2024臺灣超高資產(chǎn)客群財(cái)富洞察報(bào)告

本報(bào)告《2024臺灣超高資產(chǎn)客群財(cái)富洞察報(bào)告》由中國信託商業(yè)銀行股份有限公司（CTBCBank）與波士頓顧問公司（BCG）共同研究撰寫，為臺灣首份深入探討資產(chǎn)淨(jìng)值新臺幣一億元以上之臺灣高資產(chǎn)客群、以及資產(chǎn)淨(jìng)值十億元以上之超高資產(chǎn)客群需求的報(bào)告，內(nèi)容亦涵蓋了境內(nèi)外多位金融領(lǐng)域?qū)＜引R心攜手給予的專業(yè)洞察意見。我們希望透過這份報(bào)告持續(xù)探索客戶需求，引領(lǐng)臺灣高資產(chǎn)客戶的財(cái)富管理服務(wù)加速轉(zhuǎn)型升級，提供客戶至臻至善的私人財(cái)富管理服務(wù)。綜觀本報(bào)告有三大發(fā)現(xiàn)：?格局演變，客戶洞察：臺灣個人財(cái)富成長強(qiáng)新臺幣243兆元。其中資產(chǎn)淨(jìng)值逾新臺幣一億複合成長率持續(xù)擴(kuò)大，為整體財(cái)富市場的重要增長來源。的中流砥柱。高資產(chǎn)客群持有資產(chǎn)類別多元、規(guī)模龐大，且同時涉及家族成員組成、資產(chǎn)來源、企業(yè)經(jīng)營方向、家族及企業(yè)傳承等多面向議題，其企業(yè)未來發(fā)展的走勢則攸關(guān)臺灣產(chǎn)業(yè)發(fā)展、就業(yè)與生計(jì)及社會安定。從理財(cái)目標(biāo)看，高資產(chǎn)客群對財(cái)富管理傳承的諧移轉(zhuǎn)」轉(zhuǎn)向關(guān)注「財(cái)富永續(xù)」。在範(fàn)疇上，三個面向，讓家族精神成為支撐家族永續(xù)的優(yōu)勢力量；在規(guī)劃上，由「個人資產(chǎn)延續(xù)」拓展為「家族世代共好」，透過專業(yè)機(jī)構(gòu)的協(xié)助，擬定符合世代需求的財(cái)富管理策略；在實(shí)踐引進(jìn)多方資源，設(shè)計(jì)架構(gòu)以符合各種客製化需求的財(cái)富管理方案。?順勢審時，基業(yè)長青：面對內(nèi)外環(huán)境劇烈變化，高資產(chǎn)客群通常深謀遠(yuǎn)慮，尤其地緣政治風(fēng)險(xiǎn)為其不可能忽視的長期存在因素，故而採取持續(xù)關(guān)注，進(jìn)而深入思考；此外，為確保基業(yè)長青，積極為家族與企業(yè)建立永續(xù)防火牆，朝兩個面向展開：對外採取「風(fēng)險(xiǎn)分散」，以跨資產(chǎn)類別、跨地區(qū)的配置，分散地緣政治、通貨膨脹等所帶來影響。在面對選擇適合的金融機(jī)構(gòu)時，會更尋求能針對其風(fēng)險(xiǎn)承受能力、流動性要求和投資風(fēng)格，量身打造的資產(chǎn)配置建議與獨(dú)家的投資管道，以分散投資組合風(fēng)險(xiǎn)。為核心，結(jié)合家族憲章、家族信託、家族控股公司或閉鎖性公司等進(jìn)階工具，確保家族企業(yè)經(jīng)營權(quán)與所有權(quán)，提供家族世代可長久依循的久治之道。進(jìn)一步拓展到社會層面，首要關(guān)注對社會議題的深入理解及對合作機(jī)構(gòu)和方案的可信度，探索更多元的實(shí)踐方式，追求發(fā)揮真正的影響力和創(chuàng)造實(shí)質(zhì)的社會貢獻(xiàn)。中國信託商業(yè)銀行|波士頓顧問公司?6展望未來，關(guān)鍵聚力：放眼未來十年，資產(chǎn)淨(jìng)值逾新臺幣一億元的高資產(chǎn)客群，將隨著財(cái)富積累與移轉(zhuǎn)，建立並擴(kuò)大話語權(quán)，扮演更舉足輕重的角色。特別是具有豐富財(cái)富管理經(jīng)驗(yàn)、引領(lǐng)趨勢的「十億超高資產(chǎn)客群」，以及承接臺灣新一波財(cái)富移轉(zhuǎn)潮的「新富世代」，更值得關(guān)注。前者因其累積龐大家族資產(chǎn)，重視跨多代傳承規(guī)劃，在面對資產(chǎn)海外配置和多重國籍的挑戰(zhàn)，如複雜跨境稅務(wù)與法律，地緣政治引起不穩(wěn)定性和監(jiān)管趨嚴(yán)走勢，亟需具信任基礎(chǔ)且有龐大資源的金融機(jī)構(gòu)提供以境內(nèi)外資產(chǎn)整合佈局為基礎(chǔ)，涵蓋個人、家族、事業(yè)的全方位解決方案。教育背景薰陶下，對於財(cái)富永續(xù)的獨(dú)特觀點(diǎn)。在財(cái)富管理上，他們以資產(chǎn)增值為目標(biāo)，傾向非金融服務(wù)上，則期待金融機(jī)構(gòu)提供子女教育和擴(kuò)展人脈等加值服務(wù)。更重要的是，新富世代重視展現(xiàn)社會影響力，願意投入更多時間和資源關(guān)注ESG等環(huán)境和社會責(zé)任的議題。和期望，將對私人銀行、私人財(cái)富管理業(yè)務(wù)發(fā)展產(chǎn)生深遠(yuǎn)的影響，是金融機(jī)構(gòu)著重關(guān)注的焦點(diǎn)，也將是發(fā)揮帶領(lǐng)臺灣整體金融業(yè)者不斷精進(jìn)提升的重大引力。中國信託商業(yè)銀行|波士頓顧問公司臺灣整體個人財(cái)富在過去數(shù)年強(qiáng)勁攀升，自所得增加及投資收益成長。臺灣經(jīng)濟(jì)近年來成長擴(kuò)大。樂觀的態(tài)度。一方面，臺灣科技業(yè)展現(xiàn)的韌性、驗(yàn)未來的貨幣政策能否平衡對民間消費(fèi)和股市所臺灣整體個人財(cái)富1總額（單位：新臺幣2兆元、年複合成長率%）>>>> 助於推升臺灣GDP增長。影響。?升息觸頂共識，股市利多：投資人普遍認(rèn)為1，歐通膨率也從2022年的高點(diǎn)回落，逐漸趨緩，可望影響的可能性。％，將進(jìn)一步降至4.8並預(yù)估多數(shù)國家的通膨?qū)⒃?025年回到目標(biāo)水平。中國信託商業(yè)銀行|波士頓顧問公司在臺灣個人財(cái)富持續(xù)成長的環(huán)境下，高資產(chǎn)客群的私人財(cái)富規(guī)模預(yù)計(jì)至2027年達(dá)到約新臺幣46兆元，佔(zhàn)臺灣整體個人財(cái)富總額的19%（參見至2023年間，高資產(chǎn)客群積極佈局投資，財(cái)富累中脫穎而出。