工程可行性研究課程設(shè)計(jì)

1、0“小型7又孝城南學(xué)院CHENGNAN COLLEGE OF CUST公路項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)與決策分析課程設(shè)計(jì)學(xué)生姓名：於思浩學(xué) 號(hào)：2班 級(jí)：道路1203專業(yè)：道路工程院系：交通運(yùn)輸工程系指導(dǎo)教師：周嫻彭軍龍朱文喜楊玉勝戴聆春2014年12月目錄項(xiàng)目概況 3.項(xiàng)目名稱 3.線路及設(shè)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)3.評(píng)價(jià)依據(jù)和方法3.編制依據(jù) 3.評(píng)價(jià)方案設(shè)定4.計(jì)算期 4項(xiàng)目資金來(lái)源 4.交通量 4經(jīng)濟(jì)費(fèi)用效益分析（國(guó)民經(jīng)濟(jì)分析） 4.建設(shè)投資經(jīng)濟(jì)費(fèi)用計(jì)算4.資金籌措與分年度投資計(jì)劃 7.運(yùn)營(yíng)期經(jīng)濟(jì)費(fèi)用計(jì)算7.經(jīng)濟(jì)費(fèi)用效益分析指標(biāo)計(jì)算 8.國(guó)民經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)敏感性分析 8.財(cái)務(wù)分析 9.收費(fèi)收入計(jì)算9.資金來(lái)源與融資方案9.財(cái)

2、務(wù)費(fèi)用計(jì)算1.0.財(cái)務(wù)分析指標(biāo)計(jì)算1.0.清償能力分析1.1.盈利能力分析1.1.敏感分析 1.1.評(píng)價(jià)結(jié)論 1.2.項(xiàng)目概況項(xiàng)目名稱省道 1808線漣源至興化二級(jí)公路建設(shè)項(xiàng)目線路及設(shè)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)省道 1808線是連接漣源至興化的重要線路， 對(duì)發(fā)展當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)起著重要作用。本項(xiàng)目全線采用二級(jí)公路標(biāo)準(zhǔn)，設(shè)計(jì)速度為80Km/m本項(xiàng)目全長(zhǎng)為44.4Km,路基寬度為12m,路面為水泥混凝土路面。評(píng)價(jià)依據(jù)和方法編制依據(jù)本項(xiàng)目的經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)系以國(guó)家發(fā)改委、建設(shè)部 20061325 號(hào)文頒發(fā)的建設(shè)項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)方法與參數(shù) （第三版） 、交通運(yùn)輸部建標(biāo)2010106號(hào)文件頒發(fā)的公路建設(shè)項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)方法與參數(shù)和交通運(yùn)輸部交規(guī)劃

3、發(fā) 2010178 號(hào)文件 “關(guān)于印發(fā)公路建設(shè)項(xiàng)目可行性研究報(bào)告編制辦法的通知”為依據(jù)，評(píng)價(jià)模型參考公路投資優(yōu)化和改善可行性研究 ，即 Study of Prioritization of Highway Investments and ImprovingFeasibility Study Methodologies Pilot Study Report 確定。評(píng)價(jià)方案設(shè)定計(jì)算期本項(xiàng)目計(jì)劃2015年1月開(kāi)工，2016年12月竣工，建設(shè)期為2年項(xiàng)目資金來(lái)源本項(xiàng)目資金一部分由政府投資，一部分國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行貸款，資本金 比例不得低于總投資額的25%貸款利率在5%-8%L問(wèn)。交通量表1未來(lái)特征年交通量預(yù)

4、測(cè)結(jié)果路段名稱2017 年2022 年2027 年2037 年全線加權(quán)平均5259616472949556增長(zhǎng)率（）經(jīng)濟(jì)費(fèi)用效益分析（國(guó)民經(jīng)濟(jì)分析）建設(shè)投資經(jīng)濟(jì)費(fèi)用計(jì)算本項(xiàng)目估算總投資金額為：142928040元。具體經(jīng)費(fèi)數(shù)據(jù)見(jiàn)表2表2投資總估算表工程或費(fèi)用名稱估算金額（元）第一部分建筑安裝工程費(fèi)99,063,425一路基25,769,926一路面45,322,481二橋梁涵洞19,038,015五交叉工程及沿線設(shè)施2,043,871六施工技術(shù)裝備費(fèi)1,572,208七計(jì)劃利潤(rùn)2,101042八稅金2,101,042第二部分設(shè)備工具器具購(gòu)置費(fèi)28,586二辦公及生活用家具購(gòu)置費(fèi)28,586第三

