關(guān)于民營企業(yè)IPO的財務規(guī)范問題的探討

通過實際調(diào)查發(fā)現(xiàn)，民營企業(yè)在實際的發(fā)展過程中如果還在沿用經(jīng)營積累或者傳統(tǒng)的銀行貸款融資模式，那么就會導致企業(yè)快速擴展所需要的資金無法得到進一步滿足，尤其是現(xiàn)階段市場變化的速度比較快，部分民營企業(yè)會應用IPO來對發(fā)展所需的資金瓶頸問題進行處理，企業(yè)整體的發(fā)展步伐也就會變得越來越快。然而部分民營企業(yè)在管理過程中不規(guī)范，再加上相關(guān)投資者自身的判斷能力比較差，從而容易出現(xiàn)各種各樣的問題。為了能夠維護資本市場和保護中小投資者的權(quán)益，我國證券監(jiān)督部門會對民營企業(yè)的PIO進行嚴格的審核，這樣才可以確保各種工作能夠正常開展。一、民營企業(yè)IPO的財務規(guī)范重要性就從目前的情況看來，IPO也就是首次公開募股并且還要向股民進行出售，企業(yè)在上市之后會在證券市場上首次開展掛牌交易。在通常的情況下，IPO企業(yè)財務規(guī)范會涉及各個方面，其中包括具有一定規(guī)模的企業(yè)在上市全過程、全方位的財務規(guī)范，所以其也是IPO上市企業(yè)最為重要的基礎性工作，將各個方面工作落到實處才可以達到成功IPO的效果[1]。企業(yè)是否開展IPO會對各個階段的經(jīng)營策略帶來較大程度的影響，如果企業(yè)并不具備IPO計劃，那么在后期就會出現(xiàn)管理制度、內(nèi)部控制體系等方面的不健全和不規(guī)范的問題。正是因為這些問題所帶來的影響，企業(yè)財務管理工作并不具備規(guī)范運行條件，這樣就會導致財務數(shù)據(jù)和財務核算方式的科學性和有效性受到較大程度的影響，最終也無法滿足上市公司的基本要求，企業(yè)各個階段的經(jīng)營狀況無法有效反映出來，從而IPO過程中滿足我國證券市場的要求就會受到相應的影響，經(jīng)過證監(jiān)會審核之后就會導致IPO失敗。（一）滿足證監(jiān)會對企業(yè)利潤等的具體上市條件的要求在通常的情況下，我國有著各種各樣的證券市場，不同的證券市場會對登錄企業(yè)有著一定差異的營業(yè)收入、利潤等財務指標的具體要求。以主板和創(chuàng)業(yè)板作為例子，這兩者在登錄企業(yè)的盈利方面有著一定程度的差異，這種差異分別為三年和兩年，并且還會對其利潤、現(xiàn)金流入和凈資產(chǎn)的要求。（二）IPO企業(yè)的內(nèi)控體系完整、健全、有效為了能夠確保企業(yè)可以正常發(fā)展運營，相關(guān)管理人員要結(jié)合時代發(fā)展的特點來建立完整、健全且有效的內(nèi)控體系。根據(jù)有關(guān)調(diào)查表明，IPO上市企業(yè)有著較為完善的內(nèi)控制度，并且企業(yè)會嚴格按照相關(guān)的規(guī)定和要求來執(zhí)行相關(guān)制度，這樣才可以對日常經(jīng)營、員工工作行為等方面有著較為明顯的規(guī)范性和約束性。此外，管理人員還要順應市場變化情況來對企業(yè)財務管理制度進行健全和完善，這樣才能夠確保各個方面的工作可以正常開展，并且還可以實現(xiàn)企業(yè)預期的戰(zhàn)略目標，將各種方針落實到每一個環(huán)節(jié)當中[2]。（三）IOP企業(yè)的財務核算體系規(guī)范完整IPO企業(yè)要采取有效的措施來將財務核算體系的規(guī)范性和完整性進行提高，相關(guān)管理人員還要在IPO上市之前提供具有真實性和準確性的財務數(shù)據(jù)信息，管理人員通過這些數(shù)據(jù)信息能夠?qū)ζ髽I(yè)不同階段的生產(chǎn)經(jīng)營情況進行充分掌握。