預(yù)計(jì)至2027年，高資產(chǎn)客群私人財(cái)富將以9%的年複合成長率增長，高於臺灣整體個人財(cái)富之市場平均6%的成長率，並且隨著經(jīng)濟(jì)成客群。臺灣整體高資產(chǎn)客群（億元以上）個人財(cái)富1總額（單位：新臺幣2兆元）十億超高資產(chǎn)客群億元高資產(chǎn)客群46高資產(chǎn)客群財(cái)富累積速度高於整體表現(xiàn)，財(cái)富集中度提高（單位：財(cái)富總額年複合成長率%）CAGRCAGRCAGRCAGR整體高資產(chǎn)客群十億超高資產(chǎn)客群 億元高資產(chǎn)客群臺灣整體整體高資產(chǎn)客群十億超高資產(chǎn)客群 億元高資產(chǎn)客群臺灣整體臺灣整體高資產(chǎn)客群（億元以上）人數(shù)（單位：萬人）十億超高資產(chǎn)客群億元高資產(chǎn)客群整體高資產(chǎn)客群人數(shù)整體高資產(chǎn)客群人數(shù)十億超高資產(chǎn)客群人數(shù)億元高資產(chǎn)客群人數(shù)整體高資產(chǎn)客群財(cái)富總額整體高資產(chǎn)客群財(cái)富累積速度高於人數(shù)增長（單位：年複合成長率%）CAGRCAGRCAGR存款股票房地產(chǎn)債券存款股票房地產(chǎn)債券保險(xiǎn)其他1置於海外比例置於境內(nèi)比例查發(fā)現(xiàn)69%億元以上高資產(chǎn)客群年齡大於55歲、 63%億元以上高資產(chǎn)客群為高資產(chǎn)企業(yè)主（參見圖1-4其中又以創(chuàng)辦企業(yè)的「創(chuàng)富一代」為大宗。這種分布情況與多數(shù)成熟市場類似，根據(jù)BCG 2020年發(fā)布的全球財(cái)富管理報(bào)告，成熟財(cái)富市場中國、韓國等）有超過七成高資產(chǎn)客群的財(cái)富來自低於50歲的比例約為18%。此外，進(jìn)一步觀察高別，例如持有衍生性及結(jié)構(gòu)型商品或另類投資資臺灣高資產(chǎn)客群年齡與財(cái)富來源分布，依財(cái)富規(guī)模整體高資產(chǎn)客群小於55歲非企業(yè)主小於55歲企業(yè)主55歲以上55歲以上非企業(yè)主55歲以上企業(yè)主億元高資產(chǎn)客群十億超高資產(chǎn)客群55歲以上企業(yè)主小於55歲企業(yè)主55歲以上非企業(yè)主小於55歲非企業(yè)主現(xiàn)階段資產(chǎn)類別配置比現(xiàn)階段海外資產(chǎn)配置比重億元高資產(chǎn)客群十億億元高資產(chǎn)客群十億高資產(chǎn)客群超高資產(chǎn)客群高資產(chǎn)客群億元高資產(chǎn)客群十億億元高資產(chǎn)客群十億高資產(chǎn)客群超高資產(chǎn)客群高資產(chǎn)客群1其他：包含衍生性及結(jié)構(gòu)型商品、私募股權(quán)、避險(xiǎn)基金與其他另類資產(chǎn)等資產(chǎn)類別?？腿猴L(fēng)貌：億元高資產(chǎn)客群：66%的年齡為55歲以上，以高資產(chǎn)企業(yè)主為主。年齡為55歲以上，具高資產(chǎn)企業(yè)主身分則占配置行為：億元高資產(chǎn)客群：在資產(chǎn)配置上十分豐富，存款、保險(xiǎn)比重較高。十億超高資產(chǎn)客群：在股票、房地產(chǎn)和其他另類投資的配置比重相對更高，近四成資產(chǎn)配置理財(cái)目標(biāo)：與家族資產(chǎn)傳承（55%財(cái)富保值與資產(chǎn)增服務(wù)面向：億元高資產(chǎn)客群：具整合性財(cái)富規(guī)劃需求，對機(jī)構(gòu)提供嚴(yán)謹(jǐn)?shù)耐顿Y部位風(fēng)險(xiǎn)管理與售後服務(wù)建議。十億超高資產(chǎn)客群：除了財(cái)富管理服務(wù)外，他們對於稅務(wù)、法律等專業(yè)面向的需求（65%）整體高資產(chǎn)客群財(cái)富管理規(guī)劃的主要目標(biāo)整體高資產(chǎn)客群財(cái)富保值稅務(wù)規(guī)劃資產(chǎn)增值資產(chǎn)傳承退休安養(yǎng)企業(yè)傳承財(cái)富保值稅務(wù)規(guī)劃資產(chǎn)增值億元高資產(chǎn)客群十億超高資產(chǎn)客群 外在環(huán)境波動下，整體高資產(chǎn)客群重視的金融服務(wù)整體高資產(chǎn)客群億元高資產(chǎn)客群十億超高資產(chǎn)客群嚴(yán)謹(jǐn)?shù)耐顿Y部位嚴(yán)謹(jǐn)?shù)耐顿Y部位風(fēng)險(xiǎn)管理與售後服務(wù)建議專業(yè)投資相關(guān)研究與市場展望法律、稅務(wù)等專業(yè)支持境內(nèi)、境外便利的金流與管理平臺即時的行動投資平臺和工具（如：可隨時執(zhí)行交易的APP）專業(yè)資訊\諮詢類交易工具類高資產(chǎn)客群最在意的議題。在多代間持續(xù)增長，讓家族開枝散葉、世代繁榮，整體高資產(chǎn)客群財(cái)富傳承的目標(biāo)（單位：%，複選）可以規(guī)劃多代傳承傳承外還有增值效果提升稅務(wù)效率可以正向激可以規(guī)劃多代傳承傳承外還有增值效果提升稅務(wù)效率可以正向激勵受益人行為透過傳承規(guī)劃提升稅務(wù)效率，執(zhí)行財(cái)富轉(zhuǎn)移和資產(chǎn)增值，依然是高資產(chǎn)客群重視的目標(biāo)，但透過防火牆防止家族資產(chǎn)外流，並掌握傳承執(zhí)行方式、規(guī)劃多代傳承，越來越受到重視建立子女婚姻風(fēng)險(xiǎn)防火牆，避免家族資產(chǎn)外流對傳承的執(zhí)行有較高掌握度11舉例：指定給付時間、形式或金額。