中小企業(yè)融資戰(zhàn)略創(chuàng)新方案

中小企業(yè)融資戰(zhàn)略創(chuàng)新方案融資對于中小企業(yè)來說一直是個難題，從而對于初創(chuàng)企業(yè)來說在實施融資戰(zhàn)略前，需要了解不同的融資渠道，以結(jié)合自身的實際的融資需求對其進行正確的選擇。一、創(chuàng)新企業(yè)融資租賃所謂創(chuàng)新企業(yè)融資租賃，是因為它不同于傳統(tǒng)的企業(yè)融資租賃。創(chuàng)新企業(yè)融資租賃具有企業(yè)在資金不足的情況下，引進設(shè)備，擴大生產(chǎn)，快速投產(chǎn)，方式靈活的特點，還可使企業(yè)享受稅前還款的優(yōu)惠，企業(yè)對固定資產(chǎn)不求擁有，只求使用，用少量的保證金就能使用設(shè)備，使資金在流動中增值而不是沉淀到固定資產(chǎn)的投資中。二、動產(chǎn)托管對于大量生產(chǎn)型和貿(mào)易型企業(yè)而言，由于沒有合適的不動產(chǎn)作抵押物，有的企業(yè)廠房是租來的，土地是租來的，苦于無抵押物而難以企業(yè)融資，對這類企業(yè)，現(xiàn)在可請社會資產(chǎn)評估，托管公司托管的辦法獲取銀行貸款。據(jù)悉，大部分資產(chǎn)管理公司可接受企業(yè)委托，對企業(yè)的季節(jié)性庫存原料，成品庫進行評估，托管，然后以此物價值為基礎(chǔ)，再為企業(yè)提供相應(yīng)價值的擔(dān)保，這樣既解決了企業(yè)貸款擔(dān)保難的矛盾，又使企業(yè)暫時的"死"資產(chǎn)盤貨，加速了資金流動，提高了資產(chǎn)回報率。三、生產(chǎn)用設(shè)備按揭貸款由大眾保險公司為主開拓的此項品種，開辟了保險公司介入企業(yè)融資的新形式。其主要形式是生產(chǎn)用機械設(shè)備按揭，一方面促進生產(chǎn)型設(shè)備銷售的增長，解決企業(yè)新置和更新設(shè)備資金不足的矛盾。為新置和更新設(shè)備的中小企業(yè)擴大生產(chǎn)規(guī)模提升產(chǎn)品檔次和競爭力提供了一條企業(yè)融資通道。操作上一般以不超過500萬元為限，時間6-24個月，按揭申請人向設(shè)備銷售商提出購買設(shè)備申請，同時向銀行提出貸款申請。銀行審查合格后交保險公司審核，保險公司出具保險單給銀行和申請人，申請人在銀行辦理設(shè)備抵押手續(xù)，再由銀行加工貸款劃交經(jīng)銷商，經(jīng)銷商將設(shè)備交給申請人。對借款企業(yè)的好處是：找到了貸款擔(dān)保人保險公司;買到了最低價設(shè)備事先經(jīng)銷商的承諾。融資難問題一直是制約中小企業(yè)發(fā)展的瓶頸因素，在今年中國實施貨幣從緊政策、原材料價格上漲、人民幣升值加快、勞動力成本上升以及全球金融海嘯、國際經(jīng)濟增長放緩等大環(huán)境下，大量中小企業(yè)面臨“錢荒”。盡管解決融資難問題政府扶持不可或缺，但為了應(yīng)對嚴(yán)峻的經(jīng)濟形勢，很多中小企業(yè)積極行動起來，改變過去主要依靠銀行貸款的融資方式，努力開拓新的融資渠道。集合債券。大企業(yè)可以借助境內(nèi)股市，以上市、借殼、增發(fā)等多種方式籌資。小企業(yè)也可以聯(lián)合起來，“捆綁”發(fā)行企業(yè)債券，即“集合債券”。由于單個中小企業(yè)發(fā)行企業(yè)債可能性很小，如果將一批中小企業(yè)捆綁起來，則發(fā)債的可行性將大增。去年年底，深圳市遠(yuǎn)望谷等20家經(jīng)營狀況良好、成長潛力大的中小企業(yè)作為聯(lián)合發(fā)行人，成功發(fā)行了全國首只中小企業(yè)集合債，發(fā)行額10億元人民幣。中關(guān)村也發(fā)行了一期集合債，年利率6.68%，3,000萬元的網(wǎng)上發(fā)行預(yù)設(shè)份額不到一個交易日即發(fā)售完畢。這兩單債券至今運作良好，實現(xiàn)了中小企業(yè)融資方式的新突破。民間借貸。在嚴(yán)格的信貸控制的情況下，越來越多急需資金的中小企業(yè)開始轉(zhuǎn)向民間借貸，浙、閩一帶的民間融資尤其活躍。目前，中小企業(yè)依靠典當(dāng)行和地下錢莊等非正規(guī)途徑解決資金困境的情況也很常見。2007年，浙、閩一帶通過各種渠道流入房地產(chǎn)市場的資金至少幾千億元，約為金融機構(gòu)提供資金的10%，20xx年的資金則遠(yuǎn)多于此。據(jù)國內(nèi)唯一的民間借貸監(jiān)測點—中國人民銀行溫州中心支行統(tǒng)計，僅僅20xx年1月，溫州發(fā)生可監(jiān)測的民間借貸額就達到10,273萬元，月利率高達到11.77‰。民間借貸的利率高，且不受法律保護，因而蘊涵著極大的風(fēng)險。盡管國內(nèi)一直有“民間借貸合法化”的呼聲，中小企業(yè)在采取此種融資方式時還需要慎之又慎。另類融資。除了常見的融資方式，典當(dāng)融資、金融租賃等也相繼流行起來。典當(dāng)?shù)盅壕褪且詫嵨餅榈盅?，以實物所有?quán)轉(zhuǎn)移的形式取得臨時性貸款的一種融資方式。與銀行貸款相比，典當(dāng)貸款成本高、貸款規(guī)模小，但典當(dāng)也有銀行貸款所無法相比的優(yōu)勢。尤其是在今年金融危機的影響下，由于資金吃緊，典當(dāng)變得更加熱門。一些中小企業(yè)通過典當(dāng)來融資應(yīng)急，典當(dāng)行儼然成了中小企業(yè)的“第二銀行”。有數(shù)據(jù)顯示，杭州的一家典當(dāng)行自2003年至今，已辦理典當(dāng)業(yè)務(wù)1,830多筆，其中70%是為中小企業(yè)業(yè)主融資，總額達1.2億元。此外