商業(yè)銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營與管理課件

商業(yè)銀行概述第1章學(xué)習(xí)目標(biāo)商業(yè)銀行是市場經(jīng)濟(jì)的產(chǎn)物，它是為適應(yīng)市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展和社會化大生產(chǎn)需要而形成的一種金融組織。商業(yè)銀行經(jīng)過幾百年的發(fā)展演變，現(xiàn)在已經(jīng)成為世界各國經(jīng)濟(jì)活動中最主要的資金集散機(jī)構(gòu)，其對經(jīng)濟(jì)活動的影響力居於各國各類銀行與非銀行金融機(jī)構(gòu)之首。通過對本章的學(xué)習(xí)，要求學(xué)生瞭解商業(yè)銀行的起源、形成和發(fā)展過程，商業(yè)銀行的性質(zhì)與功能，商業(yè)銀行的設(shè)立條件、程式以及商業(yè)銀行的組織形式和內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)，並結(jié)合我國商業(yè)銀行的發(fā)展現(xiàn)狀和特殊性，將相關(guān)理論運(yùn)用於完善我國商業(yè)銀行體系、促進(jìn)社會主義市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展的實(shí)踐。1.1商業(yè)銀行的起源與發(fā)展

1.1.1商業(yè)銀行的起源

銀行是由貨幣經(jīng)營業(yè)演變而來的，而歷史上的貨幣經(jīng)營又是在貨幣兌換業(yè)的基礎(chǔ)上逐漸形成的，可以說，貨幣經(jīng)營業(yè)是銀行的先驅(qū)。貨幣經(jīng)營業(yè)與銀行的主要區(qū)別在於有無信用活動，銀行是專門經(jīng)營貨幣信用業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)。

義大利是銀行最早產(chǎn)生的發(fā)源地。我國早在十一世紀(jì)就出現(xiàn)了“銀行”一詞。從17世紀(jì)開始,銀行這一新型行業(yè)的金融機(jī)構(gòu)開始由義大利傳播到歐洲其他國家，在英國出現(xiàn)了由金匠業(yè)等演變?yōu)殂y行業(yè)的過程。英格蘭銀行是歷史上第一家股份制銀行，它的成立也是現(xiàn)代銀行業(yè)產(chǎn)生的標(biāo)誌。

1.1.2商業(yè)銀行的形成和發(fā)展

1.商業(yè)銀行的形成

商業(yè)銀行的名稱源於它早期所開展的業(yè)務(wù)。在商業(yè)行為的基礎(chǔ)上產(chǎn)生的短期自償性貸款是早期的商業(yè)銀行主要辦理的業(yè)務(wù)，因而，人們便將這種以經(jīng)營工商企業(yè)存貸款業(yè)務(wù)，並且把發(fā)放短期貸款作為主要業(yè)務(wù)的銀行，稱為商業(yè)銀行。隨著商品貨幣經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，儘管這種銀行的業(yè)務(wù)範(fàn)圍不斷擴(kuò)大，業(yè)務(wù)種類也日益豐富，但商業(yè)銀行的稱呼卻一直被沿用到現(xiàn)在。

商業(yè)銀行是商品經(jīng)濟(jì)發(fā)展到一定階段的產(chǎn)物，它主要通過兩種途徑行成。商業(yè)銀行形成的第一條途徑是由舊式的高利貸銀行轉(zhuǎn)變而來。這是早期商業(yè)銀行產(chǎn)生的主要途徑。

商業(yè)銀行形成的第二條途徑是根據(jù)資本主義經(jīng)濟(jì)發(fā)展的需求，從股份公司的形式組建而成。大多數(shù)的現(xiàn)代商業(yè)銀行都是按這一方式建立起來的。英格蘭銀行成為現(xiàn)代商業(yè)銀行的典範(fàn)，它的組建模式也很快被推廣到歐洲其他國家。

2.商業(yè)銀行的發(fā)展

儘管世界各國經(jīng)濟(jì)發(fā)展水準(zhǔn)不同，其商業(yè)銀行產(chǎn)生與發(fā)展的條件不同，但商業(yè)銀行的發(fā)展基本上是遵循兩種傳統(tǒng)。一是英國式融通短期資金傳統(tǒng)。英美等國商業(yè)銀行的貸款業(yè)務(wù)至今仍以短期自償性商業(yè)貸款為主。這種傳統(tǒng)的優(yōu)點(diǎn)是能夠較好地保持銀行的安全性和清償力；缺點(diǎn)是銀行業(yè)務(wù)的發(fā)展受到了一定的限制。二是德國式綜合銀行傳統(tǒng)。這一傳統(tǒng)的主要特點(diǎn)是：商業(yè)銀行不僅提供短期商業(yè)性貸款，而且提供長期貸款，甚至可以投資於企業(yè)股票與債券，參與企業(yè)的決策與發(fā)展，為企業(yè)的兼併與重組提供財(cái)務(wù)諮詢、財(cái)務(wù)支持等投資銀行服務(wù)。至今，不僅德國、瑞士、奧地利等少數(shù)歐洲國家堅(jiān)持這一傳統(tǒng)，而且美國、日本等國的商業(yè)銀行也有向綜合銀行發(fā)展的趨勢。這種傳統(tǒng)的優(yōu)點(diǎn)是利於銀行開展全面的業(yè)務(wù)經(jīng)營活動，為企業(yè)提供全方位的金融服務(wù)；缺點(diǎn)是會加大銀行的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，因而對銀行的經(jīng)營管理提出了更高的要求。1.2

商業(yè)銀行的性質(zhì)與功能

1.2.1商業(yè)銀行的性質(zhì)

商業(yè)銀行是以追求最大利潤為目標(biāo)，以多種金融負(fù)債和金融資產(chǎn)為經(jīng)營對象，能夠利用負(fù)債進(jìn)行信用創(chuàng)造，全方位經(jīng)營各類金融業(yè)務(wù)的綜合性、多功能的金融服務(wù)企業(yè)。

第一，商業(yè)銀行具有一般的企業(yè)特徵。獲取最大利潤不僅是商業(yè)銀行產(chǎn)生的基本前提和商業(yè)銀行的基本目標(biāo)，也是商業(yè)銀行的內(nèi)在動力。

第二，商業(yè)銀行又不是一般的企業(yè)，而是經(jīng)營貨幣資金的特殊企業(yè)。商業(yè)銀行的活動範(fàn)圍是貨幣信用領(lǐng)域，其創(chuàng)造的是能夠充當(dāng)一般等價(jià)物的信用貨幣。

第三，商業(yè)銀行不同於其他金融機(jī)構(gòu)。首先，商業(yè)銀行不同於中央銀行。其次，商業(yè)銀行也不同於中央銀行之外的其他金融機(jī)構(gòu)。

1.2.2

商業(yè)銀行的功能商業(yè)銀行在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)活動中發(fā)揮的功能主要表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：

1.信用仲介信用仲介是指商業(yè)銀行充當(dāng)將經(jīng)濟(jì)活動中的赤字單位盈餘單位聯(lián)繫起來的仲介人的角色。信用仲介是商業(yè)銀行最基本的功能，它在國民經(jīng)濟(jì)中發(fā)揮著多層次的調(diào)節(jié)作用：

1）將閒散貨幣轉(zhuǎn)化為資本。

2）使閒置資本得到充分利用。

3）將短期資金轉(zhuǎn)化為長期資金。

2.支付仲介支付仲介是指商業(yè)銀行借助支票這種信用流通工具，通過客戶活期存款帳戶的資金轉(zhuǎn)移為客戶辦理貨幣結(jié)算、貨幣收付、貨幣兌換和存款轉(zhuǎn)移等業(yè)務(wù)活動。

商業(yè)銀行發(fā)揮支付仲介功能主要有兩個(gè)作用：節(jié)約了流通費(fèi)用。

降低銀行的籌資成本，擴(kuò)大銀行的資金來源。

3.信用創(chuàng)造信用創(chuàng)造是指商業(yè)銀行通過吸收活期存款、發(fā)放貸款，從而增加銀行的資金來源、擴(kuò)大社會貨幣供應(yīng)量。商業(yè)銀行發(fā)揮信用創(chuàng)造功能的作用主要在於通過創(chuàng)造存款貨幣等等流通工具和支付手段，既可以節(jié)省現(xiàn)金使用，減少社會流通費(fèi)用，又能夠滿足社會經(jīng)濟(jì)發(fā)展對流通手段和支付手段所需要。

4.金融服務(wù)

金融服務(wù)是指商業(yè)銀行利用在國民經(jīng)濟(jì)中聯(lián)繫面廣、資訊靈通等的特殊地位和優(yōu)勢，利用其在發(fā)揮信用仲介和支付仲介功能的過程中所獲得的大量資訊借助電子電腦等先進(jìn)手段和工具，為客戶提供財(cái)務(wù)諮詢、融資代理、信託租賃、代收代付等各種金融服務(wù)。通過金融服務(wù)功能，商業(yè)銀行既提高了資訊與資訊技術(shù)的利用價(jià)值，加強(qiáng)了銀行與社會聯(lián)繫，擴(kuò)大了銀行的市場份額；同時(shí)也獲得了不少費(fèi)用收入，提高了銀行的盈利水準(zhǔn)。1.3商業(yè)銀行的組織結(jié)構(gòu)與組織形式

1.3.1商業(yè)銀行設(shè)立的經(jīng)濟(jì)條件和金融環(huán)境商業(yè)銀行是一種經(jīng)營貨幣資金的特殊金融企業(yè)，是商品貨幣經(jīng)濟(jì)發(fā)展的產(chǎn)物，商業(yè)銀行的設(shè)立受社會經(jīng)濟(jì)條件、金融業(yè)發(fā)展?fàn)顩r等各方面因素的影響。因此，在設(shè)立商業(yè)銀行之前，首先要讀該地區(qū)的經(jīng)濟(jì)和金融條件進(jìn)行考察。

1.生產(chǎn)力發(fā)展水準(zhǔn)

2.人口狀況

3.工商企業(yè)經(jīng)營狀況

4.地理位置

5.金融市場的發(fā)育狀況

6.金融業(yè)的競爭狀況

7.當(dāng)?shù)氐挠嘘P(guān)政策

1.3.2商業(yè)銀行設(shè)立的一般程式

1.申請登記

大多數(shù)國家都明確規(guī)定商業(yè)銀行必須以公司形式組建。申請登記書必須載明以下內(nèi)容：（1）銀行名稱及公司組織的種類；（2）資本總額；（3）業(yè)務(wù)發(fā)展計(jì)畫、業(yè)務(wù)種類及經(jīng)營範(fàn)圍；（4）發(fā)起人姓名、籍貫、住址及履歷等；（5）銀行地址。

2.招募股份

對於股份制商業(yè)銀行來說，當(dāng)申請登記書被核準(zhǔn)以後，就應(yīng)當(dāng)按照《公司法》規(guī)定發(fā)行股票、招募股份

3.驗(yàn)資開業(yè)

銀行股本招募完畢後，應(yīng)向有關(guān)部門保送驗(yàn)資證明書，由有關(guān)部門驗(yàn)資，資本規(guī)模達(dá)到要求者，發(fā)給營業(yè)執(zhí)照，方可開始營業(yè)。

1.3.3商業(yè)銀行的組織形式

受國際、國內(nèi)政治、經(jīng)濟(jì)、法律等多方面因素的影響，世界各國商業(yè)銀行的組織形式可以分為單一銀行制、分支銀行制和集團(tuán)銀行制。

