管理會計（微課版第2版） 課件 第6章

管理會計學(xué)（微課版）ManagerialAccounting中國人民大學(xué)商學(xué)院孫茂竹張玉周第6章存貨決策01022015年12月，中央經(jīng)濟工作會議提出：戰(zhàn)略上要堅持穩(wěn)中求進(jìn)、把握好節(jié)奏和力度，戰(zhàn)術(shù)上要抓住關(guān)鍵點，主要是抓好去產(chǎn)能、去庫存、去杠桿、降成本、補短板五大任務(wù)。對轉(zhuǎn)型的中國企業(yè)而言，尤其重要的是在堅持供給側(cè)改革的過程中去產(chǎn)成品庫存、在制品庫存和原材料庫存，樹立資金循環(huán)、周轉(zhuǎn)的管理思維。素質(zhì)目標(biāo)

充分發(fā)揮存貨對企業(yè)的保障和促進(jìn)作用，培養(yǎng)從物流優(yōu)化的角度進(jìn)行不同行業(yè)、不同生產(chǎn)條件、不同維度的存貨最優(yōu)化管理的能力。0102了解與存貨決策相關(guān)的成本因素，并掌握各成本因素在不同情況下與決策的相關(guān)性。掌握經(jīng)濟訂購批量基本模型及基本應(yīng)用。學(xué)習(xí)目標(biāo)

03掌握經(jīng)濟訂購批量基本模型的擴展應(yīng)用，以解決不同狀況下的經(jīng)濟訂購批量的決策及不確定情況下的存貨決策問題。引導(dǎo)案例

某企業(yè)集團一直采用年度所需材料或零部件在年初一次性集中采購，倉庫集中保管，生產(chǎn)按進(jìn)度領(lǐng)用的材料管理制度。一次內(nèi)訓(xùn)課程討論時，財務(wù)總監(jiān)提出這樣做會多占用資金、增加成本。本企業(yè)一年需要鋼材10萬噸，每噸購買價格4

