互聯(lián)網(wǎng)金融第02章傳統(tǒng)金融機構互聯(lián)網(wǎng)化

第2章傳統(tǒng)金融機構互聯(lián)網(wǎng)化教學目標與要求1.了解網(wǎng)上銀行的特點和發(fā)展歷程2.了解網(wǎng)上商城的特點和發(fā)展趨勢

3.了解直銷銀行的特點和發(fā)展現(xiàn)狀4.了解傳統(tǒng)金融機構互聯(lián)網(wǎng)化的內容5.了解傳統(tǒng)金融機構的未來發(fā)展趨勢以及傳統(tǒng)金融機構網(wǎng)絡業(yè)務間的聯(lián)系和比較知識架構2.1銀行互聯(lián)網(wǎng)化

2.1.1網(wǎng)上銀行1.概述含義：一種是機構概念，指通過信息網(wǎng)絡開辦業(yè)務的銀行，這種銀行沒有實際的物理柜臺作為支持，基本沒有分支機構，絕大部分只能通過網(wǎng)絡進行，因此也叫“虛擬銀行”；

另一種是業(yè)務概念，指銀行通過信息網(wǎng)絡提供的金融服務，包括傳統(tǒng)銀行業(yè)務和因信息技術應用帶來的新興業(yè)務，又被稱為“在線銀行”或“網(wǎng)絡銀行”，實際上是作為傳統(tǒng)銀行服務在互聯(lián)網(wǎng)上的延伸。2.1銀行互聯(lián)網(wǎng)化演變：從20世紀50年代開始，商業(yè)銀行的信息化大致經歷了業(yè)務處理電子化、經營管理電子化、銀行再造這三個階段。

第一階段，銀行主要通過計算機模擬原有銀行手工業(yè)務和部門分工的傳統(tǒng)管理模式。

第二階段，銀行實現(xiàn)了聯(lián)網(wǎng)實時交易，實現(xiàn)了異地通存通兌。同時，內部網(wǎng)絡電子銀行開始興起，出現(xiàn)了ATM機、POS機等新型自助服務渠道。

第三階段，出現(xiàn)了電話銀行、電視銀行、網(wǎng)上銀行和手機銀行等新型服務渠道，提供了虛擬化、個性化的服務，客戶可以在任何時間、任何地點、以任何方式得到各種金融服務。2.1銀行互聯(lián)網(wǎng)化2.特點、優(yōu)勢與風險與傳統(tǒng)的銀行業(yè)務相比，網(wǎng)上銀行業(yè)務有以下特點：01以計算機技術為基礎，以網(wǎng)絡為媒介02靈活便捷的24小時服務03客戶自助服務04邊際經營成本低05業(yè)務綜合性強2.1銀行互聯(lián)網(wǎng)化與傳統(tǒng)銀行相比，網(wǎng)上銀行的優(yōu)勢有：01打破地域和時間限制，降低服務成本的同時，提升了服務的

便捷性和可訪問性02采用網(wǎng)絡化、無紙化運作，提高了服務的速度和效率03擴展了服務范圍，有利于服務創(chuàng)新，向客戶提供個性化、多

樣化服務04服務更加標準、規(guī)范，避免了人工服務質量參差不齊的不足05減少了銀行的網(wǎng)點、人員、設備等投入，節(jié)省了銀行成本06有利于銀行業(yè)務向大范圍開拓以及全球化的實現(xiàn)2.1銀行互聯(lián)網(wǎng)化網(wǎng)上銀行具有兩類風險01銀行普遍存在的風險：操作風險、信譽風險、流動性風險、法律風險、管理風險02網(wǎng)上銀行特有的風險：系統(tǒng)安全風險業(yè)務運行連續(xù)性風險外包管理風險2.1銀行互聯(lián)網(wǎng)化3.境內網(wǎng)上銀行發(fā)展

