2023年基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎(chǔ)知識真題練習(xí)試卷B卷附答案

2023年基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎(chǔ)知識真題練習(xí)試卷B卷附答案單選題（共150題）1、下列投資標(biāo)的不屬于貨幣基金投資范圍的是()A.現(xiàn)金B(yǎng).剩余期限397天以內(nèi)的資產(chǎn)支持證券C.期限在1年以內(nèi)的同業(yè)存單D.剩余期限1年以內(nèi)的可轉(zhuǎn)換債【答案】D2、商業(yè)票據(jù)的特點不包括（）。A.面額較大B.利率較低C.只有一級市場，沒有明確的二級市場D.利率通常比銀行優(yōu)惠利率高【答案】D3、請計算該組合的加權(quán)平均年化收益率是（）。A.6%B.9%C.7%D.8%【答案】B4、某附息國債面值為100元，票面利率為8%，市場利率為5%，期限2年，每年付息一次，該債券內(nèi)在價值為（）。A.108.58元B.105.58元C.110.85元D.90.85元【答案】B5、下列不屬于金融債券的是()。A.證券公司短期融資券B.商業(yè)銀行債券C.地方政府債券D.政策性金融債【答案】C6、某投資組合在持有期為12個月，置信水平95%的情況下，若所計算的風(fēng)險價值為5%，則表明()。A.該資產(chǎn)組合在12個月中的損失有5%的可能不超過95%B.該資產(chǎn)組合在12個月中的損失有5%的可能不超過5%C.該資產(chǎn)組合在12個月中的最大損失為5%D.該資產(chǎn)組合在12個月中的損失有95%的可能不超過5%【答案】D7、關(guān)于衍生工具的定義和特點，以下表述正確的是()。A.因為操作人員人為錯誤導(dǎo)致的風(fēng)險被稱為結(jié)算風(fēng)險B.在未來買入合約標(biāo)的資產(chǎn)的一方成為空頭C.具有跨期性、杠桿性、聯(lián)動性和低風(fēng)險性等四個顯著特點D.衍生工具是指一種衍生類合約，其價值取決于一種或者多種基礎(chǔ)資產(chǎn)【答案】D8、相對期貨而言，遠期合約（）A.流動性較高、違約風(fēng)險較高、市場效率偏低B.流動性較差、違約風(fēng)險較高、市場效率偏低C.流動性較高、違約風(fēng)險較低、市場效率偏高D.流動性較差、違約風(fēng)險較低、市場效率偏高【答案】B9、不屬于可以回購本公司股票的情形是（）A.公司減少注冊資本B.公司擴大經(jīng)營規(guī)摸C.與持有本公司股份的其他公司合并D.將股份獎勵給本公司員工【答案】B10、下列投資的收益率可以看作無風(fēng)險收益率的是（）。A.中證500指數(shù)收益率B.中國黃金交易所黃金T+D合約一年的收益率C.某貨幣基金的七日年化收益率D.五年期國債市場利率【答案】D11、交易雙方根據(jù)對價格變化的預(yù)測，約定在未來某一確定的時間按照某一條件進行交易或有選擇是否交易的權(quán)利，涉及基礎(chǔ)資產(chǎn)的跨期轉(zhuǎn)移，這體現(xiàn)了衍生工具的（）。A.跨期性B.杠桿性C.風(fēng)險性D.投機性【答案】A12、不屬于基金收益中其他收入的項目是（）。A.贖回費余額B.基金獲得的賠償款C.存款利息收入D.新股手續(xù)費返還【答案】C13、以下關(guān)于股票票面價值的說法，錯誤的選項是()。A.股票發(fā)行價格高于面值成為溢價發(fā)行，其中超出面值的部分計入公司負債B.股票以面值發(fā)行成為平價發(fā)行C.若股票面值與每股凈資產(chǎn)背離，則股票面值與股票投資價值直接沒有必然的聯(lián)系D.股票的票面價值又稱面值，記在股票票面上標(biāo)明的金額【答案】A14、關(guān)于投資者在大類資產(chǎn)配置階段的投資風(fēng)險，以下表述錯誤的是（）A.適當(dāng)提高現(xiàn)金的投資比例，有利于應(yīng)對可能發(fā)生的流動性風(fēng)險B.英國脫歐前后，投資于海外資產(chǎn)可能面臨著較高的匯率風(fēng)險C.債券型基金的久期越長，凈值對于利率變動的波動幅度越小，承擔(dān)的利率風(fēng)險越低D.物價上漲，浮動利息債券的持有者因利息浮動在一定程度上降低了通貨膨脹風(fēng)險【答案】C15、封閉式基金（）進行估值，（）披露一次基金份額凈值。A.每個交易日；每周B.每日；每周C.每個交易日；次日D.每日；次日【答案】A16、（）是反映遠期利率的有效途徑，它的水平和斜率反映了經(jīng)濟主體對未來通貨膨脹的預(yù)期和對未來基本的經(jīng)濟形勢的判斷，蘊含了關(guān)于經(jīng)濟主體的風(fēng)險態(tài)度的信息。A.菲利普斯曲線B.價格消費曲線C.經(jīng)濟周期曲線D.國債收益率曲線【答案】D17、可轉(zhuǎn)換債券的票面利率是指可轉(zhuǎn)換債券作為債券的票面（）。A.年利率B.季利率C.月利率D.