管理會(huì)計(jì)管理

1、會(huì)計(jì)學(xué)1管理會(huì)計(jì)管理管理會(huì)計(jì)管理第1頁(yè)/共300頁(yè)第2頁(yè)/共300頁(yè)第3頁(yè)/共300頁(yè)第4頁(yè)/共300頁(yè)第5頁(yè)/共300頁(yè)第6頁(yè)/共300頁(yè)第7頁(yè)/共300頁(yè)第8頁(yè)/共300頁(yè)第9頁(yè)/共300頁(yè)第10頁(yè)/共300頁(yè)第11頁(yè)/共300頁(yè)第12頁(yè)/共300頁(yè)第13頁(yè)/共300頁(yè)第14頁(yè)/共300頁(yè)第15頁(yè)/共300頁(yè)第16頁(yè)/共300頁(yè)銷售副總經(jīng)理制造副總經(jīng)理生產(chǎn)部門總會(huì)計(jì)師財(cái)務(wù)副總經(jīng)理人事副總經(jīng)理工程副總經(jīng)理服務(wù)部門總經(jīng)理第17頁(yè)/共300頁(yè)第18頁(yè)/共300頁(yè)第19頁(yè)/共300頁(yè)第20頁(yè)/共300頁(yè)第21頁(yè)/共300頁(yè)第22頁(yè)/共300頁(yè)第23頁(yè)/共300頁(yè)第24頁(yè)/共300頁(yè)第25頁(yè)/共30

2、0頁(yè)第26頁(yè)/共300頁(yè)固定成本總額固定成本總額0 0100001000020000200003000030000400004000050000500006000060000100100200200300300400400業(yè)務(wù)量業(yè)務(wù)量總成本總成本成本成本單位固定成本單位固定成本0 0100100200200300300400400500500600600100100 150150 200200 250250 300300 350350 400400業(yè)務(wù)量業(yè)務(wù)量單位成本單位成本成 本 成 本 第27頁(yè)/共300頁(yè)第28頁(yè)/共300頁(yè)變動(dòng)成本總額變動(dòng)成本總額0 050000500001000001

3、00000150000150000200000200000250000250000100100200200300300400400業(yè)務(wù)量業(yè)務(wù)量總成本總成本成本成本單位變動(dòng)成本單位變動(dòng)成本0 01 12 23 34 45 56 6100100200200300300400400業(yè)務(wù)量業(yè)務(wù)量單位成本單位成本成本成本第29頁(yè)/共300頁(yè)第30頁(yè)/共300頁(yè)產(chǎn)量總成本10050012000100005000產(chǎn)量總成本固定成本性態(tài)模型變動(dòng)成本性態(tài)模型第31頁(yè)/共300頁(yè)bxay第32頁(yè)/共300頁(yè)第33頁(yè)/共300頁(yè)第34頁(yè)/共300頁(yè)業(yè)務(wù)量變動(dòng)部分固定部分成本業(yè)務(wù)量成本第35頁(yè)/共300頁(yè)業(yè)務(wù)量業(yè)務(wù)量

4、第36頁(yè)/共300頁(yè)bxay第37頁(yè)/共300頁(yè)bxyaxyb最高（或最低點(diǎn)產(chǎn)量）動(dòng)成本變動(dòng)成本總額單位變最高（或最低）點(diǎn)的半高低點(diǎn)產(chǎn)量之差高低點(diǎn)成本之差第38頁(yè)/共300頁(yè)1998年月份產(chǎn)量維修費(fèi)11000600215005603240062041800500532001100660002500第39頁(yè)/共300頁(yè)220100038. 0600220600038. 0250038. 0500019002211bxyabxyaxyb或xy38. 0220第40頁(yè)/共300頁(yè)bxay第41頁(yè)/共300頁(yè)2xbxaxyxybnayxbyaxxnyxxynb22月份1月2月3月4月5月6月業(yè)務(wù)量68

5、4795維修費(fèi)1101158511012095第42頁(yè)/共300頁(yè)6n39x635y4265xy2712x)(92.6563914. 6635)/(88. 73927166353942656222元小時(shí)元nxbyaxxnyxxynbxbxay88. 792.65第43頁(yè)/共300頁(yè)第44頁(yè)/共300頁(yè)第45頁(yè)/共300頁(yè)代表單位變動(dòng)成本代表單位售價(jià)單位售價(jià)單位邊際貢獻(xiàn)銷售收入邊際貢獻(xiàn)邊際貢獻(xiàn)率bppbp第46頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目完全成本法下產(chǎn)品成本變動(dòng)成本法下產(chǎn)品成本 直接材料55直接人工33變動(dòng)性制造費(fèi)用22固定性制造費(fèi)用220000/10000單位成本1210第47頁(yè)/共300頁(yè)變動(dòng)成本法全

6、部成本法產(chǎn)成品期末存貨量1000件1000件單位產(chǎn)品成本1012產(chǎn)成品存貨成本額1000012000第48頁(yè)/共300頁(yè)第49頁(yè)/共300頁(yè)銷售收入（8000*10）80000減：所有變動(dòng)成本，包括：變動(dòng)生產(chǎn)成本（6*8000）480000加：變動(dòng)非生產(chǎn)成本（1*8000） 8000得到：邊際貢獻(xiàn)24000減：所有固定成本，包括：固定制造費(fèi)用20000加：固定性銷售與管理費(fèi)用4000得到：營(yíng)業(yè)凈利0第50頁(yè)/共300頁(yè)銷售收入（8000*10）80000減：銷售生產(chǎn)成本，包括：期初存貨成本0加：本期生產(chǎn)成本（8*10000）80000減：期末存貨成本（8*2000）16000得到：銷售毛利16

