《財務(wù)管理CH》課件VIP

《財務(wù)管理ch》ppt課件目錄contents財務(wù)管理概述財務(wù)管理的價值觀念財務(wù)報表分析財務(wù)計劃與預(yù)算投資決策籌資決策營運資金管理企業(yè)財務(wù)重組與并購CHAPTER財務(wù)管理概述01明確財務(wù)管理的概念和目的總結(jié)詞財務(wù)管理是對企業(yè)資金運動及其所體現(xiàn)的財務(wù)關(guān)系所行使的一種管理職能，旨在組織企業(yè)的財務(wù)活動、處理財務(wù)關(guān)系，它是一種價值管理，是對企業(yè)資金流動的一種反映。財務(wù)管理的目標(biāo)是實現(xiàn)企業(yè)價值最大化，這一目標(biāo)需要通過對企業(yè)財務(wù)活動的組織、計劃、指揮、協(xié)調(diào)、控制和監(jiān)督來實現(xiàn)。詳細描述財務(wù)管理的定義與目標(biāo)財務(wù)管理的職能與原則闡述財務(wù)管理的功能和遵循的原則總結(jié)詞財務(wù)管理的職能包括財務(wù)預(yù)測、財務(wù)決策、財務(wù)計劃、財務(wù)控制和財務(wù)分析。這些職能相互關(guān)聯(lián)，共同構(gòu)成了企業(yè)財務(wù)管理的完整體系。在實施財務(wù)管理時，應(yīng)遵循一定的原則，包括系統(tǒng)原則、現(xiàn)金收支平衡原則、收益風(fēng)險均衡原則和利益關(guān)系協(xié)調(diào)原則等。這些原則是財務(wù)管理工作的行為準(zhǔn)則，有助于實現(xiàn)企業(yè)財務(wù)管理的目標(biāo)。詳細描述總結(jié)詞分析財務(wù)管理所面臨的內(nèi)部和外部環(huán)境詳細描述財務(wù)管理的環(huán)境包括內(nèi)部環(huán)境和外部環(huán)境兩個方面。內(nèi)部環(huán)境包括企業(yè)的組織形式、公司治理結(jié)構(gòu)、內(nèi)部控制制度等。外部環(huán)境包括經(jīng)濟環(huán)境、金融市場環(huán)境、法律環(huán)境和社會文化環(huán)境等。這些環(huán)境因素對企業(yè)的財務(wù)管理活動產(chǎn)生影響，企業(yè)需要適應(yīng)和利用這些環(huán)境因素，以實現(xiàn)財務(wù)管理的目標(biāo)。財務(wù)管理的環(huán)境CHAPTER財務(wù)管理的價值觀念02資金的時間價值是指資金在投資和再投資過程中，由于時間因素而形成的價值差額。資金的時間價值通常用折現(xiàn)率和現(xiàn)值來表示，是財務(wù)決策的重要依據(jù)。折現(xiàn)率是指投資者所期望的最低投資回報率，而現(xiàn)值則是指未來某一金額在特定折現(xiàn)率下的當(dāng)前價值。資金的時間價值投資者需要根據(jù)自己的風(fēng)險承受能力和投資目標(biāo)，選擇合適的投資組合，以實現(xiàn)風(fēng)險和收益的平衡。投資者可以通過分散投資、風(fēng)險管理等方法降低投資風(fēng)險，提高投資收益。風(fēng)險與報酬的權(quán)衡是指投資者在追求高收益時，必須承擔(dān)相應(yīng)的風(fēng)險。風(fēng)險與報酬的權(quán)衡市場價值是指資產(chǎn)在市場上的售價或可變現(xiàn)價值。賬面價值是指資產(chǎn)的歷史成本或賬面記錄的價值。市場價值和賬面價值可能存在差異，投資者需要關(guān)注市場動態(tài)，及時調(diào)整資產(chǎn)價值評估。市場價值與賬面價值的差異

資本成本資本成本是指企業(yè)為籌集和使用資金而付出的代價，包括籌資費用和用資費用。資本成本是企業(yè)進行財務(wù)決策的重要依據(jù)，企業(yè)需要綜合考慮各種因素，制定合理的資本成本。資本成本對于企業(yè)財務(wù)管理具有重要意義，是企業(yè)進行投資決策、籌資決策和股利分配決策的重要依據(jù)。CHAPTER財務(wù)報表分析03資產(chǎn)負債表概述01資產(chǎn)負債表是反映企業(yè)在某一特定日期財務(wù)狀況的財務(wù)報表，由資產(chǎn)、負債和所有者權(quán)益三大要素構(gòu)成。