2021年10月《金融理論與實(shí)務(wù)》真題附有答案

2021年10月《金融理論與實(shí)務(wù)》真題1.典型的間接融資活動(dòng)是（）[單選題]A.商業(yè)銀行的存貸款業(yè)務(wù)【正確答案】B.投資銀行的證券承銷業(yè)務(wù)C.租賃公司的租賃業(yè)務(wù)D.保險(xiǎn)公司的財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)答案解析：P68最典型的間接融資方式是商業(yè)銀行的存貸款業(yè)務(wù)。2.在多種利率并存條件下起決定作用的利率是（）[單選題]A.名義利率B.實(shí)際利率C.基準(zhǔn)利率【正確答案】D.市場(chǎng)利率答案解析：P87基準(zhǔn)利率是在多種利率并存條件下起決定作用的利率。3.絕對(duì)購(gòu)買力平價(jià)的理論基礎(chǔ)是（）[單選題]A.費(fèi)雪方程式B.一價(jià)定律【正確答案】C.特里芬難題D.馬歇爾一勒納條件答案解析：P101絕對(duì)購(gòu)買力平價(jià)理論以開放經(jīng)濟(jì)條件下的“一價(jià)定律”為基礎(chǔ)。4.影響匯率的短期因素是（）[單選題]A.通貨膨脹B.經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)C.國(guó)際收支D.利率【正確答案】答案解析：P105影響匯率變動(dòng)的通貨膨脹因素、經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、國(guó)際收支三個(gè)因素屬于長(zhǎng)期影響因素，利率、心理預(yù)期、政府干預(yù)屬于影響短期國(guó)際資本流動(dòng)的短期因素。5.人民幣兌美元的即期匯率采用的是（）[單選題]A.直接標(biāo)價(jià)法【正確答案】B.間接標(biāo)價(jià)法C.掉期標(biāo)價(jià)法D.周期標(biāo)價(jià)法答案解析：P09人民幣兌美元的即期匯率采用的是直接標(biāo)價(jià)法。6.因金融工具交易價(jià)格波動(dòng)給持有者帶來?yè)p失的可能性屬于（）[單選題]A.信用風(fēng)險(xiǎn)B.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)【正確答案】C.違約風(fēng)險(xiǎn)D.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)答案解析：P118因金融工具交易價(jià)格波動(dòng)給持有者帶來?yè)p失的可能性屬于市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。7.屬于貨幣市場(chǎng)的是（）[單選題]A.國(guó)庫(kù)券市場(chǎng)【正確答案】B.股票市場(chǎng)C.債券市場(chǎng)D.基金市場(chǎng)答案解析：P124貨幣市場(chǎng)是以期限在1年以內(nèi)的金融工具為媒介進(jìn)行短期資金融通的市場(chǎng)，包括同業(yè)拆借市場(chǎng)、回購(gòu)協(xié)議市場(chǎng)、國(guó)庫(kù)券市場(chǎng)、票據(jù)市場(chǎng)、大額可轉(zhuǎn)讓定期存單市場(chǎng)等。8.以證券為質(zhì)押品進(jìn)行的短期資金融通業(yè)務(wù)是（）[單選題]A.期權(quán)業(yè)務(wù)B.互換業(yè)務(wù)C.回購(gòu)協(xié)議【正確答案】D.同業(yè)拆借答案解析：P135回購(gòu)協(xié)議實(shí)際上是以證券為質(zhì)押品進(jìn)行的短期資金融通業(yè)務(wù)。9.優(yōu)先股股東較普通股股東的優(yōu)先權(quán)體現(xiàn)在（）[單選題]A.優(yōu)先表決權(quán)B.優(yōu)先選舉權(quán)C.剩余資產(chǎn)的優(yōu)先求償權(quán)【正確答案】D.配股的優(yōu)先選擇權(quán)答案解析：P121優(yōu)先股股東具有兩種優(yōu)先權(quán)：一是優(yōu)先分配權(quán)；二是優(yōu)先求償權(quán)。10.金融互換合約產(chǎn)生的理論基礎(chǔ)是（）[單選題]A.利率平價(jià)理論B.有效市場(chǎng)理論C.比較優(yōu)勢(shì)理論【正確答案】D.資本資產(chǎn)定價(jià)理論答案解析：P201比較優(yōu)勢(shì)理論是金融互換合約產(chǎn)生的理論基礎(chǔ)。11.關(guān)于金融遠(yuǎn)期合約表述正確的是（）[單選題]A.流動(dòng)性強(qiáng)B.標(biāo)準(zhǔn)化程度高C.在交易所內(nèi)進(jìn)行交易D.交割價(jià)格由交易雙方談判確定【正確答案】答案解析：金融遠(yuǎn)期合約是非標(biāo)準(zhǔn)化合約，合約條款由雙方磋商確定。12.我國(guó)金融監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)“一行兩會(huì)”中的“一行”是指（）[單選題]A.中國(guó)工商銀行B.中國(guó)人民銀行C.國(guó)家開發(fā)銀行D.中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行【正確答案】答案解析：P210“一行兩會(huì)”中的“一行”是指中國(guó)人民銀行，“兩會(huì)”是指中國(guó)銀行保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)、中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)。13.投資銀行動(dòng)用自有資金參與證券交易賺取買賣差價(jià)的業(yè)務(wù)是（）[單選題]A.證券承銷業(yè)務(wù)B.證券交易業(yè)務(wù)【正確答案】C.證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)D.