碳配額抵質押融資實施指南

碳配額抵質押融資實施指南范圍本文件提供了碳配額抵質押融資實施需考慮的要點以及實施步驟方面的指導。本文件適用于對碳配額抵質押融資的實施和管理。規(guī)范性引用文件本文件沒有規(guī)范性引用文件。術語和定義下列術語和定義適用于本文件。

碳排放配額carbonallowance碳交易主管部門基于國家控制溫室氣體排放目標的要求，向被納入溫室氣體減排管控范圍的重點排放單位分配的規(guī)定時期內的碳排放額度。1單位碳配額相當于1噸二氧化碳當量的碳排放額度，碳排放配額也稱碳配額、碳排放權配額。本文件中的碳排放配額是指XX省碳排放配額。[來源：JR/T0244-2022，3.2，有修改]

碳配額抵質押融資carbonallowancehypothecationandpledge碳配額的持有者（即借方）將其擁有的碳配額作為質物/抵押物，向資金提供方（即貸方）進行抵質押以獲得貸款，到期再通過還本付息解押的融資合約。由于碳排放權法律權屬和性質目前暫未有統(tǒng)一規(guī)定，本文件統(tǒng)一將碳配額質押貸款和碳配額抵押貸款統(tǒng)稱為碳配額抵質押貸款，也稱碳配額抵質押融資。[來源：JR/T0244—2022，3.9.1.2，有修改]綠色評估第三方服務機構greenassessmentthirdpartyserviceagency在綠色金融領域具備國家管理部門規(guī)定的基本條件，對企業(yè)、項目或債券等是否符合相關綠色金融標準和要求進行評估、審查或認證，并發(fā)表評估、審查或認證意見的獨立第三方機構。需考慮的要點實施主體借款人辦理碳配額抵質押貸款的借款人是合法持有碳配額的機構。貸款人辦理碳配額抵質押貸款的貸款人是符合相關規(guī)定要求的銀行金融機構和非銀金融機構。登記機構辦理碳配額抵質押貸款的登記機構是符合相關規(guī)定要求的交易所或中國人民銀行征信中心。抵質押物條件辦理抵質押貸款的碳配額宜考慮符合以下條件，包括但不限于：借款人對碳配額具有所有權，碳配額權屬關系清晰，且不存在被注銷、查封、凍結、清算、強制執(zhí)行等情形；已經就擬作為抵質押物的碳配額依法取得有效的登記或核準，借款人未違反前述登記或核準以及相關法律法規(guī)規(guī)定的條件，前述登記或核準文件完整有效；依法可以轉讓，具有良好的變現能力；符合國家法律法規(guī)、碳交易主管部門、登記機構以及貸款人的相關規(guī)定要求。貸款利率碳配額抵質押貸款利率由貸款人和借款人在遵守中國人民銀行現行利率政策的前提下協商。貸款用途碳配額抵質押貸款可用于企業(yè)減排項目建設運維、技術改造升級、購買更新環(huán)保設施等節(jié)能減排活動，也可用于借款人補充流動資金。不得用于購買股票、期貨等有價證券和從事股權投資，不得用于違反國家有關法律、法規(guī)和政策規(guī)定的用途。風控與評估審查及核驗登記文件負責辦理抵質押登記的登記機構確保碳配額的來源、期限等與申請登記的碳配額狀況相一致，證明材料或文件與申請登記的內容相一致，抵質押物符合4.2規(guī)定的條件，登記申請未違反現行法律法規(guī)的規(guī)定等。貸前調查和審批貸款人在進行貸款審查時，可通過查看征信系統(tǒng)、咨詢政府相關部門、實地調查企業(yè)等方式，重點關注借款人的環(huán)保合規(guī)和碳配額情況，對以下方面進行調查和分析：借款人的注冊資金、技術水平、從業(yè)經歷、盈利情況等；所屬行業(yè)或產業(yè)是否符合國家產業(yè)、環(huán)保等政策導向，生產經營狀況是否正常，是否合法擁有碳配額；通過登記機構核實企業(yè)碳配額情況，包括但不限于抵質押情況，以確保碳配額的真實性、合法性、有效性。碳配額評估價值風險控制貸款人宜根據金融主管部門對貸款風險控制的管理規(guī)定，結合參考碳配額的市場價格走勢、評估價值、供需情況、處置風險、政府調控價格等方面控制碳配額評估價值風險。貸后風險控制貸款人在發(fā)放碳配額抵質押貸款后，宜持續(xù)監(jiān)控貸后資金用途，關注借款人的經營狀況及環(huán)保合規(guī)情況，了解影響抵質押碳配額價值的市場因素和政策因素，持續(xù)評估抵質押碳配額價值和關注碳配額合法有效性等情況，采取有效措施防范和控制信貸風險。擔保物風險控制貸款期間如遇行業(yè)相關政策變化或其他因素影響碳配額價值或抵質押有效性時，貸款人有權要求借款人追加擔?；蛴袡喑鍪鄣仲|押碳配額，所得款項用于還本付息，余款清退給借款人，不足部分由借款人清償。