1.單一銀行制

單一銀行制是指不設(shè)立分行，全部業(yè)務(wù)由各個(gè)相對獨(dú)立的商業(yè)銀行獨(dú)自進(jìn)行的一種銀行組織形式，這一體制主要集中在美國。

單一銀行制度有以下優(yōu)點(diǎn)：首先，可以限制銀行業(yè)的兼併和壟斷，有利於自由競爭；其次，有利於協(xié)調(diào)銀行與地方政府的關(guān)係，使銀行更好地為地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展服務(wù)；此外，由於單一銀行制富於獨(dú)立性和自主性，內(nèi)部層次較少，因而其業(yè)務(wù)經(jīng)營的靈活性較大，管理起來也較容易。

單一銀行制的缺點(diǎn)也很明顯。首先，單一制銀行規(guī)模較小，經(jīng)營成本較高，難以取得規(guī)模效益；其次，單一銀行制與經(jīng)濟(jì)的外向發(fā)展存在矛盾，人為地造成資本的迂回流動，削弱了行的競爭力；再次，單一制銀行的業(yè)務(wù)相對集中，風(fēng)險(xiǎn)較大。隨著電子電腦推廣應(yīng)用的普及，單一制限制銀行業(yè)務(wù)發(fā)展和金融創(chuàng)新的弊端也愈加明顯。

2.分支銀行制

分支銀行制又稱總分行制。實(shí)行這一制度的商業(yè)銀行可以在總行以外，普遍設(shè)立分支機(jī)構(gòu)，分支銀行的各項(xiàng)業(yè)務(wù)統(tǒng)一遵照總行的指示辦理。

分支行制按管理方式不同又可進(jìn)一步劃分為總行制和總管理處制?？傂兄萍纯傂谐祟I(lǐng)導(dǎo)和管理分支行處以外，本身也對外營業(yè)；而在總管理處制下，總行只負(fù)責(zé)管理和控制分支行除，本身不對外營業(yè)，在總行所在地另設(shè)分支行或營業(yè)部開展業(yè)務(wù)活動。

分支銀行制有很多優(yōu)點(diǎn)。實(shí)行這一制度的商業(yè)銀行規(guī)模巨大，分支機(jī)構(gòu)眾多，便於銀行拓展業(yè)務(wù)範(fàn)圍，降低經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)；在總行與分行之間，可以實(shí)行專業(yè)化分工，大幅度地提高銀行工作效率，分支行之間的資金調(diào)撥也十分方便；此外，它還易於採用先進(jìn)的電腦設(shè)備，廣泛開展金融服務(wù)，取得規(guī)模效益。

雖然分支銀行制度也有一些缺點(diǎn)，如容易加速壟斷的形成，而且由於實(shí)行這一制度的銀行規(guī)模大，內(nèi)部層次多，從而增加了銀行管理的難度等。但就總體而言，分支行制更能適應(yīng)現(xiàn)代化經(jīng)濟(jì)發(fā)展的需要，因而受到各國銀行界的普遍認(rèn)可，已成為當(dāng)代商業(yè)銀行的主要組織形式。3.集團(tuán)銀行制

集團(tuán)制銀行又稱為持股公司制銀行，是指由少數(shù)大企業(yè)或大財(cái)團(tuán)設(shè)立控股公司，再由控股公司控制或收購若干家商業(yè)銀行。銀行控股公司分為兩種類型。一是非銀行性控股公司，它是通過企業(yè)集團(tuán)控制某一銀行的主要股份組織起來的，該種類型的控股公司在持有一家銀行股票的同時(shí)，還可以持有多家非銀行企業(yè)的股票。二是銀行性控股公司，是指大銀行直接控制一個(gè)控股公司，並持有若干小銀行的股份。

集團(tuán)制銀行在美國發(fā)展最快，其原因是商業(yè)銀行試圖借此逃避法律上對設(shè)立銀行分支機(jī)構(gòu)的限制。目前，集團(tuán)制銀行已成為美國商業(yè)銀行最基本的組織形式。集團(tuán)銀行制的優(yōu)點(diǎn)是能夠有效地?cái)U(kuò)大資本總量，增強(qiáng)銀行實(shí)力，提高銀行抵禦風(fēng)險(xiǎn)的能力，彌補(bǔ)單一銀行制的不足；缺點(diǎn)是容易引起金融權(quán)力過度集中，並在一定程度上影響了銀行的經(jīng)營活力。

1.3.4商業(yè)銀行的組織結(jié)構(gòu)

大多數(shù)商業(yè)銀行都是按照《公司法》要求組建起來的股份制銀行，它們的組織結(jié)構(gòu)大致相仿，一般包括決策系統(tǒng)、執(zhí)行系統(tǒng)和監(jiān)督系統(tǒng)，其特點(diǎn)是：產(chǎn)權(quán)清晰、權(quán)責(zé)明確，權(quán)力機(jī)構(gòu)、執(zhí)行機(jī)構(gòu)和監(jiān)督機(jī)構(gòu)相互分離、相互制衡。通過三權(quán)分立的銀行組織結(jié)構(gòu)，銀行法人可以有效地行使決策權(quán)、執(zhí)行權(quán)和監(jiān)督權(quán)，避免權(quán)責(zé)不清，從而提高商業(yè)銀行的經(jīng)營效率，更好地發(fā)揮商業(yè)銀行功能。

1.

決策系統(tǒng)

商業(yè)銀行的決策系統(tǒng)主要由股東大會和董事會組成。

1）股東大會。股東大會是股份制商業(yè)銀行的最高權(quán)力機(jī)構(gòu)。股本招募中購買銀行發(fā)行的優(yōu)先股票的投資者成為銀行的優(yōu)先股東，購買銀行發(fā)行的普通股票的投資者成為銀行的普通股東。銀行股東大會分為股東年會、臨時(shí)股東會議和特別股東會議。股東大會的主要內(nèi)容和許可權(quán)包括：選舉和更換董事、監(jiān)事並決定有關(guān)的報(bào)酬事項(xiàng)；審議批準(zhǔn)銀行各項(xiàng)經(jīng)營管理方針和對各種重大議案進(jìn)行表決；修改公司章程等。由於銀行股票發(fā)行量大，而且發(fā)行比較分散，因此，投資者只要擁有一個(gè)銀行10%甚至更少的股票，就可以控制該銀行，使得股東大會的表決權(quán)實(shí)際操縱在少數(shù)大股東手裏。

2）董事會。董事會是由股東大會選舉產(chǎn)生的決策機(jī)構(gòu)。董事會代表股東大會執(zhí)行股東大會的決議，對股東大會負(fù)責(zé)。

商業(yè)銀行董事會主要具有以下一些重要權(quán)力：（1）確定銀行的經(jīng)營決策，事會一般不直接參與銀行的日常工作，但銀行經(jīng)營的重大問題要與董事商議，由董事會作出決策。（2）董事會有權(quán)任免銀行管理人員，選擇熟悉銀行業(yè)務(wù)的高級管理人員來具體管理銀行。（3）設(shè)立各種委員會或附屬機(jī)構(gòu)，如執(zhí)行委員會、貸款委員會、考評委員會等，通過其對銀行的經(jīng)營管理活動進(jìn)行組織、指揮和監(jiān)督。董事會成員如因管理不善和失職等違法行為給銀行帶來經(jīng)濟(jì)損失，需要負(fù)法律責(zé)任，有的時(shí)候還要作出經(jīng)濟(jì)賠償。

2.執(zhí)行系統(tǒng)

商業(yè)銀行的執(zhí)行系統(tǒng)由總經(jīng)理（行長）和副總經(jīng)理（副行長）及其領(lǐng)導(dǎo)的各業(yè)務(wù)部門組成。

1）總經(jīng)理（行長）?？偨?jīng)理（行長）是商業(yè)銀行的最高行政負(fù)責(zé)人?？偨?jīng)理（行長）的主要職權(quán)是執(zhí)行董事會的決議，組織領(lǐng)導(dǎo)銀行的業(yè)務(wù)經(jīng)營活動。

2）部門經(jīng)理。在總經(jīng)理（行長）的領(lǐng)導(dǎo)下，商業(yè)銀行還要設(shè)置若干個(gè)業(yè)務(wù)、職能部門及部門經(jīng)理。

3.監(jiān)督系統(tǒng)

商業(yè)銀行的監(jiān)督系統(tǒng)由監(jiān)事會和稽核部門組成。

監(jiān)事會由股東大會選舉產(chǎn)生，代表股東大會對商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)經(jīng)營和內(nèi)部管理進(jìn)行監(jiān)督。商業(yè)銀行的稽核部門是董事會或管理層領(lǐng)導(dǎo)下的一個(gè)部門，其職責(zé)是維護(hù)銀行資產(chǎn)的完整和資金的有效營運(yùn)，對銀行的管理與經(jīng)營服務(wù)品質(zhì)進(jìn)行獨(dú)立的評估。商業(yè)銀行監(jiān)事會的檢查比稽核委員會的檢查更具有權(quán)威性，監(jiān)事會主要行使以下職權(quán)：（1）檢查銀行財(cái)務(wù)狀況；（2）對董事、經(jīng)理執(zhí)行銀行職務(wù)時(shí)違反法律、法規(guī)或銀行章程的行為進(jìn)行監(jiān)督；（3）當(dāng)董事和經(jīng)理的行為損害到銀行的利益時(shí)，要求董事和經(jīng)理予以糾正；（4）提議召開臨時(shí)股東大會；（5）行使商業(yè)銀行章程規(guī)定的其他職權(quán)。

1.3.5典型的商業(yè)銀行內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)圖

商業(yè)銀行要根據(jù)業(yè)務(wù)需要設(shè)立組織機(jī)構(gòu)，由於銀行規(guī)模不同，業(yè)務(wù)種類和範(fàn)圍不同，所以其內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)也往往存在差異。

1.美國銀行的組織結(jié)構(gòu)

1）小型社區(qū)銀行的組織結(jié)構(gòu)

由於美國實(shí)行單一銀行制，所以其大部分銀行的規(guī)模非常小。這些小銀行主要服務(wù)於中小社區(qū)，側(cè)重於吸收消費(fèi)者小額存款，發(fā)放消費(fèi)者和小企業(yè)貸款，被稱作零售銀行（RetailBank）。小型銀行的組織結(jié)構(gòu)如圖

管理階層（董事長，行長或總經(jīng)理）

信貸部

會計(jì)和業(yè)務(wù)部

籌資和市場部

信託部

商業(yè)貸款部

會計(jì)和審計(jì)部

出納

個(gè)人信託

顧客貸款部

業(yè)務(wù)（支票清算、過帳、帳戶確認(rèn)和消費(fèi)者投訴）

新開帳戶

商業(yè)信託

廣告和策劃2）貨幣中心銀行的組織結(jié)構(gòu)

貨幣中心銀行的組織結(jié)構(gòu)圖比中小銀行的要複雜得多，圖1—2是美國一家資產(chǎn)在一億美元以上的大銀行的典型組織結(jié)構(gòu)圖。該銀行由一家銀行控股公司控制，由公司鼓動選出董事會對銀行及其他聯(lián)營銀行進(jìn)行監(jiān)督，控股公司的董事會成員也是該銀行的董事。貨幣中心大銀行經(jīng)營的關(guān)鍵在於建立有效的控制鏈，實(shí)現(xiàn)高級管理層對個(gè)業(yè)務(wù)部門的直接控制。

