《農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類》講稿

1、農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿引言： 信貸-信，不懷疑、認(rèn)為可靠；不欺騙； 貸，簿記學(xué)上專指借出。 信貸風(fēng)險(xiǎn)-風(fēng)險(xiǎn)：在某一特定環(huán)境下，在某一特定時(shí)間段內(nèi)，某種損失發(fā)生的可能性。風(fēng)險(xiǎn)是由風(fēng)險(xiǎn)因素、風(fēng)險(xiǎn)事故和風(fēng)險(xiǎn)損失等要素組成。換句話說(shuō)，是在某一個(gè)特定時(shí)間段里，人們所期望達(dá)到的目標(biāo)與實(shí)際發(fā)生的結(jié)果之間產(chǎn)生的距離稱之為風(fēng)險(xiǎn)。作為信貸風(fēng)險(xiǎn)它是客觀存在的，你只能規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)但不能消除風(fēng)險(xiǎn)。不同的主體對(duì)待風(fēng)險(xiǎn)的態(tài)度，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的承荷能力也不一樣。某一事件在甲看來(lái)是高風(fēng)險(xiǎn)但對(duì)乙而言可能只是一種中度風(fēng)險(xiǎn)。 銀行現(xiàn)在實(shí)行差別利率，試問(wèn)：信用貸款與抵押貸款二者利率如何？ 風(fēng)險(xiǎn)與收益之關(guān)系。農(nóng)村信

2、用社貸款五年級(jí)分類講稿 五級(jí)分類的核心是貸款的償還性。我認(rèn)為根據(jù)償還性的概率大小，貸款損失多少來(lái)對(duì)貸款進(jìn)行分類。教材中的五種分類標(biāo)準(zhǔn)，“一切正?！薄ⅰ皾撛谌毕荨?、“缺陷明顯可能損失”、“肯定損失”、“ 損失嚴(yán)重”因綜合財(cái)務(wù)因素和非財(cái)務(wù)因素加以分析確定。例如：企業(yè)流量充足，信用良好，但是有信息表明上月消防大隊(duì)對(duì)該企業(yè)下了“消防隱患整改通知書(shū)”，現(xiàn)在結(jié)果該是怎樣呢？ 信貸人員注重自身業(yè)務(wù)技能提高，注意對(duì)信息的收集、分析、判斷，并能夠有效的斟別信息。從內(nèi)部條件看，農(nóng)村信用社在觀 農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿念、管理、員工、技術(shù)以及客戶素質(zhì)等方面，存在著明顯差距。況且，許多貸款沒(méi)有按市場(chǎng)原則發(fā)放，要運(yùn)

3、用市場(chǎng)原則衡量，困難重重。從外部環(huán)境看，農(nóng)村信用社面臨著信息嚴(yán)重不對(duì)稱、社會(huì)信用狀況欠佳、管理體制不順、會(huì)計(jì)和稅收制度不配套等問(wèn)題。這些都決定了農(nóng)村信用社貸款五級(jí)分類工作不可能在短期內(nèi)完全達(dá)到風(fēng)險(xiǎn)管理的要求，必將經(jīng)歷一個(gè)長(zhǎng)期、艱苦的過(guò)渡過(guò)程。只有樹(shù)立長(zhǎng)期觀念，循序漸進(jìn)，迎難而上，才能真正實(shí)現(xiàn)農(nóng)村信用社貸款由期限管理向風(fēng)險(xiǎn)管理的轉(zhuǎn)變，因此，從現(xiàn)在起到2006年止，這兩年的過(guò)渡期內(nèi)，重點(diǎn)不能放在分類辦法是否盡善盡美、考核分類結(jié)果是否完全準(zhǔn)確上，而應(yīng)全力以赴地普及五級(jí)分類法，樹(shù)立風(fēng)險(xiǎn)管理理念，幫助農(nóng)村信用社員工按市場(chǎng)要求轉(zhuǎn)變經(jīng)營(yíng)思路，在實(shí)踐中逐步探尋適合農(nóng)村信用社五級(jí)分類的道路。下面就四種分析工具作

4、簡(jiǎn)要說(shuō)明。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿 財(cái) 務(wù) 分 析 財(cái)務(wù)分析就是借助于企業(yè)所提供的財(cái)務(wù)信息，運(yùn)用一定的方法進(jìn)行分析、綜合、判斷,借以評(píng)價(jià)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的過(guò)程。不同的分析主體其分析的目的是不同的，所選用的方法也不一樣。我們所分析的目的就是要評(píng)價(jià)企業(yè)未來(lái)的償債能力。一、財(cái)務(wù)分析的內(nèi)容 在以償債能力為核心內(nèi)容的財(cái)務(wù)分析中，我們主要是通過(guò)計(jì)算一些財(cái)務(wù)指標(biāo)：流動(dòng)比率、資產(chǎn)負(fù)債率、銷售利潤(rùn)率、資產(chǎn)利潤(rùn)率、應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率等指標(biāo)進(jìn)行分析，但是這些指標(biāo)也不是相互孤立的，必須進(jìn)行綜合。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿 分析的資料：借款人連續(xù)三年以上的經(jīng)注冊(cè)會(huì)計(jì)師驗(yàn)證的財(cái)務(wù)報(bào)告。 分析的步驟：首先了解企業(yè)

5、整體所處的環(huán)境，其次關(guān)注表中對(duì)分析的關(guān)鍵項(xiàng)目，再次消除一些不可比的因素，最后是計(jì)算相關(guān)比率。 分析的要點(diǎn)：主要是縱向、橫向、綜合。見(jiàn)教材26頁(yè)。 注意的問(wèn)題：資料的真實(shí)性、相關(guān)性、可比性、有用性。見(jiàn)教材28頁(yè)。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿二、財(cái)務(wù)分析的方法 1、趨勢(shì)分析法（水平分析）法：是通過(guò)數(shù)期財(cái)務(wù) 報(bào)告中相同指標(biāo)的比較，確定其變化的方向、數(shù)額和幅度，以此來(lái)說(shuō)明財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果的變動(dòng)趨勢(shì)。它可以通過(guò)編制動(dòng)態(tài)數(shù)列來(lái)反映（定基、環(huán)比）。 注意問(wèn)題：對(duì)比的指標(biāo)口徑要一致，剔除偶發(fā)性 項(xiàng)目的影響，應(yīng)用例外原則（對(duì)顯著變動(dòng)的指標(biāo)要重點(diǎn)分析）。 2、比率分析法：是把彼此存在關(guān)聯(lián)的項(xiàng)目加以對(duì)比，計(jì)算出比

