2023年證券從業(yè)資格考試證券市場基礎(chǔ)知識預(yù)測試題及答案

2023年證券從業(yè)資格考試《市場基礎(chǔ)知識》預(yù)測試題及答案word

一、單項(xiàng)選擇題

1.狹義的有價證券是指（）。

A.商品證券

B.資本證券

C.貨幣證券

D.上市證券

【解析】有價證券有廣義與狹義兩種概念，狹義的有價證券是指資本證券，廣義的有價證券

涉及商品證券、資本證券和貨幣證券。D選項(xiàng)上市證券是根據(jù)是否在證券交易所掛牌交易，

分為上市證券和非上市證券。容易錯選C選項(xiàng)貨幣證券，注意兩者的區(qū)別。

2.下列各項(xiàng)中，屬于商品證券的是（

A.倉庫棧單

B.商業(yè)匯票

C.銀行匯票

D.支票

【解析】商品證券是證明持有人擁有商品所有權(quán)或使用權(quán)的憑證，屬于商品證券的有提貨單、

運(yùn)貨單、倉庫棧單。B、C、D選項(xiàng)都屬于貨幣證券。

3.證券市場按照證券進(jìn)入市場的順序，可以分為（）。

A.發(fā)行市場與流通市場

B.場外市場與交易所市場

C.主板市場與二板市場

D.二板市場與三板市場

【解析】本題考察的是證券市場的分類，考察得雖然比較具體，但難度并不大，即使根據(jù)常

識判斷，也能把進(jìn)入市場順序分為發(fā)行和流通，從而得出對的參考答案：發(fā)行市場與流通市

場（一級市場和二級市場）。場外市場與交易所市場是按交易場合結(jié)構(gòu)分類的結(jié)果。

4.按證券的募集方式分類，有價證券可分為（）。

A.上市證券與非上市證券

B.國內(nèi)證券和國際證券

C.公募證券和私募證券

D.固定收益證券和變動收益證券

【解析】按照是否在證券交易所掛牌交易，可以分為上市證券與非上市證券；按照證券發(fā)行

的地區(qū)和國家.可以分為國內(nèi)證券和國際證券；按照證券收益是否固定，可以分為固定收益

證券和變動收益證券。

5.在公司證券中，通常將銀行及非銀行金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的證券稱為（）,,

A.金融債券

B.公司債券

C.政府機(jī)構(gòu)債券

D.金融證券

【解析】公司證券是公司為籌措費(fèi)金而發(fā)行的有價證券，重要有股票、公司債券及商業(yè)票據(jù)

等。在公司證券中，通常將銀行及非銀行金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的證券稱為金融證券，其中金融債券

尤為常見。

6.下列對非上市證券的結(jié)識中，錯誤的是（）。

A.非上市證券是指未申請上市或不符合證券交易所上市條件的證券

B.非上市證券不允許在證券交易所內(nèi)交易

C.非上市證券可以在其他證券交易市場交易

D.憑證式國債和封閉式基金份額屬于非上市證券

【解析】非上市證券不允許在證券交易所內(nèi)交易，但可以在其他證券交易市場交易。憑證式

國債和普通開放式基金份額屬于非上市證券，封閉式基金份額屬于上市證券。

7.資本市場是金融市場的一種，它可進(jìn)一步分為（）。

A.股票市場和基金市場

B.期信貸市場和證券市場

C.短期資金市場和長期資金市場

D.中長期信貸市場和證券市場

【解析】資本市場是指證券融資和經(jīng)營一年以上中長期資金借貸的金融市場，涉及中長期信

貸市場和證券市場（股票市場、債券市場、基金市場等），其融通的資金重要作為擴(kuò)大再生產(chǎn)

的資本使用，因此稱為資本市場。

8.保險公司進(jìn)行證券投資重要考慮（）o

A.本金安全和收益率

B.提高流動性和分散風(fēng)險

C.調(diào)劑資金余缺

D.籌集資金

【解析】保險公司的特點(diǎn)在于收入比較穩(wěn)定,業(yè)務(wù)支出較有規(guī)律.其投資活動注重本金安全

和收入的穩(wěn)定性，但對流動性的規(guī)定不高。C選項(xiàng)太過籠統(tǒng)，D選項(xiàng)是籌資的目的而不是投

資考慮的內(nèi)容，因此最佳參考答案是A選項(xiàng)。

9.下列各項(xiàng)中，不屬于證券中介機(jī)構(gòu)的是（）。

A.證券業(yè)協(xié)會

B.計(jì)審計(jì)機(jī)構(gòu)

C.律師事務(wù)所

D.資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)

【解析】證券市場中介機(jī)構(gòu)涉及證券公司和證券服務(wù)機(jī)構(gòu)（證券登記結(jié)算公司、證券投資征

詢公司、會計(jì)師事務(wù)所、資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)、律師事務(wù)所、證券信用評級機(jī)構(gòu)）。證券業(yè)協(xié)會屬

于證券市場的自律性組織。

10.15世紀(jì)，意大利商業(yè)城市中的證券交易重要是（）的買賣。

A.債券

B.股票

C.商業(yè)票據(jù)

D.國家債券

【解析】在證券市場發(fā)展的初級階段，證券市場重要交易商業(yè)票據(jù)。

11.世界上第一家股票交易所在()成立。

A.紐約

B.阿姆斯特丹

C.倫敦

D.費(fèi)城

【解析】162023,在荷蘭的阿姆斯特丹成立了世界上第一個股票交易所。

12.英國的第一家證券交易所在“喬納森咖啡館”成立的時間是()年。

A.1771

8.1772

C.1773

D.1774

【解析】1773年，英國的第一家證券交易所在“喬納森咖啡館,，成立。

13.美國的第一個證券交易所是()<,

A.費(fèi)城證券交易所

B.太平洋證券交易所

C.美國證券交易所

D.紐約證券交易所

【解析】費(fèi)城證券交易所(PHSF)創(chuàng)建于1790年，是美國最早創(chuàng)建的證券交易所。紐約證券

交易所(NYSE)創(chuàng)建于1792年，美國證券交易所(AMEX)創(chuàng)建于1849年.太平洋證券交易所

(PASE)于］882年在加州舊金山創(chuàng)建。

14.()是指證券所代表的權(quán)利本來不存在，而是隨著證券的制作而產(chǎn)生。

A.設(shè)權(quán)證券

B.證權(quán)證券

C.要式證券

D.資本證券

【解析】證券可分為設(shè)權(quán)證券和證權(quán)證券。設(shè)權(quán)證券是指證券所代表的權(quán)利本來不存在，而

是隨著證券的制作而產(chǎn)生。證權(quán)證券是指證券是權(quán)利的一種物化的外在形式。C、D選項(xiàng)都

是股票的性質(zhì)。

15.普通股票和優(yōu)先股票是按（）分類的。

A.股東享有的權(quán)利

B.股票的格式

C.股票的價值

D.股東的風(fēng)險和收益

16.記名股票與不記名股票的區(qū)別在于（）。

A.股東權(quán)利的差異

B.股東義務(wù)的差異

C.記載方式的差異

D.股東屬性的差異

17.清算價值是公司清算時每一股份所代表的（）＜?

