證券從業(yè)資格考試《證券市場基本法律法規(guī)》考前沖刺卷及詳解考前沖刺卷2020年8月

2020年8月證券從業(yè)資格考試《證券

市場基本法律法規(guī)》考前沖刺卷及詳解

考前沖刺卷

2020年8月證券從業(yè)資格考試《證券市場基本法律

法規(guī)》考前沖刺卷及詳解（一）

選擇題

1.下列不屬于柜臺市場發(fā)行、銷售與轉(zhuǎn)讓產(chǎn)品的方式是（）。

A.拍賣競價

B.集中競價

C.做市

D.標購競價

【答案】：B

【解析】：

證券公司可以采取協(xié)議、報價、做市、拍賣競價、標購競價等方式發(fā)行、銷售

與轉(zhuǎn)讓私募產(chǎn)品，不得采用集中競價方式，法律法規(guī)有明確規(guī)定的除外。

2.證券公司作為融出方的，單一證券公司接受單只A股股票質(zhì)押的數(shù)量不得超

過該股票A股股本的（）。

A.10%

B.50%

C.20%

D.30%

【答案】：D

【解析】：

證券公司作為融出方的，單一證券公司接受單只A股股票質(zhì)押的數(shù)量不得超過

該股票A股股本的30%o集合資產(chǎn)管理計劃或定向資產(chǎn)管理客戶作為融出方

的，單一集合資產(chǎn)管理計劃或定向資產(chǎn)管理客戶接受單只A股股票質(zhì)押的數(shù)量

不得超過該股票A股股本的15%0

3.證券公司違反法律、行政法規(guī)及中國證監(jiān)會其他規(guī)定的，下列不屬于中國證

監(jiān)會及其派出機構(gòu)可以對其采取的行政監(jiān)管措施的是（）。

A.撤銷行政許可

B.暫不受理與行政許可有關(guān)的文件

C.責令改正

D.出具警示函

【答案】：A

【解析】：

證券公司、托管人、銷售機構(gòu)和投資顧問等服務(wù)機構(gòu)違反法律、行政法規(guī)及中

國證監(jiān)會其他規(guī)定的，中國證監(jiān)會及相關(guān)派出機構(gòu)可以對其采取責令改正、監(jiān)

管談話、出具警示函、責令定期報告、暫不受理與行政許可有關(guān)的文件等行政

監(jiān)管措施；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員，采取監(jiān)管談話、出具

警示函、責令參加培訓(xùn)、認定為不適當人選等行政監(jiān)管措施。

4.下列可以成為背信運用受托財產(chǎn)罪犯罪主體的是（）。

A.自然人

B.期貨經(jīng)紀公司

C.會計師事務(wù)所

D.律師事務(wù)所

【答案】：B

【解析】：

背信運用受托財產(chǎn)，是指商業(yè)銀行、證券交易所、期貨交易所、證券公司、期

貨經(jīng)紀公司、保險公司或者其他金融機構(gòu)，違背受托義務(wù)，擅自運用客戶資金

或者其他委托、信托的財產(chǎn)，情節(jié)嚴重的行為。

5.下列不會被視為剛性兌付的行為是（）。

A.擔保公司為資產(chǎn)管理產(chǎn)品投資的非標準化債權(quán)類資產(chǎn)提供擔保

B.采取滾動發(fā)行方式

C.管理人自行籌集資金對兌付困難的資產(chǎn)管理產(chǎn)品進行償付

D.金融機構(gòu)為資產(chǎn)管理產(chǎn)品投資的非標準化債權(quán)類資產(chǎn)提供擔保

【答案】：A

【解析】：

經(jīng)金融管理部門認定，存在以下行為的視為剛性兌付：①金融機構(gòu)為資產(chǎn)管理

產(chǎn)品投資的非標準化債權(quán)類資產(chǎn)或者股權(quán)類資產(chǎn)提供任何直接或間接、顯性或

隱性的擔保、回購等代為承擔風險的承諾；②資產(chǎn)管理產(chǎn)品的發(fā)行人或者管理

人違反真實公允確定凈值原則，對產(chǎn)品進行保本保收益；③采取滾動發(fā)行等方

式，使資產(chǎn)管理產(chǎn)品的本金、收益、風險在不同投資者之間發(fā)生轉(zhuǎn)移，實現(xiàn)產(chǎn)

品保本保收益；④資產(chǎn)管理產(chǎn)品不能如期兌付或者兌付困難時，發(fā)行或者管理

該產(chǎn)品的金融機構(gòu)自行籌集資金償付或者委托其他機構(gòu)代為償付；⑤金融管理

部門認定的其他情形。

6.證券公司應(yīng)當至少每半年經(jīng)（）簽署確認后，向公司全體股東報告一次公司

凈資本等風險控制指標的具體情況和達標情況，并至少獲得主要股東的簽收確

認證明文件。

A.董事會

B.監(jiān)事會

C.股東（大）會

D.高級管理人員

【答案】：A

【解析】：

證券公司應(yīng)當至少每半年經(jīng)主要負責人、首席風險官簽署確認后，向公司全體

董事報告一次公司凈資本等風險控制指標的具體情況和達標情況。證券公司應(yīng)

當至少每半年經(jīng)董事會簽署確認，向公司全體股東報告一次公司凈資本等風險

控制指標的具體情況和達標情況，并至少獲得主要股東的簽收確認證明文件。

7.證券公司的（）或其他風險控制指標不符合規(guī)定標準的，中國證監(jiān)會派出機

構(gòu)應(yīng)當責令公司限期改正。

A.固定資產(chǎn)

B.負債

C.總資產(chǎn)

D.凈資本

【答案】：D

【解析】：

證券公司的凈資本或者其他風險控制指標不符合規(guī)定標準的，派出機構(gòu)應(yīng)當責

令公司限期改正，在5個工作日內(nèi)制定并報送整改計劃，整改期限最長不超過

20個工作日；證券公司未按時報送整改計劃的，派出機構(gòu)應(yīng)當立即限制其業(yè)務(wù)

活動。

8.下列關(guān)于公司對外投資規(guī)定的表述，錯誤的是（）。

A.公司可以向其他企業(yè)投資

B.除法律另有規(guī)定外，公司不得成為對所投資企業(yè)債務(wù)承擔連帶責任的出資

人

C.公司章程對投資總額及單項投資的數(shù)額有限額規(guī)定的，不得超過規(guī)定的限

額

D.公司向其他企業(yè)投資，依照公司章程的規(guī)定，由董事長決定

【答案】：D

【解析】：

根據(jù)《公司法》第十五條、第十六條，公司可以向其他企業(yè)投資；但是，除法

律另有規(guī)定外，不得成為對所投資企業(yè)的債務(wù)承擔連帶責任的出資人。公司向

其他企業(yè)投資或者為他人提供擔保，依照公司章程的規(guī)定，由董事會或者股東

會、股東大會決議；公司章程對投資或者擔保的總額及單項投資或者擔保的數(shù)

額有限額規(guī)定的，不得超過規(guī)定的限額。

9.證券公司應(yīng)當建立健全（），指定人員定期通過面談、電話、信函或者其他

方式對證券經(jīng)紀人招攬和服務(wù)的客戶進行回訪，了解證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)營銷人員的

執(zhí)業(yè)情況，并作出完整記錄。

A.客戶回訪制度

B.操作監(jiān)控制度

C.客戶投訴制度

D.異常交易監(jiān)控制度

【答案】：A

【解析】：

根據(jù)《證券經(jīng)紀人管理暫行規(guī)定》，證券公司應(yīng)當建立健全客戶回訪制度，指

定人員定期通過面談、電話、信函或者其他方式對證券經(jīng)紀人招攬和服務(wù)的客

戶進行回訪，了解證券經(jīng)紀人的執(zhí)業(yè)情況，并作出完整記錄。負責客戶回訪的

人員不得從事客戶招攬和客戶服務(wù)活動。

10.決定聘任、解聘、考核合規(guī)負責人，決定其薪酬待遇是（）履行的合規(guī)管

理職責。

A.董事會

B.股東（大）會

C.經(jīng)營管理主要負責人

D.分支機構(gòu)負責人

【答案】：A

【解析】：

證券公司董事會決定本公司的合規(guī)管理目標，對合規(guī)管理的有效性承擔責任，

履行下列合規(guī)管理職責：①審議批準合規(guī)管理的基本制度；②審議批準年度合

規(guī)報告；③決定解聘對發(fā)生重大合規(guī)風險負有主要責任或者領(lǐng)導(dǎo)責任的高級管

理人員；④決定聘任、解聘、考核合規(guī)負責人，決定其薪酬待遇；⑤建立與合

規(guī)負責人的直接溝通機制；⑥評估合規(guī)管理有效性，督促解決合規(guī)管理中存在

的問題；⑦公司章程規(guī)定的其他合規(guī)管理職責。

11.根據(jù)《發(fā)布證券研究報告執(zhí)業(yè)規(guī)范》，（）應(yīng)當對其署名的證券研究報告

的內(nèi)容和觀點負責。

A.證券投資顧問

B.研究助理

C.證券分析師

D.證券分析師所在證券公司

【答案】：C

【解析】：

根據(jù)《發(fā)布證券研究報告執(zhí)業(yè)規(guī)范》，證券分析師應(yīng)當對其署名的證券研究報

告的內(nèi)容和觀點負責，保證信息來源合法合規(guī)，研究方法專業(yè)審慎，分析結(jié)論

具有合理依據(jù)。

12.公開募集基金的基金管理人員及其董事、監(jiān)事、高級管理人員和其他從業(yè)人

員可以有下列行為（）。

A.不公平地對待其管理的不同基金財產(chǎn)