6、率，據(jù)以確定經(jīng)濟(jì)活動(dòng)變動(dòng)程度的方法。比率是相對(duì)數(shù)，采用這種方法能夠把某些條件下不可比的指標(biāo)變?yōu)榭梢员容^的指標(biāo)，以便進(jìn)行分析。有三種比率形式：構(gòu)成比率；效率比率；相關(guān)比率。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿3、指數(shù)分析（因素分析）：是分析各因素變化情況的一種方法。例4、差額分析法：它是因素分析法的一種簡(jiǎn)化形式。三、財(cái)務(wù)指標(biāo)分析 1、短期償債能力：是企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)對(duì)流動(dòng)負(fù)債及時(shí)足額償還的保證程度，是衡量當(dāng)前財(cái)務(wù)能力，特別是流動(dòng)資產(chǎn)變現(xiàn)能力的重要標(biāo)志。主要有三種指標(biāo)，見(jiàn)頁(yè)。（有利潤(rùn)的年份是否有足夠的現(xiàn)金來(lái)償還債務(wù)，為什么？） 2、長(zhǎng)期償債能力：指企業(yè)償還長(zhǎng)期負(fù)債的能力，主要有四種。見(jiàn)頁(yè)。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)

7、分類講稿 3、營(yíng)運(yùn)能力：它是指企業(yè)基于外部市場(chǎng)環(huán)境的約束，通過(guò)內(nèi)部人力資源和生產(chǎn)資料的配置組合而對(duì)財(cái)務(wù)目標(biāo)所產(chǎn)生作用的大小。它主要通過(guò)以下五種指標(biāo)來(lái)衡量：見(jiàn)教材頁(yè)。 4、盈利能力：它是指企業(yè)收益額的大小與水平的高低。其指標(biāo)主要有七種，見(jiàn)教材頁(yè)。 5、發(fā)展能力：它是指企業(yè)在生存的基礎(chǔ)上，擴(kuò)大規(guī)模，壯大實(shí)力的潛在能力。作為銀行有必要了解其發(fā)展情況。其衡量指標(biāo)有：銷售增長(zhǎng)率（是衡量企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況和市場(chǎng)占有能力、預(yù)測(cè)企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)拓展趨勢(shì)的重要標(biāo)志，世界強(qiáng)就主要以此為根據(jù)按銷售收入來(lái)排序的）；資本積累率（本年所有者權(quán)益增長(zhǎng)額年初所有者權(quán)益）；總資產(chǎn)增長(zhǎng)率（本年總資產(chǎn)增長(zhǎng)額年初資產(chǎn)總額，衡量資產(chǎn)擴(kuò)張能力）；

8、固定資產(chǎn)成新率（凈值原值）；三年利潤(rùn)平均增長(zhǎng)率和三年資本平均增長(zhǎng)率（注意這種類型的計(jì)算）。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿需要強(qiáng)調(diào)的是：上述指標(biāo)不是相互獨(dú)立的，它們相輔相成，有一定的內(nèi)在聯(lián)系。企業(yè)周轉(zhuǎn)能力好，獲利能力就較強(qiáng)，則可以提高償債能力和發(fā)展能力。同時(shí)注重將指標(biāo)與經(jīng)驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)、歷史標(biāo)準(zhǔn)、行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)作比較。 經(jīng)驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)：指的是依據(jù)大量且長(zhǎng)期的實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)而形成的標(biāo)準(zhǔn)(適當(dāng))的財(cái)務(wù)比率值。 例如,西方國(guó)家70年代的財(cái)務(wù)實(shí)踐就形成了流動(dòng)比率的經(jīng)驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)為2:1,速動(dòng)比率的經(jīng)驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)為1:1等。還有,通常認(rèn)為,當(dāng)流動(dòng)負(fù)債對(duì)有形凈資產(chǎn)的比率超過(guò)80%時(shí),企業(yè)就會(huì)出現(xiàn)經(jīng)營(yíng)困難；存貨對(duì)凈營(yíng)運(yùn)資本的比率不應(yīng)超過(guò)80%；資產(chǎn)

9、負(fù)債率通常認(rèn)為應(yīng)該控制在30%-70%之間。事實(shí)上,所有這些經(jīng)驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)主要是就制造業(yè)的平均狀況而言的,而不是適用于一切領(lǐng)域和一切情況的絕對(duì)標(biāo)準(zhǔn)。在具體應(yīng)用經(jīng)驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行財(cái)務(wù)分析時(shí),還必須結(jié)合一些更為具體的信息。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿 例如,假設(shè)A公司的流動(dòng)比率大于2:1,但其存在大量被長(zhǎng)期拖欠的應(yīng)收帳款和許多積壓的存貨；而B(niǎo)公司的流動(dòng)比率可能略小于2:1,比如說(shuō)為1.5:1,但在應(yīng)收帳款、存貨及現(xiàn)金管理等方面都非常成功。那么, 如何評(píng)價(jià)A與B？ “經(jīng)驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)=平均水平”嗎？經(jīng)驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)并非一般意義上的平均水平；即財(cái)務(wù)比率的平均值,并不一定就構(gòu)成經(jīng)驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)。一般而言,只有那些既有上限又有下限的財(cái)務(wù)比率