資產(chǎn)分析02資產(chǎn)是指企業(yè)擁有或控制的、預(yù)期能夠為企業(yè)帶來經(jīng)濟利益的資源。對資產(chǎn)的構(gòu)成、質(zhì)量、流動性、使用效率等方面進行分析，有助于了解企業(yè)的資產(chǎn)狀況和經(jīng)營能力。負債分析03負債是指企業(yè)所承擔(dān)的、以資產(chǎn)或勞務(wù)償付的債務(wù)。對負債的構(gòu)成、期限、利率、償還能力等方面進行分析，有助于了解企業(yè)的債務(wù)狀況和償債能力。資產(chǎn)負債表分析利潤表是反映企業(yè)在一定會計期間內(nèi)經(jīng)營成果的財務(wù)報表，由收入、費用和利潤三大要素構(gòu)成。利潤表概述收入是指企業(yè)在銷售商品、提供勞務(wù)等活動中所取得的收益。對收入的構(gòu)成、來源、增長情況等方面進行分析，有助于了解企業(yè)的盈利能力和市場地位。收入分析費用是指企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營過程中所發(fā)生的耗費。對費用的構(gòu)成、比例、控制情況等方面進行分析，有助于了解企業(yè)的成本結(jié)構(gòu)和節(jié)約潛力。費用分析利潤表分析現(xiàn)金流量表概述現(xiàn)金流量表是反映企業(yè)在一定會計期間內(nèi)現(xiàn)金流入和流出的財務(wù)報表，包括經(jīng)營活動現(xiàn)金流量、投資活動現(xiàn)金流量和籌資活動現(xiàn)金流量。經(jīng)營活動現(xiàn)金流量是企業(yè)通過正常的生產(chǎn)經(jīng)營活動所取得的現(xiàn)金流量，對經(jīng)營活動現(xiàn)金流量進行分析，有助于了解企業(yè)的經(jīng)營效率和盈利能力。投資活動現(xiàn)金流量是企業(yè)用于購建固定資產(chǎn)、投資證券等長期資產(chǎn)的現(xiàn)金流量，對投資活動現(xiàn)金流量進行分析，有助于了解企業(yè)的投資方向和投資效益?；I資活動現(xiàn)金流量是企業(yè)通過借款、發(fā)行股票等方式籌集資金所引起的現(xiàn)金流量，對籌資活動現(xiàn)金流量進行分析，有助于了解企業(yè)的融資渠道和融資成本。經(jīng)營活動現(xiàn)金流量分析投資活動現(xiàn)金流量分析籌資活動現(xiàn)金流量分析現(xiàn)金流量表分析CHAPTER財務(wù)計劃與預(yù)算04總結(jié)詞財務(wù)預(yù)測是財務(wù)管理的重要環(huán)節(jié)，它基于歷史數(shù)據(jù)和市場趨勢，對未來的財務(wù)狀況進行預(yù)測。詳細描述財務(wù)預(yù)測包括收入預(yù)測、成本預(yù)測、利潤預(yù)測等，有助于企業(yè)提前了解未來的財務(wù)狀況，為決策提供依據(jù)。預(yù)測方法包括定量預(yù)測和定性預(yù)測，常用的定量預(yù)測方法有回歸分析、時間序列分析等。財務(wù)預(yù)測總結(jié)詞財務(wù)預(yù)算是企業(yè)為實現(xiàn)戰(zhàn)略目標(biāo)而制定的具體計劃，包括收入預(yù)算、成本預(yù)算、現(xiàn)金流預(yù)算等。詳細描述財務(wù)預(yù)算的編制需要各部門協(xié)同合作，根據(jù)實際情況和市場環(huán)境進行調(diào)整和優(yōu)化。預(yù)算執(zhí)行過程中要進行實時監(jiān)控和調(diào)整，以確保預(yù)算目標(biāo)的實現(xiàn)。財務(wù)預(yù)算的編制總結(jié)詞財務(wù)控制與業(yè)績評價是財務(wù)管理的重要手段，通過對企業(yè)的財務(wù)活動進行控制和評估，確保企業(yè)財務(wù)目標(biāo)的實現(xiàn)。詳細描述財務(wù)控制的方法包括預(yù)算控制、內(nèi)部審計、財務(wù)分析等，業(yè)績評價則通過對企業(yè)的財務(wù)指標(biāo)和非財務(wù)指標(biāo)進行綜合評估，以確定企業(yè)的經(jīng)營績效。財務(wù)控制與業(yè)績評價的目的是為了提高企業(yè)的財務(wù)管理水平，促進企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。