我國的網(wǎng)上銀行發(fā)展起步比美國稍晚，經過近幾年的發(fā)展，呈現(xiàn)以下特點：01交易量和客戶量快速增加02業(yè)務和服務大大增多03外資銀行開始積極涉足網(wǎng)上銀行領域04網(wǎng)上銀行業(yè)務發(fā)展不平衡2.1銀行互聯(lián)網(wǎng)化4.未來發(fā)展趨勢01網(wǎng)絡基礎建設更加完備02服務更加多樣化03構建客戶關系系統(tǒng)，進一步完善網(wǎng)上銀行功能04完善網(wǎng)上銀行管理模式，加快業(yè)務流程再造和組織體系變革2.1銀行互聯(lián)網(wǎng)化

2.1.2網(wǎng)上商城1.概念含義：網(wǎng)上商城類似于現(xiàn)實世界當中的商店，但其利用電子商務等手段，在買賣過程中，減少中間環(huán)節(jié)，消除運輸成本和代理中間差價，加快市場流通，推動商品交易的快速發(fā)展，促進境內生產總值的提高。

2.1銀行互聯(lián)網(wǎng)化2.優(yōu)缺點網(wǎng)上商城主要有以下優(yōu)點：01沒有時間和空間限制02服務優(yōu)質03節(jié)約成本04提高了企業(yè)管理的效率和質量2.1銀行互聯(lián)網(wǎng)化網(wǎng)上商城的缺點：

對貨物的描述具有一定的迷惑性，主要體現(xiàn)在顧客無法直接看到和觸摸到商品，全憑店主的描述來購物。顧客無法判斷貨物是否從正規(guī)渠道而來，或者是否為正品。若為仿制品，消費者的維權之路往往舉步維艱。

網(wǎng)上商店對賣家的審核往往有很大的局限性，也會導致假冒偽劣產品泛濫。長期下來會引發(fā)大量對網(wǎng)上商店的負面評論，影響網(wǎng)上商店的長遠發(fā)展。2.1銀行互聯(lián)網(wǎng)化網(wǎng)上商城主要面臨以下問題：01消費者消費能力偏低02網(wǎng)購誠信監(jiān)管制度不完善03物流體系混雜2.1銀行互聯(lián)網(wǎng)化3.網(wǎng)上商城的發(fā)展趨勢01多元化和專一化發(fā)展。目前我國網(wǎng)上商城的主要類型有綜合

型和專一型，兩者各有優(yōu)缺。02誠信化發(fā)展。加強商品誠信度是網(wǎng)上商城發(fā)展的重要方向。03商城-物流一體化發(fā)展。在未來的發(fā)展進程中，網(wǎng)上商城應

當會與實力較強的物流公司合作，為商城內的各商戶指定物

流公司。2.1銀行互聯(lián)網(wǎng)化

2.1.3直銷銀行1.概念和特點含義：直銷銀行是一種新型的銀行運作模式，主要通過電腦、手機、電話等遠程渠道為客戶提供產品和服務，不發(fā)放實體銀行卡、幾乎不設立實體業(yè)務網(wǎng)點，由于沒有網(wǎng)點經營費用和管理費用，直銷銀行可以為客戶提供更低的手續(xù)費率和更有競爭力的存貸款價格。

直銷銀行的核心價值主要是降低運營成本、提高服務水平、回饋客戶。絕大部分直銷銀行都作為大型銀行集團的附屬機構或子公司存在。2.1銀行互聯(lián)網(wǎng)化直銷銀行根據(jù)經營模式的不同分為兩類純線上模式

線上與線下融合模式

通過線上系統(tǒng)和呼叫中心提供所有產品與服務。

除線上服務外，還提供部分輔助性質的線下服務，即線上和線下相結合的模式。

線上服務由互聯(lián)網(wǎng)綜合營銷平臺、手機銀行、網(wǎng)上銀行等多種終端渠道構成，線下模式是建立便民直銷銀行，設置存取款機、自助繳費終端、遠程簽約機等。2.1銀行互聯(lián)網(wǎng)化直銷銀行分利用了現(xiàn)代信息通訊技術，借助互聯(lián)網(wǎng)開展金融業(yè)務，具有低成本和方便快捷的優(yōu)勢。其模式具有以下特點：01幾乎沒有實體營業(yè)網(wǎng)點，運營成本低；02以低價格、高收益的金融產品和高質服務吸引客戶；03通過大數(shù)據(jù)技術進行準確的客戶定位，提高交易效率；04簡單舒適的交易體驗。