進(jìn)一步透過與高資產(chǎn)客群的深入訪談，我們代延續(xù)、發(fā)揚(yáng)光大」，或「在財(cái)富永續(xù)的計(jì)畫中，資產(chǎn)、房地產(chǎn)、黃金、重要的精神、財(cái)富傳承最重要的是精神財(cái)富，家庭和諧和凝聚力是根本…讓子女習(xí)得專業(yè)知識和正確的價值觀才是財(cái)富的永續(xù)--60歲，十億超高資產(chǎn)客群，企業(yè)高階經(jīng)理人財(cái)富傳承不僅限於實(shí)質(zhì)財(cái)富…找到合適與信任的合作機(jī)構(gòu)，能真正協(xié)助我們將資源提供給有財(cái)富傳承最重要的是精神財(cái)富，家庭和諧和凝聚力是根本…讓子女習(xí)得專業(yè)知識和正確的價值觀才是財(cái)富的永續(xù)--60歲，十億超高資產(chǎn)客群，企業(yè)高階經(jīng)理人財(cái)富傳承不僅限於實(shí)質(zhì)財(cái)富…找到合適與信任的合作機(jī)構(gòu)，能真正協(xié)助我們將資源提供給有需要的群體，對我們來說也是重要的課題--70歲，十億超高資產(chǎn)客群，企業(yè)主實(shí)質(zhì)財(cái)富精神財(cái)富社會財(cái)富 考量個人、家族、事業(yè)及社會共好的永續(xù)策略，即是從點(diǎn)到線到面的全方位財(cái)富永續(xù)方案。 符合後代需求的財(cái)富管理策略。本次調(diào)查顯示，將企業(yè)轉(zhuǎn)型經(jīng)營、甚至是放棄接班的接受度逐漸考量子女的接班意願，或是在擬定財(cái)富永續(xù)規(guī)劃共好。整體高資產(chǎn)客群財(cái)富傳承的規(guī)劃進(jìn)度已制定方案並落實(shí)已制定方案但未採取行動已制定方案並落實(shí)已制定方案但未採取行動尚未形成具體方案尚未形成方案，尚未形成具體方案尚未形成方案，3年內(nèi)積極考慮尚未形成方案，且3年內(nèi)不考慮整體高資產(chǎn)客群整體高資產(chǎn)客群財(cái)富傳承的溝通進(jìn)程已與家族成員公開透明地討論僅與少數(shù)家庭成員討論已與家族成員公開透明地討論僅與少數(shù)家庭成員討論並未溝通，希望保持私密性並未溝通，對討論感到困難或有顧慮並未溝通，希望保持私密性並未溝通，對討論感到困難或有顧慮\還沒開始思考與規(guī)劃 整體高資產(chǎn)客群雖然針對實(shí)質(zhì)財(cái)富傳承的規(guī)劃尚未完成，但很早雖然針對實(shí)質(zhì)財(cái)富傳承的規(guī)劃尚未完成，但很早便讓子女參與企業(yè)的營運(yùn)，也藉此了解子女對整體規(guī)劃的想法…--70歲，十億超高資產(chǎn)客群，企業(yè)主因?yàn)樽优诤Ｍ舛ň?，考量海外資產(chǎn)配置的複雜度，早些年便開始規(guī)劃財(cái)富傳承，盡早做好子女婚姻防火牆…--60歲，十億超高資產(chǎn)客群，企業(yè)主所、專業(yè)投資機(jī)構(gòu)等獲取服務(wù)（參見圖1-13並且開始尋求建立更具制度兼顧法律效力的機(jī)制。相應(yīng)地，臺灣金融機(jī)構(gòu)的私人財(cái)富理財(cái)服務(wù)年來推出「財(cái)富管理新方案（財(cái)管2.0）」、「全群更多選擇，也可望提升臺灣銀行業(yè)服務(wù)水平。整體高資產(chǎn)客群主要合作的財(cái)富傳承機(jī)構(gòu)商業(yè)銀行財(cái)管及私人理財(cái)會計(jì)師事務(wù)所國際私人銀行專業(yè)投資機(jī)構(gòu)獨(dú)立執(zhí)業(yè)的理財(cái)規(guī)劃師期待金融機(jī)構(gòu)提供彈性且專業(yè)化的服務(wù)，並且能夠引薦專業(yè)資源協(xié)助，例如稅法諮詢…期待金融機(jī)構(gòu)提供彈性且專業(yè)化的服務(wù)，並且能夠引薦專業(yè)資源協(xié)助，例如稅法諮詢…--70歲，十億超高資產(chǎn)客群，企業(yè)主高資產(chǎn)客群在臺灣經(jīng)濟(jì)發(fā)展中扮演不可或高缺的重要角色，無論是企業(yè)主、高階經(jīng)理會計(jì)師、律師、醫(yī)師等）皆憑藉專業(yè)與創(chuàng)新能力，各展所長；企業(yè)主更發(fā)揮企業(yè)家精神，透過商業(yè)關(guān)鍵客群。展望未來，面對全球局勢的瞬息萬變及世代族價值延續(xù)，並思考回饋社會與發(fā)揮影響力的實(shí)業(yè)轉(zhuǎn)型與跨境佈局。從個人、家族、事業(yè)到社會，現(xiàn)永續(xù)長青的目標(biāo)。過去數(shù)年高度不確定性的外部環(huán)境，包括疫資理財(cái)與本業(yè)佈局上分散至多個跨境市場和不同定性。2020年，全球經(jīng)歷了突如其來的疫情衝擊，府紛紛實(shí)施了大規(guī)模紓困政策和貨幣寬鬆措施，厚。時序來到2024年，國際局勢仍充滿挑戰(zhàn)，烏的挑戰(zhàn)。高資產(chǎn)客群十分關(guān)注且對個人或?qū)ζ髽I(yè)財(cái)富永續(xù)有影響的議題對企業(yè)財(cái)富永續(xù)有影響（高資產(chǎn)企業(yè)主）對企業(yè)財(cái)富永續(xù)有影響（高資產(chǎn)企業(yè)主）對個人財(cái)富永續(xù)有影響（整體高資產(chǎn)客群）地緣政治衝突與戰(zhàn)爭地緣政治衝突與戰(zhàn)爭全球央行貨幣政策通貨膨脹貿(mào)易戰(zhàn)、關(guān)稅及經(jīng)濟(jì)制裁政權(quán)變化國際油價波動、能源危機(jī)房地合一2.0上線全球稅務(wù)資訊交換機(jī)制平均地權(quán)條例修法GMT、CFC新制、PEM制度1人工智慧與機(jī)器學(xué)習(xí)資安與網(wǎng)路風(fēng)險(xiǎn)電動車與綠能交通工具發(fā)展企業(yè)針對ESG所做的行動政治經(jīng)濟(jì)稅法政策科技創(chuàng)新趨勢社會責(zé)任?地緣政治衝突：近期地緣政治的緊張局勢對全球金融市場造成壓力，影響能源價格、匯率等，對投資組合的穩(wěn)定性構(gòu)成挑戰(zhàn)。同時，地緣政治變數(shù)也牽動企業(yè)重組供應(yīng)鏈、調(diào)整市場佈局，以降低政治情勢對於企業(yè)營運(yùn)的衝擊。調(diào)查顯示，超過七成的高資產(chǎn)客群關(guān)注地緣政治衝突與戰(zhàn)爭對財(cái)富永續(xù)的影響。?通貨膨脹與全球央行貨幣政策：全球央行貨幣政策與通膨牽動總體投資市場走勢，也影響高資產(chǎn)客群持有資產(chǎn)的價值變化與投資獲利。而許多臺灣高資產(chǎn)企業(yè)主的企業(yè)業(yè)務(wù)與出口貿(mào)易緊密相關(guān)，匯率、利率變化對於企業(yè)獲利與借貸成本皆有顯著影響。