A.票面價值

B.賬面價值

C.內(nèi)在價值

D.實(shí)際價值

18.股票及其他有價證券的理論價格是根據(jù)（）o

A.現(xiàn)值理論

B.預(yù)期理論

C.合理收益理論

D.流動性理論

【解析】本題考察了股票的理論價格是股票未來股息收入的現(xiàn)值這一基本原理，

19.下列關(guān)于優(yōu)先股的說法中，不對的的是（）o

A.優(yōu)先股票兼有債券的若干特點(diǎn)，在發(fā)行時事先擬定固定的股息率

B.發(fā)行優(yōu)先股可以籌集長期穩(wěn)定的公司股本

C.優(yōu)先股票股東也有表決權(quán)

D.在財產(chǎn)清償時先于普通段股東，風(fēng)險較小

【解析】優(yōu)先股票股東無表決權(quán)，可以避免公司經(jīng)營決策權(quán)的改變與分散。

20.下列對股東表決權(quán)的論述中，不對的的是（

A.普通股東對公司重大決策的參與權(quán)是平等的

B.股東每持有一份股份，就有一票表決權(quán)

C.對于各個股東來說，其表決權(quán)的數(shù)量視其購買的股票份數(shù)而定

D.普通股股東必須本人出席股東大會，代理人沒有表決權(quán)

【解析】D選項(xiàng)股東可以親自出席股東大會，也可委托代理人出席股東會議，代理人應(yīng)向

公司提交股東授權(quán)委托書,并在授權(quán)范圍內(nèi)行使表決權(quán).

21.在我國將股票分為國家股、法人股、社會公眾股和外資股，是按照（）分類。

A.股東的權(quán)利和義務(wù)

B.投資主體的不同性質(zhì)

C.流通受限與否

D.按剩余資產(chǎn)分派順序

【解析】按投資主體的不同性質(zhì)，在我國將股票分為國家股、法人股、社會公眾股和外資股。

22.優(yōu)先股票的“優(yōu)先”重要體現(xiàn)在（）。

A.對公司經(jīng)營參與權(quán)的優(yōu)先

B.認(rèn)購新發(fā)行股票的優(yōu)先

C.公司賺錢很多時，其股息高于普通股股利

D.股息分派和剩余資產(chǎn)清償?shù)膬?yōu)先

23.下列說法中，不屬于債券票面要素的是（）。

A.債券的票面價值

B.債券的到期日期

C.債券承銷機(jī)構(gòu)的名稱

D.債券的票面利率

【解析】債券票面上有四個基本要素：債券的票面價值、債券的到期期限、債券的票面利率

和債券發(fā)行者的名稱。

24.受利率風(fēng)險影響較大的債券是（）。

A.短期債券

B.中期債券

C.長期債券

D.浮動利率債券

【解析】由于長期債券存續(xù)時間較長且固定，在利率發(fā)生變化時仍然要按票面利率支付利息,

所以受利率風(fēng)險影響較大。

25.下列關(guān)于利率風(fēng)險對債券和股票的影響描述中,對的的是（

A.利率風(fēng)險對債券的影響較大

B.利率風(fēng)險對股票的影響較大

C.利率風(fēng)險對股票和債券的影響同樣大

D.股票和債券受利率影響不大

【解析】由于債券屬于固定收益類證券，債券票面已經(jīng)規(guī)定發(fā)行者需要支付利息所采用的利

率，所以受利率風(fēng)險影響較大。

26.下列關(guān)于債券票面要素的描述中，錯誤的是（）。

A.流通市場發(fā)達(dá)，債券容易變現(xiàn)，長期債券能被投資者接受

B.未來市場利率趨于下降時，應(yīng)選擇發(fā)行期限較長的債券

C.而金額定得較小，有助于小額投資者購買，持有者分布面廣

D.為了填補(bǔ)自己臨時資金周轉(zhuǎn)之短缺，債務(wù)人可以發(fā)行短期債券

【解析】當(dāng)未來市場利率趨于下降時，應(yīng)選擇發(fā)行期限較短的債券。

27.下列關(guān)于債券發(fā)行主體的論述中，對的的是（

A.金融債券的發(fā)行主體是很行

B.公司債券的發(fā)行主體是股份公司

C.記賬式債券的發(fā)行主體是非股份制公司

D.憑證式債券的發(fā)行主體是政府非股份制公司

【解析】憑證式債券即憑證式國債，和記賬式債券同樣，是政府債券的一種，其發(fā)行主體是

政府；公司債券的發(fā)行主體是股份公司，但有些國家也允許非股份制公司發(fā)行債券。所以，

歸類時，可將公司債券和公司發(fā)行的債券合在一起，稱為公司（公司）債券；金融債券的發(fā)行

主體是銀行或非銀行的金融機(jī)構(gòu)。

28.下列關(guān)于地方政府債券的論述中，對的的是（）。

A.地方政府債券通?？梢苑譃橐话銈推胀▊?/p>

B.收益?zhèn)侵傅胤秸疄榫徑赓Y金緊張或解決臨時經(jīng)費(fèi)局限性而發(fā)行的債券

C.普通債券是指為籌集資金建設(shè)某項(xiàng)具體工程而發(fā)行的債券

D.地方政府債券簡稱“地方債券”,也可以稱為“地方公債”或“地方債”

【解析】A選項(xiàng)一般債券又稱普通債券，收益?zhèn)址Q專項(xiàng)債券。B選項(xiàng)為一般債券的定義。

C選項(xiàng)為收益?zhèn)亩x。

29.在國際上，（）的常見形式是國庫券，它是由政府發(fā)行月于填補(bǔ)臨時收支差額

的債券。

A.短期國債

B.中期國債

C.長期國債

D.赤字國債

【解析】短期國債的常見形式是國庫券，它是由政府發(fā)行用于填補(bǔ)臨時收支差額的債券。

30.下列關(guān)于儲蓄國債（電子式）特點(diǎn)的描述中，錯誤的是（）o

A.針對個人投資者，不向機(jī)構(gòu)投資者發(fā)行

B.采用實(shí)名制，不可流通轉(zhuǎn)讓

C.收益安全穩(wěn)定，由人民銀行負(fù)責(zé)還本付息，免繳利息稅

D.采用電子方式記錄債權(quán)

【解析】收益安全穩(wěn)定，由財政部負(fù)貨還本付息，免繳利息稅。

31.發(fā)行對象僅限于個人的國債是（）。

A.儲蓄國債（電子式）

B.記賬式國債

C.戰(zhàn)爭國債

D.憑證式國債

【解析】A選項(xiàng)儲蓄國債（電子式）的發(fā)行對象僅限于個人。

32.從1999年開始，我國銀行間債券市場開始以（）為發(fā)行主體發(fā)行浮動利率債

券。

A.中央銀行

B.商業(yè)銀行

C.訐券公司

D.政策性銀行

【解析】從1999年開始，我國銀行間債券市場開始以政策性銀行為發(fā)行主體發(fā)行浮動利率

債券。

33.我國初次發(fā)行境內(nèi)外幣金融債券是在（）年。

A.1991

B.1993

C.2023

D.2023

【解析】1993年，中國投資銀行被批準(zhǔn)在境內(nèi)發(fā)行外幣金融債券，這是我國初次發(fā)行境內(nèi)

