外匯知識(shí)干貨

外匯知識(shí)外匯投資近些年來(lái)有很大的突破性發(fā)展，伴隨著國(guó)家之間日漸緊密的交流，全球經(jīng)濟(jì)一體化在不斷發(fā)展，對(duì)于外匯的需求也就不斷加大，人們會(huì)使用外匯，會(huì)做外匯投資，但是人們對(duì)于什么是外匯到底有多了解呢？外匯是指可以用于國(guó)際結(jié)算的各種外幣支付方式。一般來(lái)說(shuō)，它指的是外幣，例如英鎊、美元、歐元、日元、加拿大元、澳元。而匯率則是指一種貨幣和另一種貨幣之間的兌換比率。外匯交易在交易機(jī)制方面，相對(duì)于股票有很大的優(yōu)勢(shì)，國(guó)際外匯市場(chǎng)強(qiáng)勁，吸引了很多人參與，外匯買賣已成為廣大公眾的重要投資工具。但對(duì)于股票而言，外匯投資方面的優(yōu)勢(shì)仍然是顯而易見(jiàn)的。外匯投資的投資對(duì)象是國(guó)民經(jīng)濟(jì)，不是上市公司的業(yè)績(jī)。外匯交易是投資者為了獲取投資收益而進(jìn)行的不同貨幣之間的兌換行為。外匯交易采用保證金制度，只需投入較低的投資成本進(jìn)行操作，成本低，其交易資金可擴(kuò)大到幾十倍，甚至是幾百倍。因此，投資者可以充分利用杠桿的原理，方便資金的靈活使用。同時(shí)，外匯交易為t+0交易，隨時(shí)不限次數(shù)交易，投資者能夠把控?fù)p失的范圍。而且，外匯投資可以24小時(shí)不間斷交易，可隨時(shí)進(jìn)行，就投資而言，在任何時(shí)候，根據(jù)新趨勢(shì)的變化，外匯投資者可以掌握匯率的漲跌，這對(duì)投資是非常方便的。外匯買賣的參與者，有各國(guó)的大小銀行、中央銀行、金融機(jī)構(gòu)、進(jìn)出口貿(mào)易商、企業(yè)的投資部門、基金公司甚至于個(gè)人，只要投資者能夠遵守外匯交易市場(chǎng)的規(guī)則，就能夠在市場(chǎng)上進(jìn)行交易。外匯投資現(xiàn)在發(fā)展得越來(lái)越好，很多人都想要嘗試進(jìn)入到這個(gè)市場(chǎng)當(dāng)中，但是小編希望投資者在進(jìn)入這個(gè)市場(chǎng)的時(shí)候，一定要先了解市場(chǎng)，確定到底適不適合自己。??如果你曾經(jīng)到另一個(gè)國(guó)家旅行，通常你必須先找到機(jī)場(chǎng)貨幣兌換亭，然后兌換該國(guó)貨幣。??你去到柜臺(tái)，看到屏幕上顯示著不同的外幣匯率。你會(huì)發(fā)現(xiàn)一美元竟然值一百日元，你會(huì)想：“哇！我有十美元，我會(huì)成為個(gè)有錢人！”(這一激動(dòng)人心的時(shí)刻很快就會(huì)消失，因?yàn)楫?dāng)你在機(jī)場(chǎng)商店買了一罐汽水之后，你的錢就已經(jīng)花去了一半)。??一、什么是？??當(dāng)你換另一種貨幣時(shí)，你基本上已經(jīng)參與了外匯市場(chǎng)的交易！例如你是一個(gè)訪問(wèn)日本的美國(guó)人，你賣出美元換日元的時(shí)候就已經(jīng)參與了。??當(dāng)你準(zhǔn)備回家之前，你在貨幣兌換亭停下，想把沒(méi)有用完的日元換回來(lái)時(shí)，(東京的消費(fèi)是很昂貴的，如果你還剩了錢這是非常不可思議的)，你會(huì)發(fā)現(xiàn)兌換率已經(jīng)改變了。匯率的改變是使你能夠在外匯市場(chǎng)交易中賺錢的一些變化。??外匯交易市場(chǎng)，通常稱之為“外匯市場(chǎng)”，或者簡(jiǎn)稱為“FX”，它是世界上最大的金融交易市場(chǎng)。比起每天成交量只有740億美元的紐約證券市場(chǎng)，外匯市場(chǎng)以每天5萬(wàn)億美元的交易額占有絕對(duì)優(yōu)勢(shì)。