風險管理培訓教材課件

大學三年級：閱讀，科研實踐，思考與寫作全面拓展自身素質(zhì)的重要階段由基礎課學習向?qū)I(yè)課學習的過渡時期思想觀念更趨成熟、職業(yè)理想進一步明確?！叭擞辛怂枷氩懦蔀槿恕庇辛烁鼜姷臍v史使命和社會責任感，思維能力明顯增強，他們希望自己像成人一樣待人處世，比較自覺地進行這方面的訓練喜歡參加社會活動興趣愛好相對集中希望通過實際鍛煉增長自己的才干，并且許多人已成為學校各項活動的骨干，科研戰(zhàn)線的新力量。在學業(yè)方面，注重專業(yè)的發(fā)展、職業(yè)的定向和本專業(yè)畢業(yè)生的工作情況，注重實踐環(huán)節(jié)和各種實用技能的掌握。1大學三年級：閱讀，科研實踐，思考與寫作全面拓展自身素質(zhì)的重要

鄭海濤

zhenghaitao@風險管理RiskManagement2鄭海濤風險管理您將選擇哪只蘋果您將3互動列舉你們遇到的各種風險為什么說它們就是風險？說說你們是如何對付這些風險的？4互動列舉你們遇到的各種風險4說明風險管理與各行各業(yè)風險管理與金融學、企業(yè)管理、財務管理風險管理與自己未來的職業(yè)發(fā)展教材：王周偉，風險管理，機械工業(yè)出版社，2012.1考核：70%考試+30%平時（大量的閱讀+思考+做presentation）5說明風險管理與各行各業(yè)5本課程的風險管理：主要講述什么？風險概述風險的度量風險管理過程風險管理決策金融風險管理（四大風險管理）系統(tǒng)性風險與金融監(jiān)管（次貸危機）6本課程的風險管理：主要講述什么？風險概述6第一章風險概述7第一章風險概述7主要內(nèi)容風險管理的發(fā)展史（風險管理來自實踐，來自社會需求）風險的定義風險定義的深化風險的分類8主要內(nèi)容風險管理的發(fā)展史（風險管理來自實踐，來自社會需求）8

一個埃及法老夢見7頭健康的牛被7頭生病的牛吞噬，7穗健康的玉米被7穗生病的玉米吞噬。法老對這個夢感到困惑，于是請約瑟來釋夢。約瑟對法老說，這個夢預示著7個豐年之后是7年饑荒。為了對沖風險，法老于是購買、囤積了大量糧食。后來，在出現(xiàn)饑荒的時候，埃及繁榮依舊。

——摘自《舊約》提問？古埃及法老的風險管理9 一個埃及法老夢見7頭健康的牛被7頭生病的牛吞噬，7穗健康的第一次世界大戰(zhàn)之后，戰(zhàn)敗的德國發(fā)生了嚴重的通貨膨脹，造成經(jīng)濟衰竭，因此提出了包括風險管理在內(nèi)的企業(yè)經(jīng)營管理問題。風險管理的發(fā)展史每份報紙的價格（馬克）1921年1月0.31922年5月11922年10月81923年2月1001923年9月10001923年10月20001923年10月15日1200001923年10月29日10000001923年11月9日50000001923年11月17日7000000010第一次世界大戰(zhàn)之后，戰(zhàn)敗的德國發(fā)生了嚴重的通貨膨脹，造成經(jīng)濟

風險管理的發(fā)展史美國于1929-1933年卷入20世紀最嚴重的世界性經(jīng)濟危機，經(jīng)濟危機造成的損失促使管理者注意采取某種措施來消除風險、控制風險、處置風險，以減少風險給生產(chǎn)帶來的影響。1931年，由美國管理協(xié)會保險部首先提出風險管理概念，在以后的若干年里，以學術會議及研究班等多種形式集中探討和研究風險管理問題。20世紀50年代。美國企業(yè)界發(fā)生了兩件大事，其一為美國通用汽車公司的變速器裝置引發(fā)火災，造成巨額經(jīng)濟損失；其二為美國鋼鐵行業(yè)因團體人身保險福利問題及退休金問題誘發(fā)長達半年的工人罷工，給國民經(jīng)濟帶來難以估量的損失。這兩件大事促進了風險管理在企業(yè)界的推廣，風險管理從此得到了蓬勃發(fā)展。1963年，美國出版的《保險手冊》刊載了《企業(yè)的風險管理》一文，引起歐洲各國的普遍重視。以后，對風險管理的研究逐步趨向系統(tǒng)化、專門化，風險管理也成了企業(yè)管理科學中一門獨立學科。11

風險管理的發(fā)展史美國于1929-1933年卷入20世紀最嚴風險管理的發(fā)展史風險管理在20世紀30年代興起以后，在50年代得到了推廣并受到了普遍重視，70年代迅速發(fā)展并形成了系統(tǒng)化的管理科學。風險管理最初主要表現(xiàn)為保險型風險管理，其范圍僅限于靜態(tài)的、純粹的風險。20世紀70年代以來，英法等歐洲國家的風險管理均由保險型風險管理逐漸發(fā)展為經(jīng)營型的風險管理?！?01條風險管理準則”的產(chǎn)生是風險管理發(fā)展史上最重要事件之一。在1983年美國風險與保險管理協(xié)會年會上，討論并通過了“101條風險管理準則”，作為各國風險管理的一般原則。準則共分12個部分：風險管理的一般準則；風險的識別與衡量；風險控制；風險財務管理；索賠管理；職工福利；退休年金；國際風險管理；行政事務處理；保險單條款安排技巧；交流；管理哲學。風險管理已成為一門跨越自然科學和社會科學的邊緣學科。它不僅同地質(zhì)學、生態(tài)學、氣象學相關，而且與系統(tǒng)工程學、行為科學有密切的聯(lián)系，是一種包含多類學科的綜合經(jīng)濟管理。12風險管理的發(fā)展史風險管理在20世紀30年代興起以后，在50年風險管理產(chǎn)生的原因首先，經(jīng)濟危機造成的損失促使管理者注意采取某種措施來消除風險、控制風險、處置風險，以減少風險給生產(chǎn)帶來的影響。其次，保險的局限性促進了企業(yè)自身風險管理的產(chǎn)生和發(fā)展。第三，現(xiàn)代經(jīng)濟的集中和壟斷，工商企業(yè)經(jīng)營的競爭性加強，經(jīng)濟關系日益趨向復雜。因而企業(yè)不僅受到各種自然災害的威脅，而且要承受現(xiàn)代化的工業(yè)風險，諸如生產(chǎn)風險、環(huán)境風險、技術風險、人員風險、財務風險、經(jīng)營風險等等。13風險管理產(chǎn)生的原因首先，經(jīng)濟危機造成的損失促使管理者注意采取19001850時間19501970199020001980商業(yè)氣候技術普及政治、經(jīng)濟的動蕩自然災害生物技術全球變暖造成的氣候變化全球自由貿(mào)易區(qū)WTO,NAFTA,EU)日益提高的專業(yè)化程度第一臺商用電腦的出現(xiàn)冷戰(zhàn)的結束生物技術的出現(xiàn)恐怖分子開始使用生化武器工業(yè)化的進程使人口密度越來越大越來越頻繁的氣候現(xiàn)象：地震、洪水、颶風和厄爾尼諾現(xiàn)象等規(guī)模經(jīng)濟開始通過高效的制造流程得以實現(xiàn)Internet的出現(xiàn)使人們之間的溝通更便捷第2世界和第三世界的政治動蕩獨立的更嚴峻的風險新風險更大更專業(yè)化的目標信息目標對未知領域的恐慌1419001850時間19501970199020001980社會的“變遷”1986年，德國著名的社會學家Beck提出“風險社會”；Beck,Ulrich1986:Risikogesellschaft.AufdemWegineineandereModerne,FrankfurtamMain:Suhrkamp.1992年，馬克·里特(MarkRitter)將其翻譯為英文；UlrichBeck，translatedbyMarkRitter,Risksociety:towardsanewmodernity，London;NewburyPark,CA:SagePublications,1992