B.向基金份額持有人承諾收益或者承擔損失

C.按照基金合同的約定確定基金收益分配方案，及時向基金份額持有人分配

收益

D.侵占、挪用基金財產(chǎn)

【答案】：C

【解析】：

公開募集基金的基金管理人及其董事、監(jiān)事、高級管理人員和其他從業(yè)人員不

得有下列行為：①將其固有財產(chǎn)或者他人財產(chǎn)混同于基金財產(chǎn)從事證券投資；

②不公平地對待其管理的不同基金財產(chǎn)；③利用基金財產(chǎn)或者職務(wù)之便為基金

份額持有人以外的人牟取利益；④向基金份額持有人違規(guī)承諾收益或者承擔損

失；⑤侵占、挪用基金財產(chǎn)；⑥泄露因職務(wù)便利獲取的未公開信息，利用該信

息從事或者明示、暗示他人從事相關(guān)的交易活動；⑦玩忽職守，不按照規(guī)定履

行職責；⑧法律、行政法規(guī)和國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)規(guī)定禁止的其他行為。

13.根據(jù)《中國證券業(yè)協(xié)會誠信管理辦法》，誠信信息中的基本信息的效力期限

為（）。

A.長期有效

B.三年

C.十年

D.五年

【答案】：A

【解析】：

誠信信息的效力期限為：①基本信息長期有效；②獎勵信息、處罰處分信息效

力期限為3年，但因證券期貨違法行為被行政處罰、市場禁入的信息，效力期

限為5年。

14.根據(jù)可疑交易報告的相關(guān)規(guī)定，證券公司正確的做法是（）。

A.發(fā)現(xiàn)客戶交易與洗錢等犯罪活動相關(guān)，對滿足特定金額的，應(yīng)向人民銀行

反洗錢監(jiān)測分析中心提交可疑交易報告

B.制定本公司的交易監(jiān)測標準，但對其有效性不能完全負責

C.明顯涉嫌洗錢活動的，向人民銀行反洗錢監(jiān)測分析中心提交可疑交易報告

的同時，以電子形式或書面形式向所在地中國人民銀行或其分支機構(gòu)報告

D.交易監(jiān)測標準僅包括客戶交易金額、頻率、流向等異常情形，不包括客戶

身份、行為等存在異常的情形

【答案】：C

【解析】：

當可疑交易符合下列情形之一的，證券公司應(yīng)當在向中國反洗錢監(jiān)測分析中心

提交可疑交易報告的同時，以電子形式或書面形式向所在地中國人民銀行或者

其分支機構(gòu)報告，并配合反洗錢調(diào)查：①明顯涉嫌洗錢、恐怖融資等犯罪活動

的。②嚴重危害國家安全或者影響社會穩(wěn)定的。③其他情節(jié)嚴重或者情況緊急

的情形。A項，不需要滿足特定金額。B項，證券公司應(yīng)當制定本公司的交易監(jiān)

測標準，并對其有效性負責。D項，交易監(jiān)測標準包括但不限于客戶的身份、

行為，交易的資金來源、金額、頻率、流向、性質(zhì)等存在異常的情形。

15.下列關(guān)于資產(chǎn)管理合同需明確約定的或有事項的說法，錯誤的是（）。

A.托管人變更

B.巨額申贖

C.延期支付

D.延期清算

【答案】：B

【解析】：

證券公司募集資產(chǎn)管理計劃，應(yīng)當與投資者、托管人簽訂資產(chǎn)管理合同。資產(chǎn)

管理合同應(yīng)當對巨額退出、延期支付、延期清算、管理人變更或者托管人變更

等或有事項，作出明確約定。

16.證券公司流動性風險管理的目標，是確保其流動性需求能夠及時以（）得

到滿足。

A.最優(yōu)成本

B.合理成本

C.最高成本

D.最低成本

【答案】：B

【解析】：

證券公司流動性風險管理的目標，是建立健全流動性風險管理體系，對流動性

風險實施有效識別、計量、監(jiān)測和控制，確保其流動性需求能夠及時以合理成

本得到滿足。

17.下列關(guān)于證券公司市場競爭力評價指標評價依據(jù)的說法，錯誤的是（）。

A.資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)

B.資本充足

C.投行業(yè)務(wù)

D.經(jīng)紀業(yè)務(wù)

【答案】：B

【解析】：

證券公司在基準分100分的基礎(chǔ)上，根據(jù)證券公司風險管理能力評價指標與標

準、市場競爭力、持續(xù)合規(guī)狀況等方面情況，進行相應(yīng)加分或扣分以確定證券

公司的評價計分。證券公司市場競爭力主要根據(jù)證券公司經(jīng)紀業(yè)務(wù)、投行業(yè)

務(wù)、資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)、綜合實力、創(chuàng)新能力等方面的情況進行評價。

18.下列說法不符合證券公司內(nèi)部控制要求的是（）。

A.證券公司電腦部門人員可以兼任資金清算人員

B.內(nèi)部控制應(yīng)當做到事前、事中、事后控制相統(tǒng)一

C.前臺業(yè)務(wù)運作與后臺管理支持應(yīng)當分離

D.證券公司應(yīng)根據(jù)經(jīng)營環(huán)境的變化，建立動態(tài)的凈資本監(jiān)控機制

【答案】：A

【解析】：

內(nèi)部控制制度機制要求主要業(yè)務(wù)部門之間建立健全隔離墻制度，確保經(jīng)紀、自

營、受托投資管理、投資銀行、研究咨詢等業(yè)務(wù)相對獨立。電腦部門、財務(wù)部

門、監(jiān)督檢查部門與業(yè)務(wù)部門的人員不得相互兼任，資金清算人員不得由電腦

部門人員和交易部門人員兼任。

19.證券公司將自有資金投資于依法公開發(fā)行的投資級公司債等中國證監(jiān)會認可

的（）的證券，或者委托其他證券公司或者基金公司進行投資管理，且投資規(guī)

模合計不超過80%的，無須取得證券自營業(yè)務(wù)資格。

A.風險較高、流動性較強

B.風險較低、流動性較強

C.風險較低、流動性較弱

D.風險較高、流動性較弱

【答案】：B

【解析】：

證券公司將自有資金投資于依法公開發(fā)行的國債、投資級公司債、貨幣市場基

金、央行票據(jù)等中國證監(jiān)會認可的風險較低、流動性較強的證券，或者委托其

他證券公司或者基金管理公司進行證券投資管理，且投資規(guī)模合計不超過其凈

資本80%的，無須取得證券自營業(yè)務(wù)資格。

20.對轉(zhuǎn)融通擔保證券賬戶內(nèi)記錄的證券，由（）以自己的名義，行使對證券

發(fā)行人的權(quán)利。

A.證券金融公司

B.證券公司

C.證券登記結(jié)算機構(gòu)

D.商業(yè)銀行

【答案】：A

【解析】：

證券發(fā)行人的權(quán)利，是指請求召開證券持有人會議、參加證券持有人會議、提

案、表決、配售股份的認購、請求分配投資收益等因持有證券而產(chǎn)生的權(quán)利。

對轉(zhuǎn)融通擔保證券賬戶內(nèi)記錄的證券，由證券金融公司以自己的名義，行使對

證券發(fā)行人的權(quán)利。

21.擔任非公開募集基金的（），應(yīng)當按照規(guī)定向基金行業(yè)協(xié)會履行登記手

續(xù)，報送基本情況。

A.基金管理人

B.基金銷售機構(gòu)

C.基金托管人

D.基金份額登記機構(gòu)

【答案】：A

【解析】：

非公開募集基金的基金管理人由依法設(shè)立的公司或合伙企業(yè)擔任。擔任非公開

募集基金的管理人，應(yīng)按照《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》的有關(guān)規(guī)定向

中國證券投資基金業(yè)協(xié)會履行登記手續(xù)，報送基本情況。

22.上市公司設(shè)董事會秘書，其職責不包括（）。

A.負責公司股東大會和董事會會議的籌備、文件保管

B.決定聘任會計師事務(wù)所

C.負責辦理信息披露事務(wù)

