城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)融資文獻(xiàn)綜述,項目管理碩士論文

城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)融資文獻(xiàn)綜述,項目管理碩士論文本篇論文目錄導(dǎo)航：【。根據(jù)本研究的需要將這些資料進(jìn)行分類、稀選、統(tǒng)計和歸檔,發(fā)現(xiàn)前人對城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)融資的研究內(nèi)容主要牽涉三個方面:第一,關(guān)于城市基袖設(shè)施建設(shè)融資的國外文獻(xiàn)綜述。第二,關(guān)于城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)融資的國內(nèi)文獻(xiàn)綜述。第三,關(guān)于城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)融資的國內(nèi)區(qū)域文獻(xiàn)綜述。2.1關(guān)于城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)融資的國外文獻(xiàn)綜述國外城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)歷史和相關(guān)融資發(fā)展時間較長,很多國外經(jīng)濟(jì)學(xué)領(lǐng)域?qū)＜液蛯W(xué)者對城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的概念,城市基袖設(shè)旋建設(shè)融資形式和方式進(jìn)行了大量的研究,這些先進(jìn)的理論成果無疑對構(gòu)建我們國家城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)融資體系提供了良好的經(jīng)歷體驗。第二次世界大戰(zhàn)后,一些歐洲國家很多城市的基袖設(shè)施都遭到嚴(yán)重毀壞,這些國家的城市基袖設(shè)施都需重新建設(shè),以恢復(fù)國民的日常生活和生產(chǎn)。對此,一些經(jīng)濟(jì)學(xué)家提出了各自的經(jīng)典理論,羅森斯坦羅丹的大推進(jìn)理論和羅根納納克斯的貧困惡性循環(huán)理論普遍以為:國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展和城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的初期,對于在初始規(guī)模配置的集聚性和不可分性,部門必須集中精神投入大量資金用于基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)。由于城市基礎(chǔ)設(shè)施投資短時間內(nèi)投入資金很難全部收回,加之周轉(zhuǎn)周期較長和社會非直接資本的不可逆性,所以必須在第一時間先于其他項目的生產(chǎn)投資。大規(guī)模地和全面地在國民經(jīng)濟(jì)各個部門進(jìn)行投資,是經(jīng)濟(jì)落后的國家實行經(jīng)濟(jì)平衡增長和擺脫貧困惡性循環(huán)的必經(jīng)之路3。在社會基礎(chǔ)設(shè)施重建的背景下,由于二戰(zhàn)原因,很多國家本身的經(jīng)濟(jì)體系已被毀壞,所以研究關(guān)于資金的來源和分配的研究也隨之展開。斯特里頓、喬德赫里、羅森斯坦羅丹、赫希曼、納克斯等人分別在自個的代表作里談到了社會基礎(chǔ)設(shè)施資金的籌資方式和社會資本的分配等理論。美國學(xué)者羅根納納克斯在1953年就指出:社會資本的投資應(yīng)該是根據(jù)生產(chǎn)部門需求收入彈性和產(chǎn)品的需求價格彈性來進(jìn)行分配的,而不是將社會資金平均地分配到每個部門。同理,城市基軸設(shè)施重建,應(yīng)該根據(jù)項目的重要性進(jìn)行合理分配。重要的城市基礎(chǔ)設(shè)施應(yīng)當(dāng)分配較多的資金,羅根納納克斯的項目資金分配理論是對城市基礎(chǔ)設(shè)施融資方式的最早探尋求索。20世紀(jì)50年代,諾貝爾經(jīng)濟(jì)學(xué)獲得者美國經(jīng)濟(jì)學(xué)家馬科維茨(Markowitz)提出了著名的投資組合理論。在馬科維茨的投資組合理論中明確指出:任何公司在進(jìn)行風(fēng)險投資決策時,要把項目進(jìn)行多種方式組合進(jìn)行選擇,將風(fēng)險程度降到最低,馬科維茨對此形象的解釋為:一個籃子里不要把所有雞蛋都放在里面。他十分指出:在所有高投資、高風(fēng)險項目中,城市基她設(shè)施項目存在的風(fēng)險較高,是最典型的高投資項目。