10、,才可能建立起適當(dāng)?shù)慕?jīng)驗(yàn)比率。而那些越大越好或越小越好的財(cái)務(wù)比率,如各種利潤(rùn)率指標(biāo),就不可以建立適當(dāng)?shù)慕?jīng)驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)。 經(jīng)驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)的優(yōu)點(diǎn)：相對(duì)穩(wěn)定；客觀。 經(jīng)驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)的不足：并非 “廣泛 ”適用（即受行業(yè)限制）；隨時(shí)間推移而變化。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿 歷史標(biāo)準(zhǔn)：指本企業(yè)過(guò)去某一時(shí)期(如上年或上年同期)該指標(biāo)的實(shí)際值。歷史標(biāo)準(zhǔn)對(duì)于評(píng)價(jià)企業(yè)自身經(jīng)營(yíng)狀況和財(cái)務(wù)狀況是否得到改善是非常有用的。歷史標(biāo)準(zhǔn)可以選擇本企業(yè)歷史最好水平,也可以選擇企業(yè)正常經(jīng)營(yíng)條件下的業(yè)績(jī)水平,或者也可以取以往連續(xù)多年的平均水平。另外,在財(cái)務(wù)分析實(shí)踐中,還經(jīng)常與上年實(shí)際業(yè)績(jī)作比較。 應(yīng)用歷史標(biāo)準(zhǔn)的好處：比較可靠/客觀；具有較強(qiáng)的可比

11、性。 歷史標(biāo)準(zhǔn)的不足：往往比較保守；適用范圍較窄（只能說(shuō)明企業(yè)自身的發(fā)展變化,不能全面評(píng)價(jià)企業(yè)的財(cái)務(wù)競(jìng)爭(zhēng)能力和健康狀況）；當(dāng)企業(yè)主體發(fā)生重大變化(如企業(yè)合并)時(shí),歷史標(biāo)準(zhǔn)就會(huì)失去意義或至少不便直接使用；企業(yè)外部環(huán)境發(fā)生突變后,歷史標(biāo)準(zhǔn)的作用會(huì)受到限制。 農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿 行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)：可以是行業(yè)財(cái)務(wù)狀況的平均水平,也可以是同行業(yè)中某一比較先進(jìn)企業(yè)的業(yè)績(jī)水平。 行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)的優(yōu)點(diǎn)：可以說(shuō)明企業(yè)在行業(yè)中所處的地位和水平（競(jìng)爭(zhēng)的需要）；也可用于判斷企業(yè)的發(fā)展趨勢(shì)（例如,在一個(gè)經(jīng)濟(jì)蕭條時(shí)期,企業(yè)的利潤(rùn)率從12%下降為9%,而同期該企業(yè)所在行業(yè)的平均利潤(rùn)率由12%下降為6%,那么,就可以認(rèn)為該企業(yè)的

12、盈利狀況是相當(dāng)好的）。 行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)的問(wèn)題:同“行業(yè)”內(nèi)的兩個(gè)公司并不一定是十分可比的；多元化經(jīng)營(yíng)帶來(lái)的困難；同行業(yè)企業(yè)也可能存在會(huì)計(jì)差異。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿四、財(cái)務(wù)綜合分析 綜合分析：就是將營(yíng)運(yùn)能力、償債能力、盈利能力和發(fā)展能力等諸方面的分析納入一個(gè)有機(jī)的整體之中，全面的對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況、財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行解剖和分析，從而對(duì)企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益的優(yōu)劣作出準(zhǔn)確的評(píng)價(jià)與判斷。 進(jìn)行綜合分析要注意的方面：指標(biāo)要素齊全適當(dāng)，能涵蓋營(yíng)運(yùn)能力、償債能力、盈利能力和發(fā)展能力等諸方面；主輔指標(biāo)功能匹配，不同的分析目的其主輔指標(biāo)的選用是不同的。 財(cái)務(wù)綜合分析的方法很多，其中應(yīng)用廣泛的有杜邦財(cái)務(wù)分析體系和沃爾比重評(píng)分法。

13、 杜邦財(cái)務(wù)分析體系是利用各財(cái)務(wù)指標(biāo)間的內(nèi)在關(guān)系，對(duì)企業(yè)綜合經(jīng)營(yíng)理財(cái)及經(jīng)濟(jì)效益進(jìn)行系統(tǒng)分析評(píng)價(jià)的方法。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿杜邦財(cái)務(wù)分析體系 圖權(quán)益凈利率 總資產(chǎn)凈利率 *權(quán)益乘數(shù)（資產(chǎn)/權(quán)益）銷售凈利率 *資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 1/（1-資產(chǎn)負(fù)債率） 負(fù)債總額/資產(chǎn)總額凈利潤(rùn)/主營(yíng)業(yè)務(wù)收入凈額 主營(yíng)業(yè)務(wù)收入凈額/資產(chǎn)平均額 農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿杜邦分析圖，包括以下幾種主要的指標(biāo)關(guān)系1、權(quán)益凈利率是一個(gè)綜合性最強(qiáng)的財(cái)務(wù)指標(biāo)，是杜邦系統(tǒng)的核心。2、總資產(chǎn)凈利率是從銷售成果和資產(chǎn)營(yíng)運(yùn)兩方面來(lái)分析。3、凈利潤(rùn)反映了收入和成本的對(duì)應(yīng)關(guān)系4、資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率揭示出企業(yè)實(shí)現(xiàn)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的綜合能力。5、權(quán)益乘數(shù)

14、反映所有者權(quán)益同資產(chǎn)的關(guān)系，銀行對(duì)此應(yīng)作為關(guān)注指標(biāo)。五、利潤(rùn)表、資產(chǎn)負(fù)債表簡(jiǎn)析 結(jié)合教材2942頁(yè)，以及教材的案例運(yùn)用指標(biāo)體系進(jìn)行分析。六、財(cái)務(wù)報(bào)表預(yù)警信號(hào) 具體見(jiàn)教材52頁(yè)。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿 現(xiàn) 金 流 量 分 析 銀行作為債權(quán)人，最關(guān)心的是：企業(yè)是否擁有足夠的現(xiàn)金，是否能如期償付債務(wù)。為此，以償債能力為核心的現(xiàn)金流量分析將是分析的重點(diǎn)，但是僅分析償債能力是不夠的，還必須結(jié)合盈利性、資產(chǎn)的流動(dòng)性分析。一、現(xiàn)金流量及其分類 “現(xiàn)金”不是我們一般意義上的現(xiàn)金，它包括現(xiàn)金及其等價(jià)物?，F(xiàn)金等價(jià)物是指：企業(yè)持有的期限短（3個(gè)月以內(nèi)）、流動(dòng)性強(qiáng)、易于轉(zhuǎn)換為已知金額現(xiàn)金、價(jià)值變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)很小的債券

