第六章、營(yíng)運(yùn)資金管理-2

1、第三節(jié)第三節(jié) 應(yīng)收賬款管理應(yīng)收賬款管理一、一、 應(yīng)收賬款及其成本應(yīng)收賬款及其成本二、信用標(biāo)準(zhǔn)和條件二、信用標(biāo)準(zhǔn)和條件三、信用風(fēng)險(xiǎn)分析三、信用風(fēng)險(xiǎn)分析四、收賬政策四、收賬政策五、應(yīng)收賬款管理五、應(yīng)收賬款管理六、應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)的防范六、應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)的防范 20072007年，來(lái)自商務(wù)部的有關(guān)數(shù)據(jù)顯示，中國(guó)企業(yè)海外業(yè)務(wù)年，來(lái)自商務(wù)部的有關(guān)數(shù)據(jù)顯示，中國(guó)企業(yè)海外業(yè)務(wù)現(xiàn)有超過(guò)現(xiàn)有超過(guò)10001000億美元億美元的欠款待收，并且這個(gè)數(shù)字還在以每年的欠款待收，并且這個(gè)數(shù)字還在以每年150150億美元的規(guī)模遞增；中國(guó)企業(yè)逾期未收境外賬款中拖欠半億美元的規(guī)模遞增；中國(guó)企業(yè)逾期未收境外賬款中拖欠半年以上的賬款比例超

2、過(guò)年以上的賬款比例超過(guò)65%65%；中國(guó)企業(yè)因?yàn)樾庞萌笔Ф鴮?dǎo)致的；中國(guó)企業(yè)因?yàn)樾庞萌笔Ф鴮?dǎo)致的經(jīng)濟(jì)損失高達(dá)經(jīng)濟(jì)損失高達(dá)58555855億元，相當(dāng)于中國(guó)年財(cái)政收入的億元，相當(dāng)于中國(guó)年財(cái)政收入的37%37%。中國(guó)。中國(guó)企業(yè)賒賬后壞賬嚴(yán)重，賬款拖欠時(shí)間長(zhǎng)，平均壞賬率達(dá)企業(yè)賒賬后壞賬嚴(yán)重，賬款拖欠時(shí)間長(zhǎng)，平均壞賬率達(dá)5%5%到到10%10%，美國(guó)企業(yè)為，美國(guó)企業(yè)為0.25%0.25%到到0.5%0.5%，相差，相差1010倍到倍到2020倍。但是賒賬必倍。但是賒賬必然會(huì)帶來(lái)信用風(fēng)險(xiǎn)。然會(huì)帶來(lái)信用風(fēng)險(xiǎn)。 中國(guó)企業(yè)在國(guó)際信用風(fēng)險(xiǎn)管理方面的不足日益暴露出來(lái)，中國(guó)企業(yè)在國(guó)際信用風(fēng)險(xiǎn)管理方面的不足日益暴露出來(lái)，

3、對(duì)越來(lái)越多的國(guó)際商務(wù)糾紛、違約、甚至欺騙，往往缺乏有效對(duì)越來(lái)越多的國(guó)際商務(wù)糾紛、違約、甚至欺騙，往往缺乏有效地管理手段、管理工具盒信息系統(tǒng)，這已經(jīng)成為中國(guó)企業(yè)發(fā)展地管理手段、管理工具盒信息系統(tǒng)，這已經(jīng)成為中國(guó)企業(yè)發(fā)展的障礙。的障礙。數(shù)據(jù)資料數(shù)據(jù)資料 應(yīng)收賬款是指公司因賒銷產(chǎn)品或提供勞務(wù)而形成的應(yīng)收款項(xiàng)。權(quán)權(quán) 衡衡實(shí)行賒銷實(shí)行賒銷擴(kuò)大產(chǎn)品銷路擴(kuò)大產(chǎn)品銷路增加銷售收入增加銷售收入增加經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)增加經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)加大信用成本加大信用成本 應(yīng)收賬款產(chǎn)生的原因：應(yīng)收賬款產(chǎn)生的原因： -商業(yè)競(jìng)爭(zhēng)商業(yè)競(jìng)爭(zhēng)（主要原因）（主要原因）競(jìng)爭(zhēng)迫使企業(yè)以各種手段擴(kuò)競(jìng)爭(zhēng)迫使企業(yè)以各種手段擴(kuò)大銷售大銷售賒銷是擴(kuò)大銷售的手段之一。顧