外幣金融債券。

34.可轉(zhuǎn)換公司債享受轉(zhuǎn)換特權(quán)，在轉(zhuǎn)換前與轉(zhuǎn)換后的形式（）o

A.分別是股票、公司債

B.分別是公司債、股票

C,都屬于股票

D.都屬于債券

【解析】可轉(zhuǎn)換公司債券是指發(fā)行人依照法定程序發(fā)行，在一定期限內(nèi)依據(jù)約定的條件可以

轉(zhuǎn)換成股份的公司債券。這種債券附加轉(zhuǎn)換選擇權(quán)，在轉(zhuǎn)換前是公司債券形式，轉(zhuǎn)換后相稱

于增發(fā)了股票。

35.對公司而言，發(fā)行不同種類的公司債券有不同的限制條件，其中公司債券不得隨

便增長，債券未清償之前股東的分紅要有限制的是（）。

A.不動產(chǎn)抵押公司債

B.信用公司債

C.保證公司債

D.收益公司債

【解析】信用公司債券的發(fā)行人事實(shí)上是將公司信譽(yù)作為擔(dān)保。為了保護(hù)投資者的利益，可

規(guī)定信用公司債券附有某此限制性條款,如公司債券不得隨意增長,債券未清償之前股東的

分紅要有限制等。

36.外國債券的發(fā)行一般由（）的金融機(jī)構(gòu)、證券公司承銷。

A.投資者所在國

B.發(fā)行者所在國

C.發(fā)行地所在國

D.第三國

【解析】外國債券一般由發(fā)行地所在國的證券公司、金融機(jī)構(gòu)承銷，而歐洲債券則由一家或

幾家大銀行牽頭，組成十幾家或幾十家國際性銀行在一個國家或幾個國家同時承銷。

37.下列說法中，不對的的是（

A.平衡型基金的投資目的是既要獲得當(dāng)期收入，又要追求長期增值，通常是把資金

集中投資于股票和債券，以保證資金的安全性和賺錢性

B.在成長型基金中，尚有更為進(jìn)取的基金，即積極成長型基金

C.收入型基金重要投資于可帶來鈔票收入的有價證券，以獲取當(dāng)期的最大收入為目

的

D.成長型基金是基金中最常見的一種，追求基金資產(chǎn)的長期增值，投資于信譽(yù)度較

高、有長期成長前景或長期盈余的公司的股票

【解析】平衡型基金在以取得收入為目的的債券及優(yōu)先股和以資本增值為目的的普通股之間

進(jìn)行平衡。

38.認(rèn)購公司型基金的投資人是基金公司的（）o

A.債權(quán)人

B.收益人

C.股東

D.委托人

【解析】在公司型基金中，認(rèn)購基金的投資者，既是基金的持有人，也是公司的股東。這一

點(diǎn)是公司型基金與契約型基金相匕的特點(diǎn)之一。在契約型基金中，基金持有人和基金管理公

司之間是信用托付關(guān)系，前者并不是后者的股東C

39.公司型基金在組織形式上與（）類似，由股東選舉董事會，由董事會選聘基

金管理公司，基金管理公司負(fù)責(zé)管理基金的投資業(yè)務(wù)。

A.合資公司

B.有限責(zé)任公司

C.股份有限公司

D.集團(tuán)公司

【解析】公司型基金的特點(diǎn)在于：①基金的設(shè)立程序類似于一般股份公司，基金自身為獨(dú)立

法人機(jī)構(gòu)：②基金的組織結(jié)構(gòu)與一般股份公司類似，設(shè)有董事會和持有人大會。

40.下列關(guān)于管理人與托管人之間關(guān)系的說法中，不對的的是（）?

A.管理人與托管人的關(guān)系是所有者與經(jīng)營者的關(guān)系

B.對基金管理人而言，解決有關(guān)證券、鈔票收付的具體事務(wù)交由基金托管人辦理，

自己就可以專心從事資產(chǎn)的運(yùn)用和投資決策

C.基金管理人和基金托管人均對基金持有人負(fù)責(zé)

D.兩者在財務(wù)上、人事上、法律地位上應(yīng)當(dāng)完全獨(dú)立

【解析】管理人與托管人是互相制衡的關(guān)系。托管人監(jiān)督管理人的投資運(yùn)作是否合法、合規(guī)。

41.基金托管費(fèi)是指（）。

A.基金管理人為保管和處置基金資產(chǎn)而向基金收取的費(fèi)用

B.基金托管人為保管和處置基金資產(chǎn)而向基金收取的費(fèi)用

C.基金托管人為管理和操作基金資產(chǎn)而向基金收取的費(fèi)用

D.基金持有人為持有和處置基金資產(chǎn)而向基金收取的費(fèi)用

【解析】基金托管費(fèi)是指基金托管人為基金提供服務(wù)而向基金或基金公司收取的費(fèi)用。

42.隨著基金規(guī)模的擴(kuò)大，管理費(fèi)用有逐步（）的傾向

A.調(diào)高

B.調(diào)低

C.穩(wěn)定

D.不斷波動

【解析】由于基金規(guī)模的不斷擴(kuò)大，導(dǎo)致競爭加劇，所以管理費(fèi)用有逐步調(diào)低的傾向。

43.基金資產(chǎn)估值的最終目的是（）。

A.客觀準(zhǔn)確地計(jì)算基金管理費(fèi)和托管費(fèi)

B.計(jì)算、評估基金資產(chǎn)的價值

C.計(jì)算、評估基金負(fù)債的價值

D.擬定基金份額凈值

【解析】基金資產(chǎn)估值的最終目的是通過計(jì)算評估基金資產(chǎn)和負(fù)責(zé)價值最終擬定基金份額凈

值。

44.基金在進(jìn)行收益分派時，（）o

A.當(dāng)年虧損，但上年有盈余且上年的盈余超過當(dāng)年虧損，則必須分派

B.當(dāng)年有收益，上一年虧損，當(dāng)年收益填補(bǔ)上一年虧損后必須分派

C.當(dāng)年收益局限性填補(bǔ)上一年虧損時，仍應(yīng)按當(dāng)年收益進(jìn)行分派

D.只看當(dāng)年有無收益，有則必須分派，沒有則不必分派

45.1982年，正式開辦世界上第一個股票指數(shù)期貨交易的交易所是（）。

A.美國證券交易所

B.堪薩斯期貨交易所

C.紐約證券交易所

D.芝加哥商業(yè)交易所所屬的國際貨幣市場

【解析】1982年，正式開辦世界上第一個股票指數(shù)期貨交易的交易所是堪薩斯期貨交易所。

46.金融期權(quán)可分為看漲期權(quán)和看跌期權(quán)是依據(jù)（）分類的。

A.合約所規(guī)定的履約時間不同

B.選擇權(quán)的性質(zhì)

C.金融期權(quán)基礎(chǔ)資產(chǎn)性質(zhì)的不同

D.交易標(biāo)的不同

【解析】根據(jù)選擇權(quán)的性質(zhì)劃分，金融期權(quán)可分為看漲期權(quán)和看跌期權(quán)。

47.在期權(quán)有效期內(nèi)基礎(chǔ)資產(chǎn)產(chǎn)牛收益將使（1

A.看漲期權(quán)價格上升，看跌期權(quán)價格上升

B.看漲期權(quán)價格上升，看跌期權(quán)價格下降

C.看漲期權(quán)價格下降，看跌期權(quán)價格上升

【解析】在期權(quán)有效期內(nèi)基礎(chǔ)資產(chǎn)產(chǎn)生收益將使看漲期權(quán)價格下降，看跌期權(quán)價格上升。

D.看漲期權(quán)價格下降，看跌期權(quán)價格下降

48.假如發(fā)行的證券化產(chǎn)品屬于債券，發(fā)行前必須通過（）發(fā)揮作用。

A.資金和資產(chǎn)存管機(jī)構(gòu)

B.信用增級機(jī)構(gòu)

C.信用評級機(jī)構(gòu)

D.證券化產(chǎn)品投資者

【解析】假如發(fā)行的證券化產(chǎn)品屬于債券，發(fā)行前必須通過信用評級機(jī)構(gòu)進(jìn)行信用評級。

49.1993年7月，（）以存托憑證的方式在紐約證券交易所掛牌上市，開創(chuàng)了中

國公司在美國證券市場上

市的先河。

A.中國石化

B.上海石化

C.北京石化

D.廣州石化

【解析】1993年7月，上海石化以存托憑證的方式在紐約證券交易所掛牌上市，開創(chuàng)了中

國公司在美國證券市場上市的先河。

50.下列有關(guān)代辦股份轉(zhuǎn)讓市場的說法中，不對的的是（）。

A.我國的代辦股份轉(zhuǎn)讓市場是經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)，由證券業(yè)協(xié)會建立的、為退市公司社

