對內蒙古中小企業(yè)融資難問題的對策建議

1、對內蒙古中小企業(yè)融資難問題的對策建議中小企業(yè)作為國民經(jīng)濟的重要成分，對我國經(jīng)濟持 續(xù)、穩(wěn)定、協(xié)調發(fā)展起著重要作用。內蒙古中小企業(yè)多,中小企業(yè)在改善經(jīng)濟結構、促進就業(yè)、實現(xiàn)社會和諧發(fā)展方面做 出了巨大貢獻。但是中小企業(yè)在發(fā)展的過程中也面臨許多問 題，其中，融資問題難是擺在中小企業(yè)面前的首要問題，影 響了中小企業(yè)的健康發(fā)展，不利于國民經(jīng)濟的健康發(fā)展和擴 大就業(yè)。因此，解決中小企業(yè)融資問題尤為重要。一、內蒙古中小企業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀 近年來，內蒙古中小企業(yè)不斷發(fā)展壯大，在內蒙古經(jīng) 濟總量中的份額越來越高，成為全區(qū)經(jīng)濟社會發(fā)展的主要支 撐。在調整經(jīng)濟結構、促進市場繁榮、引進和建立市場競爭 機制等方面發(fā)揮了重要

2、作用。截至 2011 年 6 月末，自治區(qū) 中小企業(yè)和個體工商戶共計 97.19 萬個，創(chuàng)造了全區(qū) 70%左 右的 GDP 和 50%以上的稅收。二、內蒙古中小企業(yè)融資基本情況 隨著中小企業(yè)的快速發(fā)展，中小企業(yè)資金的需求也迅 速上升。近年來，自治區(qū)金融機構不斷加強對中小企業(yè)的信 貸傾斜，改善了中小企業(yè)融資難問題。截至 2010 年底，全 區(qū)中小企業(yè)貸款余額達到 2326 億元，中小企業(yè)貸款余額占 全部企業(yè)貸款余額的 49%，占全部貸款余額的 32%，同比增 長 37%，高于全國中小企業(yè)貸款余額增速 15 個百分點。但 全區(qū)中小企業(yè)在融資過程中仍存在許多問題。（一）總體融資能力差 中小企業(yè)大多處

3、于規(guī)模小、附加值低、經(jīng)營粗放的初 級階段，企業(yè)競爭力相對較弱，利用外部資源的能力差，生 產經(jīng)營主要靠自身積累，很難通過外部融資獲得更加充足的 動力， 85%以上中小企業(yè)存在融資難題。（二）銀行貸款是中小企業(yè)融資的主渠道 近幾年，民間融資十分活躍，但其僅占中小企業(yè)融資 額的 14%左右。中小企業(yè)主要通過銀行融資。總體來看，在 銀行融資渠道中傳統(tǒng)貸款、貼現(xiàn)最為常見，非信貸融資占比 較少。企業(yè)貸款絕大多數(shù)以抵押、擔保等方式獲得，質押貸 款、信用貸款較少。非信貸融資中，承兌匯票貼現(xiàn)是企業(yè)運 用較多的一種融資渠道。（三）短期融資難度降低，長期融資嚴重不足 大多中小企業(yè)業(yè)務期限短，需求急迫，因此，短期融

4、資需求較多。隨著中小企業(yè)的發(fā)展，需要期限較長的中長期 信貸和權益性資本，但大部分金融機構現(xiàn)有的信貸政策僅對 這些企業(yè)開放短期信貸業(yè)務。三、內蒙古中小企業(yè)融資存在的主要困難（一）自身缺陷一是中小企業(yè)經(jīng)濟效益差。中小企業(yè)由于規(guī)模小，缺 乏技術創(chuàng)新能力，在完全競爭的市場情況下，導致利潤率低、 經(jīng)濟效益差。二是償債能力低下。與大型企業(yè)相比，中小企 業(yè)資產負債率高，自有資本比率低，長期償債能力不足，流 動負債占總負債的比例高，債務結構不合理。三是可供抵押 的資產不多。目前，銀行對中小企業(yè)信貸投放以抵押貸款為 主，而中小企業(yè)主要是勞動密集型企業(yè)，缺少足夠的抵押資 產，并且變現(xiàn)保值能力較低，抵押率不高。另外

5、，辦理財產 抵押貸款業(yè)務時，需要辦理房產評估及抵押登記手續(xù)，評估 費、手續(xù)費過高，這些費用超過貸款利息，甚至超出民間借 貸利息，無形中提高了融資門檻。四是信用觀念淡薄。如企 業(yè)多頭開戶，多頭融資現(xiàn)象突出。中小企業(yè)財務管理水平低， 賬冊報表不全不實，銀行貸款可控性差。同時，個別企業(yè)拖 欠不還銀行貸款時有發(fā)生，致使中小企業(yè)貸款信用風險加大， 銀行信貸人員對企業(yè)放貸心存戒心。五是中小企業(yè)人力資本 缺乏，高學歷專業(yè)人才不愿到中小企業(yè)就職。人力資本的短 缺直接影響到企業(yè)的生存能力和融資能力。而且由于中小企 業(yè)內部管理缺乏規(guī)范性，大多數(shù)中小企業(yè)還存在家族式管理 和道德風險問題。（二）主融資渠道不暢雖然銀行