7、000減：非生產(chǎn)成本，包括：變動(dòng)性非生產(chǎn)成本（1*8000）8000加：固定性非生產(chǎn)成本4000營(yíng)業(yè)凈利4000第51頁(yè)/共300頁(yè)第52頁(yè)/共300頁(yè)1年2年3年合計(jì)銷售收入（銷量*10）60000 5000070000180000減：變動(dòng)成本，包括：變動(dòng)性生產(chǎn)成本（銷量*5）30000 250003500090000變動(dòng)性非生產(chǎn)成本0000得到：邊際貢獻(xiàn)30000 250003500090000減：固定成本，包括：固定性制造費(fèi)用24000 240002400072000固定性銷售與管理費(fèi)用1000100010003000第53頁(yè)/共300頁(yè)1年2年3年合計(jì)銷售收入（銷量*10）60000

8、50000 70000 180000減：銷售成本，包括：期初存貨0090009000加：本期生產(chǎn)成本54000 54000 54000 162000減期末存貨0900009000得到：銷售毛利60005000700018000減：銷售及管理費(fèi)用1000100010003000得到：營(yíng)業(yè)凈利50004000600015000第54頁(yè)/共300頁(yè)第55頁(yè)/共300頁(yè)1年2年3年合計(jì)銷售收入（銷量*10）600006000060000180000減：變動(dòng)成本，包括：變動(dòng)性生產(chǎn)成本（銷量*4）24000240002400072000變動(dòng)性非生產(chǎn)成本0000得到：邊際貢獻(xiàn)3600036000360001

9、08000減：固定成本，包括：固定性制造費(fèi)用21000210002100063000固定性銷售與管理費(fèi)用50005000500015000第56頁(yè)/共300頁(yè)1年2年3年合計(jì)銷售收入（銷量*10）60000 60000 60000 180000減：銷售成本，包括：期初存貨0070009000加：本期生產(chǎn)成本45000 49000 41000 135000減期末存貨0700009000得到：銷售毛利15000 18000 12000 45000減：銷售及管理費(fèi)用50005000500015000得到：營(yíng)業(yè)凈利10000 13000 700030000第57頁(yè)/共300頁(yè)第58頁(yè)/共300頁(yè)第59

10、頁(yè)/共300頁(yè)第60頁(yè)/共300頁(yè)第61頁(yè)/共300頁(yè)第62頁(yè)/共300頁(yè)第63頁(yè)/共300頁(yè)第64頁(yè)/共300頁(yè)月份9月10月11月12月產(chǎn)量3426總成本5647第65頁(yè)/共300頁(yè)第66頁(yè)/共300頁(yè)代表固定成本總額銷售數(shù)量代表單位變動(dòng)成本代表銷售單價(jià)代表利潤(rùn)axbpmaxbpm)(第67頁(yè)/共300頁(yè)axbpm)(第68頁(yè)/共300頁(yè)代表盈虧臨界點(diǎn)銷售量邊際貢獻(xiàn)率固定成本總額單位邊際貢獻(xiàn)固定成本總額單價(jià)單位變動(dòng)成本固定成本總額000/xpbpapxbpax第69頁(yè)/共300頁(yè)現(xiàn)有銷售量安全邊際安全邊際率盈虧臨界點(diǎn)銷售量安全邊際現(xiàn)有銷售量100為銷售量變動(dòng)額。為基期銷售量，為利潤(rùn)變動(dòng)額。

11、為基期利潤(rùn)，銷售變動(dòng)率利潤(rùn)變動(dòng)率經(jīng)營(yíng)杠桿率xxmmxxmmDOL/第70頁(yè)/共300頁(yè)代表基期邊際貢獻(xiàn)總額GmamGDOL1邊際貢獻(xiàn)率固定成本稅前目標(biāo)利潤(rùn)售額實(shí)現(xiàn)稅前目標(biāo)利潤(rùn)的銷單位邊際貢獻(xiàn)固定成本稅前目標(biāo)利潤(rùn)單位變動(dòng)成本單價(jià)固定成本稅前目標(biāo)利潤(rùn)售量實(shí)現(xiàn)稅前目標(biāo)利潤(rùn)的銷第71頁(yè)/共300頁(yè)邊際貢獻(xiàn)率固定成本所得稅稅率稅后目標(biāo)利潤(rùn)額實(shí)現(xiàn)稅后目標(biāo)利潤(rùn)銷售單位邊際貢獻(xiàn)固定成本所得稅稅率稅后目標(biāo)利潤(rùn)量實(shí)現(xiàn)稅后目標(biāo)利潤(rùn)銷售11第72頁(yè)/共300頁(yè)銷售量變動(dòng)成本固定成本虧損區(qū)盈虧臨界點(diǎn)盈利區(qū)總成本線銷售收入銷售收入與成本第73頁(yè)/共300頁(yè)銷售量變動(dòng)成本邊際貢獻(xiàn)固定成本變動(dòng)成本線總成本線銷售收入線盈虧臨界