會公眾持有的股份提供代辦股份轉(zhuǎn)讓服務(wù)的場合，該市場又稱三板市場

B.三板市場是指證券公司以其自有或租用的業(yè)務(wù)設(shè)施，為非上市公司提供股份轉(zhuǎn)讓

服務(wù)的市場

C.訐券交易所對股份報價將計(jì)行為進(jìn)行實(shí)時監(jiān)捽,并對異常轉(zhuǎn)計(jì)情況梃出報告

D.社會公眾持有的股份必須按照有關(guān)規(guī)定重新確認(rèn)、登記和中國銀行托管后才干進(jìn)

行股份轉(zhuǎn)讓

【解析】D選項(xiàng)公眾轉(zhuǎn)讓公司的段份必須按照有關(guān)規(guī)定重新確認(rèn)、登記和托管（并非指定中

國銀行）后方可進(jìn)行。

51.股價指數(shù)編制的第四步是（）。

A.選擇樣本股

B.選定某基期，并以一定方法計(jì)算基期平均股價或市值

C.指數(shù)化

D.計(jì)算計(jì)算期平均股價或市值

52.下列關(guān)于中小公司板指數(shù)的描述中，錯誤的是（

A.簡稱“中小板指數(shù)”

B.由深圳證券交易所編制

C.以第100只中小公司板股票上市交易的日期為基日，設(shè)定基點(diǎn)為1000點(diǎn)

D.屬于綜合指數(shù)類

【解析】以第50只中小公司板股票上市交易的日期為基口，設(shè)定基點(diǎn)為1000點(diǎn)。

53.股票持有者依據(jù)所持股票從發(fā)行公司分取的賺錢是（）。

A.股息收入

B.資本利得

C.公積金轉(zhuǎn)增收益

D.再投資收益

【解析】股息收入是股票持有者依據(jù)所持股票從發(fā)行公司分取的賺錢。

54.下列關(guān)于證券投資收益與風(fēng)險關(guān)系的表述中，錯誤的是（）o

A.風(fēng)險較大的證券其規(guī)定的收益率相對要高

B.收益與風(fēng)險相相應(yīng)，風(fēng)險越大，收益就一定越高

C.收益與風(fēng)險共生共存，承擔(dān)風(fēng)險是獲取收益的前提，收益是風(fēng)險的成本和報酬

D.投資者投資的目的是為了得到收益，與此同時又不可避免地面臨著投資風(fēng)險

【解析】一般來講，收益與風(fēng)險相相應(yīng)，，但不能說風(fēng)險越大，收益就一定越高，也存在高

風(fēng)險低收益或高收益低風(fēng)險的債券。

55.證券公司經(jīng)營證券經(jīng)紀(jì)、證券投資征詢、與證券交易以及投資征詢活動有關(guān)的財

務(wù)顧問業(yè)務(wù)，注冊資本最低限額為人民幣（）元。

A.5000萬

B.1億

C.2億

D.5億

56.證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)自受理證券公司設(shè)立申請之日起（）個月內(nèi)，依照法

定條件和法定程序并根據(jù)審慎監(jiān)管原則進(jìn)行審查，作出批準(zhǔn)或者不批準(zhǔn)的決定，并告知申請

人。

A.1

B.3

C.6

D.9

【解析】按照《證券法》的規(guī)定，國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)自受理證券公司設(shè)立申請之

日起6個月內(nèi)，依照法定條件和法定程序并根據(jù)審慎監(jiān)管原則進(jìn)行審查，作出批準(zhǔn)或者不予

批準(zhǔn)的決定，并告知申請人；不予批準(zhǔn)的，應(yīng)當(dāng)說明理由。

57.證券公司從事資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，凈資產(chǎn)不低于人民幣（）元。

A.5000萬

B.1億

C.1.5億

D.2億

【解析】證券公司從事資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，凈資產(chǎn)不低于人民幣2億元，且符合中國證監(jiān)會關(guān)于

經(jīng)營資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的各項(xiàng)風(fēng)險監(jiān)控指標(biāo)。

58.單獨(dú)或合并持有證券公司5%以卜股權(quán)的股東,不可以向股東會提名（]

A.董事

B.經(jīng)理

C.監(jiān)事候選人

D.獨(dú)立堇事

【解析】單獨(dú)或合并持有證券公司5%以上股權(quán)的股東，可以向股東會提名董事（涉及獨(dú)立董

事）、監(jiān)事候選人。

59.下列各項(xiàng)中，不屬于設(shè)立證券登記結(jié)算公司的條件的是（）。

A.自有資金可以少于人民幣2億元，但不得低于1億元

B.必須經(jīng)國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)

C.具有證券登記、存管和結(jié)算服務(wù)所必需的場合和設(shè)施

D.重要管理人員和從業(yè)人員必須具有證券從業(yè)資格

【解析】設(shè)立證券登記結(jié)算公司，其自有資金必須不少于人民幣2億元。

60.涉及證券市場的法律、法規(guī)分為三個層次，即由全國人民代表大會或全國人民代

表大會常務(wù)委員會制定并頒布的（），由國務(wù)院制定并頒布的（）以及由有關(guān)證券

監(jiān)管部門和相關(guān)部門制定的（）。

A.行政法規(guī)國家法律部門規(guī)章

B.國家法律行政法規(guī)部門規(guī)章

C.國家法律部門規(guī)章行政法規(guī)

D.部門規(guī)章國家法律行政法規(guī)

【解析】涉及證券市場的法律、法規(guī)分為三個層次，第一個層次是由全國人民代表大會或全

國人民代表大會常務(wù)委員會制定并頒布的國家法律，重要涉及《證券法》、《證券投資基金法》、

《公司法》以及《刑法》等相關(guān)法律；第二個層次是由國務(wù)院制定并頒布的行政法規(guī)；第三

個層次是由有關(guān)證券監(jiān)管部門和相關(guān)部門制定的部門規(guī)章。

61.下列各項(xiàng)中，屬于欺詐客戶的行為是（）o

A.運(yùn)用傳播媒介，或者通過其他方式提供傳播虛假或誤導(dǎo)投資者的信息。

B.與別人串通,以事先約定的時間、價格和方式互相進(jìn)行訐券交易,影響交易價格

或交易數(shù)量

C.在自己實(shí)際控制的賬戶之間進(jìn)行虛買虛賣

D.單獨(dú)或合謀，集中資金優(yōu)勢操縱交易價格和交易量

【解析】B、C、D選項(xiàng)屬于操縱市場的行為。

62.根據(jù)《證券投資基金法》，當(dāng)下列各文獻(xiàn)所述內(nèi)容存在沖突時，應(yīng)當(dāng)以（）為

準(zhǔn)。

A.基金協(xié)議

B.基金募集方案

C.基金發(fā)行計(jì)劃

D.招募說明書

63.下列各項(xiàng)中，屬于行政法規(guī)和部門規(guī)章的是（）。

A.《證券法》

B.《上市公司收購管理辦法》

C.《基金法》

D.《中華人民共和國刑法》

64.證券公司應(yīng)當(dāng)遵守法律、行政法規(guī)和國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)的規(guī)定，（）經(jīng)

營，履行對客戶的誠信義務(wù)。

A.審慎

B.誠信

C.依法

D.獨(dú)立

【解析】《證券公司監(jiān)督管理?xiàng)l例》第二條規(guī)定，證券公司應(yīng)當(dāng)遵守法律、行政法規(guī)和國務(wù)