15、性投資。 現(xiàn)金流量是現(xiàn)金流入量與流出量的統(tǒng)稱，現(xiàn)金凈流量則是指現(xiàn)金流入量減去流出量的差額。 現(xiàn)金流量分為以下三類：農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿1、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現(xiàn)金流量 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)是指企業(yè)投資活動(dòng)和籌資活動(dòng)以外的所有交易和事項(xiàng)，包括銷售商品或提供勞務(wù)、購(gòu)買(mǎi)商品或接受勞務(wù)、收到返還的稅費(fèi)、經(jīng)營(yíng)性租賃、支付工資、支付廣告費(fèi)、交納各項(xiàng)稅款等。通過(guò)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的流量，可以說(shuō)明企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)對(duì)現(xiàn)金流入和流出的影響程度，判斷企業(yè)在不動(dòng)用對(duì)外籌集資金的情況下，是否足以維持生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、償還債務(wù)、支付股利和對(duì)外投資等。具體內(nèi)容見(jiàn)教材54頁(yè)，表4-12、投資活動(dòng)的現(xiàn)金流量 投資活動(dòng)是指企業(yè)長(zhǎng)期資產(chǎn)的購(gòu)建和不包括在現(xiàn)金等價(jià)

16、物范圍內(nèi)的投資及其處置活動(dòng)。通過(guò)投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量，可以判斷投資活動(dòng)對(duì)企業(yè)現(xiàn)金流量?jī)纛~的影響程度。見(jiàn)表4-2農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿3、籌資活動(dòng)的現(xiàn)金流量 籌資活動(dòng)是導(dǎo)致企業(yè)資本及債務(wù)規(guī)模和構(gòu)成發(fā)生變化的活動(dòng)?；I資活動(dòng)包括發(fā)行股票或接受投入資本、分派現(xiàn)金股利、取得和償還銀行借款、發(fā)行和償還公司債券等。通過(guò)籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量，可以分析企業(yè)通過(guò)籌資活動(dòng)獲取現(xiàn)金的能力，判斷籌資活動(dòng)對(duì)企業(yè)現(xiàn)金流量?jī)纛~的影響程度。見(jiàn)表4-3 說(shuō)明：企業(yè)在進(jìn)行現(xiàn)金流量分類時(shí)，對(duì)于現(xiàn)金流量表中未特別指明的現(xiàn)金流量，應(yīng)按照現(xiàn)金流量表的分類方法和重要性原則，判斷某項(xiàng)交易或事項(xiàng)所產(chǎn)生的現(xiàn)金流量應(yīng)當(dāng)歸屬的類別或項(xiàng)目，對(duì)

17、于重要的現(xiàn)金流量應(yīng)單獨(dú)反映。對(duì)于一些特殊的、不經(jīng)常發(fā)生的項(xiàng)目，應(yīng)根據(jù)其性質(zhì)，分別歸到有關(guān)項(xiàng)目中 農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿二、現(xiàn)金流量表的編制 編制現(xiàn)金流量表的關(guān)鍵：一是判斷哪些是企業(yè)的現(xiàn)金交易，哪些不是現(xiàn)金交易；二是將現(xiàn)金交易準(zhǔn)確的劃分為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、投資活動(dòng)、籌資活動(dòng)。 編制現(xiàn)金流量表的資料來(lái)源：以利潤(rùn)表為基礎(chǔ)結(jié)合資產(chǎn)負(fù)債表，以及有關(guān)總帳、明細(xì)帳。1、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量的計(jì)算（1）直接法：見(jiàn)56頁(yè)表4-4（2）間接法：見(jiàn)57頁(yè)，它是將權(quán)責(zé)發(fā)生計(jì)算的凈利潤(rùn)調(diào)整為現(xiàn)金制的現(xiàn)金流量。（3）估算法：原理是NCF=凈利+折舊 見(jiàn)57頁(yè)，要求能掌握。2、投資活動(dòng)現(xiàn)金流量的計(jì)算 見(jiàn)教材58頁(yè)。3、籌資活動(dòng)現(xiàn)

18、金流量的計(jì)算 見(jiàn)教材58頁(yè)。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿4、現(xiàn)金流量表編制的簡(jiǎn)易方法要求掌握，教材58頁(yè)。舉例說(shuō)明：教材5962頁(yè)。其中，教材例1的資料不夠全面，教材中只給了一些科目的余額，流量表中的一些數(shù)據(jù)來(lái)得莫名其妙。因?yàn)榱髁勘淼挠行?shù)據(jù)是要根據(jù)帳戶的發(fā)生額來(lái)填列的。如：應(yīng)交稅金（增值稅），就要分析，進(jìn)項(xiàng)、銷項(xiàng)、已交；短期投資、長(zhǎng)期債權(quán)（股權(quán)）投資，也要分析其借、貸方發(fā)生數(shù)，以便填列投資活動(dòng)的流量；還有應(yīng)付工資，也要進(jìn)行分析，哪些是經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的，哪些是投資活動(dòng)的。.例2,介紹簡(jiǎn)化的計(jì)算步驟。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿三、現(xiàn)金流量分析 對(duì)現(xiàn)金流量進(jìn)行分析，大多側(cè)重于以下三個(gè)方面來(lái)：(一)、結(jié)

