《金融概論第七章》課件

金融概論第七章

制作人：PPt創(chuàng)作者時間：2024年X月目錄第1章金融市場概述第2章貨幣市場第3章債券市場第4章股票市場第5章金融概論第七章第6章金融概論第七章第7章課程總結(jié)第8章金融概論01第一章金融市場概述

金融市場的定義和功能金融市場是指資金融通的場所，包括貨幣市場、資本市場等。其功能包括資源配置、風(fēng)險管理、信息傳遞等。

金融市場的分類現(xiàn)貨市場和衍生品市場按交易方式分短期市場和長期市場按期限分

主要金融市場參與者銀行、證券公司、保險公司等金融機(jī)構(gòu)個人投資者、機(jī)構(gòu)投資者等投資者

二級市場證券交易所場外交易市場

金融市場的結(jié)構(gòu)一級市場新股發(fā)行債券認(rèn)購金融市場功能實現(xiàn)投資者和融資者之間的資金配置資源配置提供風(fēng)險對沖和保險服務(wù)風(fēng)險管理傳遞市場信息和價格信號信息傳遞

02第二章貨幣市場

能夠快速變現(xiàn)流動性高0103短期內(nèi)到期期限短02投資風(fēng)險小風(fēng)險低銀行承兌匯票商業(yè)銀行對外支付保證流通性強(qiáng)大額存單個人和機(jī)構(gòu)存款方式之一貨幣市場基金投資于貨幣市場工具追求穩(wěn)健回報貨幣市場工具短期國庫券政府債券期限在一年以內(nèi)貨幣市場的參與者貨幣政策制定和執(zhí)行機(jī)構(gòu)央行提供金融服務(wù)的機(jī)構(gòu)商業(yè)銀行融資借款或投資的主體企業(yè)個人加入貨幣市場參與者個人投資者貨幣市場的監(jiān)管與發(fā)展貨幣市場的監(jiān)管機(jī)構(gòu)包括中國人民銀行、中國證監(jiān)會等，這些機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)監(jiān)督市場運作，保護(hù)投資者利益。貨幣市場的發(fā)展趨勢包括市場化、國際化等，隨著金融業(yè)的不斷發(fā)展，貨幣市場也在不斷演變和完善。

03第3章債券市場

債券市場概述債券市場是長期資金融通的市場，包括政府債券、企業(yè)債券等。這些債券作為一種重要的金融工具，在資本市場中扮演著至關(guān)重要的角色。發(fā)行債券可以幫助企業(yè)籌集資金，讓投資者通過購買債券獲取固定收益。

債券市場參與者企業(yè)或政府機(jī)構(gòu)發(fā)行人個人或機(jī)構(gòu)投資者評估債券風(fēng)險的機(jī)構(gòu)信用評級機(jī)構(gòu)

地方政府債由地方政府發(fā)行的債券用于基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)等公司債由企業(yè)發(fā)行的債券用于企業(yè)擴(kuò)大生產(chǎn)等可轉(zhuǎn)換債券可以轉(zhuǎn)換成公司股票的債券具有潛在的股權(quán)收益?zhèn)袌龅姆N類國債由政府發(fā)行的債券具有較低的風(fēng)險市場利率波動導(dǎo)致債券價格變動利率風(fēng)險0103難以快速變現(xiàn)債券流動性風(fēng)險02發(fā)行人違約導(dǎo)致?lián)p失信用風(fēng)險債券投資組合管理債券投資組合管理是指根據(jù)投資者的風(fēng)險偏好和收益目標(biāo)，合理配置各類債券資產(chǎn)，以達(dá)到分散風(fēng)險、穩(wěn)健投資的目的。通過定期調(diào)整債券組合的權(quán)重和期限結(jié)構(gòu)，投資者可以有效管理債券投資風(fēng)險，獲得穩(wěn)定的收益。04第四章股票市場

股票市場概述股票市場是企業(yè)長期融資的主要渠道，包括主板市場、創(chuàng)業(yè)板市場等。股票市場是一個重要的金融市場，為企業(yè)融資提供了便利，也為投資者提供了投資機(jī)會。

