合成生物學(xué)行業(yè)市場前景及投資研究報告：轉(zhuǎn)型企業(yè),百花齊放落地政策出臺

證券研究報告·行業(yè)深度報告·合成生物學(xué)系列跟蹤轉(zhuǎn)型企業(yè)百花齊放，落地政策有望出臺2024年

5月

13日摘要

核心觀點：轉(zhuǎn)型企業(yè)百花齊放，落地政策有望出臺。2023年國內(nèi)多領(lǐng)域企業(yè)積極布局合成生物學(xué)，涉及醫(yī)藥、化工、食品、營養(yǎng)健康等領(lǐng)域。目前轉(zhuǎn)型較早企業(yè)23年底產(chǎn)能逐步落地，24年有望逐步帶來收入增量。政策支持方面，2024年政府工作報告指出要積極培育新興產(chǎn)業(yè)和未來產(chǎn)業(yè)，打造生物制造等新增長引擎，同時國家生物技術(shù)和生物制造行動計劃有望在近期出臺，后續(xù)落地政策值得期待。

上市公司進展：轉(zhuǎn)型較快企業(yè)產(chǎn)能落地，2024年有望貢獻增量。上市公司方面，包括醫(yī)藥、化工、食品、營養(yǎng)健康等領(lǐng)域在內(nèi)的多家上市公司在其2023年報及公告中表示正積極布局合成生物學(xué)并披露進展，涉及內(nèi)容包括醫(yī)藥原料、高附加值化妝品成分、醫(yī)美原料、食品保健品原料、生物農(nóng)藥及天然產(chǎn)物等方向。從轉(zhuǎn)型進展來看，目前轉(zhuǎn)型較早企業(yè)產(chǎn)能落地，包括華東醫(yī)藥、華熙生物、川寧生物等，隨著23年底合成生物學(xué)產(chǎn)能落地，24年有望逐步帶來收入增量。

生物制造被列入政府工作報告，行動計劃有望在近期出臺。2022年以來，國內(nèi)合成生物學(xué)支持政策明顯增加，從中央到地方陸續(xù)部署，2024年政府工作報告指出要積極培育新興產(chǎn)業(yè)和未來產(chǎn)業(yè)，積極打造生物制造等新增長引擎；2024年4月，北京化工大學(xué)校長、中國工程院院士譚天偉在2024中關(guān)村論壇年會表示，目前由牽頭，工信部和科技部等國家部委正在聯(lián)合研制國家生物技術(shù)和生物制造行動計劃，并且有望在近期出臺，“生物制造+”是其中的關(guān)鍵內(nèi)容。后續(xù)落地政策值得期待。

海外公司進展。Ginkgo2023年平臺收入保持增長，24Q1受早期客戶收入下降影響，全年目標(biāo)略有調(diào)整。公司合作覆蓋多領(lǐng)域全周期用戶，尤其在醫(yī)藥領(lǐng)域與諾和諾德、Merck、輝瑞等客戶合作不斷深入。目前公司預(yù)期在2025年中期將核心生物鑄造業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)移到Biofab1，到2026年底實現(xiàn)調(diào)整后EBITDA的年化盈虧平衡。

相關(guān)公司：

上游底層技術(shù)：基因測序公司（華大智造），DNA合成公司（金斯瑞生物科技、Twist

Bioscience等）；

中游平臺：具備高通量且可復(fù)用平臺的公司（Ginkgo、弈柯萊等）；

下游產(chǎn)品型公司：選品合理、具有規(guī)模化生產(chǎn)能力的公司（凱賽生物、華恒生物）；

布局轉(zhuǎn)型較快企業(yè)（華東醫(yī)藥、川寧生物、華熙生物等）；

重組膠原蛋白領(lǐng)域（巨子生物、錦波生物、華熙生物）。

風(fēng)險提示：合成生物學(xué)行業(yè)競爭加劇的風(fēng)險；合成生物學(xué)產(chǎn)品成本降低幅度不及預(yù)期，生物制造產(chǎn)品性能及市場表現(xiàn)不及預(yù)期，原料成本上升風(fēng)險；底層技術(shù)發(fā)展速度不及預(yù)期；合成生物學(xué)藥物臨床進度不及預(yù)期；企業(yè)業(yè)績不及預(yù)期；政策支持力度下降風(fēng)險。1上市公司進展：轉(zhuǎn)型較快企業(yè)產(chǎn)能落地，2024年有望貢獻增量3合成生物學(xué)產(chǎn)業(yè)鏈

產(chǎn)業(yè)鏈結(jié)構(gòu)：上游底層技術(shù)、中游平臺及下游終端產(chǎn)品。在合成生物學(xué)產(chǎn)業(yè)鏈中，上游主要為提供DNA合成、基因編輯等底層技術(shù)的公司；中游是以菌株改造及自動化平臺為核心的平臺型公司，通過整合相應(yīng)技術(shù)提供高效且可復(fù)用的技術(shù)平臺；下游為利用生物制造技術(shù)生產(chǎn)各領(lǐng)域所需產(chǎn)品的產(chǎn)品型公司。圖：生物制造及合成生物學(xué)產(chǎn)業(yè)鏈底層技術(shù)及軟件服務(wù)、儀器設(shè)備提供公司上游底層技術(shù)DNA合成基因編輯測序

計算機輔助設(shè)計中游“賣水人”平臺型公

整合技術(shù)提供高效司且可復(fù)用的平臺菌株構(gòu)建、改造菌株篩選自動化平臺下游面向廣闊終端領(lǐng)域生產(chǎn)產(chǎn)品產(chǎn)品型公司醫(yī)藥工業(yè)農(nóng)業(yè)食品能源消費4資料：CB

Insights，CAS，中信建投合成生物學(xué)產(chǎn)業(yè)鏈圖：合成生物學(xué)產(chǎn)業(yè)鏈上游中游下游底層技術(shù)及儀器設(shè)備平臺型公司產(chǎn)品型公司基因測序（讀）:具備研發(fā)-小試中試-商業(yè)化生產(chǎn)的全產(chǎn)業(yè)鏈條二代測序為主流提升行業(yè)效率，未來將受益于行業(yè)持續(xù)發(fā)展化工：華大智造、真邁生物Illumina、Pacbio、ONT華恒生物、凱賽生物、梅花生物關(guān)注菌株改造能力、是否具備高通量且可復(fù)用平臺；元件庫、底盤細(xì)胞庫等儲備情況；關(guān)注“平臺型分子”醫(yī)藥：已量產(chǎn)：華東醫(yī)藥、川寧生物DNA合成（寫）:芯片合成帶來成本降低建設(shè)中：聯(lián)邦制藥、浙江震元、富祥藥業(yè)、普利制藥、金城醫(yī)藥金斯瑞華大基因（華大六合）Twist

Bioscience專注“賣水人”:Ginkgo

Bioworks平臺：健康元、奧銳特、普洛藥業(yè)、花園生物、浙江醫(yī)藥、昂利康等Codex

DNA、

DNA

Script擎科生物、迪贏生物、泓迅科技關(guān)注現(xiàn)階段平臺企業(yè)商業(yè)模式消費：華熙生物、巨子生物、錦波生物基因編輯（改）:核心步驟之一食品：金斯瑞、Genewiz等合成企業(yè)通?？商峁欠襁x擇取決于企業(yè)未上市企業(yè):嘉必優(yōu)、安琪酵母、萊茵生物、保齡寶、廣濟藥業(yè)弈柯萊、藍晶微生物引航生物、恩和生物微構(gòu)工場、衍進科技等儀器設(shè)備：能源：Lanzatech、首鋼朗澤新芝生物、東富龍、楚天科技等5資料：CB

Insights，CAS，中信建投上市公司進展：轉(zhuǎn)型較快企業(yè)產(chǎn)能落地，24年有望貢獻增量

轉(zhuǎn)型企業(yè)百花齊放，進度較快企業(yè)產(chǎn)能落地。在上市公司方面，包括醫(yī)藥、化工、食品、營養(yǎng)健康等領(lǐng)域在內(nèi)的多家上市公司在其2023年報及公告中表示正積極布局合成生物學(xué)并披露進展，涉及內(nèi)容包括醫(yī)藥原料、高附加值化妝品成分、醫(yī)美原料、食品保健品原料、生物農(nóng)藥及天然產(chǎn)物等方向。我們觀察認(rèn)為上市公司在布局合成生物學(xué)時并非盲目選擇新領(lǐng)域，而是通常選擇與公司主營業(yè)務(wù)有協(xié)同、公司有技術(shù)優(yōu)勢積累的領(lǐng)域，通過引入合成生物學(xué)技術(shù)實現(xiàn)對原有業(yè)務(wù)的升級或延伸。

從轉(zhuǎn)型進展來看，目前轉(zhuǎn)型較早企業(yè)產(chǎn)能逐步落地，包括華東醫(yī)藥、華熙生物、川寧生物等，隨著23年底合成生物學(xué)產(chǎn)能落地，24年有望逐步帶來收入增量。表：國內(nèi)上市公司合成生物學(xué)布局及轉(zhuǎn)型進展企業(yè)行業(yè)

時間合作對象

內(nèi)容聚焦兩大業(yè)務(wù)場景：合成生物學(xué)技術(shù)系統(tǒng)應(yīng)用和生物醫(yī)藥創(chuàng)新發(fā)展；四大領(lǐng)域：xRNA、特色原料藥&中間體、大健康&生物材料、動物保??；研發(fā)集群：中美華東工微研發(fā)、華東合成生物學(xué)產(chǎn)業(yè)技術(shù)研究院、琿達生物、琿益生物、琿信生物、生基材料；七大產(chǎn)業(yè)基地：杭州祥符橋、錢塘新區(qū)、江蘇九陽、湖北美琪、安徽美華、蕪湖華仁、南農(nóng)動藥；擁有行業(yè)領(lǐng)先的發(fā)酵單體車間和微生物藥物生產(chǎn)能力，覆蓋菌種構(gòu)建、代謝調(diào)控、酶催化等各階段高水平研發(fā)能力，構(gòu)建微生物項目研發(fā)、中試、商業(yè)化生產(chǎn)完整制造體系自建、安琪集華東醫(yī)藥

醫(yī)藥

2021

團、華昌高科、南農(nóng)動藥2024展望：美琪健康23年12月完成基本建設(shè)并取得生產(chǎn)許可證。已在24Q1開展多個產(chǎn)品生產(chǎn)驗證以及國際注冊認(rèn)證，預(yù)計24年有望帶來收入貢獻依托合成生物技術(shù)，聚焦功能糖、蛋白質(zhì)、多肽、氨基酸、核苷酸、天然活性化合物等六大類生物活性物；自建、中科院

23年進行原料及合成生物研發(fā)項目132項，9種生物活性物原料新產(chǎn)品完成上市（包括重組膠原蛋白），微交天津工生所、

聯(lián)透明質(zhì)酸粉末產(chǎn)品HyacrossTL200、陽離子HA、酶法唾液酸、多聚寡核苷酸、GABA織物整理劑、蛹蟲草山東大學(xué)、江

發(fā)酵液、益生菌組合發(fā)酵物等已完成試產(chǎn)；紅景天苷、肌肽、人乳寡糖完成中試。南大學(xué)等

與江南大學(xué)簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議；參與建設(shè)國家合成生物技術(shù)創(chuàng)新中心、國家生物制造產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新中心（深圳先進院牽頭）；在北京設(shè)立合成生物學(xué)國際創(chuàng)新研發(fā)中心；天津建設(shè)大型中試轉(zhuǎn)化平臺。華熙生物