12、點(diǎn)銷售收入與成本第74頁(yè)/共300頁(yè)銷售量利潤(rùn)0盈虧臨界點(diǎn)利潤(rùn)虧損第75頁(yè)/共300頁(yè)第76頁(yè)/共300頁(yè)加權(quán)平均邊際貢獻(xiàn)率固定成本總額售額綜合的盈虧臨界點(diǎn)的銷各產(chǎn)品的單價(jià)額各產(chǎn)品盈虧臨界點(diǎn)銷售銷售量各種產(chǎn)品盈虧臨界點(diǎn)的各產(chǎn)品的銷售比重售額綜合的盈虧臨界點(diǎn)的銷銷售額各種產(chǎn)品盈虧臨界點(diǎn)的第77頁(yè)/共300頁(yè)甲產(chǎn)品乙產(chǎn)品丙產(chǎn)品預(yù)計(jì)產(chǎn)銷數(shù)量100020002600單位產(chǎn)品售價(jià)604536單位變動(dòng)成本483530（元）銷售總額243600 260036200045100060第78頁(yè)/共300頁(yè)丙產(chǎn)品的銷售比率乙產(chǎn)品的銷售比率甲產(chǎn)品的銷售比率42.3824360026003695.3624360020

13、004563.24243600100060丙產(chǎn)品的邊際貢獻(xiàn)乙產(chǎn)品的邊際貢獻(xiàn)甲產(chǎn)品的邊際貢獻(xiàn)7 .163630362 .2245354520604860第79頁(yè)/共300頁(yè)綜合邊際貢獻(xiàn)率55.197 .1642.38 2 .2295.362063.2469.15345255.1930000綜合保本銷售額（元）丙產(chǎn)品的保本銷售額（元）乙產(chǎn)品的保本銷售額（元）甲產(chǎn)品的保本銷售額52.5895642.3869.15345277.5670095.3669.1534524 .3779563.2469.153452第80頁(yè)/共300頁(yè)產(chǎn)品銷售比單位邊際貢獻(xiàn)一個(gè)聯(lián)合單位邊際貢獻(xiàn)甲21020乙188丙166一個(gè)

14、聯(lián)合單位的總邊際貢獻(xiàn)34第81頁(yè)/共300頁(yè)（個(gè)聯(lián)合單位）獻(xiàn)一個(gè)聯(lián)合單位的邊際貢固定成本單位達(dá)到盈虧臨界點(diǎn)的聯(lián)合750034255000 （件）丙產(chǎn)品的銷售量（件）乙產(chǎn)品的銷售量（件）甲產(chǎn)品的銷售量7500750017500750011500075002第82頁(yè)/共300頁(yè)單位變動(dòng)成本價(jià)格變動(dòng)率原價(jià)格固定成本銷售量銷售價(jià)格變動(dòng)后的保本 1第83頁(yè)/共300頁(yè)單位變動(dòng)成本變動(dòng)率原單位變動(dòng)成本價(jià)格固定成本本銷售量單位變動(dòng)成本變動(dòng)后保1單位變動(dòng)成本價(jià)格固定成本變動(dòng)率原固定成本售量固定成本變動(dòng)后保本銷 1第84頁(yè)/共300頁(yè)元邊際貢獻(xiàn)率固定成本總額額現(xiàn)有銷售額保本銷售04.28151400008600

15、0pp第85頁(yè)/共300頁(yè)元72.183514000086000bb元86.491423515186000aa第86頁(yè)/共300頁(yè)因素值變動(dòng)的百分比利潤(rùn)值變動(dòng)的百分比某因素的敏感系數(shù)第87頁(yè)/共300頁(yè)32060%6020000/12000/1200040000300015354000036001535銷售量的敏感系數(shù)mmm第88頁(yè)/共300頁(yè) xxp04. 03 204. 02 . 010 xxxc第89頁(yè)/共300頁(yè) （萬(wàn)件）（萬(wàn)件）可解得令利潤(rùn)總收入總成本963.30 037. 4, 008. 08 . 210 04. 02 . 01004. 03 2122xxmxxxxxxxcxxpm

16、銷售量銷售收入與成本總成本線總收入線2x1x第90頁(yè)/共300頁(yè)銷售價(jià)格單位變動(dòng)成本固定成本金額概率金額概率金額概率1000.2500.7300000.81300.8600.2400000.2700.1第91頁(yè)/共300頁(yè)銷售單價(jià)變動(dòng)成本固定成本組合保本點(diǎn) 概率期望值30000P=0.816000.11267.24000028000.02822.4P=0.230000P=0.837500.0322440000P=0.2410000.008830000P=0.8510000.0161640000P=0.261333.30.0045.3b=50P=0.7b=60P=0.2b=70P=0.1100P

17、=0.2第92頁(yè)/共300頁(yè)銷售單價(jià)變動(dòng)成本固定成本組合保本點(diǎn)概率期望值30000P=0.873750.44816840000P=0.285000.1125630000P=0.89428.60.12854.940000P=0.210571.40.03218.330000P=0.8115000.0643240000P=0.212666.70.01610.7保本銷售量期望值48350P=0.760P=0.270P=0.1130P=0.8第93頁(yè)/共300頁(yè)第94頁(yè)/共300頁(yè)第95頁(yè)/共300頁(yè)第96頁(yè)/共300頁(yè)第97頁(yè)/共300頁(yè)第98頁(yè)/共300頁(yè) 2000501 . 01202xxxCxx

18、S第99頁(yè)/共300頁(yè)第100頁(yè)/共300頁(yè)第101頁(yè)/共300頁(yè)第102頁(yè)/共300頁(yè)第103頁(yè)/共300頁(yè)為觀察期數(shù)。期的觀察值，代表第nixnxxxxin21為觀察期數(shù)。期的觀察值，代表第nixnxnxxxxitntiintttt1111第104頁(yè)/共300頁(yè)一般取自然數(shù)。為相應(yīng)權(quán)數(shù)期的觀察值，代表第,111iitntiitntiiitixxx第105頁(yè)/共300頁(yè)的預(yù)測(cè)值。為最近一期產(chǎn)品銷售量量；為最近一期的實(shí)際銷售；為平滑系數(shù)，1111101tttttFAFAF132212221211211 11 11 11 1ntnttttttttttttFAAAFAAFAAFAF第106頁(yè)/共3

