規(guī)范我國(guó)民間金融發(fā)展的幾點(diǎn)思考

1、規(guī)范我國(guó)民間金融發(fā)展的幾點(diǎn)思考     摘 要： 民間金融在我國(guó)的存在有其客觀必然性，已成為我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的不容忽視的力量，同時(shí)也出現(xiàn)了許多問(wèn)題。民間金融的發(fā)展事關(guān)國(guó)家經(jīng)濟(jì)、金融和社會(huì)的穩(wěn)定大局。規(guī)范我國(guó)民間金融的發(fā)展是最終趨勢(shì)，這不僅有利于民間金融組織提升信譽(yù)度、規(guī)范經(jīng)營(yíng)、降低交易成本和違約風(fēng)險(xiǎn)，而且有利于政府進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警，適當(dāng)控制由此可能引發(fā)的金融動(dòng)蕩?？梢园衙耖g金融規(guī)范發(fā)展成為正規(guī)金融的有益補(bǔ)充，共同促進(jìn)我國(guó)金融市場(chǎng)的發(fā)展。 關(guān)鍵詞： 民間金融； 規(guī)范化； 金融監(jiān)管； 風(fēng)險(xiǎn)； 投機(jī)； 金融環(huán)境； 金融制度 中圖分類號(hào)： F830文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼： A 文

2、章編號(hào)： 1009-8631（2012）03-0019-02 一、引言 改革開(kāi)放三十多年來(lái)，我國(guó)已經(jīng)建立起了較為規(guī)范和完備的正規(guī)金融體系，成為金融服務(wù)中的主流力量。由于國(guó)家對(duì)金融的管理主要依靠行政性調(diào)控，導(dǎo)致我國(guó)的正規(guī)金融不能完全滿足經(jīng)濟(jì)發(fā)展對(duì)資金的需要，在服務(wù)對(duì)象、信貸資金投放、金融產(chǎn)品供求上都存在很大的缺口。民間金融由此應(yīng)運(yùn)而生并當(dāng)然地承擔(dān)起責(zé)任，為被排斥在信貸計(jì)劃外的有合理資金需求的行業(yè)提供資金服務(wù)，助其解決融資難問(wèn)題。民間金融自身的優(yōu)勢(shì)使其能在較小的范圍內(nèi)綜合地對(duì)投資項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)和潛在的發(fā)展能力做出權(quán)衡，憑借較強(qiáng)的市場(chǎng)拓展能力為農(nóng)村和中小城市保留一部分必要的發(fā)展資金，為金融資源在小范圍內(nèi)

3、的優(yōu)化配置提供了可能性，成為我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的不可小覷的力量，但其負(fù)面效應(yīng)和問(wèn)題也不斷暴露出來(lái)。民間金融的發(fā)展事關(guān)國(guó)家經(jīng)濟(jì)、金融和社會(huì)的穩(wěn)定大局，如何規(guī)范民間金融市場(chǎng)，引導(dǎo)民間資本進(jìn)入合規(guī)發(fā)展的渠道，與正規(guī)金融和諧共生，充分發(fā)揮民間金融在經(jīng)濟(jì)中的積極作用，成為了理論研究和改革實(shí)踐中的熱點(diǎn)和難點(diǎn)問(wèn)題。 二、我國(guó)民間金融發(fā)展中的主要問(wèn)題 民間金融，指那些為中小企業(yè)和微型客戶服務(wù)的、沒(méi)有獲得監(jiān)管部門(mén)正式注冊(cè)認(rèn)可、但從事正當(dāng)金融借貸服務(wù)的非正規(guī)金融機(jī)構(gòu)1，它是在解決一定地區(qū)內(nèi)的經(jīng)濟(jì)主體對(duì)生產(chǎn)和生活的資金需要而自發(fā)形成的一種“內(nèi)生金融”2。民間金融順應(yīng)了市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的客觀需要，但也存在一些問(wèn)題。 （一）民