19、構(gòu)性分析 主要是針對(duì)三種類型的流量來(lái)逐一進(jìn)行分析，但重點(diǎn)是經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的流量。見(jiàn)65頁(yè)。(二)、趨勢(shì)分析 主要是對(duì)現(xiàn)金流量進(jìn)行一種動(dòng)態(tài)分析，見(jiàn)66頁(yè)。(三)、現(xiàn)金流量表與資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表的分析 1、資產(chǎn)負(fù)債表是反映企業(yè)期末資產(chǎn)和負(fù)債狀況的報(bào)表，運(yùn)用現(xiàn)金流量表的有關(guān)指標(biāo)與資產(chǎn)負(fù)債表有關(guān)指標(biāo)比較，可以更為客觀地評(píng)價(jià)企業(yè)的償債能力、盈利能力及支付能力。 農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿（1）償債能力分析。流動(dòng)比率是流動(dòng)資產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)債之比，而流動(dòng)資產(chǎn)體現(xiàn)的是能在一年內(nèi)或一個(gè)營(yíng)業(yè)周期內(nèi)變現(xiàn)的資產(chǎn)，包括了許多流動(dòng)性不強(qiáng)的項(xiàng)目，如呆滯的存貨，有可能收不回的應(yīng)收帳款，以及本質(zhì)上屬于費(fèi)用的待攤費(fèi)用，待處理流動(dòng)資產(chǎn)損失

20、和預(yù)付帳款等。它們雖然具有資產(chǎn)的性質(zhì)，但事實(shí)上卻不能再轉(zhuǎn)變?yōu)楝F(xiàn)金，不再具有償付債務(wù)的能力。而且，不同企業(yè)的流動(dòng)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)差異較大，資產(chǎn)質(zhì)量各不相同，因此，僅用流動(dòng)比率等指標(biāo)來(lái)分析企業(yè)的償債能力，往往有失偏頗?？蛇\(yùn)用經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流量與資產(chǎn)負(fù)債表相關(guān)指標(biāo)進(jìn)行對(duì)比分析，作為流動(dòng)比率等指標(biāo)的補(bǔ)充。具體內(nèi)容為： .經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流量與流動(dòng)負(fù)債之比。這指標(biāo)可以反映企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)獲得現(xiàn)金償還短期債務(wù)的能力，比率越大，說(shuō)明償債能力越強(qiáng)。 .經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流量與全部債務(wù)之比。該比率可以反映企業(yè)用經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中所獲現(xiàn)金償還全部債務(wù)的能力，這個(gè)比率越大，說(shuō)明企業(yè)承擔(dān)債務(wù)的能力越強(qiáng)。 .現(xiàn)金（含現(xiàn)金等價(jià)物）期末余額與流動(dòng)負(fù)

21、債之比。這一比率反映企業(yè)直接支付債務(wù)的能力，比率越高，說(shuō)明企業(yè)償債能力越大。但由于現(xiàn)金收益性差，這一比率也并非越大越好。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿（2）盈利能力及支付能力分析。由于利潤(rùn)指標(biāo)存在的缺陷，因此，可運(yùn)用現(xiàn)金凈流量與資產(chǎn)負(fù)債表相關(guān)指標(biāo)進(jìn)行對(duì)比分析，作為每股收益、凈資產(chǎn)收益率等盈利指標(biāo)的補(bǔ)充。 .每股經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流量與總股本之比。這一比率反映每股資本獲取現(xiàn)金凈流量的能力，比率越高，說(shuō)明企業(yè)支付股利的能力越強(qiáng)。 .經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流量與凈資產(chǎn)之比。這一比率反映投資者投入資本創(chuàng)造現(xiàn)金的能力，比率越高，創(chuàng)現(xiàn)能力越強(qiáng)。徑一致，凈利潤(rùn)指標(biāo)應(yīng)剔除投資收益和籌資費(fèi)用。 （3）銷售商品、提供勞務(wù)收到的

22、現(xiàn)金與主營(yíng)業(yè)務(wù)收入比較，可以大致說(shuō)明企業(yè)銷售回收現(xiàn)金的情況及企業(yè)銷售的質(zhì)量。收現(xiàn)數(shù)所占比重大，說(shuō)明銷售收入實(shí)現(xiàn)后所增加的資產(chǎn)轉(zhuǎn)換現(xiàn)金速度快、質(zhì)量高。 （4）分得股利或利潤(rùn)及取得債券利息收入所得到的現(xiàn)金與投資收益比較，可大致反映企業(yè)帳面投資收益的質(zhì)量。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿2、現(xiàn)金流量表與利潤(rùn)表比較分析 利潤(rùn)表是反映企業(yè)一定期間經(jīng)營(yíng)成果的重要報(bào)表，它揭示了企業(yè)利潤(rùn)的計(jì)算過(guò)程和利潤(rùn)的形成過(guò)程。利潤(rùn)被看成是評(píng)價(jià)企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)及盈利能力的重要指標(biāo)，但卻存在一定的缺陷。眾所周知，利潤(rùn)是收入減去費(fèi)用的差額，而收入費(fèi)用的確認(rèn)與計(jì)量是以權(quán)責(zé)發(fā)生制為基礎(chǔ)，廣泛地運(yùn)用收入實(shí)現(xiàn)原則、費(fèi)用配比原則、劃分資本性支出

23、和收益性支出原則等來(lái)進(jìn)行的，其中包括了太多的會(huì)計(jì)估計(jì)。盡管會(huì)計(jì)人員在進(jìn)行估計(jì)時(shí)要遵循會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，并有一定的客觀依據(jù)，但不可避免地要運(yùn)用主觀判斷。而且，由于收入與費(fèi)用是按其歸屬來(lái)確認(rèn)的，而不管是否實(shí)際收到或付出了現(xiàn)金，以此計(jì)算的利潤(rùn)常常使一個(gè)企業(yè)的盈利水平與其真實(shí)的財(cái)務(wù)狀況不符。有的企業(yè)帳面利潤(rùn)很大，看似業(yè)績(jī)可觀，而現(xiàn)金卻入不敷出，舉步艱難；而有的企業(yè)雖然巨額虧損，卻現(xiàn)金充足，周轉(zhuǎn)自如。所以，僅以利潤(rùn)來(lái)評(píng)價(jià)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)和獲利能力有失偏頗。如能結(jié)合現(xiàn)金流量表所提供的現(xiàn)金流量信息，特別是經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流量的信息進(jìn)行分析，則較為客觀全面。其實(shí)，利潤(rùn)和現(xiàn)金凈流量是兩個(gè)從不同角度反映企業(yè)業(yè)績(jī)的指標(biāo)，前者可