D.負責公司股東資料的管理

【答案】：B

【解析】：

上市公司設(shè)董事會秘書，負責公司股東大會和董事會會議的籌備、文件保管以

及公司股東資料的管理，辦理信息披露事務(wù)等事宜。

23.公司應(yīng)當自作出合并決議之日起（）日內(nèi)通知債權(quán)人，并于30日內(nèi)在報紙

上公告。

A.10

B.20

C.15

D.30

【答案】：A

【解析】：

公司應(yīng)當自作出合并、分立決議之日起10日內(nèi)通知債權(quán)人，并于30日內(nèi)在報

紙上公告。公司合并的，債權(quán)人自接到通知書之日起30日內(nèi)，未接到通知書的

自公告之日起45日內(nèi)，可以要求公司清償債務(wù)或者提供相應(yīng)的擔保。公司合并

時，合并各方的債權(quán)、債務(wù)，應(yīng)當由合并后存續(xù)的公司或者新設(shè)的公司承繼。

24.根據(jù)《證券期貨投資者適當性管理辦法》，下列關(guān)于專業(yè)投資者的說法，錯

誤的是（）。

A.普通投資者自愿申請轉(zhuǎn)化的專業(yè)投資者，在符合一定條件下，經(jīng)營機構(gòu)有

權(quán)自主決定

B.符合一定條件的專業(yè)投資者需提供相關(guān)證明材料，經(jīng)經(jīng)營機構(gòu)核驗屬實的

可以直接認定為專業(yè)投資者

C.經(jīng)有關(guān)金融監(jiān)管部門批準設(shè)立的金融機構(gòu)、金融機構(gòu)發(fā)行的理財產(chǎn)品等機

構(gòu)投資者是專業(yè)投資者

D.至通投資者申*轉(zhuǎn)化為專業(yè)投資者，需要滿足最近1年末凈資產(chǎn)不低于

500萬元的條件

【答案】：D

【解析】：

符合下列條件之一的普通投資者可以申請轉(zhuǎn)化成為專業(yè)投資者：①最近1年末

凈資產(chǎn)不低于1000萬元，最近1年末金融資產(chǎn)不低于500萬元，且具有1年以

上證券、基金、期貨、黃金、外匯等投資經(jīng)歷的除專業(yè)投資者外的法人或其他

組織；②金融資產(chǎn)不低于300萬元或者最近3年個人年均收入不低于30萬元，

且具有1年以上證券、基金、期貨、黃金、外匯等投資經(jīng)歷或者1年以上金融

產(chǎn)品設(shè)計、投資、風險管理及相關(guān)工作經(jīng)歷的自然人投資者。

25.證券公司風險控制指標不符合規(guī)定標準，派出機構(gòu)應(yīng)當責令公司限期改正,

在整改期內(nèi)，監(jiān)管機關(guān)可采取的措施不包括（）。

A.限制分配紅利

B.限制轉(zhuǎn)讓財產(chǎn)

C.限制業(yè)務(wù)活動

D.停止批準新業(yè)務(wù)

【答案】：C

【解析】：

證券公司凈資本或其他風險控制指標不符合規(guī)定標準的，派出機構(gòu)應(yīng)當責令公

司限期改正。整改期內(nèi)，中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)應(yīng)當區(qū)別情形對證券公司采

取以下措施：①停止批準新業(yè)務(wù)；②停止批準增設(shè)、收購營業(yè)性分支機構(gòu)；③

限制分配紅利；④限制轉(zhuǎn)讓財產(chǎn)或在財產(chǎn)上設(shè)定其他權(quán)利。

26.證券公司內(nèi)部董事人數(shù)占董事人數(shù)1/5以上時，獨立董事人數(shù)不得少于董事

人數(shù)的（）。

A.1/5

B.1/4

C.1/2

D.1/3

【答案】：B

【解析】：

證券公司有下列情形之一的，獨立董事人數(shù)不得少于董事人數(shù)的1/4：①董事

長、經(jīng)營管理的主要負責人由同一人擔任；②內(nèi)部董事人數(shù)占董事人數(shù)1/5以

上；③中國證監(jiān)會認定的其他情形。

27.下列關(guān)于證券公司建立的場內(nèi)及場外融資渠道的做法，錯誤的是（）。

A.運用同業(yè)拆借

B.發(fā)行短期融資券

C.發(fā)行收益憑證

D.使用客戶資金

【答案】：D

【解析】：

證券公司應(yīng)建立并完善融資策略，提高融資來源的多元化和穩(wěn)定程度，建立包

括但不限于銀行借款、同業(yè)拆借、債券、收益憑證、短期融資券、證券回購等

靈活的場內(nèi)及場外融資渠道。證券公司動用客戶資金是違規(guī)行為，并需要三方

存管制度來進行管理客戶資金。

28.根據(jù)《證券公司流動性風險管理指引》，證券公司流動性風險管理應(yīng)遵循的

規(guī)則不包括（）。

A.公平性原則

B.全面性原則

C.審慎性原則

D.預(yù)見性原則

【答案】：A

【解析】：

證券公司流動性風險管理應(yīng)遵循全面性、審慎性和預(yù)見性原則。全面性原則是

指證券公司流動性風險管理應(yīng)全面覆蓋證券公司各部門、分支機構(gòu)、子公司及

所有表內(nèi)外業(yè)務(wù)；審慎性原則是指證券公司應(yīng)對流動性風險管理各個環(huán)節(jié)進行

嚴謹、審慎判斷，保障公司流動性的安全；預(yù)見性原則是指證券公司應(yīng)加強資

金來源、資金運用規(guī)模及期限結(jié)構(gòu)變化方面的預(yù)測分析，合理預(yù)見各種可能出

現(xiàn)的風險，協(xié)調(diào)公司表內(nèi)外各項業(yè)務(wù)發(fā)展。

29.融資融券業(yè)務(wù)是指（）進行的證券交易中，證券公司向客戶出借資金供其

買入證券，出借證券供其賣出，并由客戶交存相應(yīng)擔保物的經(jīng)營活動。

A.在證券交易所或者國務(wù)院批準的其他證券交易場所

B.在證券交易所或者場外交易場所

C.在場外交易場所

D.在證券交易所

【答案】：A

【解析】：

融資融券業(yè)務(wù)，是指在證券交易所或者國務(wù)院批準的其他證券交易場所進行的

證券交易中，證券公司向客戶出借資金供其買入證券或者出借證券供其賣出，

并由客戶交存相應(yīng)擔保物的經(jīng)營活動。證券公司開展融資融券業(yè)務(wù)，必須經(jīng)中

國證監(jiān)會批準。

30.下列關(guān)于風險管理的政策和機制的說法，錯誤的是（）。

A.證券公司應(yīng)當健全授權(quán)管理體系，嚴禁越權(quán)從事經(jīng)營活動

B.證券公司應(yīng)當制定包括風險容忍度和風險限額等的風險指標體系

C.證券公司保證風險管理制度貫徹落實的手段主要為評估、檢查，不含績效

考核

D.證券公司應(yīng)當關(guān)注風險的關(guān)聯(lián)性，審慎評估公司面臨的總體風險水平

【答案】：C

【解析】：

證券公司應(yīng)當制定并持續(xù)完善風險管理制度，明確風險管理的目標、原則、組

織架構(gòu)、授權(quán)體系、相關(guān)職責、基本程序等，并針對不同風險類型制定可操作

的風險識別、評估、監(jiān)測、應(yīng)對、報告的方法和流程。C項，證券公司應(yīng)當通

過評估、稽核、檢查和績效考核等手段保證風險管理制度的貫徹落實。

31.中國證監(jiān)會根據(jù)（）原則，可以提高對行業(yè)重要性證券公司的合規(guī)管理要

求，增加現(xiàn)場檢查頻率，強化合規(guī)負責人任職監(jiān)管，委托外部專業(yè)機構(gòu)協(xié)助開

展工作等合規(guī)監(jiān)管。

A.審慎監(jiān)管

B.有效監(jiān)管

C.全面監(jiān)管

D.從嚴監(jiān)管

【答案】：A

【解析】：

根據(jù)《證券公司和證券投資基金管理公司合規(guī)管理辦法》及配套自律規(guī)則，中

國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)和自律組織支持合規(guī)負責人依法開展工作，組織行業(yè)培

訓(xùn)和交流，并督促證券經(jīng)營機構(gòu)為合規(guī)負責人提供充足的履職保障。中國證監(jiān)

會根據(jù)審慎監(jiān)管的原則，可以提高對行業(yè)重要性證券公司的合規(guī)管理要求，并

可以采取增加現(xiàn)場檢查頻率、強化合規(guī)負責人任職監(jiān)管、委托外部專業(yè)機構(gòu)協(xié)

助開展工作等方式加強合規(guī)監(jiān)管。

32.因故意犯罪被判處刑罰，刑罰執(zhí)行完畢未逾3年的張某，不得成為證券公司

的（）。

A.持股5%以上的股東

B.客戶

C.合格投資者

D.外聘顧問

【答案】：A

【解析】：

根據(jù)《證券公司監(jiān)督管理條例》第十條，有下列情形之一的單位或者個人，不

得成為持有證券公司5%以上股權(quán)的股東、實際控制人：①因故意犯罪被判處刑

罰，刑罰執(zhí)行完畢未逾3年；②凈資產(chǎn)低于實收資本的50%,或者或有負債達

到凈資產(chǎn)的50%；③不能清償?shù)狡趥鶆?wù)；④國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)認定的其