管理階層（董事會主席，行長或總經(jīng)理，高級副行長）

籌資和管理部

資產(chǎn)劃撥部

個(gè)人金融服務(wù)部

投資和籌資部

商業(yè)金融服務(wù)部私人銀行業(yè)務(wù)部

投資組合和貨幣市場部商業(yè)信貸部信託業(yè)務(wù)部

資本市場部商業(yè)房地產(chǎn)部經(jīng)理和專業(yè)人員部資產(chǎn)負(fù)債管理部企業(yè)業(yè)務(wù)部居民貸款部策劃部

信用卡部顧客業(yè)務(wù)部附屬銀行部

安全存款部

貸款審查部

公關(guān)部

貸款發(fā)放部

汽車銀行部

市場行銷部

國際業(yè)務(wù)部

業(yè)務(wù)部

各國貸款

貿(mào)易融資

外國分行部

審計(jì)部

分支行管理部

人事部出納部

證券部

法律部

2.我國商業(yè)銀行的組織結(jié)構(gòu)圖資產(chǎn)負(fù)債管理委員會

監(jiān)事會

董事會

風(fēng)險(xiǎn)管理與內(nèi)部控制委員會

行長

稽核委員會

財(cái)務(wù)管理委員會

業(yè)務(wù)發(fā)展系統(tǒng)

綜合管理系統(tǒng)

支持保障系統(tǒng)

稽核系統(tǒng)

監(jiān)察系統(tǒng)

企業(yè)業(yè)務(wù)部

人力資源部

行長辦公室

稽核部

監(jiān)察部

金融機(jī)構(gòu)部

風(fēng)險(xiǎn)管理部

資訊科技部

零售業(yè)務(wù)部

資產(chǎn)負(fù)債管理部

法律事務(wù)部

結(jié)算業(yè)務(wù)部

財(cái)務(wù)會計(jì)部

研究部

資金部

投資管理部

清算中心

營業(yè)部

海外行管理部

總務(wù)部

思考與練習(xí)1.

簡述商業(yè)銀行的產(chǎn)生和發(fā)展。2.

什麼是商業(yè)銀行？它有哪些功能？3.

比較商業(yè)銀行組織形式的利弊。4.

簡述商業(yè)銀行的組織結(jié)構(gòu)。

第3章

商業(yè)銀行的發(fā)展趨勢

學(xué)習(xí)目標(biāo)

商業(yè)銀行的經(jīng)營環(huán)境是商業(yè)銀行賴以生存與發(fā)展的宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境與微觀經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)，20世紀(jì)80年代以來，隨著金融經(jīng)濟(jì)形勢的變化，商業(yè)銀行的經(jīng)營環(huán)境發(fā)生了重大而深刻的變化。來自於證券業(yè)、保險(xiǎn)業(yè)的挑戰(zhàn)，商業(yè)銀行自身的競爭以及金融監(jiān)管方式和力度的變化，迫使商業(yè)銀行進(jìn)行全面的調(diào)整，並出現(xiàn)銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營綜合化、資產(chǎn)證券化、金融創(chuàng)新全面化以及經(jīng)營管理電子化等許多新的變化和發(fā)展趨勢。而進(jìn)入21世紀(jì)以後，經(jīng)濟(jì)全球化和金融國際化的發(fā)展使上述變化及發(fā)展趨勢進(jìn)一步加強(qiáng)。通過對本章的學(xué)習(xí)，要求學(xué)生瞭解商業(yè)銀行的經(jīng)營環(huán)境及其變化，並結(jié)合銀行經(jīng)營環(huán)境的變化，認(rèn)識並分析商業(yè)銀行的發(fā)展趨勢。

3.1商業(yè)銀行經(jīng)營環(huán)境的變化

隨著經(jīng)濟(jì)全球化的不斷深化和國際競爭的日益激烈，商業(yè)銀行的經(jīng)營環(huán)境也在隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展而發(fā)生著變化，國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)環(huán)境、金融市場、銀行監(jiān)管、金融同業(yè)和銀行客戶等各方面發(fā)生的變化，都為商業(yè)銀行的經(jīng)營管理提出了許多嶄新的課題。

3.1.1商業(yè)銀行經(jīng)營國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)環(huán)境的變化

國際環(huán)境對商業(yè)銀行尤其是國際商業(yè)銀行來說是最重要的因素之一。在經(jīng)濟(jì)缺乏活力、難以出現(xiàn)新的增長點(diǎn)的時(shí)期，美國把恢復(fù)經(jīng)濟(jì)的希望寄託於打破石油輸出國壟斷地位、降低石油價(jià)格上，也是爆發(fā)美伊戰(zhàn)爭的主要原因之一。發(fā)展中國家的經(jīng)濟(jì)環(huán)境相對來說要複雜一些，其差別較大。東南亞國家和地區(qū)於70—80年代期間相繼採用出口導(dǎo)向型經(jīng)濟(jì)發(fā)展模式。拉美國家和地區(qū)為發(fā)展本國經(jīng)濟(jì)，開發(fā)利用本國資源，借入大量國外資金，也因此陷入債務(wù)危機(jī)。1990年代中、後期先後爆發(fā)了墨西哥金融危機(jī)、東南金融危機(jī)和巴西金融危機(jī)。

國際經(jīng)濟(jì)狀況的大幅度波動使經(jīng)濟(jì)的不確定性增大，銀行面臨的風(fēng)險(xiǎn)加大，對於商業(yè)銀行的經(jīng)營管理，尤其是國際業(yè)務(wù)的開展產(chǎn)生較大的影響，商業(yè)銀行必須認(rèn)真研究、分析國際經(jīng)濟(jì)狀況的變化，以採取切實(shí)、有效的措施。

在國內(nèi)，改革開放20多年來，中國已基本完成了由一個(gè)封閉的計(jì)劃經(jīng)濟(jì)模式向開放的社會主義市場化經(jīng)濟(jì)模式的轉(zhuǎn)軌。穩(wěn)定、健康的國內(nèi)宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境為商業(yè)銀行業(yè)提供了良好的經(jīng)營環(huán)境和良好的發(fā)展機(jī)會。

3.1.2

金融市場的發(fā)展為商業(yè)銀行提供廣闊的發(fā)展空間的同時(shí)也使其競爭加劇。

1980年以後，在金融創(chuàng)新浪潮的衝擊下，許多國家先後放鬆了金融管制，實(shí)行了金融自由化政策。隨著資訊技術(shù)的不斷發(fā)展，原來分散的金融市場連成一個(gè)整體，金融全球化和一體化逐步形成。另外，由於資產(chǎn)證券化和融資證券化的發(fā)展，一方面給商業(yè)銀行發(fā)展表外業(yè)務(wù)，為客戶提供綜合性、多功能金融服務(wù)，擴(kuò)大銀行業(yè)務(wù)範(fàn)圍和增加銀行業(yè)務(wù)收入創(chuàng)造了有利條件；同時(shí)也給其他非金融機(jī)構(gòu)以及大公司直接在資本市場和貨幣市場上籌集自己提供了便利。直接金融的發(fā)展減弱了銀行原來所佔(zhàn)據(jù)的壟斷地位，以及在融資成本上的比較優(yōu)勢。商業(yè)銀行必須採取業(yè)務(wù)經(jīng)營多元化、服務(wù)全能化的經(jīng)營方針，大力開展各種業(yè)務(wù)，其中包括保險(xiǎn)、基金、投資銀行業(yè)務(wù)等。

3.1.3來自金融產(chǎn)業(yè)方面的競爭在加劇

隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，許多發(fā)達(dá)國家的商業(yè)銀行在金融體系中的主導(dǎo)地位受到了其他金融仲介機(jī)構(gòu)強(qiáng)有力的衝擊。商業(yè)銀行的主要競爭對手變?yōu)楸ｋU(xiǎn)公司、信用合作機(jī)構(gòu)、投資基金、證券公司以及政府金融機(jī)構(gòu)。另外，一些大型工商企業(yè)尤其是跨國集團(tuán)正在通過提供若干金融服務(wù)而進(jìn)入銀行的傳統(tǒng)業(yè)務(wù)領(lǐng)域。銀行服務(wù)產(chǎn)業(yè)和其他各類金融機(jī)構(gòu)的激烈競爭主要包括在資金來源和資金使用方面的競爭。

一是來自於資金來源方面的競爭。貨幣市場共同基金通過提供高回報(bào)率的方法，吸引了大批銀行存戶將資金由銀行存款轉(zhuǎn)移為基金份額，從而導(dǎo)致了商業(yè)銀行的資金來源大幅度下降。此外，商業(yè)銀行的另一個(gè)重要競爭對手是政府金融機(jī)構(gòu)。

商業(yè)銀行在資金來源方面所面對競爭的特點(diǎn)：第一，金融機(jī)構(gòu)在規(guī)定存款條件方面已完全不受限制，例如存款的最低金額、存款利率及存款期限均可以由銀行自行決定；第二，許多非銀行金融機(jī)構(gòu)也提供定期存款及支票存款；第三，銀行還為鼓勵(lì)存戶使用該銀行的其他服務(wù)而提高其存款利息率，降低服務(wù)費(fèi)及提供其他的優(yōu)惠。

二是來自於資金使用方面的競爭。商業(yè)銀行在爭取與保留借貸客戶方面，面臨著日益加劇的工商企業(yè)客戶流失的壓力。大企業(yè)易於經(jīng)過投資銀行的代理在直接資本市場上出售其債券。一些中等規(guī)模的工商企業(yè)有可能利用垃圾市場籌集外源資金。

商業(yè)銀行為應(yīng)對這種市場競爭，不得不放寬信貸品質(zhì)控制，降低貸款利率，增加高風(fēng)險(xiǎn)信貸組合，並努力進(jìn)入金融投資銀行業(yè)務(wù)領(lǐng)域。銀行的若干競爭對策與措施在短期內(nèi)可以提高其收益，但從長期看來有可能使銀行的呆帳與壞帳增加，從而導(dǎo)致商業(yè)銀行的中長期經(jīng)營困難與問題。

3.1.4銀行監(jiān)管在不斷加強(qiáng)，內(nèi)部控制機(jī)制在逐漸加強(qiáng)

1.銀行監(jiān)管是指政府和金融管理當(dāng)局對商業(yè)銀行進(jìn)行包括開業(yè)管制、分支機(jī)構(gòu)管制、業(yè)務(wù)管理、價(jià)格管制、資產(chǎn)負(fù)債控制等為主要內(nèi)容的監(jiān)控活動及制定相關(guān)的政策法規(guī)的總和。

銀行監(jiān)管的主要目的是促進(jìn)商業(yè)銀行服務(wù)市場的競爭，提高商業(yè)銀行的經(jīng)營效率，保持銀行體系的穩(wěn)定。

銀行監(jiān)管主要是來自於其外部的外部監(jiān)管。商業(yè)銀行的外部監(jiān)管體系主要由中央銀行和其他管理機(jī)構(gòu)組成。

1）中央銀行是對商業(yè)銀行實(shí)行監(jiān)管的主要機(jī)構(gòu)，它不以盈利為目的，是銀行的銀行，具有制定、貫徹貨幣政策和實(shí)行金融管理的雙重職能。一般中央銀行的大部分時(shí)間和精力都放在執(zhí)行金融監(jiān)管的職能上。監(jiān)管整個(gè)銀行體系的活動，既是貨幣政策得以順利貫徹執(zhí)行的重要保證，又是考察貨幣政策效果的主要管道。（1）商業(yè)銀行的清償能力和流動性是中央銀行對商業(yè)銀行進(jìn)行監(jiān)管的重點(diǎn)。（2）各國中央銀行對商業(yè)銀行實(shí)行監(jiān)管的主要手段加強(qiáng)對商業(yè)銀行內(nèi)部經(jīng)理人員的管理。