24、稱之為應(yīng)計(jì)制利潤(rùn)，后者可稱之為現(xiàn)金制利潤(rùn)。二者的關(guān)系，通過(guò)現(xiàn)金流量表的補(bǔ)充資料揭示出來(lái)。具體分析時(shí)，可將現(xiàn)金流量表的有關(guān)指標(biāo)與利潤(rùn)表的相關(guān)指標(biāo)進(jìn)行對(duì)比，以評(píng)價(jià)企業(yè)利潤(rùn)的質(zhì)量。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿（）經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流量與凈利潤(rùn)比較，能在一定程度上反映企業(yè)利潤(rùn)的質(zhì)量。也就是說(shuō)，企業(yè)每實(shí)現(xiàn)1元的帳面利潤(rùn)中，實(shí)際有多少現(xiàn)金支撐，比率越高，利潤(rùn)質(zhì)量越高。但這一指標(biāo)，只有在企業(yè)經(jīng)營(yíng)正常，既能創(chuàng)造利潤(rùn)又能盈得現(xiàn)金凈流量時(shí)才可比，分析這一比率也才有意義。為了與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流量計(jì)算口徑一致，凈利潤(rùn)指標(biāo)應(yīng)剔除投資收益和籌資費(fèi)用。（）銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金與主營(yíng)業(yè)務(wù)收入比較，可以大致說(shuō)明企業(yè)銷售回收

25、現(xiàn)金的情況及企業(yè)銷售的質(zhì)量。收現(xiàn)數(shù)所占比重大，說(shuō)明銷售收入實(shí)現(xiàn)后所增加的資產(chǎn)轉(zhuǎn)換現(xiàn)金速度快、質(zhì)量高。（）分得股利或利潤(rùn)及取得債券利息收入所得到的現(xiàn)金與投資收益比較，可大致反映企業(yè)帳面投資收益的質(zhì)量。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿 非 財(cái) 務(wù) 分 析一、財(cái)務(wù)因素分析的缺陷由于數(shù)據(jù)收集容易、定量化和標(biāo)準(zhǔn)化等原因，銀行對(duì)企業(yè)的貸款傳統(tǒng)上倚重財(cái)務(wù)分析，但是隨著世界經(jīng)濟(jì)發(fā)展，服務(wù)業(yè)、高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)的迅速崛起，企業(yè)信用分析日趨復(fù)雜化和無(wú)形化，僅僅依賴財(cái)務(wù)報(bào)表上簡(jiǎn)單的比例計(jì)算已無(wú)法確保銀行規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。具體而言，財(cái)務(wù)因素分析有以下三大缺陷：農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿1.滯后性財(cái)務(wù)報(bào)表的數(shù)據(jù)在通常情況下都

26、是以年度為期間統(tǒng)計(jì)的，根據(jù)報(bào)表計(jì)算的各種衡量指標(biāo)，包括流動(dòng)比率、速動(dòng)比率、應(yīng)收帳款率等都必須在較長(zhǎng)時(shí)間內(nèi)（一般為1年）才有意義，因此這些財(cái)務(wù)比率只能說(shuō)明過(guò)去相當(dāng)長(zhǎng)一段時(shí)間內(nèi)的狀態(tài)，卻不能對(duì)企業(yè)的現(xiàn)狀進(jìn)行及時(shí)揭示。此外，從某種意義上說(shuō)，各種財(cái)務(wù)指標(biāo)只能說(shuō)明過(guò)去實(shí)現(xiàn)的價(jià)值，而對(duì)于銀行來(lái)說(shuō)，所發(fā)放的貸款要在未來(lái)一定時(shí)期才能收回，因此，更應(yīng)注重企業(yè)的未來(lái)發(fā)展，如產(chǎn)品的市場(chǎng)前景，企業(yè)的核心競(jìng)爭(zhēng)力，技術(shù)人員的配置情況，而這些決定企業(yè)未來(lái)命運(yùn)的關(guān)鍵因素卻根本無(wú)法從財(cái)務(wù)報(bào)表中得到體現(xiàn)。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿2.灰色性財(cái)務(wù)報(bào)表的設(shè)置，數(shù)據(jù)的計(jì)量方式很大程度上還存在著許多不完善的方面，這使得財(cái)務(wù)報(bào)表披露的信

27、息很大程度上帶有不完整性，甚至虛假性（因?yàn)樨?cái)務(wù)信息本身就是以合理的財(cái)務(wù)假設(shè)為前提）。僅憑這些信息，信貸人員很可能對(duì)企業(yè)業(yè)績(jī)的表面輝煌盲目樂(lè)觀，而忽視了表面績(jī)優(yōu)下隱藏的危機(jī)。曾令世界愕然的安然破產(chǎn)案就是最好的證明。曾被財(cái)富評(píng)為全美第七的能源巨頭安然公司曾經(jīng)在股市上創(chuàng)造了一個(gè)“安然神話”，最高時(shí)股價(jià)接近90美元，公司市值超過(guò)700億美元！就是這么一家連“五大”之一的安達(dá)信（負(fù)責(zé)對(duì)其進(jìn)行審計(jì)的公司），也沒(méi)有出具保留性的審計(jì)意見(jiàn)?！俺晒Α逼髽I(yè)卻在頃刻之間轟然倒塌，原因何在？其實(shí)根源就在于其在報(bào)表上玩的花招。為了能獲得大量低成本的資金以保持高速發(fā)展，安然必須獲得較高的信用評(píng)級(jí)，為此其資產(chǎn)負(fù)債表上不能有過(guò)