19、00頁(yè)月份123456實(shí)際銷售量12141091113第107頁(yè)/共300頁(yè)月份112132144.87.812.63105.67.5613.16494.07.911.95113.67.1410.746134.46.4410.8475.26.5011.701tA14 . 0tA14 . 01tAtF第108頁(yè)/共300頁(yè)第109頁(yè)/共300頁(yè)nQattQb2年份199019911992199319941995銷售量121011131516第110頁(yè)/共300頁(yè)年份tQtQ1990-512-60251441991-310-3091001992-111-1111211993113131169199

20、4315459225199551680252562t2Q第111頁(yè)/共300頁(yè)第112頁(yè)/共300頁(yè)代表固定成本總額銷售數(shù)量代表單位變動(dòng)成本代表銷售單價(jià)代表利潤(rùn)axbpmaxbpm)(第113頁(yè)/共300頁(yè)上一期實(shí)際銷售利潤(rùn)率銷售收入總額目標(biāo)利潤(rùn)下一期預(yù)計(jì)或者上一期實(shí)際利潤(rùn)額額上一期實(shí)際銷售收入總額下一期預(yù)計(jì)銷售收入總目標(biāo)利潤(rùn)利潤(rùn)增長(zhǎng)百分比利潤(rùn)總額目標(biāo)利潤(rùn)上一期實(shí)際 1第114頁(yè)/共300頁(yè)iiiiiiaxbPmpmm第115頁(yè)/共300頁(yè) 224 . 0240100002 . 0480 xxxCxxxS 02 . 120002402 . 1:0dxxdm 4 . 02406 . 02222d

21、xxmdxxxxxxCxSxm件，并且得到即令第116頁(yè)/共300頁(yè)第117頁(yè)/共300頁(yè)561912000003072216000011xx104000400004 .2380216000011aa第118頁(yè)/共300頁(yè)62.262000005200072216000011bb第119頁(yè)/共300頁(yè)本企業(yè)產(chǎn)品的實(shí)際成本本企業(yè)實(shí)際成本與先進(jìn)企業(yè)同類產(chǎn)品實(shí)際成本的差額預(yù)計(jì)銷售收入預(yù)計(jì)應(yīng)交稅金目標(biāo)利潤(rùn)第120頁(yè)/共300頁(yè)單位產(chǎn)品的實(shí)際成本目前單位產(chǎn)品的單價(jià)格具有競(jìng)爭(zhēng)能力的市場(chǎng)價(jià)目標(biāo)成本HHLHLHbxyaxxyybbxay,成本函數(shù)為：第121頁(yè)/共300頁(yè)1, 10111niiiiniiini

22、iiixbay期的加權(quán)因子，并且為第第122頁(yè)/共300頁(yè)計(jì)劃期銷售總額上年度實(shí)際銷售總額上年度實(shí)際資金需求量資金需求第123頁(yè)/共300頁(yè)DMdRSSSSRQAA110101001第124頁(yè)/共300頁(yè)0A0S1S0R1d1MDMdRSSSSRQAA110101001第125頁(yè)/共300頁(yè)資產(chǎn)負(fù)債即所有者權(quán)益流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)負(fù)債現(xiàn)金2應(yīng)付票據(jù)1.5應(yīng)收賬款1.2應(yīng)付賬款1.3存貨1.8應(yīng)交稅金0.7長(zhǎng)期投資36長(zhǎng)期負(fù)債18固定資產(chǎn)廠房設(shè)備24所有者權(quán)益無(wú)形及遞延資產(chǎn)普通股股本45無(wú)形資產(chǎn)7留存收益7.5遞延資產(chǎn)2資產(chǎn)合計(jì)74負(fù)債及所有者權(quán)益合計(jì)74第126頁(yè)/共300頁(yè)41.43%4015 .

23、7248 . 11684806880685 . 32944A第127頁(yè)/共300頁(yè)第128頁(yè)/共300頁(yè)第129頁(yè)/共300頁(yè)第130頁(yè)/共300頁(yè)月份123456實(shí)際銷售額121411151718第131頁(yè)/共300頁(yè) 2001.01520 xxxCxxR第132頁(yè)/共300頁(yè)第133頁(yè)/共300頁(yè)資產(chǎn)負(fù)債及所有者權(quán)益流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)負(fù)債現(xiàn)金25000應(yīng)付票據(jù)40000應(yīng)收賬款120000應(yīng)付賬款100000存貨220000未交稅金600000長(zhǎng)期投資60000長(zhǎng)期負(fù)債200000固定資產(chǎn)所有者權(quán)益廠房設(shè)備345000普通股權(quán)益380000無(wú)形資產(chǎn)30000留存收益20000資產(chǎn)合計(jì)800000

24、負(fù)債及所有者權(quán)益合計(jì)800000第134頁(yè)/共300頁(yè)第135頁(yè)/共300頁(yè)第136頁(yè)/共300頁(yè)第137頁(yè)/共300頁(yè)第138頁(yè)/共300頁(yè)第139頁(yè)/共300頁(yè)第140頁(yè)/共300頁(yè)第141頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目A產(chǎn)品B產(chǎn)品每件定額機(jī)器工時(shí)2010銷售單價(jià)5060單位變動(dòng)成本3045固定成本總額50000第142頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目A產(chǎn)品B產(chǎn)品最大產(chǎn)銷數(shù)量60000/20300060000/106000銷售單價(jià)5060單位變動(dòng)成本3045單位邊際貢獻(xiàn)2015邊際貢獻(xiàn)總額20*30006000015*600090000第143頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目A產(chǎn)品B產(chǎn)品每件定額機(jī)器工時(shí)86銷售單價(jià)7063單位變