日利率【答案】A18、債券市場所說的年利率都是指（）A.通貨膨脹率B.保值貼補率C.名義利率D.實際利率【答案】C19、封閉式基金的利潤分配方式是（）。A.股票分紅B.留存收益C.現(xiàn)金分紅D.分紅再投資【答案】C20、市場風(fēng)險管理的主要措施不包括（）。A.制定流動性風(fēng)險管理制度，平衡資產(chǎn)的流動性與盈利性，以適應(yīng)投資組合日常運作需要。B.建立針對債券發(fā)行人的內(nèi)部信用評級制度，結(jié)合外部信用評級，進行發(fā)行人信用風(fēng)險管理。C.建立交易對手信用評級制度，根據(jù)交易對手的資質(zhì)、交易記錄、信用記錄和交收違約記錄等因素對交易對手進行信用評級，并定期更新。D.密切關(guān)注宏觀經(jīng)濟指標(biāo)和趨勢，提出應(yīng)對策略?！敬鸢浮緼21、關(guān)于杜邦分析法，以下表述錯誤的是（）A.杜邦分析法中，資產(chǎn)收益率可以分解成銷售利潤率與總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率的乘積B.杜邦分析法有助于深入分析比較企業(yè)經(jīng)營業(yè)績C.杜邦分析法最早是由美國杜邦公司使用的一種財務(wù)分析方法D.杜邦分析法是針對總資產(chǎn)收益率進行逐級分解的財務(wù)分析方法【答案】D22、（）是指結(jié)算系統(tǒng)實時檢查參與者券款情況，只要結(jié)算所需條件滿足即可進行券款的交收。A.實時處理B.批量處理C.當(dāng)面處理D.集中處理【答案】A23、通常而言，收益率曲線的正常形態(tài)是()。A.上升收益曲線B.水平收益曲線C.上升收益曲線，下降收益曲線和水平收益曲線D.下降收益曲線【答案】A24、申請合格境外投資者資格的商業(yè)銀行應(yīng)具備經(jīng)營銀行業(yè)務(wù)（）年以上，一級資本不少于（）億美元，最近一個會計年度管理的證券資產(chǎn)不少于（）億美元。A.5；3；50B.10；5；50C.10；3；50D.10；3；20【答案】C25、下列與基金相關(guān)的費用中，逐日計提按月支付的是（）A.過戶費B.證管費C.銷售服務(wù)費D.經(jīng)手費【答案】C26、現(xiàn)金流量表的作用不包括()。A.分析凈收益與現(xiàn)金流量間的差異，并解釋差異產(chǎn)生的原因B.直接明了地揭示企業(yè)獲取利潤能力以及經(jīng)營趨勢C.評價企業(yè)償還債務(wù)、支付投資利潤的能力，謹慎判斷企業(yè)財務(wù)狀況D.反映企業(yè)的現(xiàn)金流量，評價企業(yè)未來產(chǎn)生現(xiàn)金凈流量的能力【答案】B27、及時對投資組合資產(chǎn)進行流動性分析和跟蹤有助于（）管理。A.市場風(fēng)險B.流動性風(fēng)險C.信用風(fēng)險D.操作風(fēng)險【答案】B28、（）是最大的對沖基金管理公司。A.麥格理集團B.世邦魏理仕全球投資集團C.貝萊德D.布里奇沃特投資公司【答案】D29、債券投資面臨的風(fēng)險不包括()。A.再投資風(fēng)險B.流動性風(fēng)險C.通脹風(fēng)險D.管理風(fēng)險【答案】D30、關(guān)于息票債券和貼現(xiàn)債券，以下表述正確的是（）.A.息票債券和貼現(xiàn)債券是按照計息方式分類的兩種常見債券類型B.貼現(xiàn)債券是指在發(fā)行時不規(guī)定利率、券面不附息票，折價發(fā)行的債券C.息票債券一般來說屬于短期債券D.與息要債券和貼現(xiàn)債券同屬種分類方法下債券類型的還有金融債券【答案】B31、通過（）分析，可直接了解企業(yè)的盈利能力狀況和獲利能力，并通過收入、成本費用的分析，解析企業(yè)獲利能力高低的原因，進而評價企業(yè)是否具有可持續(xù)發(fā)展能力。A.所有者權(quán)益變動表B.利潤表C.現(xiàn)金流量表D.資產(chǎn)負債表【答案】B32、（）可以用來分析持有的投資組合內(nèi)任意兩種證券的價格聯(lián)動性。A.均值B.方差C.相關(guān)系數(shù)D.中位數(shù)【答案】C33、根據(jù)資本市場理論,以下說法錯誤的是()A.所有投資者的最優(yōu)資產(chǎn)組合是相同的B.所有投資者均利用無風(fēng)險資產(chǎn)和市場組合M來構(gòu)造資金的投資組合C.所有投資者都將市場組合M作為最佳風(fēng)險資產(chǎn)組合D.所有投資者均選擇給其帶來最大效用的資產(chǎn)組合【答案】A34、下列關(guān)于投資大宗商品衍生工具的說法錯誤的是（）A.對單一商品或商品價格指數(shù)采用衍生產(chǎn)品合約形式進行投資B.是大多數(shù)大宗商品投資者常用的投資方式C.期貨合約是在交易所交易的標(biāo)準化產(chǎn)品D.無固定的交易場所【答案】D35、與平均收益率低的基金相比，平均收益高的基金經(jīng)理的投資能力（）A.信息不足，無法比較B.低C.高D.—樣【答案】A36、下列不符合暫停估值條件的是（）。A.