中國建筑幕墻行業(yè)現(xiàn)狀及發(fā)展趨勢分析

中國建筑幕墻行業(yè)現(xiàn)狀及發(fā)展趨勢分析一、建筑幕墻產(chǎn)業(yè)概述建筑幕墻指的是建筑物不承重的外墻圍護(hù)，通常由面板（玻璃、金屬板、石板、陶瓷板等）和后面的支承結(jié)構(gòu)（鋁橫梁立柱、鋼結(jié)構(gòu)、玻璃肋等等）組成。幕墻是建筑物的外墻護(hù)圍，不承重，像幕布一樣掛上去，故又稱為懸掛墻，是現(xiàn)代大型和高層建筑常用的帶有裝飾效果的輕質(zhì)墻體。由結(jié)構(gòu)框架與鑲嵌板材組成，不承擔(dān)主體結(jié)構(gòu)載荷與作用的建筑圍護(hù)結(jié)構(gòu)。幕墻按密閉形式分可以分為封閉式和開放式；按主要支承結(jié)構(gòu)形式分可以分為構(gòu)件式、單元式、點(diǎn)支承、全玻和智能型呼吸式幕墻（雙層幕墻）；按面板材料分可以分為玻璃幕墻、石材幕墻、人造板材幕墻、組合面板幕墻。建筑幕墻的分類建筑幕墻的分類資料來源：公開資料，產(chǎn)業(yè)研究院整理二、建筑幕墻行業(yè)發(fā)展相關(guān)政策裝配式幕墻將逐漸興起，建筑幕墻行業(yè)順應(yīng)裝配式建筑發(fā)展趨勢，推出更多裝配式幕墻產(chǎn)品將有助于幕墻工程的系列化、標(biāo)準(zhǔn)化。同時裝配式幕墻產(chǎn)品同樣有利于節(jié)能減排，在國家大力推動綠色建筑的政策背景下，節(jié)能減排將是幕墻技術(shù)升級的主要方向。綠色建筑相關(guān)政策綠色建筑相關(guān)政策資料來源：公開資料，產(chǎn)業(yè)研究院整理相關(guān)報告：產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《2023-2029年中國建筑幕墻行業(yè)市場發(fā)展監(jiān)測及投資戰(zhàn)略咨詢報告》三、建筑幕墻行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈1、建筑幕墻產(chǎn)業(yè)鏈從建筑幕墻的產(chǎn)業(yè)鏈來看，上游主要是原材料相關(guān)行業(yè)，下游主要是建筑幕墻的應(yīng)用領(lǐng)域。建筑幕墻原材料包括巖板、鋁材、鋼材、石材、平板玻璃、密封膠以及結(jié)構(gòu)膠等，因?yàn)榻ㄖ粔哂忻烙^、抗震、節(jié)約資源、易維護(hù)等優(yōu)勢，所以應(yīng)用領(lǐng)域主要是城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，主要包括體育場、寫字樓、商場、會展中心、文化設(shè)施場地等。建筑幕墻產(chǎn)業(yè)鏈?zhǔn)疽鈭D建筑幕墻產(chǎn)業(yè)鏈?zhǔn)疽鈭D資料來源：公開資料，產(chǎn)業(yè)研究院整理2、建筑幕墻下游應(yīng)用分析現(xiàn)代幕墻技術(shù)是從20世紀(jì)80年代引入我國的，就是現(xiàn)代玻璃幕墻技術(shù)，將這種現(xiàn)代玻璃幕墻應(yīng)用到建筑的外墻護(hù)墻中，不僅遮風(fēng)擋雨、保溫隔熱，而且還可以防噪音，因此深受建筑行業(yè)的青睞，更廣泛的使用在現(xiàn)代的城市建筑當(dāng)中。按照下游建筑類型來看，幕墻應(yīng)用于商業(yè)建筑的占比最高，達(dá)到66.8%。2020年中國建筑幕墻行業(yè)下游分布2020年中國建筑幕墻行業(yè)下游分布資料來源：中國幕墻網(wǎng)，產(chǎn)業(yè)研究院整理四、建筑幕墻行業(yè)現(xiàn)狀分析1、建筑幕墻行業(yè)產(chǎn)值我國建筑幕墻行業(yè)從1983年開始起步，是中國經(jīng)濟(jì)體制改革的產(chǎn)物，近年來我國幕墻工程產(chǎn)值連年增長。根據(jù)中國幕墻網(wǎng)的統(tǒng)計，2021年我國幕墻行業(yè)產(chǎn)值為4588億元，同比增長8.81%；其中，幕墻工程產(chǎn)值為1516億元，同比下降0.93%。2016-2021年中國建筑幕墻行業(yè)產(chǎn)值統(tǒng)計2016-2021年中國建筑幕墻行業(yè)產(chǎn)值統(tǒng)計資料來源：中國幕墻網(wǎng)，產(chǎn)業(yè)研究院整理2、建筑幕墻行業(yè)利潤行業(yè)利潤方面，幕墻行業(yè)利潤為181.57元，同比增長7.56%，其中，幕墻工程利潤為67.29億元，同比下降2.89%。