28、多債務(wù)。于是“安然”通過(guò)一系列表外交易少報(bào)債務(wù)。結(jié)果其一次性注銷了巨額的投資壞帳引起了人們的警覺(jué)，導(dǎo)致股市信心大挫，最終宣告破產(chǎn)。再如我國(guó)的“藍(lán)田股份”、“鄭百文”、“渝鈦白股份”等?？梢?jiàn)財(cái)務(wù)報(bào)表的不完善從根本上使銀行很難控制信用風(fēng)險(xiǎn)，帳目中經(jīng)常出現(xiàn)的水分也大大增加了銀行信貸人員監(jiān)控難度。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿3.短期性信貸人員對(duì)財(cái)務(wù)指標(biāo)上的注重會(huì)促使企業(yè)過(guò)于追求短期的財(cái)務(wù)成果，例如，銀行過(guò)分的注重償債能力，這樣助長(zhǎng)了企業(yè)急功近利的思想和短期投機(jī)行為，使得企業(yè)不愿進(jìn)行可能會(huì)降低當(dāng)前盈利目標(biāo)的資本去追求長(zhǎng)期戰(zhàn)略目標(biāo)。這反過(guò)來(lái)會(huì)對(duì)該企業(yè)的貸款，尤其是長(zhǎng)期貸款的質(zhì)量產(chǎn)生負(fù)面影響，既違背了銀行信

29、貸促進(jìn)國(guó)家經(jīng)濟(jì)的初衷，也將進(jìn)一步損害到銀行自身的利益。二、非財(cái)務(wù)因素對(duì)防范銀行信用風(fēng)險(xiǎn)的作用相對(duì)于財(cái)務(wù)因素分析而言，非財(cái)務(wù)因素則因其信息量大、隱含信息豐富和動(dòng)態(tài)發(fā)展等特點(diǎn)更能有助于信貸人員把握貸款質(zhì)量，能對(duì)企業(yè)發(fā)展的態(tài)勢(shì)即時(shí)跟蹤。具體說(shuō)來(lái)，其對(duì)防范信用風(fēng)險(xiǎn)的作用可以歸納為以下三個(gè)方面：農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿1.非財(cái)務(wù)因素分析有利于信貸人員對(duì)貸款進(jìn)行全面信用管理借鑒全面質(zhì)量管理機(jī)制，將其精髓引入銀行貸款信用管理之中，形成銀行貸款全面信用管理體系。在這一指導(dǎo)思想下，貸款質(zhì)量監(jiān)管不僅僅只是信貸人員的職責(zé)，而應(yīng)是全銀行系統(tǒng)的共同目標(biāo)。隨著銀行商業(yè)化的深入，國(guó)家對(duì)銀行的政策保護(hù)將逐漸消失，取而代之

30、的則是市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)法則。在這種背景下，貸款質(zhì)量的好壞將直接影響到銀行的生存和未來(lái)發(fā)展，因此信用風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)必須根植于每一個(gè)銀行職員的心中，無(wú)論在貸前、貸中還是貸后，其所涉及的各個(gè)環(huán)節(jié)都應(yīng)加以嚴(yán)格監(jiān)管。而要做到真正的全面信用管理，光靠幾個(gè)財(cái)務(wù)指標(biāo)是遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠的，必須對(duì)各種非財(cái)務(wù)因素進(jìn)行認(rèn)真分析，從中發(fā)現(xiàn)隱含的風(fēng)險(xiǎn)，及時(shí)采取防范措施，將貸款風(fēng)險(xiǎn)降到最小。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿2.非財(cái)務(wù)因素分析有利于信貸人員發(fā)現(xiàn)潛在風(fēng)險(xiǎn)，完善預(yù)警機(jī)制任何危機(jī)都不可能空穴來(lái)風(fēng)，在其發(fā)生前必然有許多先兆顯示，如能及時(shí)迅速發(fā)現(xiàn)這些先兆下隱含的風(fēng)險(xiǎn)，并發(fā)出警報(bào)，就能使信貸人員在壞帳發(fā)生前做好充分預(yù)防準(zhǔn)備。信貸風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)就是一

31、種對(duì)貸款運(yùn)行過(guò)程中可能發(fā)生的貸款資產(chǎn)損失和其體系遭受破壞的可能性進(jìn)行分析、預(yù)報(bào)，為資產(chǎn)安全運(yùn)行提供對(duì)策建議的檢測(cè)系統(tǒng)。通過(guò)建立信用風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警指標(biāo)體系，信貸人員根據(jù)有關(guān)金融法規(guī)及有關(guān)經(jīng)驗(yàn)數(shù)據(jù)確定預(yù)警臨界值，當(dāng)某個(gè)指標(biāo)超過(guò)臨界值則發(fā)出預(yù)警信號(hào)，及時(shí)采取防范與調(diào)整措施，從而使銀行轉(zhuǎn)危為安。在設(shè)立預(yù)警指標(biāo)時(shí)，非財(cái)務(wù)因素應(yīng)是主要組成部分，因?yàn)樵S多風(fēng)險(xiǎn)先兆通常會(huì)通過(guò)非財(cái)務(wù)因素暴露出來(lái)，例如，國(guó)際匯率的大幅變動(dòng)導(dǎo)致企業(yè)原材料進(jìn)口成本上升，高層領(lǐng)導(dǎo)的突然更換，或者企業(yè)牽涉了某法律糾紛等等，這些非財(cái)務(wù)因素都可以通過(guò)各種信息渠道及時(shí)掌握，并會(huì)對(duì)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況帶來(lái)一定影響。通過(guò)對(duì)這些非財(cái)務(wù)因素的分析，可以強(qiáng)化預(yù)警機(jī)制

32、的警報(bào)作用，及時(shí)防范潛在風(fēng)險(xiǎn)。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿3.非財(cái)務(wù)因素分析有利于銀行五級(jí)貸款分類的具體操作和深入貫徹貸款五級(jí)分類風(fēng)險(xiǎn)管理，是指銀行主要依據(jù)借款人的還款能力，即最終償還貸款本金和利息的實(shí)際能力，確定貸款遭受損失的風(fēng)險(xiǎn)程度，將貸款質(zhì)量劃分為正常、關(guān)注、次級(jí)、可疑和損失五類的一種管理方法（其中后三類稱為不良貸款）。對(duì)貸款質(zhì)量進(jìn)行五級(jí)分類披露，有利于提高銀行自身素質(zhì)，在金融業(yè)對(duì)外開(kāi)放進(jìn)程中更好地參與國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)和合作。貸款風(fēng)險(xiǎn)分類標(biāo)準(zhǔn)的最核心內(nèi)容，就是貸款歸還的可能性。而對(duì)歸還可能性進(jìn)行劃分則離不開(kāi)非財(cái)務(wù)因素的分析。在貸款風(fēng)險(xiǎn)分類特征中已經(jīng)將一定的非財(cái)務(wù)因素考慮在內(nèi)，如借款人所屬行業(yè)、國(guó)