碳配額抵質押貸款實施步驟提出貸款申請借款人向貸款人申請?zhí)寂漕~抵質押貸款。辦理碳配額抵質押貸款的借款人宜具備以下條件，包括但不限于：屬于碳交易主管部門規(guī)定的納入碳排放管理和交易的企業(yè)，合法持有碳配額且符合相關規(guī)定要求的企業(yè)事業(yè)單位、社會團體；信譽良好，無重大不良信用記錄；經營期限或存續(xù)期原則上長于信貸業(yè)務期限；貸款人要求的其他條件。辦理碳配額抵質押貸款的借款人宜提交以下資料，包括但不限于：碳配額抵質押貸款申請書；碳配額相關登記文件原件及復印件；工商營業(yè)執(zhí)照、法定代表人身份證明；貸款人要求提供的其他材料。抵質押物評估、貸款審批概述貸款人組織開展碳配額抵質押貸款評估，進行貸前調查和審批，具體參考4.5.2。碳配額抵質押貸款評估指標碳配額抵質押貸款評估指標包括但不限于以下幾個方面：企業(yè)資信評級；貸款期限；抵質押物價值和擔保情況。碳配額評估價值計算碳配額抵質押貸款的碳配額評估價值計算公式如下： 碳配額評估價值=碳配額評估單價×碳配額數量 （1）碳配額評估單價可參考評估日前六個月內碳配額所屬碳排放權交易二級市場的掛牌加權平均價，具體可由貸款人自行制定。碳配額價值可在參考碳配額評估價值計算公式（1）基礎上，結合參照有償取得的價格、當期同等碳排放權市場成交均價及政府調控價格等綜合確定。碳配額抵質押貸款額度可參考碳配額抵質押貸款評估指標綜合確定，或根據貸款企業(yè)和綠色評估第三方服務機構評估認證的實際情況確定。碳配額可作為主要抵質押物或輔助保障措施，碳配額作為主要抵質押物的，原則上不超過碳配額價值的100%，具體由借貸雙方協商確定。簽訂合同貸款人和借款人以書面形式訂立碳配額抵質押貸款合同和抵質押合同。抵質押登記貸款人和借款人在簽訂合同后，共同向登記機構提交材料并申請辦理碳配額抵質押登記手續(xù)。登記內容可包括抵質押主體，債權金額、期限、利率，碳配額以及其他擔保物作為補充抵質押物的內容、來源、期限、變化等狀況以及相關限制或提示事項等。交易所遞交碳配額抵質押登記材料至碳交易主管部門審核，由碳交易主管部門決定是否予以出具抵質押登記證明和進行碳配額凍結，交易所做好抵質押登記證明出具、結果報送及信息披露工作。貸款人或借款人在中國人民銀行征信中心動產融資統(tǒng)一登記公示系統(tǒng)中辦理碳配額質押登記的，須在系統(tǒng)中如實登記，對登記內容的真實性、完整性和合法性負責，中國人民銀行征信中心動產融資統(tǒng)一登記公示系統(tǒng)不對登記內容進行實質審查。貸款發(fā)放貸款人向借款人發(fā)放貸款。貸后管理貸款期間，如抵質押登記事項發(fā)生變化，依法須辦理變更登記的，需在變化前征得貸款人同意，并由借款人和貸款人共同向登記機構申請辦理碳配額抵質押變更登記手續(xù)。貸款期間，如貸款人同意對貸款期限進行展期的，借款人和貸款人須在展期合同簽署后聯合向登記機構申請辦理碳配額抵質押展期登記手續(xù)。貸款期間，由于主債權消滅、抵質押權實現、貸款人放棄抵質押權或法律規(guī)定的其他原因，導致抵質押權消滅的，借款人和貸款人須在前述原因發(fā)生后向聯合向登記機構申請辦理碳配額抵質押注銷登記手續(xù)。貸款期間，碳配額抵質押事項發(fā)生變更，交易所遞交至碳交易主管部門審核，由碳交易主管部門進行碳配額抵質押變更處理。貸款人或借款人在中國人民銀行征信中心動產融資統(tǒng)一登記公示系統(tǒng)中辦理碳配額質押登記的，貸款期間，如抵質押登記事項發(fā)生變化或由于主債權消滅、抵質押權實現、貸款人放棄抵質押權或法律規(guī)定的其他原因，導致抵質押權消滅的，須在系統(tǒng)中如實進行變更或注銷登記，并對登記內容的真實性、完整性和合法性負責，中國人民銀行征信中心動產融資統(tǒng)一登記公示系統(tǒng)不對登記內容進行實質審查。對于貸款用于企業(yè)減排項目建設運維、技術改造升級、購買更新環(huán)保設施等節(jié)能減排活動的，借款人須按貸款項目開展環(huán)境信息披露工作，并提交相關報告至貸款人；若未能披露，宜做出解釋。貸款到期借款合同約定的還款期限屆滿，借款人償還全部本息和相關費用后，貸款人向交易所提出解除碳配額抵質押登記申請，辦理解押手續(xù)。交易所遞交解押申請材料至碳交易主管部門審核，由碳交易主管部門進行碳配額解押。如借款人在還款期限屆滿未償還全部本息和相關費用，則按實際已償還的金額對部分碳配額進行解押。借款合同約定的還款期限屆滿，借款人到期未履行還款義務或發(fā)生當事人約定的實現抵