企業(yè)要對國家相關(guān)法律法規(guī)的要求進行充分了解，在此基礎上來對財務會計制度進行科學的制定，這樣才可以確保其收入、成本費用的核算與計量能夠與準則要求相符合。另外，企業(yè)還要對證監(jiān)會相關(guān)要求來將重大事項的財務信息進行及時披露，在這個過程中要確保每一個經(jīng)營環(huán)節(jié)所涉及的信息有著透明性和公開性特點，管理人員對外交易的時候也要做到公平公正，這樣才能夠有效避免同業(yè)競爭過程中出現(xiàn)不良行為。二、民營企業(yè)IPO的財務規(guī)范問題（一）內(nèi)部控制體系不夠完善現(xiàn)階段我國市場內(nèi)部企業(yè)之間的相互競爭變得越來越激烈，為了能夠在這樣市場環(huán)境當中站穩(wěn)腳跟，企業(yè)要結(jié)合實際的情況來建立科學的內(nèi)部控制體系，這樣才可以確保各個方面工作能夠正常運行。然而IPO企業(yè)在成功登陸資本市場之后并不是某一位或者幾位股東的企業(yè)，相關(guān)投資者要始終保持負責的態(tài)度來開展相應的工作，在企業(yè)實際發(fā)展運營過程中要建立內(nèi)部控制體系的完善性和合規(guī)性。不過部分企業(yè)并沒有建立較為良好的內(nèi)部控制環(huán)境，進而就導致內(nèi)部審計和監(jiān)管機制出現(xiàn)缺失或者無法落到實處，再加上一些授權(quán)機制比較混亂，管理人員自身缺乏風險意識，最終都會導致各種問題的出現(xiàn)。部分企業(yè)盡管為IPO建立了自己的內(nèi)部控制體系，不過這種體系無法與業(yè)務、財務管理體系等方面進行充分融合，從而導致內(nèi)部控制體系無法在實際應用過程中發(fā)揮出良好的作用，企業(yè)在后期經(jīng)營過程中就會存在安全隱患。（二）違規(guī)調(diào)整利潤，存在收入虛增粉飾報表的現(xiàn)象隨著時代的不斷發(fā)展，證監(jiān)會對IPO企業(yè)的收入利潤等方面有著較高的要求，部分企業(yè)為了收入利潤滿足上市要求，這樣就會導致違規(guī)過使用不恰當?shù)姆绞絹韺⒗麧欉M行適當?shù)恼{(diào)整。盡管這樣能夠快速從財報數(shù)字上擺脫企業(yè)經(jīng)營過程中存在的不利局面，不過也會為后期IPO埋下隱患。還有一些企業(yè)單純地為了IPO而IPO，在日常的生產(chǎn)運營環(huán)節(jié)當中就會出現(xiàn)關(guān)聯(lián)企業(yè)虛增收入來對報表進行粉飾的行為，這樣都會導致企業(yè)IPO發(fā)生失敗[3]。（三）銷售收入的確認時點問題新準則會對現(xiàn)階段企業(yè)發(fā)展帶來一定程度的影響，在銷售收入確認時點方面會將“控制權(quán)轉(zhuǎn)移”來對“風險報酬轉(zhuǎn)移”進行替代，在這個過程中會將收入確認時點的判斷作為標準，在財務報表核算當中最為重要的指標就是銷售收入，其也是IPO企業(yè)的財務數(shù)據(jù)當中不可缺少的部分，在一定程度上能夠?qū)⑵髽I(yè)整體的盈利水平充分反映出來。IPO企業(yè)提交的上市材料當中最為重要的審核內(nèi)容就是收入確認，在不同交易當中要對其交易實質(zhì)進行不同的收入確認，然而企業(yè)在處理這種問題的時候會將產(chǎn)品的銷售發(fā)出開具發(fā)票時點來作為收入確認時間，這樣就會導致核算收入的確認時點并不具備準確性，后期IPO過程中也就會存在隱患問題。（四）經(jīng)營現(xiàn)金流與企業(yè)業(yè)績匹配問題IPO企業(yè)與其他類型的企業(yè)之間存在較大程度的差異，前者的負債表可以將其自身的資產(chǎn)狀況充分體現(xiàn)出來，并且其經(jīng)營成果也可以通過利潤表體現(xiàn)。