我們的外匯市場(chǎng)是非常強(qiáng)大的！??讓我們用下圖中的怪獸比作紐約證券交易所??當(dāng)這個(gè)“怪獸”遇到外匯市場(chǎng)時(shí)，你將看到如下景象......??哇，紐約證券交易所和外匯市場(chǎng)規(guī)模比起來(lái)，簡(jiǎn)直是小巫見(jiàn)大巫。??貨幣市場(chǎng)規(guī)模要高出53倍，確實(shí)是相當(dāng)大！但是，別急，有一點(diǎn)需要注意。??5萬(wàn)億美元規(guī)模是整個(gè)全球外匯市場(chǎng)的，但是，零售交易者(即外匯散戶)在即期外匯市場(chǎng)上的交易規(guī)模大約為1.49萬(wàn)億美元。因此，你看，外匯市場(chǎng)確實(shí)非常巨大，但是并非媒體期望你想象的那么大。??你現(xiàn)在是否已經(jīng)知道了外匯市場(chǎng)的全部？別著急，我們現(xiàn)在只是個(gè)開(kāi)始！在接下來(lái)，我們將學(xué)習(xí)外匯市場(chǎng)上到底交易什么。??二、外匯交易什么？??答案其實(shí)很簡(jiǎn)單，外匯就是交易“金錢”。??因?yàn)槟悴皇琴?gòu)買東西本身，所以這種交易會(huì)混淆人們對(duì)于交易的認(rèn)識(shí)。??把購(gòu)買貨幣當(dāng)做是購(gòu)買某一特定國(guó)家的股份，這有點(diǎn)像購(gòu)買一個(gè)公司的股票一樣。貨幣的價(jià)格直接反映市場(chǎng)對(duì)于一國(guó)當(dāng)前以及未來(lái)經(jīng)濟(jì)狀況的判斷。??當(dāng)你買日元的時(shí)候，也就是說(shuō)你為日本經(jīng)濟(jì)投資了“一股”。你是在打賭日本經(jīng)濟(jì)會(huì)表現(xiàn)良好，甚至?xí)S著時(shí)間的推移變得更好。一旦你把那些“股份”賣給市場(chǎng)，你的希望是從中有所獲利。??一般來(lái)說(shuō)，一國(guó)貨幣和其他國(guó)家貨幣的匯率，所反映的是該國(guó)和其他國(guó)家經(jīng)濟(jì)狀況的比較情況。??外匯的《基礎(chǔ)知識(shí)》之后，你會(huì)迫不及待地想要從事與貨幣相關(guān)的工作。??貨幣簡(jiǎn)稱都是由三個(gè)英文字母組成，頭兩個(gè)字母代表該國(guó)或地區(qū)，第三個(gè)字母則代表該國(guó)或地區(qū)的貨幣。??拿NZD來(lái)說(shuō)，NZ代表新西蘭(新西蘭)，而D則代表紐元。??圖表中所包含的貨幣，我們成為“主要”貨幣，因?yàn)樗麄冊(cè)趪?guó)際范圍內(nèi)的使用最廣。??我們也將讓你知道，“巴克”并非只是美元的唯一昵稱。??美元的昵稱還包括：greenbacks，bones，benjis，benjamins，cheddar，papar，loot，scrilla，cheese，bread，moolah，deadpresident，以及現(xiàn)金。??你是否知道，在秘魯，人們對(duì)美元的昵稱是可可(可可)，它是一個(gè)叫做喬治(西班牙語(yǔ)是喬治)的寵物的名字，而1美元鈔票上的肖像正好是美國(guó)第一任總統(tǒng)喬治·華盛頓(喬治華盛頓)??三、外匯貨幣對(duì)??外匯交易是指同時(shí)買入一種貨幣并賣出另一種貨幣的交易方式。貨幣通過(guò)經(jīng)紀(jì)人或交易商以成對(duì)地形式進(jìn)行交易，例如歐元/美元(EUR/USD)或者英鎊/日元(GBP/JPY)。??當(dāng)你在外匯市場(chǎng)進(jìn)行交易時(shí)，你所買賣的是貨幣對(duì)。??我們可以將每一個(gè)貨幣對(duì)想象成不同貨幣之間的“拔河比賽”。