最新證券投資基金模擬試題與答案(共8頁).doc

1、2008年最新證券投資基金模擬試題及參考答案一、選擇題1。按照對未來股利支付的不同假定，股利貼現(xiàn)模型可以分為很多類型。下列表述中不屬于股利貼現(xiàn)模型的是（）。A：現(xiàn)值增長模型對B：固定增長模型錯(cuò)C：三階段股利貼現(xiàn)模型錯(cuò)D：隨機(jī)股利貼現(xiàn)模型錯(cuò)2。以下關(guān)于基金管理公司辦事處說法正確的是（）。A：辦事處不得從事經(jīng)營性活動對B：辦事處經(jīng)公司授權(quán)可以從事公司經(jīng)營范圍以內(nèi)的經(jīng)營性活動錯(cuò)C：辦事處經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)可以從事公司經(jīng)營范圍以內(nèi)的經(jīng)營性活動錯(cuò)D：辦事處的法律責(zé)任有公司承擔(dān)對3。利率期限結(jié)構(gòu)的完全預(yù)期理論認(rèn)為（）。A：流動溢價(jià)是對投資者承擔(dān)額外的流動性風(fēng)險(xiǎn)的補(bǔ)償錯(cuò)B：遠(yuǎn)期利率是對未來短期利率的無偏差的估

2、計(jì)值對C：市場對未來利率變動方向的預(yù)期會反映在利率曲線的斜率上對D：利率曲線的斜率為負(fù)時(shí)，市場預(yù)期短期利率會下降對4。關(guān)于基金托管人的內(nèi)部控制，下列哪項(xiàng)說法是錯(cuò)誤的（）。A：基金托管人必須將自有資產(chǎn)與基金資產(chǎn)嚴(yán)格分開錯(cuò)B：基金托管人應(yīng)以自己名義代基金開立賬戶對C：基金托管人應(yīng)行嚴(yán)格的崗位分離制度錯(cuò)D：基金托管人應(yīng)建立會計(jì)復(fù)核制度錯(cuò)5。假設(shè)上證A:股指數(shù)上周上漲了10%，本周下跌了10%，下列說法正確的是（）。A：兩周累計(jì)收益率為零錯(cuò)B：兩周累計(jì)上漲1%錯(cuò)C：周累計(jì)下跌1%對D：兩周累計(jì)收益率無法計(jì)算錯(cuò)6。證券投資基金資產(chǎn)依其形態(tài)的不同分為（）。A：現(xiàn)金類資產(chǎn)對B：證券類資產(chǎn)對C：其他類資產(chǎn)對D

3、：固定資產(chǎn)錯(cuò)7。基金托管人內(nèi)部控制的目標(biāo)是（）。A：保證基金保值增值錯(cuò)B：保證托管資產(chǎn)的安全完整對C：維護(hù)持有人的權(quán)益對D：保障基金托管業(yè)務(wù)安全、有效、穩(wěn)健運(yùn)行對8。依照證券投資基金法的規(guī)定，封閉式基金轉(zhuǎn)為開放式基金應(yīng)當(dāng)召開基金份額持有人大會審議，并取得參加大會的基金份額持有人所持表決權(quán)的（）以上通過。A：30%錯(cuò)B：50%錯(cuò)C：1/3錯(cuò)D：2/3對9。根據(jù)證券投資基金法的規(guī)定，封閉式基金成立的條件包括（）。A：基金份額總額超過核準(zhǔn)的最低募集份額總額錯(cuò)B：基金份額總額達(dá)到核準(zhǔn)規(guī)模的60%以上錯(cuò)C：基金份額總額達(dá)到核準(zhǔn)規(guī)模的80%以上對D：基金份額持有人人數(shù)達(dá)到10000人以上錯(cuò)10。如果證券市