醫(yī)藥

2020川寧生物

醫(yī)藥

2020前端研發(fā)：在上海成立川寧生物上海研究院，打造合成生物學(xué)和酶催化技術(shù)平臺。量產(chǎn)基地建設(shè)：2023年新疆伊犁鞏留投資建設(shè)“綠色循環(huán)產(chǎn)業(yè)園項目”，總投資超10億元，23年底合成生物學(xué)一期項目已完成試車自建、上海交

高附加值品類進展：已量產(chǎn)銷售：紅沒藥醇已在綠色循環(huán)產(chǎn)業(yè)園進行生產(chǎn)并進入銷售階段；進入試生產(chǎn)階段：通大學(xué)5-羥基色氨酸；進入中試階段：麥角硫因、肌醇；已完成小試：依克多因；小試驗證中：角鯊?fù)?、褪黑素。大宗品類布局?4年1月與微構(gòu)工場戰(zhàn)略合作，出資設(shè)立合資公司微寧生物，布局醫(yī)療級PHA原料及相關(guān)應(yīng)用的開發(fā)，初期建設(shè)2000噸/年的PHA原料產(chǎn)能，推動PHA落地及商業(yè)化2024展望：量產(chǎn)基地已于23年底完成試生產(chǎn)，24年產(chǎn)能爬坡、多項產(chǎn)品商業(yè)化，大噸位產(chǎn)品PHA量產(chǎn)推進數(shù)據(jù)：公司年報，公司官網(wǎng)，中信建投6上市公司進展：多領(lǐng)域企業(yè)積極布局，下游行業(yè)百花齊放表：國內(nèi)上市公司合成生物學(xué)布局及轉(zhuǎn)型進展（續(xù)）企業(yè)行業(yè)

時間合作對象內(nèi)容自2020年10月以來，公司聚焦打造合成生物學(xué)研發(fā)平臺，并融合AI賦能，旨在推動產(chǎn)業(yè)綠色低碳轉(zhuǎn)型，使醫(yī)藥中間體、原料藥高附加值化；2021年健康元生物醫(yī)藥研究院正式成立，打造包括合成生物學(xué)在內(nèi)的研發(fā)平臺；23年系列進展：在大腸桿菌、絲狀真菌、釀酒酵母、鏈霉菌等體系上取得進展，涉及品種包括ACV三肽、青霉素N、阿卡波糖、多拉菌素等。與德國漢堡工業(yè)大學(xué)、丹麥科技大學(xué)合作持續(xù)推進，提升自動化及基因編輯及組裝能力。健康元醫(yī)藥

2020自建、騰訊擁有合成生物學(xué)與酶催化技術(shù)平臺，“化學(xué)合成+生物發(fā)酵”雙輪驅(qū)動，平臺能力持續(xù)提升設(shè)立產(chǎn)業(yè)投資基金普洛產(chǎn)投，投資合成生物學(xué)企業(yè)合生科技普洛藥業(yè)

醫(yī)藥

2021

自建、設(shè)立投資基金與中石化合作引進，在內(nèi)蒙古巴彥淖爾經(jīng)濟技術(shù)開發(fā)區(qū)由全資子公司內(nèi)蒙古光大聯(lián)豐生物科技有限公司建設(shè)長鏈二元酸系列項目。項目擬投資11億元，總占地面積500畝，分3期建設(shè)長鏈二元酸（1萬噸）、長鏈尼龍、麝香T等相關(guān)項目。聯(lián)邦制藥

醫(yī)藥

2023自建、中石化自建建立合成生物學(xué)技術(shù)創(chuàng)新平臺，涉及蛋白/多肽表達、API的工業(yè)化生產(chǎn)、生物催化開發(fā)等方向，合成生物學(xué)技術(shù)已在司美格魯肽、醋酸四烯物、維貝格隆和瑞吉西泮等產(chǎn)品研發(fā)和生產(chǎn)階段運用奧銳特醫(yī)藥

2020明確把合成生物學(xué)作為公司主要發(fā)展方向之一，

合成生物學(xué)酶平臺已建成投入使用。利用“酶的定自建、江南大學(xué)、

向進化、細(xì)胞工廠構(gòu)建、發(fā)酵代謝調(diào)控”等多項技術(shù)優(yōu)勢，重點向特色原料藥、生物制劑、食品、浙江大學(xué)、華東理工大學(xué)、山東理工大學(xué)飼料、美妝等終端領(lǐng)域拓展。金城醫(yī)藥

醫(yī)藥

2021浙江震元

醫(yī)藥

20182023進展：酶催化產(chǎn)品的酶活及立體選擇性得到進一步提升；酶法萊鮑迪苷M已實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)化生產(chǎn)并逐步形成銷售；蝦青素產(chǎn)業(yè)化發(fā)酵水平也在不斷提高；構(gòu)建了具有自主知識產(chǎn)權(quán)的產(chǎn)胞磷膽堿鈉的枯草芽孢桿菌細(xì)胞工廠；化妝品領(lǐng)域已開展的生物合成和生物酶催化產(chǎn)品完成中試放大與中科院天津工生所等機構(gòu)進行科研合作，構(gòu)建可高效表達目標(biāo)產(chǎn)品的生產(chǎn)工程菌，已經(jīng)形成氨基自建、中科院天津工生酸、功能性脂肪酸、健康糖及抗氧化劑等方向的一系列合成生物新產(chǎn)品、新技術(shù)，主要用作食品及所、天津科技大學(xué)、華飼料添加劑、保健食品原料（功能性食品原料）、醫(yī)藥原料藥及中間體等。東理工大學(xué)、上海醫(yī)藥2023進展：合成生物學(xué)領(lǐng)域子公司浙江震元生物科技的生物定向合成年產(chǎn)2400噸組氨酸（鹽酸組工業(yè)研究院氨酸）、1000噸左旋多巴、1000噸酪氨酸等系列產(chǎn)品上虞產(chǎn)業(yè)化基地建設(shè)項目有序推進，24年3月該項目被列入國家《綠色低碳先進技術(shù)示范項目清單（第一批）》過程降碳示范項目7數(shù)據(jù)：公司年報，公司官網(wǎng)，中信建投上市公司進展：多領(lǐng)域企業(yè)積極布局，下游行業(yè)百花齊放表：國內(nèi)上市公司合成生物學(xué)布局及轉(zhuǎn)型進展（續(xù)）企業(yè)行業(yè)

時間合作對象內(nèi)容圍繞天然甜味劑業(yè)務(wù)布局合成生物技術(shù)路線，與江南大學(xué)達成戰(zhàn)略合作推進天然甜味劑領(lǐng)域合成生物學(xué)研究及落地；設(shè)立全資子公司萊茵合成負(fù)責(zé)公司合成生物相關(guān)技術(shù)的研發(fā)與項目的產(chǎn)業(yè)化落地。23年進展：推動羅漢果甜苷、甜菊糖苷合成生物研發(fā)目標(biāo)的順利達成，實施完成甜葉菊提取產(chǎn)品微生物酶轉(zhuǎn)化工藝的中試試驗。2024年公司將完成甜葉菊專業(yè)提取工廠和合成生物車間的建設(shè)醫(yī)藥、食品自建、施宇甜、江南大學(xué)萊茵生物2022拓展合成生物微生物蛋白產(chǎn)品領(lǐng)域，與江南大學(xué)陳堅院士團隊、江西師范大學(xué)涂宗財教授團隊開展產(chǎn)學(xué)研合作，圍繞微生物蛋白生產(chǎn)工藝優(yōu)化、技術(shù)創(chuàng)新和下游產(chǎn)品開發(fā)等方面深入研究。2023年進展：成功實現(xiàn)噸級產(chǎn)品產(chǎn)業(yè)化，并接到微生物蛋白產(chǎn)品訂單1200噸，正在按計劃生產(chǎn)和交付中。投資建設(shè)年產(chǎn)20萬噸微生物蛋白及其資源綜合利用項目（一期），項目建成投產(chǎn)后可形成年產(chǎn)2萬噸微生物蛋白以及5萬噸氨基酸水溶肥的規(guī)模，項目正有序推進中。自建、江南大學(xué)、江西師范大學(xué)富祥藥業(yè)

醫(yī)藥

2023廣濟藥業(yè)

醫(yī)藥

2022積極通過產(chǎn)業(yè)化合作推動向合成生物學(xué)布局，與藍晶微生物簽署戰(zhàn)略合作框架協(xié)議，擬在新食品原料、新材料領(lǐng)域開展產(chǎn)業(yè)化合作；與江南大學(xué)合作成立聯(lián)合實驗室，合作開發(fā)人乳寡糖項目，23年進展：正進行菌種進一步優(yōu)化改造、發(fā)酵工藝和提取純化工藝研究，以及產(chǎn)品的注冊申報工作與華中科技大學(xué)合作研發(fā)甜菊糖苷項目，23年進展：已完成初代菌種構(gòu)建工作，正在進行菌種優(yōu)化改造和發(fā)酵提取工藝開發(fā)研究。藍晶微生物江南大學(xué)華中科技大學(xué)合成生物學(xué)平臺建設(shè)和產(chǎn)品管線覆蓋1）原材料產(chǎn)品領(lǐng)域；2）酶制劑產(chǎn)品領(lǐng)域；3）大健康益生菌產(chǎn)品管線；4）核酸藥物產(chǎn)品開發(fā)。原料方面聚焦于保健品、功能性食品和化妝品重要原料的生物合成開發(fā)。重點發(fā)展合成生物學(xué)領(lǐng)域，建成河北省生物合成高能級技術(shù)平臺；2022年6月與合成生物學(xué)企業(yè)微構(gòu)工場達成戰(zhàn)略合作，共建合成生物平臺推動醫(yī)藥小分子材料產(chǎn)業(yè)化開發(fā)；利用合成生物學(xué)技術(shù)，開展環(huán)孢素、鏈霉素等品種生產(chǎn)技術(shù)提升，提高生產(chǎn)效率，降低生產(chǎn)成本。23年進展：全年新立項合成生物學(xué)產(chǎn)品10個普利制藥

醫(yī)藥

2021華北制藥

醫(yī)藥

2022自建自建、微構(gòu)工場與中科院天工所簽訂戰(zhàn)略合作協(xié)議，在合成生物領(lǐng)域開展深度合作，已引進α-酮戊二酸、5-氨基乙酰丙酸（5-ALA）等品種，建設(shè)合成生物中試車間科興制藥

醫(yī)藥

2022

中科院天津工生所浙江醫(yī)藥

醫(yī)藥

自建、上海交通大學(xué)等在原料藥及關(guān)鍵中間體領(lǐng)域建立了綠色環(huán)保的微通量連續(xù)制造實驗室平臺和可基因編輯的菌種改造的合成生物學(xué)試驗平臺/8數(shù)據(jù)：公司年報，公司官網(wǎng)，中信建投上市公司進展：多領(lǐng)域企業(yè)積極布局，下游行業(yè)百花齊放表：國內(nèi)上市公司合成生物學(xué)布局及轉(zhuǎn)型進展（續(xù)）企業(yè)行業(yè)時間合作對象內(nèi)容中科院深圳先進院、翰宇藥業(yè)

醫(yī)藥2022

中國科學(xué)院深圳理工合作成立合成生物學(xué)與多肽藥物聯(lián)合研究中心大學(xué)組建合成生物學(xué)產(chǎn)業(yè)化平臺錦和生物，以現(xiàn)有酶法和發(fā)酵技術(shù)平臺為依托，尋求在抗生素原料藥、甾體化合物兩大主要方向開展對新的合成路線的研究和探索昂利康醫(yī)藥20232023自建1）推動“化學(xué)合成、生物合成”雙布局；2）2023年成立全資子公司浙江花園合成生物研究院有限公司；3）2024年與浙工大柳志強教授合資成立“浙江花園生物工程有限公司”，持股90%；4）擬投資建設(shè)“年產(chǎn)10000噸L-丙氨酸（發(fā)酵法）及生物制造中試基地項目”自建、浙江工業(yè)大學(xué)花園生物