4、客會(huì)從中得到好處。賒銷是擴(kuò)大銷售的手段之一。顧客會(huì)從中得到好處。 -銷售和收款的時(shí)間差距銷售和收款的時(shí)間差距商品成交的時(shí)間和收到貨款商品成交的時(shí)間和收到貨款的時(shí)間常不一致的時(shí)間常不一致n機(jī)會(huì)機(jī)會(huì)成本成本管理管理成本成本壞賬壞賬成本成本應(yīng)收賬款成本（一）機(jī)會(huì)成本（一）機(jī)會(huì)成本 投放于應(yīng)收賬款而放棄的其他收入。投放于應(yīng)收賬款而放棄的其他收入。 計(jì)算公式：計(jì)算公式：應(yīng)收賬款的機(jī)會(huì)成本維持賒銷業(yè)務(wù)所需要的資金應(yīng)收賬款的機(jī)會(huì)成本維持賒銷業(yè)務(wù)所需要的資金資本成本率資本成本率通常按有價(jià)證通常按有價(jià)證券利息率計(jì)算券利息率計(jì)算（二）（二） 管理成本管理成本（三）（三） 壞賬成本壞賬成本 公司對(duì)應(yīng)收賬款進(jìn)行管理所

5、耗費(fèi)的各種費(fèi)用公司對(duì)應(yīng)收賬款進(jìn)行管理所耗費(fèi)的各種費(fèi)用 應(yīng)收賬款因故不能收回而給公司帶來(lái)的損失應(yīng)收賬款因故不能收回而給公司帶來(lái)的損失（一）信用標(biāo)準(zhǔn)（一）信用標(biāo)準(zhǔn) 是指公司制定的評(píng)價(jià)客戶信用質(zhì)量的尺度。是指公司制定的評(píng)價(jià)客戶信用質(zhì)量的尺度。 信用標(biāo)準(zhǔn)決策信用標(biāo)準(zhǔn)決策信用標(biāo)準(zhǔn)定的較高信用標(biāo)準(zhǔn)定的較高可以減少壞賬損失，降可以減少壞賬損失，降低應(yīng)收賬款機(jī)會(huì)成本低應(yīng)收賬款機(jī)會(huì)成本喪失一部分來(lái)自信用較差客喪失一部分來(lái)自信用較差客戶的銷售收入和銷售利潤(rùn)戶的銷售收入和銷售利潤(rùn)權(quán)衡權(quán)衡 信用標(biāo)準(zhǔn)的變化與相關(guān)指標(biāo)的關(guān)系信用標(biāo)準(zhǔn)的變化與相關(guān)指標(biāo)的關(guān)系【P276】（二）信用條件（二）信用條件 公司要求客戶支付賒銷款項(xiàng)的

6、條件。公司要求客戶支付賒銷款項(xiàng)的條件。 信用條件包括信用期限信用期限、折扣期限折扣期限和現(xiàn)金折扣現(xiàn)金折扣 。公司為客戶規(guī)定的最長(zhǎng)付款公司為客戶規(guī)定的最長(zhǎng)付款時(shí)間時(shí)間 公司為客戶規(guī)定的可享受公司為客戶規(guī)定的可享受現(xiàn)金折扣的付款時(shí)間現(xiàn)金折扣的付款時(shí)間在客戶提前付款時(shí)給予在客戶提前付款時(shí)給予的優(yōu)惠的優(yōu)惠 信用條件：（ 5/10 ，N/30）95 000元銷售日0 1020收款日30信用條件：（N/30）100 000元銷售日0 1020收款日30【例例】一筆價(jià)款為一筆價(jià)款為100 000元的交易元的交易 （1 1） 信用期限信用期限 信用條件決策信用條件決策延長(zhǎng)信用期限延長(zhǎng)信用期限增大銷售量增大銷售

7、量增加毛利增加毛利權(quán)權(quán) 衡衡 使平均收賬期延長(zhǎng)，占用在使平均收賬期延長(zhǎng)，占用在應(yīng)收賬款上的資本相應(yīng)增加，引應(yīng)收賬款上的資本相應(yīng)增加，引起機(jī)會(huì)成本增加；起機(jī)會(huì)成本增加； 引起壞賬損失的增加。引起壞賬損失的增加。有哪些？有哪些？機(jī)會(huì)，管理，壞賬成本機(jī)會(huì)，管理，壞賬成本 （2 2） 現(xiàn)金折扣和折扣期限現(xiàn)金折扣和折扣期限 提供現(xiàn)金折扣提供現(xiàn)金折扣抵減收入抵減收入降低收益降低收益權(quán)權(quán) 衡衡降低信用成本降低信用成本 信用風(fēng)險(xiǎn)是公司由于實(shí)施商業(yè)信用而使信用風(fēng)險(xiǎn)是公司由于實(shí)施商業(yè)信用而使應(yīng)收賬款收回產(chǎn)生的不確定性。應(yīng)收賬款收回產(chǎn)生的不確定性。 客戶的信用調(diào)查客戶的信用調(diào)查 P280 信用評(píng)估程序：信用評(píng)估程序