調(diào)查顯示，逾五成高資產(chǎn)客群關(guān)注全球央行貨幣政策和通膨?qū)ω?cái)富永續(xù)的影響。?關(guān)稅、稅法、企業(yè)社會責(zé)任：有別於個人資產(chǎn)佈局，高資產(chǎn)企業(yè)主在佈局企業(yè)資產(chǎn)時，更關(guān)注和自身企業(yè)經(jīng)營高度相關(guān)的貿(mào)易戰(zhàn)、關(guān)稅與業(yè)主在企業(yè)層面關(guān)注貿(mào)易戰(zhàn)等議題。在稅法政則關(guān)注ESG議題。產(chǎn)企業(yè)主，皆採取謹(jǐn)慎樂觀態(tài)度，秉持密切關(guān)注、產(chǎn)企業(yè)主多數(shù)認(rèn)為外部議題和環(huán)境變化為持續(xù)演而後動，認(rèn)為短期波動是可控的風(fēng)險(xiǎn)。樣本分析結(jié)果亦驗(yàn)證，在面對外部環(huán)境變動過去1-2年，因應(yīng)議題而採取的個人資產(chǎn)配置策略大幅調(diào)整大幅調(diào)整適度調(diào)整適度調(diào)整74%74%沒有調(diào)整不確定沒有調(diào)整不確定1%整體高資產(chǎn)客群高資產(chǎn)企業(yè)主高資產(chǎn)非企業(yè)主地緣政治風(fēng)險(xiǎn)是一直以來都有的變數(shù)，會持續(xù)關(guān)注，並且在資產(chǎn)配置上適度因應(yīng)…--地緣政治風(fēng)險(xiǎn)是一直以來都有的變數(shù)，會持續(xù)關(guān)注，並且在資產(chǎn)配置上適度因應(yīng)…--70歲，十億超高資產(chǎn)客群，企業(yè)主若銀行在企業(yè)境外據(jù)點(diǎn)所到之處，皆有相關(guān)服務(wù)，能從境內(nèi)延伸到境外服務(wù)，對我來說會非常有價值…--70歲，十億超高資產(chǎn)客群，企業(yè)主未來1-2年，計(jì)畫因議題而採取的個人資產(chǎn)配置策略未來1-2年，整體高資產(chǎn)客群對臺灣宏觀政經(jīng)的展望採取更積極策略採取更積極策略保持採取更保守策略不確定採取更保守策略不確定/3%4%0%整體高資產(chǎn)客群高資產(chǎn)企業(yè)主高資產(chǎn)非企業(yè)主樂觀或中性展望樂觀中性悲觀難以判斷 理機(jī)構(gòu)應(yīng)主動提供投資市場研究報(bào)告、積極協(xié)助高資產(chǎn)客戶審時度勢，謹(jǐn)慎因應(yīng)個人、家庭或企業(yè)的配置，以確保有效地 人或家族，都在尋求多元化的理財(cái)策略與方案，年至2023年投資市場波動較大，導(dǎo)致部分高資產(chǎn)未來1-2年，基於宏觀政經(jīng)的展望，整體高資產(chǎn)客群與高資產(chǎn)企業(yè)主，預(yù)期在不同國家或地區(qū)的佈局變化，依個人或家族、企業(yè)觀點(diǎn)減持觀望減持觀望增資態(tài)度明顯增資及觀望中國大陸港澳地區(qū)新加坡泰國日本美國加拿大越南/增資增資觀望減持對個人或家族資產(chǎn)減持對個人或家族資產(chǎn)增資觀望減持增資觀望減持對企業(yè)資產(chǎn) 高資產(chǎn)客群個人及家族在面對境外配置時，增持新管嚴(yán)格，政局穩(wěn)定，擁有成熟的金融與投資環(huán)境。再者，新加坡有完善的投資與移民政策優(yōu)惠，例金免稅計(jì)畫3等等，近來成為高資產(chǎn)企業(yè)主的關(guān)注投資佈局。?日本增持：日本經(jīng)濟(jì)近年在低利率與日圓大幅貶值的環(huán)境下，資金成本低、貿(mào)易條件明顯改善，良性經(jīng)濟(jì)循環(huán)，推升日本股市於2024年2月下旬收復(fù)1989年泡沫化高點(diǎn)，成為亞洲表現(xiàn)最佳的市貸款成本較為低廉的背景下，不少高資產(chǎn)客群對日本銀行的2023年《家計(jì)金融資產(chǎn)構(gòu)成》報(bào)告，54.2%日本家庭金融資產(chǎn)以現(xiàn)金持有，遠(yuǎn)高於美國於股票、信託、債券等資產(chǎn)類別，遠(yuǎn)低於美國的判（春鬥市場預(yù)期加薪幅度有望達(dá)到31年來的票與房地產(chǎn)，有利當(dāng)?shù)亟鹑谑袌鲋虚L期表現(xiàn)。的永久居留計(jì)畫。針對具有良好經(jīng)商紀(jì)錄及成功企業(yè)家，可申請新加坡永久居民身分，其中申請資格類別分為資深企業(yè)主、下一代企業(yè)主及家族辦公室負(fù)責(zé)人等。在給定條件下允許家族辦公室享受免稅待遇。在企業(yè)的跨地域資產(chǎn)配置方面，受到「中國加一」策略4及地緣政治動盪的影響，高資產(chǎn)企業(yè)主普遍計(jì)畫減少對中國大陸及香港和澳門地區(qū)的變遷、技術(shù)創(chuàng)新、經(jīng)濟(jì)發(fā)展以及各國貨幣政策等，主進(jìn)行資產(chǎn)配置和風(fēng)險(xiǎn)管理的角色變得更加關(guān)鍵。斷變動的環(huán)境中實(shí)現(xiàn)妥善的財(cái)富配置。印度增持：印度為全球第五大經(jīng)濟(jì)體，擁有龐大的人口紅利、技術(shù)人才庫和市場潛力，近期國際大廠如Apple和Nike紛紛轉(zhuǎn)向印度設(shè)廠。印度政府也積極推動經(jīng)穩(wěn)定也具明顯優(yōu)勢，然而印度同時面臨物流成本高、勞動生產(chǎn)力低，和監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)。 監(jiān)管透明度提高的影響，高資產(chǎn)客戶評估後開始將海外資產(chǎn)匯回臺灣；另一方面，一些家族考慮到後代子女的發(fā)同國家或地區(qū)提供客戶授信和銀行金流服務(wù)的金融機(jī)構(gòu)，則更具優(yōu)勢。南等發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體，以降低成本、提升供應(yīng)鏈的穩(wěn)定性。族也開枝散葉，有的家族成員可能也已移居海外，使得高資產(chǎn)客群需要因應(yīng)更複雜的時局與世代間落實(shí)這些機(jī)制方能實(shí)現(xiàn)財(cái)富永續(xù)。