中小企業(yè)融資難的原因和對(duì)策

中小企業(yè)融資難的原因和對(duì)策許多中小企業(yè)都在吐槽融資難融資貴的問(wèn)題，為什么會(huì)消失這樣的問(wèn)題，那我們有什么方法可以解決呢?下面跟我一起來(lái)看看吧!

中小企業(yè)融資難的緣由

中小企業(yè)融資難的緣由包括員工素養(yǎng)水平不高、抗風(fēng)險(xiǎn)力量差、財(cái)務(wù)制度不健全等。

1、中小企業(yè)的員工素養(yǎng)水平不高。我國(guó)中小企業(yè)技術(shù)水平低，人員素養(yǎng)有待提高。

2、中小企業(yè)抗風(fēng)險(xiǎn)力量差。中小企業(yè)的初始資本小，可抵押的資產(chǎn)少，多數(shù)企業(yè)由于處于初創(chuàng)期，用于投資和研發(fā)新產(chǎn)品以及拓展新市場(chǎng)的費(fèi)用占比大，導(dǎo)致企業(yè)的盈利水平低下，同時(shí)也導(dǎo)致了企業(yè)的現(xiàn)金流不穩(wěn)定、資金鏈脆弱，抗風(fēng)險(xiǎn)力量差，一旦遇到問(wèn)題，資金鏈斷裂，企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)將會(huì)受到沉重打擊。

3、中小企業(yè)的財(cái)務(wù)制度不健全。由于多數(shù)中小企業(yè)處于初創(chuàng)期，在財(cái)務(wù)管理上普遍存在著問(wèn)題：在存貨管理方面缺乏必要的內(nèi)部掌握，隨便性較強(qiáng);缺乏健全的財(cái)務(wù)管理體系及制度;將運(yùn)營(yíng)資金盲目用于固定資產(chǎn)投資;重視利潤(rùn)而忽視現(xiàn)金流量的管理等。這些問(wèn)題導(dǎo)致了財(cái)務(wù)管理的乏力，進(jìn)而了加大企業(yè)融資的困難程度。

破解“融資難、融資貴”的對(duì)策

通過(guò)以上分析，我們可以看到“融資難、融資貴”的現(xiàn)象是由多方面緣由造成的，仍舊需要全社會(huì)多方協(xié)作，形成合力，破解這一難題。

一是完善全社會(huì)信用體系，加大違約成本。黨的十八大報(bào)告提出“加強(qiáng)政務(wù)誠(chéng)信、商務(wù)誠(chéng)信、社會(huì)誠(chéng)信和司法公信建設(shè)”，維護(hù)社會(huì)信用，除了正面激勵(lì)，還需對(duì)失信人應(yīng)賜予嚴(yán)峻懲戒，加大對(duì)金融案件的執(zhí)行力度，加快對(duì)已訴案件的執(zhí)行進(jìn)度，嚴(yán)峻打擊非法集資、詐騙和地下錢(qián)莊，充分發(fā)揮法律的震懾作用，制造良好的社會(huì)信用環(huán)境。

二是圍繞“精、準(zhǔn)、幫、扶、促”五個(gè)方面發(fā)力，加快推動(dòng)農(nóng)商銀行金融服務(wù)的轉(zhuǎn)型升級(jí)。一要精，打造一支專(zhuān)精于中小企業(yè)服務(wù)的團(tuán)隊(duì)，持續(xù)完善中小企業(yè)融資服務(wù)機(jī)制，提高服務(wù)水平和業(yè)務(wù)效率;二要準(zhǔn)，精確?????定位自身，精確?????了解客戶(hù)，精確?????把握市場(chǎng)，量身定做符合客戶(hù)實(shí)際和需求的產(chǎn)品;三要幫，依靠銀行優(yōu)勢(shì)，打造包括詢(xún)問(wèn)、管理、經(jīng)營(yíng)等在內(nèi)的服務(wù)平臺(tái)，切實(shí)關(guān)心企業(yè)實(shí)現(xiàn)信息共享，優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)，減輕成本，練好內(nèi)功;四要扶，在經(jīng)濟(jì)下行周期中，部分企業(yè)消失資金困難，應(yīng)充分分析成因，不懼貸、惜貸，敢于擔(dān)當(dāng)，關(guān)心企業(yè)爬坡過(guò)坎，雪中送炭，抱團(tuán)取暖，共渡難關(guān);五要促，從信息、資金、產(chǎn)品、服務(wù)等方面促進(jìn)企業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)，不斷增加企業(yè)盈利力量、提高企業(yè)創(chuàng)新力量、努力打造核心競(jìng)爭(zhēng)力。

三是拓寬企業(yè)融資渠道，進(jìn)一步完善金融組織體系。大型銀行都應(yīng)建立特地的中小企業(yè)服務(wù)機(jī)構(gòu)，形成合力，共同助推中小企業(yè)的健康進(jìn)展。加快建立新型金融機(jī)構(gòu)的步伐，在統(tǒng)一監(jiān)管下，規(guī)范運(yùn)作如融資平臺(tái)、投資公司等，規(guī)范民間借貸，從“地下轉(zhuǎn)入地上”，暢通社會(huì)資金流通渠道，推動(dòng)村鎮(zhèn)銀行等中小金融機(jī)構(gòu)健康進(jìn)展，鼓舞企業(yè)樂(lè)觀上市融資，完善金融服務(wù)體系。