8、： （1）獲取申請(qǐng)者的相關(guān)信息；）獲取申請(qǐng)者的相關(guān)信息； （2）分析信息以確定申請(qǐng)者的信用可靠度；）分析信息以確定申請(qǐng)者的信用可靠度； （3）進(jìn)行信用決策，實(shí)施信用標(biāo)準(zhǔn)。）進(jìn)行信用決策，實(shí)施信用標(biāo)準(zhǔn)。 信用評(píng)估方法信用評(píng)估方法 P282-283P282-283 （1）5C評(píng)估法（或評(píng)估法（或5C評(píng)估系統(tǒng)）評(píng)估系統(tǒng)） （2）信用評(píng)分法）信用評(píng)分法 信用評(píng)估的其他信息信用評(píng)估的其他信息（1 1）交易核查）交易核查（2 2）銀行核查）銀行核查（3 3）公司經(jīng)驗(yàn)）公司經(jīng)驗(yàn)（4 4）權(quán)威機(jī)構(gòu)的信用評(píng)級(jí)和信用報(bào)告）權(quán)威機(jī)構(gòu)的信用評(píng)級(jí)和信用報(bào)告 收賬政策是指公司向客戶收取逾期未付款的收收賬政策是指公司向客戶

9、收取逾期未付款的收賬策略與措施。賬策略與措施。 收賬政策決策收賬政策決策 收賬程序：電話、傳真、發(fā)信、警告、拜訪、融通、法收賬程序：電話、傳真、發(fā)信、警告、拜訪、融通、法律行動(dòng)等。律行動(dòng)等。 收賬政策過(guò)寬收賬政策過(guò)寬利利：擴(kuò)大銷售：擴(kuò)大銷售 增強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)力增強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)力弊弊：增加收賬費(fèi)用：增加收賬費(fèi)用 增加資金占用增加資金占用收賬政策過(guò)嚴(yán)收賬政策過(guò)嚴(yán)利利：減少壞賬損失：減少壞賬損失 減少資金占用減少資金占用弊弊：減少銷售收入：減少銷售收入 減少利潤(rùn)減少利潤(rùn)權(quán)權(quán) 衡衡圖 壞賬損失和收賬費(fèi)用的關(guān)系 對(duì)于已經(jīng)發(fā)生的應(yīng)收賬款，企業(yè)還應(yīng)進(jìn)一步強(qiáng)化對(duì)于已經(jīng)發(fā)生的應(yīng)收賬款，企業(yè)還應(yīng)進(jìn)一步強(qiáng)化日常管理工作，采取有力的

10、措施進(jìn)行分析、控制，及日常管理工作，采取有力的措施進(jìn)行分析、控制，及時(shí)發(fā)現(xiàn)問(wèn)題，提前采取對(duì)策。時(shí)發(fā)現(xiàn)問(wèn)題，提前采取對(duì)策。（一）應(yīng)收賬款追蹤分析（一）應(yīng)收賬款追蹤分析（二）應(yīng)收賬款賬齡分析（二）應(yīng)收賬款賬齡分析【P284P284】（三）應(yīng)收賬款收現(xiàn)保證率分析（三）應(yīng)收賬款收現(xiàn)保證率分析【P286P286】（四）建立應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備金制度（四）建立應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備金制度(1) 確定合理的收賬程序確定合理的收賬程序信函通知信函通知 電話催收電話催收 派員面談派員面談 法律行動(dòng)法律行動(dòng)(2) 確定合理的討債方法確定合理的討債方法 分析客戶拖欠貨款的原因分析客戶拖欠貨款的原因無(wú)力償付無(wú)力償付故意拖欠故意

11、拖欠 追債公司追債方式追債公司追債方式 銷售合同條款要盡量完善，避免給不良客戶以可乘之機(jī)；銷售合同條款要盡量完善，避免給不良客戶以可乘之機(jī)； 在賒銷前，必須作信用調(diào)查，提供咨詢報(bào)告，做出詳細(xì)客在賒銷前，必須作信用調(diào)查，提供咨詢報(bào)告，做出詳細(xì)客觀的信用評(píng)估；觀的信用評(píng)估； 賒銷時(shí)，產(chǎn)品質(zhì)量等方面的爭(zhēng)議的可能性比現(xiàn)金交易時(shí)會(huì)賒銷時(shí)，產(chǎn)品質(zhì)量等方面的爭(zhēng)議的可能性比現(xiàn)金交易時(shí)會(huì)增加，應(yīng)該及時(shí)解決；增加，應(yīng)該及時(shí)解決； 出現(xiàn)貨款拖欠時(shí)，應(yīng)當(dāng)馬上采取措施，了解原因，或者將出現(xiàn)貨款拖欠時(shí)，應(yīng)當(dāng)馬上采取措施，了解原因，或者將交易方式改變成現(xiàn)金或者信用證，做動(dòng)態(tài)的管理；交易方式改變成現(xiàn)金或者信用證，做動(dòng)態(tài)的管理

12、； 應(yīng)收賬款：應(yīng)收賬款： 逾期逾期3 3個(gè)月以內(nèi)，公司主要是進(jìn)行內(nèi)部處理；個(gè)月以內(nèi)，公司主要是進(jìn)行內(nèi)部處理； 逾期逾期3 3個(gè)月以上，需要考慮通過(guò)外部力量如追債公司進(jìn)個(gè)月以上，需要考慮通過(guò)外部力量如追債公司進(jìn)行追討；行追討； 逾期一年以上，可以考慮采取訴訟手段，但此前公司逾期一年以上，可以考慮采取訴訟手段，但此前公司必須進(jìn)行全面考慮，在采取訴訟時(shí)必須考慮到勝訴和回款的必須進(jìn)行全面考慮，在采取訴訟時(shí)必須考慮到勝訴和回款的可能性?？赡苄?。第四節(jié)第四節(jié) 存貨管理存貨管理一、存貨的概述一、存貨的概述二、存貨的成本二、存貨的成本三、存貨的控制方法三、存貨的控制方法（一）ABC分類法（二）經(jīng)濟(jì)訂貨批量模型