資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)答案解析：P257投資銀行動(dòng)用自有資金參與證券交易賺取買賣差價(jià)的業(yè)務(wù)是證券交易業(yè)務(wù)。14.確定被保險(xiǎn)人獲得最高賠償標(biāo)準(zhǔn)的保險(xiǎn)原則是（）[單選題]A.最大誠(chéng)信原則B.近因原則C.損失賠償原則D.保險(xiǎn)利益原則【正確答案】答案解析：P263保險(xiǎn)利益原則確定了被保險(xiǎn)人獲得最高賠償標(biāo)準(zhǔn)。15.開創(chuàng)貨幣需求微觀分析視角的理論是（）[單選題]A.交易方程式B.凱恩斯的貨幣需求理論C.劍橋方程式【正確答案】D.弗里德曼的貨幣需求理論答案解析：P277劍橋大學(xué)的經(jīng)濟(jì)學(xué)教授阿爾弗雷德·馬歇爾和其學(xué)生庇古提出了劍橋方程式，開創(chuàng)貨幣需求微觀分析先河。16.馬克思認(rèn)為一定時(shí)期內(nèi)執(zhí)行流通手段的貨幣必要量同貨幣流通速度（）[單選題]A.成正比B.成反比【正確答案】C.無關(guān)D.關(guān)系不確定答案解析：馬克思認(rèn)為執(zhí)行流通手段的貨幣必要量=商品價(jià)格總額/同名貨幣的流通次數(shù)，所以一定時(shí)期內(nèi)執(zhí)行流通手段的貨幣必要量同貨幣流通速度成反比。17.基礎(chǔ)貨幣表現(xiàn)為中央銀行的（）[單選題]A.資產(chǎn)B.收益C.權(quán)益D.負(fù)債【正確答案】答案解析：P284儲(chǔ)備貨幣即基礎(chǔ)貨幣，是中央銀行最主要的負(fù)債項(xiàng)目之一。18.屬于選擇性貨幣政策工具的是（）[單選題]A.優(yōu)惠利率【正確答案】B.信用配額C.法定存款準(zhǔn)備金率D.再貼現(xiàn)政策答案解析：P330選擇性貨幣政策工具包括消費(fèi)者信用控制、不動(dòng)產(chǎn)信用控制、證券市場(chǎng)信用控制、優(yōu)惠利率、預(yù)繳進(jìn)口保證金。19.引起貨幣供給量增加的貨幣政策操作是（）[單選題]A.發(fā)行央行票據(jù)B.提高再貼現(xiàn)利率C.提高法定存款準(zhǔn)備金率D.中央銀行買入債券【正確答案】答案解析：P328降低法定存款準(zhǔn)備金、降低再貼現(xiàn)率、買入政府債券等操作都會(huì)引起貨幣供給量增加。20.將股票價(jià)格變動(dòng)納入到貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制中的理論是（）[單選題]A.信貸渠道的傳導(dǎo)機(jī)制理論B.貨幣傳導(dǎo)機(jī)制理論C.金融資產(chǎn)價(jià)格傳導(dǎo)機(jī)制理論【正確答案】D.利率傳導(dǎo)機(jī)制理論答案解析：P339金融資產(chǎn)價(jià)格傳導(dǎo)機(jī)制理論開始將資本市場(chǎng)中的金融資產(chǎn)價(jià)格，特別是股票價(jià)格納入到貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制中。21.間接融資相對(duì)于直接融資的優(yōu)點(diǎn)在于（）A.靈活便利【正確答案】B.籌資成本低C.分散投資、安全性高【正確答案】D.具有規(guī)模經(jīng)濟(jì)【正確答案】E.可使籌資者獲得無償還期限資金答案解析：P69間接融資的優(yōu)點(diǎn)包括（1）靈活便利（2）分散投資、安全性高（3）具有規(guī)模經(jīng)濟(jì)。22.屬于金融市場(chǎng)交易客體的有（）A.票據(jù)【正確答案】B.房產(chǎn)C.股票【正確答案】D.債券【正確答案】E.外匯【正確答案】答案解析：P117金融市場(chǎng)的交易客體是各類金融工具，房產(chǎn)不屬于金融工具。23.金融期貨市場(chǎng)的交易規(guī)則包括（）A.實(shí)行價(jià)格限制制度【正確答案】B.實(shí)行保證金制度【正確答案】C.實(shí)行負(fù)債結(jié)算制度D.實(shí)行盯市制度【正確答案】E.實(shí)行強(qiáng)行平倉(cāng)制度【正確答案】答案解析：P195金融期貨市場(chǎng)的交易規(guī)則包括（1）交易品種為規(guī)范的、標(biāo)準(zhǔn)化的期貨合約；（2）交易實(shí)行保證金制度；（3）交易實(shí)行當(dāng)日無負(fù)債結(jié)算制度，即盯市制度；（4）交易實(shí)行價(jià)格限制制度；（5）交易實(shí)行強(qiáng)行平倉(cāng)制度。24.中央銀行作為“銀行的銀行”體現(xiàn)在（）A.代理國(guó)庫(kù)B.充當(dāng)最后貸款人【正確答案】C.制定和執(zhí)行貨幣政策D.壟斷貨幣發(fā)行權(quán)E.依法管理存款準(zhǔn)備金【正確答案】答案解析：P211。中央銀行作為“銀行的銀行”體現(xiàn)在中央銀行集中保管商業(yè)銀行的存款準(zhǔn)備金，并對(duì)它們發(fā)放貸款，充當(dāng)“最后貸款者”。25.與貨幣需求正相關(guān)的因素有（）A.收入水平【正確答案】B.貨幣流通速度C.物價(jià)水平【正確答案】D.信用的發(fā)達(dá)程度E.非貨幣性金融資產(chǎn)收益率答案解析：P281影響我國(guó)貨幣需求的重要因素1.收入2.物價(jià)水平3.其他金融資產(chǎn)收益率（利率）4.其他因素（1）信用的發(fā)展?fàn)顩r（2）金融機(jī)構(gòu)技術(shù)手段的先進(jìn)程度和服務(wù)質(zhì)量的優(yōu)劣（3）社會(huì)保障體制的健全與完善。其中只有收入水平和物價(jià)水平式與貨幣需求成正比。26.直接標(biāo)價(jià)法下，一定單位的外國(guó)貨幣折算的本國(guó)貨幣數(shù)額增多，說明本國(guó)貨幣匯率上升。[填空題]_________________________________(答案：請(qǐng)?jiān)O(shè)置答案)答案解析：答案：錯(cuò)誤。(1分)