四是不斷健全中小企業(yè)融資擔(dān)保體系。政府應(yīng)通過(guò)稅收減免、資本金注入、風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償、無(wú)償資助等方式，加大對(duì)政策性擔(dān)保機(jī)構(gòu)的扶持力度，充分發(fā)揮政策性擔(dān)保公司的主導(dǎo)作用。同時(shí)，社會(huì)應(yīng)加強(qiáng)對(duì)商業(yè)性擔(dān)保公司的管理，適當(dāng)進(jìn)行剛性約束，建立并完善商業(yè)性擔(dān)保公司預(yù)警、退出機(jī)制。

五是建立中小企業(yè)融資服務(wù)體系。制定科學(xué)有效的中小企業(yè)信用評(píng)級(jí)制度，建立和培育大型信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)，為中小企業(yè)融資和銀行貸款供應(yīng)專(zhuān)業(yè)、權(quán)威、統(tǒng)一的參考標(biāo)準(zhǔn)。引導(dǎo)中小企業(yè)主樹(shù)立誠(chéng)信經(jīng)營(yíng)、穩(wěn)健進(jìn)展的理念，練好“內(nèi)功”，直面融資問(wèn)題;完善企業(yè)信息披露制度，解決金融機(jī)構(gòu)與中小企業(yè)信息不對(duì)稱(chēng)的問(wèn)題，構(gòu)建良好的銀企關(guān)系。

六是多途徑鼓舞縣域銀行加大對(duì)中小企業(yè)支持力度。有針對(duì)性適度放寬監(jiān)管政策，提高不良貸款容忍度，降低存貸比，充分釋放流淌性，擴(kuò)大向中小企業(yè)投放貸款的資金來(lái)源。建立由政府主導(dǎo)，銀行、企業(yè)共同合作的風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償機(jī)制，合理化解投向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)貸款的潛在風(fēng)險(xiǎn)，提高支持中小企業(yè)的樂(lè)觀性。成立以政府資金為主的資產(chǎn)管理公司，通過(guò)資產(chǎn)證券化、置換等手段處置因支持中小企業(yè)產(chǎn)生的不良貸款，讓縣域銀行“輕裝上陣”。實(shí)行減免稅收、財(cái)政貼息或擔(dān)保的方法，引導(dǎo)和鼓舞銀行增加對(duì)有核心競(jìng)爭(zhēng)力和進(jìn)展?jié)摿Φ闹行∑髽I(yè)的信貸支持。

中小企業(yè)融資的方式

(一)銀行借款融資：

銀行貸款是一種最為正規(guī)的融資方式。由于中小企業(yè)的市場(chǎng)淘汰率遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于大中型企業(yè)，銀行貸款給中小企業(yè)要擔(dān)當(dāng)更大的風(fēng)險(xiǎn)。因此選擇這種方式來(lái)貸款的話(huà)可行性不是很大。在這個(gè)時(shí)候良好的銀企關(guān)系可能會(huì)供應(yīng)肯定的便利之處。

其次，由于銀行貸款手續(xù)繁復(fù)，審批時(shí)間過(guò)長(zhǎng)，很多中小企業(yè)為求進(jìn)展不得不退而求其次從民間融資。

(二)民間融資：

同正規(guī)融資相比，民間融資的供應(yīng)者更了解借款人的信用和收益狀況，從而克服了信息不對(duì)稱(chēng)帶來(lái)的道德風(fēng)險(xiǎn)和逆向選擇。這種籌資方式能夠最大限度的合集資金將其貸放到生產(chǎn)流通領(lǐng)域，在肯定程度上緩解了銀行信貸資金不足的壓力。同時(shí)其利率杠桿靈敏度高，資金滯留現(xiàn)象少，手續(xù)簡(jiǎn)便，提高了資金使用率，是一有效集資途徑。

但該方式的利率相對(duì)較高，一旦企業(yè)消失重大的問(wèn)題使得無(wú)法償付時(shí)，消失的問(wèn)題將會(huì)是特別麻煩的。另外由于其具有“地下”性質(zhì)，因此能夠使中小企業(yè)在獲得融資的同時(shí)保持其經(jīng)營(yíng)的私密性。因此民間融資能夠成為中小企業(yè)外部融資的一個(gè)重要渠道。

但是，民間集資有肯定的消極性，首先由予法律的不明確、體制的不完善，以及熟悉的不統(tǒng)一，致使一些地方的民間借貸處予非法狀態(tài)或放任失控狀態(tài)，這就是溫州消失多起非法集資的案件。所以對(duì)于民間進(jìn)行的融資活動(dòng)，我們不宜簡(jiǎn)潔地禁止，而應(yīng)加以規(guī)范，將其納入正式的金融體系。