總的概括，直銷銀行的基本模式是進行客戶定位，通過低成本的電子渠道提供簡單、低價格、高收益的金融產品。2.1銀行互聯(lián)網(wǎng)化2.直銷銀行與網(wǎng)上銀行、手機銀行區(qū)別

網(wǎng)上銀行、手機銀行依托的載體是實體銀行，而直銷銀行不依賴于實體網(wǎng)點，是脫離了傳統(tǒng)銀行具有獨立法人資格的組織。

直銷銀行與網(wǎng)上銀行、手機銀行的區(qū)別主要體現(xiàn)在業(yè)務模式和業(yè)務工具上。網(wǎng)上銀行、手機銀行是商業(yè)銀行等金融機構利用網(wǎng)絡、電話等通訊通道為客戶提供服務。而直銷銀行則利用互聯(lián)網(wǎng)所擁有的數(shù)據(jù)和客戶來進行銀行業(yè)務的延伸拓展，為客戶提供更多和更優(yōu)惠的金融服務。2.1銀行互聯(lián)網(wǎng)化直銷銀行與網(wǎng)上銀行、手機銀行相比具有以下優(yōu)點：01直銷銀行在業(yè)務運轉、人工服務等方面不依賴物理網(wǎng)點，在經營成本方面更具優(yōu)勢；02直銷銀行是虛擬機構，所以一般不收取賬戶管理費或網(wǎng)銀年費；03直銷銀行不需要銀行卡號，能24小時不間斷提供產品和服務，更方便快捷。3.直銷銀行的優(yōu)缺點2.1銀行互聯(lián)網(wǎng)化盡管直銷銀行有不少優(yōu)點，但仍存在一些“硬傷”：01客戶潛力受到限制02現(xiàn)金服務嚴重缺失03賬戶數(shù)據(jù)和資金安全存在隱患

2.1銀行互聯(lián)網(wǎng)化4.直銷銀行現(xiàn)狀

截止至2015年10月，境內已有22家直銷銀行正式運營。目前，境內直銷銀行均處于探索階段，影響力不大。大中型銀行和區(qū)域中小銀行發(fā)展直銷銀行的目的和定位有很大差別。中小銀行尤其是城市商業(yè)銀行是直銷銀行的主力軍，以爭奪異地客戶、跨行客戶為主要目標。

現(xiàn)階段，境內直銷銀行業(yè)務和模式同質化較嚴重，在定位、架構、渠道、產品等方面的差異化探索相當有限。此外，未來境內直銷銀行將會面臨政策、風控、競爭和協(xié)同等各方面挑戰(zhàn)。2.1銀行互聯(lián)網(wǎng)化5.發(fā)展直銷銀行的意義

直銷銀行作為一種新的經營模式，必然會成為銀行業(yè)進行業(yè)務拓展的重要選擇，也會成為未來我國金融市場的一股重要力量。

直銷銀行是利率市場化的積極產物，具有成本優(yōu)勢，因此能夠提供遠遠高于銀行的利息率而獲得強大的競爭優(yōu)勢，實現(xiàn)快速發(fā)展。

直銷銀行作為銀行在互聯(lián)網(wǎng)浪潮中的轉型方向之一，通過實惠的價格、差異化的經營策略、簡捷的流程設計以及親切的客戶體驗，為特定目標客戶群體提供針對性的金融服務。2.1銀行互聯(lián)網(wǎng)化6.直銷銀行的拓展和完善

直銷銀行存在的問題：01客戶咨詢服務方式較單一02安全措施不完善03功能有待完善04產品數(shù)量少、更新速度慢2.1銀行互聯(lián)網(wǎng)化相關建議：01建立更加完備的產品服務體系02加強管理，做好風險防范03加強平臺建設，完善直銷銀行功能04加大宣傳力度，提高直銷銀行認知度