匯率的波動(dòng)取決于在某一時(shí)刻貨幣的強(qiáng)弱程度。??1、主要貨幣對(duì)??下表所列的貨幣對(duì)我們稱為“主要貨幣對(duì)”，或稱為“直盤”。這些貨幣對(duì)都包含有美元，且交易的頻率也最大。這些貨幣對(duì)是流動(dòng)性最高且在世界范圍內(nèi)交易最廣的貨幣對(duì)。??2、主要交叉貨幣對(duì)??我們將不包含美元的貨幣對(duì)稱為“交叉貨幣對(duì)”，或“交叉盤”。最為活躍的交叉貨幣對(duì)包含除美元之外的三大主要貨幣：歐元，日元和英鎊。??歐元交叉盤??日元交叉盤??英鎊交叉盤??其他交叉盤??3、異國(guó)貨幣對(duì)??異國(guó)貨幣對(duì)是由一個(gè)主要貨幣國(guó)以及其他新興經(jīng)濟(jì)體，如巴西，墨西哥或者匈牙利貨幣對(duì)所組成。下面的圖表給出了一些異國(guó)貨幣對(duì)，猜猜這些貨幣符號(hào)代表的是哪國(guó)或地區(qū)的貨幣呢？??通過(guò)你的外匯經(jīng)紀(jì)人，你可能見(jiàn)到如下異國(guó)貨幣對(duì)。請(qǐng)記住，這些貨幣對(duì)的交易量并非像主要貨幣對(duì)或交叉貨幣對(duì)那么大，因此，它們的交易成本通常更高。??我們所見(jiàn)到的異國(guó)貨幣對(duì)點(diǎn)差達(dá)到歐元/美元或美元/日元的兩到三倍也并不奇怪。因此，如果你打算交易異國(guó)貨幣對(duì)，請(qǐng)記住這一點(diǎn)。

??四、外匯市場(chǎng)規(guī)模和外匯流動(dòng)性??不同于紐約證券交易所等金融市場(chǎng)，外匯現(xiàn)貨市場(chǎng)既沒(méi)有實(shí)際場(chǎng)所，也不是交易中心。??由于這一事實(shí)：銀行網(wǎng)絡(luò)內(nèi)整個(gè)市場(chǎng)運(yùn)行的電子化，要求外匯市場(chǎng)連續(xù)工作超過(guò)24小時(shí)。??這意味著即期外匯市場(chǎng)遍布全球各地且沒(méi)有具體的中央市場(chǎng)。他們可以在任何場(chǎng)合，甚至在富士山的頂部。??外匯場(chǎng)外交易市場(chǎng)是目前為止最大，由眾多人和組織構(gòu)成的全球最流行的世界金融市場(chǎng)。??在OTC市場(chǎng)上，市場(chǎng)參與者根據(jù)交易條件，有吸引力的價(jià)格，以及交易對(duì)手的信譽(yù)決定他們想要和誰(shuí)進(jìn)行交易。??美元是交易量最大的貨幣，占所有交易總額的84.9%；歐元的份額為39.1%，排名第二；而日元是第三位19.0%。正如你所看到的，最主要的貨幣占據(jù)了該名單上的有利位置！??圖表英文注解：由于每筆交易都有兩種貨幣牽涉其中，所以每筆交易的交易量為單個(gè)貨幣總金額的200%，而非100%。??上圖顯示出美元在外匯市場(chǎng)上交易之頻繁程度。在所有已知的交易中，美元交易量占所有交易量的84.9%。??1、美元是霸主??如果每一種主要貨幣對(duì)中都包括美元，且這些貨幣對(duì)交易量占到所有交易量的75%，那么，我們就有必要對(duì)美元保持高度關(guān)注了。美元就是外匯市場(chǎng)上的霸主。??事實(shí)上，根據(jù)國(guó)際貨幣組織(IMF)所提供的數(shù)據(jù)，美元幾乎占全球官方外匯儲(chǔ)量的62%！因?yàn)閹缀趺恳粋€(gè)投資者，企業(yè)和中央銀行都擁有美元，他們很重視美元。??為什么美元在外匯市場(chǎng)起核心作用，還有其他原因：??★美國(guó)是世界上最大的經(jīng)濟(jì)體。??★美元是世界儲(chǔ)備貨幣。??★美國(guó)擁有世界上最大和最具流動(dòng)性的金融市場(chǎng)。??★美國(guó)擁有一個(gè)超穩(wěn)定的政治制度。??