5、部分其他基本建設(shè)費(fèi)用32,387,494一土地、育苗等補(bǔ)償費(fèi)和 安置補(bǔ)助費(fèi)14,607,246一建設(shè)單位管理費(fèi)4,773,797二建設(shè)項(xiàng)目前期工作費(fèi)2,729,926四專項(xiàng)評(píng)價(jià)(估)費(fèi)100,050五生產(chǎn)人員培訓(xùn)費(fèi)28,586六安全生產(chǎn)費(fèi)500,248七建設(shè)期貸款利息9,661,936第一、二、三部分費(fèi)用合計(jì)131,479505第四部分預(yù)備費(fèi)1價(jià)差預(yù)備費(fèi)02基本預(yù)備費(fèi)估算總金額142,928,040路線長(zhǎng)度(Km)44.4平均每公里造價(jià)3,219,100建設(shè)投資經(jīng)濟(jì)費(fèi)用為9.23億元，具體調(diào)整方法如下所述：人工費(fèi)計(jì)算人工的估算價(jià)格為16.78元/工日。由于本項(xiàng)目途經(jīng)革命老區(qū)，經(jīng)濟(jì)尚不發(fā) 達(dá)，當(dāng)

6、地勞動(dòng)力有富余，臨時(shí)工影子價(jià)格比估算價(jià)格要低， 但考慮到該項(xiàng)目主線 橋梁占線路比為33.81%,互通連接線橋梁占線路比為 38.03%,而技術(shù)勞力的影 子價(jià)格比估算價(jià)格要高，因此，根據(jù)項(xiàng)目所在地區(qū)綜合情況，確定技術(shù)工人與非 技術(shù)工人用工比例為4: 6,因此，影子人工換算系數(shù)取0.7。土地費(fèi)用計(jì)算本工程推薦方案須占用土地估算表見(jiàn)表3所示表3征地?cái)?shù)量及費(fèi)用表土地類型數(shù)量(畝)最佳代替用途年凈效益凈效益增長(zhǎng)率水田4512002.5%旱地508252.5%果園426502.5%魚(yú)塘308002.5%土地影子價(jià)格=土地機(jī)會(huì)成本+新增資源消耗LOGNBo(1 g) 11 (1 g) (1 i) i g其中

7、：LOG 土地機(jī)會(huì)成本;NB0基年土地的“最佳替代用途”的單位面積年凈效益（元/畝）；g 土地最好可行替代用途的年均凈效益增長(zhǎng)率；基年距開(kāi)工年年數(shù)；n項(xiàng)目占用土地的年限；i 社會(huì)折現(xiàn)率。本項(xiàng)目的的土地機(jī)會(huì)成本見(jiàn)表4表4 土地機(jī)會(huì)成本計(jì)算表土地類 型數(shù)量估算價(jià)格最佳替代用途年 凈效益（元/畝）凈效益 增長(zhǎng)率%估算費(fèi)用機(jī)會(huì)成本（力兀）水田451000012002.54500001.605545907旱地50100008252.55000001.103812811果園42100006502.54200000.8696707魚(yú)塘30100008002.53000001.070363938合計(jì)16710