不可抗力致使基金管理人無法評估基金資產(chǎn)價值B.基金中某個小比例投資品種的估值出現(xiàn)了轉(zhuǎn)變C.基金投資所涉及的證券交易所遇到法定節(jié)假日而暫停營業(yè)D.發(fā)生緊急事故，導(dǎo)致基金管理人不能出售或評估基金資產(chǎn)【答案】B37、QDII機制的意義不包括（）。A.QDII機制可以為境內(nèi)金融資產(chǎn)提供風(fēng)險分散渠道，并有效分流儲蓄，化解金融風(fēng)險B.實行QDII機制有利于減輕資本非法外逃的壓力，將資本流出置于可監(jiān)控的狀態(tài)C.建立QDII機制有利于支持香港、澳門和臺灣的經(jīng)濟發(fā)展D.在法律方面，通過實施QDII制度，從長遠來說能夠促進我國金融法律法規(guī)與世界金融制度的接軌【答案】C38、基金公司中，負責(zé)制定投資組合具體方案的部門是()A.投資決策委員會B.交易部C.投資部D.研究部【答案】C39、相信市場定價有效的投資者認為：系統(tǒng)性地跑贏市場是不可能的，除了靠一時的運氣戰(zhàn)勝市場之外，此時其會采取（）。A.主動投資策略B.積極投資策略C.被動投資策略D.模擬歷史策略【答案】C40、（），麥考利（Macaulay）為評估債券的平均還款期限，引入久期的概念。A.1925年B.1938年C.1953年D.1979年【答案】B41、下列比例中，不能反映企業(yè)短期償債能力的是（）A.流動比率B.速動比率C.現(xiàn)金比率D.利息倍數(shù)【答案】D42、下列不屬于構(gòu)成利潤表的項目是（）。A.營業(yè)收入B.與營業(yè)收入相關(guān)的生產(chǎn)性費用、銷售費用和其他費用C.經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量D.利潤【答案】C43、下列投資中，屬于另類投資形式的有（）。Ⅰ.私募股權(quán)Ⅱ.不動產(chǎn)Ⅲ.大宗商品Ⅳ.藝術(shù)品Ⅴ.股票A.ⅠⅡⅢⅣⅤB.ⅠⅡⅢⅣC.ⅡⅢⅣD.ⅡⅢⅣⅤ【答案】B44、優(yōu)先股股東權(quán)利是受限制的，最主要的是（）限制。A.表決權(quán)B.查閱權(quán)C.轉(zhuǎn)讓權(quán)D.分配權(quán)【答案】A45、（）就是股票的市場價格反映影響股票價格信息的充分程度。A.市場靈敏度B.市場有效性C.市場長期性D.市場有機性【答案】B46、下列關(guān)于另類投資的特點，表述錯誤的是（）。A.提高收益B.分散風(fēng)險C.缺乏監(jiān)管和信息透明度D.流動性較強【答案】D47、下列關(guān)于資本資產(chǎn)定價模型的基本假定，說法錯誤是（）。A.市場上存在大量投資者B.存在交易費用及稅金C.所有投資者都是理性的D.所有投資者都具有同樣的信息【答案】B48、()反映了基金投資組合所有股票的總體情況。A.基金分類B.基金業(yè)績計算C.基金風(fēng)格D.基金星級評價【答案】C49、可以體現(xiàn)基金盈利的指標(biāo)為（）A.期末基金資產(chǎn)B.期末基金份額凈值C.期初基金資產(chǎn)D.期末基金份額能力和分紅能力【答案】B50、下列表述中，錯誤的是（）。A.對一般的投資者而言，影響投資者需求的關(guān)鍵因素主要包括：投資期限、收益要求和風(fēng)險容忍度B.投資期限越長，則投資者越能夠承擔(dān)更大的風(fēng)險C.投資者的風(fēng)險容忍度取決于其風(fēng)險承受能力和意愿，通常認為風(fēng)險承受能力對個人投資者更為重要D.通常情況下，投資期限越長，則投資者對流動性的要求越低【答案】C51、凈資產(chǎn)收益率是杜邦分析法的核心指標(biāo)，以下與該指標(biāo)無關(guān)的比率是（）。A.總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率B.存貨周轉(zhuǎn)率C.銷售利潤率D.權(quán)益乘數(shù)【答案】B52、下列風(fēng)險中屬于系統(tǒng)性風(fēng)險的是（）A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅳ.ⅤD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅴ【答案】A53、（）負責(zé)債券的發(fā)行與承銷，其在債券發(fā)行人和債券投資人之間起到金融中介作用。A.債券承銷商B.債券中介人C.債券銷售商D.債券發(fā)行機構(gòu)【答案】A54、（）是公司依照法定程序發(fā)行、約定在一定期限還本付息的有價證券。A.政府債券B.金融債券C.公司債券D.固定利率債券【答案】C55、短期融資券由（）承銷并采用（）的方式發(fā)行，通過市場招標(biāo)確定發(fā)行利率。A.證券公司；有擔(dān)保B.證券公司；無擔(dān)保C.商業(yè)銀行；有擔(dān)保D.商業(yè)銀行；無擔(dān)保【答案】D56、李先生擬在5年后用200000元購買一輛車，銀行年復(fù)利率為12%,李先生現(xiàn)在應(yīng)存入銀行（）元。