他情形。

33.以下屬于我國《證券法》規(guī)定的內(nèi)幕交易行為的是（）。

A.與他人串通，以事先約定時間、價格和方式相互進行證券交易

B.上市公司股利分配計劃公開前，該計劃的知情人，建議他人買賣該證券

C.證券公司以自營賬戶為他人或以他人名義為自己買賣證券

D.在自己實際控制的賬戶之間進行證券交易，影響證券交易價格

【答案】：B

【解析】：

AD兩項，根據(jù)《證券法》第五十五條，與他人串通，以事先約定的時間、價格

和方式相互進行證券交易或者在自己實際控制的賬戶之間進行證券交易，屬于

操縱市場行為。B項，根據(jù)《證券法》第五十三條，證券交易內(nèi)幕信息的知情

人和非法獲取內(nèi)幕信息的人，在內(nèi)幕信息公開前，不得買賣該公司的證券，或

者泄露該信息，或者建議他人買賣該證券。該行為屬于內(nèi)幕交易行為。C項，

證券自營業(yè)務(wù)的禁止性行為包括禁止內(nèi)幕交易、禁止操縱市場和其他禁止的行

為。其他禁止的行為包括：假借他人名義或者個人名義進行自營業(yè)務(wù)；將自營

賬戶借給他人使用；將自營業(yè)務(wù)與經(jīng)紀業(yè)務(wù)混合操作等。

34.下列關(guān)于客戶身份識別基本要求的說法，錯誤的是（）。

A.對于國外政要、國際組織高級管理人員等特定自然人客戶及其特定關(guān)系

人，證券公司應(yīng)采取相應(yīng)強化的身份識別措施

B.考慮客戶的特殊需求，證券公司可以為客戶開立匿名賬戶

C.客戶由他人代理辦理業(yè)務(wù)的，證券公司應(yīng)當同時對代理人和被代理人的身

份證件或者其他身份證明文件進行核對并登記

D.證券公司不得為身份不明的客戶提供服務(wù)或與其進行交易

【答案】：B

【解析】：

證券公司應(yīng)當勤勉盡責，建立健全和執(zhí)行客戶身份識別制度，遵循“了解你的

客戶”的原則，開展客戶身份識別、重新識別和持續(xù)識別工作。任何單位和個

人在與證券公司建立業(yè)務(wù)關(guān)系或者證券公司為其提供一次性金融服務(wù)時，都應(yīng)

當提供真實有效的身份證件或者其他身份證明文件。B項，證券公司不得為身

份不明的客戶提供服務(wù)或者與其進行交易，不得為客戶開立匿名賬戶或者假名

賬戶。

35.根據(jù)《證券分析師執(zhí)業(yè)行為準則》，甲證券公司證券分析師李某不符合執(zhí)業(yè)

行為準則的行為是（）。

A.李某的配偶擔任其所研究的上市公司的董事，李某在證券研究報告中對上

述事實進行披露

B.李某拒絕了丙上市公司聘其為獨立董事的請求

C.李某擔任乙證券投資咨詢公司的證券研究員

D.李某在執(zhí)業(yè)過程中，發(fā)生了自身的利益與客戶利益發(fā)生沖突的情形，李某

主動向公司報告該事項

【答案】：C

【解析】：

根據(jù)《證券分析師執(zhí)業(yè)行為準則》，證券分析師在執(zhí)業(yè)過程中應(yīng)當防范利益沖

突，具體包括：①在執(zhí)業(yè)過程中遇到自身利益與公司利益、客戶利益存在沖突

時，應(yīng)當主動向公司報告；②證券分析師的配偶、子女、父母擔任其所研究覆

蓋的上市公司的董事、監(jiān)事、高級管理人員的，證券分析師應(yīng)當按照公司的規(guī)

定進行執(zhí)業(yè)回避或者在證券研究報告中對上述事實進行披露；③證券分析師只

能與一家證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)簽訂勞動合同，不得以任何形式同時在

兩家或兩家以上的機構(gòu)執(zhí)業(yè)；④證券分析師不得在公司內(nèi)部或外部兼任有損其

獨立性與客觀性的其他職務(wù)，包括擔任上市公司的獨立董事。

36.下列關(guān)于證券公司柜臺交易的說法，正確的是（）。

A.證券公司與投資者在集中交易場所內(nèi)進行的交易或為投資者在集中交易場

所之外進行交易提供服務(wù)的行為

B.證券公司與特定交易對手方在集中交易場所之外進行的交易或為投資者在

集中交易場所之內(nèi)進行交易提供服務(wù)的行為

C.證券公司與特定交易對手方在集中交易場所之外進行的交易或為投資者在

集中交易場所之外進行交易提供服務(wù)的行為

D.證券公司與投資者在集中交易場所之外進行的交易或為投資者在集中交易

場所內(nèi)進行交易提供服務(wù)的行為

【答案】：C

【解析】：

證券公司柜臺交易，是指證券公司與特定交易對手方在集中交易場所之外進行

的交易或為投資者在集中交易場所之外進行交易提供服務(wù)的行為。證券公司柜

臺市場，是指證券公司為與特定交易對手方在集中交易場所之外進行交易或為

投資者在集中交易場所之外進行交易提供服務(wù)的場所或平臺。

37.下列屬于證券公司證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)涉及的法律法規(guī)是（）。

A.《證券發(fā)行與承銷管理辦法》

B.《股票質(zhì)押式回購交易及登記結(jié)算業(yè)務(wù)辦法》

C.《發(fā)行證券研究報告暫行規(guī)定》

D.《證券公司監(jiān)督管理條例》

【答案】：D

【解析】：

《證券法》對證券公司的證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)做出了原則性規(guī)定，《證券公司監(jiān)督管

理條例》對證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)做出了一般規(guī)定。上述法律及行政法規(guī)是中國證監(jiān)會

等監(jiān)管機構(gòu)制定證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)相關(guān)監(jiān)管政策、實施監(jiān)督管理的重要法律依據(jù)。

38.根據(jù)《證券公司全面風險管理規(guī)范》，證券公司子公司的風險管理工作負責

人向證券公司（）履行風險報告義務(wù)。

A.首席風險官

B.監(jiān)事會

C.全體股東

D.董事會

【答案】：A

【解析】：

《證券公司全面風險管理規(guī)范》第十八條規(guī)定，子公司風險管理工作負責人應(yīng)

在首席風險官指導(dǎo)下開展風險管理工作，并向首席風險官履行風險報告義務(wù)。

子公司風險管理工作負責人應(yīng)由證券公司首席風險官考核，考核權(quán)重不低于

50%o

39.經(jīng)營機構(gòu)向普通投資者銷售公司資產(chǎn)管理產(chǎn)品前，應(yīng)當告知的下列信息中錯

誤的是（）。

A.利益保證承諾

B.因經(jīng)營機構(gòu)的業(yè)務(wù)或者財產(chǎn)狀況變化，影響客戶判斷的重要事由

C.限制銷售對象權(quán)利行使期限或者可解除合同期限等全部限制內(nèi)容

D.投資者適當性匹配意見

【答案】：A

【解析】：

經(jīng)營機構(gòu)向普通投資者銷售產(chǎn)品或者提供服務(wù)前，應(yīng)當告知下列信息：①可能

直接導(dǎo)致本金虧損的事項；②可能直接導(dǎo)致超過原始本金損失的事項；③因經(jīng)

營機構(gòu)的業(yè)務(wù)或者財產(chǎn)狀況變化，可能導(dǎo)致本金或者原始本金虧損的事項；④

因經(jīng)營機構(gòu)的業(yè)務(wù)或者財產(chǎn)狀況變化，影響客戶判斷的重要事由；⑤限制銷售

對象權(quán)利行使期限或者可解除合同期限等全部限制內(nèi)容；⑥投資者適當性匹配

意見。

40.公司章程對（）無約束力。

公

問

司

AR.

股

東

公

C司

監(jiān)

事

D.