2）直接監(jiān)管與間接監(jiān)管相結(jié)合。中央銀行對商業(yè)銀行實(shí)行的直接管制主要表現(xiàn)為對商業(yè)銀行的經(jīng)營活動做出具體的限制；間接控制則主要表現(xiàn)為中央銀行通過運(yùn)用貨幣政策來調(diào)節(jié)和制約商業(yè)銀行的信貸總量。

3）建立完整的報(bào)表制度。各國央行規(guī)定商業(yè)銀行必須每年向央行呈報(bào)資產(chǎn)負(fù)債表、損益計(jì)算書和年報(bào)，每月底都必須向中央銀行承送報(bào)表，以便央行及時(shí)瞭解和掌握商業(yè)銀行的經(jīng)營狀況，及時(shí)採取相應(yīng)措施。

4）嚴(yán)厲的制裁措施。為有效地對商業(yè)銀行經(jīng)營實(shí)行監(jiān)督和管理，許多國家的中央銀行對商業(yè)銀行違反規(guī)定制定了制裁措施。

2.商業(yè)銀行的內(nèi)部控制機(jī)制商業(yè)銀行的內(nèi)部控制機(jī)制是商業(yè)銀行為實(shí)現(xiàn)經(jīng)營目標(biāo)而對內(nèi)部各職能部門及其職員從事的業(yè)務(wù)活動進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)控制、制度管理和相互制約的方法措施和程式的總和，是商業(yè)銀行的自律行為。1）商業(yè)銀行的內(nèi)部控制機(jī)制的主要內(nèi)容：

（1）確定檢查標(biāo)準(zhǔn)。

（2）嚴(yán)格業(yè)務(wù)程式。

（3）確立崗位責(zé)任。

（4）建立專職的組織機(jī)構(gòu)。

（5）加強(qiáng)內(nèi)部稽核。

2）商業(yè)銀行改善內(nèi)部控制機(jī)制的原則

（1）及時(shí)性原則，商業(yè)銀行在開辦任何業(yè)務(wù)時(shí)，都必須建立制度，以便於進(jìn)行有效合理的監(jiān)管。

（2）全面性原則，商業(yè)銀行的內(nèi)部監(jiān)管必須覆蓋銀行的各個(gè)部門、各個(gè)崗位，落實(shí)到各項(xiàng)業(yè)務(wù)過程和各個(gè)操作環(huán)節(jié)。

（3）有效性原則，商業(yè)銀行所制定的內(nèi)部監(jiān)管制度、條例、法規(guī)等都必須有高度的權(quán)威性。

3．2商業(yè)銀行發(fā)展的新趨勢

3.2.1商業(yè)銀行發(fā)展的新趨勢

20世紀(jì)90年代以後的商業(yè)銀行，尤其是發(fā)達(dá)國家的商業(yè)銀行在業(yè)務(wù)種類，處理業(yè)務(wù)的手段，經(jīng)營管理思想、體制等方面與過去相比有著明顯差別，表現(xiàn)出以下幾個(gè)特點(diǎn)和趨勢：

1．混業(yè)經(jīng)營趨勢在各國金融法規(guī)比較健全、商業(yè)銀行經(jīng)營較為規(guī)範(fàn)的前提下，發(fā)達(dá)國家的法律放鬆了對商業(yè)銀行的監(jiān)管，相繼放鬆了商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)範(fàn)圍，不僅允許商業(yè)銀行經(jīng)營投資銀行、商人銀行業(yè)務(wù)，還允許其開辦信託、保險(xiǎn)、租賃、保管、代理諮詢等多種業(yè)務(wù)，銀行金融服務(wù)職能不斷擴(kuò)大。一些原本實(shí)行分業(yè)經(jīng)營的國家的銀行業(yè)現(xiàn)在已出現(xiàn)明顯的綜合化特徵，尤其表現(xiàn)在傳統(tǒng)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與證券業(yè)務(wù)的結(jié)合上，如美國和日本的商業(yè)銀行。

2．經(jīng)營手段電子化

由於運(yùn)營成本持續(xù)上升，商業(yè)銀行不得不採用更有效率的電子化設(shè)備來代替以前的成本較高的手工經(jīng)營系統(tǒng)，從而使經(jīng)營管理手段、方式方面發(fā)生了巨大的變化。

1）業(yè)務(wù)處理自動化。

2）綜合管理資訊化。

3）銀行業(yè)務(wù)網(wǎng)路化。

3．金融創(chuàng)新的不斷發(fā)展

金融創(chuàng)新是旨在金融領(lǐng)域內(nèi)對各種要素實(shí)行新的組合，也泛指金融體系和金融市場上出現(xiàn)的新的事物。金融創(chuàng)新包括金融工具的創(chuàng)新、融資方式的創(chuàng)新、支付清算手段的創(chuàng)新、金融組織的創(chuàng)新以及金融市場的創(chuàng)新等。而在各種各樣的金融創(chuàng)新中，金融工具創(chuàng)新是最主要、最突出的金融創(chuàng)新。金融工具創(chuàng)新主要是指金融機(jī)構(gòu)為了避免匯率、利率風(fēng)險(xiǎn)，降低業(yè)務(wù)經(jīng)營成本，拓展業(yè)務(wù)經(jīng)營領(lǐng)域以及追求新的活力機(jī)會而推出的各種新的業(yè)務(wù)品種與金融衍生產(chǎn)品。

4．資產(chǎn)證券化

20世紀(jì)80年代中期以來，西方發(fā)達(dá)國家商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)經(jīng)營出現(xiàn)了證券化發(fā)展的趨勢。這表現(xiàn)在兩個(gè)方面：第一，傳統(tǒng)的銀行信貸融資越來越多的被各種各樣的證券融資所取代。第二，商業(yè)銀行越來越多的通過把貸款資產(chǎn)轉(zhuǎn)換為證券出售給投資者的方式來擴(kuò)大資金的業(yè)務(wù)經(jīng)營規(guī)模。銀行資產(chǎn)證券化即銀行將非市場化、信用品質(zhì)相異的資產(chǎn)重新包裝成新的流動性證券，亦即銀行將貸款或應(yīng)收款轉(zhuǎn)換為可轉(zhuǎn)讓的證券的過程。

5．國際銀行的並購與擴(kuò)張風(fēng)潮

20世紀(jì)90年代以來，各國銀行業(yè)的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)日益加大。為爭取競爭的主動權(quán)和增強(qiáng)抗風(fēng)險(xiǎn)的能力，商業(yè)銀行開始出現(xiàn)了合併的浪潮。並購本身能為新機(jī)構(gòu)帶來直接或間接的效益，一是節(jié)約成本；二是擴(kuò)大業(yè)務(wù)範(fàn)圍和市場份額；三是有利於風(fēng)險(xiǎn)管理，增強(qiáng)抗風(fēng)險(xiǎn)能力；四是提高新機(jī)構(gòu)在金融體系中的地位，並借助於這種特殊地位享受中央銀行或政府的特殊的照顧。但是，超大銀行同時(shí)存在一些弊端。第一，由於銀行規(guī)模巨大，其本身管理難度增大，此外，政府對其管理難度也增大。第二，大銀行的信用創(chuàng)造能力強(qiáng)，有可能干擾中央銀行貨幣政策效果。

6．注重市場行銷

隨著商業(yè)銀行經(jīng)營環(huán)境的變化，面對日益激烈的市場競爭，商業(yè)銀行為了自身的生存與發(fā)展，借鑒並引入工商企業(yè)的市場行銷機(jī)制，為滿足客戶不斷變化的金融需要，加大本行產(chǎn)品開發(fā)和市場行銷力度。發(fā)達(dá)國家商業(yè)銀行市場行銷經(jīng)歷了廣告、友好服務(wù)、金融創(chuàng)新、市場定位、現(xiàn)代行銷五個(gè)發(fā)展階段，積累了豐富的經(jīng)驗(yàn)，具有以下幾個(gè)特徵：一是從面對面的直接接觸轉(zhuǎn)向非面對面的行銷。二是促銷感情化。三是注重客戶資料庫建設(shè)。四是注重介紹人在選擇行銷對象中的作用。

3.2.2對中國商業(yè)銀行的啟示

目前我國商業(yè)銀行發(fā)展面臨著許多問題，中國商業(yè)銀行要在國內(nèi)外激烈的競爭的新經(jīng)濟(jì)形勢下求得生存和發(fā)展，必須進(jìn)一步轉(zhuǎn)換經(jīng)營機(jī)制，強(qiáng)化經(jīng)營管理，制定更富有成效的競爭和發(fā)展策略。從國際銀行業(yè)的發(fā)展趨勢來看，我們可以得到下麵幾點(diǎn)啟發(fā)：1．拓寬商業(yè)銀行業(yè)務(wù)範(fàn)圍2．加快金融電子化水準(zhǔn)3．充分發(fā)揮分支行的銷售優(yōu)勢4．處理好商業(yè)銀行的不良資產(chǎn)

5．完善商業(yè)銀行法制建設(shè)

思考與練習(xí)1.

商業(yè)銀行經(jīng)營環(huán)境有什麼新變化？2.

試述商業(yè)銀行發(fā)展的新趨勢。3.

國際商業(yè)銀行發(fā)展的趨勢對我國有什麼啟示？

第2篇

商業(yè)銀行資本管理第4章商業(yè)銀行資本的規(guī)定學(xué)習(xí)目標(biāo)：

1988年7月15日，西方12國中央銀行在瑞士的巴塞爾達(dá)成了關(guān)於統(tǒng)一國際銀行資本衡量和資本標(biāo)準(zhǔn)的協(xié)議——《巴塞爾協(xié)議》。這是在特定時(shí)期制定的國際銀行業(yè)的“遊戲規(guī)則”，它的產(chǎn)生及進(jìn)一步發(fā)展是國際銀行業(yè)追求穩(wěn)健經(jīng)營及公平競爭的結(jié)果，對於商業(yè)銀行資本的構(gòu)成及資本充足比率《巴塞爾協(xié)議》都做了明確的規(guī)定。通過本章學(xué)習(xí)要求掌握商業(yè)銀行資本的功能及構(gòu)成、資本充足度的涵義及資本充足率的計(jì)算，並瞭解新資本協(xié)議草案的內(nèi)容。4.1商業(yè)銀行資本的構(gòu)成

4.1.1商業(yè)銀行資本的功能

一般來講，商業(yè)銀行的資本具有三大功能:

１．保護(hù)存款人利益。而資本給存款人提供了一個(gè)承受損失的緩衝器。２．滿足銀行經(jīng)營。與一般企業(yè)一樣，銀行從事經(jīng)營活動也必須具備一定的前提。首先，銀行開業(yè)必須擁有一定的資本，滿足各國法律規(guī)定的最低註冊資本的要求；其次，銀行必須擁有營業(yè)所需的固定資產(chǎn)，這些固定資產(chǎn)只能用資本金購買。３．滿足銀行管理各國金融管理當(dāng)局為了控制商業(yè)銀行，維護(hù)金融體系的穩(wěn)定，一般都對銀行的資本作了較為詳細(xì)的規(guī)定。4.1.2商業(yè)銀行資本的構(gòu)成

《巴塞爾協(xié)議》將銀行的資本劃分為兩類：一類是核心資本（一級資本）；另一類是附屬資本（二級資本）。1.