4、間金融的資金流向在一定程度上影響了政府的宏觀調(diào)控 受民間金融的自發(fā)性、盲目性、逐利性以及民間融資主體生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)和管理素質(zhì)所限，民間金融中大部分資金流向了鋼鐵、水泥、房地產(chǎn)目標(biāo)，其中有不少屬于高耗能、高污染和技術(shù)水平低的行業(yè)和項(xiàng)目，是政府重點(diǎn)調(diào)控的對(duì)象。由于民間金融的存在和無(wú)序發(fā)展，直接影響了政府收縮過(guò)熱行業(yè)信貸的政策。此外，民間金融以高利率手段吸引資金，使得銀行存款被大量分流而循環(huán)于體制之外，干擾了我國(guó)財(cái)政政策和貨幣政策的貫徹執(zhí)行，影響了政府對(duì)貨幣金融市場(chǎng)的宏觀調(diào)控目標(biāo)的達(dá)成。 （二）民間金融風(fēng)險(xiǎn)較高 民間金融大多是民資、民營(yíng)、民管，很多機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)規(guī)模小、范圍狹窄、缺乏國(guó)家后備保障，自我抵御風(fēng)險(xiǎn)能

5、力低，一旦發(fā)生風(fēng)險(xiǎn)損失則會(huì)面臨經(jīng)營(yíng)困難，遭遇擠兌風(fēng)險(xiǎn)的幾率要比正規(guī)金融高得多。 （三）民間金融的短期性和投機(jī)性易誘使違法亂紀(jì)行為 民間金融一般處于地下?tīng)顟B(tài)，分布分散，規(guī)模大小相差大，各自為政，獨(dú)自經(jīng)營(yíng)，缺乏統(tǒng)一的協(xié)調(diào)和管理，投資上也存在著盲目性，這些都加大了國(guó)家金融監(jiān)管部門(mén)的工作難度，增加了監(jiān)管成本，監(jiān)管效果卻不甚理想。一些投機(jī)者利用民間金融的漏洞進(jìn)行投機(jī)，甚至為了獲得短期利益不惜違法亂紀(jì)，危害投資者利益和金融秩序。 三、規(guī)范我國(guó)民間金融發(fā)展的幾點(diǎn)思考 從世界經(jīng)驗(yàn)來(lái)看，逐步走向規(guī)范化是民間金融發(fā)展的最終趨勢(shì)。民間金融的規(guī)范化和合法化，不僅有利于民間金融組織提升信譽(yù)度和規(guī)范經(jīng)營(yíng)，降低交易成本和違

6、約風(fēng)險(xiǎn)，而且有利于政府進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警，適當(dāng)控制由此可能引發(fā)的金融動(dòng)蕩。同時(shí)，民間金融健康發(fā)展，可以成為正規(guī)金融的有益補(bǔ)充，共同促進(jìn)我國(guó)金融市場(chǎng)的發(fā)展。對(duì)此，從以下幾個(gè)方面進(jìn)行探討。 （一）法律規(guī)范方面 大多數(shù)民間金融游離于現(xiàn)行金融制度和法規(guī)邊緣，其金融行為在政府批準(zhǔn)和監(jiān)管的金融活動(dòng)之外，難以得到法律的保護(hù)，嚴(yán)重制約了我國(guó)民間金融發(fā)展。因此，政府應(yīng)使民間金融合法化、規(guī)范化，以法律的形式確立民間金融的合法性，保障民間金融機(jī)構(gòu)和正規(guī)金融機(jī)構(gòu)在法律上具有平等的地位。可選擇性地使民間金融的機(jī)構(gòu)組織和形式陽(yáng)光化，對(duì)于績(jī)效好、運(yùn)作規(guī)范且具備一定經(jīng)營(yíng)規(guī)模的民間金融組織，給予政策和法律的扶持。 （二）金融環(huán)境方面

7、 一方面，為民間金融的發(fā)展創(chuàng)造更加寬松的政策環(huán)境。國(guó)家已從政策上為民間金融的陽(yáng)光化提供了安排，如通過(guò)設(shè)立小額貸款公司等方式，使之可以進(jìn)入正軌金融體系。由于進(jìn)入正規(guī)金融后，受到的管制比較多，束縛其自由發(fā)展，各種稅費(fèi)也會(huì)提高其經(jīng)營(yíng)成本，因此相當(dāng)一部分民間資金不愿進(jìn)入小額信貸。對(duì)此可考慮適當(dāng)放寬小型金融組織的各項(xiàng)管制措施，給小額貸款公司、村鎮(zhèn)銀行等小型金融組織以稅費(fèi)優(yōu)惠。另一方面，逐步推進(jìn)金融市場(chǎng)向民間資本開(kāi)放，降低民營(yíng)資本進(jìn)入金融市場(chǎng)的準(zhǔn)入門(mén)檻，在條件已基本發(fā)育成熟地方實(shí)施試點(diǎn)，允許民營(yíng)企業(yè)興辦地方性的中小銀行、鼓勵(lì)民營(yíng)資本培育地方性中小資本市場(chǎng)，逐步推動(dòng)相關(guān)的改革。同時(shí)，還應(yīng)制定相關(guān)的退出制度，

