《證券投資顧問業(yè)務(wù)》押題卷7

單選題（共120題，共120分）1.期末年金是指在一定時期內(nèi)每期()等額收付的系列款項。【答案】B【解析】根據(jù)等值現(xiàn)金流發(fā)生的時間點的不同，年金可以分為期初年金和期末年金。期末年金指在一定時期內(nèi)每期期末發(fā)生系列相等的收付款項，即現(xiàn)金流發(fā)生在當期期末。A.期初B.期末C.期中D.期內(nèi)2.假如你有一筆資金收入，若目前領(lǐng)取可得10000元，而3年后領(lǐng)取可得15000元。如果當前你有一筆投資機會，年復(fù)利收益率為20%，每年計算一次，則下列表述正確的是（）。【答案】C【解析】若將10000元領(lǐng)取后進行投資，年利率為20%，每年計息一次，3年后的終值為：FV=10000（1+0.2）^3=17280（元）。將10000元領(lǐng)取后進行投資3年，比3年后可領(lǐng)取的15000元多2280元，因此選擇目前領(lǐng)取并進行投資更有利A.3年后領(lǐng)取更有利B.無法比較何時領(lǐng)取更有利C.目前領(lǐng)取并進行投資更有利D.目前領(lǐng)取并進行投資和3年后領(lǐng)取沒有區(qū)別3.下列不屬于行業(yè)分析的是（）?！敬鸢浮緿【解析】行業(yè)和區(qū)域分析是介于宏觀經(jīng)濟分析與公司分析之間的中間層次的分析。行業(yè)分析主要分析行業(yè)所屬的不同市場類型、所處的不同生命周期以及行業(yè)的業(yè)績對證券價格的影響;區(qū)域分析主要分析區(qū)域經(jīng)濟因素或?qū)ψC券價格的影響A.分析行業(yè)的業(yè)績對證券價格的影響B(tài).分析行業(yè)所處的不同生命周期對證券價格的影響C.分析行業(yè)所屬的不同市場類型對證券價格的影響D.分析區(qū)域經(jīng)濟因素對證券價格的影響4.用以衡量公司償付借款利息能力的指標是（）?！敬鸢浮緼【解析】流動比率反映短期償債能力;速動比率反映資產(chǎn)總體的變現(xiàn)能力;應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率反映應(yīng)收賬款的流動速度。A.己獲利息倍數(shù)B.流動比率C.速動比率D.應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率5.（）即指一種或一系列的金融資產(chǎn)經(jīng)歷連續(xù)上漲后，市場價格大于實際價格的經(jīng)濟現(xiàn)象?！敬鸢浮緼【解析】該題考查金融泡沫的含義。金融泡沫即指一種或一系列的金融資產(chǎn)經(jīng)歷連續(xù)上漲后，市場價格大于實際價格的經(jīng)濟現(xiàn)象。其產(chǎn)生的根源是過度的投資引起資產(chǎn)價格的過度膨脹，導(dǎo)致經(jīng)濟的虛假繁榮。A.金融泡沫B.虛假繁榮C.過度繁榮D.金融假象6.證券公司向客戶提供證券投資顧問服務(wù)，應(yīng)告知客戶的基本信息不包括（）。【答案】B【解析】證券公司向客戶提供證券投資顧問服務(wù)，應(yīng)當舌知客戶下列基本信息：（1）公司名稱、地址、聯(lián)系方式、投訴電話、證券投資咨詢業(yè)務(wù)資格等；（2）證券投資顧問的姓名及其證券投資咨詢執(zhí)業(yè)資格編碼；（3）證券投資顧問服務(wù)的內(nèi)容和方式;（4）投資決策由客戶作出,投資風(fēng)險由客戶承擔；（5）證券投資顧問不得代客戶作出投資決策。A.證券投資顧問的姓名及其證券投資咨詢執(zhí)業(yè)資格編碼B.證券投資顧問代客戶作出的投資決策內(nèi)容C.證券投資顧問服務(wù)的內(nèi)容和方式D.公司名稱、地址、聯(lián)系方式、投訴電話、證券投資咨詢業(yè)務(wù)資格等7.證券服務(wù)機構(gòu)為證券的（）等證券業(yè)務(wù)活動制作、出具審計報告、資產(chǎn)評估報告、財務(wù)顧問報告、資信評級報告或者法律意見書等文件，應(yīng)當勤勉盡責(zé)，對所制作、出具的文件內(nèi)容的真實性、準確性、完整性進行核查和驗證?！敬鸢浮緽【解析】證券服務(wù)機構(gòu)為證券的發(fā)行、上市、交易等證券業(yè)務(wù)活動制作、出具審計報告、資產(chǎn)評估報告、財務(wù)顧問報告、資信評級報告或者法律意見書等文件，應(yīng)當勤勉盡責(zé)，對所制作、出具的文件內(nèi)容的真實性、準確性、完整性進行核查和驗證。Ⅰ發(fā)行Ⅱ上市Ⅲ流通Ⅳ交易A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、ⅢD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ8.根據(jù)投資組合理論，如果甲的風(fēng)險承受力比乙大，那么（）。【答案】D【解析】無差異曲線向上彎曲的程度大小反映投資者承受風(fēng)險的能力強弱，曲線越陡，投資者對風(fēng)險増加要求的收益補償越髙，投資者對風(fēng)險的厭惡程度越強烈；曲線越平坦，投資者的風(fēng)險厭惡程度越弱。投資者的最優(yōu)證券組合為無差異曲線族與有效邊界的切點所表示的組合。由于甲的風(fēng)險承受能力比乙大，因此甲的無差異曲線更平坦，與有效邊界的切點對應(yīng)的收益率更高,風(fēng)險水平更高。A.甲的無差異曲線的彎曲程度比乙的大B.甲的最優(yōu)證券組合的風(fēng)險水平比乙的低C.甲的最優(yōu)證券組合比乙的好D.甲的最優(yōu)證券組合的期望收益率水平比乙的高9.在信用風(fēng)險緩釋技術(shù)的主要內(nèi)容中，合格凈額結(jié)算對于降低信用風(fēng)險的作用在于（）?！敬鸢浮緾【解析】信用風(fēng)險緩釋是指金融機構(gòu)運用合格的凈額結(jié)算、保證和信用衍生產(chǎn)品、抵（質(zhì)）押品等方式轉(zhuǎn)移或降低信用風(fēng)險，合格凈額結(jié)算對于降低信用風(fēng)險的作用在于，交易主體只需承擔凈額支付的風(fēng)險。A.違約損失率的下降B.降低違約概率C.交易主體只需承擔凈額支付的風(fēng)險D.保證金融產(chǎn)品的安全性10.股權(quán)分置改革的完成表明（）等一系列問題逐步得到解決.也是推動我國資本市場國際化的一個重要步驟?！敬鸢浮緾【解析】考查股權(quán)分置改革解決的問題。Ⅰ.囯有資產(chǎn)管理體制改革Ⅱ.歷史遺留的制度性缺陷Ⅲ.被扭曲的證券市場定價機制Ⅳ.公司治理缺乏共同利益基礎(chǔ)A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ11.屬于持續(xù)整理形態(tài)的有（）?！敬鸢浮緿【解析】持續(xù)整理形態(tài)包括三角形、矩形、旗型和楔形。Ⅰ.Ⅲ兩項均屬于反轉(zhuǎn)形態(tài)。Ⅰ.喇叭形形態(tài)Ⅱ.楔形形態(tài)Ⅲ.v形形態(tài)Ⅳ.旗形形態(tài)A.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.ⅡC.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅳ12.以下關(guān)于期權(quán)時間價值的說法，正確的有（）?！敬鸢浮緽【解析】通常情況下，平值期權(quán)的時間價值大于實值期權(quán)的時間價值；當期權(quán)處于深度實值或深度虛值狀態(tài)時，其時間價值將趨于0。特別是處于深度實值狀態(tài)的歐式看跌期權(quán),時間價值還可能小于0。如果考慮交易成本,深度實值期權(quán)的時間價值均有可能小于0,即當深度期權(quán)時間價值小于0時也不存在套利機會;當期權(quán)處于平值狀態(tài)時，時間價值最大。Ⅰ.通常情況下，實值期權(quán)的時間價值大于平值期權(quán)的時間價值Ⅱ.通常情況下，平值期權(quán)的時間價值大于實值期權(quán)的時間價值Ⅲ.深度實值期權(quán)、深度虛值期權(quán)和平值期權(quán)中，平值期權(quán)的時間價值最高Ⅳ.深度實值期權(quán)、深度虛值期權(quán)和平值期權(quán)中,深度實值期權(quán)的時間價值最高A.Ⅰ.ⅣB.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.ⅢD.Ⅱ.Ⅳ13.根據(jù)有關(guān)行業(yè)集中度的劃分標準，將產(chǎn)業(yè)市場結(jié)構(gòu)分為（）。【答案】C【解析】根據(jù)美國經(jīng)濟字家貝恩和日本通產(chǎn)省對產(chǎn)業(yè)集中度的劃分標準，將產(chǎn)業(yè)市場結(jié)構(gòu)分為寡占型和競爭型,寡占型可細分為扱茼寡占型和低集中寡占型；競爭型細分為低集中競爭型和分散競爭型。Ⅰ.極高寡占型Ⅱ.低集中寡占型Ⅲ.低集中競爭型Ⅳ.分散競爭型A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ14.下列屬于壓力測試主要環(huán)節(jié)的有()。【答案】B【解析】壓力測試的目的就是評估投資者在極端不利情況下的損失承受能力。壓力測試應(yīng)包括：利率總水平的突發(fā)性變動；主要市場利率之間關(guān)系的變動；收益率曲線的斜率和形狀發(fā)生變化；主要金融市場流動性變化和市場利率波動性變化；關(guān)鍵業(yè)務(wù)假定不適用；參數(shù)失效或參數(shù)設(shè)定不正確。