上，主要面臨兩大挑戰(zhàn)：對財(cái)富永續(xù)工具不熟悉、接班人挑選及培育。?在家族財(cái)富永續(xù)規(guī)劃上，多面臨不熟悉工具的挑戰(zhàn)：高資產(chǎn)企業(yè)主在評估家族財(cái)富永續(xù)策略和方法時，主要挑戰(zhàn)來自於缺乏實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)。家族信託、閉鎖性公司、家族辦公室等缺乏足主也因?yàn)檫x擇過多，仍停留在諮詢階段。由於不熟悉市場上的相關(guān)工具，因此他們更需要金融、稅務(wù)、法律諮詢等專業(yè)機(jī)構(gòu)的協(xié)助（參見?在企業(yè)傳承與接班上，多面臨挑選和培育接班人的挑戰(zhàn)：確保傳承後的企業(yè)經(jīng)營掌控權(quán)、找到合適的企業(yè)接班人或?qū)I(yè)經(jīng)理人，以及安排接班計(jì)畫與培育人選，都是高資產(chǎn)企業(yè)主需要面對的挑戰(zhàn)。本次調(diào)查發(fā)現(xiàn)，42%的高資產(chǎn)企業(yè)主面臨確保子女接班後的經(jīng)營掌控權(quán)、找產(chǎn)企業(yè)主面臨安排接班計(jì)畫和培育人選的議題家族和睦，不需要外在制度高資產(chǎn)企業(yè)主，尚未採用相關(guān)工具1進(jìn)行家族與企業(yè)的傳承和治理的主因家族和睦，不需要外在制度對工具不熟悉選擇太多，仍在諮詢中沒有值得信賴的機(jī)構(gòu)機(jī)構(gòu)諮詢成本過高已通過其他方式規(guī)劃身邊有不愉快經(jīng)驗(yàn) 高資產(chǎn)企業(yè)主關(guān)注或面臨的企業(yè)傳承與接班挑戰(zhàn)確保子女接班後經(jīng)營掌控權(quán)找到合適接班人安排接班計(jì)畫與培育人選如何公平分配以維繫和諧防止家族股權(quán)過度分散確保家庭變化不影響經(jīng)營如何處理資產(chǎn)變現(xiàn)分配孩子有自己的興趣發(fā)展很好，我也支持她追求自己理想，家庭和睦比較重要，希望找有意願孩子有自己的興趣發(fā)展很好，我也支持她追求自己理想，家庭和睦比較重要，希望找有意願跟能力的接班人…--60歲，十億超高資產(chǎn)客群，企業(yè)高階經(jīng)理人提高員工福利，照顧員工，企業(yè)才可持續(xù)發(fā)展，接班人培育也是必要，但能否接好讓員工認(rèn)同，是下一代的挑戰(zhàn)…--70歲，十億超高資產(chǎn)客群，企業(yè)主 增加，從企業(yè)或市場中尋找合適的接班人成了新的選擇。 風(fēng)託等。受訪高資產(chǎn)企業(yè)主認(rèn)為確保子女對企業(yè)的經(jīng)營掌龐大的資源，包括財(cái)務(wù)、人力和時間成本。其次，立專屬家族辦公室的接受度相對較低。家族營運(yùn)公司之董事會或股東會家族控股公司之董事會或股東會成立閉鎖性公司成立家族信託家族營運(yùn)公司之董事會或股東會家族控股公司之董事會或股東會成立閉鎖性公司成立家族信託由家族成員兼任企業(yè)內(nèi)部員工擬定家族憲章與家族價值論述外部機(jī)構(gòu)提供家辦部分功能設(shè)立家族辦公室 隨著創(chuàng)富一代逐步邁向高齡，傳承規(guī)劃更顯刻不容緩。借鏡各國百年企業(yè)，家族企業(yè)的永續(xù)經(jīng)營必須落實(shí)在所有權(quán)、經(jīng)營權(quán)及受益權(quán)的妥善規(guī)劃。在建立穩(wěn)定合理的所有權(quán)結(jié)構(gòu)上，除要關(guān)注家族整體對企業(yè)的所有權(quán)控制，也要對家族內(nèi)部所有權(quán)分散的風(fēng)險(xiǎn)有所警惕。因此，在所有權(quán)控制方面，可透過股權(quán)收購，增加家族股權(quán)比重來加強(qiáng)控制權(quán)，如有資金需求，則在募資時守住股權(quán)比重底線，或透過股權(quán)結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)以保護(hù)實(shí)際控制權(quán)；在家族內(nèi)部所有權(quán)分散風(fēng)險(xiǎn)上，可利用閉鎖性公司股權(quán)轉(zhuǎn)移限制、特別股彈性設(shè)計(jì)等，來規(guī)範(fàn)股權(quán)自願及非自願性的轉(zhuǎn)讓，或者規(guī)劃表決權(quán)信託，以穩(wěn)固經(jīng)營團(tuán)隊(duì)對公司的控制權(quán)。閉鎖性公司在臺灣逐漸嶄露頭角，主要原因權(quán)轉(zhuǎn)讓限制的設(shè)計(jì)，有別於非閉鎖性股份有限公司不得以章程禁止或限制之規(guī)定，特別適合家族企業(yè)面對子孫未來自行出售股權(quán)或因婚姻風(fēng)險(xiǎn)及發(fā)生繼承等因素而致股權(quán)旁落之預(yù)防管理。再搭配特別股設(shè)計(jì)，可以針對家族成員不同狀況及需求提供多元化的股權(quán)安排，進(jìn)而達(dá)到所有權(quán)、經(jīng)營權(quán)及受益權(quán)之最佳配置。同時，為確保公司治理及章程限制得以實(shí)踐，股權(quán)亦可交付信託管理，不論是表決權(quán)的執(zhí)行、股權(quán)強(qiáng)制執(zhí)行的保護(hù)甚或受益權(quán)的運(yùn)用與分配，皆可透過信託架設(shè)制度完成目的。營的目標(biāo)，需要有全盤的考量與策劃，兼顧個人、資源等加值服務(wù)，攜手家族與企業(yè)邁向永續(xù)之道。富永續(xù)的體現(xiàn)。的連結(jié)紐帶，且精神財(cái)富的重要性僅次於實(shí)質(zhì)財(cái)形象、專業(yè)知識與能力以及社會經(jīng)濟(jì)地位等。的重要性排序也不同。對非企業(yè)主高資產(chǎn)客群來觀的精神繼承者。（參見圖2-9顯示企業(yè)主期許後代對於承繼而來的財(cái)富也能夠認(rèn)知到其精神上的意義。