000元，年初一次性集中采購就要占用資金4億元，如果按借款利率8%，平均占用資金2億元算，借款利息就達(dá)到1

600萬元。試想一下，如果一年分上半年、下半年采購二次，則減少占用資金2億元，按借款利率8%、平均占用資金1億元算，借款利息就減少800萬元。此時，主管生產(chǎn)的副總插話道：“按照你的說法，一年分四個季度采購，則進(jìn)一步減少占用資金1億元，按借款利率8%、平均占用資金0.5億元算，借款利息進(jìn)一步減少400萬元，豈不更好嗎？”倉庫主管跟著發(fā)言：“我們不能只從資金角度看問題，還要從保障生產(chǎn)的角度思考，如果庫存材料不能滿足生產(chǎn)需要，停工怎么辦？再有，如果價格上漲，多庫存點不更好嗎？”你怎么看待這個問題？6.1存貨的功能與成本6.1.1存貨的功能6.1.2存貨的成本6.1.1存貨的功能存貨對制造企業(yè)等絕大部分企業(yè)來說是必須的:為了滿足企業(yè)不間斷生產(chǎn)對原材料等的需要，應(yīng)有一定的存貨儲量。為滿足產(chǎn)品銷售批量化、經(jīng)?；男枰瑧?yīng)有足夠的半成品、產(chǎn)成品的存貨儲量。為了保證企業(yè)均衡生產(chǎn)并降低生產(chǎn)成本，應(yīng)有一定的存貨儲量，因為均衡的生產(chǎn)有利于降低生產(chǎn)成本和維持產(chǎn)品質(zhì)量。為避免或減少經(jīng)營中可能出現(xiàn)的失誤和意外事故對企業(yè)造成的損失，也應(yīng)有一定的存貨儲量。6.1.1存貨的功能作為企業(yè)經(jīng)營管理必需的存貨管理，其任務(wù)就在于如何恰當(dāng)?shù)乜刂拼尕浰?，在保證企業(yè)銷售和耗用正常進(jìn)行的情況下，盡可能地節(jié)約資金、降低存貨成本。6.1.2存貨的成本存貨成本是指由購買存貨而發(fā)生的買價（購買價格或發(fā)票價格）和運雜費（運輸費用和裝卸費用）構(gòu)成的成本，其總額取決于采購數(shù)量和單位采購成本。存貨成本是企業(yè)由于儲存材料、在產(chǎn)品、產(chǎn)成品等存貨而發(fā)生的成本，反映供應(yīng)、生產(chǎn)和儲運三大環(huán)節(jié)的管理效益，從本質(zhì)上講存貨成本是存貨在生產(chǎn)經(jīng)營過程中停留和轉(zhuǎn)移時所耗資源的貨幣表現(xiàn)。與存貨決策相關(guān)的成本包括采購成本、訂貨成本、儲存成本、缺貨成本。6.1.2存貨的成本1、采購成本采購成本是指由購買存貨而發(fā)生的買價（購買價格或發(fā)票價格）和運雜費（運輸費用和裝卸費用）構(gòu)成的成本，其總額取決于采購數(shù)量和單位采購成本。由于單位采購成本一般不隨采購數(shù)量的變動而變動，因此，在采購批量決策中，存貨的采購成本通常屬于無關(guān)成本；但當(dāng)供應(yīng)商為擴大銷售而采用數(shù)量折扣等優(yōu)惠方法時，采購成本就成為與決策相關(guān)的成本了。6.1.2存貨的成本訂貨成本是指為訂購貨物而發(fā)生的各種成本，包括采購人員的工資、采購部門的一般性費用（如辦公費、水電費、折舊費、取暖費等）和采購業(yè)務(wù)費（如差旅費、郵電費、檢驗費等）。訂貨成本可以分為兩大部分：為維持一定的采購能力而發(fā)生的、各期金額比較穩(wěn)定的成本（如折舊費、水電費、辦公費等），稱為固定訂貨成本；而隨訂貨次數(shù)的變動而正比例變動的成本（如差旅費、檢驗費等），稱為變動訂貨成本。2、訂貨成本6.1.2存貨的成本付現(xiàn)成本包括支付給儲運公司的倉儲費、按存貨價值計算的保險費、陳舊報廢損失、年度檢查費用以及企業(yè)自設(shè)倉庫發(fā)生的所有費用。資本成本即由于投資于存貨而不投資于其他可盈利方面所形成的機會成本。3、儲存成本儲存成本是指為儲存存貨而發(fā)生的各種費用，通常包括兩大類。6.1.2存貨的成本持有任何資產(chǎn)都會發(fā)生成本，盡管成本的構(gòu)成可能不同；管理會計計量的成本，既有財務(wù)成本，更有管理成本。6.2經(jīng)濟訂購批量經(jīng)濟訂購批量是指每次訂購貨物（材料、商品等）的數(shù)量。在某種存貨全年需求量已定的情況下，降低訂購批量，必然增加訂貨批次。一方面，使存貨的儲存成本（變動儲存成本）隨平均儲存量的下降而下降；另一方面，使訂貨成本（變動訂貨成本）隨訂購批次的增加而增加。反之，減少訂購批次必然要增加訂購批量，在減少訂貨成本的同時儲存成本將會增加。可見，存貨決策的目的，就是確定使年訂貨成本與年儲存成本合計數(shù)最低時的訂購批量，即經(jīng)濟訂購批量。6.2經(jīng)濟訂購批量圖6-1儲存成本、訂貨成本、總成本的關(guān)系A(chǔ)—某種存貨全年需要量；Q—訂購批量；A/Q—訂購批次；P—每批訂貨成本；C—單位存貨年儲存成本；T—年成本合計（年訂購成本和年儲存成本的合計）

。最低總成本（T）=

最佳經(jīng)濟批量例6-1：某公司每年甲材料使用量為7200噸,該材料儲存成本中的直接付現(xiàn)成本每噸為4元,單位采購成本為60元,該公司的資本成本為20%,訂購該材料一次的成本為1600元,每噸儲存成本C為16元（4+60×20%）。6.2經(jīng)濟訂購批量例6-2：某公司全年需要甲商品360