核心資本核心資本包括股本和公開儲備。股本包括已經(jīng)發(fā)行並全額繳付的普通股和永久性非累積的優(yōu)先股；公開儲備指以公開的形式，通過保留盈餘和其他盈餘，例如股票發(fā)行溢價(jià)、保留利潤（憑國家自行處理，包括在整個(gè)過程中用當(dāng)年保持利潤向儲備分配或儲備提?。⑵胀?zhǔn)備金和法定準(zhǔn)備金的增值而創(chuàng)造和增加的反映在資產(chǎn)負(fù)債表上的儲備。

2.

附屬資本附屬資本包括非公開儲備、重估儲備、普通準(zhǔn)備金、混合資本工具和長期附屬債務(wù)。1）非公開儲備。該儲備不公開在資產(chǎn)負(fù)債表上標(biāo)明，但卻反映在損益表內(nèi)，並為銀行的監(jiān)管機(jī)構(gòu)所接受。

2）資產(chǎn)重估儲備。包括物業(yè)重估儲備和證券重估儲備。

3）普通準(zhǔn)備金。指用於防備目前尚不能確定的損失的準(zhǔn)備金或呆賬準(zhǔn)備金。

4）混合資本工具。指既有股本性質(zhì)又有債務(wù)性質(zhì)的混合工具。

5）長期附屬債務(wù)。包括普通的、無擔(dān)保的、初次所定期限最少五年以上的次級債務(wù)資本工具和不許購回的優(yōu)先股。

另外，《巴塞爾協(xié)議》還規(guī)定，在核定銀行資本實(shí)力時(shí)應(yīng)從核心資本中扣除商譽(yù)；從核心資本與附屬資本之和中扣除對不合並報(bào)表的附屬銀行和財(cái)務(wù)附屬公司的投資，扣除對其他銀行和金融機(jī)構(gòu)資本部分的投資。4.2商業(yè)銀行資本充足度

4.2.1資本充足度的涵義商業(yè)銀行資本充足度包括數(shù)量充足與結(jié)構(gòu)合理兩個(gè)方面的內(nèi)容。數(shù)量充足是指銀行資本數(shù)量必須超過金融管理當(dāng)局所規(guī)定的能夠保障正常營業(yè)並足以維持充分信譽(yù)的最低限度。資本結(jié)構(gòu)的合理性指各種資本在資本總額中佔(zhàn)有合理的比重，以盡可能降低商業(yè)銀行的經(jīng)營成本與經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，增強(qiáng)經(jīng)營管理與進(jìn)一步籌資的靈活性。資本結(jié)構(gòu)還受銀行經(jīng)營情況變動的影響。貸款需求和存款供給是否充足會大大影響資本結(jié)構(gòu)。4.2.2資本充足度的測定

《巴塞爾協(xié)議》對國際銀行業(yè)的統(tǒng)一資本要求包括：1．核心資本（一級資本）與風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)總額的比率不得低於4%，即：核心資本比率=核心資本/風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)總額×100%≥4%

風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)總額=∑資產(chǎn)×風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重2．總資本（一級資本與二級資本之和）與風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)總資產(chǎn)的比率不得低於8%，其中二級資本不得超過一級資本的100%，即：資本充足比率=總資本/（表內(nèi)風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)總額+表外風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)總額）×100%≥8%

從測算公式或以看出，風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重占了一個(gè)很重要的位置，不同的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重可能使銀行在資本、資產(chǎn)總額相同的條件下，其比率不同。對此《巴塞爾協(xié)議》對銀行資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)、表外的不同資產(chǎn)作了權(quán)重的規(guī)定。當(dāng)要計(jì)算一家銀行的資本充足率時(shí)，就要按照協(xié)議規(guī)定的資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)係數(shù)乘以銀行資產(chǎn)負(fù)債的表內(nèi)項(xiàng)目和表外項(xiàng)目。對於表內(nèi)項(xiàng)目，以其帳面價(jià)值直接乘以對應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)即可；對於表外項(xiàng)目，則要根據(jù)《巴塞爾協(xié)議》規(guī)定的信用轉(zhuǎn)換係數(shù)，首先將其轉(zhuǎn)換為對等數(shù)量的貸款額度，然後再乘以相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)。一家銀行的資本規(guī)模為100萬元人民幣，總資產(chǎn)為1500萬元人民幣，該行的資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)和表外項(xiàng)目

資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)項(xiàng)目

現(xiàn)金

75短期政府債券

300國內(nèi)銀行存款

75家庭住宅抵押貸款

75

企業(yè)貸款

975資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)總資產(chǎn)

1500

用來支持政府發(fā)行債券的備用信用證

150

對企業(yè)的長期信貸承諾300

表外項(xiàng)目加總

4501）首先計(jì)算表外項(xiàng)目的信用對等額，將表外項(xiàng)目轉(zhuǎn)變?yōu)閷Φ葦?shù)量的銀行貸款，以衡量銀行的風(fēng)險(xiǎn)。

表外項(xiàng)目

帳面價(jià)值

轉(zhuǎn)換係數(shù)

對等信貸額銀行提供的備用信用證

150×1.00=150

對企業(yè)的長期信貸承諾300×0.5=1502）然後將表內(nèi)資產(chǎn)和表外項(xiàng)目對等信貸額乘以相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)，結(jié)果如下：風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為0%類現(xiàn)金75

短期政府債券300風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為20%類

國內(nèi)銀行存款

75備用信用證的信用對等額

150風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為50%類

家庭住宅抵押貸款

75風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為100%類

對企業(yè)的貸款

975

對企業(yè)的長期信貸承諾對等額

150

銀行風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)總資產(chǎn)=（75+300）×0+（75+150）×0.2+75×0.5+(975+150)×1=1207.53)該銀行的資本充足率=總資本/風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)總資產(chǎn)

=100/1207.5=8.28%

該銀行的資本充足比率已達(dá)到《巴塞爾協(xié)議》規(guī)定的8%的要求。

資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重

0%(a)現(xiàn)金①(b)以一國貨幣計(jì)價(jià)並以該貨幣融資的、對中央政府和中央銀行的債權(quán)(c)對經(jīng)合組織②中央政府和中央銀行的其他債權(quán)(d)以經(jīng)合組織中央政府證券③作為抵押或由經(jīng)合組織中央政府擔(dān)保④的債權(quán)0%、10%、20%或50%（由各國自行決定）（e）對國內(nèi)公共部門（不包括中央政府）的債權(quán)和由此類機(jī)構(gòu)擔(dān)?；蛞源祟悪C(jī)構(gòu)所發(fā)證券作為抵押的貸款④20%(a)對多邊開發(fā)銀行（國際復(fù)興開發(fā)銀行、泛美開發(fā)銀行、亞洲開發(fā)銀行、非洲開發(fā)銀行、歐洲投資銀行）⑤的債權(quán)，以及由這類銀行提供擔(dān)?；蛞赃@類銀行所發(fā)債券作為抵押的債權(quán)④(b)對經(jīng)合組織國家註冊銀行的債權(quán)，以及由經(jīng)合組織國家註冊銀行提供擔(dān)保的貸款(c)對經(jīng)合組織以外國家註冊銀行剩餘期限在1年期內(nèi)的債權(quán)和由經(jīng)合組織以外國家註冊的銀行提供擔(dān)保的、剩餘期限在1年之內(nèi)的貸款(d)對非本國的經(jīng)合組織國家公共機(jī)構(gòu)（不包括中央政府）的債權(quán)，以及由這些機(jī)構(gòu)提供擔(dān)?；蛞云渌l(fā)證券作為抵押的貸款④(e)托收現(xiàn)金

50%（a）完全由借款人使用或以出租房屋為抵押的貸款

100%(a)對私人部門的債權(quán)(b)對在經(jīng)合組織國家之外註冊銀行的債權(quán)，剩餘期限在1年以上(c)對經(jīng)合組織以外中央政府的債權(quán)（以本國貨幣計(jì)價(jià)和融資的除外）(d)對公共部門所屬的商業(yè)公司的債權(quán)(e)辦公樓、廠房設(shè)備和其他固定資產(chǎn)(f)不動產(chǎn)和其他投資（包括未並表的對其他公司的投資）(g)由其他銀行發(fā)行的資本工具（從資本中扣除的除外）(h)所有其他資產(chǎn)

資產(chǎn)負(fù)債表外項(xiàng)目的信用轉(zhuǎn)換係數(shù)

轉(zhuǎn)換係數(shù)為100%的表外業(yè)務(wù)

1．直接信用替代（對一般債務(wù)的擔(dān)保，包括對貸款和債券起擔(dān)保作用的備用信用證）

2．銀行承兌業(yè)務(wù)及其參與的直接信用替代（也就是備用信用證）

3．回購協(xié)議（saleandrepurchaseagreement）和有追索權(quán)的資產(chǎn)出售，該資產(chǎn)出售並沒有包括在資產(chǎn)負(fù)債表中

4．購買資產(chǎn)的遠(yuǎn)期性協(xié)議（forwardagreements轉(zhuǎn)換係數(shù)為50%的表外業(yè)務(wù)

1．與某些交易相關(guān)的或有業(yè)務(wù)（contingencies）（即投標(biāo)保證金、履約保證金、擔(dān)保書和與特殊業(yè)務(wù)相關(guān)的備用信用證）

2．未被使用的初始期限在1年以上的承諾，包括證券承銷承諾和商業(yè)貸款限額承諾

3．迴圈證券承銷服務(wù)（RUFs）和票據(jù)發(fā)行服務(wù)（NIFs）

轉(zhuǎn)換係數(shù)為20%的表外業(yè)務(wù)

1．商業(yè)信用證

2.有自行償付能力的與貿(mào)易有關(guān)的或有專案轉(zhuǎn)換係數(shù)為0的表外業(yè)務(wù)

1．未被使用的期限在1年或1年以下的，可以在任何時(shí)候無條件取消承諾

4.3《巴塞爾協(xié)議》的新發(fā)展4.3.1《巴塞爾協(xié)議》的積極作用及主要不足

1988年協(xié)議公佈實(shí)施後為眾多國家廣泛採用，成為評估銀行經(jīng)營狀況的重要指標(biāo)，發(fā)揮了積極作用。實(shí)踐證明，風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)法對銀行持有的流動性高、低風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)無負(fù)面影響，而且將表外業(yè)務(wù)也納入到資本監(jiān)管體系之中，有助於銀行間的穩(wěn)健經(jīng)營和公平競爭。但是1988年協(xié)議也存在不足，主要表現(xiàn)在：1．僅涉及信用風(fēng)險(xiǎn)和市場風(fēng)險(xiǎn)，對市場風(fēng)險(xiǎn)的規(guī)定過於籠統(tǒng)（直到1996年才將對市場風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管納入到資本充足率的框架下），尤其是對銀行帳面資產(chǎn)的利率風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、流動性風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)以及名譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)等非信用風(fēng)險(xiǎn)，或語焉不詳，或缺乏可操作性，有的甚至並無提及。2．粗線條的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重不能精確地把資本與銀行面臨的風(fēng)險(xiǎn)密切結(jié)合在一起，未能從監(jiān)管上為銀行改善自己的風(fēng)險(xiǎn)管理水準(zhǔn)提供激勵(lì)。3．在計(jì)算資本充足率時(shí)，確認(rèn)資產(chǎn)（包括對政府、銀行、企業(yè)的債權(quán)）風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重的大小主要依據(jù)債務(wù)人所在國是否為經(jīng)合組織成員國，成員國的主權(quán)風(fēng)險(xiǎn)為零，而非經(jīng)合組織成員國的主權(quán)風(fēng)險(xiǎn)為20%。OECD與非OCED的劃分標(biāo)準(zhǔn)帶有明顯的“國別歧視”。4．對所有企業(yè)，無論其信用如何，風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重均為100%。5．原則上僅適用於十國集團(tuán)的國際性大銀行。6．經(jīng)濟(jì)資本和監(jiān)管資本不一致，導(dǎo)致銀行通過資產(chǎn)證券化進(jìn)行監(jiān)管資本套利。