醫(yī)藥博瑞醫(yī)藥

醫(yī)藥在發(fā)酵半合成藥物方面精耕細(xì)作，并逐步向合成生物學(xué)延伸：1）拓展新產(chǎn)品，包括藍銅肽、索馬魯肽等；2）改造老品種，一是改造已經(jīng)市場化的發(fā)酵產(chǎn)品或發(fā)酵半合成產(chǎn)品，提升產(chǎn)品競爭力;二是通過合成生物學(xué)的方法獲得優(yōu)異的品種，大幅提高生產(chǎn)效率、降低成本，使原本沒有機會進入市場的老品種重獲競爭力20232023自建新諾威醫(yī)藥恒魯生物自建、全資子公司石藥圣雪與恒魯生物設(shè)立合資公司，開發(fā)HMO及其他生物合成產(chǎn)品致力于實現(xiàn)合成生物技術(shù)應(yīng)用的突破，1個課題被科技部列入“十四五”國家重點研發(fā)計劃“合成生物學(xué)”重點專項魯抗醫(yī)藥

醫(yī)藥東亞藥業(yè)

醫(yī)藥2023

中科院青島生物能源與過程研究所設(shè)立子公司杭州善泰，已完成場地設(shè)計及研發(fā)團隊初步搭建，主要聚焦大健康功能原料與食品（抗衰老、健腦益智、助睡眠、減重、抗抑郁等方面）、醫(yī)美化妝品、藥物API及中間體、生物可降解材料等方面的生物發(fā)酵技術(shù)的開發(fā)與產(chǎn)業(yè)化2024自建9數(shù)據(jù)：公司年報，公司官網(wǎng)，中信建投上市公司進展：多領(lǐng)域企業(yè)積極布局，下游行業(yè)百花齊放表：國內(nèi)上市公司合成生物學(xué)布局及轉(zhuǎn)型進展（續(xù)）企業(yè)行業(yè)時間合作對象內(nèi)容擁有蔚藍賽德環(huán)境微生物實驗室和合成生物技術(shù)創(chuàng)新實驗室2個實驗室，2021年發(fā)起成立“微生物菌種產(chǎn)業(yè)應(yīng)用中心”蔚藍生物

動物營養(yǎng)

2019自建利用合成生物學(xué)相關(guān)技術(shù)對赤蘚糖醇及阿洛酮糖等新糖源產(chǎn)品相關(guān)菌種進行研究，以提高產(chǎn)品轉(zhuǎn)化率及能源利用率為目標(biāo)，提升公司成本領(lǐng)先優(yōu)勢。開展“合成生物學(xué)工程化關(guān)鍵技術(shù)研發(fā)與應(yīng)用”研發(fā)項目，利用合成生物學(xué)和酶工程構(gòu)建人乳寡糖“細(xì)胞工廠”，目前項目進行中，目標(biāo)為實現(xiàn)1-2種高附加值人乳寡糖產(chǎn)品的開發(fā)及制備保齡寶營養(yǎng)健康

2020自建2021年與森瑞斯生物合作，以合成生物技術(shù)為基礎(chǔ)開發(fā)工業(yè)和新材料橡膠的生產(chǎn)中試及其產(chǎn)業(yè)化項目；森瑞斯、華東醫(yī)藥、2021年與華東醫(yī)藥合作成立美琪健康，聚焦大健康及醫(yī)美原料等領(lǐng)域；安琪酵母

食品2021微構(gòu)工場2022年與微構(gòu)工場合作，建設(shè)三萬噸PHA產(chǎn)線；2023年安琪酵母宜昌公司實施功能產(chǎn)物提取中試平臺建設(shè)項目，為公司合成生物產(chǎn)品開發(fā)提供試驗放大條件公司以合成生物學(xué)為立足之本，基于合成生物學(xué)平臺開展了多項高附加值戰(zhàn)略性產(chǎn)品開發(fā)23年進展包括HMOs、α-熊果苷、蝦青素、EPA等產(chǎn)品：2’-FL：已完成中試，獲得產(chǎn)品純度高達94%，并且已通過農(nóng)業(yè)部菌種安全評價；自建、中科院等離子3’-SL和6’-SL：已完成實驗室到中試全套工藝優(yōu)化和驗證，進入法規(guī)準(zhǔn)入材料準(zhǔn)備階段；LNnT：完嘉必優(yōu)食品/體物理研究所成小試發(fā)酵工藝優(yōu)化，進入中試階段；α-熊果苷：基于地衣芽孢桿菌，底物轉(zhuǎn)化效率達到行業(yè)領(lǐng)先水平，完成中試并獲得99%純度產(chǎn)品；蝦青素：釀酒酵母底盤，完成菌株優(yōu)化，完成中試，菌體中蝦青素含量獲得顯著提升；EPA：建立裂殖壺菌高效誘變及高通量篩選平臺，得到高含量菌株，正在進行小試發(fā)酵工藝開發(fā)以打造合成生物學(xué)領(lǐng)軍企業(yè)為戰(zhàn)略目標(biāo)，深耕合成生物學(xué)和生物發(fā)酵技術(shù)，推進“氨基酸+”戰(zhàn)略。擁有廊坊研發(fā)中心、上海研發(fā)中心，設(shè)有菌株研發(fā)實驗室，擁有合成生物學(xué)工程師100余名，掌握大腸桿菌發(fā)酵平臺、谷棒發(fā)酵平臺及厭氧發(fā)酵技術(shù)。公司利用基因編輯、代謝途徑改造和計算機輔助的細(xì)胞設(shè)計構(gòu)建了以氨基酸為主導(dǎo)的多產(chǎn)品微生物細(xì)胞工廠2019年與丹麥合成生物學(xué)公司CysBio簽署合作協(xié)議，為公司提供相關(guān)技術(shù)支持2019年與浙江工業(yè)大學(xué)生物工程學(xué)院鄭裕國院士團隊合作，通過合成生物學(xué)等技術(shù)構(gòu)建高效微生物細(xì)胞工廠，實現(xiàn)功能性營養(yǎng)化學(xué)品及其衍生物的規(guī)模化生產(chǎn)自建、上海工業(yè)生物化工、醫(yī)藥梅花生物新和成2010

技術(shù)研究中心、中科院、江南大學(xué)等化工、醫(yī)藥CysBio、浙江工業(yè)大學(xué)201910數(shù)據(jù)：公司年報，公司官網(wǎng)，中信建投上游公司：DNA合成、基因測序、儀器設(shè)備表：國內(nèi)合成生物學(xué)上游上市公司企業(yè)行業(yè)內(nèi)容1）DNA合成全球龍頭，市占率20%以上2）子公司百斯杰成立于2013年，憑借合成生物學(xué)技術(shù)經(jīng)驗，對蛋白質(zhì)進行工程改造并構(gòu)建細(xì)胞工廠微生物菌株，生產(chǎn)優(yōu)質(zhì)工業(yè)酶及功能性蛋白。23年工業(yè)合成生物產(chǎn)品收益0.43億美元，經(jīng)調(diào)整經(jīng)營利潤205萬美元。未來計劃：進一步優(yōu)化位于中國內(nèi)地的生產(chǎn)設(shè)施，提高產(chǎn)能利用率；擴建合成生物學(xué)實驗室，增強研發(fā)能力。致力于將百斯杰打造成領(lǐng)先的合成生物學(xué)解決方案提供商。金斯瑞醫(yī)藥華大智造新芝生物醫(yī)藥醫(yī)藥上游基因測序儀器國產(chǎn)龍頭，已發(fā)布合成生物學(xué)解決方案上游合成生物學(xué)設(shè)備解決方案提供商，覆蓋菌種設(shè)計——質(zhì)粒構(gòu)建、高通量篩選——分析前處理、動態(tài)學(xué)分析、精準(zhǔn)調(diào)控——發(fā)酵優(yōu)化、成品制備——分離純化前處理、凍干保存等環(huán)節(jié)設(shè)備積極布局合成生物學(xué)作為第三增長曲線，公司合成生物業(yè)務(wù)的關(guān)鍵核心設(shè)備有大型發(fā)酵罐、離心機、層析柱、均質(zhì)機、噴霧干燥、帶式干燥機等東富龍醫(yī)藥醫(yī)藥楚天科技可根據(jù)客戶需求提供合成生物板塊的反應(yīng)器、純化系統(tǒng)、配液系統(tǒng)、離心分離系統(tǒng)、一次性袋、填料等相關(guān)設(shè)備及耗材11數(shù)據(jù)：公司年報，公司官網(wǎng)，中信建投華東醫(yī)藥：聚焦四大領(lǐng)域，美琪健康順利投產(chǎn)24年貢獻增量

工微發(fā)力四大細(xì)分領(lǐng)域，美琪健康順利投產(chǎn)。目前華東醫(yī)藥公司工業(yè)微生物板塊核心布局四大領(lǐng)域：xRNA、特色原料藥&中間體、大健康&生物材料、動物保健。2023年工微板塊剔除特定產(chǎn)品業(yè)務(wù)后實現(xiàn)收入5.25億元，同比增長20.67%。大健康板塊子公司湖北美琪的宜昌產(chǎn)業(yè)基地（一期）工程于2023年12月完成基本建設(shè)并取得生產(chǎn)許可證。已在24Q1開展多個產(chǎn)品生產(chǎn)驗證以及國際注冊認(rèn)證，預(yù)計24年有望帶來收入貢獻。此前披露達產(chǎn)后預(yù)計年產(chǎn)126噸功能性健康產(chǎn)品，實現(xiàn)年銷售收入超4億元。

關(guān)注多肽原料及動保業(yè)務(wù)進展。1）特色原料藥&中間體：ADC原料、多肽原料、高活A(yù)PI等陸續(xù)完成產(chǎn)品布局，后續(xù)關(guān)注國際市場開拓情況。2）動保業(yè)務(wù)：子公司南農(nóng)動藥在寵物及水產(chǎn)賽道發(fā)力，“萌笛”、“醫(yī)貝樂”等品牌后續(xù)推廣進展值得關(guān)注。圖：華東醫(yī)藥工業(yè)微生物領(lǐng)域布局核心四大領(lǐng)域領(lǐng)域核心研發(fā)產(chǎn)業(yè)基地琿達生物（工業(yè)微生物研發(fā)）江蘇九陽特色原料藥&中間體（原料藥GMP生產(chǎn)）琿益生物（合成生物學(xué)研發(fā)）ADC原料（毒素）、多肽原料（GLP-1）、高活A(yù)PI安徽美華琿信生物（mRNA酶、分子診斷酶原料開發(fā)及CDMO服務(wù)）（上游修飾和保護系列核苷、部分核苷單體的生產(chǎn)）xRNA蕪湖華仁（小核酸藥物和IVD化學(xué)原料）華東合成生物學(xué)產(chǎn)業(yè)研究院生基材料美琪健康大健康&醫(yī)美（聚焦?fàn)I養(yǎng)與醫(yī)藥化學(xué)品、醫(yī)

生物可降解材料

（營養(yǎng)健康食品原料、個人護理原料藥美、生物材料及健康代糖品）

醫(yī)美CMC功能原料），已于23年底投產(chǎn)動物保健南農(nóng)動藥（動物藥品、動物保健品研發(fā)+生產(chǎn)）1,000余平米研發(fā)實驗室，20,000余平米生產(chǎn)車間12資料：公司官網(wǎng)，公司公告，中信建投華東醫(yī)藥：美琪健康通過國家高新技術(shù)企業(yè)認(rèn)定，客戶開拓進行中