理由：間接標(biāo)價(jià)法下，一定單位的本國(guó)貨幣折算的外國(guó)貨幣數(shù)額增多，說明本國(guó)貨幣匯率上升。(或：直接標(biāo)價(jià)法下，一定單位的外國(guó)貨幣折算的本國(guó)貨幣數(shù)額增多，說明本國(guó)貨幣匯率下跌。)(2分)27.賒銷、分期付款、消費(fèi)信貸是消費(fèi)信用的典型形式。[填空題]_________________________________答案解析：答案：正確。(3分)28.美國(guó)的《格拉斯·斯蒂格爾法》允許投資銀行吸收存款。[填空題]_________________________________答案解析：答案：錯(cuò)誤。(1分)

理由：美國(guó)的《格拉斯·斯蒂格爾法》規(guī)定投資銀行不能從事吸收存款等商業(yè)銀行業(yè)務(wù)。(2分)29.我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行是在農(nóng)村信用社基礎(chǔ)上改制組建的。[填空題]_________________________________答案解析：答案：正確。(3分)30.目前我國(guó)貨幣政策的最終目標(biāo)是保持貨幣幣值的穩(wěn)定。[填空題]_________________________________答案解析：答案：錯(cuò)誤。(1分)

理由：目前我國(guó)貨幣政策的最終目標(biāo)是保持貨幣幣值的穩(wěn)定，并以此促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。(2分)31.假設(shè)某債券的面額為1000元，5年償還期，按年付息，年息50元，請(qǐng)計(jì)算：

(1)該債券的名義收益率。

(2)如果某日該債券的市場(chǎng)價(jià)格為1020元，則該債券的現(xiàn)時(shí)收益率是多少?