8、0003475104.649393357土地的影子價(jià)格等于土地的機(jī)會(huì)成本加上土地轉(zhuǎn)變用途所導(dǎo)致的新增資源消耗。土地征收補(bǔ)償費(fèi)中土地及青苗補(bǔ)償費(fèi)按機(jī)會(huì)成本計(jì)算方法調(diào)整計(jì)算；對(duì)征地動(dòng)遷費(fèi)、安置補(bǔ)助費(fèi)和地上附著物補(bǔ)償費(fèi)等視為新增資源消耗，用影子價(jià)格換算系數(shù)1.1進(jìn)行調(diào)整；從土地征用費(fèi)中剔除 5%勺征地管理費(fèi)、耕地占用稅、土 地復(fù)耕費(fèi)等費(fèi)用。計(jì)算得土地影子價(jià)格為 1.17萬(wàn)元/畝。主要材料的影子價(jià)格和費(fèi)用本項(xiàng)目以影子價(jià)格為標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行調(diào)整的材料主要指工程中數(shù)目占有比重 大，而且價(jià)格明顯不合理的投入物和產(chǎn)出物，主要材料有原木、鋸材、 鋼材、水泥、砂石料及瀝青等。據(jù)本書(shū)第七章第三節(jié)，鋼材、木材、瀝 青等為可外

9、貿(mào)貨物，影子價(jià)格以口岸價(jià)為基礎(chǔ)進(jìn)行計(jì)算。掛牌匯率為l美元兌換6.8325元人民幣計(jì)算，影子匯率換算系數(shù)取1.08。水泥為具有 市場(chǎng)價(jià)格但非貿(mào)易貨物，以出廠價(jià)為基礎(chǔ)進(jìn)行計(jì)算。其它材料費(fèi)一般按 具有市場(chǎng)價(jià)格的非外貿(mào)貨物的影子價(jià)格來(lái)計(jì)算，其投資估算原則上不變，即影子價(jià)格換算系數(shù)為1.0 o按此參數(shù)取值計(jì)算出各主要材料的影子價(jià)格 見(jiàn) 表5扣除公路建設(shè)費(fèi)用中的稅金、國(guó)內(nèi)貸款利息等費(fèi)用最終匯總的建設(shè)期經(jīng)濟(jì)費(fèi)用資金籌措與分年度投資計(jì)劃項(xiàng)目資本金萬(wàn)元，占項(xiàng)目總投資的比例為25%余額萬(wàn)元申請(qǐng)國(guó)內(nèi)銀行貸款，占項(xiàng)目總投資的比例為75%本項(xiàng)目 2015年一月份開(kāi)工， 2016年 12 月份竣工，建設(shè)期為 2 年運(yùn)營(yíng)期

10、經(jīng)濟(jì)費(fèi)用計(jì)算（ 1）運(yùn)營(yíng)期財(cái)務(wù)費(fèi)用參考現(xiàn)有項(xiàng)目區(qū)域道路養(yǎng)護(hù)費(fèi)用的投入及管理費(fèi)用情況， 確定本項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)期財(cái)務(wù)費(fèi)用。 養(yǎng)護(hù)及管理費(fèi)用養(yǎng)護(hù)費(fèi)用：本項(xiàng)目通車第一年的養(yǎng)護(hù)財(cái)務(wù)費(fèi)用按5 萬(wàn)元/公里計(jì)算，項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)期內(nèi)按年5%遞增。公路通車運(yùn)營(yíng)后每8 年進(jìn)行一次大修，本項(xiàng)目大修費(fèi)按投資估算的15%計(jì)。管理費(fèi)用：擬定本項(xiàng)目通車第一年的養(yǎng)護(hù)財(cái)務(wù)費(fèi)用按400 萬(wàn)元/年，項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)期內(nèi)按年5%遞增。 大中修費(fèi)用每 10 年安排大修一次，大修費(fèi)用按投資估算的 15%計(jì)算，大修當(dāng)年不計(jì)日常養(yǎng)護(hù)費(fèi)。（ 2）運(yùn)營(yíng)期經(jīng)濟(jì)費(fèi)用計(jì)算方法按影子價(jià)格綜合換算系數(shù)， 調(diào)整后的建設(shè)投資經(jīng)濟(jì)費(fèi)用與財(cái)務(wù)費(fèi)用之比， 即取影子價(jià)格換算系數(shù)取1.23