2023年10月24日-10月26日，美琪健康參加在西班牙巴塞羅那舉辦的世界制藥原料展CPHI

2023，本次參展為美琪健康聯(lián)合安琪酵母歐洲事業(yè)部以及華東醫(yī)藥工業(yè)微生物事業(yè)部共同參展，主要展示營養(yǎng)健康、個護醫(yī)美等領(lǐng)域的功能性產(chǎn)品。

2023年11月，全國高新技術(shù)企業(yè)認(rèn)定管理工作領(lǐng)導(dǎo)小組辦公室發(fā)布了湖北省認(rèn)定機構(gòu)2023年認(rèn)定報備的第一批高新技術(shù)企業(yè)備案名單。美琪健康通過認(rèn)定，成為2023年度湖北省第一批國家高新技術(shù)企業(yè)。圖：美琪健康主要產(chǎn)品美琪健康建立了三大研發(fā)平臺——微生物技術(shù)開發(fā)平臺、原料技術(shù)開發(fā)平臺及應(yīng)用技術(shù)開發(fā)平臺，并依托中美華東、安琪集團、琿達生物三大股東領(lǐng)先的合成生物學(xué)等技術(shù)，可快速實現(xiàn)菌種選育、原料分離純化、功能性食品成分個人護理成分質(zhì)量研究、中試放大、應(yīng)用研究等全產(chǎn)業(yè)化流程。維生素K2依克多因

產(chǎn)能建設(shè)方面，美琪健康項目分三期建設(shè)，一期工程2022年已啟動，主要研發(fā)、生產(chǎn)、銷售營養(yǎng)健康食品原料和個人護理功能原料等大健康產(chǎn)品，23年底投產(chǎn)，達產(chǎn)后預(yù)計年產(chǎn)126噸維生素k2、β-胡蘿卜素、PQQ等功能性健康產(chǎn)品，年產(chǎn)值4億元。吡咯并喹啉醌二鈉鹽（PQQ）透明質(zhì)酸鈉麥角硫因納豆激酶磷脂酰絲氨酸（PS）番茄紅素二羥基丙酮13資料：公司公眾號，公司官網(wǎng)，中信建投華熙生物：構(gòu)建全產(chǎn)業(yè)鏈平臺，進軍膠原蛋白領(lǐng)域

布局合成生物學(xué)，構(gòu)建全產(chǎn)業(yè)鏈平臺：公司近年來持續(xù)加大合成生物學(xué)領(lǐng)域投入，搭建從前端研發(fā)、中試到量產(chǎn)全產(chǎn)業(yè)鏈平臺，同時借助下游品牌進行應(yīng)用開發(fā)及推廣，研發(fā)及量產(chǎn)能力突出，全產(chǎn)業(yè)鏈布局優(yōu)勢顯著。表：華熙生物合成生物學(xué)戰(zhàn)略及商業(yè)模式戰(zhàn)略定位：打造平臺型生物技術(shù)企業(yè)實現(xiàn)多種生物活性物產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)化GABA下游品牌依克多因放大生產(chǎn)公司自有豐富下游品牌具備獨特優(yōu)勢膠原蛋白具備從小試-中試-量產(chǎn)各環(huán)節(jié)能力實驗室研發(fā)透明質(zhì)酸全球最大的中試轉(zhuǎn)化平臺已投入使用自研加合作構(gòu)建底層研發(fā)能力紅景天苷品種選擇成立多個合成生物研發(fā)工作室六大類生物活性物質(zhì)布局完善麥角硫因14資料：公司公告，Wind，中信建投華熙生物：布局六大品類，多項生物活性物原料產(chǎn)品已上市

六大類品種布局，膠原蛋白有望成為新的戰(zhàn)略增長點。從產(chǎn)品端來看，華熙生物選品覆蓋功能糖、蛋白質(zhì)、多肽、氨基酸及衍生物、核苷酸及衍生物、天然活性化合物六大類別，目前正積極推進多項產(chǎn)品研發(fā)。23年進行原料及合成生物研發(fā)項目132項，9種生物活性物原料新產(chǎn)品完成上市（包括重組膠原蛋白），微交聯(lián)透明質(zhì)酸粉末產(chǎn)品HyacrossTL200、陽離子HA、酶法唾液酸、多聚寡核苷酸、GABA織物整理劑、蛹蟲草發(fā)酵液、益生菌組合發(fā)酵物等已完成試產(chǎn)；紅景天苷、肌肽、人乳寡糖完成中試。圖：華熙生物研發(fā)管線GABA

?麥角硫因

?5-ALA

??

透明質(zhì)酸?

人乳寡糖?

硫酸軟骨素?

肝素氨基酸及衍生物功能糖茶氨酸

?燕窩酸

??

氨基葡萄糖等?

膠原蛋白?

貽貝蛋白?

彈性蛋白等NMN

?

核苷酸及PDRN

?

衍生物合成生物學(xué)六大領(lǐng)域蛋白質(zhì)紅景天苷?

肌肽????人參皂苷β-胡蘿卜素VC葡糖苷等天然活性化合物?

芋螺肽多肽?

聚賴氨酸?

聚谷氨酸等資料：公司官網(wǎng)，公司公告，中信建投15華熙生物：布局六大品類，重組人源膠原蛋白已上市

收購益而康布局動物源膠原蛋白：22年4月，通過收購北京益而康生物工程有限公司51%的股權(quán)，正式進軍動物源膠原蛋白領(lǐng)域，深度融合膠原蛋白領(lǐng)域成熟的研發(fā)團隊，新增膠原蛋白海綿和人工骨兩項產(chǎn)品管線。自研重組膠原蛋白已上市，終端產(chǎn)品布局中：本公司基于計算生物學(xué)、合成生物學(xué)技術(shù)建立蛋白質(zhì)高效表達技術(shù)平臺與中試成果轉(zhuǎn)化平臺，實現(xiàn)了均一組分重組膠原蛋白的高效綠色生物制造，發(fā)酵產(chǎn)率居于國際高水平行列。23H1公司重組人源膠原蛋白已完成試產(chǎn)，23年完成原料上市。下游終端產(chǎn)品：2024年1月重組膠原蛋白創(chuàng)面敷料取得II類醫(yī)療器械注冊證，自研膠原蛋白III類醫(yī)療器械終端產(chǎn)品即將進入臨床階段。圖：華熙生物膠原蛋白領(lǐng)域布局圖：益而康生物主要產(chǎn)品梳理人工骨：以膠原分子為模板，調(diào)制鈣磷鹽在液相中沉積到膠原上得到的仿天然骨層片結(jié)構(gòu)，具有良好的降解性和生物相容性重組膠原蛋白自研：已授權(quán)發(fā)明專利“一種重組醫(yī)療器械美妝產(chǎn)品III型膠原蛋白及其制備方法”膠原蛋白海綿：有效成分為Ⅰ型膠原蛋白，保持三螺旋結(jié)構(gòu)，兼有組織修復(fù)、殘腔填充、止血、藥物載體和防粘連作用動物源膠原蛋白收購北京益而康：醫(yī)療器械：擁有III類醫(yī)療器膠原蛋白布局膠原蛋白保濕面膜：核心成分包括膠原蛋白原液、透明質(zhì)酸鈉、煙酰胺、庫拉索蘆薈提取物，高效保濕械人工骨及膠原蛋白海綿美妝產(chǎn)品：膠原蛋白面膜膠原蛋白集萃舒緩面膜：可溶性膠原及小分子肽水解開發(fā)特定酶解技術(shù)膠原蛋白多效保濕面膜：可溶性膠原蛋白精華、植物精粹，補水和保濕膠原蛋白（肽）以食品、保健品領(lǐng)域應(yīng)用為主膠原蛋白肽復(fù)合飲16資料：公司官網(wǎng)，公司公告，中信建投川寧生物合成生物投資計劃：上海新疆兩地超13億元投資

前段研發(fā)：上海研究院建設(shè)項目：2020年在上海成立川寧生物上海研究院，打造合成生物學(xué)和酶催化技術(shù)平臺。2023年4月公司董事會通過對銳康生物增資，使用超募資金增資1億元，調(diào)整后上海研究院建設(shè)項目擬投入募集資金3億元。放大生產(chǎn)：新疆鞏留綠色循環(huán)產(chǎn)業(yè)園一期已投產(chǎn)：公司及子公司疆寧生物與鞏留縣人民政府簽署《伊犁疆寧生物技術(shù)有限公司綠色循環(huán)產(chǎn)業(yè)園項目投資協(xié)議》，項目計劃一、二期分別投資5億元，合計投資10億元。同時政府協(xié)調(diào)流轉(zhuǎn)20萬畝農(nóng)業(yè)用地經(jīng)營權(quán)。一期項目于2023年3月啟設(shè)工作，截至23H1主體建筑已封頂、生產(chǎn)發(fā)酵大罐已吊裝完畢，23年底合成生物學(xué)一期項目已完成試車。預(yù)計2024隨著產(chǎn)能爬坡有望逐步貢獻收入增量。圖：川寧生物合成生物投資計劃前端研發(fā)：上海研究院放大生產(chǎn)：新疆伊犁鞏留“綠色循環(huán)產(chǎn)業(yè)園項目”（銳康生物）投入募集+超募資金共3億元分2期建設(shè)，總投資超10億元?

產(chǎn)能：?

年產(chǎn)紅沒藥醇300

噸

?

諾卡酮10

噸?

5-羥基色氨酸300

噸

?

褪黑素50噸?

麥角硫因0.5

噸?

依克多因10

噸?

紅景天苷5

噸?

植物鞘氨醇500

噸?

其他原料的柔性生產(chǎn)基地菌種計算設(shè)計自動化構(gòu)建和酶計算設(shè)計高通量篩選平臺最新進展：?

首個合成生物學(xué)項目紅沒藥醇已進入銷售階段，用于化妝品制作?

23年底合成生物學(xué)一期項目已完成試車多尺度發(fā)酵過程優(yōu)化平臺大數(shù)據(jù)分析/AI迭代17數(shù)據(jù)：公司公告，公司招股書，中信建投川寧生物合成生物品種概覽：從高附加值到大宗，未來持續(xù)交付

產(chǎn)能爬坡，多項產(chǎn)品24年商業(yè)化：公司綠色循環(huán)產(chǎn)業(yè)園項目已于23年底完成試生產(chǎn)，24年將推動5-羥基色氨酸、麥角硫因、肌醇等合成生物學(xué)系列產(chǎn)品的商業(yè)化生產(chǎn)。股權(quán)激勵保證未來品種持續(xù)交付：公司已發(fā)布限制性股票激勵計劃，除凈利潤考核外，2024及2025年目標(biāo)均包括每年新增不少于3個合成生物學(xué)產(chǎn)品正式生產(chǎn)并形成收入。目前公司產(chǎn)品目錄已包括9款化妝品活性原料，上海研究院將按計劃再交付2-3個自研新產(chǎn)品的小試工藝包進行中試。品種持續(xù)交付有望保持公司在合成生物學(xué)領(lǐng)域長期競爭力。