財務(wù)控制與業(yè)績評價CHAPTER投資決策05通過計算項目未來現(xiàn)金流的凈現(xiàn)值來評估項目的經(jīng)濟價值。凈現(xiàn)值法（NPV）通過計算項目內(nèi)部收益率來評估項目的經(jīng)濟價值。內(nèi)部收益率法（IRR）通過計算項目投資回收所需的時間來評估項目的經(jīng)濟價值。回收期法通過計算項目的盈利指數(shù)來評估項目的經(jīng)濟價值。盈利指數(shù)法投資項目評估方法只有當(dāng)項目的凈現(xiàn)值大于或等于0時，才考慮投資。凈現(xiàn)值大于或等于0只有當(dāng)項目的內(nèi)部收益率大于或等于資本成本時，才考慮投資。內(nèi)部收益率大于或等于資本成本只有當(dāng)項目的回收期短于或等于行業(yè)平均水平時，才考慮投資。回收期短于或等于行業(yè)平均水平只有當(dāng)項目的盈利指數(shù)大于1時，才考慮投資。盈利指數(shù)大于1資本預(yù)算的決策標(biāo)準(zhǔn)投資者需要在高風(fēng)險和高回報之間進行權(quán)衡，以選擇適合自己的投資項目。高風(fēng)險高回報投資者需要確保所承擔(dān)的風(fēng)險與預(yù)期的回報相匹配，以實現(xiàn)投資目標(biāo)。風(fēng)險與回報的均衡投資者可以通過分散投資來降低整體風(fēng)險，提高投資組合的穩(wěn)定性。風(fēng)險分散投資風(fēng)險與回報的權(quán)衡CHAPTER籌資決策06利用企業(yè)內(nèi)部的留存收益進行籌資，優(yōu)點是成本低、保密性好，缺點是籌資數(shù)量有限。內(nèi)部籌資通過向銀行借款、發(fā)行債券、發(fā)行股票等方式籌集資金，優(yōu)點是籌資數(shù)額大、速度快，缺點是成本高、風(fēng)險大。外部籌資籌資方式的選擇0102資本結(jié)構(gòu)決策債務(wù)資本成本較低，但會增加企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險；權(quán)益資本成本較高，但風(fēng)險較小。資本結(jié)構(gòu)是指企業(yè)各種資本的構(gòu)成及其比例關(guān)系，資本結(jié)構(gòu)決策主要是確定債務(wù)資本和權(quán)益資本的最佳比例。股利政策股利政策是指公司對其收益分配所采取的策略和原則，包括股利支付率、股利分配方式等。股利政策應(yīng)考慮企業(yè)的盈利能力、未來投資需求、股東利益等因素，以實現(xiàn)企業(yè)價值的最大化。CHAPTER營運資金管理07應(yīng)收賬款管理是營運資金管理的重要環(huán)節(jié)，通過合理的信用政策、收賬程序和賬齡分析，降低壞賬風(fēng)險，提高資金回流速度?？偨Y(jié)詞應(yīng)收賬款管理包括制定合理的信用政策，對客戶進行信用評估，以及對應(yīng)收賬款進行跟蹤管理和催收。通過科學(xué)的應(yīng)收賬款管理，企業(yè)可以降低壞賬風(fēng)險，保證營運資金的穩(wěn)定。詳細描述應(yīng)收賬款管理存貨管理總結(jié)詞存貨管理旨在平衡庫存與銷售需求，通過合理的庫存控制和采購策略，降低庫存成本，提高庫存周轉(zhuǎn)率。詳細描述存貨管理包括對庫存進行定期盤點和清理，以及根據(jù)銷售數(shù)據(jù)和市場需求預(yù)測制定采購計劃。通過有效的存貨管理，企業(yè)可以降低庫存成本，避免積壓和浪費。VS短期融資管理是指企業(yè)為滿足臨時資金需求而進行的短期借款和還款安排，通過合理規(guī)劃降低融資成本，確保資金鏈的穩(wěn)定。詳細描述短期融資管理包括與銀行等金融機構(gòu)的溝通和協(xié)調(diào)，以及根據(jù)企業(yè)的實際需求選擇合適的短期融資方式。短期融資管理需要關(guān)注市場利率變化，及時調(diào)整融資策略，以降低融資成本?？偨Y(jié)詞短期融資管理CHAPTER企業(yè)財務(wù)重組與并購08股權(quán)轉(zhuǎn)讓、資產(chǎn)剝離、資產(chǎn)置換、債務(wù)重組等。盡職調(diào)查、資產(chǎn)評估、協(xié)商談判、方案實施等。企業(yè)財務(wù)重組的