13、（三）再訂貨點(diǎn)、訂貨提前期和保險(xiǎn)儲(chǔ)備案例講解 嘉農(nóng)企業(yè)成立不到嘉農(nóng)企業(yè)成立不到3 3年，主營(yíng)：日用品、食物、飲料等。隨著業(yè)年，主營(yíng)：日用品、食物、飲料等。隨著業(yè)務(wù)的擴(kuò)大，每天的訂單從幾個(gè)發(fā)展到幾百個(gè)，配送到上海務(wù)的擴(kuò)大，每天的訂單從幾個(gè)發(fā)展到幾百個(gè)，配送到上海1010多個(gè)多個(gè)郊縣。然而在經(jīng)營(yíng)上碰到了存貨上的問(wèn)題郊縣。然而在經(jīng)營(yíng)上碰到了存貨上的問(wèn)題存貨的介紹存貨的介紹。各部門都強(qiáng)。各部門都強(qiáng)調(diào)自己的理由，推卸責(zé)任，公司派調(diào)自己的理由，推卸責(zé)任，公司派文總文總來(lái)協(xié)調(diào)整個(gè)情況。來(lái)協(xié)調(diào)整個(gè)情況。 銷售部門銷售部門認(rèn)為：存貨量不夠?qū)е骂l頻認(rèn)為：存貨量不夠?qū)е骂l頻缺貨缺貨，越來(lái)越低的訂單完，越來(lái)越低的訂單

14、完成率和糟糕的服務(wù)水平限制了銷售額的增加。成率和糟糕的服務(wù)水平限制了銷售額的增加。 倉(cāng)庫(kù)部門倉(cāng)庫(kù)部門和和采購(gòu)部門采購(gòu)部門認(rèn)為：現(xiàn)有的認(rèn)為：現(xiàn)有的庫(kù)存量太高庫(kù)存量太高，特別是保質(zhì)期，特別是保質(zhì)期較短的商品來(lái)說(shuō)，已經(jīng)到了警戒水平，而且和業(yè)務(wù)量的發(fā)展相比較短的商品來(lái)說(shuō)，已經(jīng)到了警戒水平，而且和業(yè)務(wù)量的發(fā)展相比，成幾何級(jí)數(shù)增長(zhǎng)。，成幾何級(jí)數(shù)增長(zhǎng)。 文總文總問(wèn)：?jiǎn)枺骸艾F(xiàn)金方面呢現(xiàn)金方面呢? ?” 財(cái)務(wù)部門財(cái)務(wù)部門沈經(jīng)理無(wú)奈地說(shuō)：沈經(jīng)理無(wú)奈地說(shuō)：“恐怕我們的現(xiàn)金恐怕我們的現(xiàn)金都喂給了這個(gè)胖子，指著資產(chǎn)負(fù)債表上的都喂給了這個(gè)胖子，指著資產(chǎn)負(fù)債表上的存貨存貨數(shù)字?jǐn)?shù)字”一、存貨概述一、存貨概述（一）存貨的分類（

15、一）存貨的分類（二）企業(yè)儲(chǔ)備存貨的動(dòng)因（二）企業(yè)儲(chǔ)備存貨的動(dòng)因 （1 1）防止停工待料）防止停工待料 （2 2）適應(yīng)市場(chǎng)變化）適應(yīng)市場(chǎng)變化 （3 3）降低進(jìn)貨成本）降低進(jìn)貨成本 （4 4）維持均衡生產(chǎn)）維持均衡生產(chǎn)文總文總繼續(xù)詢問(wèn)繼續(xù)詢問(wèn)財(cái)務(wù)沈經(jīng)理財(cái)務(wù)沈經(jīng)理：“是否每次訂貨太多了？那么多牛奶是否每次訂貨太多了？那么多牛奶壞掉了壞掉了”。沈經(jīng)理辯解道：。沈經(jīng)理辯解道：“如果減少訂貨量的話，如果減少訂貨量的話，得不到折扣得不到折扣，而且由于無(wú)法滿足顧客的訂單而導(dǎo)致大缺貨賠償也不少。，而且由于無(wú)法滿足顧客的訂單而導(dǎo)致大缺貨賠償也不少?！蔽目偽目傆终业接终业絺}(cāng)庫(kù)儲(chǔ)經(jīng)理倉(cāng)庫(kù)儲(chǔ)經(jīng)理了解情況，儲(chǔ)經(jīng)理說(shuō)：了解