從高附加值向大宗品類延伸。公司現(xiàn)有合成生物學(xué)布局品類進展較快的以高附加值品類為主，包括紅沒藥醇（已量產(chǎn)銷售）、5-羥基色氨酸（試生產(chǎn)階段）、麥角硫因、肌醇（中試階段）、依克多因（已完成小試）、角鯊?fù)?、褪黑素（小試驗證中）。大噸位品種方面，公司24年初已在PHA方面展開合作，初步布局2000噸/年的PHA原料，產(chǎn)品體量較此前品種再上臺階，有望打開公司合成生物學(xué)板塊收入空間，若進展順利預(yù)計2024年將向市場投放高質(zhì)量PHA產(chǎn)品。圖：川寧生物合成生物品種概覽品種2022年已交付品種2023年交付品種2024及中長期品種紅沒藥醇（量產(chǎn)）RCB122化妝品原料角鯊?fù)椋≧CB112）（小試）2024及2025麥角硫因（中試）RCB124、RCB125待披露每年新增不少于3個合成生物學(xué)產(chǎn)品保健品原料飼料添加劑5-羥基色氨酸（試生產(chǎn)）

褪黑素（RCB108）（小試）肌醇（RCB114）（中試）正式生產(chǎn)并形成收入RCB106、RCB136RCE00-04、RCE00-23、醫(yī)藥中間體RCE104香精香料RCB120、RCB126PHA（RCB138？）生物基材料18數(shù)據(jù)：公司公告，公司招股書，中信建投健康元：建設(shè)健康元生物醫(yī)藥研究院，積極布局合成生物學(xué)

服務(wù)于公司原料藥和中間體業(yè)務(wù)板塊，聚焦大品種、快速實現(xiàn)降本增效。自2020年10月以來，公司聚焦打造合成生物學(xué)研發(fā)平臺，并融合AI賦能，旨在推動產(chǎn)業(yè)綠色低碳轉(zhuǎn)型，使醫(yī)藥中間體、原料藥高附加值化；2021年健康元生物醫(yī)藥研究院正式成立，打造包括合成生物學(xué)在內(nèi)的研發(fā)平臺。2023進展如下：圖：健康元合成生物學(xué)研究進展

營收占比較大

毛利率相對較低

生產(chǎn)成本占比大

1.工業(yè)菌株產(chǎn)能提升

服務(wù)于公司原料藥和中間體業(yè)務(wù)板塊科研項目

2.藥物天然產(chǎn)物發(fā)酵及提取工藝研發(fā)主要思路

健康元：頭孢菌素C

麗珠：苯丙氨酸

聚焦大品種，快速實現(xiàn)降本增效

3.AI賦能微生物合成生物學(xué)研究

與騰訊量子實驗室合作

大腸桿菌：與德國漢堡工業(yè)大學(xué)合作成功完成首套自動化適應(yīng)性連續(xù)進化平臺的搭建工作。

絲狀真菌：將絲狀真菌原生質(zhì)體轉(zhuǎn)化篩選陽性率顯著提升，并完成產(chǎn)黃枝頂孢霉復(fù)合誘變篩選條件優(yōu)化

釀酒酵母：與丹麥科技大學(xué)合作搭建了編輯技術(shù)、基因組裝以及大片段質(zhì)粒整合技術(shù)平臺，突破了大質(zhì)粒構(gòu)建時易丟失片段的瓶頸，達成釀酒酵母中異源合成ACV三肽和青霉素N的階段性目的。目前成果

鏈霉菌：完成了基于鏈霉菌原生質(zhì)體轉(zhuǎn)化、基因過表達、基因編輯、關(guān)鍵酶定點突變等一系列關(guān)鍵研究技術(shù)的開發(fā)和積累，并正在進行阿卡波糖和多拉菌素生產(chǎn)菌株的改造。

生物催化平臺建設(shè)：正在搭建自主可控的知識庫，利用AlphaFold2算法完成CPC代謝通路上關(guān)鍵酶蛋白結(jié)構(gòu)預(yù)測工作，并利用天然產(chǎn)物生物合成途徑的人工智能方法預(yù)測了芳香族氨基酸代謝副產(chǎn)物關(guān)鍵基因。19數(shù)據(jù)：公司公告，Wind，同花順財經(jīng)，中信建投金城醫(yī)藥：生物合成積累深厚，聚焦合成生物學(xué)創(chuàng)新發(fā)展方向

生物合成和化學(xué)合成積累深厚，致力打造一流合成生物學(xué)平臺企業(yè)。公司明確把“合成生物”產(chǎn)業(yè)作為公司主要發(fā)展方向，合成生物學(xué)酶平臺已建成投入使用。利用“酶的定向進化、細(xì)胞工廠構(gòu)建、發(fā)酵代謝調(diào)控”等多項技術(shù)優(yōu)勢，重點向特色原料藥、生物制劑、食品、飼料、美妝等終端領(lǐng)域拓展。4-AA改造：2022年完成4-AA用酶優(yōu)化項目，挖掘篩選羰基還原酶，獲得立體選擇性高于98%且粗酶活力達到1.5U/ml以上的羰基還原酶突變體，實現(xiàn)培南類中間體的高效手性催化，具有反應(yīng)條件溫和、成本低、污染小、可大規(guī)模生產(chǎn)等優(yōu)勢，截至2022年6月已建成300t/年的4-AA示范生產(chǎn)線。2023進展：酶催化產(chǎn)品的酶活及立體選擇性得到進一步提升；酶法萊鮑迪苷M已實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)化生產(chǎn)并逐步形成銷售；蝦青素產(chǎn)業(yè)化發(fā)酵水平也在不斷提高；構(gòu)建了具有自主知識產(chǎn)權(quán)的產(chǎn)胞磷膽堿鈉的枯草芽孢桿菌細(xì)胞工廠；化妝品領(lǐng)域已開展的生物合成和生物酶催化產(chǎn)品完成中試放大。表：金城醫(yī)藥及子公司金城生物在生物合成方面積累谷胱甘肽：2012年10月取得藥品批準(zhǔn)文號，一、二車間分別于2012年11月和2013年10月通過省藥監(jiān)局的GMP現(xiàn)場檢查產(chǎn)品蝦青素：2021年12月公司申請發(fā)明專利“一種產(chǎn)蝦青素的工程菌及其制備方法和應(yīng)用。年產(chǎn)3000噸蝦青素項目擁有國內(nèi)外先進的成套生物發(fā)酵、提取、純化等系統(tǒng)的試驗、生產(chǎn)設(shè)備；擁有先進的生產(chǎn)工藝和技術(shù)，科學(xué)的質(zhì)量管理體系，嚴(yán)格的管理制度，完善的監(jiān)測手段金城醫(yī)藥金城生物生產(chǎn)能力產(chǎn)能方面以谷胱甘肽為例，目前已建成60噸/年和200噸/年的谷胱甘肽項目，總占地面積66000m2，車間建筑面積15000m2，倉庫占地面積4000m2與浙江大學(xué)、山東大學(xué)、華東理工大學(xué)等高等院校建立了長期穩(wěn)定的合作關(guān)系，分別成立了聯(lián)合研發(fā)中心，合作研發(fā)高端生物制藥產(chǎn)品合作20數(shù)據(jù)：公司公告，公司官網(wǎng)，中信建投普洛藥業(yè)：完善合成生物學(xué)平臺，旗下普洛產(chǎn)投投資合生科技

2023年9月，普洛藥業(yè)發(fā)布《關(guān)于產(chǎn)業(yè)投資基金對外投資的公告》，其與橫店資本管理有限公司投資設(shè)立的產(chǎn)業(yè)投資基金「東陽市普洛股權(quán)投資基金合伙企業(yè)」（普洛產(chǎn)投），近日與武漢合生科技有限公司(合生科技）及其股東簽署《增資協(xié)議》，以自有資金通過貨幣方式對合生科技增資3,000萬元，增資完成后普洛產(chǎn)投持有合生科技5.6604%股權(quán)。

普洛藥業(yè)近年來根據(jù)公司戰(zhàn)略布局，積極探索在合成生物學(xué)領(lǐng)域的發(fā)展機會。此前公司在年報中披露正持續(xù)完善包括合成生物學(xué)與酶催化在內(nèi)的三大工程技術(shù)平臺能力。本次普洛產(chǎn)投對外投資的標(biāo)的公司合生科技立足合成生物學(xué)技術(shù)，主要從事新型天然產(chǎn)物分子挖掘、生產(chǎn)與銷售，已搭建“基于工業(yè)底盤細(xì)胞的高效生物合成”和“基于底盤細(xì)胞與基因組的高通量自動化天然產(chǎn)物挖掘”兩大技術(shù)平臺，成功案例包括番茄紅素的高產(chǎn)以及萜類化合物庫的構(gòu)建。合生科技在合成生物學(xué)領(lǐng)域具有較強的研發(fā)實力，且與公司可形成產(chǎn)業(yè)協(xié)同效應(yīng)，有助于公司在合成生物學(xué)領(lǐng)域的業(yè)務(wù)布局，促進公司業(yè)務(wù)長遠發(fā)展，符合公司整體發(fā)展戰(zhàn)略。圖：合生科技兩大技術(shù)平臺21資料：公司公告，iFind，公司官網(wǎng)，中信建投華大智造：基因測序上游龍頭，發(fā)布合成生物學(xué)一站式產(chǎn)品組合

合成生物學(xué)一站式產(chǎn)品組合：2024年4月18日，華大智造在SynBio

China第二屆中國合成生物學(xué)及生物制造年會暨BioMadeChina中國生物制造產(chǎn)業(yè)博覽會上發(fā)布合成生物學(xué)一站式產(chǎn)品組合：包括1）AlphaTool自動化移液機器人、2）便攜型半導(dǎo)體基因測序儀DNBSEQ-E25，3）千萬級酶定向進化篩選系統(tǒng)MGIDS-1000，打造從篩選到建庫，再到最終的測序一站式合成生物學(xué)產(chǎn)品組合。同時，公司還推出了實驗室自動化系統(tǒng)等一系列的合成生物學(xué)智“惠”自動化產(chǎn)品組合，加速賦能合成生物學(xué)領(lǐng)域。

高通量的合成生物自動化平臺：實現(xiàn)從質(zhì)粒轉(zhuǎn)化到培養(yǎng)、涂布、挑單克隆、誘導(dǎo)蛋白表達、再到酶活檢測等全流程自動化的菌株篩選應(yīng)用場景。從此前的手工濕實驗（一周篩選300+突變體）到自動化平臺（一周可篩選5000+突變體），大幅提升效率、節(jié)省人工成本，并實現(xiàn)全流程數(shù)據(jù)可追溯。自研EvoPlay蛋白設(shè)計算法已發(fā)表在Nature

子刊Nature

Machine

Intelligence。圖：華大智造合成生物學(xué)產(chǎn)品組合自動化移液機器人便攜式基因測序儀合成生物學(xué)自動化平臺AlphaToolDNBSEQ-E2522資料：公司公告，iFind，公司官網(wǎng)，中信建投2生物制造被列入政府工作報告，行動計劃有望在近期出臺23生物制造：利用生物體生產(chǎn)的綠色技術(shù)

生物制造定義：利用菌種、細(xì)胞、酶等生命體的生理代謝機能或催化功能，通過工業(yè)發(fā)酵工藝規(guī)?；a(chǎn)人類所需的化學(xué)品和高分子材料的制造過程。生物制造核心特點包括：1）利用生物體進行生產(chǎn)，反應(yīng)過程通常是常溫、常壓；2）包含酶催化、發(fā)酵、合成生物學(xué)等技術(shù)手段（區(qū)別見下圖）；3）綠色環(huán)境友好，碳達峰、碳中和背景下降低成本、能耗及碳排放成果顯著。圖：合成生物學(xué)與生物制造

傳統(tǒng)的生物發(fā)酵歷史悠久，使用的通常是天然發(fā)現(xiàn)的菌種，此后發(fā)展了相應(yīng)的菌種選育的技術(shù)，可以通過誘變等方式改變微生物遺傳物質(zhì)，但這種方法往往具有較強的隨機性、效率較低，且能獲取的產(chǎn)品種類受限。