33、內(nèi)外政策、企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)成員等。因此加強(qiáng)對(duì)借款人非財(cái)務(wù)因素的分析將有助于更好地執(zhí)行5級(jí)分類，并使其發(fā)揮最大效用。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿三、非財(cái)務(wù)因素的主要內(nèi)容目前對(duì)于企業(yè)非財(cái)務(wù)因素還沒(méi)有建立起一個(gè)公認(rèn)的完整體系，國(guó)際上對(duì)企業(yè)非財(cái)務(wù)分析通常遵循5C原則，即借款人的品格，能力，資本，擔(dān)保，環(huán)境。在此基礎(chǔ)上，結(jié)合信用社的實(shí)際情況，將企業(yè)信用非財(cái)務(wù)體系歸納為以下五大方面：1.管理環(huán)境的分析作為社會(huì)經(jīng)濟(jì)的微觀單位，企業(yè)不可避免地與外界環(huán)境保持著密切的聯(lián)系，同時(shí)也受到外界環(huán)境的制約，因此對(duì)企業(yè)外部環(huán)境的分析是保證貸款成功的首要因素。概括而言，管理環(huán)境主要包括：農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿 (1)一般環(huán)境：

34、主要涉及政治、經(jīng)濟(jì)、社會(huì)、技術(shù)等方面，這些因素的變化都不是借貸雙方所能控制的，但它對(duì)借款人還款能力的影響有時(shí)可能相當(dāng)大。不同的行業(yè)對(duì)一般環(huán)境的敏感程度是不同的。如美國(guó)“911”事件發(fā)生后，一些行業(yè)如民航、保險(xiǎn)都受到了巨大的沖擊，而另外一些如咨詢、制造業(yè)等基本不受影響。因此對(duì)于不同行業(yè)的貸款，應(yīng)區(qū)別對(duì)待。(2)任務(wù)環(huán)境：企業(yè)的任務(wù)環(huán)境與一般環(huán)境共同構(gòu)成了企業(yè)的外部環(huán)境。與一般環(huán)境相比，任務(wù)環(huán)境更加具體而且直接。任務(wù)環(huán)境主要涉及借款企業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈上的各個(gè)主體，包括資源供應(yīng)方、企業(yè)產(chǎn)品或服務(wù)提供方、競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手、政府管理當(dāng)局以及其他相關(guān)利益組織或個(gè)體。任務(wù)環(huán)境的好壞直接影響到企業(yè)的生存與發(fā)展，這就要求銀行必

35、須進(jìn)行充分了解后才能進(jìn)行貸款決策。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿2.企業(yè)核心競(jìng)爭(zhēng)力 企業(yè)在市場(chǎng)上的表現(xiàn)以及將來(lái)的還貸可能性歸根結(jié)底是由企業(yè)所擁有的核心競(jìng)爭(zhēng)力決定的。所謂核心競(jìng)爭(zhēng)力，概括說(shuō)來(lái)就是企業(yè)保持持續(xù)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)、無(wú)法被競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手輕易模仿的能力，包括企業(yè)開(kāi)發(fā)的獨(dú)特產(chǎn)品、獨(dú)特的技術(shù)和獨(dú)特營(yíng)銷手段等。對(duì)于銀行而言，衡量企業(yè)核心競(jìng)爭(zhēng)力應(yīng)著眼于企業(yè)的不可模仿性和戰(zhàn)略性，因?yàn)橐坏┢髽I(yè)形成了某種核心競(jìng)爭(zhēng)力，將會(huì)在較長(zhǎng)時(shí)間內(nèi)在同行內(nèi)形成優(yōu)勢(shì)，從而使對(duì)這些企業(yè)的貸款的保險(xiǎn)系數(shù)大大增加。具體而言，衡量指標(biāo)可大致分為：農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿 (1)企業(yè)戰(zhàn)略實(shí)施情況。主要指企業(yè)經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略的有效性，客戶戰(zhàn)略實(shí)施情

36、況，包括客戶形象策略場(chǎng)策略、資源利用策略、組織策略、投資策略等效果情況。(2)市場(chǎng)占有率。指銷售收入（營(yíng)業(yè)額）在同行業(yè)總銷售額中所占比率。(3)技術(shù)裝備水平。企業(yè)技術(shù)、裝備或經(jīng)營(yíng)設(shè)施是否先進(jìn)。(4)產(chǎn)品替代性。被其他行業(yè)或其他產(chǎn)品替代的可能性。(5)行業(yè)壁壘。他人進(jìn)入此行業(yè)所需的資金、技術(shù)和政策壁壘情況。(6)議價(jià)能力。企業(yè)對(duì)上、下游客戶的價(jià)格談判地位和能力。(7)融資能力。企業(yè)在資本市場(chǎng)、貨幣市場(chǎng)的籌資能力。 （8）行業(yè)依賴性。行業(yè)供應(yīng)鏈或客戶群是否多元化。農(nóng)村信用社貸款五年級(jí)分類講稿3.企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理水平 企業(yè)的經(jīng)營(yíng)過(guò)程中充滿著風(fēng)險(xiǎn)，無(wú)論是在貸前、貸中還是貸后，銀行都必須對(duì)企業(yè)管理水平密切關(guān)注，其中尤為重要的是企業(yè)的核心領(lǐng)導(dǎo)層素質(zhì)。無(wú)數(shù)案例告訴我們，一個(gè)優(yōu)秀的領(lǐng)導(dǎo)組織往往能在關(guān)鍵時(shí)刻