1996年，Lau提出了“風險世紀”（CenturyofRisk）;1999年，貝克（Beck）提出“世界風險社會”;Beck,U.(2000)Risksocietyrevisited:theory,politicsandresearchprograms,inB.Adam,U.BeckandJ.vanLoon,eds.,TheRiskSocietyandBeyond:CriticalIssuesforSocialTheory,Sage,London.2000年，拉什（Lash）提出了“風險文化”；Lash,Scott2000:RiskCulture.In:Adam,Barbara;Beck,Ulrich;VanLoon,Joost(eds.):TheRiskSocietyandBeyond.CriticalIssuesforSocialTheory.London,ThousandOaks,NewDelhi:Sage,47-62./目前“風險社會”被認為是描述當代社會特征最為恰當?shù)男g語。15社會的“變遷”15在過去的三十多年時間內(nèi),世界經(jīng)濟與金融市場的環(huán)境和規(guī)則都發(fā)生了巨大的變化.金融市場大幅波動的頻繁發(fā)生,催生了對金融風險管理理論和工具的需求

-------世界經(jīng)濟一體化

-------布雷頓森林(BrettonWoods)體系的崩潰另一方面，金融風險管理工具——衍生品的泛濫交易，催生了新的更大的風險（2006年的次貸危機）

經(jīng)濟學特別是金融學理論的發(fā)展為金融風險管理奠定了堅實的理論基礎

-------新古典經(jīng)濟學

-------金融學另一方面，對2006年的次貸危機引發(fā)的金融危機和經(jīng)濟危機，上述金融理論、經(jīng)濟理論是否能夠預見？能夠干預？能夠控制？計算機軟,硬件技術的迅猛發(fā)展為風險管理提供了強大的技術支持與保障金融工程學產(chǎn)生風險管理與金融16在過去的三十多年時間內(nèi),世界經(jīng)濟與金融市場的環(huán)境和規(guī)則都發(fā)生1.1風險的定義風險是損失或收益發(fā)生的不確定性。即風險是由不確定性和損失(收益)兩個要素構成。（主觀說）風險是在一定條件下，一段時期內(nèi)，其一事件其預期結果與實際結果間的變動程度，變動程度越大，風險越大；反之，則越小。（客觀說）風險是一種不確定性風險是損失或損害風險是預期和后果之間的差異171.1風險的定義風險是損失或收益發(fā)生的不確定性。即風險是“RiskisSaltandSugarofLife”18“RiskisSaltandSugarofLifTheCertainty-UncertaintyContinuum

LevelofUncertaintyCharacteristicsExamplesNone(certainty)Level1(Objectiveuncertainty)Level2(Subjectiveuncertainty)Level3OutcomescanbepredictedwithprecisionOutcomesareidentifiedandprobabilitiesareknownOutcomesareidentifiedbutprobabilitiesareunknownOutcomesarenotfullyidentifiedandprobabilitiesareunknownPhysicallaws,naturalsciencesGamesofchance:cards,diceFire,automobileaccident,manyinvestmentsSpaceexploration,geneticresearch19TheCertainty-UncertaintyCont《風險、不確定性與利潤》(1921)

FrankHynemanKnight(1885-1972)

Knight不承認“風險=不確定性”，提出“風險”是有概率分布的隨機性，而“不確定性”是不可能有概率分布的隨機性。風險與不確定性20《風險、不確定性與利潤》(1921)風險與不確定性20不確定性(uncertainty)是指人們既不能確定某種經(jīng)濟行為一定會發(fā)生某種結果，又不能確定其發(fā)生的可能性大小。出現(xiàn)不肯定性的原因可能是人們行為本身就具有不確定性因素，或者是人們行為不完全獨立，或者是人們?nèi)狈Ρ匾男畔⒌鹊?。風險(risk)是指人們雖然不能確定某種經(jīng)濟行為一定會發(fā)生某種結果，但能夠確定其發(fā)生的可能性大小，或者說，經(jīng)濟行為產(chǎn)生某種結果的可能性大小是客觀存在，由客觀條件決定。比如人們可以根據(jù)已有的經(jīng)驗，確定出某種經(jīng)濟行為的各種可能結果，并且確定出每種結果發(fā)生的概率。這樣一來，便可計算這種經(jīng)濟行為的期望值，并利用期望值進行分析。21不確定性(uncertainty)是指人們既不能確定某種經(jīng)濟風險大小損失概率（可能性）風險增大高度風險區(qū)中度風險區(qū)低度風險區(qū)22風險大小損失概率（可能性）風險增大高度風險區(qū)中度風險區(qū)低度風降低風險的思路損失概率（可能性）風險增大高度風險區(qū)中度風險區(qū)低度風險區(qū)23降低風險的思路損失概率（可能性）風險增大高度風險區(qū)中度風險區(qū)但是，地震是不是風險？可能不會導致?lián)p失剎車失靈是不是風險？風險的基本要素：風險因素風險事故風險損失1.2風險概念的深化24但是，地震是不是風險？可能不會導致?lián)p失風險——風險因素地殼運動李小龍的風險因素：過度的勞累25風險——風險因素地殼運動李小龍的風險因素：過度的勞累25風險——風險因素的定義風險因素：指引起或增加風險事故發(fā)生的機會或擴大損失幅度的原因和條件。風險因素是風險事件發(fā)生的潛在原因，消除了所有的風險因素，損失和損害就不會發(fā)生。實質(zhì)風險因素是有形的并能直接影響事物物理功能的因素。屬于有形的因素。比如汽車的剎車系統(tǒng)失靈是車禍發(fā)生的實質(zhì)風險因素。道德風險因素是指與人的品德修養(yǎng)有關的無形的因素，即是由于個人的不誠實、不正直或不軌企圖促使風險事故發(fā)生，以至引起社會財富損毀或人身傷亡的原因或條件。如欺詐、貪污等。心理風險因素是指與人的心理狀態(tài)有關的無形因素。它是由于人們主觀上的疏忽或過失，以至增加風險事故發(fā)生的機會或擴大損失程度的因素。如由于投保人的疏忽，忘了關掉門。上述三中風險中，道德風險和心理風險因素均為與人的行為有關的風險因素，故二者合并可稱為無形風險因素或人為風險因素。26風險——風險因素的定義風險因素：指引起或增加風險事故發(fā)生的機風險——風險事故杭州地鐵塌方自然災害27風險——風險事故杭州地鐵塌方自然災害27風險——風險事故的定義風險事故：是一種或幾種風險因素共同作用而發(fā)生的任何造成生命財產(chǎn)損失的偶發(fā)事件。比如：剎車系統(tǒng)適失靈釀成車禍而導致人員傷亡，其中，剎車系統(tǒng)失靈是風險因素；車禍是風險事故。汶川地震：印度板塊向亞洲板塊俯沖，造成青藏高原快速隆升導致的杭州地鐵塌方：事故直接原因有三：施工單位中鐵四局集團第六工程有限公司違規(guī)施工、冒險作業(yè)、基坑嚴重超挖；支撐體系存在嚴重缺陷且鋼管支撐架設不及時；墊層未及時澆筑。監(jiān)測單位安徽中鐵四局設計研究院施工監(jiān)測失效，沒有采取有效補救措施。28風險——風險事故的定義風險事故：是一種或幾種風險因素共同作用以下是因計算機病毒引起的世界范圍內(nèi)的經(jīng)濟損失統(tǒng)計資料來源:RichardPower,TangledWeb1990“耶路撒冷”病毒1995“概念”病毒1999“Melissa”病毒2000“LoveBug”病毒單位：百萬美元風險——風險損失29以下是因計算機病毒引起的世界范圍內(nèi)的經(jīng)濟損失統(tǒng)計資料來源:風險——風險損失截止6月11日12時，汶川地震造成69146人遇難，374134人受傷，失蹤17516人。杭州地鐵塌陷事故已有21名死亡。李小龍的猝死。風險損失：指非故意的、非預期的和非計劃的人身損害及財產(chǎn)經(jīng)濟價值的減少。30風險——風險損失截止6月11日12時，汶川地震造成69146上述三者的關系為：風險是由風險因素、風險事故和損失三者構成的統(tǒng)一體，風險因素引起或增加風險事故；風險事故發(fā)生可能造成損失。3131風險、風險因素、風險事故及損失之間的關系風險因素風險事故損失實質(zhì)風險因素道德風險因素心理風險因素