Ⅰ利率總水平的突發(fā)性變動Ⅱ主要市場利率之間關(guān)系的變動Ⅲ收益率曲線的斜率和形狀發(fā)生變化Ⅳ參數(shù)失效或參數(shù)設(shè)定不正確A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ15.下列關(guān)于差異分析的說法中，正確的有()?！敬鸢浮緽【解析】差異分析應(yīng)注意的要點如下：（1）總額差異的重要性大于細目差異。（2）要定出追蹤的差異金額或比率門檻。（3）依據(jù)預(yù)算的分類個別分析。（4）剛開始做預(yù)算若差異很大，應(yīng)每月選擇一個重點項目改善。（5）如果實在無法降低支出，就要設(shè)法增加收入。Ⅰ要定出追蹤的差異金額或比率門檻Ⅱ依據(jù)預(yù)算的分類個別分析Ⅲ如果實在無法降低支出，就要設(shè)法增加收入Ⅳ細目差異的重要性大于總額差異A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ16.下列屬于直接稅的有()?！敬鸢浮緽【解析】直接稅是稅收負擔不能由納稅人轉(zhuǎn)嫁出去，必須由自己負擔的各個稅種，如所得稅、財產(chǎn)稅、社會保險稅等；間接稅是稅負可以由納稅人轉(zhuǎn)嫁出去，由他人負擔的各個稅種，如消費稅、營業(yè)稅等。Ⅰ消費稅Ⅱ所得稅Ⅲ財產(chǎn)稅Ⅳ營業(yè)稅A.Ⅰ.ⅡB.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.ⅣD.Ⅱ.Ⅳ17.下列屬于影響債券價格的利率敏感性的重要因素的有()?！敬鸢浮緾【解析】票面利率、到期時間、初始收益率是影響債券價格的利率敏感性的三個重要因素。保持其他因素不變，票面利率越低，息票債券的久期越長；到期收益率越低，息票債券的久期越長；到期時間越長，久期越長。Ⅰ市場利率Ⅱ票面利率Ⅲ到期時間Ⅳ初始收益率A.Ⅰ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ18.以下不屬于客戶證券投資目標中的短期目標的是（）【答案】C【解析】客戶證券投資目標中的短期目標包括休假、購新車、存款A(yù).休假B.購新車C.按揭購房D.存款19.在開展新產(chǎn)品和開展新業(yè)務(wù)之前，應(yīng)該對其中所含的（）進行充分識別和評估?！敬鸢浮緾【解析】在開展新產(chǎn)品和開展新業(yè)務(wù)之前。應(yīng)該對其中所含的市場風(fēng)險進行充分識別和評估。A.公司管理水平B.產(chǎn)品數(shù)量C.市場風(fēng)險D.公司盈利20.證券投資顧問服務(wù)費用應(yīng)當以（）收取?！敬鸢浮緼【解析】證券投資顧問服務(wù)費用應(yīng)當以公司賬戶收取，禁止以證券投資顧問人員個人名義收取。A.公司賬戶B.證券投資顧問人員個人名義C.投資顧問妻子D.投資顧問父母21.雙重傳導(dǎo)機制包括（）個環(huán)節(jié)【答案】B【解析】雙重傳導(dǎo)機制包括3個環(huán)節(jié):①第一環(huán)節(jié):運用貨幣政策工具影響操作目標一同業(yè)拆借利率、備付金率和基礎(chǔ)貨幣，調(diào)控金融市場的資金融通成本和各金融機構(gòu)的貸款能力。②中間環(huán)節(jié):操作目標的變動影響到貨幣供應(yīng)量、信用總量、市場利率.③最后環(huán)節(jié):貨幣供應(yīng)量的變動影響到最終目標的變動A.2B.3C.4D.522.（）指決策時如果改變對結(jié)果的描述改變參照點，會影響人們的偏好選擇。【答案】D【解析】框定效應(yīng)指決策時如果改變對結(jié)果的描述改變參照點，會影響人們的偏好選擇.A.確定性效應(yīng)B.反射效應(yīng)C.孤立效應(yīng)D.框定效應(yīng)23.下列關(guān)于投資組合X、Y的相關(guān)系數(shù)的說法中，正確的是（）?！敬鸢浮緼【解析】當pXY=1時，投資組合X和Y完全正相關(guān)；當pXY=-1時，投資組合X和Y完全負相關(guān)；當pXY=0時，投資組合X和Y不相關(guān)。A.一個只有兩種資產(chǎn)的投資組合，當pXY=-1時兩種資產(chǎn)屬于完全負相關(guān)B.一個只有兩種資產(chǎn)的投資組合，當pXY=-1時兩種資產(chǎn)屬于正相關(guān)C.一個只有兩種資產(chǎn)的投資組合，當pXY=-1時兩種資產(chǎn)屬于不相關(guān)D.一個只有兩種資產(chǎn)的投資組合，當pXY=-1時兩種資產(chǎn)屬于完全正相關(guān)24.關(guān)于VaR值的計量方法，下列論述正確的是（）。【答案】C【解析】A項，方差一協(xié)方差法不能預(yù)測突發(fā)事件的風(fēng)險；B項，方差一協(xié)方差法易低估實際的風(fēng)險值；D項，蒙特卡洛模擬法需要依賴歷史數(shù)據(jù)，方差一協(xié)方差法、歷史模擬法也需要依賴歷史數(shù)據(jù)。A.方差一協(xié)方差法能預(yù)測突發(fā)事件的風(fēng)險B.方差一協(xié)方差法易高估實際的風(fēng)險值C.歷史模擬法可計量非線性金融工具的風(fēng)險D.蒙特卡洛模擬法不需依賴歷史數(shù)據(jù)25.只有獲得（）執(zhí)業(yè)資格，才能向客戶提供證券投資顧問服務(wù)?！敬鸢浮緾【解析】向客戶提供證券投資顧問服務(wù)的人員，應(yīng)當具有證券投資咨詢執(zhí)業(yè)資格，并在中國證券業(yè)協(xié)會注冊登記為證券投資顧問，且不得同時注冊為證券分析師。A.證券交易B.證券分析師C.證券投資咨詢D.風(fēng)險管理顧問26.下列關(guān)于主要條款分析法和比率分析法的比較說法正確的是（）?！敬鸢浮緾【解析】主要條款比較法的優(yōu)點是:評估方式直接明了，操作簡便。缺點是忽略了基差風(fēng)險的存在。比率分析法的優(yōu)點是計算方式簡便.考慮了價差的變化，缺點是忽略了基差的存在。Ⅰ.比率分析法的優(yōu)點評估方式直接明了。操作簡便Ⅱ.主要條款比較法的優(yōu)點是計算方式簡便，考慮了價差的變化Ⅲ.主要條款比較法和比率分析法的缺點都是忽略了基差的存在Ⅳ.主要條款比較法、比率分析法都是最常見的對沖策略有效性評價方法A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.ⅡC.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ27.期限套利常見的風(fēng)險包括（）。【答案】C【解析】期現(xiàn)套利常見的風(fēng)險:1.進行投機操作。-些企操作-段時間后。開始轉(zhuǎn)變成投機操作.結(jié)果因經(jīng)驗不足等原因，造成損失2.賣出數(shù)量超出實際現(xiàn)貨數(shù)量.部分現(xiàn)貨企業(yè)在進行套期保值和套利時，超出預(yù)計對沖的現(xiàn)貨數(shù)量，超出部分成為投機交易，價格大幅上漲，因沒有足夠的大豆可供交割，造成損失。3.對期貨交易的保證金制度了解不夠。當行情出現(xiàn)較大波動時因為無力追加保證金而被迫“砍倉”，從而出現(xiàn)虧損。Ⅰ.進行投機操作Ⅱ.賣出數(shù)量超出實際現(xiàn)貨數(shù)量Ⅲ.賣出數(shù)量低于實際現(xiàn)貨數(shù)量Ⅳ.對期貨交易的保證金制度了解不夠A.Ⅰ.ⅡB.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ28.下列屬于跨期套利的有（）。【答案】B【解析】跨期套利是指在同一市場（交易所）同時買入、賣出同一期貨品種的不同交割月份的期貨合約，以期在有利時機同時將這些期貨合約對沖平倉獲利。Ⅰ.買入A期貨交易所5月菜籽油期貨合約，同時買入A期貨交易所9月菜籽油期貨合約Ⅱ.賣出A期貨交易所4月鋅期貨合約，同時買入A期貨交易所5月鋅期貨合約Ⅲ.賣出A期貨交易所6月棕櫚油期貨合約,同時買入B期貨交易所6月棕櫚油期貨合約Ⅳ.買入A期貨交易所5月豆粕期貨合約，同時賣出A期貨交易所9月豆粕期貨合約A.Ⅰ.ⅡB.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.ⅢD.Ⅰ.Ⅳ29.下列關(guān)于道氏理論的主要原理，說法正確的是（）【答案】A【解析】道氏理論的主要原理：①市場平均價格指數(shù)可以解釋和反映市場大部分行為。②市場波動具有某種趨勢。③主要趨勢有三個階段（以上升趨勢為例）。I.市場平均價格指數(shù)可以解釋和反映市場的大部分行為Ⅱ.市場波動具有某種趨勢Ⅲ.主要趨勢有三個階段Ⅳ.主要趨勢有四個階段A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.ⅢD.Ⅱ.Ⅳ30.以下關(guān)于證券投資顧問的行為說法正確的是（）?！敬鸢浮緽【解析】嚴禁接受客戶的全權(quán)委托，嚴禁接受未經(jīng)客戶授權(quán)的非全權(quán)委托，不得代理客戶辦理提款，轉(zhuǎn)托管、撤消指定及銷戶手續(xù)。Ⅰ.嚴禁接受客戶的全權(quán)委托Ⅱ.不得代理客戶辦理提款,但能代理撤消指定及銷戶手續(xù)Ⅲ.可以接受客戶的全權(quán)委托和非全權(quán)委托Ⅳ.不得代理客戶辦理轉(zhuǎn)托管、撤消指定及銷戶手續(xù)。A.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ31.