股票市場的特點投資股票存在較高的風(fēng)險風(fēng)險高股票投資有較高的回報潛力回報較高股票易于交易，流動性較強(qiáng)流動性強(qiáng)不同類型的投資者參與股票市場投資者多樣性股票市場的參與者公司股票在市場上進(jìn)行交易上市公司參與股票買賣的投資者投資者提供證券交易服務(wù)的機(jī)構(gòu)證券公司股票交易場所證券交易所股票市場的監(jiān)管與發(fā)展股票市場的監(jiān)管與發(fā)展至關(guān)重要。合規(guī)的披露規(guī)范和信息披露透明是保障市場健康發(fā)展的關(guān)鍵。滬深交易所、證監(jiān)會等監(jiān)管機(jī)構(gòu)在股票市場中起著重要作用，監(jiān)督市場行為，促進(jìn)市場規(guī)范發(fā)展。

市場供求關(guān)系市場投資者的情緒波動會引起股市波動供求關(guān)系決定股票價格的走勢金融機(jī)構(gòu)影響銀行、證券公司等金融機(jī)構(gòu)的政策舉措會影響股市金融機(jī)構(gòu)的資金流動對股市起到推動作用國際因素國際政治、經(jīng)濟(jì)形勢對股市有直接影響國際間的貿(mào)易摩擦和合作會影響股市走勢股票市場發(fā)展的影響因素宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境國家政策和經(jīng)濟(jì)形勢對股市影響重大宏觀經(jīng)濟(jì)指標(biāo)如GDP、CPI等影響股市表現(xiàn)總結(jié)股票市場是金融市場中的重要組成部分，對企業(yè)融資和投資者投資都具有重要意義。了解股票市場的特點、參與者、監(jiān)管與發(fā)展等內(nèi)容，有助于投資者更好地理解市場規(guī)律，做出更明智的投資決策。05第7章金融概論第七章

衍生品市場概述衍生品市場是以標(biāo)的資產(chǎn)為基礎(chǔ)的金融工具市場，包括期貨市場、期權(quán)市場、互換市場等。在衍生品市場中，投資者可以利用各種衍生品工具來對沖風(fēng)險、套期保值等。這些工具的出現(xiàn)不僅有利于價格的發(fā)現(xiàn)，還能增加市場的流動性。然而，衍生品市場也存在著一定的風(fēng)險，如杠桿效應(yīng)、價格波動風(fēng)險、對手方風(fēng)險等，因此風(fēng)險管理是非常重要的。

衍生品市場的種類包括大豆、玉米等商品期貨跟蹤股票指數(shù)的期貨合約股指期貨交換不同利率債券支付流的合同利率互換投資者有權(quán)但非義務(wù)買入或賣出資產(chǎn)的權(quán)利期權(quán)通過交易不斷調(diào)整價格以反映市場供求關(guān)系價格發(fā)現(xiàn)0103

02提高市場上資產(chǎn)的買賣便利性增加流動性價格波動風(fēng)險市場價格波動引發(fā)交易者損失對手方風(fēng)險合約一方無法按時履約風(fēng)險管理工具的應(yīng)用如期權(quán)等衍生品用于對沖風(fēng)險衍生品市場的風(fēng)險管理杠桿效應(yīng)利用借貸資金放大盈虧關(guān)於衍生品市場的重要性衍生品市場的出現(xiàn)使得金融市場更加完善和多樣化，不僅可以滿足投資者的不同需求，還能有效管理和分散風(fēng)險。在全球化和金融市場高度復(fù)雜化的今天，衍生品市場的運作不僅對個體投資者重要，更對整個經(jīng)濟(jì)體系和市場穩(wěn)定具有重大意義。因此，了解和熟悉衍生品市場的基本知識和特點對投資者和市場從業(yè)人員至關(guān)重要。06第七章金融概論第七章

金融機(jī)構(gòu)與職能金融機(jī)構(gòu)包括銀行、證券公司、保險公司等，它們在社會經(jīng)濟(jì)中起到資金中介、風(fēng)險管理和信息中介等重要職能。通過吸收存款、發(fā)放貸款等方式，滿足市場對資金的需求，同時幫助個人和企業(yè)管理風(fēng)險、獲取理財信息等。