000元，每次訂貨成本為2

500元，每元商品的年儲存成本為0.125元。經(jīng)濟訂購金額Q*=120

000（元）經(jīng)濟訂購批數(shù)==3批最低年成本合計T*=6.2經(jīng)濟訂購批量存貨數(shù)量購入數(shù)量一年內(nèi)發(fā)出的訂單數(shù)在經(jīng)濟批量決策中，關(guān)鍵是選擇并確定與決策相關(guān)的成本。在為存貨模型編制數(shù)據(jù)時，應(yīng)觀察所掌握的每一項成本是否隨下列項目的數(shù)量變化而變化：例6-3：某公司的會計資料如表6-1所示。表6-1 基礎(chǔ)數(shù)據(jù)表項目計量單位價格購買價格每單位8元運入運費每單位0.6元每次電話訂貨費

20元每訂單固定裝卸費

30元裝卸費每單位0.25元存貨稅每單位每年0.4元每次材料運到公司的成本

240元接貨人員的月工資

800元庫存保險費每單位每年0.1元倉庫租金每月1200元平均損失每單位每年1.2元資本成本每年18%每月處理的訂單數(shù)

500份上述數(shù)據(jù)中，有的與決策相關(guān)，有的則與決策無關(guān)，首先應(yīng)加以區(qū)分。在此基礎(chǔ)上，按前述三個方面區(qū)分項目：接貨人員的工資及倉庫租金并不隨購入量、儲存量或訂單數(shù)的變動而變動，屬于固定訂貨成本或固定儲存成本，與決策無關(guān)，可不予考慮。上述數(shù)據(jù)中，有的與決策相關(guān)，有的則與決策無關(guān)，首先應(yīng)加以區(qū)分。在此基礎(chǔ)上，按前述三個方面區(qū)分項目：接貨人員的工資及倉庫租金并不隨購入量、儲存量或訂單數(shù)的變動而變動，屬于固定訂貨成本或固定儲存成本，與決策無關(guān)，可不予以考慮。6.2經(jīng)濟訂購批量隨存貨數(shù)量變動的成本項目有:存貨稅0.4元庫存保險費0.1元平均損失1.2元合計1.7元隨購入數(shù)量變動的成本項目有:購買價格8元運入運費0.6元裝卸費0.25元合計8.85元6.2經(jīng)濟訂購批量發(fā)出一次訂單而發(fā)生的成本:電話訂貨費20元裝卸費30元材料運到公司的成本240元合計290元上述三類成本，按每次訂貨成本、每單位材料年儲存成本計算如下：每次訂貨成本（P）＝20＋30＋240

＝290（元）單位材料年儲存成本（C）＝0.4＋0.1＋1.2＋（8.85×18%）

＝3.293（元）6.2經(jīng)濟訂購批量如果該型材料年需求總量為6000個單位，則：6.3存貨模型的擴展應(yīng)用6.3.1一次訂貨，邊進(jìn)邊出情況下的決策6.3.2有數(shù)量折扣時的決策6.3.3存儲量受限制時的決策6.3.1一次訂貨，邊進(jìn)邊出情況下的決策在實際工作中，存在一次訂貨后陸續(xù)到達(dá)入庫，陸續(xù)領(lǐng)用的情況。這時，由于存貨邊進(jìn)邊出，進(jìn)庫速度大于出庫速度，因此，存貨的存儲量低于訂貨批量（基本數(shù)學(xué)模型中的最高存儲量）。在有數(shù)量折扣的決策中，訂貨成本、儲存成本以及采購成本都是訂購批量決策中的相關(guān)成本，這時，上述三種成本的年成本合計最低的方案，才是最優(yōu)方案。存貨庫存情況圖一次訂貨，邊進(jìn)邊出時的經(jīng)濟訂購批量及最低年成本合計的計算公式如下（推導(dǎo)過程略）：經(jīng)濟訂購批量Q*=

最低年成本合計T*=6.3.2有數(shù)量折扣時的決策例6-3：某公司全年需用B零件12500件，每次訂購費用為1296元，每件B零件全年儲存成本為5元，零售價每件70元，資本成本率25％。供應(yīng)商為擴大銷售，現(xiàn)規(guī)定如下：訂購單位數(shù)折扣（每件）0-999無折扣1000-19991.002000-49991.505000-99991.8010000及以上2.006.3.2有數(shù)量折扣時的決策于是，該公司的最優(yōu)訂購量應(yīng)是1200件，或是2000件、5000件、10000件。①