因此，企業(yè)主除了善用實(shí)質(zhì)財(cái)富傳承工具來鞏固企業(yè)經(jīng)營外，亦重視凝聚家族認(rèn)同，透過制定家族治理機(jī)制，凝聚家族企業(yè)所有權(quán)人，並且搭配企業(yè)管理與公司治理，強(qiáng)化企業(yè)永續(xù)，實(shí)現(xiàn)代代相傳的目標(biāo)。高資產(chǎn)客群財(cái)富永續(xù)重要性排序，依年齡（單位：%，選擇該選項(xiàng)為最重要的比例）54歲以下55-65歲66歲以上實(shí)質(zhì)財(cái)富精神財(cái)富社會財(cái)富高資產(chǎn)客群對各類精神財(cái)富的重視程度，依財(cái)富來源高資產(chǎn)非企業(yè)主家族價值觀、家訓(xùn)專業(yè)知識與能力家族聲譽(yù)與形象社會參與、公民責(zé)任社經(jīng)地位、人脈關(guān)係在精神財(cái)富永續(xù)策略上，本次調(diào)查結(jié)果顯示，客群以投入實(shí)務(wù)教育作為傳承精神財(cái)富的主要手段；35%至38%的高資產(chǎn)客群選擇定期凝聚家族族理事會等機(jī)制的高資產(chǎn)客群反而僅佔(zhàn)約兩成。中，越來越難僅仰賴日常互動來實(shí)現(xiàn)精神傳承。接班時需面臨的潛在挑戰(zhàn)。高資產(chǎn)客群精神財(cái)富永續(xù)方式，依財(cái)富來源高資產(chǎn)企業(yè)主高資產(chǎn)非企業(yè)主實(shí)務(wù)與情感維繫實(shí)務(wù)與情感維繫制度機(jī)制無使用特定手法，多生活中傳承觀念投入實(shí)務(wù)教育定期凝聚家族共識無使用特定手法設(shè)立慈善信託、基金會制定家族規(guī)範(fàn)與責(zé)任互動模式，如：家族文化活動、家族大會、讀家族史等做中學(xué)，如：子女參與商務(wù)與社交活動、家族企業(yè)崗位輪調(diào)家族規(guī)範(fàn)與責(zé)任係指家規(guī)、家訓(xùn)、家族憲章、家族理事會等 高資產(chǎn)企業(yè)主可參考成熟市場常見作法，在「德治」的基礎(chǔ)上，加入「法治」以共同強(qiáng)化家族治理，實(shí)現(xiàn)家族願景。例如：制定家族規(guī)範(fàn)與行為準(zhǔn)則。一是善用家族憲章，宣示家族目標(biāo)及價值觀；二是建立家族成員行為準(zhǔn)則，用以引導(dǎo)個別行為。家族後代不僅能從中理解前人的創(chuàng)始文化，也為新一代提供參考和遵循，有助於維繫家族和諧與成員間的關(guān)係。除此之外，以雙向溝通為基礎(chǔ)，建立獎懲機(jī)制、衝突協(xié)調(diào)機(jī)制等，有效傳承並實(shí)踐精神價值觀。財(cái)富達(dá)到一定等級的高資產(chǎn)企業(yè)主，也可以考慮建立家族辦公室，管理投資、慈善等家族日常事務(wù)，凝聚家族共同目標(biāo)，也可促進(jìn)家族個別成員的發(fā)展和組織穩(wěn)定運(yùn)作。家族財(cái)富傳承要完整，必須考量法律、財(cái)富和家族成員三大面向。在財(cái)稅法令及財(cái)產(chǎn)傳承策略上，大多數(shù)企業(yè)主會尋求專業(yè)機(jī)構(gòu)的協(xié)助，除諮詢專業(yè)律師和會計(jì)師外，也可與金融機(jī)構(gòu)討論適合的規(guī)劃工具和資產(chǎn)配置。然而，「家族成員」是其中的關(guān)鍵層面，透過建立家族治理的專業(yè)機(jī)制，讓家族成員擁有一致的核心價值觀，方能達(dá)成家族和諧以及企業(yè)永續(xù)的願景。 對社會影響力和貢獻(xiàn)的關(guān)注。54歲以下的高資產(chǎn)高資產(chǎn)客群財(cái)富永續(xù)重要性排序，依年齡（單位：%，選擇該選項(xiàng)為最重要的比例）54歲以下55-65歲66歲以上實(shí)質(zhì)財(cái)富精神財(cái)富社會財(cái)富來越關(guān)心如何實(shí)際影響社會，創(chuàng)造真正的社會貢?願意探索更多元的實(shí)踐方式：捐助特定公益組織或?qū)嵺`企業(yè)社會責(zé)任是常見的方式，但未來趨勢將更多樣化。本次調(diào)查顯示，高資產(chǎn)客因相對省時簡易。然而在訪談中，有客戶提到「回饋社會是自己的責(zé)任，不希望愛心被公益組織層層轉(zhuǎn)手消耗」，強(qiáng)調(diào)要實(shí)實(shí)在在幫助有需要的人。也有客戶表示，會根據(jù)機(jī)構(gòu)或受贈方的需求提供物資，避免款項(xiàng)被不正當(dāng)?shù)厥褂茫_保直接幫助到弱勢族群。高資產(chǎn)客戶也願意探索更多元的實(shí)踐方式，例如透過家族企業(yè)、家族辦公室推動永續(xù)策略和方案，或成立公益信託或慈善基金會。儘管這些做法仍屬小眾，但採取這些做法的先行者，卻有機(jī)會從中創(chuàng)造更直接和顯著的正向影響。?對陌生議題與手法持保留態(tài)度：據(jù)本次調(diào)查，高資產(chǎn)客戶實(shí)踐社會責(zé)任時仍有顧慮，多面臨對議題或手法的了解不深，不敢冒險(xiǎn)嘗試客戶訪談，我們發(fā)現(xiàn)高資產(chǎn)客戶對不熟悉的社會議題或手法持保留態(tài)度，謹(jǐn)慎考量投入的心力。例如，ESG投資和企業(yè)淨(jìng)零減碳近期受到純度持有疑問，或覺得推動企業(yè)淨(jìng)零轉(zhuǎn)型有困難。此外，慈善機(jī)構(gòu)和活動的透明度也是顧慮缺乏有效的評估和監(jiān)督機(jī)制，無法確保資源有效利用並產(chǎn)生實(shí)際社會影響。在財(cái)富規(guī)劃時，需要同時考慮更廣泛的議題和利財(cái)富、社會財(cái)富永續(xù)的目標(biāo)。