證券公司.證券投資咨詢機構(gòu)應(yīng)當按照（）的原則，與客戶協(xié)商并書面約定收取證券投資顧問服務(wù)費用的安排.【答案】B【解析】證券公司.證券投資咨詢機構(gòu)應(yīng)當按照公平、合理、自愿的原則，與客戶協(xié)商并書面約定收取證券投資顧問服務(wù)費用的安排.Ⅰ.公平Ⅱ.合理Ⅲ.自愿Ⅳ.公正A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.ⅢD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ32.宏觀經(jīng)濟分析主要包括（）?！敬鸢浮緾【解析】宏觀經(jīng)濟分析主要包括宏觀經(jīng)濟形勢分析（GDP及其増長率分析、經(jīng)濟周期分析、通貨膨脹分析）和宏觀經(jīng)濟政策分析（貨幣政策、財政政策、匯率政策）。Ⅰ.宏觀經(jīng)濟形勢分析Ⅱ.宏觀經(jīng)濟政策分析Ⅲ.宏觀經(jīng)濟走勢分析Ⅳ.宏觀經(jīng)濟現(xiàn)狀分析A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.ⅡD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ33.理財客戶在進行保險規(guī)劃時，下列行為會引發(fā)風(fēng)險的有（）?！敬鸢浮緿【解析】D項中保險期限太短，屬于未充分保險的風(fēng)險；Ⅲ項對財產(chǎn)超額保險；Ⅳ項屬于過分保險的風(fēng)險，人們白己承擔風(fēng)險這種處理辦法反而更為方便和簡單；Ⅴ項屬于未充分保險的風(fēng)險。I.剛剛?cè)雽W(xué)的大學(xué)本科生購買了2年的意外險Ⅱ.給價值50萬的住房購買了保險金額為50萬財產(chǎn)保險Ⅲ.給價值400萬的珍藏版游艇購買了800萬的財產(chǎn)保險Ⅳ.在寒冷的冬天購買了3年期以感冒為風(fēng)險事件的醫(yī)療保險Ⅴ.乘坐飛機不購買意外傷亡險A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.ⅤD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ34.若不能匹配到期資產(chǎn)與到期負債的到期日和規(guī)模，即形成資產(chǎn)負債的期限錯配，于是（）造成流動性風(fēng)險?！敬鸢浮緾【解析】若不能匹配到期資產(chǎn)與到期負債的到期日和規(guī)模，即形成資產(chǎn)負債的期限錯配，于是可能造成流動性風(fēng)險。A.一定B.不一定C.可能D.不可能35.在MA的應(yīng)用中，證券市場經(jīng)常描述“死亡交叉”是指（）?！敬鸢浮緾【解析】若現(xiàn)在行情價位于長期與短期MA之下，短期MA又向下突破長期MA時，則為賣出信號，交叉稱之為“死亡交叉”。A.現(xiàn)在價位站穩(wěn)在長期與短期MA之上，短期MA又向上突破長期MAB.現(xiàn)在價位站穩(wěn)在長期與短期MA之上，長期MA又向上突破短期MAC.現(xiàn)在價位位于長期與短期MA之下，短期MA又向下突破長期MAD.現(xiàn)在價位位于長期與短期MA之下，長期MA又向上突破短期MA36.加強指數(shù)法的核心思想是將（）相結(jié)合?！敬鸢浮緼【解析】加強指數(shù)法的核心思想是將指數(shù)化投資管理與積極型股票投資策略相結(jié)合，但是加強指數(shù)法與積極型股票投資策略之間仍然存在著顯著的區(qū)別，即風(fēng)險控制程度不同。A.指數(shù)化投資管理與積極型股票投資策略B.指數(shù)化投資管理與消極型股票投資策略C.積極型股票投資策略與消極型股票投資策略D.積極型股票投資策略與簡單型消極投資策略37.證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)應(yīng)當向客戶提供風(fēng)險揭示書，并由客戶簽收確認?！讹L(fēng)險揭示書》內(nèi)容與格式要求由（）制定?！敬鸢浮緿【解析】根據(jù)《證券投資顧問業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》第十三條規(guī)定，證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)應(yīng)當向客戶提供《風(fēng)險揭示書》。并由客戶簽收確認。《風(fēng)險揭示書》內(nèi)容與格式要求由中國證券業(yè)協(xié)會制定。A.中國證監(jiān)會B.交易所C.本公司D.中國證券業(yè)協(xié)會38.根據(jù)套利者對不同合約月份中近月合約與遠月合約買賣方向的不同，跨期套利可以分為（）?！敬鸢浮緽【解析】根據(jù)套利者對不同合約月份中近月合約與遠月合約買賣方向的不同，跨期套利可以分為牛市套利、熊市套利和蝶式套利。Ⅰ.跨月套利Ⅱ.蝶式套利Ⅲ.牛市套利Ⅳ.熊市套利A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ39.以下關(guān)于證券投資顧問業(yè)務(wù)客戶回訪機制的說法正確的是（）?！敬鸢浮緽【解析】證券公司應(yīng)當統(tǒng)一組織回訪客戶，對新客戶應(yīng)當在1個月內(nèi)完成回訪，對原有客戶的回訪比例應(yīng)當不低于上年末客戶總數(shù)的10%?；卦L內(nèi)容應(yīng)當包括但不限于客戶身份核實、客戶賬戶確認、證券營業(yè)部及證券從業(yè)人員是否違規(guī)代客戶操作賬戶、是否向客戶充分掲示風(fēng)險、是否存在全權(quán)委托行為等情況。客戶回訪應(yīng)當留痕，相關(guān)資料應(yīng)當保存不少3年。Ⅰ.證券公司對客戶回訪的相關(guān)資料應(yīng)當保存不少5年Ⅱ.證券公司對新客戶應(yīng)當在1個月內(nèi)完成回訪Ⅲ.證券公司應(yīng)對原有客戶的回訪比例應(yīng)當不低于上年末客戶總數(shù)的10%Ⅳ.證券公司對客戶回訪內(nèi)容只包括客戶身份核實、客戶賬戶確認、證券營業(yè)部及證券從業(yè)人員是否違規(guī)代客戶操作賬戶、是否向客戶充分揭示風(fēng)險、是否存在全權(quán)委托行為A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ40.根據(jù)相對強弱指數(shù)的取值大小,投資操作不同，以下屬于買入操作的取值范圍的是（）【答案】A【解析】根據(jù)相對強弱指數(shù)的取值大小,投資操作不同，屬于買入操作的取值范圍的是0-20和50-80。Ⅰ.0-20Ⅱ.20-50Ⅲ.50-80Ⅳ.80-100A.Ⅰ.ⅢB.Ⅰ.ⅡC.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ41.為了控制費用與投資儲蓄，應(yīng)該建議客戶開立（）這三種類型的銀行賬戶?！敬鸢浮緿【解析】客戶消費支出較高的部分應(yīng)作為節(jié)約支出的重點控制項目.為了控制費用與投資儲蓄，應(yīng)該建議客戶開立三種類型的銀行賬戶:（1）定期投資賬戶:達到強迫儲蓄的功能;（2）扣款賬戶:若有貸款本息要繳，則在貸款行開已個扣款賬戶.方便隨時掌握貸款的本息交付狀況;（3）開立信用卡賬戶:彌補臨時性資金不足，減少低收益資金的比例Ⅰ.定期投資賬戶Ⅱ.定期存款賬戶Ⅲ.扣款賬戶Ⅳ.信用卡賬戶A.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ42.EViews中，在建模分析方面，有（）等估計方法.【答案】D【解析】Eviews具有數(shù)據(jù)處理、作圖、統(tǒng)計分析、建模分析，預(yù)測和模擬等功能，在建模分析方面，包括單方程的線性模型和非線性模擬，聯(lián)立方程計量經(jīng)濟學(xué)模型，時間序列分析模型，分布滯后模型，向量自回歸模型，誤差修正模型，離散選擇模型等有多種估計方法。Ⅰ.單方程的線性模型和非線性模型Ⅱ.聯(lián)立方程計量經(jīng)濟學(xué)模型Ⅲ.分布滯后模型Ⅳ.時間序列分析模型Ⅴ.向量自回歸模型A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ43.控制流動性風(fēng)險的主要做法是建立現(xiàn)金流測算和分析框架，有效（）正常和壓力情景下未來不同時間段的現(xiàn)金流缺口。【答案】A【解析】控制流動性風(fēng)險的主要做法是建立現(xiàn)金流測算和分析框架，有效計量、監(jiān)測、控制正常和壓力情景下未來不同時間段的現(xiàn)金流缺口。Ⅰ.監(jiān)測Ⅱ.計量Ⅲ.控制Ⅳ.分析A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ44.證券投資顧問應(yīng)公平維護客戶利益不得（）?！敬鸢浮緼【解析】證券公司及其人員提供證券投資顧問服務(wù)，應(yīng)當忠實客戶利益，不得為公司及其關(guān)聯(lián)方的利益損害客戶利益，不得為證券投資服問人員及員利益相關(guān)者的利益損害客戶利益，不得為特定客戶利益損害其他客戶利益Ⅰ.為公司及其關(guān)聯(lián)方的利益損害客戶利益Ⅱ.為證券投資顧問人員及其利益相關(guān)者的利益損害客戶利益Ⅲ.為特定客戶利益損害其他客戶利益Ⅳ.