第十一章-基金投資者投資選擇與投資2

第十一章基金投資者投資選擇與投資策略學習目標了解基金投資計劃，掌握基金投資原則和投資目標了解基金投資選擇內(nèi)容，掌握基金投資的選擇方法了解和識別基金投資的常見誤區(qū)第一節(jié)基金投資的決策過程一、確立基金投資的原則1.量力而行原則2.長期投資原則3.獨立思考原則二、確立投資目標1.投資期限2.風險預(yù)期3.投資偏好三、認清投資風險（一）流動性風險（二）申購、贖回未知價風險（三）基金投資風險（四）機構(gòu)運作風險四、明確投資對象五、把握投資時機（一）遵循經(jīng)濟運行周期（二）把握證券市場走勢（三）把握基金營銷階段優(yōu)惠政策第二節(jié)基金投資選擇一、基金管理公司的選擇二、基金經(jīng)理的選擇、（一）選擇專業(yè)知識豐富的基金經(jīng)理（二）選擇業(yè)績好的基金經(jīng)理（三）選擇多面手的基金經(jīng)理（四）選擇道德品質(zhì)好的基金經(jīng)理（五）選擇相對穩(wěn)定的基金經(jīng)理三、基金業(yè)績的選擇四、基金資產(chǎn)配置的選擇（一）基金資產(chǎn)配置的基礎(chǔ)（二）基金配置層面（三）基金資產(chǎn)配置的把握（四）基金資產(chǎn)配置的風險五、基金資產(chǎn)規(guī)模規(guī)模的選擇

（一）大規(guī)?；穑ǘ┬∫?guī)?；鹆?、基金管理費用的選擇七、投資時機的選擇（一）買入時機的選擇（二）賣出時機的選擇第三節(jié)基金投資的操作策略一、固定比例投資策略二、成本攤平投資策略三、順勢操作投資策略四、適時進出操作投資策略五、反向操作投資策略第四節(jié)基金投資常見誤區(qū)一、基金分紅誤區(qū)二、基金凈值誤區(qū)三、基金投資觀念誤區(qū)四、基金投資組合誤區(qū)五、基金操作誤區(qū)本章小結(jié)基金投資必須堅持量力而行原則、長期投資原則和獨立思考原則不同投資目的決定了基金的今本投資對象，投資者可以依據(jù)基金的分類標準篩選出滿足條件的基金，應(yīng)當選擇與自己的風險、收益偏好相一致的基金產(chǎn)品一只基金的未來業(yè)績增長潛力，主要來自于基金公司管理和運作基金的能力，特別是基金配置品種的持續(xù)增長能力。投資者選擇基金，就是選擇投資業(yè)績穩(wěn)健增長的基金品種，基金業(yè)績是投資者選擇和評價基金的主要依據(jù)。基金作為一種專家理財產(chǎn)品，投資時機的選擇是非常重要的，它是決定投資者投資成本和收益的關(guān)鍵。對于一位成熟而又理性的投資者來說，掌握基金投資的基本操作規(guī)律非常重要，但在實際投資過程中更應(yīng)當避免各種理解上的偏差和認識上的誤區(qū)。重要概念基金管理公司基金經(jīng)理固定比例投資策略成本攤平投資策略基金分紅基金凈值復(fù)習思考題1.簡述基金拆分與基金分紅的區(qū)別？2.基金投資者在開始基金投資前應(yīng)當確立的原則有哪些？3.投資期限和投資偏好對于投資者確立投資目標有哪些影響？4.簡述基金投資的主要風險？5.投資者如何把握投資基金的時機？6.什么是基金管理公司？投資者應(yīng)如何選擇基金管理公司和基金經(jīng)理？7.投資者應(yīng)如何選擇基金業(yè)績？8.對不同類型的投資者應(yīng)如何進行基