整體高資產(chǎn)客群參與創(chuàng)造社會財(cái)富的方式個人名義捐款企業(yè)名義捐款無使用特定手法參與主題活動家族企業(yè)推動ESG方案家族辦公室協(xié)助規(guī)劃設(shè)立公益信託成立慈善基金會會視機(jī)構(gòu)或受贈方需求提供物資，避免款項(xiàng)被不會視機(jī)構(gòu)或受贈方需求提供物資，避免款項(xiàng)被不正當(dāng)?shù)剡\(yùn)用，也能確保直接幫助到弱勢族群…--70歲，十億超高資產(chǎn)客群，企業(yè)高階經(jīng)理人回饋社會是自己的責(zé)任，不希望自己的愛心在公回饋社會是自己的責(zé)任，不希望自己的愛心在公益組織或?qū)訉愚D(zhuǎn)手中消耗…--70歲，十億超高資產(chǎn)客群，企業(yè)主了解不深，不敢冒險(xiǎn)嘗試缺乏專業(yè)方案與指導(dǎo)缺乏值得信賴的機(jī)構(gòu)相關(guān)的投資回報(bào)無法滿足預(yù)期了解不深，不敢冒險(xiǎn)嘗試缺乏專業(yè)方案與指導(dǎo)缺乏值得信賴的機(jī)構(gòu)相關(guān)的投資回報(bào)無法滿足預(yù)期缺乏影響力或ESG投資的產(chǎn)品或資訊著臺灣高資產(chǎn)客群財(cái)富持續(xù)增長、財(cái)富管理經(jīng)驗(yàn)與知識累積，私人財(cái)富管理服務(wù)的發(fā)展也將開始走向成熟市場的模式。展望3.1超高資產(chǎn)客群，整合佈局，根據(jù)本報(bào)告研究，高資產(chǎn)客群可以細(xì)分為「十億超高資產(chǎn)客群」以及「億元高資產(chǎn)客群」，兩者在財(cái)富來源、客戶風(fēng)貌等方面存在許多共同特點(diǎn)，都是以企業(yè)主為主，年齡多在55歲以上。然而與億元高資產(chǎn)客群相比，十億超高資產(chǎn)客群對投資的參與程度更高，合作的金融機(jī)構(gòu)數(shù)量也更多隊(duì)，超高資產(chǎn)客群處於財(cái)富管理市場的金字塔頂端，擁有豐富的投資經(jīng)驗(yàn)和獨(dú)到的見解及先天優(yōu)勢，去探索新興投資機(jī)會，並把握財(cái)富增長的最新趨勢，被視為「趨勢引領(lǐng)者」，超高資產(chǎn)客群細(xì)緻且複雜的需求，也對未來私人財(cái)富管理服務(wù)發(fā)展具有示範(fàn)性的影響力。到臺灣十億超高資產(chǎn)客群在面對實(shí)質(zhì)財(cái)富永續(xù)時，呈現(xiàn)出三個特性：?重視建立子女婚姻防火牆以保障家族資產(chǎn)，更關(guān)注多代傳承規(guī)劃。訪談與問卷皆顯示，十億超高資產(chǎn)客群的家族資產(chǎn)積累深厚，子孫滿堂，結(jié)構(gòu)也較為複雜。除了希望透過財(cái)富傳承提升稅務(wù)效率，隨著子女進(jìn)入適婚年齡，十億超高資產(chǎn)客群相較億元高資產(chǎn)客群更明顯注重建立子女婚姻防火牆，防止家族資產(chǎn)外流比之下，億元高資產(chǎn)客群則較為注重傳承規(guī)劃?家族資產(chǎn)類型多樣與多代傳承結(jié)構(gòu)複雜，總是長計(jì)遠(yuǎn)慮及早規(guī)劃。訪談顯示，十億超高資產(chǎn)客群整體財(cái)富傳承規(guī)劃較為積極，主要因年齡多近花甲，子女正處適婚年齡，考量持有資產(chǎn)類別特性，有提前佈局的需求。調(diào)查數(shù)據(jù)亦呼投資理財(cái)參與度、境內(nèi)往來金融機(jī)構(gòu)，依財(cái)富規(guī)模對於投資與財(cái)富管理的參與程度境內(nèi)合作金融機(jī)構(gòu)數(shù)量高資產(chǎn)客群財(cái)富傳承的目標(biāo)，依財(cái)富規(guī)模 十億超高資產(chǎn)客群 提升稅務(wù)效率建立子女婚姻防火牆，避免家族資產(chǎn)外流對傳承執(zhí)行有較高掌握度1傳承外還有增值效果可以規(guī)劃多代傳承正向激勵收益人行為1舉例：指定給付時間、形式或金額。已有具體規(guī)劃並落實(shí)已有規(guī)劃，但尚未落實(shí)高資產(chǎn)客群財(cái)富傳承規(guī)劃進(jìn)度，依財(cái)富規(guī)模已有具體規(guī)劃並落實(shí)已有規(guī)劃，但尚未落實(shí)有初步想法，方案待定尚無計(jì)畫十億超高資產(chǎn)客群億元高資產(chǎn)客群 財(cái)富傳承。?海外資產(chǎn)與多國稅籍，面臨掌握財(cái)富全貌與跨境稅法因應(yīng)的挑戰(zhàn)。訪談結(jié)果顯示，十億超高資產(chǎn)客群更多資產(chǎn)涉及海外配置，更高比例擁有多重國籍或身分，因此較常面臨複雜的各國稅法問題。尤其過去十年全球稅務(wù)透明度提高的監(jiān)管趨勢，展望未來，地緣政治不穩(wěn)定以及政府部門財(cái)政的壓力，稅收和監(jiān)管的變革料將持續(xù)。同時，由於家族與企業(yè)掌握的財(cái)富龐大且種類眾多，加上資產(chǎn)配置於多個國家與地區(qū)，受不同監(jiān)管規(guī)範(fàn)，對十億超高資產(chǎn)客群來說，要衡平考量、綜觀全貌實(shí)屬不易。調(diào)查數(shù)據(jù)也反映出這一點(diǎn)，逾半數(shù)十億超高資產(chǎn)客群面臨須掌握不同傳承工具效果和優(yōu)劣勢全貌感到困難，相較億元高資產(chǎn)客群，這兩項(xiàng)挑戰(zhàn)對十億超高資產(chǎn)客群來說更為有感（參見高資產(chǎn)客群面臨的財(cái)富傳承挑戰(zhàn)，依財(cái)富規(guī)模掌握傳承工具的效果與優(yōu)劣處理時間與稅賦成本高海外配置與各國稅法適用掌握財(cái)富種類與全貌掌握傳承工具的效果與優(yōu)劣處理時間與稅賦成本高海外配置與各國稅法適用掌握財(cái)富種類與全貌 億元高資產(chǎn)客群的需求差異，也反映在對金融機(jī)察到十億超高資產(chǎn)客群面對金融機(jī)構(gòu)展現(xiàn)出兩個特性：?在服務(wù)需求方面，十億超高資產(chǎn)客群尋求「跨度」的財(cái)富管理體系，以滿足各種複雜需求。原因?yàn)槎菏紫龋哔Y產(chǎn)個人具備多重角色，包含企業(yè)主、家族資產(chǎn)管理者（自身及家族的）多重國籍或身分等；再來是其在全球的投資組合與配置，因「跨度」衍生複雜需求，需要涉及跨架構(gòu)（個人、家族與企業(yè)）、跨代（二、三代或甚至四代以及跨境稅務(wù)、法律面等綜合考量的解決方案。?在合作對象方面，十億超高資產(chǎn)客群皆透過專業(yè)金融機(jī)構(gòu)協(xié)作，以獲取具全局觀的服務(wù)。務(wù)所合作，39%與國際私人銀行合作，同時，億元高資產(chǎn)客群雖然仍同樣選擇與商業(yè)銀行財(cái)管及私人理財(cái)、會計(jì)師事務(wù)所等機(jī)構(gòu)合作為主，但因掌握財(cái)富全貌相對簡單，故與專業(yè)機(jī)構(gòu)合作比例均低於十億超高資產(chǎn)客群，且近24%採取自行打理。