院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)的規(guī)定，審慎經(jīng)營，履行對客戶的誠信義務(wù)。

65.國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)和（）應(yīng)當(dāng)建立證券公司的有關(guān)情況通報機(jī)制。

A.中國人民銀行

B.地方人民政府

C.國務(wù)院銀行監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)

D.國務(wù)院保險監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)

【解析】《證券公司監(jiān)督管理?xiàng)l例》第七條規(guī)定，國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)、中國人民銀行、

國務(wù)院其他金融監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立證券公司監(jiān)督管理的信息共享機(jī)制。國務(wù)院證券監(jiān)督

管理機(jī)構(gòu)和地方人民政府應(yīng)當(dāng)建立證券公司的有關(guān)情況通報機(jī)制。

66.下列關(guān)于證券市場信息披露的意義的說法中，錯誤的是（）o

A.防止信息濫用

B.有助于價值判斷

C.減少證券市場效率

D.防止不合法競爭

【解析】信息披露的意義在于：有助于價值判斷；防止信息濫用；有助于監(jiān)督經(jīng)營管理；防

止不合法競爭；提高證券市場效率。

67.下列關(guān)于證券公司的重要事項(xiàng)變更不需要經(jīng)證券監(jiān)管部門審批的是（）。

A.公司設(shè)立、收購或撤消分支機(jī)構(gòu)

B.變更業(yè)務(wù)范圍或注冊資本

C.變更持有4%以上股權(quán)的股東和實(shí)際控制人

D.證券公司在境外設(shè)立證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)

【解析】變更持有5%以上股權(quán)的股東和實(shí)際控制人才需向證券監(jiān)管部門審批。

68.下列關(guān)于證券交易所對會員管理的說法中，不對的的是（）o

A.接納的會員，應(yīng)當(dāng)是有關(guān)部門批準(zhǔn)設(shè)立并具有法人地位的境內(nèi)證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)

B.必須限定交易席位的數(shù)量，設(shè)立普通席位以外的席位，應(yīng)當(dāng)報證監(jiān)會批準(zhǔn)

C.會員可以將席位以出租或者承包等形式交由其他機(jī)構(gòu)和個人使用

D.決定接納或者開除會員及正式會員以外的其他會員，應(yīng)當(dāng)在規(guī)定期間內(nèi)報證監(jiān)會

備案

【解析】C選項(xiàng)會員不得將席位以出租或者承包等形式交由其他機(jī)構(gòu)和個人使用。

69.中國訐券業(yè)協(xié)會是由經(jīng)營訐券業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)自愿如成的行業(yè)自律組織，采用

（）的組織形式。

A.會員制

B.公司制

C.社團(tuán)組織

D.非獨(dú)立法人

70.受到中國證監(jiān)會談話提醒屬于誠信信息中的（）。

A.基本信息

B.獎勵信息

C.警示信息

D.處罰信息

【解析】誠信信息涉及：受到證監(jiān)會談話提醒、拒絕中國證監(jiān)會或其派出機(jī)構(gòu)的檢查或調(diào)查、

在職業(yè)注冊或變更過程中隱瞞或編造有關(guān)情況、無合法理由不參與連續(xù)培訓(xùn)或職業(yè)證書年

檢、被投訴、違反所在機(jī)構(gòu)內(nèi)部管理制度。

二、多項(xiàng)選擇題

71.從一般意義上說，下列各項(xiàng)中，屬于證券的作用的有（）。

A.反映了一種權(quán)利義務(wù)關(guān)系

B.是持有者的財產(chǎn)權(quán)利證明

C.是證明或設(shè)定權(quán)利的書面憑證

D.表白持有人擁有某種特定權(quán)益

【解析】證券是指各類記載并代表一定權(quán)利的法律憑證。從一般意義上說，證券是指用以證

明或設(shè)定權(quán)利所做成的書面憑證，它表白證券持有人或第三者有權(quán)取得該證券擁有的特定權(quán)

益，或證明其曾經(jīng)發(fā)生過的行為。

72.下列關(guān)于有價證券的結(jié)識中，錯誤的有（）o

A.自身具有內(nèi)在價值

B.無法代表財產(chǎn)權(quán)利

C.不具有交易價格

D.標(biāo)有票面金額

【解析】有價證券自身沒有價值，但由于代表著一定量的商品、貨幣，或是取得利息、股息

等收入，因而可以在證券市場上買賣和流通，客觀上具有交易價格。

73.下列對于虛擬資本定義的描述中，對的的有（）。

A.虛擬資本是獨(dú)立于實(shí)際資本之外的一種資本存在形式，在生產(chǎn)過程中發(fā)揮一定作

用

B.所謂虛擬資本，是指以有價證券形式存在，并能給持有者帶來一定收益的資本

C.有價證券是虛擬資本的一種形式

D.虛擬資本的價格總額并不等于所代表的真實(shí)資本的賬面價格，甚至與真實(shí)資本的

重置價格也不一定相等，其變化并不完全反映實(shí)際資本額的變化

【解析】A選項(xiàng)中虛擬資本自身不能在生產(chǎn)過程中發(fā)揮作用。

74.下列各項(xiàng)中，屬于貨幣證券的有（）。

A.運(yùn)貨單

B.商業(yè)本票

C.鈔票

D.銀行支票

【解析】貨幣證券是指自身能使持有人或第三者取得貨幣索取權(quán)的有價證券，其重要涉及兩

大類：一類是商業(yè)證券，重要涉及商業(yè)匯票和商業(yè)本票；另一類是銀行證券，重要有銀行匯

票、銀行本票和支票。

75.按證券發(fā)行主體分類，證券可分為（）。

A.公司證券

B.金融證券

C.政府證券

D.私募證券

【解析】按證券發(fā)行主體分類，證券可分為公司證券和政府證券，府機(jī)構(gòu)債券

76.政府發(fā)行債券所籌集的資金可以用于（【

A.協(xié)調(diào)財政資金短期周轉(zhuǎn)

B.填補(bǔ)財政赤字

C.興建政府投資的大型基礎(chǔ)性的建設(shè)項(xiàng)目

D.實(shí)行某種特殊的政策

77.下列關(guān)于非上市證券的結(jié)識中，對的的有（）＜.

A.指未申請上市或不符合在證券交易所掛牌交易條件的證券

B.非上市證券也稱非掛牌證券、場外證券

C.不允許在證券交易所內(nèi)是易

D.不可以在其他證券交易市場交易

【解析】非上市證券也稱非掛牌證券、場外證券，是指未申請上市或K符合在證券交易所掛

牌交易條件的證券。非上市證券不允許在證券交易所內(nèi)交易，但可以在其他證券交易市場交

易。

78.有價證券是指有票面金額，用于證明持有人或該證券指定的特定主體對特定財產(chǎn)

擁有（）兩種權(quán)利的憑證。

A.所有權(quán)

B.使用權(quán)

C.債權(quán)

D.收益權(quán)

【解析】根據(jù)有價證券的定義：有價證券是指有票面金額，用于證明持有人或該證券指定的

特定主體對特定財產(chǎn)擁有所有權(quán)或債權(quán)的憑證。這類題難度不大，但復(fù)習(xí)時看書要仔細(xì)。關(guān)