自己的財產(chǎn)風險財產(chǎn)他人的責任風險他人的人身自己的人身風險直接損失間接損失財產(chǎn)的損毀與滅失人身傷害額外費用損失收益損失責任損失風險風險32風險、風險因素、風險事故及損失之間的關系風險因素風險事故損失1-3風險分類根據(jù)可能的結果劃分純粹風險只有可能帶來損失的風險，如各種形式的天災人禍投機風險指既有可能帶來損失，又有可能帶來機會的風險如股票投資，既可以為投資者帶來豐厚的利潤，也可能使投資者遭受重大的損失對于經(jīng)營管理者（風險承擔者）來說，純粹風險和投機風險往往同時存在。狹義的風險管理基本上是針對純粹風險的，即要把純粹風險可能帶來的不利性減輕到最低程度。而廣義的風險管理既考慮純粹風險，又考慮投機風險，既考慮要把純粹風險帶來的不利性降低到最低程度，又要考慮把投機風險收益性增加到最大程度財務風險為投機風險

331-3風險分類根據(jù)可能的結果劃分純粹風險331-3風險分類根據(jù)暴露性質(zhì)劃分（純粹風險）財產(chǎn)風險財產(chǎn)發(fā)生損害、滅失和貶值的風險人身風險人的生老病死所造成的風險責任風險由于團體或個人違背法律、合同或道義上的規(guī)定，形成侵權行為，造成他人的財產(chǎn)損失或人身傷害，在法律上負有經(jīng)濟賠償責任的風險信用風險權利人與義務人在經(jīng)濟交往中由于一方違約或犯罪而對對方造成經(jīng)濟損失的風險341-3風險分類根據(jù)暴露性質(zhì)劃分（純粹風險）財產(chǎn)風險31-3風險分類按風險來源（風險因素）劃分自然風險自然風險是指由于自然力的作用導致財產(chǎn)毀損或人員傷亡的風險，如風暴、地震等人為風險人為風險是指由于人類活動導致的風險人為風險又可細分：行為風險：由于個人或組織的過失、疏忽、僥幸、惡意等不當行為造成財產(chǎn)毀損、人員傷亡的風險經(jīng)濟風險：由于經(jīng)營管理不力、市場預測失誤、價格變動、供求關系或消費需求變化、通貨膨脹、匯率變動等因素導致經(jīng)濟損失的風險技術風險：伴隨科學技術發(fā)展而來的風險，如核輻射、衛(wèi)星發(fā)射風險政治風險：由于政局變化、政權更迭、罷工、戰(zhàn)爭等引起社會動蕩而造成財產(chǎn)毀損、人員傷亡的風險組織風險：由于各方關系不協(xié)調(diào)而引起的風險351-3風險分類按風險來源（風險因素）劃分自然風險351-3風險分類根據(jù)風險的效應劃分系統(tǒng)風險在同一體位階段觀察時，風險效應無法抵消的風險不可分散的風險非系統(tǒng)風險在同一體位階段觀察時，風險效應能夠抵消的風險可分散的風險361-3風險分類根據(jù)風險的效應劃分系統(tǒng)風險361-3風險分類根據(jù)風險的形成環(huán)境劃分靜態(tài)風險指科技水準和社會體制不變情況下，由于自然力量的非常變動或人類行為的錯誤導致?lián)p失發(fā)生的風險；靜態(tài)風險是導致企業(yè)成敗安危的主要風險，風險管理的重心應是對靜態(tài)風險的管理。動態(tài)風險指以科技水準和社會變革為直接原因的風險如由于人類需要的改變，機器或制度的改造等。靜態(tài)風險接近于純粹風險，動態(tài)風險接近于投機風險。371-3風險分類根據(jù)風險的形成環(huán)境劃分靜態(tài)風險371-3風險分類根據(jù)人們意愿劃分自愿風險自愿從事某種活動的風險吸煙——吸煙者肺癌非自愿風險并非自愿從事某種活動的風險吸煙——他人二手煙381-3風險分類根據(jù)人們意愿劃分自愿風險381-3風險分類根據(jù)誘發(fā)的原因劃分巴塞爾委員會對風險分類：八類信用風險市場風險操作風險流動性風險國家風險聲譽風險法律風險戰(zhàn)略風險391-3風險分類根據(jù)誘發(fā)的原因劃分巴塞爾委員會對風險分類：八1-3風險分類根據(jù)是否可保劃分可保風險是保險人可接受承保的風險?？杀ｏL險的條件

1．可保風險是純粹風險，保險人可承保的風險不是投機風險。

2．風險的發(fā)生必須具有偶然性。

3．風險的發(fā)生是意外的。

4．風險必須是大量標的均有遭受損失的可能性。

5．風險的損失必須是可以用貨幣計量的。不可保風險401-3風險分類根據(jù)是否可保劃分可保風險40

系統(tǒng)風險

責任風險

財產(chǎn)風險

人身保險

可保風險

不可保風險

意外風險

收支性風險

現(xiàn)金流風險

決策信息風險

過程風險

風險

純粹風險——控制

投機風險——決策

是否可分散

發(fā)生形態(tài)

風險因素發(fā)生地點

風險導致結果

環(huán)境風險

非系統(tǒng)風險

潛在風險

經(jīng)營風險

經(jīng)濟風險

財務風險

如：經(jīng)營者道德風險41系統(tǒng)風險責任風險財產(chǎn)風險人身保險可保風險不可保風

1、不是井里沒有水，而是你挖的不夠深。不是成功來得慢，而是你努力的不夠多。

2、孤單一人的時間使自己變得優(yōu)秀，給來的人一個驚喜，也給自己一個好的交代。

3、命運給你一個比別人低的起點是想告訴你，讓你用你的一生去奮斗出一個絕地反擊的故事，所以有什么理由不努力!

4、心中沒有過分的貪求，自然苦就少?？诶锊徽f多余的話，自然禍就少。腹內(nèi)的食物能減少，自然病就少。思緒中沒有過分欲，自然憂就少。大悲是無淚的，同樣大悟無言。緣來盡量要惜，緣盡就放。人生本來就空，對人家笑笑，對自己笑笑，笑著看天下，看日出日落，花謝花開，豈不自在，哪里來的塵埃!