提供證券投資顧問服務(wù),維護客戶合法權(quán)益A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅲ.Ⅳ45.證券公司的主要職能部門包括（）【答案】A【解析】證券公司各主要職能部門有：經(jīng)紀管理總部、證券營業(yè)部、法律合規(guī)部、人力資源部、信息技術(shù)部、投資顧問部。Ⅰ.經(jīng)紀管理總部Ⅱ.證券營業(yè)部Ⅲ.投資顧問部Ⅳ.人力資源部A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ46.商品價格波動取決于（）原因【答案】C【解析】商品價格波動取決于國家的經(jīng)濟形勢、商品市場的供求狀況和國際炒家的投機行為等.Ⅰ.國家的經(jīng)濟形勢Ⅱ.商品市場的供求狀況Ⅲ.利率變動Ⅳ.國際炒家的投機行為A.Ⅰ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.ⅡC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ47.主動輪動策略的優(yōu)點有（）?！敬鸢浮緼【解析】1.主動輪動策略—M2行業(yè)輪動策略（2）優(yōu)點①容易理解，且符合自上而下的投資理念，適合機構(gòu)投資者進行行業(yè)配置②少了對行業(yè)基本面和公司信息的依賴③風(fēng)險能力得到增強；④依據(jù)貨幣供應(yīng)增速M2進行輪動，使得策略具有較強的可操作性。Ⅰ.容易理解,且符合自上而下的投資理念,適合機構(gòu)投資者進行行業(yè)配置Ⅱ.少了對行業(yè)基本面和公司信息的依賴Ⅲ.抗風(fēng)險能力得到增強Ⅳ.依據(jù)貨幣供應(yīng)增速M2進行輪動,使得策略具有較強的可操作性A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅲ.Ⅳ48.下列關(guān)于對提供證券投資顧問服務(wù)的人員的要求，正確的有（）?！敬鸢浮緾【解析】《證券投資顧問業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》明確規(guī)定，向客戶提供證券投資顧問服務(wù)的人員，應(yīng)當具有證券投資咨詢執(zhí)業(yè)資格，并在中國證券業(yè)協(xié)會注冊登記為證券投資顧問。證券投資顧問不得同時注冊為證券分析師。Ⅰ.證券投資顧問可以同時注冊為證券分析師Ⅱ.應(yīng)當具有證券投資咨詢執(zhí)業(yè)資格Ⅲ.須在中國證券業(yè)協(xié)會注冊登記為證券投資顧問Ⅳ.證券投資顧問不能同時注冊為證券分析師A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ49.下列說法正確的是（）?！敬鸢浮緿【解析】相對而言，二元増長模型更為接近實際情況。Ⅰ.零増長模型和不變増長模型都是可變増長模型的特例Ⅱ.在二元増長模型中，當兩個階段的股息增長率都為零時，二元増長模型就是零増長模型Ⅲ.當兩個階段的股息增長率相等且不為零時，二元增長模型就是不變增長模型Ⅳ.相比較而言，不變増長模型更為接近實際情況A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ50.下列關(guān)于久期分析，說法正確的有（）【答案】C【解析】夕期分析（1）基本原理久期分析也稱為持續(xù)期分析或期限彈性分析，是對各時段的缺口賦予相應(yīng)的敏感性重，得到加權(quán)缺口，然后對所有時段的加權(quán)缺口進行匯總，以此估算某一給定的小幅（通常小于1%）利率變動可能會對整休經(jīng)濟價值產(chǎn)生的影響.各時段的敏感性權(quán)重通常是由假定的利率變動乘以該時段頭寸的假定平均夕期來確定.通常，金融工具的到期日或距下一次重新定價日的時間越長。并且在到期日之前支付的金額就越小。則久期的絕對值越高.（2）適用范圍①若采用標準久期分析法，久期分析只能重新定價風(fēng)險，不能反映基準風(fēng)險及因利率和支付時間的不同而導(dǎo)致的頭寸的實際利率敏感性差異。也不能很好地反映期權(quán)性風(fēng)險.②對于利率的大幅變動（大于1%）。久期分析的結(jié)果不再準確，需進行更復(fù)雜的技術(shù)調(diào)整。Ⅰ.久期分析也稱為持續(xù)期分析或期限彈性分析Ⅱ.對各時段的缺口賦予相應(yīng)的敏感性權(quán)重，得到加權(quán)缺口，然后對所有時段的加權(quán)缺口進行匯總，以此估算某一給定的小幅（通常小于0.1%）利率變動可能會對整體經(jīng)濟價值產(chǎn)生的影響。Ⅲ.若采用標準久期分析法，久期分析只能反映重新定價風(fēng)險，不能反映基準風(fēng)險及因利率和支付時間的不同而導(dǎo)致的頭寸的實際利率敏感性差異，也不能很好地反映期權(quán)性風(fēng)險。Ⅳ.對于利率的大幅變動（大于1%），久期分析的結(jié)果不再準確，需進行更復(fù)雜的技術(shù)調(diào)整。A.Ⅰ.ⅡB.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ51.下列關(guān)于跨市場套利的前提，說法正確的是（）【答案】A【解析】跨市場套利的前提:①期貨交割標的物的品質(zhì)相同或相近;②期貨品種在兩個期貨市場的價格走勢具有很強的相關(guān)性:③進出口政策寬松，商品可以在兩國自由流通.Ⅰ.期貨交割標的物的品質(zhì)相同或相近Ⅱ.期貨交割標的物的品質(zhì)不同Ⅲ.期貨品種在兩個期貨市場的價格走勢具有很強的相關(guān)性Ⅳ.進出口政策寬松A.Ⅰ.Ⅲ.ⅣB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.ⅢD.Ⅱ.Ⅳ52.心理賬戶通常分為（）【答案】B【解析】心理賬戶通常分為:最小賬戶；局部賬戶；綜合賬戶Ⅰ.最小賬戶Ⅱ.局部賬戶Ⅲ.綜合賬戶Ⅳ.最大賬戶A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ53.《證券投資顧問業(yè)務(wù)風(fēng)險揭示書》至少應(yīng)包含的內(nèi)容（）【答案】A【解析】風(fēng)險揭示書所包括的內(nèi)容Ⅰ.提示投資者在接受證券投資顧問服務(wù)前，必須了解提供服務(wù)的證券公司是否具備證券投資咨詢業(yè)務(wù)資格Ⅱ.提示投資者在接受證券投資顧問服務(wù)前，必須了解證券投資顧問業(yè)務(wù)的含義Ⅲ.提示投資者在接受證券投資顧問服務(wù)前，必須了解證券公司及其人員提供的證券投資顧問服務(wù)不能確保投資者獲得盈利Ⅳ.提示投資者在接受證券投資顧問服務(wù)前，必須了解作為投資建議依據(jù)的證券硏究報告和投資分析意見A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ54.稅務(wù)規(guī)劃可分為避稅規(guī)劃、節(jié)稅規(guī)劃和轉(zhuǎn)嫁規(guī)劃三類，其中節(jié)稅規(guī)劃的特征包括（）。【答案】C【解析】節(jié)稅規(guī)劃的特征是：1、合法性；2、有規(guī)則性；3、經(jīng)營的調(diào)整性與后期的無風(fēng)險性；4、有利于促進稅收政策的統(tǒng)一和調(diào)控效率的提高；5、倡導(dǎo)性。Ⅰ.合法性Ⅱ.有規(guī)劃性Ⅲ.純經(jīng)濟行為Ⅳ.倡導(dǎo)性A.Ⅰ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ55.下列不屬于證券產(chǎn)品選擇目標的是（）?！敬鸢浮緽【解析】證券產(chǎn)品選擇的目標有：（1）取得收益。投資者將剩余資金靈活的運用。（2）降低風(fēng)險。證券投資的靈活性和多樣性可以降低投資的風(fēng)險。（3）本金保障。投資者通過投資保存資本或者資金的購買力。（4）資本增值。投資者通過投資工具，以期本金能迅速增長，使財富得以累積。A.取得收益B.提高風(fēng)險C.本金保證D.資本增值56.考察和分析企業(yè)的（），主要從管理層風(fēng)險，行業(yè)風(fēng)險，生產(chǎn)與經(jīng)營風(fēng)險，宏觀經(jīng)濟，社會及自然環(huán)境等方面進行分析和判斷?！敬鸢浮緿【解析】考察和分析企業(yè)的非財務(wù)因素，主要從管理層風(fēng)險，行業(yè)風(fēng)險，生產(chǎn)與經(jīng)營風(fēng)險,宏觀經(jīng)濟、社會及自然環(huán)境等方面進行分析和判斷。A.基本信息B.財務(wù)狀況C.經(jīng)營狀況D.非財務(wù)因素57.為客戶制定的教育規(guī)劃包括個人教育投資規(guī)劃和（）兩種?！敬鸢浮緿【解析】教育規(guī)劃包括子女教育規(guī)劃和客戶教育規(guī)劃兩種情況。其中,子女教育規(guī)劃的主要內(nèi)容包括對教育費用需求的定量分析,通過儲蓄和投資積累教育專項資金,金融產(chǎn)品的選擇和資產(chǎn)配置等內(nèi)容。A.本人教育規(guī)劃B.近期教育規(guī)劃C.長遠教育規(guī)劃D.子女教育規(guī)劃58.如果缺口為正，商業(yè)銀行通常需要出售流動性資產(chǎn)或在資金市場進行融資，融資缺口的計算公司（）?！敬鸢浮緼【解析】融資缺口=-流動性資產(chǎn)＋借入資金A.融資缺口=-流動性資產(chǎn)＋借入資金B(yǎng).融資缺口=流動性資產(chǎn)＋借入資金C.融資缺口=-流動性資產(chǎn)－借入資金D.