8、包括接管、重組、破產(chǎn)等規(guī)定，建立覆蓋民營(yíng)金融機(jī)構(gòu)的存款保險(xiǎn)制度，以防范民營(yíng)金融機(jī)構(gòu)破產(chǎn)倒閉所帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。 （三）金融機(jī)構(gòu)方面 鼓勵(lì)民間資本參與發(fā)起設(shè)立股份制金融機(jī)構(gòu)，完善多層次中小企業(yè)金融服務(wù)體系。引導(dǎo)民間金融組織分步向規(guī)范化機(jī)構(gòu)演變：第一步是建立融資超市，國(guó)有大銀行把資金批發(fā)給通過(guò)審核的信譽(yù)好的融資超市，融資超市再“零售”給小額貸款人，既解決了國(guó)有大銀行開(kāi)展小額貸款的高成本，又有效地緩解了小額資金用戶的融資難題。第二步是設(shè)立民間投資機(jī)構(gòu)，由民營(yíng)企業(yè)或個(gè)體經(jīng)營(yíng)者合伙或入股發(fā)起設(shè)立，以自有資金為主要資金來(lái)源，可吸收居民入股，也可向其他金融機(jī)構(gòu)融資，接受社會(huì)組織和個(gè)人的信托存款，但不得吸收公眾存款

9、。資金運(yùn)用主要是為中小型企業(yè)或個(gè)體工商戶提供融資支持。第三步是建立融資銀行，允許符合成立條件的民間金融形式依法建立民營(yíng)性質(zhì)的融資銀行。準(zhǔn)許其根據(jù)市場(chǎng)狀況吸收公眾存款投入市場(chǎng)，特別是投入到中小企業(yè)中，緩解中小企業(yè)面臨規(guī)模融資時(shí)的壓力。允許并鼓勵(lì)具有一定實(shí)力的或者具有較大發(fā)展?jié)摿Φ母咝录夹g(shù)中小企業(yè)在民間融資銀行“上市”，發(fā)行公司債券。居民通過(guò)購(gòu)買(mǎi)其債券取得預(yù)期的收益。成立風(fēng)險(xiǎn)投資基金，為那些資信不足、難于提供足夠的抵押品或者一時(shí)難以提供抵押品的中小企業(yè)提供幫助，助其渡過(guò)難關(guān)。鼓勵(lì)民間資本參與發(fā)展設(shè)立村鎮(zhèn)銀行，貸款公司等股份制金融機(jī)構(gòu)；鼓勵(lì)民間資本以投資入股的方式參與農(nóng)村信用社改革成為農(nóng)村商業(yè)銀行，

10、逐步構(gòu)建和完善多層次的民間金融服務(wù)體系。 （四）金融制度方面 1.建立健全市場(chǎng)準(zhǔn)入和市場(chǎng)退出機(jī)制。在市場(chǎng)準(zhǔn)入上，政府為那些符合條件、遵循準(zhǔn)則和規(guī)范的民間金融機(jī)構(gòu)頒發(fā)經(jīng)營(yíng)許可證，一方面要降低金融準(zhǔn)入門(mén)檻，允許那些條件達(dá)到法律規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)的規(guī)模較大的私人錢(qián)莊以股份制或股份合作制的形式進(jìn)行注冊(cè)、登記，按正規(guī)金融的要求規(guī)范管理，接受監(jiān)督，將其轉(zhuǎn)變?yōu)檎?guī)的民間金融組織；另一方面，引導(dǎo)小規(guī)模的私人錢(qián)莊和民間資金參與農(nóng)村信用社、城市信用社、農(nóng)村商業(yè)（合作）銀行、城市商業(yè)銀行等正規(guī)民間金融的改制，使原先投向地下錢(qián)莊的社會(huì)閑散資金吸引到合法的投資軌道上來(lái)，使其向規(guī)范化、合法化、機(jī)構(gòu)化金融轉(zhuǎn)變。在市場(chǎng)退出上，對(duì)有問(wèn)題