5、心情就像衣服，臟了就拿去洗洗，曬曬，陽光自然就會蔓延開來。陽光那么好，何必自尋煩惱，過好每一個當下，一萬個美麗的未來抵不過一個溫暖的現(xiàn)在。

6、無論你正遭遇著什么，你都要從落魄中站起來重振旗鼓，要繼續(xù)保持熱忱，要繼續(xù)保持微笑，就像從未受傷過一樣。

7、生命的美麗，永遠展現(xiàn)在她的進取之中;就像大樹的美麗，是展現(xiàn)在它負勢向上高聳入云的蓬勃生機中;像雄鷹的美麗，是展現(xiàn)在它搏風擊雨如蒼天之魂的翱翔中;像江河的美麗，是展現(xiàn)在它波濤洶涌一瀉千里的奔流中。

8、有些事，不可避免地發(fā)生，陰晴圓缺皆有規(guī)律，我們只能坦然地接受;有些事，只要你愿意努力，矢志不渝地付出，就能慢慢改變它的軌跡。

9、與其埋怨世界，不如改變自己。管好自己的心，做好自己的事，比什么都強。人生無完美，曲折亦風景。別把失去看得過重，放棄是另一種擁有;不要經(jīng)常艷羨他人，人做到了，心悟到了，相信屬于你的風景就在下一個拐彎處。

10、有些事想開了，你就會明白，在世上，你就是你，你痛痛你自己，你累累你自己，就算有人同情你，那又怎樣，最后收拾殘局的還是要靠你自己。

11、人生的某些障礙，你是逃不掉的。與其費盡周折繞過去，不如勇敢地攀登，或許這會鑄就你人生的高點。

12、有些壓力總是得自己扛過去，說出來就成了充滿負能量的抱怨。尋求安慰也無濟于事，還徒增了別人的煩惱。

13、認識到我們的所見所聞都是假象，認識到此生都是虛幻，我們才能真正認識到佛法的真相。錢多了會壓死你，你承受得了嗎?帶，帶不走，放，放不下。時時刻刻發(fā)悲心，饒益眾生為他人。

14、夢想總是跑在我的前面。努力追尋它們，為了那一瞬間的同步，這就是動人的生命奇跡。

15、懶惰不會讓你一下子跌倒，但會在不知不覺中減少你的收獲;勤奮也不會讓你一夜成功，但會在不知不覺中積累你的成果。人生需要挑戰(zhàn)，更需要堅持和勤奮!

16、人生在世：可以缺錢，但不能缺德;可以失言，但不能失信;可以倒下，但不能跪下;可以求名，但不能盜名;可以低落，但不能墮落;可以放松，但不能放縱;可以虛榮，但不能虛偽;可以平凡，但不能平庸;可以浪漫，但不能浪蕩;可以生氣，但不能生事。

17、人生沒有筆直路，當你感到迷茫、失落時，找?guī)撞窟@種充滿正能量的電影，坐下來靜靜欣賞，去發(fā)現(xiàn)生命中真正重要的東西。

18、在人生的舞臺上，當有人愿意在臺下陪你度過無數(shù)個沒有未來的夜時，你就更想展現(xiàn)精彩絕倫的自己。但愿每個被努力支撐的靈魂能吸引更多的人同行。

19、積極的人在每一次憂患中都看到一個機會，而消極的人則在每個機會中看到了某種憂患。莫找借口失敗，只找理由成功。

20、每一個成就和長進，都蘊含著曾經(jīng)受過的寂寞、灑過的汗水、流過的眼淚。許多時候不是看到希望才去堅持，而是堅持了才能看到希望。

1、這世上，沒有誰活得比誰容易，只是有人在呼天搶地，有人在默默努力。

2、當熱誠變成習慣，恐懼和憂慮即無處容身。缺乏熱誠的人也沒有明確的目標。熱誠使想象的輪子轉(zhuǎn)動。一個人缺乏熱誠就象汽車沒有汽油。善于安排玩樂和工作，兩者保持熱誠，就是最快樂的人。熱誠使平凡的話題變得生動。

3、起點低怕什么，大不了加倍努力。人生就像一場馬拉松比賽，拼的不是起點，而是堅持的耐力和成長的速度。只要努力不止，進步也會不止。

4、如果你不相信努力和時光，那么時光第一個就會辜負你。不要去否定你的過去，也不要用你的過去牽扯你的未來。不是因為有希望才去努力，而是努力了，才能看到希望。

5、人生每天都要笑，生活的下一秒發(fā)生什么，我們誰也不知道。所以，放下心里的糾結，放下腦中的煩惱，放下生活的不愉快，活在當下。人生喜怒哀樂，百般形態(tài)，不如在心里全部淡然處之，輕輕一笑，讓心更自在，生命更恒久。積極者相信只有推動自己才能推動世界，只要推動自己就能推動世界。

6、人性本善，純?nèi)缜逑魉冬摖q。欲望與情緒如風沙襲擾，把原本如天空曠蔚藍的心蒙蔽。但我知道，每個人的心靈深處，不管烏云密布還是陰淤蒼茫，但依然有一道彩虹，亮麗于心中某處。

7、每個人的心里，都藏著一個了不起的自己，只要你不頹廢，不消極，一直悄悄醞釀著樂觀，培養(yǎng)著豁達，堅持著善良，只要在路上，就沒有到達不了的遠方！

8、不要活在別人眼中，更不要活在別人嘴中。世界不會因為你的抱怨不滿而為你改變，你能做到的只有改變你自己！

9、欲戴王冠，必承其重。哪有什么好命天賜，不都是一路披荊斬棘才換來的。

10、放手如拔牙。牙被拔掉的那一刻，你會覺得解脫。但舌頭總會不由自主地往那個空空的牙洞里舔，一天數(shù)次。不痛了不代表你能完全無視，留下的那個空缺永遠都在，偶爾甚至會異常掛念。適應是需要時間的，但牙總是要拔，因為太痛，所以終歸還是要放手，隨它去。

11、這個世界其實很公平，你想要比別人強，你就必須去做別人不想做的事，你想要過更好的生活，你就必須去承受更多的困難，承受別人不能承受的壓力。

12、逆境給人寶貴的磨煉機會。只有經(jīng)得起環(huán)境考驗的人，才能算是真正的強者。自古以來的偉人，大多是抱著不屈不撓的精神，從逆境中掙扎奮斗過來的。

13、不同的人生，有不同的幸福。去發(fā)現(xiàn)你所擁有幸運，少抱怨上蒼的不公，把握屬于自己的幸福。你，我，我們大家都可以經(jīng)歷幸福的人生。

14、給自己一份堅強，擦干眼淚；給自己一份自信，不卑不亢；給自己一份灑脫，悠然前行。輕輕品，靜靜藏。為了看陽光，我來到這世上；為了與陽光同行，我笑對憂傷。

15、總不能流血就喊痛，怕黑就開燈，想念就聯(lián)系，疲憊就放空，被孤立就討好，脆弱就想家，不要被現(xiàn)在而蒙蔽雙眼，終究是要長大，最漆黑的那段路終要自己走完。

16、在路上，我們生命得到了肯定，一路上，我們有失敗也有成功，有淚水也有感動，有曲折也有坦途，有機遇也有夢想。一路走來，我們熟悉了陌生的世界，我們熟悉了陌生的面孔，遇人無數(shù)，匆匆又匆匆，有些成了我們忘不掉的背影，有些成了我們一生的風景。我笑，便面如春花，定是能感動人的，任他是誰。

17、努力是一種生活態(tài)度，與年齡無關。所以，無論什么時候，千萬不可放縱自己，給自己找懶散和拖延的借口，對自己嚴格一點兒，時間長了，努力便成為一種心理習慣，一種生活方式！