犍是要理解性的記憶，所有權(quán)涉及使用權(quán)、收益權(quán)和支配權(quán)，而題目只規(guī)定答兩種權(quán)利，因

此選AC選項(xiàng)是對的的。

79.資本證券涉及（）。

A.股票

B.債券

C.基金訐券

D.可轉(zhuǎn)換證券

【解析】資本證券是指由金融投資或與金融投資有直接聯(lián)系的活動而產(chǎn)生的證券。持券人對

發(fā)行人有一定的收入請求權(quán)，它涉及股票、債券及其衍生品種，如基金證券、可轉(zhuǎn)換證券等。

80.證券可以當(dāng)作是各類記載并代表一定權(quán)利的（）o

A.貨幣憑證

B.法律憑證

C.書面憑證

D.資本憑證

【解析】書上有定義，但很容易忽略。證券是指各類記載并代表一定權(quán)利的法律憑證。從一

般意義上說，證券是指用以證明或設(shè)定權(quán)利所做成的書面憑證。

81.下列各項(xiàng)中，屬于公司的組織形式的有（）o

A.獨(dú)資制

B.合作制

C.公司制

D.集體制

82.下列選項(xiàng)中，既可以是證券發(fā)行人，也可以是證券投資者的有（

A.工商公司

B.證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)

C.個人

D.政府及其機(jī)構(gòu)

【解析】我國法律規(guī)定，個人不能發(fā)行證券，因此在我國當(dāng)前的法律環(huán)境下，個人只能是有

價證券的投資者，而不能是發(fā)行者。

83.我國國有資產(chǎn)管理部門或其授權(quán)部門持有國有股，是履行（）的職責(zé)。

A.國有資產(chǎn)保值增值

B.參股來支配更多社會資源

C.捽制貨幣發(fā)行量

D.以上都是

【解析】我國國有資產(chǎn)管理部門或其授權(quán)部門持有國有股，是履行國有資產(chǎn)保值增值、參股

來支配更多社會資源的職責(zé)。

84.下列各項(xiàng)中，屬于證券市場產(chǎn)生的因素的有（）。

A.商業(yè)銀行的出現(xiàn)

B.股份制的發(fā)展

C.信用制度的發(fā)展

D.公司的產(chǎn)生

【解析】證券市場從無到有，重要?dú)w因于以下三點(diǎn)：①證券市場的形成得益于社會化大生產(chǎn)

和商品經(jīng)濟(jì)的發(fā)展；②證券市場的形成得益于股份制的發(fā)展；③證券方場的形成得益于信用

制度的發(fā)展。

85.（）為證券市場的產(chǎn)生提供了現(xiàn)實(shí)的基礎(chǔ)和客觀的規(guī)定。

A.股份公司的建立

B.公司股票的發(fā)行

C.債券的發(fā)行

D.社會化大生產(chǎn)的出現(xiàn)

【解析】股份公司的建立、公司股票的發(fā)行、債券的發(fā)行為證券市場的產(chǎn)生提供了現(xiàn)實(shí)的基

礎(chǔ)和客觀的規(guī)定。

86.下列關(guān)于中國證券市場對外開放的描述中，對的的有（）。

A.我國股票市場融資國際化是以8股、H股、N股等股權(quán)融資作為突破口的

B.自1993年開始，我國嘗試性地運(yùn)用了存托憑證這種方式在國際市場籌資

C.逐步放開了境外券商在華設(shè)立并參與中國股票市場業(yè)務(wù)、境內(nèi)券商到海外設(shè)立分

支機(jī)構(gòu)、成立中外合資投資銀行等方面的限制

D.自2023年12月II日開始，我國正式加入WT0,標(biāo)志著我國的證券業(yè)對外開放進(jìn)

入了一個全新的階段

87.下列概念中,屬于股票性質(zhì)的有（

A.有價證券

B.要式證券

C.設(shè)權(quán)證券

D.證權(quán)證券

88.股票應(yīng)載明的事項(xiàng)重要有（）o

A.公司名稱

B.公司成立時間

C.股票種類

D.票面金額

【解析】根據(jù)我國《公司法》的規(guī)定，除公司名稱、公司成立時間、股票種類、票面金額以

外，尚有股份數(shù)、股票的編號。

89.下列各項(xiàng)中，屬于影響股價變化的基本因素的有（）。

A.公司經(jīng)營狀況

B.心理因素

C.行業(yè)與部門因素

D.宏觀經(jīng)濟(jì)與政策因素

【解析】影響股價變化的基本因素有公司經(jīng)營狀況、行業(yè)與部門因素、宏觀經(jīng)濟(jì)與政策因

素；影響股價變化的其他因素有政治及其他不可抗力的影響、心理因素、穩(wěn)定巾場的政策與

制度安排、人為操縱因素。

90.普通股票的特性可表述為（）＜,

A.普通股票是股息率固定的股票

B.普通股票是最基本、最重要的股票

C.普通股票是標(biāo)準(zhǔn)的股票

D.普通股票是風(fēng)險最大的反票

【解析】普通股票是股份公司發(fā)行的最基本的股票，也是股票的標(biāo)準(zhǔn)形式。但股息率并不固

定.隨公司的經(jīng)營狀況和其他因素變化而變化,同時財產(chǎn)清償時后干優(yōu)先股,因此風(fēng)險也要

高于優(yōu)先股。

91.非累積優(yōu)先股票的特點(diǎn)有（）。

A.股息分派以年度為界

B.股息分派以固定股息率為上限

C.股東收入的穩(wěn)定性高

D.公司股息分紅的承擔(dān)輕

【解析】非累積優(yōu)先股票是股息當(dāng)年結(jié)清，不能累計(jì)發(fā)放的優(yōu)先股票C它的股息分派以每個

營業(yè)年度為界，當(dāng)年結(jié)清。如本年度賺錢局限性以支付所有優(yōu)先股股息，對所欠部分不予累

計(jì)計(jì)算。所以公司股息分紅的承擔(dān)比較輕，但股東收入的穩(wěn)定性沒有累積優(yōu)先股票高。同時

非累積優(yōu)先股票畢竟屬于優(yōu)先股，股息分派以固定股息率為上限，不得超過這個限制。

92.下列各項(xiàng)中，屬于外資股的有（）o

A.H股

B.S股

C.N股

D.紅籌股

【解析】紅籌股不屬于外資股，紅籌股是指在中國境外注冊、在香港上市但重要業(yè)務(wù)在中國

內(nèi)地或大部分股東權(quán)益來自中國內(nèi)地的股票。A、B、C選項(xiàng)都是境外上市的外資股。

93.國有股從資金來源上看重要有（）<>

A.現(xiàn)有國有公司改制時所擁有的凈資產(chǎn)

B.現(xiàn)有國有公司改制時所擁有的總資產(chǎn)

C.政府部門向新建股份公司的投資

D.授權(quán)代表國家投資的各種機(jī)構(gòu)向新建股份公司的投資

【解析】國有股從資金來源上看，重要有三個來源：第一，現(xiàn)有國有公司改制時所擁有的凈

資產(chǎn)；第二，政府部門向新建股份公司的投資；第三，授權(quán)代表國家投資的各種機(jī)構(gòu)向新建

股份公司的投資。

94.下列有關(guān)債券含義的說法中.對的的有（〔

A.發(fā)行人是借入資金的主體

B.投資者是出借資金的經(jīng)濟(jì)主體

C.發(fā)行人需要還本付息

D.反映了債券發(fā)行人與投資者之間的委托與受托關(guān)系

【解析】發(fā)行人是借入資金的實(shí)體，投資者是出借資金的實(shí)體，債券發(fā)行人與投資者之間是

一種債權(quán)債務(wù)關(guān)系，而不是委托與受托關(guān)系。

95.下列各項(xiàng)中，其變化會引起債券價格上升的因素有（）。

A.市場利率下降

B.緊縮的貨幣政策

C.本幣升值

D.對通貨膨脹實(shí)行保值補(bǔ)貼

【解析】B選項(xiàng)實(shí)行緊縮的貨幣政策，貨幣供應(yīng)減少，市場利率上升，債券價格下降；C選

項(xiàng)本幣升值，意味著匯率下降，市場利率也將下降，債券價格上升；D選項(xiàng)對通貨膨脹實(shí)行

保值補(bǔ)貼，則人們對債券的需求上升，會引起債券價格上升。

96.影響債券理論價格的重要變量有（）。

A.債券的期值

B.待償期限

C.買賣價格

D.市場利率

97.在確認(rèn)債券的面值時，需要擬定的兩個因素涉及（）。

A.票面價值的幣種

B.債券的票面金額

C.債券的票面利率

D.債券的利率計(jì)算方法

【解析】在債券的票面價值中，一方面要規(guī)定票面價值的幣種，幣種擬定后，則要規(guī)定債券

的票面金額c

98.導(dǎo)致債券不能收回投資的風(fēng)險重要有兩種情況，分別為（）o

A.債務(wù)人不履行債務(wù)