2016-2021年中國建筑幕墻行業(yè)利潤統(tǒng)計2016-2021年中國建筑幕墻行業(yè)利潤統(tǒng)計資料來源：中國幕墻網(wǎng)，產(chǎn)業(yè)研究院整理3、建筑幕墻行業(yè)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)根據(jù)中國幕墻網(wǎng)數(shù)據(jù)，2021年我國建筑幕墻工程主要采用玻璃幕墻，占比達(dá)到41%，占比有所下降，但依然超過其他類型；石材幕墻因公共建筑及城鎮(zhèn)化建設(shè)帶來的各類項目增多逐漸上升，達(dá)到19%；金屬幕墻尤其是鋁板幕墻的應(yīng)用正在加大，作為可再生利用且較環(huán)保的幕墻類型，在追求個性化設(shè)計與幕墻表皮藝術(shù)化的當(dāng)前，鋁板的可塑性更強(qiáng)，未來市場面將更加廣闊。2021年中國幕墻工程產(chǎn)品結(jié)構(gòu)2021年中國幕墻工程產(chǎn)品結(jié)構(gòu)資料來源：中國幕墻網(wǎng)，產(chǎn)業(yè)研究院整理4、建筑幕墻行業(yè)區(qū)域結(jié)構(gòu)從幕墻工程區(qū)域分布來看，華東地區(qū)與華南地區(qū)工程占比達(dá)到46%，占據(jù)我國建筑幕墻工程近半。2021年中國幕墻工程區(qū)域分布2021年中國幕墻工程區(qū)域分布資料來源：中國幕墻網(wǎng)，產(chǎn)業(yè)研究院整理五、建筑幕墻行業(yè)競爭格局1、建筑幕墻行業(yè)競爭格局從市場份額來看，2021年幕墻產(chǎn)值為4588億元，則江河集團(tuán)市場份額超2%，上市公司中前五名總計市場份額為5%，可見幕墻行業(yè)市場較為分散，江河幕墻作為行業(yè)龍頭，具有技術(shù)和規(guī)模優(yōu)勢，未來存在一定市場擴(kuò)張空間。2021年中國幕墻工程企業(yè)市場份額2021年中國幕墻工程企業(yè)市場份額資料來源：公開資料，產(chǎn)業(yè)研究院整理2、建筑幕墻行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)營收江河集團(tuán)主營業(yè)務(wù)分為建筑裝飾業(yè)務(wù)和醫(yī)療健康業(yè)務(wù)兩大板塊。建筑裝飾業(yè)務(wù)主要包括建筑幕墻與光伏建筑、室內(nèi)裝飾與室內(nèi)設(shè)計，旗下?lián)碛蠮ANGHO江河幕墻、江河光伏、Sundart承達(dá)集團(tuán)（HK.1568）、港源裝飾、SLD梁志天設(shè)計集團(tuán)（HK.2262）。其中江河幕墻是全球高端幕墻領(lǐng)先品牌，在全球各地承建了數(shù)百項地標(biāo)性建筑，為幕墻行業(yè)領(lǐng)軍者；江河光伏已承接多個光伏建筑項目，正在借助幕墻領(lǐng)先品牌進(jìn)軍BIPV市場。2022年江河集團(tuán)實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入180.56億元，同比下降13.15%，其中建筑裝飾板塊實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入170.85億元，同比下降13.86%。2016-2022年江河集團(tuán)和亞廈股份建筑裝飾業(yè)務(wù)營收統(tǒng)計2016-2022年江河集團(tuán)和亞廈股份建筑裝飾業(yè)務(wù)營收統(tǒng)計資料來源：公司年報，產(chǎn)業(yè)研究院整理六、建筑幕墻行業(yè)未來發(fā)展趨勢1、頭部企業(yè)市占率將有望提高在建筑業(yè)推廣工程總承包制度、對業(yè)主的資金實(shí)力要求增強(qiáng)，且重大項目增多的背景下，大型建筑企業(yè)的承攬能力強(qiáng)，在市場中獲取更大的份額建筑業(yè)呈現(xiàn)集中度增加的趨勢。以國有及國有控股的建筑業(yè)企業(yè)在建筑總產(chǎn)值、建筑裝飾產(chǎn)值以及新簽訂單金額占全行業(yè)的比例來看，均呈現(xiàn)逐年抬升的趨勢。隨著下游建筑業(yè)主的集中度提升，幕墻行業(yè)頭部企業(yè)的市占率將有望隨著下游建筑業(yè)主的集中度提高而提高。2、BIPV成為幕墻行業(yè)主要發(fā)展方向我國建筑業(yè)需以綠色建筑為落腳點(diǎn)開展節(jié)能減排工作，滿足低碳環(huán)保要求，而光伏