16、情況，儲(chǔ)經(jīng)理說(shuō)：“像牛奶等每周進(jìn)貨一次，但有時(shí)貨品的需求量像牛奶等每周進(jìn)貨一次，但有時(shí)貨品的需求量 很大，到周五開(kāi)始缺貨，我經(jīng)常跟采購(gòu)部說(shuō)要多進(jìn)貨，但他們說(shuō)很大，到周五開(kāi)始缺貨，我經(jīng)常跟采購(gòu)部說(shuō)要多進(jìn)貨，但他們說(shuō)不多進(jìn)了。另外，那些藍(lán)色標(biāo)記的貨架存放冷門商品，需求量少不多進(jìn)了。另外，那些藍(lán)色標(biāo)記的貨架存放冷門商品，需求量少，周轉(zhuǎn)慢，雖三周左右進(jìn)一次貨，但現(xiàn)在仍剩下，周轉(zhuǎn)慢，雖三周左右進(jìn)一次貨，但現(xiàn)在仍剩下80%80%左右，有的左右，有的過(guò)了保質(zhì)期，只有扔掉。過(guò)了保質(zhì)期，只有扔掉?！蔽目偽目偩驼业骄驼业讲少?gòu)部柴經(jīng)理采購(gòu)部柴經(jīng)理詢問(wèn)商品采購(gòu)量是怎么決定的。詢問(wèn)商品采購(gòu)量是怎么決定的。 柴經(jīng)理柴經(jīng)理

17、：“通常根據(jù)通常根據(jù)營(yíng)銷部營(yíng)銷部每周的銷售記錄來(lái)預(yù)測(cè)下周的需求每周的銷售記錄來(lái)預(yù)測(cè)下周的需求量，當(dāng)然，如果某些產(chǎn)品訂貨數(shù)量足夠多的話，能夠享受供應(yīng)商量，當(dāng)然，如果某些產(chǎn)品訂貨數(shù)量足夠多的話，能夠享受供應(yīng)商給我們的價(jià)格折扣，那么我們會(huì)適當(dāng)?shù)乇阮A(yù)測(cè)比率數(shù)目增加一些給我們的價(jià)格折扣，那么我們會(huì)適當(dāng)?shù)乇阮A(yù)測(cè)比率數(shù)目增加一些”文總文總又問(wèn)：又問(wèn)：“像牛奶等，為什么老是缺貨？像牛奶等，為什么老是缺貨？”柴經(jīng)理柴經(jīng)理解釋道：解釋道：“營(yíng)銷部反映客戶要求較高，營(yíng)銷部反映客戶要求較高，希望是最新鮮的，一旦超過(guò)三天，只有半價(jià)銷售希望是最新鮮的，一旦超過(guò)三天，只有半價(jià)銷售. .財(cái)務(wù)部門財(cái)務(wù)部門要求我們盡量避免這種不

18、必要的損失，要求我們盡量避免這種不必要的損失，我還敢一次訂很多貨？我還敢一次訂很多貨？” 文總文總問(wèn)：?jiǎn)枺骸盀槭裁床欢嘤啂状呜?？為什么不多訂幾次貨？”柴?jīng)理柴經(jīng)理說(shuō)：說(shuō)：“訂貨次數(shù)增加，增加訂貨成本訂貨次數(shù)增加，增加訂貨成本訂貨成本訂貨成本，而且會(huì)增加部門的工作，而且會(huì)增加部門的工作量，單是加班費(fèi)就很多，更不要提量，單是加班費(fèi)就很多，更不要提財(cái)務(wù)部門財(cái)務(wù)部門強(qiáng)調(diào)降低運(yùn)營(yíng)成強(qiáng)調(diào)降低運(yùn)營(yíng)成本。本。 根據(jù)過(guò)去的銷售量來(lái)訂貨，有時(shí)銷售部穩(wěn)定，會(huì)引起缺貨根據(jù)過(guò)去的銷售量來(lái)訂貨，有時(shí)銷售部穩(wěn)定，會(huì)引起缺貨；另外；另外營(yíng)銷部門營(yíng)銷部門會(huì)不定期做促銷活動(dòng)，使得產(chǎn)品很暢銷，但會(huì)不定期做促銷活動(dòng)，使得產(chǎn)品很暢銷，

19、但不通知我們促銷產(chǎn)品該進(jìn)多少，結(jié)果反而引起了商品的短缺不通知我們促銷產(chǎn)品該進(jìn)多少，結(jié)果反而引起了商品的短缺短缺短缺成本成本”. .二、存貨的成本二、存貨的成本存貨成本主要包括以下內(nèi)容：存貨成本主要包括以下內(nèi)容：（一）取得成本（一）取得成本 取得成本主要由存貨的取得成本主要由存貨的購(gòu)置和訂貨費(fèi)用購(gòu)置和訂貨費(fèi)用構(gòu)成。構(gòu)成。（二）儲(chǔ)存成本（二）儲(chǔ)存成本 儲(chǔ)存成本，即企業(yè)為持有存貨而發(fā)生的費(fèi)用。儲(chǔ)存成本，即企業(yè)為持有存貨而發(fā)生的費(fèi)用。（三）缺貨成本（三）缺貨成本 缺貨成本能否作為決策的相關(guān)成本，應(yīng)視企業(yè)是否允缺貨成本能否作為決策的相關(guān)成本，應(yīng)視企業(yè)是否允許出現(xiàn)存貨短缺的不同情形而定。許出現(xiàn)存貨短缺的不