4.3.22001年新資本協(xié)議草案的內(nèi)容

1月16日新協(xié)議草案主要介紹了修改協(xié)議的原因以及與1988年協(xié)議相比的主要變化，全文由主文件（詳細(xì)介紹新協(xié)議的內(nèi)容及結(jié)構(gòu)）及七個(gè)輔助性檔（分別為信用風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)準(zhǔn)法、信用風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部評級法、資產(chǎn)證券化、操作風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)管理和監(jiān)管原則、監(jiān)管部門的監(jiān)督檢查、市場約束）組成。草案除了對監(jiān)管框架三大支柱的內(nèi)涵進(jìn)行了詳細(xì)的補(bǔ)充說明外，再次強(qiáng)調(diào)三大支柱的平衡對監(jiān)管商業(yè)銀行面臨的信用風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)至關(guān)重要，表明三大支柱互為一體協(xié)調(diào)發(fā)展才能達(dá)到提高銀行風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量與管理水準(zhǔn)的目的。為了保持資本品質(zhì)，避免銀行集團(tuán)內(nèi)部的雙重杠桿作用，新協(xié)議的適用範(fàn)圍將在全面並表基礎(chǔ)上擴(kuò)大到以銀行業(yè)務(wù)為主的銀行集團(tuán)的持股公司。

新協(xié)議還考慮了銀行業(yè)的進(jìn)步和業(yè)內(nèi)對1988年協(xié)議的批評意見，明確提出五大目標(biāo)，即把評估資本充足率的工作與銀行面對的主要風(fēng)險(xiǎn)更緊密的聯(lián)繫在一起，促進(jìn)安全穩(wěn)健性；在充分強(qiáng)調(diào)銀行自己的內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)評估體系的基礎(chǔ)上，促進(jìn)公平競爭；激勵(lì)銀行提高風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量與管理水準(zhǔn)；資本反映銀行頭寸和業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)度；重點(diǎn)放在國際活躍銀行，基本原則適用於所有銀行。

新資本協(xié)議結(jié)構(gòu)

新協(xié)議草案的改善之處具體表現(xiàn)為：1.使資本水準(zhǔn)更真實(shí)的反映銀行面對的風(fēng)險(xiǎn)。2.使資本水準(zhǔn)更全面的反映銀行面對的風(fēng)險(xiǎn)。3.區(qū)分監(jiān)管資本和經(jīng)濟(jì)資本。4.強(qiáng)調(diào)激勵(lì)商業(yè)銀行改善內(nèi)部控制。5.監(jiān)管當(dāng)局的評估和及時(shí)干預(yù)。

思考與練習(xí)：

1．簡述商業(yè)銀行資本的功能。

2．簡述商業(yè)銀行資本的構(gòu)成。

3．簡述資本充足度的涵義。

4．風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)如何計(jì)算？

5.簡述新資本協(xié)議草案的基本內(nèi)容。第5章商業(yè)銀行資本的管理學(xué)習(xí)目標(biāo)：

商業(yè)銀行資本管理是資產(chǎn)負(fù)債管理的重要基礎(chǔ)。銀行必須在法律允許的範(fàn)圍內(nèi)，綜合考慮各種資本供給管道的可能性及其成本，解決資本的供給問題。通過本章學(xué)習(xí)，要求掌握商業(yè)銀行資本籌集的方法與資本支持資產(chǎn)模型，並瞭解我國商業(yè)銀行的資本現(xiàn)狀及如何提高我國商業(yè)銀行的資本充足率。

5.1商業(yè)銀行內(nèi)源資本的管理5.1.1商業(yè)銀行資本的內(nèi)部籌集商業(yè)銀行資本的內(nèi)部籌集一般採取增加各種準(zhǔn)備金和收益留存的方法。1．增加各種準(zhǔn)備金。由於各國金融監(jiān)管當(dāng)局對商業(yè)銀行準(zhǔn)備金的提取往往有上限的規(guī)定，有的國家還規(guī)定準(zhǔn)備金僅能打折後計(jì)入資本總額，同時(shí)提取過多的準(zhǔn)備金會影響商業(yè)銀行的利潤總額。2．收益留存。商業(yè)銀行的稅後利潤在支付優(yōu)先股股息後，便在留存盈餘和普通股之間進(jìn)行分配。這樣，留存盈餘與股東股息就有一種相互制約、互相影響的關(guān)係。在稅後利潤一定的情況下，保留多少的盈餘實(shí)際上是商業(yè)銀行分紅政策的選擇問題。銀行在股利分配中常常採用以下兩種政策：1）剩餘股利政策。就是在有好的投資機(jī)會時(shí)，根據(jù)一定的目標(biāo)資本結(jié)構(gòu)，測算出投資所需的權(quán)益資本，先從盈餘中留用，然後將剩餘的盈餘作為股利分配。這種股利政策可以形成較為理想的資本結(jié)構(gòu)，可使綜合成本最低。

2）固定股利支付率政策。這是指銀行制定一個(gè)股利占盈餘的比例，長期按此比例支付股利。它隨著銀行經(jīng)營狀況的變化而變化，也有利於銀行的經(jīng)營管理者對股本的需要量進(jìn)行預(yù)測。事實(shí)上，銀行的管理層在確定股利分配政策時(shí)，更應(yīng)注重保持一個(gè)穩(wěn)定的股利分配方案。

5.1.2銀行資本內(nèi)部籌集的評價(jià)

銀行資本內(nèi)部籌集的優(yōu)點(diǎn)在於：1）不必依靠公開市場籌集資金，可免去發(fā)行成本，因而成本較低；2）不會使股東控制權(quán)削弱，避免了股東所有權(quán)的稀釋和所持有股票的每股收益的稀釋（如果銀行出售新股票，新股東將與老股東分享未來收益）。銀行資本內(nèi)部籌集的缺點(diǎn)在於，其籌集資本的數(shù)量在很大程度上受到銀行本身的限制：1）政府當(dāng)局對銀行適度資本金規(guī)模的限制。2）銀行所能獲得的淨(jìng)利潤規(guī)模的限制。3）要受銀行股利分配政策的影響。5.1.3內(nèi)源資本支持資產(chǎn)增長模型

由銀行內(nèi)源資本所支持的銀行資產(chǎn)年增長率稱為持續(xù)增長率。美國經(jīng)濟(jì)學(xué)家戴維·貝勒於1987年提出了銀行資產(chǎn)持續(xù)增長模型。銀行資產(chǎn)的持續(xù)增長率為：

SG1=（TA1-TA0）/TA0=△TA/TA0式中，SG為銀行資產(chǎn)增長率；TA為銀行總資產(chǎn)；△TA為銀行資產(chǎn)的增加額。

又SG1=△TA/TA0=△EC/EC0式中△EC為銀行股本增加額。

SG1=（EC1-EC0）/EC0

={[EC0+ROA（1-DR）TA1]-EC0}/EC0=ROA（1-DR）TA1/EC0

=ROA（1-DR）/[EC1-ROA（1-DR）TA1]/TA1=ROA（1-DR）/[(EC1/TA1)-ROA（1-DR）]上述公式表示了銀行資產(chǎn)持續(xù)增長與銀行資產(chǎn)收益率（ROA）、銀行紅利分配比例（DR）和資本比率（EC1/TA1）之間的數(shù)量關(guān)係。當(dāng)其中的三個(gè)變數(shù)確定後，其餘的一個(gè)變數(shù)就可以由公式獲得它們確切的值。

當(dāng)銀行資產(chǎn)增長率、資本比率和紅利分配比率已知時(shí)，可以計(jì)算出所需的銀行資產(chǎn)收益率為：

ROA=[（EC1/TA1）SG1]/（1+SG1）（1-DR）當(dāng)銀行資產(chǎn)增長率和收益率、資本比例一定時(shí)，銀行的紅利分配比率為：

DR=1-[（EC1/TA1）SG1]/ROA（1+SG1）當(dāng)資產(chǎn)收益率、紅利分配比例和資產(chǎn)增長率一定時(shí)，資本比例為：

EC1/TA1=ROA（1-DR）/SG1+ROA（1-DR）還可以將外源資本的因素也考慮在內(nèi)，公式可以寫為：

SG1=[ROA（1-DR）+△EK/TA1]/[（EC1/TA1）-ROA（1-DR）]

式中，△EK為外源資本增加額。例如，假設(shè)某銀行的資產(chǎn)總額為100億元，原有資本金為4億元，紅利分配比例為40%，未分配利潤為4億元，資本比率為8%。當(dāng)資產(chǎn)增長率為8%時(shí)，其他條件不變，需要多高的資產(chǎn)收益率？

ROA=[（EC1/TA1）SG1]/（1+SG1）（1-DR）=0.99%當(dāng)資產(chǎn)收益率為0.99%，資本比率不變，實(shí)現(xiàn)12%的資產(chǎn)增長需要多高的紅利分配比例？DR=1-[（EC1/TA1）SG1]/ROA（1+SG1）

=13.42%當(dāng)資產(chǎn)收益率不變，紅利分配比例不變，資本比例不變時(shí)，支持12%的資產(chǎn)增長所需外源資本的數(shù)量是多少？將上述數(shù)據(jù)代入

SG1=[ROA(1-DR)+△EK/TA1]/[（EC1/TA1）-ROA(1-DR)]中可得△EK=0.33（億元）

5.2商業(yè)銀行外源資本的管理

商業(yè)銀行資本的外部籌集可採用發(fā)行普通股、發(fā)行優(yōu)先股、發(fā)行資本票據(jù)和債券以及股票與債券互換的辦法。1．發(fā)行普通股

普通股是商業(yè)銀行資本的基本形式，他是一種主權(quán)證明。這種權(quán)利主要體現(xiàn)在三個(gè)方面：一是普通股股東對銀行擁有經(jīng)營決策權(quán)；二是對銀行的利潤和資產(chǎn)有分享權(quán)；三是在銀行增發(fā)普通股時(shí)，享有新股認(rèn)購權(quán)。

以普通股籌集資本的優(yōu)點(diǎn)在於：1）由於普通股的收益隨銀行經(jīng)營狀況而變，而不是事先規(guī)定的，因此，銀行有較大的靈活性；2）由於普通股股金是不需要償還的，是銀行可以長期使用的資金，這種資金的穩(wěn)定性，要比通過其他管道籌集的資金高得多；3）對股東來講，擁有普通股既可以控制銀行又可參與分紅，而且在通貨膨脹期間投資不易貶值，這對投資者會產(chǎn)生吸引力，從而也有利於銀行籌集資本。商業(yè)銀行通過發(fā)行普通股籌資有以下缺點(diǎn)：1）發(fā)行成本高。

2）會削弱原股東對銀行的控制權(quán)。

3）會影響股票的收益。

4）如果市場利率比較低，通過債務(wù)方式進(jìn)行融資的成本較低，此時(shí)，發(fā)行新股會降低銀行的預(yù)期收益，這樣將使普通股股東的收益降低。