18、自己想要的東西，要么奮力直追，要么干脆放棄。別總是逢人就喋喋不休的表決心或者哀怨不斷，做別人茶余飯后的笑點。

19、即使不能像依米花那樣畫上完美的感嘆號，但我們可以歌詠最感人的詩篇；即使不能阻擋暴風雨的肆虐，但我們可以左右自己的心情；即使無法預料失敗的打擊，但我們可以把它當作成功的一個個驛站。

20、能力配不上野心，是所有煩擾的根源。這個世界是公平的，你要想得到，就得學會付出和堅持。每個人都是通過自己的努力，去決定生活的樣子。1、只要有堅強的意志力，就自然而然地會有能耐、機靈和知識。

2、你們應該培養(yǎng)對自己，對自己的力量的信心，百這種信心是靠克服障礙，培養(yǎng)意志和鍛煉意志而獲得的。

3、堅強的信念能贏得強者的心，并使他們變得更堅強。

4、天行健，君子以自強不息。

5、有百折不撓的信念的所支持的人的意志，比那些似乎是無敵的物質(zhì)力量有更強大的威力。

6、永遠沒有人力可以擊退一個堅決強毅的希望。

7、意大利有一句諺語：對一個歌手的要求，首先是嗓子、嗓子和嗓子……我現(xiàn)在按照這一公式拙劣地摹仿為：對一個要成為不負于高爾基所聲稱的那種“人”的要求，首先是意志、意志和意志。

8、執(zhí)著追求并從中得到最大快樂的人，才是成功者。

9、三軍可奪帥也，匹夫不可奪志也。

10、發(fā)現(xiàn)者，尤其是一個初出茅廬的年輕發(fā)現(xiàn)者，需要勇氣才能無視他人的冷漠和懷疑，才能堅持自己發(fā)現(xiàn)的意志，并把研究繼續(xù)下去。

11、我的本質(zhì)不是我的意志的結果，相反，我的意志是我的本質(zhì)的結果，因為我先有存在，后有意志，存在可以沒有意志，但是沒有存在就沒有意志。

12、公共的利益，人類的福利，可以使可憎的工作變?yōu)榭少F，只有開明人士才能知道克服困難所需要的熱忱。

13、立志用功如種樹然，方其根芽，猶未有干；及其有干，尚未有枝；枝而后葉，葉而后花。

14、意志的出現(xiàn)不是對愿望的否定，而是把愿望合并和提升到一個更高的意識水平上。

15、無論是美女的歌聲，還是鬢狗的狂吠，無論是鱷魚的眼淚，還是惡狼的嚎叫，都不會使我動搖。

16、即使遇到了不幸的災難，已經(jīng)開始了的事情決不放棄。

17、最可怕的敵人，就是沒有堅強的信念。

18、既然我已經(jīng)踏上這條道路，那么，任何東西都不應妨礙我沿著這條路走下去。

19、意志若是屈從，不論程度如何，它都幫助了暴力。

20、有了堅定的意志，就等于給雙腳添了一對翅膀。

21、意志堅強，就會戰(zhàn)勝惡運。

22、只有剛強的人，才有神圣的意志，凡是戰(zhàn)斗的人，才能取得勝利。

23、卓越的人的一大優(yōu)點是：在不利和艱難的遭遇里百折不撓。

24、疼痛的強度，同自然賦于人類的意志和剛度成正比。

25、能夠巋然不動，堅持正見，度過難關的人是不多的。

26、鋼是在烈火和急劇冷卻里鍛煉出來的，所以才能堅硬和什么也不怕。我們的一代也是這樣的在斗爭中和可怕的考驗中鍛煉出來的，學習了不在生活面前屈服。

27、只要持續(xù)地努力，不懈地奮斗，就沒有征服不了的東西。

28、立志不堅，終不濟事。

29、功崇惟志，業(yè)廣惟勤。

30、一個崇高的目標，只要不渝地追求，就會居為壯舉；在它純潔的目光里，一切美德必將勝利。1、不是井里沒有水，而是你挖的不夠深。不是成功來得慢，而42大學三年級：閱讀，科研實踐，思考與寫作全面拓展自身素質(zhì)的重要階段由基礎課學習向?qū)I(yè)課學習的過渡時期思想觀念更趨成熟、職業(yè)理想進一步明確。“人有了思想才成為人”有了更強的歷史使命和社會責任感，思維能力明顯增強，他們希望自己像成人一樣待人處世，比較自覺地進行這方面的訓練喜歡參加社會活動興趣愛好相對集中希望通過實際鍛煉增長自己的才干，并且許多人已成為學校各項活動的骨干，科研戰(zhàn)線的新力量。在學業(yè)方面，注重專業(yè)的發(fā)展、職業(yè)的定向和本專業(yè)畢業(yè)生的工作情況，注重實踐環(huán)節(jié)和各種實用技能的掌握。43大學三年級：閱讀，科研實踐，思考與寫作全面拓展自身素質(zhì)的重要

鄭海濤

zhenghaitao@風險管理RiskManagement44鄭海濤風險管理您將選擇哪只蘋果您將45互動列舉你們遇到的各種風險為什么說它們就是風險？說說你們是如何對付這些風險的？46互動列舉你們遇到的各種風險4說明風險管理與各行各業(yè)風險管理與金融學、企業(yè)管理、財務管理風險管理與自己未來的職業(yè)發(fā)展教材：王周偉，風險管理，機械工業(yè)出版社，2012.1考核：70%考試+30%平時（大量的閱讀+思考+做presentation）47說明風險管理與各行各業(yè)5本課程的風險管理：主要講述什么？風險概述風險的度量風險管理過程風險管理決策金融風險管理（四大風險管理）系統(tǒng)性風險與金融監(jiān)管（次貸危機）48本課程的風險管理：主要講述什么？風險概述6第一章風險概述49第一章風險概述7主要內(nèi)容風險管理的發(fā)展史（風險管理來自實踐，來自社會需求）風險的定義風險定義的深化風險的分類50主要內(nèi)容風險管理的發(fā)展史（風險管理來自實踐，來自社會需求）8

一個埃及法老夢見7頭健康的牛被7頭生病的牛吞噬，7穗健康的玉米被7穗生病的玉米吞噬。法老對這個夢感到困惑，于是請約瑟來釋夢。約瑟對法老說，這個夢預示著7個豐年之后是7年饑荒。為了對沖風險，法老于是購買、囤積了大量糧食。后來，在出現(xiàn)饑荒的時候，埃及繁榮依舊。

——摘自《舊約》提問？古埃及法老的風險管理51 一個埃及法老夢見7頭健康的牛被7頭生病的牛吞噬，7穗健康的第一次世界大戰(zhàn)之后，戰(zhàn)敗的德國發(fā)生了嚴重的通貨膨脹，造成經(jīng)濟衰竭，因此提出了包括風險管理在內(nèi)的企業(yè)經(jīng)營管理問題。風險管理的發(fā)展史每份報紙的價格（馬克）1921年1月0.31922年5月11922年10月81923年2月1001923年9月10001923年10月20001923年10月15日1200001923年10月29日10000001923年11月9日50000001923年11月17日7000000052第一次世界大戰(zhàn)之后，戰(zhàn)敗的德國發(fā)生了嚴重的通貨膨脹，造成經(jīng)濟