20、同情形而定。（一）購(gòu)置成本（進(jìn)價(jià)）買價(jià)買價(jià)+ +購(gòu)置費(fèi)用購(gòu)置費(fèi)用 存貨的采購(gòu)成本的構(gòu)成存貨的采購(gòu)成本的構(gòu)成 包括運(yùn)輸費(fèi)、包裝費(fèi)、包括運(yùn)輸費(fèi)、包裝費(fèi)、保險(xiǎn)費(fèi)、倉(cāng)儲(chǔ)費(fèi)、運(yùn)輸保險(xiǎn)費(fèi)、倉(cāng)儲(chǔ)費(fèi)、運(yùn)輸途中合理?yè)p耗、入庫(kù)前途中合理?yè)p耗、入庫(kù)前的整理挑選費(fèi)、稅金等的整理挑選費(fèi)、稅金等注意注意： 存貨的購(gòu)置成本，在購(gòu)置批量決策中一般屬于存貨的購(gòu)置成本，在購(gòu)置批量決策中一般屬于無(wú)關(guān)成本無(wú)關(guān)成本； 如果供應(yīng)商采用如果供應(yīng)商采用“數(shù)量折扣數(shù)量折扣”等優(yōu)惠辦法，購(gòu)置成本即為決策等優(yōu)惠辦法，購(gòu)置成本即為決策的相關(guān)成本。的相關(guān)成本。購(gòu)置成本購(gòu)置數(shù)量購(gòu)置成本購(gòu)置數(shù)量單位購(gòu)置成本單位購(gòu)置成本=DU（二）訂貨成本(進(jìn)貨費(fèi)用進(jìn)貨費(fèi)

21、用)訂貨成本訂貨成本固定訂貨成本固定訂貨成本變動(dòng)訂貨成本變動(dòng)訂貨成本隨訂貨次數(shù)的變動(dòng)作正比例變動(dòng)的成本隨訂貨次數(shù)的變動(dòng)作正比例變動(dòng)的成本 為了維持一定的采購(gòu)能力而發(fā)生為了維持一定的采購(gòu)能力而發(fā)生的、各期金額比較穩(wěn)定的成本的、各期金額比較穩(wěn)定的成本決策相關(guān)成本決策相關(guān)成本KQDF 1變動(dòng)成本訂貨成本固定成本（三）儲(chǔ)存成本儲(chǔ)存成本儲(chǔ)存成本固定儲(chǔ)存成本固定儲(chǔ)存成本變動(dòng)儲(chǔ)存成本變動(dòng)儲(chǔ)存成本總額大小取決于存貨數(shù)量和儲(chǔ)存總額大小取決于存貨數(shù)量和儲(chǔ)存時(shí)間的成本時(shí)間的成本總額穩(wěn)定，與儲(chǔ)存存貨數(shù)量和儲(chǔ)總額穩(wěn)定，與儲(chǔ)存存貨數(shù)量和儲(chǔ)存時(shí)間無(wú)關(guān)的成本存時(shí)間無(wú)關(guān)的成本決策相關(guān)成本決策相關(guān)成本cKQF22變動(dòng)成本儲(chǔ)存成本

22、固定成本（四）缺貨成本 由于存貨數(shù)量不能及時(shí)滿足生產(chǎn)和銷售的需要而給公由于存貨數(shù)量不能及時(shí)滿足生產(chǎn)和銷售的需要而給公司帶來(lái)的損失。司帶來(lái)的損失。存貨總成本存貨總成本= =購(gòu)置成本訂貨成本儲(chǔ)存成本缺貨成本購(gòu)置成本訂貨成本儲(chǔ)存成本缺貨成本sCTCKQFKQDFDUTC221文總文總繼續(xù)問(wèn)到：繼續(xù)問(wèn)到：“那么堆積在貨架上的商品是怎么回事？那么堆積在貨架上的商品是怎么回事？”柴經(jīng)理柴經(jīng)理回答：回答：“有些商品保質(zhì)期比較長(zhǎng)，反正倉(cāng)庫(kù)也夠大有些商品保質(zhì)期比較長(zhǎng)，反正倉(cāng)庫(kù)也夠大，而且一次進(jìn)貨量大的話，不僅可以減少訂貨次數(shù)，降，而且一次進(jìn)貨量大的話，不僅可以減少訂貨次數(shù)，降低訂貨成本，還可以享受價(jià)格折扣，降低