25、動(dòng)成本4038固定成本總額20000第144頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目A產(chǎn)品B產(chǎn)品剩余生產(chǎn)能力60000*（1-80）12000最大產(chǎn)銷數(shù)量12000/8=150012000/62000銷售單價(jià)7063單位變動(dòng)成本4038單位邊際貢獻(xiàn)3025邊際貢獻(xiàn)總額4500050000專屬成本1200020000剩余邊際貢獻(xiàn)3300030000第145頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目A產(chǎn)品B產(chǎn)品C產(chǎn)品合計(jì)銷售收入150000180000260000590000變動(dòng)成本5000060000150000260000邊際貢獻(xiàn)100000120000110000330000固定成本5000045000115000210000利潤(rùn)500

26、0075000-5000120000第146頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目A產(chǎn)品B產(chǎn)品合計(jì)銷售收入150000180000590000變動(dòng)成本5000060000260000邊際貢獻(xiàn)100000120000330000固定成本102273107727210000利潤(rùn)-2273122731000010227318000015000015000011500050000第147頁(yè)/共300頁(yè)10772718000015000018000011500045000第148頁(yè)/共300頁(yè)方案自制外購(gòu)差額自制直接材料8*10008000直接人工4*10004000變動(dòng)性制造費(fèi)用3*10003000合計(jì)150001500

27、0外購(gòu)18*10001800018000自制與外購(gòu)差額成本3000第149頁(yè)/共300頁(yè)方案自制外購(gòu)差額自制直接材料8*10008000直接人工4*10004000機(jī)會(huì)成本5000變動(dòng)性制造費(fèi)用3*10003000合計(jì)2000020000外購(gòu)18*10001800018000第150頁(yè)/共300頁(yè)1x1x22115 .752800952800 xxxx112070021xx第151頁(yè)/共300頁(yè)零件數(shù)量11201000700成本2800自制成本1000件內(nèi)外購(gòu)成本1000件上外購(gòu)成本第152頁(yè)/共300頁(yè)第153頁(yè)/共300頁(yè)第154頁(yè)/共300頁(yè)第155頁(yè)/共300頁(yè)第156頁(yè)/共300頁(yè)第

28、157頁(yè)/共300頁(yè)第158頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目甲產(chǎn)品乙產(chǎn)品丙產(chǎn)品銷售量1000400500銷售單價(jià)4050120單位變動(dòng)成本183092固定成本12000600018000第159頁(yè)/共300頁(yè)第160頁(yè)/共300頁(yè)第161頁(yè)/共300頁(yè)第162頁(yè)/共300頁(yè)012345甲方案-1000500500500500500乙方案-1000400400-500400400第163頁(yè)/共300頁(yè)第164頁(yè)/共300頁(yè)第165頁(yè)/共300頁(yè)萬(wàn)元營(yíng)業(yè)凈利潤(rùn)折舊萬(wàn)元固定資產(chǎn)投資額萬(wàn)元使用年限原值殘值每年折舊20101010010101001010NCFNCF第166頁(yè)/共300頁(yè)萬(wàn)元營(yíng)業(yè)凈利潤(rùn)折舊萬(wàn)元固定資產(chǎn)

29、投資額萬(wàn)元使用年限原值殘值每年折舊20101010010101001120NCFNCF萬(wàn)元固定資產(chǎn)殘值回收營(yíng)業(yè)凈利潤(rùn)折舊萬(wàn)元營(yíng)業(yè)凈利潤(rùn)折舊萬(wàn)元固定資產(chǎn)投資額萬(wàn)元使用年限原值殘值每年折舊2910910199101009101010010910NCFNCFNCF第167頁(yè)/共300頁(yè)萬(wàn)元收殘值墊支流動(dòng)資金回營(yíng)業(yè)凈利潤(rùn)折舊萬(wàn)元萬(wàn)元萬(wàn)元營(yíng)業(yè)凈利潤(rùn)折舊萬(wàn)元營(yíng)業(yè)凈利潤(rùn)折舊萬(wàn)元營(yíng)業(yè)凈利潤(rùn)折舊萬(wàn)元墊支流動(dòng)資金固定資產(chǎn)投資額萬(wàn)元使用年限每年折舊892010950 549511029524249510199551495120201009109010100111054320NCFNCFNCFNCFNCFNCFNCF

30、第168頁(yè)/共300頁(yè)萬(wàn)元萬(wàn)元萬(wàn)元）（折舊所得稅率本折舊）（營(yíng)業(yè)收入付現(xiàn)成萬(wàn)元固定資產(chǎn)投資額萬(wàn)元使用年限原值殘值每年折舊35102525 1067. 0103739.6937.32 1067. 0103739.80 1110101010110111098 -20NCFNCFNCFNCF第169頁(yè)/共300頁(yè)第170頁(yè)/共300頁(yè)niP利率復(fù)利終值本金時(shí)期1 1niF利率復(fù)利現(xiàn)值終值時(shí)期1 1ni1ni1第171頁(yè)/共300頁(yè)第172頁(yè)/共300頁(yè)也稱為年金終值系數(shù)。為一般稱,11 111,021niAnnnAFVIFFiiiiiF也稱為年金現(xiàn)值系數(shù)。為一般稱,11 111,21niAnnAPV

