投資經濟學復習資料

1、投資經濟學復習要點第一章導論一投資的基本概念投資是投資主體為了獲得預期的效益目標，而投入資金，并將其轉換成實物資產、金融資產或知識資產的行為或過程。有以下幾層含義：1、投資活動是投資主體的經濟行為;2、投資活動是投資主體為了獲得預期效益目標的經濟行為;3、投資的載體或工具一一資金;4、投資所轉化的資產形態(tài)：實物資產、無形資產、金融資產；5、投資是投資主體的一種經濟行為或過程二投資的分類按照投資的方式（資金的轉化形式），可以將投資分為直接投資和間接投資直接投資類中,按照資金的用途不同可將其分為：? 固定資產投資一一投入資金用于購置和建造固定資產。固定資產投資按照固定資產再生產的方式不同，又可分為

2、基本建設投資和更新改造投資。? 流動資產投資一一是指投資主體為啟動投資項目而購置或墊支流動資產的行為和過程。間接投資類中,可分為：? 信用投資包括 信貸投資和信托投資。間接投資主體進行信用投資，是換取了借據或信托受益權證書；? 證券投資包括債券投資和股票投資。間接投資主體進行證券投資，是換取了有價證券2、按投資項目的用途分為生產性投資與非生產性投資。3、按投資目的不同，分為：4、按投資的費用構成或內容分類，分為建筑安裝工程、設備及工器具購置、其他費用構成的投資。5、按投資資金的來源分類，分為財政投資、金融機構貸款投資、自籌投資、利用外資。6、按投資項目的建設規(guī)模分為大、中和小型項目投資。7、按

3、投資項目的產品性質和行業(yè)的差別分為競爭性、基礎性和公益性項目投資。8、按投資對象的形態(tài)分為有形資產投資和無形資產投資三投資的特點? 投資領域的廣闊性和復雜性；? 投資活動的墊付性；? 投資周期的長期性；三個階段（投資決策期、投資建設期、投資回收期）? 投資實施的連續(xù)性和波動性；? 投資收益的風險性一一每一投資項目都存在著使收益落空甚至喪失本金的風險。第二章投資項目決策一可行性研究的內容1、含義：是在項目擬建之前，通過對與項目有關的市場、資源、工程技術、經濟和社會等方面的問題進行全面分析、 論證和評價，從而確定項目是否可行或選擇最佳實施方案的一項工作主要包括：投資必要性技術的可行性 財務可行性

4、組織可行性 經濟可行性 社會可行性方面二 可行性研究的階段劃分：初步可行性研究 詳細可行性研究 項目評估第三章市場分析一市場分析的作用1確定項目的生產規(guī)模 2確定項目的投資規(guī)模 3確定產品方案4為財務分析打下基礎 5有 利于市場風險分析市場預測方法? 定性方法：專家會議法、德爾菲法、類推預測法等;? 定量方法：時間序列預測法（移動平均法、指數平滑法、趨勢外推法）和因果分析 法（回歸分析法、消費系數法和彈性系數法等第四章投資規(guī)模一最小投資規(guī)模的制約因素 ：國家產業(yè)政策因素；工藝設備因素；經濟效益因素二 最大投資規(guī)模的制約因素 ：市場需求量因素（基礎），資金和基本投入物因素三制約因素1、國家經濟計

5、劃因素；2、國家產業(yè)政策因素；3、市場需求量因素（基礎）；4、工藝設備因素；5、資金和基本投入物因素； 6、專業(yè)化分工與協作條件因素；7、其他建設因素，如土地、交通、通信和環(huán)境保護等8、經濟效益因素四怎么確定投資規(guī)模五確定步驟1、初步確定規(guī)模區(qū)間；2、確定項目的起始規(guī)模；3、確定最大建設規(guī)模；4、制定項目不同規(guī)模投資方案；5、確定項目合理經濟的建設規(guī)模六確定規(guī)模的方法1、經驗法；2、規(guī)模效果曲線法；3、分步法；4、最小費用法；5、適者生存法；6、工程技 術法；7、專家咨詢法。七在現實生產中一般取合理經濟規(guī)模第六章投資地點的選擇一場址選擇的基本原則? 遵循國家的建設方針，滿足項目生產建設和職工生

6、活的要求；? 服從城市規(guī)劃的要求；? 自然條件能夠滿足項目建設的要求，并且有利于場區(qū)合理布置和安全運行；? 合理利用土地；? 有利于專業(yè)化協作；? 既考慮生產又方便生活；? 盡可能節(jié)約投資和生產經營費用；? 注意保護環(huán)境和生態(tài)平衡第七章項目工藝技術方案選擇一設備方案選擇采用的主要方法1、費用換算法，通過比較設備的壽命周期費用（設備購置費和營運費）來選擇設備的方法。1）年費用法；2）現值法:2、費用效率分析法主要考慮設備系統效率和設備壽命周期總費用之比值。確定設備系統效率一般可采用以下兩種方法：1）以一個綜合要素作為系統效率；2）以單項要素作為系統效率：步驟：?確定各單項要素所占權重；?計算單項

7、要素的權重值；?匯總各設備選型方案的要素權重值，以此數據作為系統效率值；?計算各方案的費用效率。第九章投資估算與資金籌措一投資估算的深度及要求1投資估算的深度? 機會研究階段：投資估算誤差率土30隊內；? 初步可行性研究階段：估算誤差土20 %以內；? 可行性研究階段：估算誤差土 10%以內；? 評估階段：估算誤差土 10%以內2投資估算應達到以下要求：? 工程內容和費用構成齊全，計算合理，既不能重復計算，又不能提高或降低估算標 準，更不應高估冒算或漏項少算。? 如果選用指標與具體工程之間的標準或條件有差異時，應進行必要的換算或調整。? 估算精度要達到誤差率要求，應能滿足設計概算、施工圖預算和

8、項目管理的要求二總投資是指建設項目從前期準備工作開始到項目全部建成投產為止所發(fā)生的全部投資費用和生產期所需的全部流動資金，即由建設期和籌建期投入的建設投資和項目建成投產后所需的流動 資金兩大部分組成。根據資金保全原則和企業(yè)資產劃分的有關規(guī)定，項目在建成交付使用時，項目投入的全部資金分別形成固定資產、無形資產、遞延資產和流動資產。三建設項目投資的相關概念一|4期1Z和圖目備購宣糧慶冊nr?秋一電召安計聽.rfyF監(jiān)利貨膝fri*!：有耳左的醇十一岫蝕用出1在木與專讓賢 ，*.產用ZH用FW救iTT"0J". 品必印【施故at wjI伸日介FJi 通快E田6-1，蛆 口 ® 按畸出f魂石現 產 開士 /電I婦四工程建設其他費用的細分和新小結 工程建設其他費用，大體可分為三類。第一類指土地使用費；第二類指與工程建設有 關的其他費用；第三類指與未來企業(yè)生產經營有關的其他費用1） 土地使用費? 土地使用費 土地