A.120000B.134320C.113485D.150000【答案】C57、關(guān)于遠期合約與期貨合約的比較，以下描述正確的是（）。A.遠期合約是標(biāo)準化合約B.遠期合約可以在場外市場交易C.遠期合約的流動性要好于期貨合約D.遠期合約的履約信用風(fēng)險小于期貨合約【答案】B58、若沒有預(yù)期的變現(xiàn)需求，投資者可以適當(dāng)______流動性要求，以______預(yù)期收益。（）A.降低；降低B.提高；提高C.提高；降低D.降低；提高【答案】D59、銀行間債券市場的中介服務(wù)機構(gòu)一般不包括（）。A.全國銀行間同業(yè)拆借中心B.上海清算所C.深圳清算所D.中央國債登記結(jié)算有限責(zé)任公司【答案】C60、經(jīng)合組織在2005年發(fā)表了（），提出該組織對新時期投資基金治理及監(jiān)管的原則性建議。A.《集合投資實業(yè)監(jiān)管原則》B.《集合投資計劃治理白皮書》C.《證券集合投資機構(gòu)經(jīng)營標(biāo)準規(guī)則》D.《證券監(jiān)管目標(biāo)和原則》【答案】B61、根據(jù)有關(guān)規(guī)定，除貨幣市場基金外，基金收益分配默認的方式是()。A.固定紅利B.現(xiàn)金分紅C.直接分配基金份額D.分紅再投資【答案】B62、不屬于宏觀經(jīng)濟指標(biāo)的是（）A.通貨膨脹B.失業(yè)率C.匯率D.就業(yè)率【答案】D63、以下不屬于分級基金典型風(fēng)險類型的是（）。A.杠桿機制風(fēng)險B.影子價格偏離風(fēng)險C.風(fēng)險收益特征變化風(fēng)險D.杠桿變動風(fēng)險【答案】B64、期貨保證金制度中，繳納資金的比例通常在（）。A.3%～5%B.1%～3%C.5%～10%D.5%～15%【答案】C65、行業(yè)因素不包括()。A.行業(yè)生命周期B.行業(yè)景氣度C.行業(yè)法令措施D.經(jīng)濟周期【答案】D66、在基金公司投資交易流程中，交易系統(tǒng)或相關(guān)負責(zé)人將違規(guī)的指令攔截，然后反饋給（）。A.交易員B.投資總監(jiān)C.研究員D.基金經(jīng)理【答案】D67、所有的基金都需要選定一個業(yè)績比較基準，業(yè)績比較基準不僅是考核基金業(yè)績的工具，也是投資經(jīng)理進行組合構(gòu)建的出發(fā)點。指數(shù)基金的業(yè)績比較基準就是其跟蹤的指數(shù)本身，其組合構(gòu)建的目標(biāo)就是將（）控制在一定范圍內(nèi)。A.投資風(fēng)險B.投資成本C.交易成本D.跟蹤誤差【答案】D68、市場風(fēng)險管理的主要措施不包括（）。A.建立針對債券發(fā)行人的內(nèi)部信用評級制度，結(jié)合外部信用評級，進行發(fā)行人信用風(fēng)險管理。B.密切關(guān)注宏觀經(jīng)濟指標(biāo)和趨勢、重大經(jīng)濟政策動向、重大市場行動，評估宏觀因素變化可能給投資帶來的系統(tǒng)性風(fēng)險，定期監(jiān)測投資組合的風(fēng)險控制指標(biāo)，提出應(yīng)對策略。C.加強對場外交易（包括價格、對手、品種、交易量、其他交易條件）的監(jiān)控，確保所有交易在公司的管理范圍內(nèi)。D.可運用定量風(fēng)險模型和優(yōu)化技術(shù)，分析各投資組合市場風(fēng)險的來源和暴露?！敬鸢浮緼69、（）指在一國證券市場是流通的代表外國公司有價證券的可轉(zhuǎn)讓免證。A.債券憑證B.私募憑證C.權(quán)益憑證D.存托憑證【答案】D70、復(fù)制的組合包含的股票數(shù)越少，跟蹤誤差（），調(diào)整所花費的交易成本（）。A.越小，越低B.越大，越低C.越小，越高D.越大，越高【答案】D71、A基金的最大回撤為40%，投資期限為2015年一整年，B基金的最大回撤為20%，投資期限為2015年6月至12月，根據(jù)以上信息，從投資者的角度判斷A基金和B基金的優(yōu)劣，以下表述正確的是（）A.A基金優(yōu)于B基金B(yǎng).B基金優(yōu)于A基金C.根據(jù)題干信息無法作出判斷D.A基金與B基金下行風(fēng)險相似【答案】A72、深交所某只上市股票某日最后一筆成交發(fā)生在14:59:30，成交價格為10.00元，成交量為5000股。在14:58:30至14:59:30之間還有另外兩筆成交，分別為9.80元、2000股，9.85元、2000股。則該只股票的收盤價為（）元。A.9.8B.9.85C.9.92D.10【答案】C73、信用評級機構(gòu)一般按照從低信用風(fēng)險到高信用風(fēng)險進行債券評級，下列不屬于最高信用等級的是（）。A.標(biāo)準普爾的AAA級B.穆迪的Aaa級C.惠譽的AAA級D.惠譽的D級【答案】D74、遠期合約、期貨合約、期權(quán)合約和互換合約最常見的銜生工具關(guān)于它們A.