31、IFPiiiiiP第173頁(yè)/共300頁(yè)0123n11ni01 i31nin-1ni111 i返回第174頁(yè)/共300頁(yè)iiiiiiFnnnA111 11111 iiiiiiPnnA111 111110 第175頁(yè)/共300頁(yè)普通年金現(xiàn)值普通年金終值ni1ni1先付年金現(xiàn)值先付年金終值i111ini1ni1i111i第176頁(yè)/共300頁(yè)第177頁(yè)/共300頁(yè)第178頁(yè)/共300頁(yè)年份A方案B方案C方案01400006000030000240000500004000034000040000500004400002000060000第179頁(yè)/共300頁(yè)效用期間各年凈收益年平均利潤(rùn)效用期間各年投

32、資余額年平均投資額年平均投資額年平均利潤(rùn)年平均報(bào)酬率100第180頁(yè)/共300頁(yè)期間A方案B方案投資額凈收益投資額凈收益160000（年初）3500（年末）55000（年初）9000（年末）250000600040000950034000085003750010004300001100052000013500第181頁(yè)/共300頁(yè)第182頁(yè)/共300頁(yè)（元）年平均投資額（元）年平均凈收益34000 52020000 2200003000023000040000 24000050000250000600008500 51350011000850060003500年平均報(bào)酬率25100340008

33、500第183頁(yè)/共300頁(yè)第184頁(yè)/共300頁(yè)年份甲方案乙方案0-18000-14000190003000280003500360004800440006000530008700合計(jì)3000026000第185頁(yè)/共300頁(yè)年序各年現(xiàn)金凈流量折現(xiàn)系數(shù)折現(xiàn)的現(xiàn)金凈流量累計(jì)折現(xiàn)的現(xiàn)金凈流量190000.87778937893280000.769615214045360000.675405018095440000.592236820463530000.519155722020年98.2140451809514045180002第186頁(yè)/共300頁(yè)年41. 43 .121282 .166443

34、.12128140004期的凈現(xiàn)金流量。代表第表示原始投資額；表示折現(xiàn)率，這里，kAAiAiANPVknkkk0011第187頁(yè)/共300頁(yè)年份甲方案乙方案丙方案0-16000-18000-1400015000900030002500080003500350006000480045000400060005500030008700合計(jì)250003000026000第188頁(yè)/共300頁(yè)元）甲(2025 16000605. 35000 1600050005%,12PVIFANPV元）乙(49301800022930 18000%1213000%1214000 %1216000%1218000%12

35、190005432NPV元）丙(36351400017635 14000%1218700%1216000 %1214800%1213500%12130005432NPV第189頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目期初投資額100NPVNPVR第190頁(yè)/共300頁(yè)%656.12%100160002025NPVR%39.27%100180004930NPVR%96.25%100140003635NPVR第191頁(yè)/共300頁(yè)為內(nèi)含報(bào)酬率。式中， rArAnkkk0110每年現(xiàn)金凈流量現(xiàn)金流出現(xiàn)值年金現(xiàn)值系數(shù)出現(xiàn)值年金現(xiàn)值系數(shù)現(xiàn)金流每年的現(xiàn)金凈流量 第192頁(yè)/共300頁(yè)第193頁(yè)/共300頁(yè)計(jì)算的凈現(xiàn)值是按計(jì)算的

36、凈現(xiàn)值是按大報(bào)酬率是使凈現(xiàn)值為負(fù)數(shù)的較小報(bào)酬率是使凈現(xiàn)值為正數(shù)的較是內(nèi)含報(bào)酬率2211211221111112120rNPVrNPVrrrrrNPVNPVNPVrrrrNPVrrNPVNPV第194頁(yè)/共300頁(yè)%007.17 2 . 3274. 3127. 3274. 3%16%18%16r第195頁(yè)/共300頁(yè)%05.25 %25%289751616%25r第196頁(yè)/共300頁(yè)nnkknknnkkkiAiAiAiA111010110得到：等式兩邊同乘以第197頁(yè)/共300頁(yè)第198頁(yè)/共300頁(yè)第199頁(yè)/共300頁(yè)元。1 .6613100000%8%811267005第200頁(yè)/共30

37、0頁(yè)第201頁(yè)/共300頁(yè)元。52.203570000%14。58.217930%14%141112.471810第202頁(yè)/共300頁(yè)元。4362970000%14150500%14203頁(yè)/共300頁(yè)第204頁(yè)/共300頁(yè)第205頁(yè)/共300頁(yè)第206頁(yè)/共300頁(yè)第207頁(yè)/共300頁(yè)第208頁(yè)/共300頁(yè)經(jīng)營(yíng)期12345每年NCF6866644332累計(jì)的NCF68134198241273第209頁(yè)/共300頁(yè)第210頁(yè)/共300頁(yè)第211頁(yè)/共300頁(yè)第212頁(yè)/共300頁(yè)第213頁(yè)/共300頁(yè)銷售預(yù)算生產(chǎn)預(yù)算期末盤存預(yù)算銷售與管理