(3)如果某投資者在該債券發(fā)行后一年時(shí)以1050元的價(jià)格買入該債券，持有兩

年后以1098元的價(jià)格賣出，則該投資者的持有期收益率是多少?[填空題]_________________________________答案解析：解：(1)名義收益率=票面年利息÷票面金額×100%=50÷1000×100%=5%(2分)

(2)現(xiàn)時(shí)收益率=票面年利息÷當(dāng)期市場(chǎng)價(jià)格×100%=50÷1020×100%=4.9%(3分)

(3)持有期收益率=【(賣出價(jià)－買入價(jià))÷持有年數(shù)+票面年利息】÷買入價(jià)格

=【(1098-1050)÷2+50】÷1050=7.05%(3分)32.某企業(yè)擬向銀行申請(qǐng)期限為2年的貸款1000萬元。A銀行給出的2年期貸款年利率為5.8%，按單利計(jì)息：B銀行給出的2年期貸款年利率為5.66%，按年復(fù)利計(jì)息。在其他貨款條件相同的情況下，該企業(yè)應(yīng)向哪家銀行貸款?[填空題]_________________________________答案解析：解：(1)單利計(jì)息：C=P×r×n=1000×5.8%×2=116(萬元)(3分)

(2)復(fù)利計(jì)息：C=P(1+r)n-P=1000×(1+5.66%)2-1000=116.40(萬元)(3分)

(3)由于116.40萬元≥116萬元，所以該企業(yè)應(yīng)該向A銀行貸款。(2分)33.簡(jiǎn)述電子技術(shù)的發(fā)展對(duì)貨幣形式的影響。[填空題]_________________________________答案解析：答：(1)電子技術(shù)的迅速發(fā)展與普及使貨幣形式受到影響，“電子貨幣”“數(shù)字貨幣”

出現(xiàn)并受到越來越廣泛的關(guān)注與使用。(2分)

(2)電子貨幣是依托金融電子化網(wǎng)絡(luò)，以電子計(jì)算機(jī)技術(shù)和通信技術(shù)為手段，以電子數(shù)據(jù)形式存儲(chǔ)在計(jì)算機(jī)系統(tǒng)中，通過計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)傳輸電子信息方式實(shí)現(xiàn)支付和存儲(chǔ)功能的貨幣。(3分)

(3)數(shù)字貨幣是一種基于節(jié)點(diǎn)網(wǎng)絡(luò)和數(shù)字加密算法的虛報(bào)貨幣。(3分)34.簡(jiǎn)述貨幣市場(chǎng)的功能。[填空題]_________________________________答案解析：答：(1)貨幣市場(chǎng)是政府和企業(yè)調(diào)劑資金余缺、滿足短期融資需要的市場(chǎng)；(2分)

(2)貨幣市場(chǎng)是商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行流動(dòng)性管理的市場(chǎng)；(2分)

(3)貨幣市場(chǎng)是一國(guó)中央銀行進(jìn)行宏觀金融調(diào)控的場(chǎng)所；(2分)

(4)貨幣市場(chǎng)是市場(chǎng)基準(zhǔn)利率生成的場(chǎng)所。(2分)35.簡(jiǎn)述商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)的“三性原則”及其之間的關(guān)系。[填空題]_________________________________答案解析：答：(①)商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)的“三性原則”包括：安全性原則，流動(dòng)性原則，盈利性原則。(4分)

(2)“三性原則”間既存在相互矛盾，又相互協(xié)調(diào)統(tǒng)一，商業(yè)銀行應(yīng)在保證安全性、流動(dòng)性前提下，追求最大限度的盈利，實(shí)現(xiàn)“三性原則”的均衡。(4分)36.結(jié)合中國(guó)實(shí)際，試述通貨膨脹需求拉上說理論及通貨膨脹對(duì)收入分配的影響。[填空題]_________________________________答案解析：答：(1)需求拉上說認(rèn)為，各國(guó)政府采用的擴(kuò)張性財(cái)政政策和貨幣政策刺激了社會(huì)總需求，當(dāng)社會(huì)總需求大于社會(huì)總供給時(shí)，形成膨脹性缺口，牽動(dòng)物價(jià)上漲，導(dǎo)致通貨膨脹。

(2)通貨膨脹可引起收入的