一些IPO企業(yè)當中的資產(chǎn)負債表當中會體現(xiàn)出其資產(chǎn)比負債還要高出許多，盡管利潤表當中的經(jīng)營利潤數(shù)據(jù)比較漂亮，不過企業(yè)經(jīng)營業(yè)務開展過程中資金流入和流出無法與上述數(shù)據(jù)之間相互匹配。與此同時，證監(jiān)會會對IPO企業(yè)提供的各種資料進行審核，在這個過程中如果IPO企業(yè)無法為這種不匹配提供合理的解釋和說明，那么證監(jiān)會就會對IPO企業(yè)所提交材料的真實性產(chǎn)生懷疑，最終民營企業(yè)也就無法成功登陸資本市場，自身的發(fā)展運營就會受到較大程度的影響。（五）會計核算基礎工作不符合相關(guān)規(guī)定在通常的情況下，會計核算缺乏規(guī)范性會導致會計核算基礎工作無法與相關(guān)規(guī)定相符合，一些企業(yè)在開展日常會計核算的時候整體規(guī)范性比較差，相關(guān)管理人員無法嚴格按照國家相關(guān)會計法規(guī)和會計準則來對會計核算進行嚴格要求。管理人員無法明確會計主體，他們不能準確分辨股東與公司之間、關(guān)聯(lián)企業(yè)之間的界限，在工作過程中還會出現(xiàn)套賬、兩種核算體系等問題出現(xiàn)。另外，企業(yè)日常財務核算的規(guī)范性比較差，工作人員無法嚴格按照相關(guān)的規(guī)定和要求來開展基本的原始憑證取得、保管缺乏一定的規(guī)范性，一些對外相關(guān)發(fā)票、票據(jù)在取得過程中無法做到嚴格的審核，內(nèi)部核算費用如領料單、產(chǎn)品出庫單在填寫方面不夠規(guī)范。就從目前的情況看來，企業(yè)會計核算工作當中最為基礎的部分就是填寫會計憑證，然而部分財務工作人員在填寫會計憑證的時候存在憑證摘要填寫簡略、不清等問題，而且二級科目核算也不夠準確，他們在選擇會計政策上會存在較大的隨意性特點。盡管這些問題所帶來的影響程度比較小，不過這些小問題都會與企業(yè)整體之間有著緊密的聯(lián)系，并且還會對企業(yè)上市過程帶來相應的影響。（六）高端會計人才缺乏民營企業(yè)成功登陸資本市場非常關(guān)鍵的一個因素就是高端會計人才，這種類型的人才不僅要具備較為全面的財務管理能力而且還要對相關(guān)法律法規(guī)進行充分了解，特別是上市相關(guān)的法律法規(guī)，他們要明確企業(yè)自身的業(yè)務，然而部分企業(yè)想單純地引入人才來解決這種問題，由于人才市場當中良莠不齊，進而無法取得良好的效果。根據(jù)有關(guān)調(diào)查表明，我國人才市場當中精通核算又對專業(yè)知識有著足夠儲備的高端會計人才的數(shù)量比較少，再加上具備IPO經(jīng)驗的財務總監(jiān)具有不錯薪資跳槽意愿不強，加之IPO通常情況下需要較長的時間，所以就會導致高端會計人才數(shù)量變得越來越缺乏。三、民營企業(yè)IPO過程財務規(guī)范的完善策略（一）科學運行會計政策完善IPO企業(yè)的內(nèi)部控制體系為了能夠?qū)PO企業(yè)上市過程中存在的財務不規(guī)范情況進行有效處理，企業(yè)要順應時代發(fā)展的特點來對內(nèi)部控制制度進行不斷的完善，在這個過程中對內(nèi)部控制環(huán)境進行優(yōu)化，將企業(yè)自身的審批機制落到實處，對內(nèi)部控制制度在企業(yè)當中的地位及實現(xiàn)其審計工作獨立性予以足夠的重視，這樣才能夠?qū)⑵湓趦?nèi)部控制當中的作用充分發(fā)揮出來[4]。另外，擬IPO企業(yè)要對風險預警體系進行完善，確保每一位管理人員都要對IPO上市當中存在的財務風險問題進行充分了解，結(jié)合自身實際發(fā)展情況來制定具有針對性的解決措施，在提高風險管理科學性的同時，實際經(jīng)營當中存在的各種問題也可以得到較大程度的緩解。