6、信貸在企業(yè)融資總額中所占比重最高，但就 中小企業(yè)而言，有貸款需求的企業(yè)多，實際獲得貸款的企業(yè) 少。一是銀行業(yè)金融機構對貸款責任人實施責任終身制，使 得信貸人員“望貸生畏”，寧愿不發(fā)放貸款，也不愿終身掛 鉤。由于對過失懲處過于嚴格，導致銀行信貸人員消極謹慎 操作，形成了“慎貸” 、“惜貸”現(xiàn)象。二是銀行中小企業(yè)貸 款審批時間過長、手續(xù)繁瑣，使不少中小企業(yè)“知難而退”。 據(jù)調查，全區(qū)得到貸款的中小企業(yè)只占申請貸款企業(yè)的 40%。（三）金融機制及多層次資本市場體系缺失 隨著我國金融業(yè)改革發(fā)展和金融服務的不斷創(chuàng)新，新 的金融工具、金融產品不斷出現(xiàn)，企業(yè)可供選擇的融資渠道 增加。除貸款和貼現(xiàn)之外，金融機

7、構還為企業(yè)提供了包括融 資租賃、貿易融資、擔保融資、信托融資以及各種票據(jù)業(yè)務 融資、應收賬款、質押貸款、股權質押貸款等方面的服務。 但從中小企業(yè)的情況來看，銀行融資的渠道主要集中在傳統(tǒng) 的抵押貸款、擔保貸款和票據(jù)貼現(xiàn)上，企業(yè)未能充分利用現(xiàn) 有的金融資源和條件，實現(xiàn)多元化融資，進一步拓寬新興的 融資渠道?，F(xiàn)行金融體制對中小企業(yè)的限制往往大于對大型 企業(yè)的限制。第一，無論是國外國內，還是內蒙古地區(qū)的中 小企業(yè)，利用股票和公司債券都受到現(xiàn)行制度的種種限制， 這使得中小企業(yè)的資金來源非常狹窄。第二，一些銀行出于 中小企業(yè)貸款規(guī)模小、次數(shù)多的考慮，采取歧視小客戶與零 散客戶的政策，提高對中小企業(yè)貸款的利

8、率。第三，自治區(qū) 的信用擔保制度，尤其是對中小企業(yè)的擔保，大大落后于市 場發(fā)展的要求，中小企業(yè)的貸款常常因為找不到擔保而不能 實現(xiàn)。第四，內蒙古地區(qū)的私募股權市場和基金市場處于幼 稚期，中小企業(yè)很難獲得風險投資的青睞。（四）政府支持及制度保障真空 針對中小企業(yè)融資難的狀況，自治區(qū)政府出臺了一系 列的法律、法規(guī)、政策，希望從法律上對中小企業(yè)提供保障， 為中小企業(yè)的融資營造一個良好的外部環(huán)境和提供制度保 障。如 2009 年內蒙古自治區(qū)人民政府關于進一步促進中 小企業(yè)發(fā)展的意見的出臺，為全區(qū)中小企業(yè)快速健康發(fā)展 提供了有力的政策支持。有關法律、法規(guī)及政策的出臺，雖 然從制度的形式上為中小企業(yè)的創(chuàng)立

9、、發(fā)展及融資提供了相 應的法律保障，但是它們在很大程度上缺失法律應有的剛性 約束，更趨于政策性的因素，并沒有提供更多實質性的措施。（五）民間融資成本過高 目前，中小企業(yè)可通過企業(yè)間拆借、民間借貸、內部 集資等多種方式籌措資金。但從調查的情況看，中小企業(yè)考 慮到民間借貸利率過高，對通過民間借貸融資有所顧慮。有 的中小企業(yè)長期通過民間融資，造成財務成本高，生產經(jīng)營 困難。同時，內部集資涉及各方面問題較多，自愿還是攤派、 合法還是非法，以及企業(yè)經(jīng)營發(fā)生困難后的償還問題，都給 企業(yè)造成了一定的壓力。四、解決內蒙古中小企業(yè)融資難的對策建議（一）應進一步提高經(jīng)營管理水平，強化信用意識、 責任意識，為融資創(chuàng)