融資缺口=流動性資產(chǎn)－借入資金59.基本教育的成本一般包括（）。【答案】A【解析】基本教育的成本一般包括基礎(chǔ)教育與高等教育的學(xué)費等常規(guī)費用。Ⅰ.基礎(chǔ)教育學(xué)費Ⅱ.高等教育費用Ⅲ.興趣技能培訓(xùn)班Ⅳ.課外輔導(dǎo)班A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅲ.Ⅳ60.調(diào)査研究法的特點是（）?！敬鸢浮緿【解析】調(diào)查研究法的優(yōu)點是可以獲得最新的資料和信息，并且研究者可以主動提出間題并獲得解釋，適合對一些相對復(fù)雜的問題進行研究時采用。缺點是這種方法的成功與否取決于研究者和訪間者的技巧和經(jīng)驗。Ⅰ.省時、省力并節(jié)省費用Ⅱ.可以獲得最新的資料和信息，并且硏究者可以主動提出問題并獲得解釋，適合對一些相對復(fù)雜的問題進行研究時采用Ⅲ.缺點是只能被動地囿于現(xiàn)有資料，不能主動地去提出問題并解決問題Ⅳ.缺點是這種方法的成功與否取決于硏究者和訪問者的技巧和經(jīng)驗A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅳ61.積極型債券組合管理策略包括（）。【答案】A【解析】積極型債券組合管理策略包括了水平分析、債券互換、騎乘收益率曲線。Ⅰ.水平分析Ⅱ.債券互換Ⅲ.騎乘收益率曲線Ⅳ.指數(shù)化投資策略A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.ⅡD.Ⅱ.Ⅲ62.關(guān)于技術(shù)分析中的K線圖，說法正確的是（）?！敬鸢浮緼【解析】如果收盤價格高于開盤價格，則k線被稱為陽線，用空心的實體表示。反之稱為陰線，用黑色實體或白色實體表示。在國內(nèi)股票和期貨市場，通常用紅色表示陽線，綠色表示陰線。最高價和實體之間的線被稱為上影線，最低價和實體間的線稱為下影線。Ⅰ.K線圖又稱陰陽矩線圖Ⅱ.陽線通常用空心實體表示Ⅲ.最高價和實體之間的線被稱為上影線Ⅳ.在囯內(nèi)股票和期貨市場，通常用紅色表示陰線A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ63.下列關(guān)于客戶評級說法正確的是（）。【答案】C【解析】客戶評級是對客戶償債能力和償債意愿的計量和評價反映客戶違約風(fēng)險的大小。在巴塞爾新資本協(xié)議中，違約概率一般被定義為借款人內(nèi)部評級1年期違約概率與0.03%中的較高者。Ⅰ.客戶評級是對交易本身的特定風(fēng)險進行計量和評價Ⅱ.違約是估計違約概率、違約損失率、違約風(fēng)險暴露等信用風(fēng)險參數(shù)的基礎(chǔ)Ⅲ.在巴塞爾新資本協(xié)議中，違約概率一般被定義為借款人內(nèi)部評級1年期違約概率與0.05%中的較高者Ⅳ.客戶評級主要是違約和違約概率的分析A.Ⅰ.ⅡB.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ64.股票類證券產(chǎn)品的組成包括（）?！敬鸢浮緾【解析】股票類證券產(chǎn)品組成：①普通股票：普通股票持有者享有股東的基本權(quán)利和義務(wù)，股利完全隨公司盈利的高低而變化。在公司盈利和剰余財產(chǎn)的分配順序上列在債權(quán)人和優(yōu)先股票股東之后。②優(yōu)先股票：優(yōu)先股票持有者的股東權(quán)利受到一定限制，股息率是固定的，在公司盈利和剩余財產(chǎn)的分配順序上比普通股票股東享有優(yōu)先權(quán)。Ⅰ.普通股票Ⅱ.積累優(yōu)先股Ⅲ.優(yōu)先股票Ⅳ.非積累優(yōu)先A.Ⅰ.ⅡB.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.ⅢD.Ⅲ.Ⅳ65.家庭收支預(yù)算中的日常生活支出預(yù)算項目包括在（）的支出預(yù)算。【答案】D【解析】家庭收支預(yù)算的重點是支出預(yù)算，因為控制支出是理財規(guī)劃的重要內(nèi)容。制定預(yù)算,并且嚴格按照預(yù)算的額度進行支配，是控制家庭支出最重要的手段之一。支出預(yù)算項目通常包括但不限于以下幾個方面的內(nèi)容：（1）日常生活支出預(yù)算項目，包括在衣、食、住、行、家政服務(wù)、普通娛樂休閑、醫(yī)療等方面的支出預(yù)算。（2）專項支出預(yù)算，包括:①子女教育或財務(wù)支持支出預(yù)算；②贍養(yǎng)支出預(yù)算；③旅游支出；④其他愛好支出預(yù)算；⑤保費支出預(yù)算；⑥本息還貸支出預(yù)算；⑦私家車換購或保養(yǎng)支出預(yù)算；⑧家居裝修支出預(yù)算；⑨其他短期理財目標相關(guān)的現(xiàn)金流支出預(yù)算等。Ⅰ.衣、食、住、行Ⅱ.家政服務(wù)Ⅲ.旅游支出Ⅳ.醫(yī)療Ⅴ.私家車換購或保養(yǎng)支出預(yù)算A.Ⅰ.ⅤB.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ66.證券產(chǎn)品進場時機選擇的要求有（）【答案】D【解析】證券產(chǎn)品進場時機選擇的要求;（1）進場時機的選擇應(yīng)結(jié)合證券市場環(huán)境;（2）進場時機選擇應(yīng)當在構(gòu)建投資組合的基礎(chǔ)之上;（3）選擇進場時機需要積極的投資思維跟進;（4）進場時機的選擇應(yīng)當制定合理的退出目標。Ⅰ.進場時機的選擇應(yīng)結(jié)合證券市場環(huán)境Ⅱ.進場時機選擇應(yīng)當在構(gòu)建投資組合的基礎(chǔ)之上Ⅲ.選擇進場時機需要積極的投資思維跟進Ⅳ.進場時機的選擇應(yīng)當制定合理的退出目標A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ67.假設(shè)其他條件保持不變，則下列關(guān)于利率風(fēng)險的表述，正確的是（）?！敬鸢浮緽【解析】對發(fā)行人來說，發(fā)行固定利率債券固定了每期支付利率，將來即使市場利率上升，其支付的成本也不隨之上升，因而有效地降低了利率上升的風(fēng)險。A項，當利率上升時，資產(chǎn)收益固定。負債成本上升，收益減少；C項，該交易存在基準風(fēng)險，又稱利率定價基礎(chǔ)風(fēng)險；D項以3個月LIBOR為參照的浮動利率債券，其利率會隨市場狀況波動，存在利率風(fēng)險。A.資產(chǎn)以固定利率為主.負債以浮動利率為主。則利率上升有助于增加收益B.發(fā)行固定利率債券有助于降低利率上升可能造成的風(fēng)險C.購買票面利率為3%的國債，當期資金成本為2%，則該交易不存在利率風(fēng)險D.以3個月LIBOR為參照的浮動利率債券，其債券利率風(fēng)險增加68.以下關(guān)于現(xiàn)金預(yù)算與實際的差異分析說法錯誤的是（）。【答案】A【解析】現(xiàn)金預(yù)算與實際的差異分析：⑴總額差異的重要性大于細目差異；⑵要定出追蹤的差異金額或比率門檻；⑶依據(jù)預(yù)算的分類個別分析；⑷剛開始做預(yù)算若差異很大，應(yīng)每月選擇一個重點項目改善；⑸若實在無法降低支出，需設(shè)法增加收入。A.總額差異的重要性小于細目差異B.要定出追蹤的差異金額或比率門檻C.剛開始做預(yù)算若差異很大，應(yīng)每月選擇一個重點項目改善D.若實在無法降低支出，需設(shè)法增加收入69.證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)及其人員從事證券投資顧問業(yè)務(wù)，違反法律、行政法規(guī)和《證券投資顧問業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》的，（）可以采取處罰措施?！敬鸢浮緿【解析】證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)及其從事證券投資顧問業(yè)務(wù),違反法律、行政法規(guī)和《證券投資顧問業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》的，中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)可以采取責(zé)令改正、監(jiān)管談話、出具警示函、責(zé)令増加內(nèi)部合規(guī)檢查次數(shù)并提交合規(guī)檢查報告，責(zé)令清理違規(guī)業(yè)務(wù)、責(zé)令暫停新增客戶、責(zé)令處分有關(guān)人員等監(jiān)管措施；情節(jié)嚴重的，中國證監(jiān)會依照法律、行政法規(guī)和有關(guān)規(guī)定作出行政處罰；涉嫌犯罪的,依法移送司法機關(guān)。A.中國證監(jiān)會B.國務(wù)院C.證券行業(yè)協(xié)會D.中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)70.下列選項中，不屬于影響貨幣時間價值的主要因素的是（）【答案】D【解析】貨幣時間價值的影響因表：（1）時間。時間越長，貨幣時間價值越大。（2）收益率或通貨膨脹率。收益率是決定貨幣在未來増值程度的關(guān)鍵因素，而通貨膨脹率則是使貨幣購買力縮水的反向因素。（3）單利與復(fù)利。復(fù)利會產(chǎn)生利上加利、息上添息的收益倍増效應(yīng)。A.