(三)融資租賃：

融資租賃是一種中長(zhǎng)期固定資產(chǎn)融資，時(shí)間一般是3至5年，并且由于融資租賃有允許承租人提前歸還租金的便利，因此融資租賃又兼具短期融資的優(yōu)點(diǎn)。此外，融資租賃還具有效率高、風(fēng)險(xiǎn)小，設(shè)備、服務(wù)和融資的一攬子解決等優(yōu)點(diǎn)。我國(guó)目前中小企業(yè)多數(shù)技術(shù)設(shè)備落后，又無(wú)自身積累且難以從銀行獲得貸款去更新，進(jìn)展融資租賃業(yè)，企業(yè)就可以在資金短缺或不愿動(dòng)用經(jīng)營(yíng)資金的狀況下，添置或更新設(shè)備，提高產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)力。

目前融資租賃的金融杠桿作用基本沒(méi)有得到發(fā)揮，我國(guó)的租賃公司的資產(chǎn)規(guī)模最多是幾百億元，因此進(jìn)展的空間很大。對(duì)于這種方式我們可以做的是解決政策上的一些制約因素：一應(yīng)在有效監(jiān)管的前提下，放開(kāi)金融祖賃公司的準(zhǔn)入(由于金融租賃公司屬于非銀行金融機(jī)構(gòu)，目前實(shí)現(xiàn)嚴(yán)格的準(zhǔn)入制度，受銀監(jiān)會(huì)監(jiān)管，難以批準(zhǔn));二是適當(dāng)降低資本金門(mén)檻。(目前規(guī)定新設(shè)的內(nèi)資租賃企業(yè)最低注冊(cè)資本金要達(dá)到17000萬(wàn)元)。

(四)“金貝殼”貸款：

“金貝殼”是一項(xiàng)為無(wú)抵押、無(wú)擔(dān)保的小額貸款借款保險(xiǎn)產(chǎn)品。寧波市的城鄉(xiāng)小額保證保險(xiǎn)貸款為全國(guó)首創(chuàng)，這種由政府、銀行、保險(xiǎn)相互合作解決中小企業(yè)、農(nóng)戶(hù)及城鄉(xiāng)創(chuàng)業(yè)者抵押擔(dān)保不足的融資模式目前已在全省推廣?！敖鹭悮ぁ庇辛Φ刂С至诵∑髽I(yè)與城鄉(xiāng)創(chuàng)業(yè)者生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)和創(chuàng)業(yè)進(jìn)展，而“金貝殼”業(yè)務(wù)只是寧波市推出的眾多緩解中小企業(yè)融資難的舉措之一。這種融資方式支持的對(duì)象包括申請(qǐng)小額貸款用于生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的農(nóng)業(yè)種植養(yǎng)殖大戶(hù)、初創(chuàng)期小企業(yè)和城鄉(xiāng)創(chuàng)業(yè)者。

(五)存貨融資：

存貨融資詳細(xì)地來(lái)講是供應(yīng)了一種機(jī)制，通過(guò)該機(jī)制，出借方可以接收更多與倉(cāng)儲(chǔ)的存貨有關(guān)的信息，并且對(duì)倉(cāng)儲(chǔ)的存貨進(jìn)行更高級(jí)的掌握。其中，倉(cāng)儲(chǔ)的存貨擔(dān)保了融資支配，在借入方違約的狀況下可以為出借方供應(yīng)了可以得到抵押品的擔(dān)保。

目前，國(guó)際上比較常用的存貨質(zhì)押融資方式主要有三種：倉(cāng)儲(chǔ)融資、信托收據(jù)融資和抵押?jiǎn)未尕浫谫Y。這種方式的融資資金數(shù)量具有敏捷性。中小企業(yè)將其原材料、在制品和產(chǎn)成品等存貨作為擔(dān)保物向金融機(jī)構(gòu)融通資金。但是，考慮到銀行等金融機(jī)構(gòu)的信貸風(fēng)險(xiǎn)，通過(guò)存貨擔(dān)保來(lái)獲得的資金相對(duì)較少，不過(guò)這可以用來(lái)緩解短期的資金缺乏。

(六)應(yīng)收賬款融資：

應(yīng)收賬款的籌資是一種具有鮮亮特色的融資方式。主要是中小企業(yè)將其應(yīng)收賬款有條件地轉(zhuǎn)入特地的融資機(jī)構(gòu)，由其為企業(yè)供應(yīng)資金、債款回收、銷(xiāo)售分戶(hù)管理、信用銷(xiāo)售掌握以及壞賬擔(dān)保等金融服務(wù)，使企業(yè)獲得所需資金進(jìn)行周轉(zhuǎn)。這是一種融資來(lái)源彈性的彈性較大。當(dāng)企業(yè)因銷(xiāo)售額增加而需要更多的資金時(shí)，其發(fā)票金額也將逐日增加，從而使以此為基礎(chǔ)而獲得的資金額也日漸成長(zhǎng)。

其次，應(yīng)收賬款供