【答案】：A

【解析】：

公司章程，是指公司依法制定的，規(guī)定公司名稱、住所、經(jīng)營范圍、經(jīng)營管理

制度等重大事項的基本文件。公司章程是公司組織或活動的基本準則。設(shè)立公

司必須依法制定公司章程。公司章程對公司、股東、董事、監(jiān)事、高級管理人

員具有約束力。

41.在證券投資基金當事人中，負責動用基金資產(chǎn)進行證券投資的機構(gòu)是

()O

A.基金托管人

B.基金發(fā)起人

C.基金持有人

D.基金管理人

【答案】：D

【解析】：

根據(jù)《證券投資基金法》第十九條，公開募集基金的基金管理人應(yīng)當履行的職

責包括對所管理的不同基金財產(chǎn)分別管理、分別記賬，進行證券投資。

42.下列關(guān)于合伙企業(yè)不能清償?shù)狡趥鶆?wù)時債權(quán)人的做法，正確的是()。

A.債權(quán)人可以選擇向人民法院提出破產(chǎn)申請或者要求普通合伙人清償

B.債權(quán)人可以要求全體合伙人清償

C.債權(quán)人自行承擔

D.債權(quán)人可以要求有限合伙人清償

【答案】：A

【解析】：

AC兩項，合伙企業(yè)依法被宣告破產(chǎn)或按照法定程序注銷的，普通合伙人對合伙

企業(yè)債務(wù)仍應(yīng)承擔無限連帶責任。合伙企業(yè)不能清償?shù)狡趥鶆?wù)的，債權(quán)人可以

依法向人民法院提出破產(chǎn)清算申請，也可以要求普通合伙人清償。BD兩項，有

限合伙人僅以其認繳的出資額為限對合伙企業(yè)債務(wù)承擔責任。

43.證券發(fā)行、交易活動的當事人具有平等的法律地位，應(yīng)當遵守（）的原

則。

A.自愿、有償、誠實信用

B.自愿、無償、誠實信用

C.公平、自愿、誠實信用

D.公平、有償、誠實信用

【答案】：A

【解析】：

根據(jù)《證券法》第三條、第四條，證券的發(fā)行、交易活動，必須遵循公開、公

平、公正的原則。證券發(fā)行、交易活動的當事人具有平等的法律地位，應(yīng)當遵

守自愿、有償、誠實信用的原則。

44.取得（）后，證券經(jīng)紀人方可執(zhí)業(yè)。

A.委托合同

B.證券經(jīng)紀人證書

C.證券經(jīng)紀人從業(yè)資格

D.證券從業(yè)資格

【答案】：B

【解析】：

證券經(jīng)紀人為證券從業(yè)人員，應(yīng)當通過證券從業(yè)人員資格考試，并具備規(guī)定的

證券從業(yè)人員執(zhí)業(yè)條件。取得證券經(jīng)紀人證書后，證券經(jīng)紀人方可執(zhí)業(yè)。證券

經(jīng)紀人應(yīng)當在執(zhí)業(yè)過程中向客戶出示證券經(jīng)紀人證書，明示其與證券公司的委

托代理關(guān)系，并在委托合同約定的代理權(quán)限、代理期間、執(zhí)業(yè)地域范圍內(nèi)從事

客戶招攬和客戶服務(wù)等活動。

45.違反法律、行政法規(guī)或者中國證監(jiān)會有關(guān)規(guī)定，情節(jié)嚴重的，可以對有關(guān)責

任人員采取（）的證券市場禁入措施。

A.1至3年

B.7至10年

C.5至7年

D.3至5年

【答案】：D

【解析】：

違反法律、行政法規(guī)或者中國證監(jiān)會有關(guān)規(guī)定，情節(jié)嚴重的，可以對有關(guān)責任

人員采取3年至5年的證券市場禁入措施。行為惡劣、嚴重擾亂證券市場秩

序、嚴重損害投資者利益或者在重大違法活動中起主要作用等情節(jié)較為嚴重

的，可以對有關(guān)責任人員采取5年至10年的證券市場禁入措施。

46.申請設(shè)立期貨公司，應(yīng)當符合《中華人民共和國公司法》的規(guī)定，并且其主

要股東以及實際控制人（），信譽良好，最近3年無重大違法違規(guī)記錄。

A.具有持續(xù)盈利能力

B.年盈利能力超過人民幣2000萬

C.年盈利能力超過人民幣1000萬

D.年盈利能力超過人民幣1500萬

【答案】：A

【解析】：

根據(jù)《期貨交易管理條例》第十六條，申請設(shè)立期貨公司，應(yīng)當符合《中華人

民共和國公司法》的規(guī)定，并具備下列條件：①注冊資本最低限額為人民幣

3000萬元；②董事、監(jiān)事、高級管理人員具備任職資格，從業(yè)人員具有期貨從

業(yè)資格；③有符合法律、行政法規(guī)規(guī)定的公司章程；④主要股東以及實際控制

人具有持續(xù)盈利能力，信譽良好，最近3年無重大違法違規(guī)記錄；⑤有合格的

經(jīng)營場所和業(yè)務(wù)設(shè)施；⑥有健全的風險管理和內(nèi)部控制制度；⑦國務(wù)院期貨監(jiān)

督管理機構(gòu)規(guī)定的其他條件。

47.下列不屬于基金份額持有人權(quán)利的是（）。

A.按規(guī)定要求召開基金份額持有人大會

B.分享基金投資收益

C.查閱基金財產(chǎn)管理業(yè)務(wù)活動的公開披露資料

D.確定基金收益分配方案

【答案】：D

【解析】：

基金份額持有人享有下列權(quán)利：①分享基金財產(chǎn)收益；②參與分配清算后的剩

余基金財產(chǎn)；③依法轉(zhuǎn)讓或者申請贖回其持有的基金份額；④按照規(guī)定要求召

開基金份額持有人大會或者召集基金份額持有人大會；⑤對基金份額持有人大

會審議事項行使表決權(quán)；⑥對基金管理人、基金托管人、基金服務(wù)機構(gòu)損害其

合法權(quán)益的行為依法提起訴訟；⑦公開募集基金的基金份額持有人有權(quán)查閱或

者復(fù)制公開披露的基金信息資料；非公開募集基金的基金份額持有人有權(quán)對涉

及自身利益的情況，查閱基金的財務(wù)會計賬簿等財務(wù)資料；⑧基金合同約定的

其他權(quán)利。D項，按照基金合同的約定確定基金收益分配方案是基金管理人的

的職責之一。

48.按照《反洗錢法》的規(guī)定，金融機構(gòu)客戶的交易信息在交易結(jié)束后應(yīng)當至少

保存（）年。

A.3

B.5

C.2

D.1

【答案】：B

【解析】：

根據(jù)《反洗錢法》，金融機構(gòu)應(yīng)當按照規(guī)定建立客戶身份資料和交易記錄保存

制度。在業(yè)務(wù)關(guān)系存續(xù)期間，客戶身份資料發(fā)生變更的，應(yīng)當及時更新客戶身

份資料。證券公司應(yīng)按照安全、準確、完整、保密的原則，采取必要管理措施

和技術(shù)措施，防止客戶身份資料和交易記錄的缺失、損毀，防止泄漏客戶身份

信息和交易信息?？蛻羯矸葙Y料在業(yè)務(wù)關(guān)系結(jié)束后、客戶交易信息在交易結(jié)束

后，應(yīng)當至少保存5年。金融機構(gòu)破產(chǎn)或者解散時，應(yīng)當將客戶身份資料和交

易記錄移交中國證監(jiān)會指定的機構(gòu)。

49.根據(jù)《合伙企業(yè)法》，合伙協(xié)議應(yīng)由（），且必須以書面形式訂立。

A.主要合伙人協(xié)商一致

B.2個以上的合伙人協(xié)商一致

C.一致行動人協(xié)商一致

D.全體合伙人協(xié)商一致

【答案】：D

【解析】：

為了明確合伙人之間的權(quán)利義務(wù)，使合伙人和合伙企業(yè)在長期的生產(chǎn)經(jīng)營活動

中始終遵守約定的規(guī)則，維護合伙企業(yè)正常的經(jīng)營秩序，合伙企業(yè)設(shè)立時，合

伙協(xié)議應(yīng)由全體合伙人協(xié)商一致，且必須以書面形式訂立。

50.收購人未按照《證券法》規(guī)定履行上市公司收購的公告義務(wù)，在買入后的三

十六個月內(nèi)，對該超過規(guī)定比例部分的股份不得行使（）。

A.處分權(quán)

B.知情權(quán)

C.表決權(quán)

D.分紅權(quán)

【答案】：C

【解析】：

根據(jù)《證券法》第六十三條，違反該條第一款、第二款規(guī)定買入上市公司有表

決權(quán)的股份的，在買入后的三十六個月內(nèi)，對該超過規(guī)定比例部分的股份不得

行使表決權(quán)。

組合型選擇題

1.全面風險管理體系應(yīng)當包含（）。

I.有效的風險應(yīng)對機制

II.專業(yè)的人才隊伍

III.可靠的信息技術(shù)系統(tǒng)

IV.健全的組織架構(gòu)

A.HI、IV

B.I、n、w

c.I、n、in、iv

D.i、n

【答案】：c

【解析】：

證券公司應(yīng)當建立健全與公司自身發(fā)展戰(zhàn)略相適應(yīng)的全面風險管理體系。全面

風險管理體系應(yīng)當包括：①可操作的管理制度；②健全的組織架構(gòu)；③可靠的

信息技術(shù)系統(tǒng)；④量化的風險指標體系；⑤專業(yè)的人才隊伍；⑥有效的風險應(yīng)

對機制。

2.證券公司分支機構(gòu)，包括（）。

I.從事業(yè)務(wù)經(jīng)營的分公司

II.證券營業(yè)部

III.證券公司子公司

IV.期貨子公司

A.【、n

B.II、III,IV

c.i、n、ni、iv

D.IILIV

【答案】：A

【解析】：

I、II兩項，證券公司境內(nèi)分支機構(gòu)是指在境內(nèi)從事業(yè)務(wù)經(jīng)營活動的分公司、

證券營業(yè)部等證券公司下屬的非法人單位。III項，子公司是獨立的法人，具有

法人資格，不屬于分支機構(gòu)。IV項，期貨子公司是期貨公司設(shè)立的子公司，與

證券公司無關(guān)。

3.下列關(guān)于違反證券機構(gòu)管理規(guī)定的說法，錯誤的有（）。

I.未獲得證監(jiān)會批準的投資咨詢公司，向客戶提供股票買入或者賣出建議

II.證券公司的證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)和證券承銷業(yè)務(wù)混合經(jīng)營

III.證券公司以他人名義經(jīng)營證券自營業(yè)務(wù)

IV.除證券公司外，任何單位不得從事證券承銷業(yè)務(wù)

A.I、II

B.I、II、HI

C.I、III、IV

D.IkIILIV

【答案】：B

【解析】：

I項，根據(jù)《證券法》第一百六十條，從事證券投資咨詢服務(wù)業(yè)務(wù)，應(yīng)當經(jīng)國

務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)核準；未經(jīng)核準，不得為證券的交易及相關(guān)活動提供服

務(wù)。從事其他證券服務(wù)業(yè)務(wù)，應(yīng)當報國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)和國務(wù)院有關(guān)主

管部門備案。n項，根據(jù)《證券法》第一百二十八條，證券公司必須將其證券

經(jīng)紀業(yè)務(wù)、證券承銷業(yè)務(wù)、證券自營業(yè)務(wù)、證券做市業(yè)務(wù)和證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)