時間B.通貨膨脹率C.單利和復(fù)利D.自身價值71.從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)的人員由于禁止性行為給投資者造成損失的，應(yīng)當依法（）。【答案】C【解析】從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)的禁止性行為（1）代理委托人從事證券投資;（2）與委托人約定分享證券投資收益或者分擔證券投資損失；（3）買賣本咨詢機構(gòu)提供服務(wù)的上市公司股票；（4）利用傳播媒介或者通過其他方式提供、傳傳播虛假或者誤導(dǎo)投資者的信息；（5）法律、行政法規(guī)禁止的其他行為。有以上所列行為之一，給投資者造成損失的，依法承擔賠償責(zé)任。A.責(zé)令改正B.監(jiān)管談話C.承擔賠償責(zé)任D.出具警示函72.證券交易活動中作出虛假陳述或者信息誤導(dǎo)的，責(zé)令改正，處以（）的罰款?！敬鸢浮緼【解析】證券交易活動中作出虛假陳述或者信息誤導(dǎo)的，責(zé)令改正，處以3萬元以上20萬元以下的罰款。該條款的主體包括證券投資咨詢機構(gòu)及證券投資咨詢從業(yè)人員在內(nèi)的一切機構(gòu)與個人。A.3萬元以上20萬元以下B.5萬元以上20萬元以下C.3萬元以上50萬元以下D.5萬元以上50萬元以下73.對上市公司所處經(jīng)濟區(qū)位內(nèi)的自然條件與基礎(chǔ)條件分析，有利于（）?！敬鸢浮緿【解析】分析區(qū)位內(nèi)的自然條件和基礎(chǔ)條件，有利于分析該區(qū)位內(nèi)上市公司的發(fā)展前景。如果上市公司所從事的行業(yè)與當?shù)氐淖匀缓突A(chǔ)條件不符，公司的發(fā)展可能會受到很大的制約。Ⅰ.分析該上市公司的發(fā)展前景Ⅱ.判斷上市公司的發(fā)展是否會受到當前的自然條件和基礎(chǔ)條件制約Ⅲ.判斷上市公司的主營業(yè)務(wù)是否符合當?shù)卣a(chǎn)生的政策Ⅳ.分析該上市公司的財務(wù)狀況A.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ74.客戶分類的方法中，按財富觀分類可以分為（）?！敬鸢浮緿【解析】按照不同的財富觀，可將客戶分為儲藏者、積累者、修道士、揮霍者和逃避者五類。Ⅰ.儲藏者Ⅱ.積累者Ⅲ.修道士Ⅳ.揮霍者Ⅴ.逃避者A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ75.根據(jù)葛蘭威爾法則，下列可以判斷為賣出信號的有（）?！敬鸢浮緿【解析】葛氏法則的四大賣出信號為：（1）移動平均線由上升趨勢轉(zhuǎn)為盤局或下跌，而價格向下跌破移動平均線，為賣出信號。（2）價格向上突破移動平均線但很快又回到移動平均線之下，移動平均線仍然維持下跌局面，為賣出信號。（3）價格在移動平均線之下，短期向上并未突破移動平均線且立即轉(zhuǎn)為下跌，為賣出信號。（4）價格暴漲向上突破移動平均線，但又立刻向移動平均線回跌，此時平均線仍持續(xù)下降，為賣出信號。Ⅰ.移動平均線呈上升狀態(tài)，股價突然暴漲向上突破移動平均線，但又立刻向平均線回跌Ⅱ.移動平均線從上升趨勢轉(zhuǎn)為盤局或下跌，而股價向下跌破平均線Ⅲ.股價在移動平均線之下，且朝著移動平均線方向上升，但未突破移動平均線又開始下跌Ⅳ.股價向上突破移動平均線，但又立刻向移動平均線回跌，此時移動平均線仍持續(xù)下降A(chǔ).Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ76.家庭風(fēng)險保障項目中的階段項目包括（）?！敬鸢浮緼【解析】家庭風(fēng)險保障項目可分為階段項目和長期項目。（1）階段項目①貨款還款②子女教育金③遺屬生活等保障項目（2）長期項目①養(yǎng)老、應(yīng)急基金②喪葬費用等保障項目Ⅰ.貨款還款Ⅱ.子女教育基金Ⅲ.遺囑生活等保障項目Ⅳ.喪葬費用等保障項目A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ77.關(guān)于優(yōu)化法，說法正確的是（）?！敬鸢浮緽【解析】優(yōu)化法的基本內(nèi)容:在滿足分層抽樣法要達到的目標的同時，還滿足一些其他的條件。并使其中的一個目標實現(xiàn)最優(yōu)化，如在限定修正期限與曲度的同時使到期收益最大化:適用情況:債券數(shù)目較大。Ⅰ.在滿足分層抽樣法要達到的目標的同時。還滿足一些其他的條件，并使其中的一個目標實現(xiàn)最優(yōu)化Ⅱ.可在限定修正期限與曲度的同時使到期收益最大化Ⅲ.適用債券數(shù)目較大的情況Ⅳ.適用債券數(shù)目較小的情況A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.ⅡD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ78.內(nèi)部評級法初級法下，合格凈額結(jié)算包括（）?！敬鸢浮緽【解析】內(nèi)部評級法初級法下，合格凈額結(jié)算包括：表內(nèi)凈額結(jié)算；回購交易凈額結(jié)算；場外衍生工具及交易賬戶信用衍生工具凈額結(jié)算。Ⅰ.表內(nèi)凈額結(jié)算Ⅱ.回購交易凈額結(jié)算Ⅲ.場外衍生工具結(jié)算Ⅳ.交易賬戶信用衍生工具凈額結(jié)算A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ79.下列關(guān)于優(yōu)先股票的說法錯誤的是（）。【答案】B【解析】優(yōu)先股也是一種沒有期限的有權(quán)憑證，具有如下特點:1.優(yōu)先股股東不參加公司的紅利分配，無表決權(quán)和參與公司經(jīng)營管理權(quán)。2.優(yōu)先股有固定的股息，不受公司業(yè)績好壞影響，并可以先于普通股股東領(lǐng)取股息3.當公司破產(chǎn)進行財產(chǎn)清算時，優(yōu)先股股東對公司剩余財產(chǎn)有先于普通股股東的要求權(quán),晚于債權(quán)人.Ⅰ.優(yōu)先般票的股息率不固定，隨公司的盈利變化而變化Ⅱ.優(yōu)先股可以優(yōu)先于普通股分配公司的剩余財產(chǎn)Ⅲ.優(yōu)先股票的持有者享有股東的基本權(quán)利和義務(wù)Ⅳ.優(yōu)先股票的持有者在分配公司的紅利和剩余財產(chǎn)的權(quán)力上優(yōu)先于債權(quán)人A.Ⅰ.ⅢB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅲ.Ⅳ80.在風(fēng)險控制主要策略中，風(fēng)險對沖可以分為（）?！敬鸢浮緼【解析】風(fēng)險對沖是通過投資或購買與標的資產(chǎn)收益波動負相關(guān)的某種資產(chǎn)或衍生產(chǎn)品，來沖銷標的的資產(chǎn)潛在損失的一種策略性選擇，可以分為自我對沖和市場對沖兩種情況。Ⅰ.自我對沖Ⅱ.市場對沖Ⅲ.其他財務(wù)安排Ⅳ.資產(chǎn)負債狀況A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ81.（）應(yīng)當對證券投資顧問業(yè)務(wù)推廣、協(xié)議簽訂、服務(wù)提供、客戶回訪、投訴處理等環(huán)節(jié)實行留痕管理?！敬鸢浮緾【解析】證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)應(yīng)當對證券投資顧問業(yè)務(wù)推廣、協(xié)議簽訂、服務(wù)提供、客戶回訪、投訴處理等環(huán)節(jié)實行留痕管理。Ⅰ.證券公司Ⅱ.證券交易所Ⅲ.證券投資咨詢機構(gòu)Ⅳ.中國證券業(yè)協(xié)會A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ82.下列屬于指數(shù)化的局限性的有（）。【答案】D【解析】指數(shù)化的局限性：①該指數(shù)的業(yè)績不一定代表投資者的目標業(yè)績，與該指數(shù)相配比也并不意味著資產(chǎn)管理人能夠滿足投資者的收益率需求目標。②資產(chǎn)管理人在構(gòu)造指數(shù)化組合時將面臨其他的困難；A、構(gòu)建投資組合時的執(zhí)行價格可能高于指數(shù)發(fā)布者所采用的債券價格，導(dǎo)致投資組合業(yè)績劣于債券指數(shù)業(yè)績；B、公司債券或抵押支持債券可能包含大量的不可流通或流動性較低的投資對象，其市場指數(shù)可能無法復(fù)制或者復(fù)制成本很高；C、總收益率依賴于對息票利息再投資利率的預(yù)期。Ⅰ.該指數(shù)的業(yè)績并不一定代表投資者的目標業(yè)績，與該指數(shù)相配比也并不意味著資產(chǎn)管理人能夠滿足投資者的收益率需求目標Ⅱ.構(gòu)造投資組合時的執(zhí)行價格可能高于指數(shù)發(fā)布者所采用的債券價格，導(dǎo)致投資組合業(yè)績劣于債券指數(shù)業(yè)績Ⅲ.公司債券或抵押支持債券可能包含大是的不可流通或流動性較低的投資對象，其市場指數(shù)可能無法復(fù)制或者復(fù)制成本很高Ⅳ.總收益率依賴于對息票利息再投資利率的預(yù)期A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ83.