此外，直銷銀行應在其平臺上盡快健全客戶咨詢服務體系，推出在線服務、智能客服等多種咨詢渠道，實現(xiàn)24小時在線咨詢服務，隨時為客戶給予解答，從而提高客戶對直銷銀行的認知度和忠誠度。2.2非銀行金融機構互聯(lián)網(wǎng)化

2.2.1網(wǎng)絡證券公司1.概述

網(wǎng)絡證券從操作上主要指的是投資者通過互聯(lián)網(wǎng)手段，包括公用互聯(lián)網(wǎng)、局域網(wǎng)、專網(wǎng)、無線互聯(lián)網(wǎng)等各種電子方式手段傳送交易信息和數(shù)據(jù)資料并進行與證券交易相關的活動。網(wǎng)絡證券公司是證券公司運用互聯(lián)網(wǎng)后的一種表現(xiàn)形式。

證券公司早已實現(xiàn)網(wǎng)絡交易，擁有標準化大數(shù)據(jù)，在行業(yè)特性上就具有融入互聯(lián)網(wǎng)金融的天然屬性。2.2非銀行金融機構互聯(lián)網(wǎng)化

互聯(lián)網(wǎng)降低了信息傳遞和客戶轉換的成本的同時，也加快券商差異化的進程。在互聯(lián)網(wǎng)金融背景下，券商的發(fā)展將是一個定位差異化的過程，在這一過程中，券商將依據(jù)自身優(yōu)勢進一步分化，券商的發(fā)展也將表現(xiàn)出業(yè)務范圍不斷深入不斷擴大的趨勢。

我國互聯(lián)網(wǎng)證券的發(fā)展歷途較短，但是從2013年開始，互聯(lián)網(wǎng)金融在證券方面得到了極大的發(fā)展；從2013年至今，證券公司又進一步地開發(fā)和升級App和移動端的業(yè)務，取得了較為理想的效果。但信息通信技術的影響非常深遠，先后經歷了集中交易、網(wǎng)上交易、手機證券等階段。2.2非銀行金融機構互聯(lián)網(wǎng)化2.主要模式01境外模式

以美國為例，其互聯(lián)網(wǎng)券商主要是由傳統(tǒng)券商和新興網(wǎng)絡券商組成，根據(jù)利用互聯(lián)網(wǎng)的深度和經紀業(yè)務的

不同進行分類，美國網(wǎng)絡券商可以分為三種模式：

一是以E-trade、TDAmeritrade為代表的純粹網(wǎng)絡證券經紀公司（即E-trade模式）；

二是以嘉信理財、Fidelity為代表的綜合型證券經紀公司（即嘉信模式）；

三是以美林證券、A.G.Edwards為代表的傳統(tǒng)證券經紀公司（即美林模式）。2.2非銀行金融機構互聯(lián)網(wǎng)化類型劃分代表公司客戶定位優(yōu)勢劣勢網(wǎng)絡通道型機構E-tradeTD-meritrade價格彈性較差，收入較低客戶1.純網(wǎng)絡交易，無實體營業(yè)網(wǎng)點，操作便捷2.低傭金價格3.金融信息供給全面1.無獨立研發(fā)能力2.客戶服務層次較低綜合折扣型機構嘉信理財中高端客戶和部分機構客戶1.定位明確2.金融產品創(chuàng)新能力強管理者知識結構水平、市場預測、決策和管理水平較弱老牌傳統(tǒng)型機構美林證券高端客戶1.提供高端專業(yè)、人性化、全方位理財服務1.成本較高2.客戶局限

網(wǎng)絡證券公司境外模式比較：2.2非銀行金融機構互聯(lián)網(wǎng)化02境內模式

從架構模式上來看，目前境內的互聯(lián)網(wǎng)券商并沒有類似于E-Trade的純網(wǎng)絡券商，所以網(wǎng)絡券商包括了傳統(tǒng)券商的互聯(lián)網(wǎng)化和互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)券商化兩種模式。本章主要討論傳統(tǒng)券商互聯(lián)網(wǎng)化的情況。