分開辦理，不得混合操作。in項，根據(jù)《證券法》第一百二十九條，證券公司

的自營業(yè)務(wù)必須以自己的名義進行，不得假借他人名義或者以個人名義進行。

w項，根據(jù)《證券法》第一百二十條，除證券公司外，任何單位和個人不得從

事證券承銷、證券保薦、證券經(jīng)紀和證券融資融券業(yè)務(wù)。

4.關(guān)于轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)的保證金的說法，正確的有（）。

I.證券公司向證券金融公司交存保證金，采取設(shè)立信托的方式

H.保證金中的證券記入轉(zhuǎn)融通專用證券賬戶，保證金中的資金記入轉(zhuǎn)融通擔

保資金賬戶

III.貨幣資金的比例不得低于應(yīng)收取保證金的15強

IV.證券金融公司逐日計算證券公司交存的保證金價值與其所欠債務(wù)的比例

A.I、II、III

B.I、II、III、IV

C.I、III、IV

D.II、IV

【答案】：C

【解析】：

II項，保證金中的證券應(yīng)當記入轉(zhuǎn)融通擔保證券賬戶，保證金中的資金應(yīng)當記

入轉(zhuǎn)融通擔保資金賬戶。轉(zhuǎn)融通擔保證券賬戶內(nèi)的證券和轉(zhuǎn)融通擔保資金賬戶

內(nèi)的資金，均為擔保證券金融公司因向證券公司轉(zhuǎn)融通所生債權(quán)的信托財產(chǎn)。

5.根據(jù)《證券期貨投資者適當性管理辦法》，適當性管理主要包含（）。

I,全面了解客戶

II.投資者交易行為管理

III.對產(chǎn)品或服務(wù)分級

IV.適當性匹配

A.I、n、iv

B.I、HI、IV

C.IKIII

D.I、II、III、IV

【答案】：B

【解析】：

投資者適當性制度是證券期貨經(jīng)營機構(gòu)服務(wù)投資者、控制經(jīng)營風險和保護投資

者合法權(quán)益的重要操作流程，其核心目的在于“將適當?shù)漠a(chǎn)品或服務(wù)銷售或提

供給適當?shù)耐顿Y者”。適當性管理制度的核心框架包括：①了解投資者、投資

者分類；②了解產(chǎn)品或服務(wù)、產(chǎn)品或服務(wù)分級；③了解適當性匹配；④經(jīng)營機

構(gòu)內(nèi)部控制等內(nèi)容。

6.根據(jù)《證券公司風險控制指標計算標準規(guī)定》，證券公司經(jīng)營證券自營業(yè)

務(wù)，持有權(quán)益類證券及證券衍生品的規(guī)模及比例應(yīng)符合（）。

I.自營權(quán)益類證券及證券衍生品的合計額不得超過凈資本的100%

II.自營權(quán)益類證券及證券衍生品的合計額不得超過凈資產(chǎn)的500%

III.持有一種權(quán)益類證券的市值與其總市值的比例不得超過10%

IV.持有一種權(quán)益類證券的成本不得超過凈資本的30%

A.I、IV

B.IkIV

C.I、HI

D.IKIII

【答案】：A

【解析】：

根據(jù)《證券公司風險控制指標計算標準規(guī)定》，自營權(quán)益類證券及證券衍生品

的合計額不得超過凈資本的100%；自營非權(quán)益類證券及其衍生品的合計額不得

超過凈資本的500%；持有一種權(quán)益類證券的成本不得超過凈資本的30%；持有

一種權(quán)益類證券的市值與其總市值的比例不得超過5%,因包銷、中國證監(jiān)會認

可的做市業(yè)務(wù)以及股票質(zhì)押違約處理等導(dǎo)致的情形及中國證監(jiān)會另有認定的除

外。

7.下列關(guān)于董事、監(jiān)事和高級管理人員的義務(wù)和責任中，正確的有（）。

I,不得違反公司章程的規(guī)定，未經(jīng)股東會、股東大會或者董事會同意，將公

司資金借貸給他人或者以公司財產(chǎn)為他人提供擔保

H.將公司資金以其個人名義或者以其他個人名義開立賬戶存儲

III.董事、高級管理人員違反經(jīng)營義務(wù)所得的收入應(yīng)當歸公司所有

IV.董事違反公司章程損害公司股東利益的，股東有權(quán)直接提起訴訟要求董事

承擔賠償責任

A.i、n、iv

B.IkIILIV

c.i、ni、w

D.i、n、ni

【答案】：c

【解析】：

董事、監(jiān)事、高級管理人員應(yīng)當遵守法律、行政法規(guī)和公司章程，對公司負有

忠實義務(wù)和勤勉義務(wù)。董事、監(jiān)事、高級管理人員不得利用職權(quán)收受賄賂或者

其他非法收入，不得侵占公司的財產(chǎn)。II項，董事、監(jiān)事、高級管理人員不得

將公司資金以其個人名義或者以其他個人名義開立賬戶存儲。

8.下列關(guān)于資產(chǎn)管理計劃投資者權(quán)利的說法正確的是（）。

I,安全保管資產(chǎn)管理計劃財產(chǎn)

II.對于集合資產(chǎn)管理計劃按照合同約定參與、退出和轉(zhuǎn)讓資產(chǎn)管理計劃份額

III.取得分配清算后的剩余資產(chǎn)管理計劃財產(chǎn)

IV.按照法律法規(guī)及合同約定的時間和方式獲得資產(chǎn)管理計劃的信息披露資料

A.I、II、HI

B.1、II、IV

C.1、III、IV

D.IkIILIV

【答案】：D

【解析】：

資產(chǎn)管理計劃的投資者主要享有的權(quán)利包括：①分享資產(chǎn)管理計劃財產(chǎn)收益；

②取得分配清算后的剩余資產(chǎn)管理計劃財產(chǎn)；③對于單一資產(chǎn)管理計劃按照合

同的約定追加、提取委托財產(chǎn)，對于集合資產(chǎn)管理計劃按照合同約定參與、退

出和轉(zhuǎn)讓資產(chǎn)管理計劃份額；④根據(jù)合同的規(guī)定，參加或申請召集資產(chǎn)管理計

劃份額持有人大會，行使相關(guān)職權(quán)；⑤按照法律法規(guī)及合同約定的時間和方式

獲得資產(chǎn)管理計劃的信息披露資料；⑥監(jiān)督管理人、托管人履行投資管理及托

管義務(wù)的情況；⑦法律法規(guī)、中國證監(jiān)會及中國證券投資基金業(yè)協(xié)會規(guī)定的和

資產(chǎn)管理合同約定的其他權(quán)利。

9.下列人員中，證券公司監(jiān)事會應(yīng)當對（）的履職情況進行監(jiān)督。

I.董事長

II.合規(guī)總監(jiān)

III.獨立董事

IV.風險管理部副總經(jīng)理

A.1、II、III

B.I、II

C.IILIV

D.I、III

【答案】：D

【解析】：

監(jiān)事會應(yīng)對董事會、經(jīng)理人員履行職責的情況進行監(jiān)督，對證券公司財務(wù)情況

和內(nèi)部控制建設(shè)及執(zhí)行情況實施必要的檢查，督促董事會、經(jīng)理人員及時糾正

內(nèi)部控制缺陷，并對督促檢查不力等情況承擔相應(yīng)責任。

10.根據(jù)規(guī)定，下列關(guān)于證券公司開展私募資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)人員的要求，正確的是

()O

I.具備符合條件的高級管理人員和3名以上投資經(jīng)理

II.具備符合條件的高級管理人員和不少于2名投資經(jīng)理

III.具有投資研究部門，且專職從事投資研究人員不少于3人

IV.具有投資研究部門，且專職從事投資研究人員有2名以上

A.IkIV

B.n>in

c.i、in

D.i、IV

【答案】：c

【解析】：

證券公司開展私募資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)具備符合條件的高級管理人員和3名以上

投資經(jīng)理，應(yīng)具有投資研究部門，且專職從事投資研究的人員不少于3人。同

時為了防范內(nèi)幕交易、利用未公開信息交易、利益沖突和利益輸送，應(yīng)當實行

集中運營管理，建立健全內(nèi)部控制和合規(guī)管理制度，采取有效措施，將私募資

產(chǎn)管理業(yè)務(wù)與公司其他業(yè)務(wù)分開管理，控制敏感信息的不當流動和使用。

11.證券公司在柜臺市場開展業(yè)務(wù)，下列做法符合投資者適當性管理相關(guān)規(guī)定的

有（）。

I.證券公司按照法律法規(guī)、行業(yè)自律規(guī)則等建立投資者適當性管理制度

II.證券公司在進行柜臺交易前，了解投資者的身份、財產(chǎn)與收入狀況、信用

狀況、投資經(jīng)驗、風險承受能力等情況

III.證券公司采取措施確保在柜臺市場交易的私募產(chǎn)品持有人數(shù)量符合相關(guān)規(guī)