根據(jù)我國現(xiàn)行的有關(guān)制度規(guī)定，下列屬于證券公司從事證券投資顧問業(yè)務(wù)禁止行為的有（）?！敬鸢浮緿【解析】證券公司在從事證券投資顧問業(yè)務(wù)過程中禁止下列行為：（1）接受他人委托從事證券投資。（2）與委托人約定分享證券投資收益，分擔證券投資損失，或者向委托人承諾證券投資收益。（3）依據(jù)虛假信息、內(nèi)幕信息或市場傳言撰寫和發(fā)布分析報告或評級報告。（4）中國證監(jiān)會、協(xié)會禁止的其他行為。Ⅰ.依據(jù)虛假信息撰寫和發(fā)布分析報告Ⅱ.向客戶保證證券交易收益或承諾賠償客戶證券投資損失Ⅲ.拒絕接受不符合規(guī)定的交易指令Ⅳ.接受他人委托從事證券投資A.Ⅰ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ84.王先生將1萬元用于投資某項目，該項目的預(yù)期收益率為10%，項目投資期限為3年，每年年未支付一次利息，王先生選擇了利息再投資，最后一年王先生可以獲得本金和利息共（）元?！敬鸢浮緽【解析】FV=PV*（l+r）^t=10000*（l+10%）^3=13310（元）A.13000B.13310C.13400D.1350085.《證券法》規(guī)定。證券公司違背客戶的委托買賣證券，并處以違法所得（）罰款?！敬鸢浮緼【解析】《證券法》規(guī)定，證券公司違背客戶的委托買賣證券、給予警告，沒收違法所得，并處以違法所得一倍以上十倍以下的罰款；沒有違法所得或者違法所得不足十萬元的，處以十萬元以上一百萬元以下的罰款；情節(jié)嚴重的，暫?；蛘叱蜂N相關(guān)業(yè)務(wù)許可。A.一倍以上十倍以下B.一倍以上五倍以下C.二倍以上十倍以下D.二倍以上五倍以下86.下列關(guān)于證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)的說法，正確的有（）。【答案】A【解析】第二百一十四條發(fā)行人、證券登記結(jié)算機構(gòu)、證券公司、證券服務(wù)機構(gòu)未按照規(guī)定保存有關(guān)文件和資料的，責(zé)令改正，給予警告，并處以十萬元以上一百萬元以下的罰款；泄露、隱匿、偽造、篡改或者毀損有關(guān)文件和資料的，給予警告，并處以二十萬元以上二百萬元以下的罰款；情節(jié)嚴重的，處以五十萬元以上五百萬元以下的罰款，并處暫停、撤銷相關(guān)業(yè)務(wù)許可或者禁止從事相關(guān)業(yè)務(wù)。對直接負責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員給予警告，并處以十萬元以上一百萬元以下的罰款。Ⅰ.證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)接受客戶委托，可以輔助客戶作出投資決策Ⅱ.從我國證券公司的實踐看，證券公司探索證券投資顧問服務(wù)，主要依托經(jīng)濟業(yè)務(wù)，多采取差別傭金方式收取服務(wù)報酬Ⅲ.證券投資咨詢機構(gòu)及其從業(yè)人員從事證券服業(yè)務(wù)，不得代理委托人從事證券投資Ⅳ.證券服務(wù)機構(gòu)未按照規(guī)定保存有關(guān)文件和資料的，責(zé)令改正，給予警告，并處以十萬元以上一百萬元以下的罰款A(yù).Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ87.證券估值方法的主要類型包括（）【答案】A【解析】證券估值方法的主要類型包括：絕對估值法、相對估值法、資產(chǎn)價值法，其他估值方法中的無套利定價法和風(fēng)險中性定價法。Ⅰ.絕對估值法Ⅱ.相對估值法Ⅲ.資產(chǎn)價值法Ⅳ.無套利定價法A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ88.關(guān)于方差最小化法，說法正確的是（）?！敬鸢浮緾【解析】方差最小化法的基本內(nèi)容:債券組合收益與指數(shù)收益之間的偏差稱為迫隨誤差，并求得追隨誤差方差最小化債券組合.適用情況:債券數(shù)目較大，且要求采用大量的歷史數(shù)據(jù).Ⅰ.債券組合收益與指數(shù)收益之間的偏差稱為追隨誤差Ⅱ.求得追隨誤差方差最小化的債券組合Ⅲ.適用債券數(shù)目較大的情況Ⅳ.要求采用大量的歷史數(shù)據(jù)A.Ⅰ.ⅡB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ89.家庭債務(wù)管理狀況的分析是指對客戶進行家庭債務(wù)管理，并提供相關(guān)專業(yè)建議的基礎(chǔ)和前提，其內(nèi)容包括（）?！敬鸢浮緼【解析】家庭債務(wù)管理狀況的分析是指對客戶進行家庭債務(wù)管理，并提供相關(guān)專業(yè)建議的基礎(chǔ)和前提，其內(nèi)容包括資產(chǎn)負債率分析、融資比率分析、負債結(jié)構(gòu)分析和償債能力分析。Ⅰ.資產(chǎn)負債率分析Ⅱ.融資比率分析Ⅲ.償債能力分析Ⅳ.財務(wù)自由度的分析A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ90.以下屬于客戶證券投資目標中的短期目標的是（）。【答案】B【解析】客戶證券投資目標中的短期目標包括休假、購新車、存款等。子女教育儲蓄屬于中期目標.Ⅰ.存款Ⅱ.購新車Ⅲ.子女教育儲蓄Ⅳ.休假A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ91.為了達到上市公司調(diào)研的主要目的，上市公司調(diào)研圍繞上市公司的內(nèi)部條件和外部環(huán)境進行，調(diào)研的對象包括（）。【答案】C【解析】調(diào)研的對象還包括公司車間及工地、公司所處行業(yè)協(xié)會。Ⅰ.公司管理層及員工Ⅱ.公司本部及子公司Ⅲ.公司供應(yīng)商和公司客戶Ⅳ.公司產(chǎn)品零售網(wǎng)點A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ92.在投證券資顧問業(yè)務(wù)的流程中，了解客戶情況，評估客戶的風(fēng)承受能力，為客戶選擇適當?shù)耐顿Y顧問服務(wù)或產(chǎn)品，告知客戶（），由客戶自主選擇是否簽約?！敬鸢浮緿【解析】了解客戶情況，評估客戶的風(fēng)險承受能力，為客戶選擇適當?shù)耐顿Y顧問服務(wù)或產(chǎn)品，告知客戶服務(wù)內(nèi)容、方式、收費以及風(fēng)險情況，甶客戶目主選擇是否簽約。Ⅰ.服務(wù)內(nèi)容Ⅱ.服務(wù)方式Ⅲ.收費Ⅳ.風(fēng)險情況A.Ⅰ.ⅡB.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ93.公司的盈利能力指標包括（）?！敬鸢浮緼【解析】公司的盈利能力指標包括:.營業(yè)凈利潤、營業(yè)毛利潤、資產(chǎn)凈利潤、凈資產(chǎn)收益率Ⅰ.營業(yè)凈利潤Ⅱ.營業(yè)毛利潤Ⅲ.資產(chǎn)凈利潤Ⅳ.凈資產(chǎn)收益率A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ94.下列關(guān)于杜邦分析法，說法正確的是（）【答案】B【解析】杜邦分析法的局限:（1）過分重視短期財務(wù)結(jié)果，忽略企業(yè)長期的價值創(chuàng)造（2）無法分析顧客、供應(yīng)商、雇員、技術(shù)創(chuàng)新等對企業(yè)經(jīng)營業(yè)績的影響（3）不能解決無形資產(chǎn)的估值問題Ⅰ.過分重視短期財務(wù)結(jié)果，忽略企業(yè)長期的價值創(chuàng)造Ⅱ.無法分析顧客、供應(yīng)商、雇員、技術(shù)創(chuàng)新等對企業(yè)經(jīng)營業(yè)績的影響Ⅲ.不能解決無形資產(chǎn)的估值問題Ⅳ.能解決無形資產(chǎn)的估值問題A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ95.下列關(guān)于杜邦財務(wù)分析體系的說法中，不正確的是（）?！敬鸢浮緼【解析】A項，在杜邦財務(wù)分析體系中，凈資產(chǎn)收益率=資產(chǎn)凈利率權(quán)益乘數(shù)=銷售凈利率總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率權(quán)益乘數(shù)=銷售凈利率總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率/（1-資產(chǎn)負債率），由此可知，在杜邦財務(wù)分析體系中，凈資產(chǎn)收益率是一個綜合性最強的指標;B項在凈資產(chǎn)收益率大于零的前提下，提高資產(chǎn)負債率可以提高凈資產(chǎn)收益率;C項，權(quán)益乘數(shù)=1/（1-資產(chǎn)負債率），從公式可以看出二者是同向變動的;D項，資產(chǎn)負債率越高，權(quán)益乘數(shù)就越高，說明企業(yè)的負債程度比較高，會給企業(yè)帶來較多的杠桿利益，也會帶來較大的風(fēng)險。A.總資產(chǎn)收益率是一個綜合性最強的指標B.在凈資產(chǎn)收益率大于零的前提下，提高資產(chǎn)負債率可以提高凈資產(chǎn)收益率C.資產(chǎn)負債率與權(quán)益乘數(shù)同方向變化D.