計算沒有數(shù)量折扣時的經(jīng)濟訂購批量在考慮資本成本率的情況下，如果把數(shù)量折扣看作是機會成本（放棄可獲得的最大訂購量折扣而形成的機會成本，等于該最大訂購量折扣與該公司擬選訂購政策的折扣之間的差額），則應(yīng)采用以下方法：6.3.2有數(shù)量折扣時的決策

儲存成本＝（1200÷2）×（5＋69×25%）＝13350（元）訂購成本＝（12500÷1200）×1296

＝13500（元）放棄折扣＝12500×（2－1）＝12500（元）成本總額＝13350＋13500＋12500

＝39350（元）②計算1200件時的成本總額（69元為該水平的折扣凈額）6.3.2有數(shù)量折扣時的決策

儲存成本＝（2000÷2）×（5＋68.5×25%）＝22125（元）訂購成本＝（12500÷2000）×1296

＝8100（元）放棄折扣＝12500×（2－1.5）＝6250（元）成本總額＝22125＋8100＋6250

＝36476（元）③計算2000件時的成本總額（68.5元為該水平的折扣凈額）6.3.2有數(shù)量折扣時的決策

儲存成本＝（5000÷2）×（5＋68.2×25%）＝55125（元）訂購成本＝（12500÷5000）×1296

＝3240（元）放棄折扣＝12500×（2－1.8）＝2500（元）成本總額＝55125＋3240＋2500

＝60865（元）④計算5000件時的成本總額（68.2元為該水平的折扣凈額）6.3.2有數(shù)量折扣時的決策。

儲存成本＝（10000÷2）×（5＋68×25%）＝110000（元）訂購成本＝（12500÷10000）×1296

＝1620（元）放棄折扣＝0成本總額＝110000＋1620

＝111620（元）從上述計算可知，最優(yōu)訂購量就是成本總額最低的那一項，即2000件。⑤計算10000件時的成本總額（68元為該水平的折扣凈額）6.3.3存儲量受限制時的決策每個企業(yè)的存儲面積都是有限的，即存儲量不能無限制擴大。在這種情況下，如果計算確定的經(jīng)濟訂購批量大于存儲約束性因素的數(shù)值（超過現(xiàn)有最大存儲量），那么，最佳的訂購批量就是該約束性因素的值。（1）計算不受任何限制時的經(jīng)濟訂購批量和年成本合計。當(dāng)存儲量含有約束性因素時，也可以通過某些方法（如租用新的庫房、建造新的倉庫等）來增加存儲量，以達(dá)到最佳存儲量（經(jīng)濟訂購批量）的要求。但這樣做在經(jīng)濟上是否合算呢?（2）由于圓慶公司日前倉庫最大存儲量只有30000千克，少于經(jīng)濟訂購批量（42000千克），因此，需要在擴大倉儲量和按目前最大存儲量存儲之間作出選擇。如果一次訂購30000千克（根據(jù)約束性因素的限制所能做到的最佳選擇），其年成本合計為:（3）比較選擇。由于不受任何限制時的最佳存貨年成本合計為21000元，而不擴大倉儲時的限制存貨的年成本合計為22200元，因此，從增加倉儲方案角度看預(yù)期可以節(jié)約1200元。但由于增加倉儲需要多支付租金4000元，超過預(yù)期節(jié)約額，因而最好不要租賃，而按30000千克的批量分批訂購。當(dāng)然，也可以采用差別成本的概念進(jìn)行對比、分析（如表6-6所示），其結(jié)果是一樣的。