定，并要求私募產(chǎn)品發(fā)行人承諾私募產(chǎn)品的持有人數(shù)量符合相關(guān)規(guī)定

IV.證券公司進行金融衍生產(chǎn)品柜臺交易，向非金融機構(gòu)投資者充分披露其與

基礎(chǔ)金融資產(chǎn)發(fā)行人等相關(guān)當事人之間存在的關(guān)聯(lián)關(guān)系

A.I、H、III

B.I、II、HI、IV

C.I,II,IV

D.IILIV

【答案】：B

【解析】：

I項，建立完善的柜臺交易投資者適當性管理制度，有利于規(guī)范證券期貨投資

者適當性管理。柜臺交易投資者適當性管理包括了解客戶、風險揭示以及私募

產(chǎn)品持有人數(shù)量管理。II項符合柜臺交易投資者適當性管理中的了解客戶的要

求。III項符合柜臺交易投資者適當性管理中的私募產(chǎn)品持有人數(shù)量管理的要

求。IV項符合柜臺交易投資者適當性管理中的風險揭示的要求。

12.根據(jù)《私募投資基金募集行為管理辦法》等，作為非公開募集基金合格投資

者的單位或個人應(yīng)滿足的條件包括（）。

I.具備相應(yīng)的風險識別能力和風險承擔能力

II.基金份額認購金額不低于規(guī)定限額

III.合格的單位投資者，凈資產(chǎn)應(yīng)不低于1000萬元

IV.合格的個人投資者，金融資產(chǎn)應(yīng)不低于300萬元或者最近3年個人年均收

入不低于50萬元

A.I、II、III、IV

B.I、III、IV

C.I、II、III

D.II、III、IV

【答案】：A

【解析】：

根據(jù)《證券投資基金法》《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》《私募投資基金

募集行為管理辦法》等法律、部門規(guī)章及行業(yè)自律規(guī)則的規(guī)定，作為非公開募

集基金合格投資者的單位或個人應(yīng)滿足下列條件：①達到規(guī)定資產(chǎn)規(guī)?；蛘呤?/p>

入水平。合格的單位投資者，凈資產(chǎn)應(yīng)不低于1000萬元；合格的個人投資者，

金融資產(chǎn)應(yīng)不低于300萬元或者最近3年個人年均收入不低于50萬元。②具備

相應(yīng)的風險識別能力和風險承擔能力。③基金份額認購金額不低于規(guī)定限額。

13.下列屬于證券公司在合規(guī)負責人任期屆滿前可以免除其職務(wù)的正當理由是

()O

I.合規(guī)負責人本人申請

H.被中國證監(jiān)會責令更換

III.確有證據(jù)證明其無法正常履職

IV.確有證據(jù)證明其未能勤勉盡責

A.III、IV

B.II、IV

C.I、II、III

D.I、II、III、IV

【答案】：D

【解析】：

明確合規(guī)負責人直接向董事會負責，由董事會考核。規(guī)定公司在合規(guī)負責人任

期屆滿前免除其職務(wù)的正當理由只能是合規(guī)負責人本人申請，或被中國證監(jiān)會

責令更換，或確有證據(jù)證明其無法正常履職、未能勤勉盡責等情形。

14.證券公司應(yīng)按照法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會的規(guī)定建立()。

I.盈利評估體系

II.風險管理體系

III.合規(guī)管理體系

IV.內(nèi)部控制體系

A.I、II、III

B.I、II、III、IV

C.I、IV

D.II、HI、IV

【答案】：D

【解析】：

證券公司治理的基本要求有：①證券公司應(yīng)當按照《公司法》等法律、行政法

規(guī)，建立健全“三會一層”的組織架構(gòu)，明確股東（大）會、董事會、監(jiān)事

會、經(jīng)理層之間的職責劃分；②證券公司對客戶負有誠信義務(wù)，不得侵犯客戶

的財產(chǎn)權(quán)、選擇權(quán)、公平交易權(quán)、知情權(quán)及其他合法權(quán)益；③證券公司應(yīng)當按

照法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會的規(guī)定建立完備的合規(guī)管理、風險管理和內(nèi)部

控制體系。

15.根據(jù)《關(guān)于加強證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)管理的規(guī)定》，下列關(guān)于違反經(jīng)紀業(yè)務(wù)有關(guān)規(guī)

定的法律責任的說法，正確的有（）。

I.責令改正

H.限制業(yè)務(wù)活動

III.出具警示函

IV.責令處分有關(guān)人員

A.I、II、III、IV

B.I、II、III

C.I、III、IV

D.II、HI、IV

【答案】：A

【解析】：

從事證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)的人員違反《關(guān)于加強證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)管理的規(guī)定》的，中國

證監(jiān)會及其派出機構(gòu)將視情況依法采取責令改正、監(jiān)管談話、出具警示函、暫

不受理與行政許可有關(guān)的文件、責令處分有關(guān)人員、暫停核準新業(yè)務(wù)、限制業(yè)

務(wù)活動等監(jiān)管措施。違反法律法規(guī)的，依法進行行政處罰。構(gòu)成犯罪的，移送

司法機關(guān)處理。

16.我國《證券投資基金法》規(guī)定，公開募集基金的基金管理人職責終止的情形

包括（）。

I.依法解散、被依法撤銷或被依法宣告破產(chǎn)

II.被基金份額持有人大會解任

III.基金合同約定的其他情形

IV.被依法取消基金管理資格

A.HI、IV

B.1、II、IV

C.I、III、IV

D.i、n、in、iv

【答案】：D

【解析】：

我國《證券投資基金法》第二十八條規(guī)定，有下列情形之一的，公開募集基金

的基金管理人職責終止：①被依法取消基金管理資格；②被基金份額持有人大

會解任；③依法解散、被依法撤銷或者被依法宣告破產(chǎn)；④基金合同約定的其

他情形。

17.根據(jù)《證券法》，信息披露義務(wù)人報送的報告或者披露的信息有（）的,

責令改正，給予警告，并處以一百萬元以上一千萬元以下的罰款。

I,虛假記載

II.誤導(dǎo)性陳述

III.重大遺漏

IV.重復(fù)記載

A.I、II、III、IV

B.IILIV

C.I、II、HI

D.1,II

【答案】：C

【解析】：

根據(jù)《證券法》第一百九十七條，信息披露義務(wù)人報送的報告或者披露的信息

有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏的，責令改正，給予警告，并處以一百

萬元以上一千萬元以下的罰款；對直接負責的主管人員和其他直接責任人員給

予警告，并處以五十萬元以上五百萬元以下的罰款。

18.設(shè)立股份有限公司應(yīng)當具備的條件包括（）。

I,發(fā)起人符合法定人數(shù)

II.有符合章程規(guī)定的全體發(fā)起人認購的股本總額或者募集的實收股本總額

III.有必要的生產(chǎn)經(jīng)營設(shè)備

IV.發(fā)起人制訂公司章程，采用募集方式設(shè)立的經(jīng)創(chuàng)立大會通過

A.II、III、N

B.i、n、iii

c.i、in,IV

D.I.II,IV

【答案】：D

【解析】：

除I、IkIV三項外，設(shè)立股份有限公司，應(yīng)當具備的條件還包括：①股份發(fā)

行、籌辦事項符合法律規(guī)定；②有公司名稱，建立符合股份有限公司要求的組

織機構(gòu)；③有公司住所。

19.下列關(guān)于有限合伙企業(yè)解散事由的說法，正確的有（）。

I.依法吊銷營業(yè)執(zhí)照，應(yīng)當解散

II.依法被責令關(guān)閉，應(yīng)當解散

III.依法被撤銷，應(yīng)當解散

IV.合伙期限屆滿，應(yīng)當解散

A.I、n、iv

B.I、HI、IV

C.H、III、IV

D.I、II、HI

【答案】：D

【解析】：

除I、n、in三項外，合伙企業(yè)應(yīng)當解散的情形還包括：①合伙協(xié)議約定的解

散事由出現(xiàn)；②全體合伙人決定解散；③合伙人已不具備法定人數(shù)滿30天；④

合伙協(xié)議約定的合伙目的已經(jīng)實現(xiàn)或者無法實現(xiàn)；⑤法律、行政法規(guī)規(guī)定的其

他原因。

20.公司違反《公司法》的行為中，由公司登記機關(guān)責令改正的有（）。

I.虛報注冊資本、提交虛假材料取得公司登記

II.公司的發(fā)起人、股東虛假出資

III.在法定的會計賬簿以外另立會計賬簿

IV.公司在依法向有關(guān)主管部門提供的財務(wù)會計報告等材料上作虛假記載或者

隱瞞重要事實

A.1、II

B.i、n、iii

c.i、n、iv

D.IILIV

【答案】：A

【解析】：

除i、n兩項外，公司違反《公司法》的行為中，由公司登記機關(guān)責令改正的

還包括：①公司的發(fā)起人、股東在公司成立后，抽逃其出資；②公司在合并、

分立、減少注冊資本或者進行清算時，不依照《公司法》規(guī)定通知或者公告?zhèn)?/p>

權(quán)人；③公司在進行清算時，隱匿財產(chǎn)，對資產(chǎn)負債表或者財產(chǎn)清單作虛假記

載或者在未清償債務(wù)前分配公司財產(chǎn)。in項，在法定的會計賬簿以外另立會計

賬簿的，由縣級以上人民政府財政部門責令改正；IV項，公司在依法向有關(guān)主

管部門提供的財務(wù)會計報告等材料上作虛假記載或者隱瞞重要事實的，由有關(guān)