B.惡性通貨膨脹導(dǎo)致貨幣的貶值

C.流通市場風(fēng)險

D.債權(quán)人的意外死亡

【解析】債券投資不能收回有兩種情況：①債務(wù)人不履行債務(wù)，即債務(wù)人不能準(zhǔn)時足額履行

約定的利息支付或者償還本金，不同的債務(wù)人不履行債務(wù)的風(fēng)險限度是不同樣的，一般政府

債券不履行債務(wù)的風(fēng)險最低；②流通市場風(fēng)險，即債券在市場上轉(zhuǎn)讓時因價格下跌而承受損

失。

99.下列關(guān)于債券特性的描述中，對的的有（）o

A.償還性是指債券有規(guī)定的償還時間，債務(wù)人必須準(zhǔn)時向債權(quán)人支付利息

B.流動性一方面取決于市場對債券轉(zhuǎn)讓所提供的便利限度

C.一般來說，具有高度流動性的債券風(fēng)險較大

D.一般情況下，政府債券的風(fēng)險低于金融債券和公司債券

【解析】C選項(xiàng)一般來說，具有高度流動性的債券風(fēng)險較小。

100.下列關(guān)于債券的說法中，對的的有（）。

A.許多因素會影響債券的傳讓價格，其中較重要的是市場利率水平

B.債券在市場上轉(zhuǎn)讓因價格下跌而承受損失時，債券投資不能收回

C.債券收益可以表現(xiàn)為利息收入和資本損益

D.債券具有償還性，投資一定可以收回

【解析】D選項(xiàng)債券具有償還性是指債券有規(guī)定的償還期限，債務(wù)人必須按期向債權(quán)人

支付利息和償還本金，但債券投資不一定可以收回，如債務(wù)人不履行債務(wù)時。

101.下列國債分類中，屬于電子記賬方式記錄債權(quán)的有（）o

A.儲蓄國債

B.賬式國債

C.憑訐式國債

D.實(shí)物國債

【解析】儲蓄國債和記賬式國債都是以電子記賬方式記錄債權(quán)的，憑證式國債采用填制憑

證式國債收款憑證的方式記錄債權(quán)，實(shí)物國債是以某種商品實(shí)物為本位而發(fā)行的債券。

102.下列各項(xiàng)中，不屬于我國在20世紀(jì)50年代發(fā)行的國債有（）。

A.人民勝利折實(shí)公債

B.財政證券

C.電子式儲蓄國債

D.國家經(jīng)濟(jì)建設(shè)公債

【解析】我國在20世紀(jì)50年代發(fā)行的國債重要是人民勝利折實(shí)公債和國家經(jīng)濟(jì)建設(shè)公債。

103.憑證式國債和儲蓄國債（電子式）的區(qū)別有（）。

A.是否免稅不同。憑證式國債免繳利息稅，儲蓄國債（電子式）不免

B.申請購買手續(xù)不同。憑證式國債可持鈔票直接購買；儲蓄國債（電子式）需開立個人

國債托管賬戶并指定相應(yīng)的資金賬戶后購買

C.付息方式不同。憑證式國債為到期一次還本付息：儲蓄國債［電子式）既有按年付息

品種，也有利隨本清品種。

D.發(fā)行對象不同。憑證式國債的發(fā)行對象重要是個人，部分機(jī)構(gòu)也可認(rèn)購；儲蓄國

債（電子式）的發(fā)行對象僅限個人，機(jī)構(gòu)不允許購買或者持有

【解析】憑證式國債和儲蓄國債（電子式）的比較。兩者都是免繳利息稅。

104.儲蓄國債（電子式）與記賬式國債相比具有的不同之處有（）o

A.發(fā)行對象不同

B.發(fā)行利率擬定機(jī)制不同

C.到期兌付方式不同

D.到期前變現(xiàn)收益預(yù)知限度不同

105.我國公司債券的發(fā)展大體經(jīng)歷的階段有（）。

A.1984—1986年是我國公司債券發(fā)行的萌芽期

B.1987——1992年是我國公司債券發(fā)行的第一個高潮期

C.1993——1995年是我國公司債券發(fā)行的整頓期

D.從1996年起，我國公司債券的發(fā)行進(jìn)入了再度發(fā)展期

106.證券投資基金的特點(diǎn)有（）o

A.收益顯著

B.集合投資

C.分散風(fēng)險

D.專業(yè)理財

107.下列選項(xiàng)中，屬于封閉式基金與開放式基金區(qū)別的有（）<>

A.期限不同

B.基金份額交易方式不同

C.交易費(fèi)用不同

D.發(fā)行規(guī)模限制不同

【解析】兩者區(qū)別涉及期限不同、發(fā)行規(guī)模限制不同、基金份額交易方式不同、基金份

額的交易價格計(jì)算標(biāo)準(zhǔn)不同、投資策略不同。

108.下列關(guān)于基金的分類說法中，對的的有（）o

A.按投資目的劃分，可分為成長型基金、收入型基金和平衡型基金

B.按投資運(yùn)作方式不同，可分為契約型基金和公司型基金

C.按基金組織形式不同，可分為封閉式基金和開放式基金

D.按投資標(biāo)的劃分，可分為國債基金、股票基金和貨幣市場基金

【解析】契約型基金和公司型基金是按基金組織形式不同進(jìn)行分類的；封閉式基金和開放

式基金是根據(jù)基金的投資運(yùn)作方式不同進(jìn)行分類的。

109.下列關(guān)于我國證券投資基金的發(fā)展概況描述中，對的的有（）。

A.基金規(guī)?？焖僭鲩L

B.現(xiàn)階段的主流形式為封閉式基金

C.基金產(chǎn)品差異日益明顯

D.基金的投資風(fēng)格趨干多樣化

【解析】在我國，開放式基金后來居上，逐漸成為基金設(shè)立的主流。

110.下列關(guān)于信用衍生工具的論述中，對的的有（）。

A.用于轉(zhuǎn)移或防范信用風(fēng)險

B.OTC交易的信用衍生工具名義金額己經(jīng)超過交易所交易的傳統(tǒng)衍生產(chǎn)品

C.信用衍生工具是20世紀(jì)90年代以來發(fā)展最為迅速的一類衍生產(chǎn)品

D.用于管理氣溫變化風(fēng)險的天氣期貨是信用衍生工具的一種

【解析】D選項(xiàng)用于管理氣溫變化風(fēng)險的天氣期貨是在非金融變量的基礎(chǔ)上開發(fā)的金融

衍生工具，屬于其他衍生工具。

111.金融期貨的基本功能有（

A.套期保值

B.價格發(fā)現(xiàn)

C.投機(jī)