合成生物學(xué)與生物發(fā)酵相比更側(cè)重對生命系統(tǒng)改造甚至是創(chuàng)造。通過合成生物學(xué)方式改造微生物是從生物元件出發(fā)，設(shè)計相應(yīng)的基因線路并在微生物體內(nèi)實現(xiàn)其構(gòu)建，在產(chǎn)品生產(chǎn)方面，其定向性、高效性以及能實現(xiàn)眾多種類產(chǎn)物生產(chǎn)等特點都是傳統(tǒng)生物發(fā)酵所不具備的。發(fā)酵合生成物生制物造

酶催化是利用天然或人工改造的酶催化目標(biāo)底物合成所需產(chǎn)品的技術(shù)，通常會與生物發(fā)酵進行比較，在成本、難度和適用性上二者各有優(yōu)劣，需要根據(jù)具體產(chǎn)品情況進行討論。學(xué)酶

近年來在酶工程方面，合成生物學(xué)也已被用于對酶蛋白進行工程化挖掘，與傳統(tǒng)方法相比能提升酶蛋白挖掘研究的通量與效率。催化24數(shù)據(jù)：國家工信部，弈柯萊，中信建投政策支持助力行業(yè)發(fā)展，生物制造被列入政府工作報告

世界各國不斷加大對合成生物學(xué)投入和政策支持。過去十幾年中，歐盟、英國、美國、中國為促進合成生物學(xué)的發(fā)展制定了相關(guān)的戰(zhàn)略規(guī)劃策制，同時不斷增加資金投入，體現(xiàn)了對合成生物學(xué)較高的重視程度。在政策支持下，各國合成生物學(xué)領(lǐng)域發(fā)展速度不斷加快，并逐漸實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)化。表：中國近年來生物制造及合成生物學(xué)政策支持梳理時間政策及資金投入2010-至今

《“十三五”國家科技創(chuàng)新規(guī)劃》與《“十三五”國家基礎(chǔ)研究專項規(guī)劃》部署了包括合成生物學(xué)在內(nèi)的戰(zhàn)略性前瞻性重大科學(xué)問題和前沿關(guān)鍵技術(shù)的研究；科技部“973”計劃設(shè)置10個合成生物學(xué)專項，“863”計劃啟動了“合成生物學(xué)”重大項目201820212021在兩院院士大會上指出，以合成生物學(xué)、基因編輯、腦科學(xué)、再生醫(yī)學(xué)等為代表的生命科學(xué)領(lǐng)域孕育新的變革在《求是》雜志上發(fā)表《努力成為世界主要科學(xué)中心和創(chuàng)新高地》一文，再次強調(diào)“以合成生物學(xué)、基因編輯、腦科學(xué)、再生醫(yī)學(xué)等為代表的生命科學(xué)領(lǐng)域孕育新的變革”在兩院院士大會上指出，生命科學(xué)領(lǐng)域，生物科學(xué)基礎(chǔ)研究和應(yīng)用研究快速發(fā)展。科技創(chuàng)新精度顯著加強，對生物大分子和基因的研究進入精準(zhǔn)調(diào)控階段，從認(rèn)識生命、改造生命走向合成生命、設(shè)計生命20212021《深圳光明科學(xué)城總體發(fā)展規(guī)劃（2020－2035年）》強調(diào)重點發(fā)展合成生物學(xué)廣東、上海、天津等多地《科技創(chuàng)新“十四五”規(guī)劃》中，多次提及合成生物及相關(guān)領(lǐng)域的創(chuàng)新平臺建設(shè)、基礎(chǔ)研究、應(yīng)用轉(zhuǎn)化等方面的發(fā)展規(guī)劃2021國家和工業(yè)和信息化部發(fā)布《關(guān)于推動原料藥產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展實施方案的通知》，強調(diào)加快合成生物技術(shù)發(fā)展，先進制造技術(shù)創(chuàng)新工程部分中明確重點發(fā)展合成生物技術(shù)，綠色低碳技術(shù)發(fā)展工程部分明確重點發(fā)展酶催化技術(shù)202220232024國家發(fā)布《“十四五”生物經(jīng)濟發(fā)展規(guī)劃》四次提到合成生物學(xué)；多地相繼出臺支持合成生物學(xué)、生物制造領(lǐng)域發(fā)展政策，在研發(fā)、產(chǎn)業(yè)配套、金融支持等各方面細(xì)化政策政府工作報告：打造生物制造、商業(yè)航天、低空經(jīng)濟等新增長引擎25資料：中國科學(xué)院，新華社，國家，工信部，中信建投中國生物技術(shù)和生物制造行動計劃有望在近期出臺

2022年以來，國內(nèi)合成生物學(xué)支持政策明顯增加，

從中央到地方陸續(xù)部署：2022年-

：《“十四五”生物經(jīng)濟發(fā)展規(guī)劃》四次提到合成生物學(xué)；推動合成生物學(xué)技術(shù)創(chuàng)新，突破生物制造菌種計算設(shè)計、高通量篩選、高效表達、精準(zhǔn)調(diào)控等關(guān)鍵技術(shù)，有序推動在新藥開發(fā)、疾病治療、農(nóng)業(yè)生產(chǎn)、物質(zhì)合成、環(huán)境保護、能源供應(yīng)和新材料開發(fā)等領(lǐng)域應(yīng)用。

2022-2023年：各地方相繼出臺支持政策，典型代表如深圳大力投資基礎(chǔ)研究、應(yīng)用轉(zhuǎn)化、產(chǎn)業(yè)園區(qū)建設(shè)，上海、江蘇、浙江等地打造未來產(chǎn)業(yè)及成立行業(yè)協(xié)會，助力合成生物學(xué)產(chǎn)業(yè)發(fā)展。2024年：列入政府工作報告。2024年3月，政府工作報告指出要積極培育新興產(chǎn)業(yè)和未來產(chǎn)業(yè)……加快前沿新興氫能、新材料、創(chuàng)新藥等產(chǎn)業(yè)發(fā)展，積極打造生物制造、商業(yè)航天、低空經(jīng)濟等新增長引擎。制定未來產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃，開辟量子技術(shù)、生命科學(xué)等新賽道。

后續(xù)展望：生物技術(shù)和生物制造行動計劃有望在近期出臺。2024年4月26日，北京化工大學(xué)校長、中國工程院院士譚天偉在2024中關(guān)村論壇年會表示，目前由牽頭，工信部和科技部等國家部委正在聯(lián)合研制國家生物技術(shù)和生物制造行動計劃，并且有望在近期出臺，“生物制造+”是其中的關(guān)鍵內(nèi)容。26數(shù)據(jù)：中國政府網(wǎng)，澎湃新聞，中信建投典型城市合成生物學(xué)政策布局分析——上海由基礎(chǔ)研究到應(yīng)用轉(zhuǎn)化，支持政策不斷出臺

上海合成生物學(xué)布局始于基礎(chǔ)研究，在2008年便成立了我國第一個合成生物學(xué)重點實驗室，2020年我國首家合成生物學(xué)企業(yè)凱賽生物登陸

。在已有研究和產(chǎn)業(yè)積累的情況下，上海市政府及各部門在十四五規(guī)劃、未來產(chǎn)業(yè)集群布局、雙碳實施方案等重要政策規(guī)劃中不斷加強對合成生物學(xué)行業(yè)支持力度，進一步助力合成生物學(xué)行業(yè)發(fā)展。圖：上海近年來部分合成生物學(xué)支持政策及布局時間政策20082015國內(nèi)第一個合成生物學(xué)重點實驗室中國科學(xué)院合成生物學(xué)重點實驗室正式獲批在上海成立成立國內(nèi)首個合成生物學(xué)創(chuàng)新戰(zhàn)略聯(lián)盟2018-20212021國家重點研發(fā)計劃“合成生物學(xué)”專項中，上海單位牽頭項目18項上海市“十四五”規(guī)劃和2035遠景目標(biāo)綱要發(fā)布，提出布局一批面向未來的先導(dǎo)產(chǎn)業(yè)，包括合成生物學(xué)上海首家合成生物產(chǎn)業(yè)特色園區(qū)“南大合成生物產(chǎn)業(yè)園”揭牌2021上海市建設(shè)具有全球影響力的科技創(chuàng)新中心“十四五”規(guī)劃發(fā)布，20212022提出加強合成科學(xué)與生命創(chuàng)制方向基礎(chǔ)研究前瞻布局，顯著提升合成生物學(xué)國際競爭力上海市人民政府發(fā)布《上海打造未來產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新高地發(fā)展壯大未來產(chǎn)業(yè)集群行動方案》，布局合成生物學(xué)等未來產(chǎn)業(yè)，打造未來產(chǎn)業(yè)集群上海市科學(xué)技術(shù)委員會、上海市發(fā)展和改革委員會、上海市經(jīng)濟和信息化委員會等六部門發(fā)布關(guān)于印發(fā)20222022《上海市科技支撐碳達峰碳中和實施方案》，方案中兩大行動涉及合成生物學(xué)，合成生物學(xué)技術(shù)將助力雙碳目標(biāo)實現(xiàn)上海市人民政府辦公廳印發(fā)《上海市加快打造全球生物醫(yī)藥研發(fā)經(jīng)濟和產(chǎn)業(yè)化高地的若干政策措施》，瞄準(zhǔn)合成生物學(xué)等重點領(lǐng)域，布局若干市級科技重大專項和戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)重大項目20232023上海市人民政府辦公廳印發(fā)《上海市加快合成生物創(chuàng)新策源

打造高端生物制造產(chǎn)業(yè)集群行動方案（2023-2025年）》成立上海市合成生物產(chǎn)業(yè)協(xié)會27數(shù)據(jù)：上海市政府，中科院，中信建投上海2022：發(fā)布打造未來產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新高地和產(chǎn)業(yè)集群行動方案

2022年10月11日，上海市人民政府發(fā)布關(guān)于印發(fā)《上海打造未來產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新高地發(fā)展壯大未來產(chǎn)業(yè)集群行動方案》（以下簡稱“《方案》”）的通知，方案指出要布局未來產(chǎn)業(yè)，打造未來產(chǎn)業(yè)集群，發(fā)展目標(biāo)是到2030年，在未來健康、未來智能、未來能源、未來空間、未來材料等領(lǐng)域涌現(xiàn)一批具有世界影響力的硬核成果、創(chuàng)新企業(yè)和領(lǐng)軍人才，未來產(chǎn)業(yè)產(chǎn)值達到5000億元左右。其中在未來健康方面，主要方向包括合成生物、基因和細(xì)胞治療、腦機接口、生物安全等。

點評：上海本次發(fā)布的發(fā)展未來產(chǎn)業(yè)圖：《方案》在合成生物領(lǐng)域目標(biāo)方向集群行動方案在合成生物學(xué)方面提出的發(fā)展方向包括推動攻關(guān)DNA/RNA底層關(guān)鍵技術(shù)、發(fā)展代謝科學(xué)共性交叉技術(shù)、推動合成生物技術(shù)在創(chuàng)新藥研發(fā)、醫(yī)美產(chǎn)品研制、微生物菌株試驗、生物可降解材料等領(lǐng)域的應(yīng)用轉(zhuǎn)化等，覆蓋底層技術(shù)、基礎(chǔ)研究和下游應(yīng)用各方面。方案同時指出要建設(shè)未來產(chǎn)業(yè)研究院，成立5家左右未來技術(shù)學(xué)院，培育15個左右未來產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新中心，未來產(chǎn)學(xué)研結(jié)合的深入和政策支持及保障措施的落實將不斷助力產(chǎn)業(yè)發(fā)展。推動攻關(guān)DNA/RNA底層關(guān)鍵技術(shù)底層技術(shù)發(fā)展基于生物信息學(xué)和機器學(xué)習(xí)的DNA/RNA自動合成系統(tǒng)未來健康合成生物基礎(chǔ)研究聚焦生物體初級和次級代謝間的相互作用，發(fā)展代謝科學(xué)共性交叉技術(shù)推動合成生物技術(shù)在創(chuàng)新藥研發(fā)、醫(yī)美產(chǎn)品研制、微生物菌株試驗、生物可降解材料等領(lǐng)域的應(yīng)用轉(zhuǎn)化下游應(yīng)用28數(shù)據(jù)：上海市政府，中信建投上海2022：多部門印發(fā)科技支撐碳達峰碳中和實施方案合成生物學(xué)技術(shù)助力雙碳目標(biāo)實現(xiàn)