主管部門對直接負責的主管人員和其他直接責任人員處以3萬元以上30萬元以

下的罰款。

21.下列關(guān)于合格投資者投資于單只資產(chǎn)管理產(chǎn)品的說法，正確的有（）。

I.投資于單只固定收益類產(chǎn)品的金額不低于50萬元

II.投資于單只混合類產(chǎn)品的金額不低于40萬元

III.投資于單只權(quán)益類產(chǎn)品的金額不低于100萬元

IV.投資于單只商品及金融衍生品類產(chǎn)品的金額不低于100萬元

A.I、IV

B.II、III、IV

C.I、II、III、IV

D.I、H、III

【答案】：B

【解析】：

合格投資者是指具備相應(yīng)風險識別能力和風險承擔能力，投資于單只資產(chǎn)管理

產(chǎn)品不低于一定金額且符合一定條件的自然人和法人或者其他組織。I項，合

格投資者投資于單只固定收益類產(chǎn)品的金額不得低于30萬元。

22.關(guān)于證券公司董事會審議關(guān)聯(lián)交易議案的程序，說法正確的是（）。

I.董事會審議關(guān)聯(lián)交易議案時，與關(guān)聯(lián)方有關(guān)聯(lián)關(guān)系的董事應(yīng)當回避

II.董事會會議由過半數(shù)的無關(guān)聯(lián)關(guān)系董事出席即可舉行

in.董事會會議所作決議須經(jīng)無關(guān)聯(lián)關(guān)系董事過半數(shù)通過

IV.出席董事會的無關(guān)聯(lián)關(guān)系董事人數(shù)不足4人的，應(yīng)當將該事項提交股東

（大）會審議

A.I、II、IV

B.1、II、ni

C.II、III、N

D.I、ni、iv

【答案】：B

【解析】：

證券公司董事會、董事長應(yīng)當在法定權(quán)限范圍內(nèi)行使職權(quán)，不得越權(quán)干預(yù)經(jīng)理

層的經(jīng)營管理活動。W項，出席董事會的無關(guān)聯(lián)關(guān)系董事人數(shù)不足3人的，應(yīng)

當將該事項提交股東（大）會審議。

23.為防范敏感信息的不當流動和使用，證券公司可以根據(jù)公司實際需要，在公

開側(cè)業(yè)務(wù)之間或保密側(cè)業(yè)務(wù)之間采?。ǎ┐胧?/p>

I.信息隔離

II.跨墻

III.觀察名單

N.限制名單

A.I、H、HI、IV

B.IkIV

C.I、III、IV

D.I、H、III

【答案】：A

【解析】：

證券公司可以根據(jù)公司實際需要，在公開側(cè)業(yè)務(wù)之間或保密側(cè)業(yè)務(wù)之間采取信

息隔離、跨墻、觀察名單、限制名單等措施，防范敏感信息的不當流動和使

用。對因保密側(cè)業(yè)務(wù)而列入限制名單的公司或證券，證券公司應(yīng)當禁止與其有

關(guān)的發(fā)布證券研究報告、證券自營、直接投資等業(yè)務(wù)。

24.根據(jù)《公司法》，公司的組織形式包括（）。

I.有限責任公司

II.合伙公司

III.有限合伙公司

IV.股份有限公司

A.HI、IV

B.I、IV

C.II,III

D.I、n、w

【答案】：B

【解析】：

我國《公司法》適用的公司有兩種：一是有限責任公司；二是股份有限公司。

有限責任公司是指由特定人數(shù)的股東所組成，股東以其認繳的出資額為限對公

司承擔責任，公司以其全部資產(chǎn)對外承擔民事責任的公司。股份有限公司是指

由一定人數(shù)以上的股東組成，公司全部資本分為等額股份，股東以其認購的股

份為限對公司承擔責任，公司以其全部資產(chǎn)對外承擔民事責任的企業(yè)法人。

25.根據(jù)《證券業(yè)從業(yè)人員資格管理辦法》，下列關(guān)于從業(yè)人員監(jiān)督管理的說

法，正確的有（）。

I.取得執(zhí)業(yè)證書的人員，連續(xù)3年不在機構(gòu)從業(yè)的，由證券業(yè)協(xié)會注銷其執(zhí)

業(yè)證書；重新執(zhí)業(yè)的，應(yīng)當參加證券業(yè)協(xié)會組織的執(zhí)業(yè)培訓(xùn)，并重新申請執(zhí)業(yè)

證書

II.機構(gòu)可以聘用未取得執(zhí)業(yè)證書的人員對外開展證券業(yè)務(wù)

III.證券業(yè)協(xié)會、機構(gòu)應(yīng)當定期組織取得執(zhí)業(yè)證書的人員進行后續(xù)職業(yè)培訓(xùn)，

提高從業(yè)人員的職業(yè)道德和專業(yè)素質(zhì)

IV.從業(yè)人員在執(zhí)業(yè)過程中違反有關(guān)證券法律、行政法規(guī)以及中國證監(jiān)會有關(guān)

規(guī)定，受到聘用機構(gòu)處分的，該機構(gòu)應(yīng)當在處分后10日內(nèi)向證券業(yè)協(xié)會報告

A.【、H、III

B.I.IkIV

C.I、III、IV

D.II、III、IV

【答案】：C

【解析】：

II項，根據(jù)《證券業(yè)從業(yè)人員資格管理辦法》，機構(gòu)不得聘用未取得執(zhí)業(yè)證書

的人員對外開展證券業(yè)務(wù)。

26.下列關(guān)于約定購回式證券交易的說法，不正確的有（）。

I.證券公司根據(jù)與客戶簽署的協(xié)議，應(yīng)當將待購回期間標的證券產(chǎn)生的相關(guān)

孳息返還給客戶

II.證券公司與客戶之間的糾紛，將影響中國結(jié)算根據(jù)交易所成交結(jié)果正在辦

理的證券登記和資金劃付等業(yè)務(wù)

III.中國結(jié)算根據(jù)證券公司確認的成交結(jié)果為約定購回式證券交易提供證券登

記和資金劃付事務(wù)

IV.證券公司應(yīng)當基于客戶的真實委托向交易所交易系統(tǒng)進行申報，由中國結(jié)

算系統(tǒng)予以確認

A.【、III

B.II、IV

C.I、II、III、IV

D.II、川、IV

【答案】：D

【解析】：

II項，證券公司與客戶之間的糾紛，不影響中國結(jié)算依據(jù)交易所成交結(jié)果已經(jīng)

辦理或正在辦理的證券登記和資金劃付等業(yè)務(wù)；m、iv兩項，證券公司應(yīng)當按

照相關(guān)規(guī)定和與客戶的協(xié)議約定基于客戶的真實委托向交易所交易系統(tǒng)進行申

報，由交易系統(tǒng)予以確認。中國結(jié)算依據(jù)交易所確認的成交結(jié)果為約定購回式

證券交易提供證券登記和資金劃付服務(wù)。

27.下列屬于有限責任公司監(jiān)事會職權(quán)的有（）。

I.檢查公司財務(wù)

II.提議召開臨時股東會會議

III.向股東會會議提出提案

IV.罷免董事、高級管理人員

A.I,II>IV

B.I、III、IV

C.IkIII,IV

D.i、n、ni

【答案】：D

【解析】：

除I、n、in三項外，有限責任公司監(jiān)事會的職權(quán)還包括：①對董事、高級管

理人員執(zhí)行公司職務(wù)的行為進行監(jiān)督，對違反法律、行政法規(guī)、公司章程或者

股東會決議的董事、高級管理人員提出罷免的建議；②當董事、高級管理人員

的行為損害公司的利益時，要求董事、高級管理人員予以糾正；③根據(jù)《公司

法》第一百五十一條，對董事、高級管理人員提起訴訟；④公司章程規(guī)定的其

他職權(quán)。

28.公司違反《公司法》的規(guī)定提取法定公積金的，公司應(yīng)承擔的法律責任包括

()O

I.由縣級以上人民政府財政部門責令如數(shù)補足應(yīng)當提取的金額

II.由公司登記機關(guān)責令如數(shù)補足應(yīng)當提取的金額

III.可以對公司處以二十萬元以下的罰款

IV.可以對直接負責的主管人員處以三萬元以上三十萬元以下的罰款

A.II、IV

B.I、IV

C.I、HI

D.IkIII

【答案】：C

【解析】：

公司不依照《公司法》規(guī)定提取法定公積金的，由縣級以上人民政府財政部門

責令如數(shù)補足應(yīng)當提取的金額，可以對公司處以20萬元以下的罰款。

29.經(jīng)營機構(gòu)劃分產(chǎn)品或者服務(wù)風險等級時，導(dǎo)致其風險等級應(yīng)當審慎評估的因

素有()。

I.存在本金損失可能性

II.產(chǎn)品或服務(wù)的流動變現(xiàn)能力弱

III.私募產(chǎn)品

IV.自律組織認定的高風險產(chǎn)品或服務(wù)

A.II、III、IV

B.I、II、III

c.I、n、iv

D.I、HI、IV

【答案】：c

【解析】：

經(jīng)營機構(gòu)劃分產(chǎn)品或者服務(wù)存在下列因素的，應(yīng)當審慎評估其風險等級：①存

在本金損失的可能性，因杠桿交易等因素容易導(dǎo)致本金大部分或者全部損失的

產(chǎn)品或者服務(wù)；②產(chǎn)品或者服務(wù)的流動變現(xiàn)能力，因無公開交易市場、參與投

資者少等因素導(dǎo)致難以在短期內(nèi)以合理價格順利變現(xiàn)的產(chǎn)品或者服務(wù)；③產(chǎn)品

或者服務(wù)的可理解性，因結(jié)構(gòu)復(fù)雜、不易估值等因素導(dǎo)致普通人難以理解其條

款和特征的產(chǎn)品或者服務(wù)；④產(chǎn)品或者服務(wù)的募集方式，涉及面廣、影響力大

的公募產(chǎn)品或者相關(guān)服務(wù)；⑤產(chǎn)品或者服務(wù)的跨境因素，存在市場差異、適用

境外法律等情形的跨境發(fā)行或者交易的產(chǎn)品或者服務(wù)；⑥自律組織認定的高風

險產(chǎn)品或者服務(wù)；⑦其他有可能構(gòu)成投資風險的因素。

30.關(guān)于誘騙投資者買賣證券，期貨合約案，下列屬于應(yīng)予立案追訴情形的有