擬IPO企業(yè)在上市審計過程中要提高財務的規(guī)范性，嚴格按照相關(guān)的規(guī)定和要求來選擇正確的會計制度，并且還要對這些政策制度進行合理的應用，對隱瞞、篡改真實財務信息的行為進行嚴厲處理，這樣才可以確保財務信息具有較高的真實性和可靠性。（二）完善財務管理架構(gòu)，多措并舉嚴禁財報不規(guī)范現(xiàn)象出現(xiàn)IPO企業(yè)可以通過對財報的規(guī)范來樹立良好形象，投資者信心也可以在這個過程中得到提高，在企業(yè)實際發(fā)展運營過程中要加大力度對董事會進行財報監(jiān)控，在這個過程中可以設置獨立董事和內(nèi)部審計機構(gòu)，這樣才可以對相關(guān)工作進行科學的改善。IPO企業(yè)在上市過程中要對必要的財務進行梳理，不僅要對前期運營當中不規(guī)范行為進行及時的調(diào)整與修正，這樣才可以對財務規(guī)范與業(yè)務梳理進行科學的優(yōu)化。另外，IPO企業(yè)還要結(jié)合時代發(fā)展的特點來建立與自身業(yè)務相匹配的財務管理制度進行建立，并且還要對自身的核算形式與內(nèi)容進行規(guī)范，從而能夠有效避免各種不合規(guī)行為的出現(xiàn)。（三）按照產(chǎn)業(yè)經(jīng)營狀況提出產(chǎn)品銷售收入確認在類似IPO企業(yè)財務規(guī)范形式的具體方案解決措施當中會有兩種表現(xiàn)形式，其中擬IPO企業(yè)銷售產(chǎn)品過程中需要確認，相關(guān)工作人員要嚴格按照企業(yè)會計準則來對相關(guān)內(nèi)容規(guī)定進行合理應用，將購買方接受商品完成安裝檢驗的時間節(jié)點作為銷售收入統(tǒng)計時間點[5]。在確認過程中涉及的程序比較簡單，不僅相關(guān)步驟程序比較少，而且流程環(huán)節(jié)也比較簡單，在該過程中各種商品也不會出現(xiàn)風險，工作人員在這個過程中要對銷售收入時點進行簡化，對擬IPO所銷售商品從生產(chǎn)完成直至庫房打包發(fā)出時點作為財務銷售收入標準進行科學的選擇。（四）根據(jù)現(xiàn)金流轉(zhuǎn)情況與利潤報表數(shù)據(jù)相匹配就從目前的情況看來，擬IPO企業(yè)在首次參與公開發(fā)行上市所遞交的相關(guān)申報書內(nèi)容當中關(guān)于現(xiàn)金流量指標會與企業(yè)經(jīng)營狀況收入之間有著緊密的聯(lián)系，如果擬IPO企業(yè)無法根據(jù)實際情況進行合理且充分的解釋，那么就會導致最終的審核環(huán)節(jié)會存在阻礙。所以，擬IPO企業(yè)在籌備上市的整體環(huán)節(jié)當中要對財務數(shù)據(jù)會計核算當中所涉及的各種指標之間的匹配狀況進行充分掌握，在這個過程中嚴格按照真實情況來進行科學且合理的解釋，這樣才能夠?qū)ζ髽I(yè)整體發(fā)展來說起到良好的促進作用。（五）關(guān)注會計基礎企業(yè)在開展IPO的過程中要嚴格按照會計準則來對財務會計核算進行規(guī)范，采取有效的措施來將會計信息質(zhì)量和處理效率進行提高，各個部門之間也要對多種信息進行共享和溝通，在此基礎上能夠?qū)嫼怂慊A信息的真實性和準確性進行提高。另外，企業(yè)還要定期邀請外部高級會計專家來對日常會計核算工作予以正確的指導和改進建議，從而企業(yè)內(nèi)部會計事務處理的規(guī)范性也會得到相應的提高，（六）注重企業(yè)人才的引入IPO企業(yè)在開展人才規(guī)劃的時候要將各種監(jiān)督管理權(quán)利進行有效的分割，這樣才能夠避免權(quán)力交叉的時候會對IPO財務管理運行帶來制約。管理人員要根