Ⅰ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ【答案】A75、黃金投資在本質(zhì)上可以認為是（）投資，但同時黃金投資又體現(xiàn)出貨幣金融產(chǎn)品的特性。A.房地產(chǎn)B.大宗商品C.私募股權(quán)D.收藏品【答案】B76、從2008年9月起基金賣出股票按照（）的稅率征收證券交易印花稅。A.4‰B.1.5‰。C.1‰D.2.5‰【答案】C77、關(guān)于投資組合管理的基本步驟，以下選項錯誤的是（）。A.投資管理人結(jié)合投資政策說明書和資本市場預(yù)期來決定各類目標(biāo)資產(chǎn)的配置B.投資管理人對多種資產(chǎn)類別的長期風(fēng)險和收益特征進行預(yù)測C.投資規(guī)劃的首要任務(wù)就是優(yōu)化投資組合D.投資政策說明書是所有投資決策制定的指導(dǎo)性文件【答案】C78、關(guān)于內(nèi)在價值法，以下表述錯誤的是（）。A.內(nèi)在價值法是按照未來現(xiàn)金流貼現(xiàn)對公司的內(nèi)在價值進行評估B.股利貼現(xiàn)模型、股權(quán)資本自由現(xiàn)金流貼現(xiàn)模型、自由現(xiàn)金流貼現(xiàn)模型都屬于內(nèi)在價值法C.一般情況下，內(nèi)在價值等于股票當(dāng)前價格D.貼現(xiàn)模型的選擇要與獲得的現(xiàn)金流相對應(yīng)【答案】C79、以下關(guān)于當(dāng)期收益率的說法，不正確的是（）。A.其計算公式為I=C/PB.它度量的是債券年利息收入占當(dāng)前的債券市場價格的比率C.它能反映債券投資能夠獲得的債券年利息收入D.它能反映債券投資的資本損益【答案】D80、短期政府債券的特點包括（）。A.違約風(fēng)險大B.流動性弱C.利息免稅D.收益高【答案】C81、下列關(guān)于股票型基金的系統(tǒng)性風(fēng)險的論述，正確的有()。A.系統(tǒng)性風(fēng)險是可分散風(fēng)險B.系統(tǒng)性風(fēng)險不包括匯率風(fēng)險C.系統(tǒng)性風(fēng)險即市場風(fēng)險D.系統(tǒng)性風(fēng)險包括基金管理公司的經(jīng)營風(fēng)險【答案】C82、關(guān)于主動投資，以下表述正確的是（）A.主動投資在強有效市場下較被動投資更能體現(xiàn)價值B.主動投資經(jīng)理擴展投資機會往往能增加投資機會的使用C.主動投資的業(yè)績?nèi)Q于投資者使用信息的能力，與其掌握的投資機會的個數(shù)無關(guān)D.合理價格下的成長策略是主動投資策略的一種【答案】D83、《證券監(jiān)管目標(biāo)和原則》是由()發(fā)布的。A.國際金融協(xié)會B.國際基金業(yè)協(xié)會C.中國證監(jiān)會D.國際證監(jiān)會組織【答案】D84、實行分級結(jié)算原則主要是（）。A.保護買賣雙方利益B.使結(jié)算結(jié)果明了C.使市場規(guī)范化D.防范結(jié)算風(fēng)險【答案】D85、2014年4月l0日，中國證監(jiān)會正式批復(fù)上海證券交易所和香港聯(lián)合交易所開展滬港股票交易互聯(lián)互通機制試點，簡稱滬港通。滬港通分為滬股通和港股通兩個部分。所謂滬股通，就是投資者委托香港經(jīng)紀商，經(jīng)由香港聯(lián)合交易所設(shè)立的證券交易服務(wù)公司，向上海證券交易所進行申報（買賣盤傳遞），買賣規(guī)定范圍內(nèi)的上海證券交易所上市的股票。而港股通就是投資者委托內(nèi)地證券服務(wù)公司，經(jīng)由上海證券交易所設(shè)立的證券交易服務(wù)公司，向香港聯(lián)合交易所進行申報（買賣盤傳遞），買賣規(guī)定范圍內(nèi)的香港聯(lián)合交易所上市的股票。上述說法（）。A.錯誤B.部分錯誤C.正確D.部分正確【答案】C86、以下關(guān)于戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置的說法錯誤的是（）。A.戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置的周期較長，一般在一年以上B.戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置是一種根據(jù)對短期資本市場環(huán)境及經(jīng)濟條件的預(yù)測，積極、主動地對資產(chǎn)配置狀態(tài)進行動態(tài)調(diào)整，從而增加投資組合價值的積極戰(zhàn)略C.戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置更多地關(guān)注市場的短期波動，強調(diào)根據(jù)市場的變化，運用金融工具，通過擇時調(diào)節(jié)各大類資產(chǎn)之間的分配比例，管理短期的投資收益和風(fēng)險D.戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置就是在遵守戰(zhàn)略資產(chǎn)配置確定的大類資產(chǎn)比例基礎(chǔ)上，根據(jù)短期內(nèi)各特定資產(chǎn)類別的表現(xiàn)，對投資組合中各特定資產(chǎn)類別的權(quán)重配置進行調(diào)整【答案】A87、在（）中，按照結(jié)算機構(gòu)在結(jié)算中是否擔(dān)當(dāng)中央對手方,可以分為中央對手方凈額結(jié)算和非中央對手方凈額結(jié)算兩種模式。A.多邊凈額結(jié)算B.凈額結(jié)算C.雙邊凈額結(jié)算D.單邊凈額結(jié)算【答案】A88、如果投資者持有某上市公司的股票，目前的股票價格偏低，那么可以給經(jīng)紀人發(fā)出（），這樣當(dāng)該公司的股票價格上漲達到或者高于目標(biāo)價格時，執(zhí)行該指令。A.限價賣出指令B.市價指令C.止損指令D.限價買入指令【答案】A89、關(guān)于股票分析方法,以下說法正確的是（）A.技術(shù)分析的基本前提是空間和時間里不存在可以復(fù)制的模式B.按照“量價”理論體系,如果一只股票放量下跌，則發(fā)出多頭信號C.股票的市場價格決定股票的內(nèi)在價值D.技術(shù)分析只關(guān)心證券市場本身的變化,不考慮基本面的因素【答案】D90、根據(jù)《證券投資基金管理公司管理辦法》的相關(guān)規(guī)定，中外合資基金管理公司的境外股東應(yīng)當(dāng)具備的條件，下列說法錯誤的是（）。A.為依其所在國家或者地區(qū)法律設(shè)立，合法存續(xù)并具有金融資產(chǎn)管理經(jīng)驗的金融機構(gòu)，財務(wù)穩(wěn)健，資信良好，最近3年沒有受到監(jiān)管機構(gòu)或者司法機關(guān)的處罰。B.所在國家或者地區(qū)具有完善的證券法律和監(jiān)管制度，其證券監(jiān)管機構(gòu)已與中國證監(jiān)會或者中國證監(jiān)會認可的其他機構(gòu)簽訂證券監(jiān)管合作諒解備忘錄，并保持著有效的監(jiān)管合作關(guān)系。C.實繳資本不少于5億元人民幣的等值可自由兌換貨幣D.經(jīng)國務(wù)院批準的中國證監(jiān)會規(guī)定的其他條件【答案】C91、持倉集中度分析是通過計算前（）只股票占基金凈值的比例來分析基金是否傾向于集中投資。A.5B.10C.15D.20【答案】B92、（）是指存券銀行不通過基礎(chǔ)證券發(fā)行公司，直接根據(jù)市場需求和自有基礎(chǔ)證券的數(shù)量自行向投資者發(fā)行的存托憑證。A.全球存托憑證B.美國存托憑證C.無擔(dān)保的存托憑證D.有擔(dān)保的存托憑證【答案】C93、關(guān)于單利和復(fù)利，以下表述錯誤的是（）。A.單利考慮了本金的時間價值B.復(fù)利考慮了本金的時間價值C.復(fù)利考慮了利息的時間價值D.單利考慮了利息的時間價值【答案】D94、（）年美國所羅門兄弟公司為IBM和世界銀行辦理首筆美元與德國馬克和瑞士法郎之間的貨幣互換業(yè)務(wù)。A.1982B.1981C.1980D.2000【答案】B95、不同基金的投資目標(biāo)、范圍、比較基準等均有差別。因此，基金的表現(xiàn)不能僅僅看回報率。以下不屬于基金業(yè)績必須考慮的因素是（）。A.基金風(fēng)險水平B.基金規(guī)模C.時期選擇D.基金的價格【答案】D96、跟蹤誤差產(chǎn)生的原因不包括（）。A.復(fù)制誤差B.現(xiàn)金留存C.各項費用D.市場無效【答案】D97、2000年9月22日，布魯塞爾證券交易所與巴黎證券交易所、阿姆斯特丹證券交易所合并，建立（）。A.泛歐證券交易所B.紐約-泛歐證券交易所C.CME集團有限公司D.倫敦國際金融期權(quán)期貨交易所【答案】A98、杠桿收購的關(guān)鍵是（）。A.發(fā)行股票B.舉債C.套期保值D.基金【答案】B99、關(guān)于公募基金從上市公司取得的股息紅利所得實行差別化個人所得稅政策，以下表述錯誤的是（）A.持股期限在1個月以上至1年（含1年）的，暫減按50%計入應(yīng)納稅所得額B.持股期限在1個月以內(nèi)（含1個月）的股息紅利所得全額計入應(yīng)納稅所得額C.對基金取得的股利收入，由上市公司代扣代繳個人所得稅，稅率為20%D.持股期限超過1年的，暫減按25%計入應(yīng)納稅所得額【答案】D100、（）是債券價格與到期收益率之間的關(guān)系用彎曲程度的表達方式。A.久期B.凸性C.信用利差D.收益率曲線【答案】B101、下列各項中N日乖離率計算正確的是（）。A.（當(dāng)日開盤價-N日移動總價）/N日移動平均價*100%B.（當(dāng)日開盤價-N日移動平均價）/N日移動平均價*100%C.（當(dāng)日收盤價-N日移動平均價）/N日移動平均價*100%D.