券商的互聯(lián)網(wǎng)化通過三種方式實現(xiàn)，主要包括以下四種模式。

券商+網(wǎng)上商城

券商+移動終端+網(wǎng)上開戶

券商+互聯(lián)網(wǎng)平臺

成立電子商務公司

2.2非銀行金融機構互聯(lián)網(wǎng)化

2.2.2網(wǎng)絡保險公司

網(wǎng)上保險指保險公司或者其他中介機構運用互聯(lián)網(wǎng)來開展保險業(yè)務的行為，有狹義和廣義兩種口徑。1.發(fā)展概況

我國網(wǎng)上保險處于初級階段。大多數(shù)保險公司只是建立了自己的門戶網(wǎng)站，而網(wǎng)上銷售和網(wǎng)上交易基本上還沒成氣候。2013年，阿里巴巴、中國平安和騰訊聯(lián)合設立的眾安在線財產保險公司，將突破境內現(xiàn)有保險營銷模式，不設實體分支機構，取而代之的是互聯(lián)網(wǎng)銷售和理賠。2.2非銀行金融機構互聯(lián)網(wǎng)化2.主要模式

網(wǎng)上開展保險業(yè)務的模式主要有三類：一是保險公司提供網(wǎng)上保險服務，二是專門公司經營的網(wǎng)上保險服務業(yè)務，三是多家保險機構共建的網(wǎng)上保險業(yè)務。借鑒上述分類方法，并結合目前網(wǎng)絡保險公司的服務內容，將網(wǎng)絡保險公司分為如下幾種模式：

保險公司網(wǎng)站模式

網(wǎng)絡保險超市模式

網(wǎng)絡保險淘寶模式

網(wǎng)絡保險支持平臺2.2非銀行金融機構互聯(lián)網(wǎng)化

2.2.3投資產品網(wǎng)絡銷售

目前，網(wǎng)絡銷售的金融投資產品主要分為三大類：網(wǎng)絡理財、網(wǎng)絡信托和網(wǎng)絡基金。各金融機構紛紛著手嫁接線下理財產品和網(wǎng)絡渠道銷售，或者直接基于互聯(lián)網(wǎng)目標客戶，重新設計投融資理財產品，通過搭建銷售平臺和第三方銷售渠道服務廣大線上人群。其主要的模式有以下三種：

自建平臺，銷售金融產品。

利用第三方渠道，銷售金融產品。

利用社交網(wǎng)絡，銷售金融產品。2.2非銀行金融機構互聯(lián)網(wǎng)化

2.2.4網(wǎng)絡金融交易平臺

網(wǎng)絡金融交易平臺是互聯(lián)網(wǎng)金融的主要形式之一，以SecondMarket、SharesPost為代表。網(wǎng)絡金融交易平臺的出現(xiàn)，源于資本市場多層次化發(fā)展的內在需求。

互聯(lián)網(wǎng)的介入，主要是拓展這些金融交易平臺的交易可能性邊界，并提高交易效率。由此，可以將金融機構布局互聯(lián)網(wǎng)金融的進程大致分為四個階段：一是搭建網(wǎng)絡銷售平臺，這是通過互聯(lián)網(wǎng)銷售金融產品；二是搭建圍繞客戶的網(wǎng)絡平臺；三是創(chuàng)設互聯(lián)網(wǎng)金融產品；四是自建或投資互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)。2.3金融業(yè)務互聯(lián)網(wǎng)化未來發(fā)展

2.3.1貨幣公司

隨著Internet的飛速發(fā)展，出現(xiàn)了只以電子信號形式存在的電子虛擬貨幣。虛擬貨幣銀行是主要經營虛擬貨幣的企業(yè)。和現(xiàn)實銀行的業(yè)務類似，一方面，它以吸收存款的方式，把網(wǎng)絡上閑置的虛擬貨幣資金和小額貨幣節(jié)余集中起來，然后以貸款的形式借給需要補充虛擬貨幣的人去使用，充當貸款人和借款人的中介。另一方面