4、場是有效市場，那么這個(gè)市場的特征是（）。A：未來事件能夠被準(zhǔn)確地預(yù)測錯(cuò)B：價(jià)格能夠反映所有相關(guān)信息對C：證券價(jià)格由于不可辨別的原因而變化錯(cuò)D：價(jià)格不起伏錯(cuò)11。在預(yù)測到股票市場將進(jìn)入繁榮期時(shí)，基金經(jīng)理通常會（）。A：降低基金的現(xiàn)金持有比例對B：提高基金組合的貝塔值對C：提高基金組合的貝塔值對D：降低基金組合的貝塔值錯(cuò)12。發(fā)達(dá)國家的證券投資基金分類包括（）。A：股票基金對B：債券基金對C：混合基金對D：貨幣市場基金對13。關(guān)于證券投資組合的方差，以下描述中正確的是（）。A：投資組合的方差等于組合中各證券的方差的加權(quán)平均數(shù)。錯(cuò)B：方差等于組合中各證券的方差的加權(quán)平均數(shù)。錯(cuò)C：投資組合的方差與組合

5、中各證券的方差和權(quán)重均有關(guān)。對D：投資組合的方差與組合中各證券間的相關(guān)系數(shù)有關(guān)。對14。戰(zhàn)術(shù)性資產(chǎn)配置與戰(zhàn)略性配置相比（）。A：對投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力和風(fēng)險(xiǎn)偏好的認(rèn)識和假設(shè)不同對B：對投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力和風(fēng)險(xiǎn)偏好的認(rèn)識和假設(shè)相同錯(cuò)C：對資產(chǎn)管理人把握資產(chǎn)投資權(quán)益變化的能力要求相同錯(cuò)D：對資產(chǎn)管理人把握資產(chǎn)投資收益變化的能力要求不同對15。根據(jù)證券投資基金法的規(guī)定，“復(fù)核、審查基金資產(chǎn)凈值和單位基金資產(chǎn)凈值”的職責(zé)應(yīng)該由（）承擔(dān)。A：基金管理人錯(cuò)B：基金注冊登記人錯(cuò)C：基金托管人對D：基金代銷人錯(cuò)16。證券投資基金會計(jì)核算計(jì)量屬性為（）。A：加權(quán)成本錯(cuò)B：非歷史成本錯(cuò)C：公允價(jià)值對D：最近的交

6、易成本錯(cuò)17。下列關(guān)于封閉式基金的募集、交易的陳述正確的有（）。A：封閉式基金的募集是一次性的對B：一般由證券公司作為承銷機(jī)構(gòu)對C：造交易所上市交易對D：通過證券公司進(jìn)行委托買賣對18。其他情況不變時(shí)，當(dāng)基金的分散程度提高時(shí)，基金的特瑞諾指數(shù)會（）。A：變大錯(cuò)B：變小錯(cuò)C：不變對D：無法判斷錯(cuò)19。內(nèi)部控制必須隨著有關(guān)法律、法規(guī)的調(diào)整、經(jīng)營方針、經(jīng)營理念等外部環(huán)境的變化及時(shí)修改或完善體現(xiàn)的是制定內(nèi)部控制制度的（）原則。A：合法合規(guī)性錯(cuò)B：全面性錯(cuò)C：審慎性錯(cuò)D：適時(shí)性對20。積極型股票投資戰(zhàn)略的重要標(biāo)志之一是（）。A：指數(shù)化投資錯(cuò)B：長期持有錯(cuò)C：時(shí)機(jī)抉擇對D：以上都不是錯(cuò)21。證券投資組合的

7、期望收益率等于組合中各證券期望收益率的加權(quán)平均值，其中對權(quán)數(shù)的描述正確的是（）。A：所使用的權(quán)數(shù)是組合中各證券的期望收益率錯(cuò)B：所使用的權(quán)數(shù)是組合中各證券未來收益率的概率分布錯(cuò)C：所使用的權(quán)數(shù)是組合中各證券的投資比例對D：所使用的權(quán)數(shù)可以是正，也可以為負(fù)對22。上市公告書中的基金財(cái)務(wù)資料報(bào)告期間終止日距上市交易日不得超過（）日。A：A5錯(cuò)B：30對C：60錯(cuò)D：90錯(cuò)23 。 投資風(fēng)險(xiǎn)控制措施基金公司內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制制度包含內(nèi)容（）A：按規(guī)定的投資比例進(jìn)行投資對B：堅(jiān)持獨(dú)立性原則對C：堅(jiān)持集中交易制度對D：內(nèi)部信息控制制度對24。屬于風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整收益率的指標(biāo)包括（）。A：夏普指數(shù)對B：詹森指數(shù)對C：特