所以,對于城市基礎(chǔ)設(shè)施項目首先就是要最大程度的分散項目風(fēng)險,對其項目融資方式和融資構(gòu)造進(jìn)行分析設(shè)計。世界銀行曾引用他的理論,對發(fā)展中國家出現(xiàn)的基礎(chǔ)設(shè)施融資問題進(jìn)行分析。世界銀行以為在現(xiàn)有體制下,基礎(chǔ)設(shè)施融資來源除了借款和稅收,應(yīng)建立基礎(chǔ)設(shè)施基金和獨立開發(fā)銀行等多元化籌措資金。短期目的是以市場經(jīng)濟(jì)為基礎(chǔ)進(jìn)行體制轉(zhuǎn)變,長期目的必須是擴大國內(nèi)外資本市場,使之科學(xué)的和有效的使其為基礎(chǔ)設(shè)施融資服務(wù)。20世紀(jì)60年代至80年代,隨著歐美資本主義經(jīng)濟(jì)的復(fù)蘇和國內(nèi)資本市場逐步完善,行政管理方式和基礎(chǔ)設(shè)施投融資由資金項目融資專業(yè)性基礎(chǔ)設(shè)施金融機構(gòu)融資資本市場融資的發(fā)展規(guī)律。城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)投融資渠道與主體成為經(jīng)濟(jì)學(xué)界關(guān)注的焦點,萊米普魯霍梅等人以為:收費項目和不可收費項目是城市基礎(chǔ)設(shè)施的融資包括的兩個重要部分?？墒召M項目的資金來源有企業(yè)借款、稅收、股東、留存收益和公債,和公用事業(yè)公司是受控投資的主體。不可收費項目的融資方式釆用公債、稅收、借款,是投資者。不同性質(zhì)和類型的項目根據(jù)項目區(qū)分理論,根據(jù)項目發(fā)展的詳細(xì)情況而定,應(yīng)采用不同的融資方式和不同的融資渠道來進(jìn)行。項目能否可收費、項目能否具有外部性等來斷定融資項目的考核。經(jīng)濟(jì)學(xué)家羅依巴爾也提出:根據(jù)項目區(qū)分理論,基礎(chǔ)設(shè)施項目的融資方式取決于不同項目的特點。馬斯特安德森等人以為:銀行借貸、租金、征收財產(chǎn)稅、用戶收費、市政債券、間轉(zhuǎn)移支付是城市基礎(chǔ)設(shè)施融資主要渠道,華而不實市政債券等融資渠道正逐步I大。英國經(jīng)濟(jì)學(xué)家羅賓漢先生研究的焦點,則是公共服務(wù)中的地方融資問題。他以為,公共服務(wù)能給當(dāng)?shù)貛砥毡榈睦?選擇的融資渠道是由服務(wù)特性所決定。城市進(jìn)行融資可通過征收地方稅和服務(wù)提供,理想的稅種包括土地稅、機動車牌照稅、機動車燃料稅和財產(chǎn)稅。對于具有區(qū)域性內(nèi)部服務(wù)特征的,可通過征收地方稅融資;區(qū)域性外部效益服務(wù)特征的,可通過上級撥款融資。用戶收費來解決具有外部性能夠定價的服務(wù),私人部門來投資經(jīng)營沒有外部性可定價的服務(wù)。近年來,西方社會城市基礎(chǔ)建設(shè)形式,出現(xiàn)了多種融資以企業(yè)為主的形式,它和西方企業(yè)資本構(gòu)造完善與理論發(fā)展密不可分。企業(yè)融資和項目融資結(jié)合起來的發(fā)展新形式漸漸出現(xiàn),而過去基碰設(shè)施建設(shè)項目的融資方式為主體的則逐步消1失?；A(chǔ)設(shè)施行業(yè)對外源性融資形式和內(nèi)源性融資形式的認(rèn)識,為創(chuàng)新城建融資形式帶來了宏大的發(fā)展空間。從資源優(yōu)化的角度出發(fā),怎樣使市場公平競爭則有利于資源的優(yōu)化配置。市場機制理論最早是由經(jīng)濟(jì)學(xué)家哈耶克提出,他以為:有效地對有限的資源進(jìn)行配置,經(jīng)濟(jì)效率的提高會帶來經(jīng)濟(jì)的快速增長,這無疑對生產(chǎn)效率的提高發(fā)揮顯而易見的作用。城市基礎(chǔ)設(shè)旅項目建設(shè)、融資和項目整體都以長期壟斷為主導(dǎo),一定會出現(xiàn)管理和資金利用率低等問題,要想資源有效地配置和提高經(jīng)濟(jì)效率,必須以開放市場機制為前提。2.2關(guān)于城市基袖設(shè)施建設(shè)融資的國內(nèi)文獻(xiàn)綜述我們國家經(jīng)濟(jì)學(xué)界對城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)投融資等問題研究起步較晚,研究方向和焦點最早由對城建理論展開研究(如基礎(chǔ)設(shè)施、市場化、特許經(jīng)營等問題),經(jīng)過探尋求索逐步過渡到PPP、BOT、PFI、TOT等城建投融資形式的研究。隨著理論和實踐的不斷深切進(jìn)入,在政策環(huán)境、歷史發(fā)展、管理制度方面我們國家和歐美國家還存在著很多差異,因而我們國家學(xué)者根據(jù)國情提出了很多針對性的建議和措施,為建立和完善我們國家城市建設(shè)投融資體系提供改革思路。