10、造有利條件一是加強內部管理，建立健全財務制度。中小企業(yè)要 在切實把握市場，調整產品結構的同時依法經(jīng)營、誠實守信， 履行社會責任，學習和采用國內外先進的管理理念、方法和 手段，推進管理創(chuàng)新，提升效益。要加強內控制度建設，健 全財務會計體系，加強財務信息披露，及時、準確地向開戶 的金融機構提供完整的會計報表，推動企業(yè)管理上水平，為 建立和維護良好的銀企關系，贏得商業(yè)銀行的支持奠定基礎。 二是加強人才培訓。中小企業(yè)要認識到人才的重要性，提高 企業(yè)員工的素質，把人才培訓擺在議事日程。要自覺維護勞 動者權益，加強安全保護，改善生產條件，按時足額繳納社 保資金，積極發(fā)展和諧的勞動關系，促進社會穩(wěn)定和諧。（

11、二）構建多層次的中小企業(yè)金融服務體系，解決中 小企業(yè)融資難題一是加快城市商業(yè)銀行發(fā)展步伐，應允許經(jīng)濟效益好 的城市商業(yè)銀行開展跨地區(qū)的經(jīng)營活動，允許其通過兼并等 方式擴大自身的經(jīng)營規(guī)模和資金實力。二是大力扶植和發(fā)展 中小金融機構。成立專門服務于中小企業(yè)融資的小額信貸機 構和其他中小金融機構，打破商業(yè)銀行的壟斷格局，促使股 份制商業(yè)銀行以及城市商業(yè)銀行等中小銀行調整市場定位， 增加金融市場的競爭壓力，強化金融機構向中小企業(yè)提供服 務的能力，促進中小企業(yè)金融服務的改善。三是采取政府專 項財政預算和民間機構相結合的方式，建立起一套扶持中小 企業(yè)發(fā)展的融資機制。例如，可以采取政府直接投資和政府 擔保的

12、形式來支持中小企業(yè)的發(fā)展，一般由政府、銀行、保 險公司、擔保公司、大型企業(yè)等共同投資組成投資協(xié)會，不 僅向新創(chuàng)立的企業(yè)提供啟動資金，為發(fā)展中的中小企業(yè)提供 資金，而且提供財務、信息、法律等各方面的咨詢服務。四 是促進風險投資、股權投資、融資租賃、典當?shù)确倾y行融資 工具和市場的發(fā)展，為中小企業(yè)提供多渠道的融資服務。鼓 勵優(yōu)質的、發(fā)展前景良好的中小企業(yè)通過創(chuàng)業(yè)板市場等途徑 直接融資。（三）更新國有商業(yè)銀行的經(jīng)營理念，拓寬中小企 業(yè)融資渠道基于中小企業(yè)與銀行存在信息不對稱的客觀事實，商 業(yè)銀行應建立信貸風險的動態(tài)評估體系，對中小企業(yè)的創(chuàng)新 能力、創(chuàng)業(yè)者的全面素質、企業(yè)的經(jīng)營計劃等關鍵要素進行 動態(tài)跟

13、蹤評估，階段性地預測企業(yè)未來的成長能力、盈利狀 況和風險等級，并通過金融產品創(chuàng)新加以支持。一是建立全 新的無形資產擔保抵押方式，以知識產權、股權、產品品牌 和技術成果等作為抵押發(fā)提供信貸支持，并積極開展網(wǎng)上聯(lián) 保方式爭取信貸資金。二是開展透支和貸款承諾業(yè)務，通過 類似于遠期合約的形式加大對中小企業(yè)的授信貸款業(yè)務。三 是大力發(fā)展資產證券化和信托業(yè)務，加大對企業(yè)在節(jié)能減排 和環(huán)保方面的信貸支持。（四）建立健全中小企業(yè)信用體系和綜合信息平臺從銀行內部到社會中介機構應盡快建立一套完善的信 用評估體系，通過信用體系的推廣，逐步培育中小企業(yè)的信 用觀念，引導企業(yè)依法、誠信經(jīng)營。政府有關部門應主導建 設有關

14、中小企業(yè)信息狀況和經(jīng)營信息方面的綜合信息系統(tǒng)， 整合中小企業(yè)工商管理、稅收、水電費、主要經(jīng)營管理人員 等方面的信息，提高小企業(yè)的信息披露水平，降低信息不對 稱性。例如，可以在企業(yè)征信系統(tǒng)的基礎上構建金融信息平 臺，及時向各金融機構發(fā)布項目信息、信用企業(yè)名單和有關 政策信息。（五）大力發(fā)展產權交易市場內蒙古現(xiàn)有的產權交易中心、公共資源交易中心和礦 產資源交易中心，因規(guī)模小、發(fā)展滯后、透明度不夠等因素 未能發(fā)揮應有的作用，因而應積極扶持和培育產權交易市場 及場外融資中介機構的發(fā)展，促進企業(yè)的產權、股權的流動 和合理重組，提高公司資產質量和使用效率，活躍證券場外 交易市場，以促進企業(yè)的產權轉讓和股權交易。建議在政府 的干預下，認真研究內蒙古地區(qū)的產權交易發(fā)展狀況，充分 應用現(xiàn)代科技和網(wǎng)絡的便利，通過資源整合發(fā)展壯大實現(xiàn)產 權交易中心的規(guī)模化和信息化運作（六