風險管理的發(fā)展史美國于1929-1933年卷入20世紀最嚴重的世界性經(jīng)濟危機，經(jīng)濟危機造成的損失促使管理者注意采取某種措施來消除風險、控制風險、處置風險，以減少風險給生產(chǎn)帶來的影響。1931年，由美國管理協(xié)會保險部首先提出風險管理概念，在以后的若干年里，以學術會議及研究班等多種形式集中探討和研究風險管理問題。20世紀50年代。美國企業(yè)界發(fā)生了兩件大事，其一為美國通用汽車公司的變速器裝置引發(fā)火災，造成巨額經(jīng)濟損失；其二為美國鋼鐵行業(yè)因團體人身保險福利問題及退休金問題誘發(fā)長達半年的工人罷工，給國民經(jīng)濟帶來難以估量的損失。這兩件大事促進了風險管理在企業(yè)界的推廣，風險管理從此得到了蓬勃發(fā)展。1963年，美國出版的《保險手冊》刊載了《企業(yè)的風險管理》一文，引起歐洲各國的普遍重視。以后，對風險管理的研究逐步趨向系統(tǒng)化、專門化，風險管理也成了企業(yè)管理科學中一門獨立學科。53

風險管理的發(fā)展史美國于1929-1933年卷入20世紀最嚴風險管理的發(fā)展史風險管理在20世紀30年代興起以后，在50年代得到了推廣并受到了普遍重視，70年代迅速發(fā)展并形成了系統(tǒng)化的管理科學。風險管理最初主要表現(xiàn)為保險型風險管理，其范圍僅限于靜態(tài)的、純粹的風險。20世紀70年代以來，英法等歐洲國家的風險管理均由保險型風險管理逐漸發(fā)展為經(jīng)營型的風險管理?！?01條風險管理準則”的產(chǎn)生是風險管理發(fā)展史上最重要事件之一。在1983年美國風險與保險管理協(xié)會年會上，討論并通過了“101條風險管理準則”，作為各國風險管理的一般原則。準則共分12個部分：風險管理的一般準則；風險的識別與衡量；風險控制；風險財務管理；索賠管理；職工福利；退休年金；國際風險管理；行政事務處理；保險單條款安排技巧；交流；管理哲學。風險管理已成為一門跨越自然科學和社會科學的邊緣學科。它不僅同地質(zhì)學、生態(tài)學、氣象學相關，而且與系統(tǒng)工程學、行為科學有密切的聯(lián)系，是一種包含多類學科的綜合經(jīng)濟管理。54風險管理的發(fā)展史風險管理在20世紀30年代興起以后，在50年風險管理產(chǎn)生的原因首先，經(jīng)濟危機造成的損失促使管理者注意采取某種措施來消除風險、控制風險、處置風險，以減少風險給生產(chǎn)帶來的影響。其次，保險的局限性促進了企業(yè)自身風險管理的產(chǎn)生和發(fā)展。第三，現(xiàn)代經(jīng)濟的集中和壟斷，工商企業(yè)經(jīng)營的競爭性加強，經(jīng)濟關系日益趨向復雜。因而企業(yè)不僅受到各種自然災害的威脅，而且要承受現(xiàn)代化的工業(yè)風險，諸如生產(chǎn)風險、環(huán)境風險、技術風險、人員風險、財務風險、經(jīng)營風險等等。55風險管理產(chǎn)生的原因首先，經(jīng)濟危機造成的損失促使管理者注意采取19001850時間19501970199020001980商業(yè)氣候技術普及政治、經(jīng)濟的動蕩自然災害生物技術全球變暖造成的氣候變化全球自由貿(mào)易區(qū)WTO,NAFTA,EU)日益提高的專業(yè)化程度第一臺商用電腦的出現(xiàn)冷戰(zhàn)的結束生物技術的出現(xiàn)恐怖分子開始使用生化武器工業(yè)化的進程使人口密度越來越大越來越頻繁的氣候現(xiàn)象：地震、洪水、颶風和厄爾尼諾現(xiàn)象等規(guī)模經(jīng)濟開始通過高效的制造流程得以實現(xiàn)Internet的出現(xiàn)使人們之間的溝通更便捷第2世界和第三世界的政治動蕩獨立的更嚴峻的風險新風險更大更專業(yè)化的目標信息目標對未知領域的恐慌5619001850時間19501970199020001980社會的“變遷”1986年，德國著名的社會學家Beck提出“風險社會”；Beck,Ulrich1986:Risikogesellschaft.AufdemWegineineandereModerne,FrankfurtamMain:Suhrkamp.1992年，馬克·里特(MarkRitter)將其翻譯為英文；UlrichBeck，translatedbyMarkRitter,Risksociety:towardsanewmodernity，London;NewburyPark,CA:SagePublications,1992

1996年，Lau提出了“風險世紀”（CenturyofRisk）;1999年，貝克（Beck）提出“世界風險社會”;Beck,U.(2000)Risksocietyrevisited:theory,politicsandresearchprograms,inB.Adam,U.BeckandJ.vanLoon,eds.,TheRiskSocietyandBeyond:CriticalIssuesforSocialTheory,Sage,London.2000年，拉什（Lash）提出了“風險文化”；Lash,Scott2000:RiskCulture.In:Adam,Barbara;Beck,Ulrich;VanLoon,Joost(eds.):TheRiskSocietyandBeyond.CriticalIssuesforSocialTheory.London,ThousandOaks,NewDelhi:Sage,47-62./目前“風險社會”被認為是描述當代社會特征最為恰當?shù)男g語。57社會的“變遷”15在過去的三十多年時間內(nèi),世界經(jīng)濟與金融市場的環(huán)境和規(guī)則都發(fā)生了巨大的變化.金融市場大幅波動的頻繁發(fā)生,催生了對金融風險管理理論和工具的需求

-------世界經(jīng)濟一體化

-------布雷頓森林(BrettonWoods)體系的崩潰另一方面，金融風險管理工具——衍生品的泛濫交易，催生了新的更大的風險（2006年的次貸危機）

經(jīng)濟學特別是金融學理論的發(fā)展為金融風險管理奠定了堅實的理論基礎

-------新古典經(jīng)濟學

-------金融學另一方面，對2006年的次貸危機引發(fā)的金融危機和經(jīng)濟危機，上述金融理論、經(jīng)濟理論是否能夠預見？能夠干預？能夠控制？計算機軟,硬件技術的迅猛發(fā)展為風險管理提供了強大的技術支持與保障金融工程學產(chǎn)生風險管理與金融58在過去的三十多年時間內(nèi),世界經(jīng)濟與金融市場的環(huán)境和規(guī)則都發(fā)生1.1風險的定義風險是損失或收益發(fā)生的不確定性。即風險是由不確定性和損失(收益)兩個要素構成。（主觀說）風險是在一定條件下，一段時期內(nèi)，其一事件其預期結果與實際結果間的變動程度，變動程度越大，風險越大；反之，則越小。（客觀說）風險是一種不確定性風險是損失或損害風險是預期和后果之間的差異591.1風險的定義風險是損失或收益發(fā)生的不確定性。即風險是“RiskisSaltandSugarofLife”60“RiskisSaltandSugarofLifTheCertainty-UncertaintyContinuum

LevelofUncertaintyCharacteristicsExamplesNone(certainty)Level1(Objectiveuncertainty)Level2(Subjectiveuncertainty)Level3OutcomescanbepredictedwithprecisionOutcomesareidentifiedandprobabilitiesareknownOutcomesareidentifiedbutprobabilitiesareunknownOutcomesarenotfullyidentifiedandprobabilitiesareunknownPhysicallaws,naturalsciencesGamesofchance:cards,diceFire,automobileaccident,manyinvestmentsSpaceexploration,geneticresearch61TheCertainty-UncertaintyCont《風險、不確定性與利潤》(1921)

FrankHynemanKnight(1885-1972)