D.套利

112.下列關(guān)于認(rèn)股權(quán)證的杠桿作用的說法中，不對的的有（）o

A.認(rèn)股權(quán)證價格的漲跌可以引起其可選購股票價格更大幅度的漲跌

B.對于某一認(rèn)股權(quán)證來說，其溢價越高，杠桿因素就越高

C.認(rèn)股權(quán)證價格同其可選購股票價格保持相同的漲跌數(shù)

D.認(rèn)股權(quán)證價格要比其可選購股票價格的上漲或下跌的速度快得多

【解析】認(rèn)股權(quán)證的杠桿作用，表現(xiàn)為認(rèn)股權(quán)證價格要比其正股價格的上漲或下跌的速度快

得多。其杠桿作用強(qiáng)度可以用正股價格與認(rèn)股權(quán)證的市場價格比率表達(dá)。

113.可轉(zhuǎn)換債券的轉(zhuǎn)換價格修正是指由于公司股票出現(xiàn)（）等情況時，對轉(zhuǎn)換價

格所作的必要調(diào)整。

A.發(fā)行債券

B.股價上升

C.股票送股

D.股票增發(fā)

【解析】轉(zhuǎn)換價格修正是指發(fā)行公司在發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券后，由于公司的送股、配股、增發(fā)

股票、分立、合并、拆細(xì)及其他因素導(dǎo)致發(fā)行人股份發(fā)生變動，引起公司股票名義價格下降

時而對轉(zhuǎn)換價格所作的必要調(diào)整。

114.下列關(guān)于結(jié)構(gòu)化金融衍生產(chǎn)品說法中，對的的有（）。

A.將若干種基礎(chǔ)金融商品和金融衍生品相結(jié)合設(shè)計(jì)出新的金融產(chǎn)品

B.各類結(jié)構(gòu)化理財產(chǎn)品和結(jié)構(gòu)化票據(jù)是目前最為流行的結(jié)構(gòu)化金融衍生產(chǎn)品

C.按發(fā)行方式分類，結(jié)構(gòu)化衍生產(chǎn)品可分為股權(quán)聯(lián)結(jié)型產(chǎn)品、利率聯(lián)結(jié)型產(chǎn)品和商

品聯(lián)結(jié)型產(chǎn)品

D.結(jié)構(gòu)化金融衍生產(chǎn)品通常會內(nèi)嵌一個或一個以上的衍生產(chǎn)品

【解析】按聯(lián)結(jié)的基礎(chǔ)產(chǎn)品分類，結(jié)構(gòu)化衍生產(chǎn)品可分為股權(quán)聯(lián)結(jié)型產(chǎn)品、利率聯(lián)結(jié)型產(chǎn)品

和商品聯(lián)結(jié)型產(chǎn)品。

115.存托憑證是指在一國證券市場流通的可轉(zhuǎn)讓憑證，它不代表（）證券。

A.債權(quán)

B.外國公司

C.跨國公司

D.基金組合

【解析】存托憑證是指在一國證券市場流通的代表外國公司證券的可轉(zhuǎn)讓憑證。

116.證券發(fā)行制度有（

A.注冊制

B.核準(zhǔn)制

C.公司制

D.會員制

【解析】注冊制規(guī)定發(fā)行人提供關(guān)于證券發(fā)行自身以及和證券發(fā)行有關(guān)的一切信息。核準(zhǔn)制

規(guī)定發(fā)行人將發(fā)行申請報請證券監(jiān)督部門決定。

117.下列各項(xiàng)中，屬于場外交易市場的有（）o

A.NASDAQ市場

B.EASDAQ市場

C.SESDAQ市場

D.深圳證券交易所

【解析】D選項(xiàng)深圳證券交易所屬于證券交易所市場。

118.與交易所相比，場外交易的優(yōu)勢在于（）o

A.交易設(shè)施先進(jìn)

B.交易靈活

C.交易成本低

D.交易效率高

【解析】場外交易的特點(diǎn)在于交易靈活、無需交易傭金、入市門檻低。

119.我國銀行間債券市場的重要職能涉及（）o

A.提供銀行間外匯交易、人民幣同業(yè)拆借、債券交易系統(tǒng)并組織市場交易

B.辦理外匯交易的資金清算、交割，負(fù)責(zé)人民幣同業(yè)拆借及債券交易的清算監(jiān)督

C.提供網(wǎng)上票據(jù)報價系統(tǒng)

D.提供外匯市場、債券市場和貨幣市場的信息服務(wù)

【解析】我國銀行間債券市場的重要職能涉及：①提供銀行間外匯交易.人民幣同業(yè)拆借.債

券交易系統(tǒng)并組織市場交易；②辦理外匯交易的資金清算.交割，負(fù)員人民幣同業(yè)拆借及債

券交易的清算監(jiān)督；③提供網(wǎng)上票據(jù)報價系統(tǒng)；④提供外匯市場、債券市場和貨幣市場的信

息服務(wù)；⑤開展經(jīng)人民銀行批準(zhǔn)的其他業(yè)務(wù)。

120.公司的公積金來源有（）o

A.股票溢價發(fā)行時，超過設(shè)票面值的溢價部分列入公司的資本公積金

B.每年從稅后利潤中按比例提存部分法定公積金

C.股東大會決議后提取的任意公積金

D.公司通過若干年經(jīng)營后資產(chǎn)重估增值部分

【解析】尚有公司從外部取得的贈與資產(chǎn)。

121.下列關(guān)于訐券投資的風(fēng)險與收益的描述中,對的的有（工

A.在證券投資中，收益和風(fēng)險形影相隨，收益以風(fēng)險為代價，風(fēng)險用收益來補(bǔ)償

B.風(fēng)險和收益的本質(zhì)聯(lián)系可以用公式表述為：預(yù)期收益率=無風(fēng)險利率+風(fēng)險補(bǔ)償

C.美國一般將聯(lián)邦政府發(fā)吁的短期國庫券視為無風(fēng)險證券，把短期國庫券利率視為

無風(fēng)險利率

D.在通貨膨脹嚴(yán)重的情況下，債券的票面利率會提高或是會發(fā)行浮動利率債券，這

種情況是對利率風(fēng)險的補(bǔ)償

【解析】D選項(xiàng)在通貨膨脹嚴(yán)重的情況下，債券的票面利率會提高或是會發(fā)行浮動利率債券,

這種情況

122.2023年實(shí)行的新《證券法》對設(shè)立證券公司所應(yīng)具有的柒件作出了更為全面的

規(guī)定，涉及（）o

A.增長了公司章程的規(guī)定

B.增長了對重要股東資格的限制條件

C.證券公司的注冊資本應(yīng)當(dāng)是實(shí)繳資本

D.將注冊資本最低限額與證券公司從事的業(yè)務(wù)種類直接掛鉤，分為5000萬元、1億

元和2億元3個標(biāo)準(zhǔn)

【解析】2023年實(shí)行的新《證券法》將注冊資本最低限額與證券公司從事的業(yè)務(wù)種類直接

掛鉤，分為5000萬元、I億元和5億元3個標(biāo)準(zhǔn)。

123.證券登記結(jié)算公司可以根據(jù)發(fā)行人的委托向證券持有人派發(fā)證券權(quán)益，涉及

（）o

A.派發(fā)股息

B.派發(fā)紅股

C.派發(fā)資本利得

D.派發(fā)利息

【解析】登記結(jié)算公司可根據(jù)發(fā)行人的委托向證券持有人派發(fā)證券權(quán)益，涉及派發(fā)紅股、

股息和利息等。

124.下列各項(xiàng)中.屬干國家法律的有（）

A.《關(guān)于初次公開發(fā)行股票施行詢價制度