2022年10月26日，上海市科學(xué)技術(shù)委員會、上海市發(fā)展和改革委員會、上海市經(jīng)濟和信息化委員會等六部門發(fā)布關(guān)于印發(fā)《上海市科技支撐碳達峰碳中和實施方案》的通知。方案主要目標(biāo)為到2025年碳中和相關(guān)領(lǐng)域創(chuàng)新體系逐步形成，到2030年綠色低碳科技創(chuàng)新體系更加完善，2060年前上海市低碳零碳負(fù)碳技術(shù)引領(lǐng)國際先進水平。點評：從此前合成生物學(xué)相關(guān)上市公司披露數(shù)據(jù)及科研院所科學(xué)研究數(shù)據(jù)來看，合成生物學(xué)在降低碳排放方面潛力巨大。本次上海市發(fā)布的方案指出為實現(xiàn)相關(guān)目標(biāo)，將實施十大重點行動，其中低碳與零碳工業(yè)流程再造技術(shù)突破行動、前沿顛覆性技術(shù)創(chuàng)新行動兩大行動涉及合成生物學(xué)。近期上海市政府印發(fā)的《上海打造未來產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新高地發(fā)展壯大未來產(chǎn)業(yè)集群行動方案》中也提到要布局合成生物學(xué)等技術(shù)，在政策支持下合成生物學(xué)在各領(lǐng)域應(yīng)用有望不斷深入。圖：上海市科技支撐碳達峰碳中和實施方案合成生物學(xué)相關(guān)內(nèi)容可再生能源驅(qū)動二氧化碳合成化學(xué)品關(guān)鍵技術(shù)低碳/零碳化工輕質(zhì)高強材料的綠色制造技術(shù)工業(yè)生物酶/菌種/噬菌體的智能設(shè)計與合成生物學(xué)技術(shù)等研究基于合成生物學(xué)、太陽能直接制氫等綠氫制備原理與關(guān)鍵技術(shù)低碳/零碳/負(fù)碳前沿技術(shù)研究（此前科技部等九部門印發(fā)的《科技支撐碳達峰碳中和實施方案（2022—2030年）》也有提及研究基于合成生物學(xué)的綠氫制備技術(shù)）29數(shù)據(jù)：上海市政府，中信建投上海2023：加快合成生物創(chuàng)新策源，打造高端生物制造產(chǎn)業(yè)集群到2025年新增3至5家合成生物領(lǐng)域企業(yè)上市

2023年10月24日，上海市人民政府辦公廳印發(fā)《上海市加快合成生物創(chuàng)新策源

打造高端生物制造產(chǎn)業(yè)集群行動方案（2023-2025年）》，目的為充分發(fā)揮上海合成生物領(lǐng)域人才、科研、產(chǎn)業(yè)、供應(yīng)鏈優(yōu)勢，加快推進上海合成生物技術(shù)創(chuàng)新與產(chǎn)業(yè)化應(yīng)用。

點評：上海此前持續(xù)支持合成生物學(xué)領(lǐng)域發(fā)展，本次行動方案中許多內(nèi)容更為細(xì)化，例如在具體區(qū)域規(guī)劃方面，提出以浦東新區(qū)創(chuàng)新突破為核心，以金山區(qū)和寶山區(qū)制造承載為兩翼，打造“一核兩翼”的合成生物產(chǎn)業(yè)空間布局。在產(chǎn)品方面，提出大分子產(chǎn)品全產(chǎn)業(yè)鏈落地，小分子類產(chǎn)品差異化落地。資本市場方面提出到2025年新增3至5家合成生物領(lǐng)域企業(yè)上市。后續(xù)產(chǎn)業(yè)集群打造值得期待。9項重點任務(wù)：圖：上海市加快合成生物創(chuàng)新策源

打造高端生物制造產(chǎn)業(yè)集群行動方案內(nèi)容1.

提升基礎(chǔ)設(shè)施和實驗室能級2.

組建新型研發(fā)機構(gòu)

2025目標(biāo)（部分）：

發(fā)展重點：3.

加強基礎(chǔ)與應(yīng)用研究4.

組織攻關(guān)生物設(shè)計自動化工具5.

建設(shè)高能級生物鑄造廠6.

打造“一核兩翼”空間7.

推動產(chǎn)業(yè)項目差異化落地8.

賦能優(yōu)質(zhì)企業(yè)梯隊成長9.

強化產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈協(xié)同發(fā)展6項保障措施：1.

強化多元化資金保障2.

探索監(jiān)管政策創(chuàng)新3.

加強新技術(shù)新產(chǎn)品示范應(yīng)用4.

加大多層次人才引培力度5.

建立專業(yè)化服務(wù)矩陣6.

組建產(chǎn)業(yè)高端智庫

2030目標(biāo)：建設(shè)合成生物全球創(chuàng)新策源高地、國際成果轉(zhuǎn)化高地和國際高端智造高地，基本建成具有全球影響力的高端生物制造產(chǎn)業(yè)集群。30資料：上海市人民政府，中信建投上海2023：成立上海市合成生物產(chǎn)業(yè)協(xié)會

2023年11月14日，上海市合成生物產(chǎn)業(yè)協(xié)會由寶濟藥業(yè)、凱賽生物等8家單位發(fā)起成立。截至11月9日，協(xié)會籌備小組共收到90個會員申請成為創(chuàng)始會員，覆蓋生物醫(yī)藥、先進材料、食品、化妝品、能源、環(huán)境等多領(lǐng)域。協(xié)會成立后重點任務(wù)包括1）盡快將上海合成生物三年行動方案落實到企業(yè)；2）收集并集中反映企業(yè)訴求，以協(xié)會名義加強與政府溝通協(xié)作；3）積極爭取和承接國家與上海合成生物相關(guān)科研與產(chǎn)業(yè)任務(wù)，發(fā)揮好協(xié)會智庫作用。圖：上海市合成生物產(chǎn)業(yè)協(xié)會成立儀式

點評：此前10月份《上海市加快合成生物創(chuàng)新策源

打造高端生物制造產(chǎn)業(yè)集群行動方案（2023-2025年）》明確提出建立上海市合成生物戰(zhàn)略專家委員會，成立上海市合成生物產(chǎn)業(yè)協(xié)會。本次協(xié)會成立有望協(xié)同上海合成生物學(xué)創(chuàng)新戰(zhàn)略聯(lián)盟力量，在編制產(chǎn)業(yè)規(guī)劃與技術(shù)路線圖、開展產(chǎn)業(yè)專項研究、制定規(guī)范標(biāo)準(zhǔn)等方面提供智力支持，圍繞合成生物領(lǐng)域?qū)ｎ}政策法規(guī)、監(jiān)管科學(xué)、知識產(chǎn)權(quán)、生物安全、倫理問題等方向提供專項研究及咨詢意見。31資料：上海市人民政府，中信建投典型城市合成生物學(xué)政策布局分析——深圳大力投資基礎(chǔ)研究、應(yīng)用轉(zhuǎn)化、產(chǎn)業(yè)園區(qū)建設(shè)

深圳近年來抓住行業(yè)發(fā)展機遇，在基礎(chǔ)研究和應(yīng)用轉(zhuǎn)化方面大力投資，2017年成立的中科院深圳先進院合成生物學(xué)研究所和2019年成立的深圳合成生物學(xué)創(chuàng)新研究院在我國合成生物學(xué)研究領(lǐng)域具有重要地位。在應(yīng)用轉(zhuǎn)化方面深圳首創(chuàng)的“樓上樓下創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)綜合體”模式，大大縮短從原始創(chuàng)新到產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)化的周期。2021年，深圳光明區(qū)發(fā)布全國首個合成生物領(lǐng)域?qū)ｍ椃龀终撸参吮姸嗪铣缮飳W(xué)初創(chuàng)企業(yè)入駐，助力深圳合成生物產(chǎn)業(yè)集聚發(fā)展。圖：深圳近年來部分合成生物學(xué)支持政策及布局時間20172018政策中國科學(xué)院深圳先進技術(shù)研究院合成生物學(xué)研究所成立合成生物研究重大科技基礎(chǔ)設(shè)施獲批建設(shè)，選址光明科學(xué)城201920202021深圳合成生物學(xué)創(chuàng)新研究院（深圳合成院）成立光明區(qū)政府和中國科學(xué)院深圳先進院合作共建工程生物產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新中心，打造“樓上樓下創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)綜合體”深圳“十四五”規(guī)劃和2035遠景目標(biāo)綱要發(fā)布，提出建設(shè)合成生物研究設(shè)施，重點圍繞組學(xué)技術(shù)、合成生物學(xué)等領(lǐng)域開展關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)等20212022光明區(qū)發(fā)布全國首個合成生物產(chǎn)業(yè)“1+2”政策體系（1個合成生物產(chǎn)業(yè)發(fā)展專項政策，2個合成生物企業(yè)、專業(yè)園區(qū)認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)）深圳市人民政府發(fā)布《深圳市人民政府關(guān)于發(fā)展壯大戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)集群和培育發(fā)展未來產(chǎn)業(yè)的意見》，強調(diào)要重點發(fā)展合成生物底層技術(shù)、定量合成生物技術(shù)、生物創(chuàng)制等領(lǐng)域，推進合成生物重大科技基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，建設(shè)合成生物學(xué)研發(fā)基地與產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新中心2023深圳市光明區(qū)人民政府印發(fā)《深圳市光明區(qū)關(guān)于支持合成生物創(chuàng)新鏈產(chǎn)業(yè)鏈融合發(fā)展的若干措施》32數(shù)據(jù)：深圳市政府，中科院，中信建投浙江2023：培育發(fā)展未來產(chǎn)業(yè)，合成生物學(xué)被列入優(yōu)先發(fā)展產(chǎn)業(yè)

2023年2月20日，浙江省人民政府辦公廳發(fā)布《關(guān)于培育發(fā)展未來產(chǎn)業(yè)的指導(dǎo)意見》，指出要圍繞三大科創(chuàng)高地建設(shè)，優(yōu)先發(fā)展未來網(wǎng)絡(luò)等9個創(chuàng)新基礎(chǔ)良好、成長較快的未來產(chǎn)業(yè)。合成生物被列入優(yōu)先發(fā)展的9個快速成長的未來產(chǎn)業(yè)。文件指出要加快發(fā)展定量合成、基因編輯、蛋白質(zhì)設(shè)計、細(xì)胞設(shè)計、高通量篩選等前沿技術(shù)，推動合成生物技術(shù)在生物智造、生物育種等領(lǐng)域的顛覆性創(chuàng)新與工程化應(yīng)用。

各地合成生物學(xué)相關(guān)支持政策不斷出臺，且常被列入未來產(chǎn)業(yè)及長期發(fā)展規(guī)劃，2022年10月上海市人民政府發(fā)布《上海打造未來產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新高地發(fā)展壯大未來產(chǎn)業(yè)集群行動方案》，在合成生物學(xué)底層技術(shù)、基礎(chǔ)研究和下游應(yīng)用各方面制定規(guī)劃。未來政策支持及保障措施的落實將不斷助力產(chǎn)業(yè)發(fā)展。圖：浙江《關(guān)于培育發(fā)展未來產(chǎn)業(yè)的指導(dǎo)意見》發(fā)展目標(biāo)?