Knight不承認“風險=不確定性”，提出“風險”是有概率分布的隨機性，而“不確定性”是不可能有概率分布的隨機性。風險與不確定性62《風險、不確定性與利潤》(1921)風險與不確定性20不確定性(uncertainty)是指人們既不能確定某種經(jīng)濟行為一定會發(fā)生某種結果，又不能確定其發(fā)生的可能性大小。出現(xiàn)不肯定性的原因可能是人們行為本身就具有不確定性因素，或者是人們行為不完全獨立，或者是人們?nèi)狈Ρ匾男畔⒌鹊取ｏL險(risk)是指人們雖然不能確定某種經(jīng)濟行為一定會發(fā)生某種結果，但能夠確定其發(fā)生的可能性大小，或者說，經(jīng)濟行為產(chǎn)生某種結果的可能性大小是客觀存在，由客觀條件決定。比如人們可以根據(jù)已有的經(jīng)驗，確定出某種經(jīng)濟行為的各種可能結果，并且確定出每種結果發(fā)生的概率。這樣一來，便可計算這種經(jīng)濟行為的期望值，并利用期望值進行分析。63不確定性(uncertainty)是指人們既不能確定某種經(jīng)濟風險大小損失概率（可能性）風險增大高度風險區(qū)中度風險區(qū)低度風險區(qū)64風險大小損失概率（可能性）風險增大高度風險區(qū)中度風險區(qū)低度風降低風險的思路損失概率（可能性）風險增大高度風險區(qū)中度風險區(qū)低度風險區(qū)65降低風險的思路損失概率（可能性）風險增大高度風險區(qū)中度風險區(qū)但是，地震是不是風險？可能不會導致?lián)p失剎車失靈是不是風險？風險的基本要素：風險因素風險事故風險損失1.2風險概念的深化66但是，地震是不是風險？可能不會導致?lián)p失風險——風險因素地殼運動李小龍的風險因素：過度的勞累67風險——風險因素地殼運動李小龍的風險因素：過度的勞累25風險——風險因素的定義風險因素：指引起或增加風險事故發(fā)生的機會或擴大損失幅度的原因和條件。風險因素是風險事件發(fā)生的潛在原因，消除了所有的風險因素，損失和損害就不會發(fā)生。實質(zhì)風險因素是有形的并能直接影響事物物理功能的因素。屬于有形的因素。比如汽車的剎車系統(tǒng)失靈是車禍發(fā)生的實質(zhì)風險因素。道德風險因素是指與人的品德修養(yǎng)有關的無形的因素，即是由于個人的不誠實、不正直或不軌企圖促使風險事故發(fā)生，以至引起社會財富損毀或人身傷亡的原因或條件。如欺詐、貪污等。心理風險因素是指與人的心理狀態(tài)有關的無形因素。它是由于人們主觀上的疏忽或過失，以至增加風險事故發(fā)生的機會或擴大損失程度的因素。如由于投保人的疏忽，忘了關掉門。上述三中風險中，道德風險和心理風險因素均為與人的行為有關的風險因素，故二者合并可稱為無形風險因素或人為風險因素。68風險——風險因素的定義風險因素：指引起或增加風險事故發(fā)生的機風險——風險事故杭州地鐵塌方自然災害69風險——風險事故杭州地鐵塌方自然災害27風險——風險事故的定義風險事故：是一種或幾種風險因素共同作用而發(fā)生的任何造成生命財產(chǎn)損失的偶發(fā)事件。比如：剎車系統(tǒng)適失靈釀成車禍而導致人員傷亡，其中，剎車系統(tǒng)失靈是風險因素；車禍是風險事故。汶川地震：印度板塊向亞洲板塊俯沖，造成青藏高原快速隆升導致的杭州地鐵塌方：事故直接原因有三：施工單位中鐵四局集團第六工程有限公司違規(guī)施工、冒險作業(yè)、基坑嚴重超挖；支撐體系存在嚴重缺陷且鋼管支撐架設不及時；墊層未及時澆筑。監(jiān)測單位安徽中鐵四局設計研究院施工監(jiān)測失效，沒有采取有效補救措施。70風險——風險事故的定義風險事故：是一種或幾種風險因素共同作用以下是因計算機病毒引起的世界范圍內(nèi)的經(jīng)濟損失統(tǒng)計資料來源:RichardPower,TangledWeb1990“耶路撒冷”病毒1995“概念”病毒1999“Melissa”病毒2000“LoveBug”病毒單位：百萬美元風險——風險損失71以下是因計算機病毒引起的世界范圍內(nèi)的經(jīng)濟損失統(tǒng)計資料來源:風險——風險損失截止6月11日12時，汶川地震造成69146人遇難，374134人受傷，失蹤17516人。杭州地鐵塌陷事故已有21名死亡。李小龍的猝死。風險損失：指非故意的、非預期的和非計劃的人身損害及財產(chǎn)經(jīng)濟價值的減少。72風險——風險損失截止6月11日12時，汶川地震造成69146上述三者的關系為：風險是由風險因素、風險事故和損失三者構成的統(tǒng)一體，風險因素引起或增加風險事故；風險事故發(fā)生可能造成損失。7331風險、風險因素、風險事故及損失之間的關系風險因素風險事故損失實質(zhì)風險因素道德風險因素心理風險因素

自己的財產(chǎn)風險財產(chǎn)他人的責任風險他人的人身自己的人身風險直接損失間接損失財產(chǎn)的損毀與滅失人身傷害額外費用損失收益損失責任損失風險風險74風險、風險因素、風險事故及損失之間的關系風險因素風險事故損失1-3風險分類根據(jù)可能的結果劃分純粹風險只有可能帶來損失的風險，如各種形式的天災人禍投機風險指既有可能帶來損失，又有可能帶來機會的風險如股票投資，既可以為投資者帶來豐厚的利潤，也可能使投資者遭受重大的損失對于經(jīng)營管理者（風險承擔者）來說，純粹風險和投機風險往往同時存在。狹義的風險管理基本上是針對純粹風險的，即要把純粹風險可能帶來的不利性減輕到最低程度。而廣義的風險管理既考慮純粹風險，又考慮投機風險，既考慮要把純粹風險帶來的不利性降低到最低程度，又要考慮把投機風險收益性增加到最大程度財務風險為投機風險