8、瑞諾指數(shù)對D：信息比率對25。影響各類資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)收益狀況以及相關(guān)關(guān)系的資本市場環(huán)境因素包括（）。A：通貨膨脹對B：利率變化對C：經(jīng)濟(jì)周期波動對D：監(jiān)管對26。深證基金指數(shù)的發(fā)布日為（）。A：2000年5月8日錯(cuò)B：2000年6月9日錯(cuò)C：2000年6月30日錯(cuò)D：2000年7月3日對27。依據(jù)證券投資基金法的規(guī)定，封閉式基金招募說明書應(yīng)當(dāng)包括下列（）內(nèi)容。A：基金募集申請的核準(zhǔn)文件名稱和核準(zhǔn)日期對B：基金份額的發(fā)售日期和期限對C：基金份額的發(fā)售方式和發(fā)售機(jī)構(gòu)對D：基金合同和基金托管協(xié)議的主要內(nèi)容對28。 下列（）情形不可以暫?；鸸乐怠：法定節(jié)假日錯(cuò)B：證券交易所暫停營業(yè)錯(cuò)C：因不可抗力導(dǎo)致

9、基金管理人和托管人無法準(zhǔn)確評估基金資產(chǎn)價(jià)值錯(cuò)D：基金公布年報(bào)對29。以下關(guān)于封閉式基金和開放式基金說法正確的是（）。A：封閉式基金一般有固定的存續(xù)期限對B：開放式基金一般沒有固定的存續(xù)期限對C：封閉式基金投資人少錯(cuò)D：開放式基金投資人多錯(cuò)30。在我國，對（）從證券市場中取得的收入，包括買賣股票、債券的差價(jià)收入，股票的股息、紅利收入，債券 利息收入及其他收入，暫不懲上企業(yè)所得稅。A：非銀行金融機(jī)構(gòu)錯(cuò)B：企業(yè)錯(cuò)C：基金對D：基金公司錯(cuò)31。假設(shè)某基金第一收益率為5%，第二年的收益率也是5%，其年幾何平均收益率（）。A：小于5%對B：等于5%錯(cuò)C：大于5%錯(cuò)D：無法判斷錯(cuò)32。證券投資基金份額持有人

10、大會形成的決議須按規(guī)定報(bào)送有關(guān)機(jī)構(gòu)備案或批準(zhǔn)，這個(gè)機(jī)構(gòu)是（）。A：中國證監(jiān)會對B：持有人大會錯(cuò)C：主要發(fā)起人錯(cuò)D：基金管理公司錯(cuò)33。下列關(guān)于成長型、收入型和平衡型基金的陳述正確的是（）。A：成長型基金風(fēng)險(xiǎn)大、收益高對B：收入型基金風(fēng)險(xiǎn)小、收益較低對C：平衡型基金風(fēng)險(xiǎn)收益介于成長型，收入型基金之間對D：成長型基金的收益可能低于收入型基金對34。上證基金指數(shù)的發(fā)布日為（）。A：2000年5月8日錯(cuò)B：2000年6月9日對C：2000年6月30日錯(cuò)D：2000年7月3日錯(cuò)35。主動型基金和波動型基金劃分的主要依據(jù)是（）。A：依據(jù)基金的組織形式不同錯(cuò)B：依據(jù)基金的投資對象不同錯(cuò)C：依據(jù)基金的投資目標(biāo)