6.3.3存儲量受限制時的決策項目保持現(xiàn)有倉儲量租用倉庫差別成本儲存成本（不含倉租費）7500105003000（+）訂購成本14700105004200（-）倉租費040004000（+）成本總額22200250002800（+）表6-6比較分析表 單位：元6.4不確定情況下的存貨決策6.4.1安全庫存量與庫存耗竭成本6.4.2安全庫存量的確定方法6.4.3再訂購點的確定6.4.1安全庫存量與庫存耗竭成本存貨耗用率和采購間隔期穩(wěn)定不變時，企業(yè)可以及時發(fā)出訂單，按照經(jīng)濟訂購批量訂貨，在原有存貨耗盡之時新的存貨恰好入庫。圖6-4安全庫存量6.4.1安全庫存量與庫存耗竭成本但如果某項存貨的耗用比預(yù)計要快，或者采購間隔期比預(yù)期時間長，就有可能發(fā)生庫存耗竭。兩種庫存耗竭的情況，可分別用下圖表示。由于耗用量增加了，結(jié)果在新存貨尚未到達(dá)前庫存存貨已耗盡。圖6-5庫存耗竭時的庫存量（1）6.4.1安全庫存量與庫存耗竭成本耗用量保持不變，但由于原訂存貨尚未運達(dá)以致原庫存存貨耗盡。圖6-6庫存耗竭時的庫存量（2）庫存耗竭的發(fā)生，往往給企業(yè)帶來不利的影響：專程派人采購材料，停產(chǎn)等待新的材料運達(dá)，或者失去顧客。為避免上述不利影響，企業(yè)應(yīng)建立保險儲備并確定一個最佳安全庫存量，從而將可能發(fā)生的額外成本降到最小額。6.4.1安全庫存量與庫存耗竭成本圖6—7、圖6—8中如果有充足的安全庫存量，就不會發(fā)生庫存耗竭現(xiàn)象，增加的耗用量和供貨間隔期變動而耗用的存貨可以從安全庫存量中得以滿足，并在新的訂貨到達(dá)時補足安全庫存量，下圖可以清楚地說明這一點。圖6-7最佳安全庫存量（1）圖6-8最佳安全庫存量（2）6.4.1安全庫存量與庫存耗竭成本由于期初安全庫存量余額等于期末安全庫存量余額，安全庫存量的單位儲存成本與營運存貨的儲存成本相同，因此，安全庫存量的儲存成本等于安全庫存量乘以存貨的單位儲存成本。（1）安全庫存量的儲存成本建立最佳安全庫存量政策時，必須考慮兩項成本：6.4.1安全庫存量與庫存耗竭成本通常指備選供應(yīng)來源的成本，失去顧客或商業(yè)信譽的成本，庫存耗竭期內(nèi)停產(chǎn)的成本等。庫存耗竭成本作為年度預(yù)期值等于某項庫存耗竭成本乘以每年安排的訂購次數(shù)乘以一次訂購的庫存耗竭概率。安全庫存量決策的目的在于確定多大的保險儲備才能使儲存成本和庫存耗竭成本之和達(dá)到最低限度。（2）庫存耗竭成本6.4.2安全庫存量的確定方法對于品種繁多、價值較小的存貨，其安全庫存量由經(jīng)驗豐富的經(jīng)理人員在安全庫存量上限范圍內(nèi)加以規(guī)定的方法，稱為經(jīng)驗法。安全庫存量的上限＝最長交貨期×最高每天用量-交貨期正常天數(shù)×平均每天用量1、經(jīng)驗法2、不連續(xù)的概率法在不連續(xù)的概率法下，應(yīng)按不同檔次的相應(yīng)概率計算不同安全庫存量的庫存耗竭成本，并進(jìn)行比較。比較時，可以計算不同安全庫存量的預(yù)期庫存耗竭成本與該安全庫存量對應(yīng)的儲存成本之和，然后選擇成本總額最低的安全庫存量。6.4.2安全庫存量的確定方法例6-8：江威公司每年需用C型材料360

000千克，每千克C材料的年平均存儲成本為16元，每次訂購費用648元，最優(yōu)訂貨批量為5

400千克。由于每種安全庫存量水平均會對應(yīng)一種不同的庫存耗竭概率，因此，根據(jù)歷史資料估計：如不保持安全庫存量，則庫存耗竭概率為0.6；如有200千克的安全庫存量，則庫存耗竭概率降為0.3；如有350千克的安全庫存量，則庫存耗竭概率為0.05；如果有600千克安全庫存量，庫存耗竭概率為0.015；如果有800千克安全庫存量，則庫存耗竭概率只有0.01。據(jù)估計，如果不能及時到貨而動用備選供貨渠道，需增加成本約2