751-3風險分類根據(jù)可能的結果劃分純粹風險331-3風險分類根據(jù)暴露性質(zhì)劃分（純粹風險）財產(chǎn)風險財產(chǎn)發(fā)生損害、滅失和貶值的風險人身風險人的生老病死所造成的風險責任風險由于團體或個人違背法律、合同或道義上的規(guī)定，形成侵權行為，造成他人的財產(chǎn)損失或人身傷害，在法律上負有經(jīng)濟賠償責任的風險信用風險權利人與義務人在經(jīng)濟交往中由于一方違約或犯罪而對對方造成經(jīng)濟損失的風險761-3風險分類根據(jù)暴露性質(zhì)劃分（純粹風險）財產(chǎn)風險31-3風險分類按風險來源（風險因素）劃分自然風險自然風險是指由于自然力的作用導致財產(chǎn)毀損或人員傷亡的風險，如風暴、地震等人為風險人為風險是指由于人類活動導致的風險人為風險又可細分：行為風險：由于個人或組織的過失、疏忽、僥幸、惡意等不當行為造成財產(chǎn)毀損、人員傷亡的風險經(jīng)濟風險：由于經(jīng)營管理不力、市場預測失誤、價格變動、供求關系或消費需求變化、通貨膨脹、匯率變動等因素導致經(jīng)濟損失的風險技術風險：伴隨科學技術發(fā)展而來的風險，如核輻射、衛(wèi)星發(fā)射風險政治風險：由于政局變化、政權更迭、罷工、戰(zhàn)爭等引起社會動蕩而造成財產(chǎn)毀損、人員傷亡的風險組織風險：由于各方關系不協(xié)調(diào)而引起的風險771-3風險分類按風險來源（風險因素）劃分自然風險351-3風險分類根據(jù)風險的效應劃分系統(tǒng)風險在同一體位階段觀察時，風險效應無法抵消的風險不可分散的風險非系統(tǒng)風險在同一體位階段觀察時，風險效應能夠抵消的風險可分散的風險781-3風險分類根據(jù)風險的效應劃分系統(tǒng)風險361-3風險分類根據(jù)風險的形成環(huán)境劃分靜態(tài)風險指科技水準和社會體制不變情況下，由于自然力量的非常變動或人類行為的錯誤導致?lián)p失發(fā)生的風險；靜態(tài)風險是導致企業(yè)成敗安危的主要風險，風險管理的重心應是對靜態(tài)風險的管理。動態(tài)風險指以科技水準和社會變革為直接原因的風險如由于人類需要的改變，機器或制度的改造等。靜態(tài)風險接近于純粹風險，動態(tài)風險接近于投機風險。791-3風險分類根據(jù)風險的形成環(huán)境劃分靜態(tài)風險371-3風險分類根據(jù)人們意愿劃分自愿風險自愿從事某種活動的風險吸煙——吸煙者肺癌非自愿風險并非自愿從事某種活動的風險吸煙——他人二手煙801-3風險分類根據(jù)人們意愿劃分自愿風險381-3風險分類根據(jù)誘發(fā)的原因劃分巴塞爾委員會對風險分類：八類信用風險市場風險操作風險流動性風險國家風險聲譽風險法律風險戰(zhàn)略風險811-3風險分類根據(jù)誘發(fā)的原因劃分巴塞爾委員會對風險分類：八1-3風險分類根據(jù)是否可保劃分可保風險是保險人可接受承保的風險。可保風險的條件

1．可保風險是純粹風險，保險人可承保的風險不是投機風險。

2．風險的發(fā)生必須具有偶然性。

3．風險的發(fā)生是意外的。

4．風險必須是大量標的均有遭受損失的可能性。

5．風險的損失必須是可以用貨幣計量的。不可保風險821-3風險分類根據(jù)是否可保劃分可保風險40

系統(tǒng)風險

責任風險

財產(chǎn)風險

人身保險

可保風險

不可保風險

意外風險

收支性風險

現(xiàn)金流風險

決策信息風險

過程風險

風險

純粹風險——控制

投機風險——決策

是否可分散

發(fā)生形態(tài)

風險因素發(fā)生地點

風險導致結果

環(huán)境風險

非系統(tǒng)風險

潛在風險

經(jīng)營風險

經(jīng)濟風險

財務風險

如：經(jīng)營者道德風險83系統(tǒng)風險責任風險財產(chǎn)風險人身保險可保風險不可保風

1、不是井里沒有水，而是你挖的不夠深。不是成功來得慢，而是你努力的不夠多。

2、孤單一人的時間使自己變得優(yōu)秀，給來的人一個驚喜，也給自己一個好的交代。

3、命運給你一個比別人低的起點是想告訴你，讓你用你的一生去奮斗出一個絕地反擊的故事，所以有什么理由不努力!

4、心中沒有過分的貪求，自然苦就少?？诶锊徽f多余的話，自然禍就少。腹內(nèi)的食物能減少，自然病就少。思緒中沒有過分欲，自然憂就少。大悲是無淚的，同樣大悟無言。緣來盡量要惜，緣盡就放。人生本來就空，對人家笑笑，對自己笑笑，笑著看天下，看日出日落，花謝花開，豈不自在，哪里來的塵埃!

5、心情就像衣服，臟了就拿去洗洗，曬曬，陽光自然就會蔓延開來。陽光那么好，何必自尋煩惱，過好每一個當下，一萬個美麗的未來抵不過一個溫暖的現(xiàn)在。

6、無論你正遭遇著什么，你都要從落魄中站起來重振旗鼓，要繼續(xù)保持熱忱，要繼續(xù)保持微笑，就像從未受傷過一樣。

7、生命的美麗，永遠展現(xiàn)在她的進取之中;就像大樹的美麗，是展現(xiàn)在它負勢向上高聳入云的蓬勃生機中;像雄鷹的美麗，是展現(xiàn)在它搏風擊雨如蒼天之魂的翱翔中;像江河的美麗，是展現(xiàn)在它波濤洶涌一瀉千里的奔流中。

8、有些事，不可避免地發(fā)生，陰晴圓缺皆有規(guī)律，我們只能坦然地接受;有些事，只要你愿意努力，矢志不渝地付出，就能慢慢改變它的軌跡。

9、與其埋怨世界，不如改變自己。管好自己的心，做好自己的事，比什么都強。人生無完美，曲折亦風景。別把失去看得過重，放棄是另一種擁有;不要經(jīng)常艷羨他人，人做到了，心悟到了，相信屬于你的風景就在下一個拐彎處。

10、有些事想開了，你就會明白，在世上，你就是你，你痛痛你自己，你累累你自己，就算有人同情你，那又怎樣，最后收拾殘局的還是要靠你自己。

11、人生的某些障礙，你是逃不掉的。與其費盡周折繞過去，不如勇敢地攀登，或許這會鑄就你人生的高點。

12、有些壓力總是得自己扛過去，說出來就成了充滿負能量的抱怨。尋求安慰也無濟于事，還徒增了別人的煩惱。

13、認識到我們的所見所聞都是假象，認識到此生都是虛幻，我們才能真正認識到佛法的真相。錢多了會壓死你，你承受得了嗎?帶，帶不走，放，放不下。時時刻刻發(fā)悲心，饒益眾生為他人。

14、夢想總是跑在我的前面。努力追尋它們，為了那一瞬間的同步，這就是動人的生命奇跡。

15、懶惰不會讓你一下子跌倒，但會在不知不覺中減少你的收獲;勤奮也不會讓你一夜成功，但會在不知不覺中積累你的成果。人生需要挑戰(zhàn)，更需要堅持和勤奮!

16、人生在世：可以缺錢，但不能缺德;可以失言，但不能失信;可以倒下，但不能跪下;可以求名，但不能盜名;可以低落，但不能墮落;可以放松，但不能放縱;可以虛榮，但不能虛偽;可以平凡，但不能平庸;可以浪漫，但不能浪蕩;可以生氣，但不能生事。

17、人生沒有筆直路，當你感到迷茫、失落時，找?guī)撞窟@種充滿正能量的電影，坐下來靜靜欣賞，去發(fā)現(xiàn)生命中真正重要的東西。

18、在人生的舞臺上，當有人愿意在臺下陪你度過無數(shù)個沒有未來的夜時，你就更想展現(xiàn)精彩絕倫的自己。但愿每個被努力支撐的靈魂能吸引更多的人同行。

19、積極的人在每一次憂患中都看到一個機會，而消極的人則在每個機會中看到了某種憂患。莫找借口失敗，只找理由成功。

20、每一個成就和長進，都蘊含著曾經(jīng)受過的寂寞、灑過的汗水、流過的眼淚。許多時候不是看到希望才去堅持，而是堅持了才能看到希望。

1、這世上，沒有誰活得比誰容易，只是有人在呼天搶地，有人在默默努力。

2、當熱誠變成習慣，恐懼和憂慮即無處容身。缺乏熱誠的人也沒有明確的目標。熱誠使想象的輪子轉(zhuǎn)動。一個人缺乏熱誠就象汽車沒有汽油。善于安排玩樂和工作，兩者保持熱誠，就是最快樂的人。熱誠使平凡的話題變得生動。

3、起點低怕什么，大不了加倍努力。人生就像一場馬拉松比賽，拼的不是起點，而