞻性6、成長(zhǎng)持續(xù)性三）、并購(gòu)方的五大風(fēng)險(xiǎn)分析1、行業(yè)趨勢(shì)2、企業(yè)優(yōu)勢(shì)3、財(cái)務(wù)狀況4、團(tuán)隊(duì)5、市場(chǎng)前景四）、并購(gòu)中出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)的主要類型1、不明、主體資格不具備導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)2、地方行政干預(yù)導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)3、雙方操作不規(guī)范導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)4、遺漏逃廢導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)5、職工安置的風(fēng)險(xiǎn)6、利用并購(gòu)進(jìn)行詐騙導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)五）、并購(gòu)中的行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)分析國(guó)內(nèi)行業(yè)的最大特點(diǎn)是政治與政策變動(dòng)對(duì)行業(yè)影響是1、行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)2、行業(yè)的集中度3、行業(yè)的周期性4、行業(yè)性5、行業(yè)替代產(chǎn)品6、國(guó)家行業(yè)政策7、客戶行業(yè)地位8、本行的行業(yè)政策六）、并購(gòu)方的行業(yè)市場(chǎng)份額變化風(fēng)險(xiǎn)分析1、企業(yè)所處的行業(yè)地位與