★美國(guó)是世界上唯一的超級(jí)軍事大國(guó)。??★美元是國(guó)際跨境交易的主要貨幣媒介。例如，石油以美元計(jì)價(jià)。因此，如果墨西哥希望從沙特購(gòu)買石油，它只能美元來(lái)購(gòu)買。如果墨西哥沒(méi)有美元，它只好先出售比索再購(gòu)買美元。??2、外匯投機(jī)??值得注意的是，商業(yè)和金融外匯交易是外匯市場(chǎng)總交易量的一部分，絕大多數(shù)外匯交易都是建立在投機(jī)的基礎(chǔ)之上的。換句話說(shuō)，絕大多數(shù)外匯交易者買入或賣出外匯都基于日內(nèi)的價(jià)格變動(dòng)。??外匯投機(jī)者的外匯交易量估計(jì)高達(dá)外匯市場(chǎng)交易量的90%以上。外匯市場(chǎng)的規(guī)模大意味著外匯流動(dòng)性大，任意時(shí)間段的外匯成交量都相當(dāng)?shù)母?！這使得任何人都可以很容易地購(gòu)買和出售貨幣。??從一個(gè)投資者的角度看，流動(dòng)性是非常重要的，因?yàn)樗鼪Q定了價(jià)格在給定的時(shí)間里可以輕易改變。若沒(méi)有價(jià)格，或價(jià)格運(yùn)動(dòng)的影響，那么具有流動(dòng)性的外匯市場(chǎng)很難有巨大的交易量發(fā)生。??雖然外匯市場(chǎng)具有流動(dòng)性，但是它會(huì)根據(jù)貨幣對(duì)和時(shí)間而定。??在“外匯交易時(shí)間”的這一課中，我們通過(guò)著眼于它一天內(nèi)貨幣對(duì)的變化發(fā)現(xiàn)了流動(dòng)性和貨幣市場(chǎng)利率是如何改變的。??五、外匯交易有哪些途徑？??由于外匯是如此的令人著迷，交易者們因此想出了不同的投資或投機(jī)貨幣的方法。其中，最流行的是現(xiàn)貨，，期權(quán)以及交易所交易基金(或簡(jiǎn)稱ETF)。??1、外匯現(xiàn)貨市場(chǎng)??現(xiàn)貨市場(chǎng)在該市場(chǎng)中，現(xiàn)貨交易是使用目前的市場(chǎng)價(jià)格以即時(shí)或“現(xiàn)貨”的方式來(lái)進(jìn)行交易的。??在現(xiàn)貨市場(chǎng)中，貨幣交易都以當(dāng)前的市場(chǎng)價(jià)格即時(shí)交易?，F(xiàn)貨市場(chǎng)的迷人之處在于它的簡(jiǎn)單，流動(dòng)性，較低的點(diǎn)差以及全天候不間斷的交易。由于現(xiàn)貨市場(chǎng)開(kāi)戶金額最低僅需25美元，因此投身現(xiàn)貨市場(chǎng)交易非常的容易。但這并不是我們建議你以25美元本金入市的理由，具體原因你將在我們的資本清算相關(guān)課程中了解到，除此之外，絕大多數(shù)經(jīng)紀(jì)商通常都免費(fèi)提供圖形，新聞以及研究報(bào)告。??2、外匯期貨??期貨是約定了在某一時(shí)間以某一確定價(jià)格買入或賣出某一資產(chǎn)的合約，這也是為什么我們稱之為期貨。外匯期貨由芝加哥商品所(CME)首創(chuàng)，鑒于期貨合約都是標(biāo)準(zhǔn)化的，且以集中交易的方式進(jìn)行，期貨市場(chǎng)非常的透明且監(jiān)管嚴(yán)格。這意味著價(jià)格和交易信息都是可以輕易獲取的。??3、外匯期權(quán)??期權(quán)也是一種金融工具，它給予買方在期權(quán)到期日以某一特定價(jià)格買入或賣出某一資產(chǎn)的權(quán)力，而非義務(wù)。如果某一交易者賣出期權(quán)，那么他或她將不得不在期權(quán)到期日買入或賣出某一資產(chǎn)。??和期貨一樣，期權(quán)也為場(chǎng)內(nèi)交易，比如說(shuō)芝加哥期權(quán)交易所，國(guó)際證券交易所或費(fèi)城