（當(dāng)日收盤價-N日移動平均價）/N日平均價*100%【答案】C102、股票型基金的投資風(fēng)格分析指標(biāo)不包括（）。A.持有全部股票的平均市值B.平均市盈率C.平均市凈率D.周轉(zhuǎn)率【答案】D103、隨著企業(yè)債務(wù)增加而提高的經(jīng)營風(fēng)險和可能產(chǎn)生的破產(chǎn)成本，會増加企業(yè)的額外成本，而最佳的資本結(jié)構(gòu)應(yīng)當(dāng)是負債和所有者之間的一個均衡點，這一均衡點被稱為（）。A.最佳收益比率B.最佳負債比率C.最佳權(quán)益比率D.最佳股本比率【答案】B104、某證券投資基金公告進行收益分配，分紅方案為每10份基金份額為0.5元，某投資者長期持有該基金10000份，份額登記日基金單位凈值為1.100元，除權(quán)日基金單位凈值為1.055元，則該投資者收到的紅利金額為()元。A.450B.527.5C.500D.550【答案】C105、（）假定投資組合中各種風(fēng)險因素的變化服從特定的分布（通常為正態(tài)分布），然后通過歷史數(shù)據(jù)分析和估計該風(fēng)險因素收益分布的方差—協(xié)方差、相關(guān)系數(shù)等。A.歷史模擬法B.方差—協(xié)方差法C.壓力測試法D.蒙特卡洛模擬法【答案】B106、根據(jù)中央國債登記結(jié)算公司有關(guān)債券賬戶管理規(guī)定，QFII、RQFII可以在銀行間債券市場參與成為丙類結(jié)算成員，在債券結(jié)算時需委托甲類結(jié)算成員辦理。此處體現(xiàn)的交易制度是（）。A.做市商制度B.公開市場一級交易商制度C.結(jié)算參與人制度D.結(jié)算代理制度【答案】D107、持有區(qū)間收益率通常來源于兩部分，那么這兩部分是（）。Ⅰ.資產(chǎn)回報率Ⅱ.投資收益率Ⅲ.價格收益率Ⅳ.收入回報率。A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅲ、Ⅳ【答案】B108、下列不屬于權(quán)益類證券的是（）。A.股票B.存托憑證C.認股權(quán)證D.國債【答案】D109、以下關(guān)于股票基金風(fēng)險的說法，正確的是（）。A.股票基金的風(fēng)險水平低于混合型基金B(yǎng).不同類型股票基金所面臨的系統(tǒng)性風(fēng)險是相同的C.股票基金通過分散投資可以大大降低個股投資的系統(tǒng)性風(fēng)險D.股票基金面臨的投資風(fēng)險可以分為系統(tǒng)性和非系統(tǒng)性風(fēng)險【答案】D110、以下不屬于機構(gòu)投資者的是（）A.財務(wù)公司B.基金行業(yè)協(xié)會C.商業(yè)銀行D.證券公司【答案】B111、大額可轉(zhuǎn)讓定期存單是銀行發(fā)行的具有固定期限和一定利率的，且可以在二級市場上轉(zhuǎn)讓的金融工具。大額可轉(zhuǎn)讓定期存單特征不包括（）。A.大額可轉(zhuǎn)讓定期存單不記名可轉(zhuǎn)讓，可轉(zhuǎn)讓是其最大的特點B.大額可轉(zhuǎn)讓定期存單一般面額較大，且為整數(shù)C.大額可轉(zhuǎn)讓定期存單的投資者一般為機構(gòu)投資者和資金雄厚的企業(yè)D.大額可轉(zhuǎn)讓定期存單的期限較短，一般在1年以內(nèi)，最短的是7天，以3個月、6個月為主【答案】D112、大宗商品衍生工具不包括()。A.遠期合約B.期貨合約C.期權(quán)合約D.現(xiàn)貨交易【答案】D113、關(guān)于同業(yè)拆借對金融市場的意義說法錯誤的是（）A.拆借的資金一般用于緩解金融機構(gòu)短期流動性緊張，彌補票據(jù)清算的差額B.對資金拆入方來說；同業(yè)拆借市場的存在提高了金融機構(gòu)的流動性風(fēng)險C.對資金拆出方來說同業(yè)拆借市場的存在提高了金融機構(gòu)的獲利能力D.同業(yè)拆借利率是衡是市場流動性的重要指標(biāo)【答案】B114、基金經(jīng)理下達1筆18元/股買入某只股票100萬股，盤中交易員下達指令時，此股票的價格下降到17元/股，則交易員下達的價格為（）。A.17元B.18元C.交易員需跟基金經(jīng)理反饋D.交易員需跟交易主管反饋【答案】A115、貨幣市場工具風(fēng)險較低，安全性高，主要參與交易的主體是()A.私募證券投資基金B(yǎng).個人投資者C.銀行等機構(gòu)投資者D.中小企業(yè)【答案】C116、分析公司未來經(jīng)營業(yè)績和盈利水平的方法不包括（）。A.宏觀經(jīng)濟分析B.公司內(nèi)在價值與市場價格分析C.K線分析D.行業(yè)分析【答案】C117、上海證券交易所規(guī)定融資融券業(yè)務(wù)最長時限為（）月。A.1B.3C.4D.6【答案】D118、下列關(guān)于權(quán)益資本描述錯誤的是（）。A.普通股持有人分得公司利潤的順序先于優(yōu)先股B.優(yōu)先股的股息率往往是事先規(guī)定好的、固定的C.