000元，停產(chǎn)待料損失約3

000元。6.4.2安全庫存量的確定方法

在確定安全庫存量時，應(yīng)比較不同安全庫存量時的成本總額（儲存成本與預(yù)期庫存耗竭成本之和），并作出選擇（如表6-7）。表6-7安全庫存量的成本分析安全庫存量（千克）儲存成本（元）預(yù)期庫存耗竭成本成本總額（元）00×16=0×0.6×（2000+3000）=200000200000200200×16=3200×0.3×（2000+3000）=200000103200350350×16=5600×0.05×（2000+3000）=20000022266.67600600×16=9600×0.015×（2000+3000）=20000014600800800×16=12800×0.01×（2000+3000）=20000016133.3336000054003600005400360000540036000054003600005400從表6-7可以看出，在這五種安全庫存量中，最佳選擇應(yīng)為600千克的安全庫存量。但即使在最佳安全庫存量水平上，仍然具有0.015的庫存耗竭概率，在該公司每年大約訂購67次（360000/5400=66.67）的情況下，預(yù)期C材料每年庫存耗竭一次（66.67×0.015=1）。即使如此，由此發(fā)生的庫存耗竭成本也比保持增加安全庫存量更為經(jīng)濟，事實上，完全消除庫存耗竭也是不可能的。存貨決策只在于尋找有關(guān)安全庫存量水平和庫存耗竭兩者的最低成本政策。6.4.2安全庫存量的確定方法由于預(yù)期年度庫存耗竭成本的變動直接與一年中安排的訂購批數(shù)有關(guān)，因此，庫存耗竭成本也是一項訂購成本。于是，可以把不連續(xù)概率法與最優(yōu)經(jīng)濟批量模型結(jié)合起來，確定安全庫存量。6.4.3再訂購點的確定訂購下一批貨物時的存貨存量（實物量或金額，下同）叫再訂購點。再訂購點=（采購間隔日數(shù)×平均每日用量）+安全庫存量

例6-9：某種商品的安全庫存量為200件，采購間隔期為12天，年度耗用總量為12

000件，假設(shè)每年有300個工作日，則該商品的再訂購點的計算如下。該商品的再訂購點=+200=680（件）圖6-9再訂購點的確定圖6-9可以看出，當(dāng)存貨降至680件時，即應(yīng)按最佳訂購批量（1

960件）發(fā)出訂單。在發(fā)出訂單和收到訂貨的12天內(nèi)，耗用速度是每天40（12

000÷300）件。如果能夠按計劃進(jìn)行，12天后，當(dāng)新運貨Q到達(dá)企業(yè)時，存貨大約還有200件。6.5存貨控制的ABC法存貨控制的ABC法是意大利經(jīng)濟學(xué)家巴雷特于19世紀(jì)首創(chuàng)的，之后經(jīng)不斷發(fā)展和完善，現(xiàn)已廣泛用于存貨管理、成本管理和生產(chǎn)管理。對于一個大型企業(yè)來說，常有成千上萬種存貨項目，在這些項目中，有的價格昂貴，有的不值幾文；有的數(shù)量龐大，有的寥寥無幾。企業(yè)如果不分主次，面面俱到，對每一種存貨都進(jìn)行周密規(guī)劃、嚴(yán)格控制，就抓不住重點，也就不能有效地控制主要存貨資金。ABC法正是針對這一問題而提出來的重點管理方法。計算每一種存貨在一定時間內(nèi)（一般為一年）的資金占用額。計算每一種存貨資金占用額占全部資金占用額的百分比，并按大小順序排列，編成表格。根據(jù)事先測定好的標(biāo)準(zhǔn)，把最重要的存貨（如10%的存貨占用70%的資金）劃為A類，把一般存貨（如25%的存貨占用25%的資金）劃為B類，把不重要的存貨（如65%的存貨占用5%的資金）劃為C類，并畫圖表示出來。對A類存貨可以按本章前述方法進(jìn)行重點規(guī)劃和控制，對B類存貨進(jìn)行次重點管理，對