11、。 將公路小修保養(yǎng)費(fèi)用， 大、 中修工程費(fèi)用及管理費(fèi)用調(diào)整為經(jīng)濟(jì)費(fèi)用。（ 3）殘值殘值取公路建設(shè)經(jīng)濟(jì)費(fèi)用的50%，以負(fù)值計(jì)入費(fèi)用。調(diào)整后經(jīng)濟(jì)費(fèi)用詳見(jiàn)表6。（ 4）經(jīng)濟(jì)費(fèi)用效益分析計(jì)算1) 社會(huì)折現(xiàn)率為 8%2) 汽車運(yùn)輸成本經(jīng)濟(jì)費(fèi)用效益分析指標(biāo)計(jì)算國(guó)民經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)指標(biāo)值計(jì)算以基本報(bào)表“項(xiàng)目投資基金費(fèi)用效益流量表”為基礎(chǔ)，采用經(jīng)濟(jì)凈現(xiàn)值、經(jīng)濟(jì)內(nèi)部收益率、經(jīng)濟(jì)效益費(fèi)用比和經(jīng)濟(jì)投資回收期四項(xiàng)主要指標(biāo)來(lái)衡量其可行性和取得的效益。在指標(biāo)的計(jì)算過(guò)程中，從效益費(fèi)用流量角度出發(fā)，采用動(dòng)態(tài)折現(xiàn)方法，把各經(jīng)濟(jì)費(fèi)用與經(jīng)濟(jì)效益按照社會(huì)折現(xiàn)率折算成評(píng)價(jià)基年2010年的貨幣現(xiàn)值， 然后計(jì)算各指標(biāo)值，計(jì)算結(jié)果見(jiàn)表6。國(guó)民經(jīng)濟(jì)評(píng)

12、價(jià)敏感性分析1 .當(dāng)費(fèi)用增加10%，效益不變時(shí)投資回收期N=9.23年 凈現(xiàn)值NPV=49000.224萬(wàn)元效益費(fèi)用比BCR=5.64內(nèi)部收益率i=26%2 .當(dāng)費(fèi)用增加20%，效益減少20%時(shí)投資回收期 N=11.73年 凈現(xiàn)值NPV=31325.83萬(wàn)元效益費(fèi)用比BCR=4.140內(nèi)部收益率i=123%3 .當(dāng)費(fèi)用不變，效益減少20%時(shí)投資回收期 N=10.28年 凈現(xiàn)值NPV=36247.29萬(wàn)元效益費(fèi)用比 BCR=4.96 內(nèi)部收益率i=23%由國(guó)民經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)結(jié)果如表7 所示數(shù)據(jù)表明，項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)凈現(xiàn)值為51768.60649萬(wàn)元，大于0，經(jīng)濟(jì)內(nèi)部收益率為24.81%大于社會(huì)折現(xiàn)率8%，國(guó)民

13、經(jīng)濟(jì)效益良好。當(dāng)效益下降20%，同時(shí)費(fèi)用上升20%的情況下，經(jīng)濟(jì)凈現(xiàn)值仍大于0，經(jīng)濟(jì)內(nèi)部收益率仍大于社會(huì)折現(xiàn)率，項(xiàng)目抗風(fēng)險(xiǎn)能力較強(qiáng)。因此，從宏觀經(jīng)濟(jì)角度分析，項(xiàng)目可行，且具有較強(qiáng)的抗風(fēng)險(xiǎn)能力。財(cái)務(wù)分析收費(fèi)收入計(jì)算(1)收費(fèi)收入主要針對(duì)過(guò)往車輛進(jìn)行，本項(xiàng)目中年標(biāo)準(zhǔn)車型小客車收費(fèi) 標(biāo)準(zhǔn)為0.7元/車公里，以后每五年調(diào)整一次，年平均增長(zhǎng)率為2%(2)年收費(fèi)收入=當(dāng)年交通量*行車?yán)锍?收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)*365(3)未來(lái)特征年交通量預(yù)測(cè)結(jié)果見(jiàn)表1具體計(jì)算數(shù)據(jù)見(jiàn)表8表8收費(fèi)收入計(jì)算表年份12345678收費(fèi)收入005965.916144.896329.246519.126916.137266.09年份910111