11、不同錯(cuò)D：依據(jù)基金的投資理念不同對36。影響封閉式基金交易價(jià)格的因素有（）。A：基金名稱錯(cuò)B：利率變化對C：基金資產(chǎn)凈值對D：市場供求關(guān)系對37。根據(jù)有關(guān)規(guī)定，形式主義式證券投資基金在（）要公布一次基金資產(chǎn)的凈值。A：每個(gè)交易日對B：每周錯(cuò)C：每個(gè)月錯(cuò)D：每個(gè)季度錯(cuò)38。基金管理公司必須以（）為會計(jì)核算主體。A：所管理基金總體錯(cuò)B：所管理的每個(gè)基金對C：所投資的上市公司錯(cuò)D：公司自身資產(chǎn)錯(cuò)39。以下符合證券投資基金基本內(nèi)涵的有（）。A：通過發(fā)行基金單位向投資人募集資金對B：有規(guī)定的投資組合和投資限制對C：投資操作與財(cái)產(chǎn)保管相互分離對D：基金資產(chǎn)按照規(guī)定的投資方向進(jìn)行投資對40。市場時(shí)機(jī)選擇者試

12、圖維持資產(chǎn)組合的（）。A：貝塔值固定錯(cuò)B：貝塔值變動對C：阿爾法值變動錯(cuò)D：貝塔值為零錯(cuò)41。從資產(chǎn)配置的角度看，恒定混合策略適用于有長期計(jì)劃水平并滿足于戰(zhàn)略性資產(chǎn)配置的投資者，在市場行 情發(fā)生變化時(shí)通常調(diào)整資產(chǎn)配置的比例。錯(cuò)42。債券投資者的稅收狀況將影響其稅后收益率，其中包括所得稅收和資本利得稅。對43。目前我國的基金直接在中國證券登記結(jié)算公司開立清算備付金賬戶并進(jìn)行資金結(jié)算。錯(cuò)44。過去的表現(xiàn)并不代表未來的表現(xiàn)，因此對基金績效的事后衡量是無用的。對45?；鸸芾砉緧徫环蛛x制度包括投資與交易、交易與清算、基金會計(jì)與公司會計(jì)等重要崗位的分離。對46。跟蹤誤差是衡量資產(chǎn)管理人管理績效的指標(biāo)。

13、對47。證券投資基金監(jiān)管是指監(jiān)管部門運(yùn)用法律的、經(jīng)濟(jì)的以及必要的行政手段，對基金參與者的行為進(jìn)行的監(jiān)督和管理。對48?；鹜泄苜M(fèi)是托管人在投資人申購基金時(shí)向投資人直接收取的。錯(cuò)49。證券組合管理就是力爭將期望收益率最大的一組證券組合在一起，以實(shí)現(xiàn)投資組合的優(yōu)化。錯(cuò)50。對投資者從基金分配中獲得的儲蓄存款利息以及買賣股票價(jià)差收入征收所得稅。錯(cuò)51。買賣雙方對價(jià)格的認(rèn)同程度可以通過成交量的大小來確認(rèn)。成交量大，則認(rèn)同程度大；成交量小，則認(rèn)同程度小。對52?；鸸芾砉尽⒒鸫N機(jī)構(gòu)向投資人提供專業(yè)基金投資咨詢服務(wù)的工作人員應(yīng)該具備相應(yīng)的投資咨詢和基金從業(yè)資格。錯(cuò)53。根據(jù)規(guī)定，更換基金管理人須經(jīng)持有人大會通過，但更換基金托管人無須經(jīng)持有人大會通過。錯(cuò)54。反映任意證券組合的期望收益率和總風(fēng)險(xiǎn)水平之間均衡關(guān)系的模型是證券市場線。對55。目前，我國對商業(yè)銀行所從事的基金業(yè)務(wù)的監(jiān)管職責(zé)僅由中國證監(jiān)會行使。錯(cuò)56。完全預(yù)期理論認(rèn)為，利率期限結(jié)構(gòu)完全取決于未來即期利率的市場