2．發(fā)行優(yōu)先股優(yōu)先股是指在收益和剩餘財(cái)產(chǎn)分配上優(yōu)先於普通股的股票。優(yōu)先股股東一般可以按事先約定的條件取得固定利率的股息，但優(yōu)先股股東沒有投票決策權(quán)和選舉權(quán)。優(yōu)先股可分為永久不償還優(yōu)先股和有期限優(yōu)先股；可積累股息優(yōu)先股（上年未分配股息轉(zhuǎn)到下一年一併分配）和不積累股息優(yōu)先股；可轉(zhuǎn)換為普通股的優(yōu)先股和不可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股。

商業(yè)銀行以優(yōu)先股形式籌集資本，有以下優(yōu)點(diǎn)：1）不削弱普通股股東的控制權(quán)；2）由於只按固定的比率向優(yōu)先股支付股息，商業(yè)銀行不必向其支付紅利，優(yōu)先股的融資成本是事先確定的；3）在一般情況下，商業(yè)銀行運(yùn)用資金獲利的能力要高於優(yōu)先股的股息率，因此，發(fā)行優(yōu)先股會給商業(yè)銀行帶來更多的利潤，銀行財(cái)務(wù)杠桿的效力會得到增強(qiáng)。商業(yè)銀行以優(yōu)先股形式籌集資本有以下缺點(diǎn)：1）較一般負(fù)債成本較高；2）沒有稅收的優(yōu)惠。3．發(fā)行資本票據(jù)和債券債務(wù)資本是70年代起被西方發(fā)達(dá)國家的銀行廣泛使用的一種外源資本。這種債務(wù)資本所有者的求償權(quán)排在各類銀行存款所有者之後，並且其原始期限較長。債務(wù)資本通常有資本票據(jù)和債券兩類。資本票據(jù)是一種以固定利率計(jì)息的小面額證券，該證券的期限為7—15年不等。它可以在金融市場上出售，也可向銀行的客戶推銷。債券的形式較多，通常而言，銀行債券性資本包括可轉(zhuǎn)換後期償付債券、浮動利率後期償付債券、選擇性利率後期償付債券等等。發(fā)行資本票據(jù)和債券籌資的優(yōu)點(diǎn)在於：1）由於債務(wù)的利息可以從銀行稅前收益中支出，而不必繳納所得稅，因此，儘管長期債務(wù)的利息看上去比發(fā)行股票的成本高，但考慮稅收因素後，長期債務(wù)反而更便宜；2）在通過投資銀行發(fā)行股票或債券時(shí)，通常發(fā)行股票的成本要比發(fā)行債券的成本高一些；3）雖然在西方的商業(yè)銀行管理中，一般存款要繳存一定比率的準(zhǔn)備金，但商業(yè)銀行通過發(fā)行資本票據(jù)和債券吸收到資金，不必繳存準(zhǔn)備金，這實(shí)際上增加了商業(yè)銀行可以運(yùn)用的資金量，也就降低了商業(yè)銀行的融資成本；4）發(fā)行資本票據(jù)和債券可以強(qiáng)化財(cái)務(wù)杠桿效應(yīng)。通過發(fā)行資本票據(jù)和債券籌集資本，也有它的缺點(diǎn)：1）債務(wù)資本不是永久性資本，它有一定的期限，因此，在債務(wù)資本將要到期時(shí)，必然要影響商業(yè)銀行對這一資本的利用效率。

2）債務(wù)資本不同於股東權(quán)益，它對增強(qiáng)公眾信心的能力不如權(quán)益資本，抵禦風(fēng)險(xiǎn)的能力自然也不如權(quán)益資本，因此，在銀行資本的計(jì)量中，核心資本自然不包括資本票據(jù)和債券。5.3我國商業(yè)銀行的資本現(xiàn)狀分析

5.3.1我國商業(yè)銀行的資本構(gòu)成分析根據(jù)《巴塞爾協(xié)議》的要求，針對我國商業(yè)銀行體系的基本情況，1997年中國人民銀行對我國商業(yè)銀行的資本構(gòu)成做了如下規(guī)定：1．核心資本包括：1）實(shí)收資本；2）資本公積；3）盈餘公積；4）未分配利潤。2．附屬資本包括：1）貸款呆賬準(zhǔn)備金；2）壞賬準(zhǔn)備；3）投資風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金；4）5年（包括5年）以上的長期債券。3．應(yīng)從資本總額中扣除的專案包括：

1）在其他銀行資本中的投資；

2）已在非銀行金融機(jī)構(gòu)資本中的投資；

3）已對工商企業(yè)的參股投資；

4）已對非自用不動產(chǎn)的投資；

5）呆賬損失尚未沖減的部分。從中國人民銀行對我國商業(yè)銀行資本構(gòu)成的規(guī)定看，基本上與《巴塞爾協(xié)議》的要求相一致。但現(xiàn)實(shí)中，我國商業(yè)銀行的資本構(gòu)成極為單一。

5.3.2我國商業(yè)銀行的資本充足狀況分析

為了提高我國商業(yè)銀行的資本充足比率，近年來我國政府已經(jīng)採取了若干重大的改革和政策措施：1．1997年調(diào)低了國有商業(yè)銀行的所得稅稅率，從55%的所得稅外加7%的調(diào)節(jié)稅下調(diào)至一般工商業(yè)的33%的稅率，從而提高了國有商業(yè)銀行自我積累一部分資本金的能力。2．1998年國家財(cái)政向工、農(nóng)、中、建四家國有商業(yè)銀行補(bǔ)充了2700億元資本金，使國有商業(yè)銀行的資本充足率有了顯著提高。3．1999年4月國家決定成立信達(dá)資產(chǎn)管理公司，同年10月又成立了華融、長城、東方三家資產(chǎn)管理公司，由它們接收相當(dāng)一部分由於政策性貸款及在轉(zhuǎn)軌期間所形成的不良資產(chǎn)，使國有商業(yè)銀行減輕了核銷和準(zhǔn)備核銷不良資產(chǎn)的資本負(fù)擔(dān)。4．對一些股份制商業(yè)銀行則通過批準(zhǔn)其增資擴(kuò)股，符合條件的批準(zhǔn)其上市，通過資本市場集資，擴(kuò)充資本金。

採取了上述舉措後，我國商業(yè)銀行的資本充足比率有所提高。但是國有商業(yè)銀行由於資產(chǎn)擴(kuò)張速度快而效益欠佳甚至虧損，幾乎不可能用經(jīng)營利潤來補(bǔ)充資本金，大量的呆賬核銷更是侵蝕了其資本金的基礎(chǔ)，從而使資本充足率又出現(xiàn)持續(xù)下降的的趨勢。更何況新資本協(xié)議對資本充足率提出了更高的要求。而資本充足率過低關(guān)係到我國商業(yè)銀行未來市場份額、國際信用評級、融資成本等諸多問題。所以我國商業(yè)銀行資本金不足問題已十分嚴(yán)峻。

5.3.3提高我國商業(yè)銀行資本充足比率的措施

從計(jì)算資本充足比率的公式看，提高商業(yè)銀行的資本充足率主要應(yīng)從兩個(gè)方面著手：一是增加分子；二是減少分母。1．分子策略：增加核心資本和附屬資本以提高資本金總額

1）增加核心資本（1）財(cái)政注資財(cái)政注資是由國有商業(yè)銀行國有獨(dú)資的性質(zhì)決定的，即國家財(cái)政從每年的財(cái)政預(yù)算中切塊或選擇發(fā)行特別國債的方式向國有商業(yè)銀行注資。

（2）利潤留成利潤留成即從利潤中留存積累，通過法定程式轉(zhuǎn)增資本金。但是這必須以商業(yè)銀行擁有較高的利潤為前提。

（3）從股票市場募集資本金在經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)的國家和地區(qū)，上市融資是商業(yè)銀行擴(kuò)大資本規(guī)模的基本途徑。（4）營業(yè)稅返注除了直接注資外，政府還有一種間接注資方式，即營業(yè)稅返還。目前看來，我國商業(yè)銀行承擔(dān)著較高的稅賦。因此有必要降低商業(yè)銀行的營業(yè)稅及附加。

2）增加附屬資本從我國商業(yè)銀行的資本構(gòu)成可以看出，國有商業(yè)銀行的附屬資本在銀行資本金中的比重極低，因此通過增加附屬資本來提高資本充足比率操作空間應(yīng)該很大：（1）增提準(zhǔn)備金準(zhǔn)備金分為普通準(zhǔn)備金和特殊準(zhǔn)備金，普通準(zhǔn)備金是用於防備目前尚不能確定的損失的；特殊準(zhǔn)備金是用於彌補(bǔ)某類特別資產(chǎn)或已知負(fù)債所遭受的確定損失的。

（2）發(fā)行長期金融債券從國際銀行業(yè)的發(fā)展趨勢和我國現(xiàn)實(shí)情況分析，目前通過發(fā)行長期次級金融債券補(bǔ)充國有商業(yè)銀行附屬資本是提高資本充足率的可行途徑之一，它不僅可以增加商業(yè)銀行的資本金，提高資本充足率，還能夠促使其增強(qiáng)資本金管理的主動性和靈活性。①國外商業(yè)銀行發(fā)行長期次級金融債券的情況

90年代以來，越來越多的國際大銀行發(fā)行長期次級金融債券的方式充實(shí)資本金，提高次級債務(wù)在銀行資本中所占的比重。②發(fā)行長期次級金融債券補(bǔ)充國有銀行資本金的可行性借鑒西方國家的做法，結(jié)合我國實(shí)際，我們可以從供給、需求和規(guī)模來分析發(fā)行長期次級金融債券的可行性。首先，從債券市場的供給分析，目前，我國債券市場品種單一，金融資產(chǎn)投資管道較少。發(fā)行長期次級金融債券，可以豐富債券品種，增加投資管道，進(jìn)一步活躍債券市場。其次，從債券市場的需求分析，債券本身收益比較穩(wěn)定，安全性高，投資者的投資意願較強(qiáng)。

最後，從債券市場的規(guī)模分析，目前債券市場發(fā)行總規(guī)模不大，發(fā)行長期金融債券，市場容量應(yīng)該在可承受範(fàn)圍。

從國際銀行業(yè)的發(fā)展趨勢和我國現(xiàn)實(shí)情況分析，目前通過發(fā)行長期次級金融債券補(bǔ)充國有商業(yè)銀行附屬資本是提高資本充足率的可行途徑之一，它不僅可以增加商業(yè)銀行的資本金，提高資本充足率，還能夠促使其增強(qiáng)資本金管理的主動性和靈活性。

２．分母策略：降低風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的規(guī)模

降低風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)主要兩種途徑，一種是調(diào)整資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)分佈結(jié)構(gòu)；一種是從整體上提高資產(chǎn)品質(zhì)，降低貸款的不良比率。

1）調(diào)整資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)分佈結(jié)構(gòu)

由於目前國內(nèi)銀行業(yè)實(shí)行的是銀行、保險(xiǎn)、證券分業(yè)經(jīng)營分業(yè)管理的架構(gòu)，而且境內(nèi)資本市場上可以運(yùn)用的資本工具又非常有限，因此國內(nèi)商業(yè)銀行的資產(chǎn)投向比較單一。首先表現(xiàn)在信貸資產(chǎn)占總資產(chǎn)的比重較高，另外，為提高資本充足率，許多銀行採取了信貸資產(chǎn)證券化的形式，信貸資產(chǎn)從表內(nèi)轉(zhuǎn)到表外，以達(dá)到降低風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的目的。

國內(nèi)外銀行總資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)承載水準(zhǔn)比較表

資本充足率

總資產(chǎn)