上世紀(jì)80年代初期,我們國家經(jīng)濟(jì)學(xué)者毛立本、錢家駿等開場對城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)形式進(jìn)行系統(tǒng)研究,將基礎(chǔ)構(gòu)造概念引入我囯經(jīng)濟(jì)學(xué)領(lǐng)域。我們國家一些經(jīng)濟(jì)學(xué)學(xué)者以為:人們對城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)不夠重視,主要原因是基礎(chǔ)設(shè)施對經(jīng)濟(jì)增長的奉獻(xiàn)很難用數(shù)字衡量。所以,正是由于基礎(chǔ)設(shè)施這個原因和特征,我們國家學(xué)者把基礎(chǔ)設(shè)施作為一個獨立研究對象進(jìn)行考察,長期實踐證明城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)對經(jīng)濟(jì)發(fā)展和增長具有重要的作用。到了上世紀(jì)90年代初期,我們國家經(jīng)濟(jì)快速增長和落后城市基礎(chǔ)設(shè)旅之間的矛盾曰益凸顯,經(jīng)濟(jì)學(xué)界很多學(xué)者開場將理論研究的重心放在基礎(chǔ)設(shè)施制約經(jīng)濟(jì)發(fā)展的因素和對策,并提出了很多有針對性的措施和建議。在1990年,經(jīng)濟(jì)學(xué)者樊綱初次闡述我們國家城市基礎(chǔ)設(shè)施的影響因素和危害,并對此提出了相關(guān)的改革意見。在1995年,王辰在其代表作中指出影響我們國家城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的原因,主要包括:第一,我們國家市場機制的不健全和管理的低效率是我們國家城建改革發(fā)展的主要矛盾。第二,生產(chǎn)能力的經(jīng)濟(jì)技術(shù)障礙和需求壓力是基礎(chǔ)設(shè)施本身制約因素。第三,城市發(fā)展戰(zhàn)略和比價關(guān)系是經(jīng)濟(jì)體制上的深層牽制。文章最后指出:我們國家經(jīng)濟(jì)發(fā)展被迫進(jìn)行調(diào)整和經(jīng)濟(jì)增長難以為繼,其最終原因是我們國家經(jīng)濟(jì)運行中落后基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)建設(shè)所致。劉立峰提出了在我們國家不同歷史時期,合理投資城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的判定方式方法,以及揭示了我們國家經(jīng)濟(jì)增長、產(chǎn)業(yè)構(gòu)造升級、基礎(chǔ)設(shè)施投資構(gòu)造變動三者之間的聯(lián)絡(luò)。劉德順和李伯溪從我們國家城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)不同區(qū)域經(jīng)濟(jì)差異出發(fā),發(fā)現(xiàn)企業(yè)選址的基礎(chǔ)設(shè)施類型和生產(chǎn)經(jīng)過是影響地區(qū)收入的重要原因。我們國家學(xué)者趙堅通過在直接生產(chǎn)活動與社會間接投資之間構(gòu)造效率關(guān)系定量描繪敘述,并通過對二者關(guān)系建模提出了我們國家城建改革的思路,并且以為城市基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)對該區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長有促進(jìn)作用6。進(jìn)入21世紀(jì),隨著改革開放的不斷深切進(jìn)入和我們國家經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展,國外先進(jìn)國家在城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)領(lǐng)域的先進(jìn)經(jīng)歷體驗,已經(jīng)成為我們國家學(xué)術(shù)界的經(jīng)典案例。但在實踐經(jīng)過中,很多改革者發(fā)現(xiàn)歐美發(fā)達(dá)國家城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和我們國家在政策環(huán)境、歷史發(fā)展、管理制度方面等等存在著很多差異,究竟釆用那種城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)發(fā)展形式使我們國家經(jīng)濟(jì)可持續(xù)發(fā)展,當(dāng)前在我們經(jīng)濟(jì)學(xué)界尚無定論。