23、銷售成本，這低訂貨成本，還可以享受價(jià)格折扣，降低銷售成本，這點(diǎn)，已經(jīng)請(qǐng)示過(guò)點(diǎn)，已經(jīng)請(qǐng)示過(guò)財(cái)務(wù)部門財(cái)務(wù)部門了了”文總文總問(wèn)問(wèn)財(cái)務(wù)沈經(jīng)理財(cái)務(wù)沈經(jīng)理：“對(duì)于對(duì)于折扣折扣策略，是否對(duì)公司很有利策略，是否對(duì)公司很有利？”沈經(jīng)理沈經(jīng)理：“銷售折扣對(duì)我們很重要，銷售折扣對(duì)我們很重要，3030萬(wàn)的萬(wàn)的 訂貨，訂貨，9 9折的折的話就可以節(jié)省話就可以節(jié)省3 3萬(wàn)萬(wàn)”儲(chǔ)經(jīng)理儲(chǔ)經(jīng)理反駁到：反駁到：“可是貨物占了大部分倉(cāng)庫(kù)空間，加上很可是貨物占了大部分倉(cāng)庫(kù)空間，加上很大一部分人力花在整理保管上，也增加了成本。大一部分人力花在整理保管上，也增加了成本。”儲(chǔ)經(jīng)理儲(chǔ)經(jīng)理對(duì)對(duì)沈經(jīng)理沈經(jīng)理說(shuō)道：說(shuō)道：“為了享受商業(yè)折扣，導(dǎo)致過(guò)

24、度訂貨，為了享受商業(yè)折扣，導(dǎo)致過(guò)度訂貨，造成浪費(fèi)造成浪費(fèi)”沈經(jīng)理沈經(jīng)理反駁道：反駁道：“即使我們放棄享受商業(yè)折扣，完全按照銷售預(yù)即使我們放棄享受商業(yè)折扣，完全按照銷售預(yù)測(cè)來(lái)訂貨，就能保證存貨不會(huì)壞掉？測(cè)來(lái)訂貨，就能保證存貨不會(huì)壞掉？” 結(jié)果這幾個(gè)部門負(fù)責(zé)人互相指責(zé)，辦公室亂作一團(tuán)。結(jié)果這幾個(gè)部門負(fù)責(zé)人互相指責(zé)，辦公室亂作一團(tuán)。文總文總的頭越的頭越來(lái)越大來(lái)越大他該怎么辦？他該怎么辦？ 意見(jiàn)意見(jiàn)1.1.嘉農(nóng)公司的訂貨策略師采用定期訂貨方式，是造成嘉農(nóng)公司的訂貨策略師采用定期訂貨方式，是造成其存貨成本居高不下的原因。定期訂貨雖成本較低其存貨成本居高不下的原因。定期訂貨雖成本較低，管理方便，但需要合理

25、確定訂貨量、訂貨頻率和，管理方便，但需要合理確定訂貨量、訂貨頻率和訂貨點(diǎn)。訂貨點(diǎn)。采取經(jīng)濟(jì)訂貨批量法采取經(jīng)濟(jì)訂貨批量法2.2.應(yīng)用應(yīng)用ABCABC方法來(lái)管理存貨。按照存貨的消耗速度把方法來(lái)管理存貨。按照存貨的消耗速度把產(chǎn)品分為簡(jiǎn)單的產(chǎn)品分為簡(jiǎn)單的ABCABC類，每類產(chǎn)品給定一個(gè)訂貨周類，每類產(chǎn)品給定一個(gè)訂貨周期或安全庫(kù)存量。期或安全庫(kù)存量。ABCABC法三、存貨的控制方法三、存貨的控制方法（一）（一）ABC分類法分類法（二）經(jīng)濟(jì)訂貨批量模型（二）經(jīng)濟(jì)訂貨批量模型（三）再訂貨點(diǎn)、訂貨提前期和保險(xiǎn)儲(chǔ)備（三）再訂貨點(diǎn)、訂貨提前期和保險(xiǎn)儲(chǔ)備 （一）（一）ABCABC分類法分類法 ABC分析法是對(duì)存貨各

26、項(xiàng)目（如原材料、在產(chǎn)品、產(chǎn)分析法是對(duì)存貨各項(xiàng)目（如原材料、在產(chǎn)品、產(chǎn)成品等）按種類、品種或規(guī)格分清主次，重點(diǎn)控制的方法。成品等）按種類、品種或規(guī)格分清主次，重點(diǎn)控制的方法。 ABC分析法的操作步驟：分析法的操作步驟： （1 1）計(jì)算每一種存貨在一定期間內(nèi)（通常為）計(jì)算每一種存貨在一定期間內(nèi)（通常為1 1年）的資年）的資金占用額；金占用額； （2 2）計(jì)算每一種存貨資金占用額占全部資金占用額的百）計(jì)算每一種存貨資金占用額占全部資金占用額的百分比，并按分比，并按大小順序排列大小順序排列，編成表格；，編成表格；（金額（金額 7 7：2 2：1 1）( (數(shù)數(shù)量量 1 1：2 2：7)7)（3 3）將