38、費(fèi)用預(yù)算直接人工預(yù)算直接材料預(yù)算制造費(fèi)用預(yù)算現(xiàn)金預(yù)算預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表預(yù)計(jì)損益表預(yù)計(jì)財(cái)務(wù)狀況變動(dòng)表資本預(yù)算長(zhǎng)期銷售預(yù)測(cè)第214頁(yè)/共300頁(yè)第215頁(yè)/共300頁(yè)nn資本支出預(yù)算。第216頁(yè)/共300頁(yè)季度預(yù)計(jì)銷售量單價(jià)預(yù)計(jì)銷售額15002251125002750225168750310002252250004750225168750合計(jì)3000225675000第217頁(yè)/共300頁(yè)季度應(yīng)收數(shù)實(shí)收數(shù)第一季度第二季度第三季度第四季度全年期初數(shù)360003600036000一季度1125004500067500112500二季度16875067500101250168750三季度2250009000

39、013500022500四季度1687506750067500合計(jì)71100081000135000191250202500609750期末數(shù)101250第218頁(yè)/共300頁(yè)第一季度第二季度第三季度第四季度全年預(yù)計(jì)銷售量50075010007503000減：期初產(chǎn)成品結(jié)存50751007550加：期末產(chǎn)成品結(jié)存75100755555預(yù)計(jì)生產(chǎn)量5257759757303005第219頁(yè)/共300頁(yè)第一季度第二季度第三季度第四季度全年預(yù)計(jì)生產(chǎn)量5257759757303005單耗44444材料耗用量210031003900292012020減：期初存量420620780584420加：期末存量6

40、20780584460460材料采購(gòu)量230032603704279612060單價(jià)1515151515預(yù)計(jì)采購(gòu)額34500489005556041940180900第220頁(yè)/共300頁(yè)季度應(yīng)付數(shù)實(shí)付數(shù)第一季度第二季度第三季度第四季度全年期初數(shù)180001800018000一季度34500172501725034500二季度48900244502445048900三季度55560277802778055560四季度419402097020970合計(jì)19890035250417005223048750177930期末數(shù)20970第221頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目第一季度第二季度第三季度第四季度全年預(yù)計(jì)

41、生產(chǎn)量5257759757303005單位產(chǎn)品直接人工工時(shí)1010101010需用總工時(shí)525077509750730030050每小時(shí)工資率33333直接人工總額1575023250292502190090150第222頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目每工時(shí)費(fèi)用第一季度（5250小時(shí)）第二季度（7750小時(shí)）第三季度（9750小時(shí)）第四季度（7300小時(shí)）全年間接人工0.5262538754875365015025間接材料0.6315046505850438018030維修費(fèi)0.4210031003900292012020水電費(fèi)0.7367554256825511021035其他0.84200620078

42、00584024040合計(jì)3.001575023250292502190090150第223頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目第一季度（5250小時(shí)）第二季度（7750小時(shí)）第三季度（9750小時(shí)）第四季度（7300小時(shí)）全年維修費(fèi)400040004000400016000折舊562556255625562522500管理人員工資350035003500350014000保險(xiǎn)費(fèi)500050005000500020000其他437543754375437517500合計(jì)2250022500225002250090000制造費(fèi)用總計(jì)38250457505175044400180150第224頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目第一

43、季度第二季度第三季度第四季度全年制造費(fèi)用預(yù)算38250457505175044400180150減：折舊562556255625562522500預(yù)支的制造費(fèi)用32625401254612538775157650第225頁(yè)/共300頁(yè)成本項(xiàng)目定額單價(jià)單位成本直接材料41560直接人工10330變動(dòng)性制造費(fèi)用10330合計(jì)120第226頁(yè)/共300頁(yè)第一季度第二季度第三季度第四季度全年直接材料31500465005850043800180300直接人工1575023250292502190090150變動(dòng)性制造費(fèi)用1575023250292502190090150生產(chǎn)成本合計(jì)6300093000

44、11700087600360600加：期初產(chǎn)成品存貨600090001200090006000減：期末產(chǎn)成品存貨900012000900066006600銷售成本合計(jì)600009000012000090000360000第227頁(yè)/共300頁(yè)第一季度第二季度第三季度第四季度全年預(yù)計(jì)銷售量50075010007503000每件變動(dòng)銷售費(fèi)用1515151515變動(dòng)性銷售費(fèi)用合計(jì)750011250150001125045000固定性銷售以及行政管理費(fèi)用2000020000200002000080000合計(jì)27500312503500031250125000第228頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目第一季度第二季度第

45、三季度第四季度全年應(yīng)付股利300030003000300012000應(yīng)付所得稅600060006000600024000購(gòu)買固定資產(chǎn)2400024000合計(jì)9000330009000900060000第229頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目第一季度第二季度第三季度第四季度全年（一）現(xiàn)金收入營(yíng)業(yè)現(xiàn)金收入81000135000191250202500609750其他現(xiàn)金收入現(xiàn)金收入合計(jì)81000135000191250202500609750（二）現(xiàn)金支出營(yíng)業(yè)現(xiàn)金支出：直接材料35250417005223048750177930直接人工1575023250292502190090150制造費(fèi)用326254012

46、54612538775157650銷售與管理費(fèi)用27500312503500031250125000營(yíng)業(yè)現(xiàn)金支出合計(jì)111125136325162605140675550730第230頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目第一季度第二季度第三季度第四季度全年其他現(xiàn)金支出：購(gòu)入機(jī)器設(shè)備2400024000稅款支出600060006000600024000股利支出300030003000300012000其他現(xiàn)金支出合計(jì)9000330009000900060000現(xiàn)金支出總合計(jì)120125169325171605149675610730（三）凈現(xiàn)金流量現(xiàn)金收入-現(xiàn)金支出-39125-34325196455282598