技術(shù)創(chuàng)新能力顯著增強?

未來產(chǎn)業(yè)競爭力持續(xù)提升?

創(chuàng)新主體活力競相迸發(fā)?

產(chǎn)業(yè)發(fā)展生態(tài)優(yōu)化完善??優(yōu)先發(fā)展9個快速成長的未來產(chǎn)業(yè)?包括合成生物學(xué)發(fā)展目標(biāo)重大平臺發(fā)展方向探索發(fā)展6個潛力巨大的未來產(chǎn)業(yè)?包括低成本碳捕集利用與封存?

加強科技創(chuàng)新攻關(guān)?

推動成果加速轉(zhuǎn)化?

打造融合應(yīng)用場景?

強化企業(yè)梯隊培育?

著力構(gòu)筑未來技術(shù)創(chuàng)新平臺?

完善人才引育體系?營造良好發(fā)展生態(tài)?

加強組織推進提升發(fā)展“萬畝千億”新產(chǎn)業(yè)平臺重點舉措??

爭創(chuàng)國家未來產(chǎn)業(yè)先導(dǎo)區(qū)33數(shù)據(jù)：浙江省人民政府，中信建投江蘇2023：加快培育發(fā)展包括合成生物在內(nèi)的未來產(chǎn)業(yè)

2023年11月6日，江蘇省人民政府發(fā)布《省政府關(guān)于加快培育發(fā)展未來產(chǎn)業(yè)的指導(dǎo)意見》，提出加快培育第三代半導(dǎo)體、未來網(wǎng)絡(luò)、氫能、新型儲能、細(xì)胞和基因技術(shù)、合成生物、通用智能、虛擬現(xiàn)實、前沿新材料、零碳負(fù)碳（碳捕集利用及封存）等10個成長型未來產(chǎn)業(yè)，謀劃布局量子科技、深海深地空天、類人機器人、先進核能等一批前沿性未來產(chǎn)業(yè)，初步形成“10＋X”未來產(chǎn)業(yè)體系。

江蘇省政府提出到2025年加快培育發(fā)展未來產(chǎn)業(yè)，10＋X未來產(chǎn)業(yè)體系中，優(yōu)先發(fā)展的10個成長型未來產(chǎn)業(yè)三項“細(xì)胞和基因技術(shù)”、“合成生物”、“零碳負(fù)碳（碳捕集利用及封存）”均涉及合成生物學(xué)上下游不同領(lǐng)域，后續(xù)將在南京、蘇州率先建設(shè)未來產(chǎn)業(yè)先導(dǎo)區(qū)。此外在金融等關(guān)鍵要素上也將加大支撐力度，省戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)母基金與相關(guān)設(shè)區(qū)市共同組建未來產(chǎn)業(yè)天使基金，政府支持有望為合成生物學(xué)行業(yè)發(fā)展帶來堅實助力。圖：江蘇省政府關(guān)于加快培育發(fā)展未來產(chǎn)業(yè)的指導(dǎo)意見涉及合成生物學(xué)內(nèi)容上游：細(xì)胞和基因技術(shù)。下游方向之：零碳負(fù)碳（碳捕集利用及封存）：

聚焦基因組學(xué)、基因測序、基因治療、細(xì)胞治療等重點領(lǐng)域，突破高通量基因測序儀及配套試劑、載體遞送、基因編輯、類器官等關(guān)鍵技術(shù)，加快CAR-T細(xì)胞及干細(xì)胞治療、非病毒載體基因治療、溶瘤病毒產(chǎn)品研制，鼓勵發(fā)展類器官芯片、DNA存儲等新技術(shù)。深化產(chǎn)醫(yī)融合發(fā)展，支持關(guān)鍵原材料、重要設(shè)備耗材等研發(fā)創(chuàng)新與產(chǎn)業(yè)化應(yīng)用。

瞄準(zhǔn)碳中和愿景下零碳負(fù)碳產(chǎn)業(yè)發(fā)展需求，開展碳捕集、運輸、利用、封存、監(jiān)測等環(huán)節(jié)關(guān)鍵核心技術(shù)攻關(guān)，強化系統(tǒng)集成耦合與優(yōu)化，發(fā)揮碳捕集利用及封存技術(shù)在能源系統(tǒng)和工業(yè)領(lǐng)域的關(guān)鍵減排作用，加快實現(xiàn)低能耗百萬噸級碳捕集利用及封存能力。探索二氧化碳低成本捕集，生物轉(zhuǎn)化、液化驅(qū)油、礦物封存、有機化學(xué)品和燃料制造、高值無機化學(xué)品生產(chǎn)等碳利用技術(shù)，加快推動新一代低成本、低能耗碳捕集技術(shù)研發(fā)和商業(yè)化應(yīng)用。合成生物：加速DNA/RNA底層技術(shù)突破驗證和轉(zhuǎn)化擴容，積極發(fā)展基于生物信

息學(xué)和機器學(xué)習(xí)的DNA/RNA自動合成系統(tǒng)，超前布局定量合成、蛋白質(zhì)設(shè)計、細(xì)胞設(shè)計、高通量篩選等前沿技術(shù)，推動合成生物技術(shù)在農(nóng)業(yè)、食品、材料等領(lǐng)域的顛覆性創(chuàng)新與工程化應(yīng)用。34資料：江蘇省人民政府，中信建投常州：設(shè)立20億合成生物產(chǎn)業(yè)基金，支持合成生物產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展

2023年11月1日，常州市正式出臺《關(guān)于推進合成生物產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的實施意見》及《常州市關(guān)于支持合成生物產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的若干措施》，立足培育合成生物未來產(chǎn)業(yè)，提出三大領(lǐng)域十條舉措。三大重點支持領(lǐng)域為：合成生物各細(xì)分領(lǐng)域技術(shù)研發(fā)、合成生物技術(shù)應(yīng)用，以及合成生物產(chǎn)業(yè)配套。

點評：本次常州對合成生物學(xué)領(lǐng)域支持涉及科研項目、企業(yè)研發(fā)、產(chǎn)業(yè)化、投融資支持等多方面，包括設(shè)立規(guī)模20億元以上的合成生物產(chǎn)業(yè)投資基金，加快推動合成生物企業(yè)股改上市步伐，后續(xù)有望有更多企業(yè)登陸資本市場。表：支持合成生物產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展十條舉措

建設(shè)重大科技和產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新平臺。對新落地我市的國家重點實驗室、國家工程研究中心等國家級創(chuàng)新載體，給予最高1000萬元支持；對獲得國家或省立項并有資金支持的重大科技創(chuàng)新平臺，市、區(qū)兩級按國家或省實到資金的1:1配套支持，給予國家級最高1億元、省級最高5000萬元支持。

支持合成生物重點領(lǐng)域創(chuàng)新發(fā)展。對獲得境外上市資質(zhì)的藥品和醫(yī)療器械，給予每個產(chǎn)品100萬元獎勵；對新取得新藥臨床試驗批文的合成生物類藥品，給予100萬元獎勵；對通過DMF、CEP、MF注冊的生物原料藥，給予每個產(chǎn)品50萬元獎勵；對于通過國家藥監(jiān)局備案的普通化妝品新原料和注冊批準(zhǔn)的特殊化妝品新原料，每個產(chǎn)品分別給予50萬元和100萬元獎勵。

支持科研項目和標(biāo)準(zhǔn)制定。對獲得國家、省重點科技專項項目（課題）的承擔(dān)或參與單位，資助金額最高300萬元。

支持公共技術(shù)服務(wù)平臺建設(shè)。對市級以上重點合成生物技術(shù)產(chǎn)業(yè)新型研發(fā)機構(gòu)和公共技術(shù)服務(wù)平臺，資助金額最高2000萬元。支持企業(yè)強化研發(fā)投入。合成生物企業(yè)研發(fā)費用年度增長100萬元（含）以上的，每家企業(yè)每年資助金額最高500萬元。健全人才保障機制。實施合成生物人才專項，引進合成生物領(lǐng)域頂尖人才（團隊），給予最高1億元支持。支持開展聯(lián)合技術(shù)攻關(guān)。組織企業(yè)聯(lián)合高校、科研機構(gòu)開展合成生物領(lǐng)域關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)，按不超過項目實際付款額的30%給予支持，最高500萬元。加大投融資支持。落實合成生物領(lǐng)域企業(yè)股改上市獎勵，在輔導(dǎo)、申報、上市三大關(guān)鍵節(jié)點分別給予50萬元、50萬元、100萬元獎勵。設(shè)立規(guī)模20億元以上的市合成生物產(chǎn)業(yè)基金。推動重點項目產(chǎn)業(yè)化落地。對我市龍頭骨干企業(yè)應(yīng)用合成生物技術(shù)且實際投資總額達2000萬元的產(chǎn)業(yè)化項目，單個項目最高予以獎勵1000萬元。對境內(nèi)外上市合成生物企業(yè)在我市設(shè)立地區(qū)總部且持續(xù)經(jīng)營1年及以上，且在我市統(tǒng)計核算的產(chǎn)值規(guī)模不低于15億元的，單個企業(yè)最高獎勵3000萬元；

優(yōu)化合成生物產(chǎn)業(yè)環(huán)境。積極推進國際科技合作，鼓勵舉辦有品牌影響其中，在我市設(shè)立具有獨立法人資格研發(fā)中心的，最高予以1億元額外獎勵。力的學(xué)術(shù)交流會議活動，最高補貼300萬元。35資料：常州市科技局，常州日報，中信建投美國支持生物經(jīng)濟及生物制造發(fā)展政策持續(xù)跟進圖：美國支持生物經(jīng)濟及生物制造發(fā)展政策持續(xù)跟進白宮主辦生物技術(shù)和生物制拜登政府宣布明確目標(biāo)和優(yōu)先事項，作為對22年9月份行政命令的回應(yīng)，以推進美國的生物技術(shù)和生物制造造峰會，美國各部門宣布了一系列將要開展的計劃和投資，將共同投入超過20億美元，以推動拜登的行政命令2022年9月14日2023年3月22日2022年9月12日2023年3月9日2023年3月29日美國總統(tǒng)拜登簽署行政命令，啟動國家生物技術(shù)和生物制造計劃拜登政府公布2024財年預(yù)算案，其中提出將在創(chuàng)新和前沿研究方面進行歷史性投資，預(yù)算為CHIPS和科學(xué)法案授權(quán)的活動提供了250億美元，涉及生物技術(shù)、先進制造、人工智能等領(lǐng)域Nature雜志發(fā)表與拜登的首席科學(xué)顧問兼白宮科技政策辦公室（OSTP）主任阿拉蒂·普拉巴卡爾（AratiPrabhakar）的新聞問答，普拉巴卡爾強調(diào)生物制造的重要性，美國已經(jīng)在此方面投入實際工作，確保其在美國獲得發(fā)展的同時帶來就業(yè)和經(jīng)濟增長36數(shù)據(jù)：美國白宮，美國國防部，美國商務(wù)部，Nature，中信建投美國支持生物經(jīng)濟及生物制造發(fā)展政策持續(xù)跟進

美國政府不斷強調(diào)生物制造的重要性：2023年3月9日，拜登政府公布2024財年預(yù)算案，其中提出將在創(chuàng)新和前沿研究方面進行歷史性投資，涉及生物技術(shù)、先進制造、人工智能等領(lǐng)域；2023年3月22日