國內(nèi)學(xué)術(shù)界一種觀點以為:我們國家城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)應(yīng)大力引進(jìn)國內(nèi)民間資本,相關(guān)部門應(yīng)有步探的漸漸退出,即城市基袖設(shè)施建設(shè)應(yīng)施行市場化的發(fā)展形式。唐玉芳和賀恒信(2001)在其文獻(xiàn)中指出:將來我們國家民間資本將成為城市基袖設(shè)施建設(shè)資金的重要來源,是我們國家各類投資主體中潛力最大的經(jīng)濟(jì)主體。王振峰在其文獻(xiàn)中提出:BOT形式(特許經(jīng)營權(quán)協(xié)議)、轉(zhuǎn)讓項目經(jīng)營權(quán)、PH形式(私人主動融資)、捆綁式投資、債權(quán)投資方式等是我們國家城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)民間資本主要的融資方式。十分是城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)中的經(jīng)營性項目,應(yīng)打開社會資本進(jìn)入公益性設(shè)施建設(shè)的渠道,應(yīng)讓位和鼓勵民間資本進(jìn)行經(jīng)營和投資。在這類觀點中,怎樣有效吸引民間資本進(jìn)行投資,研究的焦點集中在融資工具的選擇.郭鳳平等學(xué)者(2003)在其文章中談到:我們國家城市建設(shè)中有ABS形式、PPP形式、BOT形式、BT形式,這些形式在實踐中碰到了很多問題,但PPP形式(PublicPrivatePartnership)越來越受和民間資本的關(guān)注。這種形式是民間資本和共同合作進(jìn)行建設(shè)城市基礎(chǔ)設(shè)施的融資,兩者通過簽署協(xié)議明確相互的權(quán)利和義務(wù),以保證其投資項目的順利進(jìn)行。這種形式的特點在于雙方在經(jīng)濟(jì)方面共同承當(dāng)風(fēng)險和義務(wù),它不僅為民間資本參與公共領(lǐng)域提供了渠道,又為部門在預(yù)算開支方面減輕了壓力,打破長期壟斷的局面,提高了項目的工作效率。我們國家學(xué)者吳金星(2006)在其代表作中以為:在我們國家城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)中施行PPP形式時,部門必須改變其管理部門角色,轉(zhuǎn)變?yōu)閰f(xié)約定價、宏觀監(jiān)督和政策咨詢等職能。詳細(xì)內(nèi)容為:首先,不斷提高項目財務(wù)收支透明度,制定科學(xué)的定價,制度,按參考同類項目或市場行情定價。其次,明確雙方取責(zé)。民同資本機構(gòu)承當(dāng)融資條件、項目設(shè)計變更、服務(wù)水平惡化引起的經(jīng)濟(jì)風(fēng)險。部門則承當(dāng)公眾反對和不良政策引起的風(fēng)險。最后,不斷完善監(jiān)督管理體系,主要牽涉PPP項目上私人企業(yè)的公共安全防備、稅收制度設(shè)計、定價規(guī)則、風(fēng)險管理、服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)和業(yè)績評估等。在我們國家學(xué)術(shù)上另一種觀點則主張不應(yīng)該忽略在城市建設(shè)中的基礎(chǔ)作用,而夸張市場化運作在城市建設(shè)中的作用,應(yīng)該以為主導(dǎo)的觀點.我們國家學(xué)者孟祥林(2007)以為:當(dāng)前,我們國家城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)中民間資本的參與還存在很多問題,如行政制度、落后的觀念、管理水平等,所以不能將進(jìn)入民間資本作為我們國家城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的唯一解決措施。學(xué)者盛元標(biāo)(2007)提出:很多地方應(yīng)根據(jù)自個的實際情況,借鑒20世紀(jì)70年代歐美發(fā)達(dá)國家出現(xiàn)的經(jīng)營城市(UrbanManagement)理念,地方應(yīng)該采取和發(fā)行市政債券、金融衍生工具、信托等方式籌集資金。作者在文章中強調(diào)發(fā)行市政債券的作用,既能強化約束的行為,又能大量吸收社會閑散資金。同時對地方隱性債務(wù)起到顯性的促進(jìn)作用,對基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)控制權(quán)又絲毫不受影響。