14、213141516收費(fèi)收入7484.077708.597939.858178.048591.858849.619115.109388.55年份171819202122收費(fèi)收入9670.2510159.5210464.3010778.2311101.5811434.63資金來(lái)源與融資方案項(xiàng)目的資金來(lái)源本項(xiàng)目建設(shè)期總投資為13326.6104萬(wàn)元，建設(shè)期為2年，第一年建 設(shè)投資為6663.3051萬(wàn)元。令流動(dòng)資金5000萬(wàn)元。本項(xiàng)目擬定權(quán)益資金 為12000萬(wàn)元，占總投資的90.05%。算出本項(xiàng)目借款所需量為 6326.6104 萬(wàn)元。具體數(shù)據(jù)見(jiàn)表9表9 借款需要量計(jì)算表12合計(jì)建設(shè)投資總數(shù)666

15、3.30526663.305213326.6104流動(dòng)資金50005000權(quán)益資金6000600012000借嘉(需要量663.30525663.30526326.6104折舊費(fèi)計(jì)算(1)年折舊額=項(xiàng)目建設(shè)總投資* (1-殘值率5% /折舊年限22年(2)最終算得年折舊額為575.4672673萬(wàn)元 第22年末回收固定 資產(chǎn)余值為2048.0557萬(wàn)元營(yíng)業(yè)稅金及附加按3%f算財(cái)務(wù)費(fèi)用計(jì)算建設(shè)期利息(1)本項(xiàng)目所得稅為25%f算(2)每年的借款發(fā)生在年中，當(dāng)年借款額只記一半利息，第三年初累計(jì)的欠款即為利息資本化后的資本金，利息率取6%建設(shè)期利息支付情況見(jiàn)表10表10建設(shè)期利息計(jì)算表12建設(shè)期利息

16、為230.7905734年初欠款0683.204356當(dāng)年借款663.30525663.3052當(dāng)年利息19.899156 210.8914174年末欠款累計(jì)683.2043566557.400973根據(jù)與銀行商定的條件， 第3年開(kāi)始支付每年的利息再還本金的1/10,10年內(nèi)還清，利息可計(jì)入當(dāng)期損益 見(jiàn)表11財(cái)務(wù)分析指標(biāo)計(jì)算(1)根據(jù)相關(guān)估算，本項(xiàng)目財(cái)務(wù)收費(fèi)主要是收費(fèi)收入.(2)這里的基準(zhǔn)折現(xiàn)率=5%殘值率取5%項(xiàng)目投資現(xiàn)金流量及評(píng)價(jià)數(shù)據(jù)見(jiàn)表12項(xiàng)目資本金現(xiàn)金流量表見(jiàn)表13清償能力分析假定每年的借款發(fā)生在年中，當(dāng)年借款額只記一半利息，第三年初累計(jì)的欠款 即為利息資本化后的資本金利息率取6%根據(jù)

17、與銀行商定的條件， 第3年開(kāi)始支付每年的利息再還本金的1/10,10年內(nèi)還清，利息可計(jì)入當(dāng)期損益具體數(shù)據(jù)見(jiàn)表14及表15盈利能力分析具體數(shù)據(jù)見(jiàn)表16敏感分析經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)所采用的參數(shù)，有的來(lái)自估算，有的來(lái)自預(yù)測(cè)，帶有一定的不 確定性，因此，不排除這些參數(shù)還有所變動(dòng)的可能性，為了分析這些不確定 因素變化對(duì)項(xiàng)目所產(chǎn)生的影響，本報(bào)告按費(fèi)用上升、效益下降的不同組合， 對(duì)推薦方案進(jìn)行分析，以考察經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)指標(biāo)對(duì)其變化因素的敏感程度，從而 更全面地了解該項(xiàng)目，為投資決策者提供科學(xué)的依據(jù)。本項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)敏感性分 析指標(biāo)見(jiàn)表17用增加 效益減少0%10%20%20%N6.7615627753.954538292NPV31207.7351472513.99927BCR1.61628