資產(chǎn)負債率高會給企業(yè)帶來較多的杠桿利益，也會帶來較大的風(fēng)險96.相對強弱指數(shù)實際上是表示股價（）波動的幅度占總波動的百分比。【答案】A【解析】相對強弱指數(shù)實際上是表示股價向上波動的幅度占總波動的百分比。A.向上B.向下C.向左D.向右97.填寫開戶資料時，理財師可獲得的客戶的基本信息不包括（）【答案】D【解析】填寫開戶資料時，理財師可獲得的客戶的基本信息包括：姓名、性別、證件信息、出生日期、聯(lián)系地址、通訊方式等。A.證件信息B.聯(lián)系地址C.通訊方式D.興趣愛好98.下列（）屬于家庭收支預(yù)算中日常生活支出預(yù)算項目的內(nèi)容【答案】D【解析】家庭收支預(yù)算的重點是支出預(yù)算，因為控制支出是理財規(guī)劃的重要內(nèi)容.制定預(yù)算，并且嚴格按照預(yù)算的額度進行支配。是控制家庭支出最重要的手段之一.支出預(yù)算項目通常包括但不限于以下幾個方面的內(nèi)容:日常生活支出預(yù)算項目，包括在衣、食、住、行、家政服務(wù)、普通娛樂休閑、醫(yī)療等方面的支出預(yù)算A.家居裝修支出預(yù)算B.贍養(yǎng)支出預(yù)算C.保費支出預(yù)算D.家政服務(wù)99.簡單型消極投資策略的優(yōu)點是（）?！敬鸢浮緾【解析】簡單型消極投資策略優(yōu)缺點及適用性：（1）優(yōu)點:交易成本和管理費用最小化；（2）缺點:放棄從市場環(huán)境變化中獲利的可能；（3）適用性:適用于資本市場壞境和投資者偏好變化不大，或者改變投資組合的成本大于收益的情況。A.放棄從市場環(huán)境變化中獲利的可能B.適用于資本市場環(huán)境和投資者偏好變化不大情況C.交易成本和管理費用最小化D.收益的最小化100.下列關(guān)于資產(chǎn)負債分布結(jié)構(gòu)影響流動性機制的說法中，正確的有（）?！敬鸢浮緾【解析】Ⅰ.Ⅱ項是資產(chǎn)負債期限結(jié)構(gòu)相關(guān)機制。Ⅰ.理想狀態(tài)下，到期資產(chǎn)與到期負債的到期日和規(guī)模都應(yīng)當匹配Ⅱ.最常見的資產(chǎn)負債期限錯配情況是“借短貸長”Ⅲ.金融機構(gòu)應(yīng)當根據(jù)自身情況，控制各類資金來源的合理比例Ⅳ.金融機構(gòu)資產(chǎn)使用應(yīng)當注意時間跨度、還款周期、交易對象等要素的分布結(jié)構(gòu)A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ101.下列情況屬于應(yīng)立即買進（賣出）股票的有（）?！敬鸢浮緾【解析】題中四個選項均是應(yīng)立即買進（賣出）股票的時機。Ⅰ.上證、深證兩種股價平均數(shù)互相證實多（空）頭市場已來臨時Ⅱ.股價經(jīng)長期下跌（上升）后，計算市盈率已接近或低（高）于股價最低（高）點時的市盈率，并且向上（下）突破頸線時Ⅲ.在多（空）頭市場中期的回檔（反彈）后期，股價向上（下）突破整理形態(tài)，并加速上升（下跌）遠離整理形態(tài)時Ⅳ.股價向上（下）突破下跌（上升）的趨勢線，收盤價超過市價的3%以上時A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ102.根據(jù)相對強弱指數(shù)（RSI）判斷行情的說法正確是（）。【答案】C【解析】RSI處于高位。并形成一峰比一峰低的兩個峰，而此時股價對應(yīng)的是一峰比一峰高，為項背離。Ⅰ.RSI在較高或較低的位置形成頭肩型和多重底，是采取行動的信號，離50越遠，結(jié)論越可靠Ⅱ.RSI處于高位，并形成一峰比一峰低的兩個峰，而此時股價對應(yīng)的是一峰比一峰高，為底背離Ⅲ.項背離是比較強烈的賣出信號Ⅳ.RSI在低位形成兩個底部抬高的谷底，而股價還在下降，是可以買入的信號A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅵ103.下列關(guān)于對沖策略有效性評價方法的說法正確的是（）?！敬鸢浮緼【解析】主要條款比較法的優(yōu)點是：評估方式直接明了，操作簡便。缺點是忽略了基差風(fēng)險的存在。比率分析法的優(yōu)點是計算方式簡便,考慮了價差的變化，缺點是忽略了基差的存在。Ⅰ.主要條款比較法的優(yōu)點是評估方式直接明了，操作簡便，缺點是忽略了基差風(fēng)險的存在Ⅱ.比率分析法考慮了價差的變化Ⅲ.比率分析法的考慮了基差風(fēng)險的存在Ⅳ.主要條款比較法、比率分析法和回歸分析法是最常見的對沖策略有效性評價方法A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.ⅡC.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ104.證券投資顧問應(yīng)當在評估客戶（）基礎(chǔ)上.向客戶提供適當?shù)耐顿Y理議服務(wù)?！敬鸢浮緽【解析】證券投資顧問應(yīng)當在評估客戶風(fēng)險承受能力和服務(wù)需求的基礎(chǔ)上.向客戶提供適當?shù)耐顿Y理議服務(wù)。Ⅰ.風(fēng)險承受能力Ⅱ.經(jīng)濟條件Ⅲ.服務(wù)需求Ⅳ.家庭成員A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅳ105.下列關(guān)于Stata的說法,正確的有（）?！敬鸢浮緿【解析】Stata具有數(shù)據(jù)管理軟件、統(tǒng)計分析軟件、繪圖軟件、矩陣計算軟件和程序語言的特點，在平行數(shù)據(jù)分析方面具有優(yōu)勢，幾乎具有所有計量經(jīng)濟學(xué)模型估計和檢驗的功能。Ⅰ.Stata具有數(shù)據(jù)管理軟件、統(tǒng)計分析軟件、繪圖軟件、矩陣計算軟件和程序語言的特點Ⅱ.在平行數(shù)據(jù)分析方面具有優(yōu)勢Ⅲ.幾乎具有所有計量經(jīng)濟學(xué)模型估計的功能Ⅳ.幾乎具有所有計量經(jīng)濟學(xué)模型檢驗的功能A.Ⅰ.ⅡB.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ106.在銀行存在正缺口和資產(chǎn)敏感的情況下,其他條件不變，有（）?！敬鸢浮緿【解析】當銀行存在正缺口和資產(chǎn)敏感的情況下:①如果利率上升,由于資產(chǎn)收入的增加多于借入資金成本的上升,銀行的凈利息差擴大,其他條件不變,則銀行凈利息收入增加；②如果利率下降，由于銀行資產(chǎn)收入的下降多于負債利息支出的下降，則凈利息差縮小,其他條件不變,則銀行凈利息收入減少。Ⅰ.利率上升，凈利息收入增加Ⅱ.利率上升,凈利息收入減少Ⅲ.利率上升，凈利息收入上升Ⅳ.利率下降，凈利息收入下降Ⅴ.利率下降，凈利息收入上升A.Ⅰ.ⅡB.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.ⅤD.Ⅰ.Ⅳ107.以下不屬于信用風(fēng)險的是（）?！敬鸢浮緽【解析】信用風(fēng)險具體包括:1.違約風(fēng)險2.市場風(fēng)險3.收入風(fēng)險4.購買力風(fēng)險。Ⅰ.收入風(fēng)險Ⅱ.市場風(fēng)險Ⅲ.購買力風(fēng)險Ⅳ.操作風(fēng)險Ⅴ.系統(tǒng)風(fēng)險A.Ⅰ.ⅢB.Ⅳ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅲ.Ⅳ108.以下關(guān)于風(fēng)險揭示書還應(yīng)以醒目文字載明內(nèi)容說法正確的是（）【答案】D【解析】風(fēng)險揭示書還應(yīng)以醒目文字載明以下內(nèi)容：①本風(fēng)險掲示書的揭示事項僅為列舉性質(zhì)，未能詳盡列明投資者接受證券投資顧問服務(wù)所面臨的全部風(fēng)險和可能導(dǎo)致資者投資損失的所有因表。②資者在接受證券投資顧問服務(wù)前，應(yīng)認真閱讀并理解相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則、證券投資顧問服務(wù)協(xié)議及本風(fēng)險掲示書的全部內(nèi)容。③接受證券投資顧問服務(wù)的投資者，自行承擔投資風(fēng)險,證券公司不以任何方式向投資者作出不受損失或者取得最低收益的承諾。④特別提示：投資者應(yīng)簽署本風(fēng)險揭示書，表明投資者愿意自行承擔接受證券投資顧問服務(wù)的風(fēng)險和損失。Ⅰ.本風(fēng)險揭示書的揭示事項僅為列舉性質(zhì)，未能詳盡列明投資者接受證券投資顧問服務(wù)所面臨的全部風(fēng)險和可能導(dǎo)致投資者投資損失的所有因素Ⅱ.投資者在接受證券投資顧問服務(wù)前，應(yīng)認真閱讀并理解相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則、證券投資顧問服務(wù)協(xié)議及本風(fēng)險揭示書的全部內(nèi)容Ⅲ.接受證券投資顧問服務(wù)的投資者，證券公司幫忙承擔投資風(fēng)險Ⅳ.接受證券投資顧問服務(wù)的投資者，自行承擔投資風(fēng)險，證券公司不以任何方式向投資者作出不受損失或者取得最低收益的承諾A.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ109.關(guān)于風(fēng)險偏好的說法，正確的是（）?！敬鸢浮緼【解析】風(fēng)險偏好反應(yīng)的是客戶主觀上