CH資本充足率管理

CH資本充足率管理第1頁/共21頁二、資本充足性的衡量方法

資本和破產(chǎn)風險資本凈值資本的賬面價值/歷史成本股本資本溢價留存收益貸款損失準備20-2第2頁/共21頁資本的市場價值信用風險與利率風險20-3第3頁/共21頁20-4資本的賬面價值與市場價值信用風險金融機構(gòu)希望暫緩資產(chǎn)減記,保持形象只有對完全損失的貸款才要求100%的注銷如果貸款損失12按市值:賬面僅確認損失3第4頁/共21頁市場價值還是賬面價值？關(guān)于市場價值的爭論：該方法難以實行，尤其是小銀行增大了金融機構(gòu)的凈值波動性在快速的群體行為下會導(dǎo)致美聯(lián)儲大量關(guān)閉銀行對長期資產(chǎn)的估價產(chǎn)生偏差20-5第5頁/共21頁三、資本充足率要求：商業(yè)銀行和資本充足資本的相關(guān)規(guī)定1991<聯(lián)邦存款保險公司改進法>對銀行與儲蓄機構(gòu)統(tǒng)一要求1.資本/資產(chǎn)比（杠桿比率）L=核心資本/資產(chǎn)20-6區(qū)比率水平資本充足情況監(jiān)管措施I≥5%資本十分充足II≥4%充足監(jiān)管機構(gòu)有權(quán)要求限期整改（promptcorrectiveaction)III3%-4%不足IV<3%明顯不足V<2%嚴重不足

需指定破產(chǎn)接管者第6頁/共21頁杠桿率存在的問題杠桿比率導(dǎo)致的問題：市場價值可能不能被杠桿率準確反映資產(chǎn)風險比例不能反映信用風險和利率風險的差別表外資產(chǎn)逃避了資本監(jiān)管20-7第7頁/共21頁2.基于風險的資本充足率（risk-basedcapitalratios）1988巴塞爾I從1993年1月1日開始執(zhí)行1996考慮市場風險的資本附加2001加入操作風險的資本監(jiān)管2004年6．26巴塞爾II確立三大支柱，2010年12月16日巴塞爾委員會發(fā)布《巴塞爾III》20-8第8頁/共21頁銀行資本的具體分類20-9第9頁/共21頁巴塞爾協(xié)議統(tǒng)一了全球銀行資本的分類BaselIII對于一級資本的定義更加嚴格化，同時簡化了二級資本。20-10第10頁/共21頁基于風險的資本充足率資本充足率與傳統(tǒng)的杠桿比例同時執(zhí)行20-11非下可吸收損失B-IIB-III核心資本充足率一級資本-扣除項風險加權(quán)資產(chǎn)46資本充足率一級資本+二級資本-扣除項

風險加權(quán)資產(chǎn)88核心一級資本充足率股本/風險加權(quán)資產(chǎn)24.5%第11頁/共21頁四、資本充足率的計算分子-資本的計算（已提到）分母-風險加權(quán)資產(chǎn)：信用風險

市場風險

操作風險流動性風險

20-12第12頁/共21頁（一）信用風險加權(quán)資產(chǎn)的計算

風險加權(quán)資產(chǎn)=加權(quán)風險表內(nèi)資產(chǎn)+加權(quán)風險表外資產(chǎn)1.表內(nèi)風險加權(quán)資產(chǎn)資產(chǎn)賬面價值乘以相應(yīng)的風險系數(shù)的加總BaselII為5級:0%,20%,50%,100%,150%巴塞爾I個別風險的權(quán)重取決于借款人總的類別所有公司借款者的風險權(quán)重都是100%巴塞爾II改進了信用風險的分類加入了信用評級機構(gòu)的評估20-13第13頁/共21頁巴塞爾II信用風險的5類20-14第14頁/共21頁20-15計算風險加權(quán)資產(chǎn)的一個例子第15頁/共21頁表內(nèi)風險加權(quán)資產(chǎn)計算結(jié)果表內(nèi)總資產(chǎn)為1250mil,但風險加權(quán)資產(chǎn)765.4mil.20-16第16頁/共21頁2.表外加權(quán)風險資產(chǎn)由于是或有資產(chǎn)，需轉(zhuǎn)化成信用等值額表外資產(chǎn)的信用風險權(quán)重與其轉(zhuǎn)換成的表內(nèi)資產(chǎn)的權(quán)重相同20-17第17頁/共21頁（二）市場風險和基于風險的資本只要銀行不面臨以下風險的時候，基于風險的資本比率就是恰當?shù)倪^度的利率風險市場風險自1998年以來，存款機構(gòu)被要求在計算資本比率時加入市場風險。標準模型法內(nèi)部模型法20-18第18頁/共21頁（三）操作風險和基于風險的資本巴塞爾II實施附加操作風險基本指標法總收入=凈利息收入+非利息收入操作風險資本=×總收入20-19第19頁/共21頁PertinentWebsitesBIS FederalReserve FederalDeposit InsuranceCorp. NationalAssociation ofIn