47、0第231頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目第一季度第二季度第三季度第四季度全年經(jīng)營(yíng)余額-39125-343251964552825980加：期初余額18000208753455032695銀行借款4200048000償還借款2000040000利息支出15003550期末余額2087534550326954197041970第232頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目第一季度第二季度第三季度第四季度全年銷售收入112500168750225000168750675000減：變動(dòng)成本：產(chǎn)品變動(dòng)銷售成本600009000012000090000360000變動(dòng)銷售及管理費(fèi)用750011250150001125045000變動(dòng)成本

48、合計(jì)67500101250135000101250405000邊際貢獻(xiàn)45000675009000067500270000減：固定成本：固定性制造費(fèi)用2250022500225002250090000固定銷售及管理費(fèi)用2000020000200002000080000固定成本合計(jì)42500425004250042500170000經(jīng)營(yíng)收益2500250004750025000100000第233頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目期初數(shù)期末數(shù)貨幣資產(chǎn)1800041970應(yīng)收帳款36000101250庫(kù)存材料63006900庫(kù)存產(chǎn)成品52505775流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)65550155895土地6000060000房屋及

49、設(shè)備90000114000減：累計(jì)折舊6000082500固定資產(chǎn)合計(jì)9000091500資產(chǎn)合計(jì)155550247395第234頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目期初數(shù)期末數(shù)應(yīng)付帳款1800020970應(yīng)付所得稅2400030000負(fù)債合計(jì)4200050970普通股股本6000060000留存盈利53550136425股東權(quán)益合計(jì)113550196425負(fù)債及股東權(quán)益合計(jì)155550247395第235頁(yè)/共300頁(yè)第236頁(yè)/共300頁(yè)第237頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目固定預(yù)算實(shí)際差異銷售量2500020000-5000銷售收入12500001000000-250000減：變動(dòng)成本：直接材料35000030500

50、0-45000直接人工150000116000-34000變動(dòng)性制造費(fèi)用7500073000-2000變動(dòng)性銷售及管理費(fèi)用2500020000-5000變動(dòng)成本合計(jì)600000514000-86000邊際貢獻(xiàn)650000486000-164000減：固定成本：固定性制造費(fèi)用3000003080000固定性銷售及管理費(fèi)用1500001500000固定成本合計(jì)4500004580000經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)20000028000-172000第238頁(yè)/共300頁(yè)第239頁(yè)/共300頁(yè)銷售量15000200002500030000銷售收入750000100000012500001500000減：變動(dòng)成本：直接材

51、料210000280000350000420000直接人工90000120000150000180000變動(dòng)性制造費(fèi)用45000600007500090000變動(dòng)性銷售與管理費(fèi)用15000200002500030000變動(dòng)成本合計(jì)390000520000650000780000第240頁(yè)/共300頁(yè)銷售量15000200002500030000邊際貢獻(xiàn)390000520000650000780000減：固定成本：固定性制造費(fèi)用300000300000300000300000固定性銷售與管理費(fèi)用150000150000150000150000固定成本合計(jì)450000450000450000450

52、000經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)-6000070000200000330000第241頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目固定預(yù)算實(shí)際彈性預(yù)算預(yù)算差異成果差異總差異銷售量250002000020000-50000-5000銷售收入125000010000001000000-2500000-250000減：變動(dòng)成本直接材料350000305000280000-7000025000-45000直接人工150000116000120000-30000-4000-34000制造費(fèi)用750007300060000-1500013000-2000銷售及管理費(fèi)用250002000020000-50000-5000變動(dòng)成本合計(jì)600000514

53、000480000-12000034000-86000邊際貢獻(xiàn)650000486000520000-130000-34000164000減：固定成本制造費(fèi)用300000308000300000080008000銷售及管理費(fèi)用150000150000150000000固定成本合計(jì)450000458000450000080008000經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)20000028000070000-130000-42000-172000第242頁(yè)/共300頁(yè)第243頁(yè)/共300頁(yè)第244頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目金額廣告宣傳費(fèi)100000商品包裝費(fèi)40000差旅費(fèi)11000辦公費(fèi)5000駐外地機(jī)構(gòu)租金9600銷售及管理人員培訓(xùn)

54、費(fèi)8000第245頁(yè)/共300頁(yè)項(xiàng)目金額差旅費(fèi)11000辦公費(fèi)5000駐外地機(jī)構(gòu)租金9600合計(jì)25600第246頁(yè)/共300頁(yè)第247頁(yè)/共300頁(yè)是一個(gè)事先約定的期間持續(xù)不斷產(chǎn)生影響的預(yù)算。第248頁(yè)/共300頁(yè)2000年度預(yù)算第一季度第二季度第三季度第四季度1月2月3月2000年度預(yù)算2001年度第二季度第三季度第四季度第一季度4月5月6月考慮修正的因素差異分析環(huán)境變化經(jīng)營(yíng)變化第一季度執(zhí)行情況預(yù)算與實(shí)際比較第249頁(yè)/共300頁(yè)第250頁(yè)/共300頁(yè)銷售量概率單位變動(dòng)成本概率固定成本利潤(rùn)聯(lián)合概率利潤(rùn)預(yù)算值8000件0.3350.2500003100000.0618600380.5500002860000.1542900410.3500002620000.0923580第251頁(yè)/共300頁(yè)銷售量概率單位變動(dòng)成本概率固定成本利潤(rùn)聯(lián)合概率利潤(rùn)預(yù)算值10000件0.5350.2500004000000.1040000380.5500003700000.2592500410.3500003400000.155100012000件0.2350.2500004900000.0419600380.5500004540000.1045400410.3500004180000.0625080利潤(rùn)最終預(yù)算值358660第252頁(yè)/共300頁(yè)第253頁(yè)/共300頁(yè)第2