保護(hù)等目的，而部分億元高資產(chǎn)客群則可能因費(fèi)到關(guān)注。高資產(chǎn)客群合作的實(shí)質(zhì)財(cái)富傳承機(jī)構(gòu)，依財(cái)富規(guī)模十億超高資產(chǎn)客群億元高資產(chǎn)客群十億超高資產(chǎn)客群對於多代、十億超高資產(chǎn)客群對於多代、跨代傳承更為重視，為了確保全盤規(guī)劃，多仰賴金融機(jī)構(gòu)的協(xié)助商業(yè)銀行財(cái)管及私人理財(cái)商業(yè)銀行財(cái)管及私人理財(cái)塑了他們對於私人財(cái)富管理機(jī)構(gòu)的期待。據(jù)本次調(diào)查，高達(dá)94%的十億超高資產(chǎn)客群持有海外資超高資產(chǎn)客群在移動海外資產(chǎn)時，會考慮四大要與生活方式多方權(quán)衡後才進(jìn)行佈局。超高資產(chǎn)客群的境外需求可細(xì)分為三種：一是降權(quán)、為下一代在境外留存一筆資金等；二是滿足主要往來銀行能提供從境內(nèi)延伸到境外的一站式服務(wù)；三是非金融的加值服務(wù)，比如因家族成員資源。富管理機(jī)構(gòu)需具備兩個關(guān)鍵服務(wù)面向：「國際化」趨勢和政策變化，以及具備敏銳的市場洞察能力。高資產(chǎn)客群的首選專業(yè)夥伴。（單位：%）十億超高資產(chǎn)客群億元高資產(chǎn)客群高資產(chǎn)客群對私人銀行的價值主張想法和期待，依財(cái)富規(guī)模十億超高資產(chǎn)客群億元高資產(chǎn)於境內(nèi)外資產(chǎn)整合佈局策略基礎(chǔ)， 提供完整傳承規(guī)劃服務(wù)， 協(xié)助掌握資產(chǎn)全貌與選擇傳承工具於境內(nèi)外資產(chǎn)整合佈局策略基礎(chǔ)， 提供完整傳承規(guī)劃服務(wù)， 協(xié)助掌握資產(chǎn)全貌與選擇傳承工具具備值得信任且契合的專業(yè)團(tuán)隊(duì)，提供多元投資與融資平臺， 依照我的需求客製化或提供獨(dú)家產(chǎn)品 服務(wù)，優(yōu)化投資決策、度過市場波動具備便利的數(shù)位平臺與服務(wù)，讓我能夠 隨時遠(yuǎn)距進(jìn)行交易、瀏覽市場資訊因?yàn)樽h題牽涉到個人、企業(yè)資產(chǎn)，同時還有跨境稅務(wù)、法律的疑問，很需要銀行運(yùn)用集團(tuán)資因?yàn)樽h題牽涉到個人、企業(yè)資產(chǎn)，同時還有跨境稅務(wù)、法律的疑問，很需要銀行運(yùn)用集團(tuán)資源協(xié)助整合規(guī)劃…--70歲，十億超高資產(chǎn)客群，企業(yè)高階經(jīng)理人期待金融機(jī)構(gòu)提供彈性且專業(yè)化的服務(wù)，並且能--70歲，十億超高資產(chǎn)客群，企業(yè)主3.2新富世代客群，求新求變，的客群。相比「創(chuàng)富一代」，新富世代對於商業(yè)、任的關(guān)鍵。?資產(chǎn)增值工具應(yīng)用不同：新富世代以增值為財(cái)富管理目標(biāo)，比創(chuàng)富一代有更高的風(fēng)險(xiǎn)偏好。富世代也更為積極，有相對高比例在未來一至兩年將增加投資部位、移動海外資產(chǎn)和加碼融此外，新富世代也有較高意願參與私募股權(quán)、與BCG對全球其他市場的觀察一致，此差異除了反映不同年齡層的風(fēng)險(xiǎn)胃納，也是成長經(jīng)歷和教育對世代投資思維所造成的影響。高資產(chǎn)企業(yè)主對財(cái)富管理規(guī)劃的主要目標(biāo)， 資產(chǎn)增值 資產(chǎn)增值新富世代創(chuàng)富一代新富世代創(chuàng)富一代與創(chuàng)富一代的差異（%） 高資產(chǎn)企業(yè)主有意願嘗試的金融服務(wù)，依企業(yè)傳承代序新富世代創(chuàng)富一代新富世代創(chuàng)富一代參與獨(dú)家的投資機(jī)會或客製化的投資方案（如：私募股權(quán)基金）量身打造的融資產(chǎn)品或解決方案（如：投資組合抵押貸款）參與藝術(shù)品、珠寶等投資機(jī)會在我設(shè)定的風(fēng)險(xiǎn)與金額，由投資顧問全權(quán)管理投資部位（如：全委代操）投資數(shù)位資產(chǎn)（如：虛擬貨幣ETF）?加值服務(wù)期待不同：新富世代期待與時俱進(jìn)的加值服務(wù)，和創(chuàng)富一代相比，更加希望透過金融機(jī)構(gòu)的網(wǎng)絡(luò)，尋求子女培育的機(jī)會和人脈網(wǎng)絡(luò)的建立。據(jù)本次調(diào)查，海外房地產(chǎn)購置諮詢、企業(yè)接班人培育皆是高資產(chǎn)企業(yè)主看重的加值服務(wù)，而新富世代則更期待金融機(jī)構(gòu)提 由於新富世代多接受菁英教育，極為重視子女的培養(yǎng)，因此更鼓勵甫成年的子女到金融機(jī)構(gòu)或知名企業(yè)進(jìn)行會等，協(xié)助高資產(chǎn)客群子女爭取國際名校錄取入學(xué)的機(jī)會。高資產(chǎn)企業(yè)主對金融機(jī)構(gòu)加值服務(wù)的期待，依企業(yè)傳承代序新富世代創(chuàng)富一代 企業(yè)接軌國際ESG諮詢 企業(yè)接軌國際ESG諮詢精品（如：名錶）收藏、 3%希望金融機(jī)構(gòu)提供領(lǐng)導(dǎo)力培養(yǎng)課程、人脈建立活動等，協(xié)助新世代順利接班…--希望金融機(jī)構(gòu)提供領(lǐng)導(dǎo)力培養(yǎng)課程、人脈建立活動等，協(xié)助新世代順利接班…--60歲，十億超高資產(chǎn)客群，企業(yè)主期許金融機(jī)構(gòu)舉辦培育下一代相關(guān)的營隊(duì)與交流?社會財(cái)富需求不同：新富世代關(guān)注社會影響力和ESG議題，期望金融機(jī)構(gòu)在社會財(cái)富傳承上，扮演諮詢、規(guī)劃、管理的核心角色。與創(chuàng)富一代相比，新富世代看待慈善事業(yè)的角度略有不同，相較於創(chuàng)富一代大多以捐贈為主投入公益，不少新富世代較傾向於以解決環(huán)境和社會問題為出