金融監(jiān)管框架貨幣政策制定中國人民銀行銀行業(yè)監(jiān)管銀監(jiān)會證券市場監(jiān)管證監(jiān)會

金融監(jiān)管制度確保金融機(jī)構(gòu)合法運營合規(guī)監(jiān)管監(jiān)控金融市場風(fēng)險情況風(fēng)險監(jiān)測引導(dǎo)金融創(chuàng)新發(fā)展金融創(chuàng)新監(jiān)管

金融機(jī)構(gòu)監(jiān)管工作確保金融機(jī)構(gòu)資本實力資本充足保障金融機(jī)構(gòu)流動性流動性管理公開金融信息信息披露

中國人民銀行0103

證監(jiān)會02

銀監(jiān)會07第7章課程總結(jié)

實現(xiàn)資金從閑置部門向需要資金的部門流動資金融通0103形成金融資產(chǎn)的價格價格發(fā)現(xiàn)02幫助各方分散和轉(zhuǎn)移風(fēng)險風(fēng)險管理金融監(jiān)管框架監(jiān)管機(jī)構(gòu)監(jiān)管規(guī)則監(jiān)管手段金融監(jiān)管工作內(nèi)容制定監(jiān)管政策監(jiān)督檢查風(fēng)險評估金融監(jiān)管挑戰(zhàn)金融創(chuàng)新速度加快跨境金融活動增多監(jiān)管科技應(yīng)用需加強(qiáng)金融機(jī)構(gòu)與金融監(jiān)管金融機(jī)構(gòu)的類型商業(yè)銀行證券公司保險公司金融科技的應(yīng)用和發(fā)展金融科技（Fintech）是指利用先進(jìn)技術(shù)和互聯(lián)網(wǎng)思維改變傳統(tǒng)金融行業(yè)的方式和模式。隨著金融科技的不斷發(fā)展，數(shù)字支付、區(qū)塊鏈、人工智能等技術(shù)正在重塑金融服務(wù)和市場。

未來發(fā)展趨勢加強(qiáng)國際金融合作金融市場國際化強(qiáng)化跨境監(jiān)管合作金融監(jiān)管趨勢推動金融創(chuàng)新發(fā)展金融科技應(yīng)用促進(jìn)金融資源優(yōu)化配置金融市場開放課程回顧與展望通過學(xué)習(xí)《金融概論第七章》的課件，我們深入了解了金融市場的運作機(jī)制、金融機(jī)構(gòu)及金融監(jiān)管。未來，金融科技將為金融行業(yè)帶來深刻變革，同時也需要應(yīng)對金融市場國際化和開放的挑戰(zhàn)。持續(xù)學(xué)習(xí)和適應(yīng)是我們面對未來金融發(fā)展的關(guān)鍵。08第7章金融概論

貨幣市場貨幣市場是金融市場的重要組成部分，主要進(jìn)行短期資金融通和短期融資，其特點包括交易額大、流動性強(qiáng)、風(fēng)險低等。貨幣市場工具種類繁多，如票據(jù)、短期債券等，對于維護(hù)金融市場的穩(wěn)定發(fā)展具有重要意義。由政府發(fā)行的債券，具有一定的安全性和流動性國債0103具有轉(zhuǎn)換為股票的權(quán)利，風(fēng)險收益相對較高可轉(zhuǎn)換債券02企業(yè)發(fā)行的債券，收益高風(fēng)險相對較大公司債股票市場具有投票權(quán)和分紅權(quán)，風(fēng)險收益相對較高普通股公司首次公開發(fā)行的股票，備受市場關(guān)注首發(fā)股已在證券交易所上市交易的公司，受到監(jiān)管和投資者關(guān)注上市公司

期權(quán)市場認(rèn)購期權(quán)認(rèn)沽期權(quán)執(zhí)行價格到期日互換市場利率互換貨幣互換信用違約互換價格風(fēng)險管理

衍生品市場期貨市場標(biāo)的物保證金交割方式交易場所