27、存貨進(jìn)行分類）將存貨進(jìn)行分類類類 別別占存貨項(xiàng)目的比重占存貨項(xiàng)目的比重占資本耗用總額占資本耗用總額A 類類B 類類C 類類 5%20% 20%30% 60%70%60%80% 15%30% 5%15%（4 4）對(duì)存貨分類管理和控制）對(duì)存貨分類管理和控制類類 別別管理方式管理方式A 類類B 類類C 類類 重點(diǎn)規(guī)劃和控制重點(diǎn)規(guī)劃和控制 次重要管理次重要管理 一般管理一般管理【例例】某公司生產(chǎn)所需某公司生產(chǎn)所需20種材料，共占用材料資金種材料，共占用材料資金100萬(wàn)元。其中：萬(wàn)元。其中：A類材料類材料2件（件（10%的比重），價(jià)值量占用的比重），價(jià)值量占用60%；B類類4種（種（20%比比重），價(jià)值

28、量占用重），價(jià)值量占用20%，C類材料類材料14種（種（70%比重），價(jià)值量占用比重），價(jià)值量占用20%。存貨。存貨ABC分析法具體如圖分析法具體如圖9-7所示。所示。( (二二) )經(jīng)濟(jì)訂貨批量模型經(jīng)濟(jì)訂貨批量模型 經(jīng)濟(jì)訂貨批量經(jīng)濟(jì)訂貨批量是指既能滿足生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)需是指既能滿足生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)需要，又能使存貨費(fèi)用達(dá)到最低的一次采購(gòu)批要，又能使存貨費(fèi)用達(dá)到最低的一次采購(gòu)批量。量。 經(jīng)濟(jì)批量基本模型的經(jīng)濟(jì)批量基本模型的假設(shè)條件：假設(shè)條件： 經(jīng)濟(jì)批量基本模型的經(jīng)濟(jì)批量基本模型的假設(shè)條件假設(shè)條件（1 1）企業(yè)能夠企業(yè)能夠及時(shí)及時(shí)補(bǔ)充存貨，既需要訂貨時(shí)便可立即取得存貨補(bǔ)充存貨，既需要訂貨時(shí)便可立即取得存貨。（2

29、2）能能集中集中到貨，而不是陸續(xù)入貨到貨，而不是陸續(xù)入貨。（3 3）不允許缺貨不允許缺貨，即無(wú)缺貨成本。即無(wú)缺貨成本。（4 4）需求量需求量穩(wěn)定穩(wěn)定，并且能預(yù)測(cè)，即并且能預(yù)測(cè)，即D D為已知常量。為已知常量。（5 5）存貨存貨單價(jià)不變單價(jià)不變，不考慮現(xiàn)金折扣，即不考慮現(xiàn)金折扣，即U U為已知常量。為已知常量。（6 6）企業(yè)現(xiàn)金充足，企業(yè)現(xiàn)金充足，不會(huì)因現(xiàn)金短缺不會(huì)因現(xiàn)金短缺而影響進(jìn)貨。而影響進(jìn)貨。（7 7）所需存貨市場(chǎng)供應(yīng)充足，不會(huì)因買不到需要的存貨而影響其所需存貨市場(chǎng)供應(yīng)充足，不會(huì)因買不到需要的存貨而影響其他。他。n在上述假設(shè)的基礎(chǔ)上，則在上述假設(shè)的基礎(chǔ)上，則 TC大小取決于大小取決于Q。為

30、了求出。為了求出TC的極小值，對(duì)其的極小值，對(duì)其進(jìn)行求導(dǎo)演算，可得出下列公式：進(jìn)行求導(dǎo)演算，可得出下列公式：CKKDQ2QQ經(jīng)濟(jì)訂貨批量經(jīng)濟(jì)訂貨批量DD年需要量年需要量U U 單價(jià)單價(jià)KK每批訂貨成本每批訂貨成本K KC C每件年儲(chǔ)存成本每件年儲(chǔ)存成本其中F1、F2、D、U為常量。CKQFKQDFDUTC221上述基本模型還可以演變?yōu)槠渌问剑荷鲜龌灸Ｐ瓦€可以演變?yōu)槠渌问剑篕DKQDNC2)1 (每年最佳訂貨次數(shù)cKDKTC2)2(Q存貨相關(guān)總成本）（N360T)4(最佳訂貨周期UK*2KDI)3(C經(jīng)濟(jì)訂貨占用資金 存貨決策的目的：存貨決策的目的： 找出使訂貨成本和儲(chǔ)存成本合計(jì)數(shù)最低的訂貨批量，即經(jīng)找出使訂貨成本和儲(chǔ)存成本合計(jì)數(shù)最低的訂貨批量，即經(jīng)濟(jì)訂貨批量。濟(jì)訂貨批量。存在數(shù)量折扣的條件存在數(shù)量折扣的條件存貨相在總成本存貨相在總成本購(gòu)置成本變動(dòng)訂貨成本變動(dòng)儲(chǔ)存成本購(gòu)置成本變動(dòng)訂貨成本變動(dòng)儲(chǔ)存成本具體步驟：具體步驟：1、按照基本經(jīng)濟(jì)批量模