普通股持有者享有股東的基本權(quán)利和義務(wù)D.兩種最主要的權(quán)益證券是普通股和優(yōu)先股【答案】A119、在我國早期證券市場中曾經(jīng)有一類投資者，對市場上所有的股票，每一只都少量購買甚至只買一手，業(yè)內(nèi)特其稱為股票集郵投資者或者股票收藏投資者，這類投資者的投資方法體現(xiàn)了其分散投資和被動管理的策略。以下哪一類基金的出現(xiàn)，是的這類投資者的想法的以更好地實現(xiàn)？（）。A.QDII基金B(yǎng).混合基金C.股票型指數(shù)基金D.靈活配置型基金【答案】C120、（）指的是采用投資決策時的證券市場價格建倉的模擬投資組合（理想組合）與采用實盤交易建倉的真實投資組合之間的收益率之差，其本質(zhì)就是交易成本。A.執(zhí)行缺口B.最佳執(zhí)行C.交易執(zhí)行D.交易成本【答案】A121、銀行間債券市場的交易制度不包括（）。A.公開市場一級交易商制度B.做市商制度C.結(jié)算代理制度D.共同對手方制度【答案】D122、融資融券對于投資者的要求也較高目前大部分證券公司要求普通投資者開戶時間須達到（）個月，且持有資金不得低于（）萬元人民幣。A.12：50B.12：100C.18：50D.18：100【答案】C123、下列關(guān)于分散化投資的原理，說法錯誤的是（）。A.投資組合中多個資產(chǎn)同時發(fā)生虧損的概率要遠遠小于單個資產(chǎn)虧損的概率B.有效地分散化投資所構(gòu)建的投資組合中各資產(chǎn)的相關(guān)性一般較弱，能降低系統(tǒng)性風(fēng)險C.整個投資組合收益的波動性低于投資組合各資產(chǎn)收益的平均波動性D.在分散化投資組合中，當(dāng)某資產(chǎn)發(fā)生虧損時，可能有其他資產(chǎn)產(chǎn)生了收益【答案】B124、某公司現(xiàn)有股本1億股（每股面值l0元），資本公積2億元，留存收益7億元，股票市價為30元／股，現(xiàn)按10股送10股發(fā)放股票股利，則公司每股面值變?yōu)椋ǎ┰?。A.1B.5C.10D.20【答案】C125、權(quán)證的基本要素不包括（）。A.存續(xù)時間B.行權(quán)比例C.標(biāo)的資產(chǎn)D.贖回條款【答案】D126、（）是理想交易與實際交易收益的差值。A.執(zhí)行缺口B.買賣差價C.資本損失D.資本損益【答案】A127、以下關(guān)于金融資產(chǎn)風(fēng)險的表述，錯誤的是（）。A.非系統(tǒng)性風(fēng)險是對個別公司的證券的風(fēng)險B.違約風(fēng)險屬于非系統(tǒng)性風(fēng)險C.系統(tǒng)性風(fēng)險對所有資產(chǎn)具有相同的影響D.經(jīng)濟環(huán)境變化屬于系統(tǒng)性風(fēng)險【答案】C128、下列選項不屬于基金業(yè)績評價需考慮的因素的是（）。A.投資目標(biāo)B.風(fēng)險水平C.基金規(guī)模D.成立時間【答案】D129、（），中國人民銀行頒布了《短期融資券管理辦法》《短期融資券承銷規(guī)程》。A.2005年B.2009年C.2010年D.2011年【答案】A130、關(guān)于投資組合管理的基本步驟，以下選項錯誤的是（）。A.投資管理人結(jié)合投資政策說明書和資本市場預(yù)期來決定各類目標(biāo)資產(chǎn)的配置B.投資管理人對多種資產(chǎn)類別的長期風(fēng)險和收益特征進行預(yù)測C.投資規(guī)劃的首要任務(wù)就是優(yōu)化投資組合D.投資政策說明書是所有投資決策制定的指導(dǎo)性文件【答案】C131、一家企業(yè)的應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率為5，那么該家企業(yè)平均需花（）天收回一次賬面上的全部應(yīng)收賬款。A.5B.73C.30D.70【答案】B132、下列不屬于基礎(chǔ)原材料類大宗商品的是（）。A.鋼鐵B.銅C.鉛D.動力煤【答案】D133、關(guān)于債券的預(yù)期收益與波動性，到期期限以及信用等級的關(guān)系，以下表述正確的是（）。A.預(yù)期收益與信用風(fēng)險呈正向關(guān)系B.預(yù)期收益與到期期限呈反向關(guān)系C.預(yù)期收益與到期期限、流動性以及信息登記均無關(guān)系D.預(yù)期收益與流動性風(fēng)險呈反向關(guān)系【答案】A134、下列關(guān)于政府債券的表述，錯誤的是()。A.地方政府債可以由地方政府自主發(fā)行B.國債可以由地方政府代理發(fā)行C.地方政府債可以由中央財政代理發(fā)行D.我國政府債券包括國債和地方政府債【答案】B135、當(dāng)一個行業(yè)技術(shù)已經(jīng)成熟，產(chǎn)品的市場基本形成并不斷擴大，公司利潤開始逐步上升，股價逐步上漲時，表明該行業(yè)處于生命周期的（）。A.成長期B.初創(chuàng)期C.衰退期D.成熟期【答案