2.3關(guān)于城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)融資的國內(nèi)區(qū)域文獻(xiàn)綜述在這里類文獻(xiàn)中,國內(nèi)經(jīng)濟(jì)學(xué)的專家和學(xué)者從本地區(qū)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)融資現(xiàn)在狀況入手,對本地區(qū)基礎(chǔ)設(shè)施投融資基礎(chǔ)、基礎(chǔ)設(shè)施投融資渠道及融資方式、基礎(chǔ)設(shè)施投融資環(huán)境、基礎(chǔ)設(shè)施投融資規(guī)劃等情況進(jìn)行實地的調(diào)查和研究,對本地區(qū)的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)融資現(xiàn)在狀況提出有針對性的意見和措施。周敏(2004年)在(大連市城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)投融資平臺搭建與運作形式研究〉〉中針對當(dāng)前大連市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)普遍存在的一些資金短缺問題,運用薩謬爾森的公共產(chǎn)品理論和的勞動價值論理論為基礎(chǔ),分析大連市城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)市場的經(jīng)濟(jì)性質(zhì),提出拓寬大連市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的融資渠道,實現(xiàn)城建融資方式和投資主體多元化,并建議構(gòu)建大連市城市基礎(chǔ)設(shè)施投融資平臺的設(shè)想。李立群(2005年)在其碩士畢業(yè)論文(蘇州城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)投融資體系研究〕中以為:當(dāng)前蘇州城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)投融資體制和國內(nèi)一線城市相比還存在著一些問題,蘇州城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)總體水平不理想,其缺乏主要表如今實際運作方式和運作手段、設(shè)計觀點上,城建資金來源中通過土地拍賣籌集的資金比例較大,而且城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)吸引民間資本進(jìn)入的渠道較少,缺少城洽會性質(zhì)的投資渠道和融資平臺。蘇州市在城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)經(jīng)過中太多介入運營和管理,淡化了監(jiān)督調(diào)控各類社會資本的運作、公共產(chǎn)品的服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)等職能。汪春序(2018年)在(青島市基礎(chǔ)設(shè)施項目投融資風(fēng)險管理研究〕一文中對青島市城市基礎(chǔ)設(shè)施項目投融資風(fēng)險管理的經(jīng)過進(jìn)行研究,對風(fēng)險監(jiān)督、風(fēng)險評估、風(fēng)險辨別、風(fēng)險處理即風(fēng)險管理流程為切入點,對青島市城市基礎(chǔ)設(shè)施項目投融資風(fēng)險管理進(jìn)行了分析,從六個方對風(fēng)險辨別進(jìn)行了系統(tǒng)的分類。作者在文章中對風(fēng)險評價的方式方法進(jìn)行定量和定性的研究,為基礎(chǔ)設(shè)旋項目投融資工作中提供了處理風(fēng)險的管理方式方法和建議。鄭丹(2018年)在其碩士畢論文(沈陽城市基礎(chǔ)設(shè)施項目投融資問題研究〉〉中以沈陽城市基礎(chǔ)設(shè)施的融資現(xiàn)在狀況作為研究主題,從基礎(chǔ)設(shè)旅融資規(guī)劃、融資基袖、融資環(huán)境三個方面入手,分析當(dāng)前沈陽城市基細(xì)設(shè)施投融資的現(xiàn)在狀況和出現(xiàn)的問題。作者以為主要存在下面問題:第一,沈陽市城市基礎(chǔ)設(shè)施投融資渠道單一,項目總體融資構(gòu)造不平衡。第二,沈陽市尚未構(gòu)成合理和有效的融資平臺。第三,沈陽市基礎(chǔ)設(shè)施項目資金來源單一,沒有構(gòu)成多元化的融資渠道。對于以上現(xiàn)在狀況,作者在最后提出鼓勵金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新和拓寬企業(yè)融資渠道,完善鳳險防備機制等建議。民族大學(xué)的李俊霞在其(〈包頭市城市基礎(chǔ)設(shè)施投融資體制改革的對策研究〕一文中選擇了包頭市城建投融資體制作為研究的內(nèi)容,對包頭市城建投融資體制現(xiàn)在狀況和存在問題進(jìn)行討論和研究。作者以為包頭市應(yīng)多措并舉釆用多元化的方式籌集資金,融資平臺以城投公司為核心。部門應(yīng)加大境外資金、社會資金、財政資金吸引和利用,通過股票、債券、貸款、BOT、基金等多種渠道籌集