貸款占總資產(chǎn)之比

不良貸款率%四國有商業(yè)銀行平均<81185833055.0≈25香港匯豐銀行13.2176197037.05.2花旗銀行11.2390221041.01.9德意志銀行12.6094003340.01.4渣打銀行14.0010228051.04.8美洲銀行11.5626015961.01.02）降低資產(chǎn)的不良率大量的不良貸款是導(dǎo)致國有商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)較大的另一個(gè)重要因素。不良貸款不僅使風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)增大，同時(shí)作為資本扣減項(xiàng)的呆賬貸款，對資本充足率的影響更是舉足輕重。大量呆賬貸款的存在使種種增加資本的努力蒼白無力，可以說大量的不良貸款是影響我國商業(yè)銀行資本充足率提高的根源。

需要指出的是資產(chǎn)內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)結(jié)構(gòu)的調(diào)整對資本充足率的影響只是一個(gè)漸進(jìn)的過程，並且跟外部政策，有很大的關(guān)係。如何處理好風(fēng)險(xiǎn)和贏利的關(guān)係，是衡量商業(yè)銀行經(jīng)營管理水準(zhǔn)高低的尺規(guī)。

思考與練習(xí)：1．商業(yè)銀行籌集資本的途徑有哪些？2．簡述內(nèi)源資本支持資產(chǎn)增長模型。3．簡述我國商業(yè)銀行資本構(gòu)成的特點(diǎn)4．論述如何提高我國商業(yè)銀行的資本充足比率？

第7章借入負(fù)債的管理學(xué)習(xí)目標(biāo)

對銀行來說，借入負(fù)債相對於存款負(fù)債，具有較大的流動性、靈活性和穩(wěn)定性，因此自20世紀(jì)60年代以來，借入負(fù)債的比重不斷上升，逐漸成為各國商業(yè)銀行重要的資金來源。本章將商業(yè)銀行的借入負(fù)債按期限劃分為短期借入負(fù)債與長期借入負(fù)債，分別予以介紹。通過本章的學(xué)習(xí)，要求掌握短期借入負(fù)債和長期借入負(fù)債的種類，並瞭解它們的經(jīng)營要點(diǎn)。7.1短期借入負(fù)債的管理

7.1.1短期借入負(fù)債的主要來源1．同業(yè)借款同業(yè)借款是指金融機(jī)構(gòu)之間的短期資金融通活動，主要有銀行同業(yè)拆借、轉(zhuǎn)貼現(xiàn)和轉(zhuǎn)抵押。1）同業(yè)拆借同業(yè)拆借，即銀行相互之間的短期借款，主要用於臨時(shí)性調(diào)劑資金頭寸的需要，支持商業(yè)銀行日常性的資金周轉(zhuǎn)。由於同業(yè)拆借是通過商業(yè)銀行在中央銀行的存款帳戶進(jìn)行的，實(shí)際上是超額準(zhǔn)備金的調(diào)劑，因此又稱中央銀行基金，在美國則稱之為聯(lián)邦基金。

銀行在日常的經(jīng)營中有時(shí)會有暫時(shí)的資金閒置，有時(shí)又會發(fā)生臨時(shí)性的資金不足，同業(yè)拆借資金市場恰好滿足了資金供求雙方的需要：臨時(shí)發(fā)生流動性不足的銀行通過同業(yè)拆借獲取資金；而臨時(shí)有資金閒置的銀行通過拆借方式使資金得以運(yùn)用。同業(yè)拆借的利率一般是由拆出行和拆入行共同協(xié)商確定的。它的利率一般是以高於存款利率、低於短期借款利率為限，否則拆借盈虧就不能保本。通常情況下，拆借利率應(yīng)略低於中央銀行的再貼現(xiàn)率。在同業(yè)拆借市場上，拆借方式主要有隔夜拆借和定期拆借兩種。前者是指拆借資金必須在次日償還，一般不需要抵押；後者指拆借時(shí)間較長，可以十幾天、幾星期，甚至幾個(gè)月，一般有書面協(xié)議。

目前我國同業(yè)拆借市場有著不同於西方的特點(diǎn)：

（1）發(fā)達(dá)國家的同業(yè)拆借市場是無形市場，而我國的則為有形市場。（2）發(fā)達(dá)國家的同業(yè)拆借多為幾天以內(nèi)的頭寸市場，而我國同業(yè)拆借市場由1—7天的頭寸市場和期限為120天以內(nèi)的借貸市場組成。商業(yè)銀行要嚴(yán)格控制拆借額度，必須要依自身的承受能力來確定拆借額度。拆出資金應(yīng)以不影響存款的正常提取和轉(zhuǎn)賬為限，拆入資金必須應(yīng)以自身短期內(nèi)的還債能力為度。

2）轉(zhuǎn)貼現(xiàn)

轉(zhuǎn)貼現(xiàn)借款是指商業(yè)銀行在資金緊張、周轉(zhuǎn)不暢的情況下，將已經(jīng)貼現(xiàn)、但仍未到期的票據(jù)，交給其他商業(yè)銀行或貼現(xiàn)機(jī)構(gòu)進(jìn)行轉(zhuǎn)貼現(xiàn)以取得借款的方法。它實(shí)際上是中央銀行以外的投資人在二級市場上進(jìn)行票據(jù)交易的行為。轉(zhuǎn)貼現(xiàn)的期限一般從貼現(xiàn)之日起到票據(jù)到期日止，按實(shí)際天數(shù)計(jì)算。轉(zhuǎn)貼現(xiàn)利率可由雙方議定，也可以貼現(xiàn)率為基礎(chǔ)參照再貼現(xiàn)率來確定。在我國，票據(jù)款項(xiàng)的回收一律向申請轉(zhuǎn)貼現(xiàn)的銀行收取，而不是向承兌人收取。

3）轉(zhuǎn)抵押借款

商業(yè)銀行在資金緊張，中央銀行控制很嚴(yán)，周轉(zhuǎn)不暢時(shí)，也可以通過抵押的方式，向其他同業(yè)銀行取得資金。作為抵押的資產(chǎn)，大部分是客戶的抵押資產(chǎn)（包括動產(chǎn)和不動產(chǎn)），銀行將其轉(zhuǎn)抵押給其他銀行。這種轉(zhuǎn)抵押的手續(xù)較為複雜，技術(shù)性也很強(qiáng)，需要嚴(yán)格的操作。此外，銀行業(yè)可將持有的票據(jù)、債券、股票等金融資產(chǎn)作為抵押品，向其他銀行取得借款。2．向中央銀行借款

當(dāng)商業(yè)銀行出現(xiàn)資金不足時(shí)，除了可以在金融市場上籌資外，還可以向中央銀行借款。商業(yè)銀行向中央銀行借款主要有兩種形式，一是再貸款，二是再貼現(xiàn)。再貸款是中央銀行向商業(yè)銀行的信用放款，也稱直接貸款；再貼現(xiàn)指經(jīng)營票據(jù)貼現(xiàn)業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行將其買入的未到期的貼現(xiàn)匯票向中央銀行再次申請貼現(xiàn)，也稱間接貸款。在市場經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)的國家中，由於商業(yè)票據(jù)和貼現(xiàn)業(yè)務(wù)廣泛流行，再貼現(xiàn)就成為其商業(yè)銀行向中央銀行借款的主要管道；而在商業(yè)信用不太發(fā)達(dá)，商業(yè)票據(jù)不太普及的國家，則主要採取再貸款的形式。

商業(yè)銀行向中央銀行借款並非隨心所欲。中央銀行通過調(diào)整再貼現(xiàn)的利率來調(diào)節(jié)商業(yè)銀行準(zhǔn)備金，以達(dá)到實(shí)施宏觀貨幣政策的目的。如果中央銀行調(diào)高再貼現(xiàn)率，則意味著中央銀行將實(shí)施緊縮的貨幣政策；相反，貼現(xiàn)率的降低則意味著貨幣政策的放鬆。因此，通過調(diào)節(jié)中央銀行的再貼現(xiàn)率，可以起到緊縮或放鬆銀根的作用。在一般情況下，商業(yè)銀行向中央銀行的借款只能用於調(diào)節(jié)頭寸，補(bǔ)充儲備不足和資產(chǎn)的應(yīng)急調(diào)整，而不能用於貸款和證券投資。

向中央銀行借款，一般情況下按期限劃分為：年度性借款、季節(jié)性借款和日拆性借款三種。1）年度性借款，用於解決商業(yè)銀行因經(jīng)濟(jì)合理增長而引起的年度性資金不足。其期限為1年，最長不超過2年。2）季度性借款，主要解決商業(yè)銀行資金先支後收或存款季節(jié)性下降、貸款季節(jié)性上升等因素引起的暫時(shí)資金不足，其期限為1個(gè)月，最長不超過4個(gè)月。3）日拆性借款，主要解決商業(yè)銀行因匯劃款項(xiàng)未達(dá)等因素造成的臨時(shí)性資金短缺，其期限為10天，最長不超過20天。

3．回購協(xié)議回購協(xié)議指商業(yè)銀行在出售證券等金融資產(chǎn)時(shí)簽訂協(xié)議，約定在一定期限後按約定價(jià)格購回所賣證券，以獲得即時(shí)可用資金的交易方式，實(shí)際上是一種用出售金融資產(chǎn)的形式取得短期資金的行為。通常，回購協(xié)議是隔夜回購，但也可以是較長時(shí)期。回購協(xié)議的操作通常是簽訂協(xié)議後，由商業(yè)銀行向購買方出售證券等金融資產(chǎn)以換取即時(shí)可用資金，協(xié)議期滿後，再以即時(shí)可用資金作相反交易。交易方式一般有兩種：一種是交易雙方同意按相同的價(jià)格出售和回購，回購時(shí)其金額為本金加雙方約定的利息金額；另一種是把回購價(jià)格定得高於原出售價(jià)格，其差額就是即時(shí)資金提供者的收益。4．其他短期借入負(fù)債的來源管道1）發(fā)行短期金融債券。商業(yè)銀行可以通過在金融市場上發(fā)行短期金融債券來籌資，其中大面額定期存單是其主要形式。大面額存單兼有活期存款流動性和定期存款盈利性的優(yōu)點(diǎn)，可以轉(zhuǎn)讓，具有較高的利率。2）歐洲貨幣市場。在歐洲貨幣市場上，可以不受利率管制，在稅收及存款方面的要求也較寬鬆，還可以逃避一些國家金融法規(guī)的管制。西方國家的商業(yè)銀行在歐洲貨幣市場上借入短期負(fù)債的方式，主要是通過吸引固定利率的定期存款；另外，商業(yè)銀行還可以在歐洲貨幣市場上出售商業(yè)銀行承兌匯票、銀行承兌票據(jù)等來籌集短期資金，或者直接向其他銀行借入短期款項(xiàng)。7.1.2短期借入負(fù)債的特徵和意義

1．短期借入負(fù)債的主要特徵

1）對時(shí)間和金額上的流動性需要非常明確。

2）對流動性的需要相對集中。

3）利率風(fēng)險(xiǎn)較高。

4）主要用於彌補(bǔ)短期頭寸的不足。

2．短期借入負(fù)債對商業(yè)銀行經(jīng)營的意義

1）短期借入負(fù)債為商業(yè)銀行提供了非存款資金來源。

2）短期借入負(fù)債是滿足商業(yè)銀行周轉(zhuǎn)金需要的重要手段。

3）短期借入負(fù)債提高了商業(yè)銀行的資金管理效率。

4）短期借入負(fù)債既擴(kuò)大了銀行的經(jīng)營規(guī)模，又加強(qiáng)了外部的聯(lián)繫和往來。