11、的中小金融機(jī)構(gòu)，依據(jù)其管理水平、資產(chǎn)質(zhì)量以及當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)發(fā)展對(duì)金融服務(wù)的要求，分類進(jìn)行規(guī)范和處置。金融機(jī)構(gòu)可以依法兼并、聯(lián)合、重組及自行清盤(pán)、關(guān)閉，金融監(jiān)管當(dāng)局則可依法強(qiáng)制性地對(duì)那些風(fēng)險(xiǎn)達(dá)到一定程度、有重大違法違規(guī)行為的機(jī)構(gòu)，進(jìn)行清理、關(guān)閉、兼并和重組。 2.加快金融監(jiān)管制度創(chuàng)新，控制融資風(fēng)險(xiǎn)。金融監(jiān)管部門(mén)應(yīng)根據(jù)民間融資的資金規(guī)模、業(yè)務(wù)范圍、市場(chǎng)定位、財(cái)務(wù)狀況和資質(zhì)高低等情況，劃分不同的類別，確立相應(yīng)的標(biāo)準(zhǔn)，有針對(duì)性地實(shí)施分類監(jiān)管。鼓勵(lì)建立合法的民間融資機(jī)構(gòu)，明確規(guī)定其資金來(lái)源、經(jīng)營(yíng)者素質(zhì)、公司治理結(jié)構(gòu)等。同時(shí)，通過(guò)政策引導(dǎo)和法規(guī)約束等手段，規(guī)范民間金融的違規(guī)行為和不穩(wěn)定因素。 3.建立有效的民間

12、融資利率信息的發(fā)布機(jī)制。各地的民間金融市場(chǎng)應(yīng)建立利率信息發(fā)布機(jī)制，使民間金融融資利率水平趨同化，保障民間融資的信息通暢，降低民間融資的成本。利用各種媒體把各省市縣的民間融資利率信息發(fā)布出來(lái)，不斷摸索高效健康的民間融資渠道，加快民間金融的發(fā)展。 4.征信制度是金融機(jī)構(gòu)降低風(fēng)險(xiǎn)和民間資本進(jìn)入正規(guī)融資體系的重要保障。我國(guó)的金融監(jiān)管部門(mén)應(yīng)盡快建立由中央銀行、各金融機(jī)構(gòu)、工商管理、消費(fèi)者協(xié)會(huì)、稅務(wù)、保險(xiǎn)、不動(dòng)產(chǎn)管理等部門(mén)組成的聯(lián)合式的征信體系，建立信用數(shù)據(jù)庫(kù)，將企業(yè)法人、個(gè)體工商戶、私營(yíng)企業(yè)、合伙制企業(yè)、自然人都納入到征信體系中來(lái)，隨時(shí)向客戶提供有不良信用記錄的黑名單，以保證金融交易中當(dāng)事人的利益。 參考文獻(xiàn)： 1 王曙光.幫助民間金融走向規(guī)范J.中國(guó)金融家，2011（11）. 2 黎友煥.加強(qiáng)監(jiān)控民間金融發(fā)展?fàn)顩rJ.中國(guó)金融，2012（3）. 3 王明吉.溫州民間金融的利用及啟示J.中國(guó)鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)會(huì)計(jì)，2006（7）. 4 王自力.民間金融發(fā)展的出路是什么N.南方周末，2005-07-28（C20）. 5 曹爽.淺談我國(guó)民間金融的存在與發(fā)展J.經(jīng)濟(jì)與法，2011.05（下）. 6 林智軍.民間金融發(fā)展對(duì)我國(guó)經(jīng)濟(jì)效應(yīng)的分析J.民營(yíng)科技，2011（8）. 7 林勇明.解決民間金融問(wèn)題要“以疏代堵”J.中國(guó)投資，2010（8）. 8 任曉怡.我國(guó)民間金融的利弊及發(fā)展建議J.沿海企業(yè)與科