2022銀行招聘筆試考點整合：金融風(fēng)險管理

2022銀行招聘筆試考點整合：金融風(fēng)險管理

【風(fēng)險概述】

一、金融風(fēng)險

金融風(fēng)險也是一種風(fēng)險，是指金融變量的變動所引起的資產(chǎn)組合未來收益的不確定性。

金融風(fēng)險的特征包括：（1）隱蔽性（2）擴(kuò)散性（3）加速性（4）不確定性：5）可管理性（6）周期性

二、金融風(fēng)險的經(jīng)濟(jì)結(jié)果

1.金融風(fēng)險對微觀經(jīng)濟(jì)的影響

（1）可能會給微觀經(jīng)濟(jì)主體帶來直接或潛在的經(jīng)濟(jì)損失

（2）影響著投資者的預(yù)期收益

⑶增大了交易和經(jīng)營管理本錢

⑷可能會降低部門生產(chǎn)率和資金利用率。

2.金融風(fēng)險對宏觀經(jīng)濟(jì)的影響

⑴可能會引起一國經(jīng)濟(jì)增長、消費(fèi)水平和投資水平的下降；影響著一國的國際收支。

⑵可能會造成產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)不合理、社會生產(chǎn)力水平下降，甚至引起金融市場秩序混亂，對經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生嚴(yán)重

破壞；對宏觀經(jīng)濟(jì)政策的制定和實施產(chǎn)生重大影響。

三、系統(tǒng)風(fēng)險與非系統(tǒng)風(fēng)險

1.系統(tǒng)風(fēng)險系統(tǒng)風(fēng)險是指由于多種因素的影響和變化，導(dǎo)致投資者風(fēng)險增大，從而給投資者帶來損失

的可能性.系統(tǒng)風(fēng)險又被稱為“不可分散風(fēng)險”或“不可回避風(fēng)險”。

系統(tǒng)風(fēng)險包括：

（1）宏觀經(jīng)濟(jì)風(fēng)險

宏觀經(jīng)濟(jì)風(fēng)險指經(jīng)濟(jì)活動和物價水平波動可能導(dǎo)致的企業(yè)利潤損失。宏觀經(jīng)濟(jì)風(fēng)險具有潛在性、隱藏性和

累積性

⑵購置力風(fēng)險

購置力風(fēng)險又稱“通貨膨脹風(fēng)險〃，是指由于通貨膨脹的不確定性變動導(dǎo)致金融機(jī)構(gòu)遭受經(jīng)濟(jì)損失的可能

性。

⑶利率風(fēng)險

利率風(fēng)險是指由十利率的變動而給金融機(jī)構(gòu)帶來損失或收益的T能性。（4j

匯率風(fēng)險

匯率風(fēng)險又稱外匯風(fēng)險，是指由于匯率變動而使以外幣計價的收付款項、資產(chǎn)負(fù)債造成損失或收益的不確定

性。外匯風(fēng)險具有或然性、不確定性和相對性三大特性。

（5）市場風(fēng)險

市場風(fēng)險是指由于金融市場變量的變化或波動而引起的資產(chǎn)組合未來收益的不確定性。2.

非系統(tǒng)風(fēng)險

非系統(tǒng)風(fēng)險是與整個股票市場或者整個期貨市場或外匯市場等相關(guān)金融投機(jī)市場波動無關(guān)的風(fēng)險，是指

某些因素的變化造成單個股票價格或者單個期貨、外匯品種以及其他金融衍生品種下跌，從而給有價證券持有

人帶來損失的可能性。非系統(tǒng)風(fēng)險是可以抵消、回避的，因此又被稱為“可分散風(fēng)險"或“可回避風(fēng)險"。

非系統(tǒng)風(fēng)險包括：

⑴信用風(fēng)險。信用風(fēng)險又稱違約風(fēng)險，是指在信用活動中由于存在不確定性而使本金和收益遭受損失

的可能性。

⑵財務(wù)風(fēng)險。財務(wù)風(fēng)險是指公司財務(wù)結(jié)構(gòu)不合理、融資不當(dāng)使公司可能喪失償債能力而導(dǎo)致投資者預(yù)

期收益下降的風(fēng)險。其主要特征表現(xiàn)為客觀性、全面性、不確定性、收益與殞失共存性。

⑶經(jīng)營風(fēng)險。經(jīng)營風(fēng)險是指公司的決策人員與管理人員在經(jīng)營管理過程中出現(xiàn)失誤而導(dǎo)致公司盈利水

平變化，從而使投資者預(yù)期收益下降的可能性。

（4）流動性風(fēng)險。流動性風(fēng)險是指由于流動性的不確定變化而使金融機(jī)構(gòu)遭受損失的可能性。

（5）操作風(fēng)險。操作風(fēng)險是指由于不完善或有問題的內(nèi)部操作過程、人員、系統(tǒng)或外部操作過程、人員、系統(tǒng)

而導(dǎo)致的直接或間接損失的風(fēng)險。

【風(fēng)險管理】

一、金融風(fēng)險管理的含義

金融風(fēng)險管理是指金融企業(yè)在籌集和經(jīng)營資金的過程中，對金融風(fēng)險進(jìn)夕亍識別、衡量和分析，并在此根

底上有效地控制與處置金融風(fēng)險，用最低本錢即用最經(jīng)濟(jì)合理的方法來實現(xiàn)最大平安保障的科學(xué)管理方法。

風(fēng)險管理方法分為控制法和財務(wù)法兩大類，前者的目的是降低損失頻率和損失程度，重點在于改變引起風(fēng)

險事故和擴(kuò)大損失的各種條件，后者是事先做好吸納風(fēng)險本錢的財務(wù)安排。

1.風(fēng)險分散

風(fēng)險分散是指通過多樣化的投資來分散和降低風(fēng)險的方法。馬柯維茨的資產(chǎn)組合管理理論認(rèn)為，只要兩種

資產(chǎn)收益率的相關(guān)系數(shù)小為1,分散投資于兩種資產(chǎn)就具有降低風(fēng)險的作用。

2.風(fēng)險對沖

風(fēng)險對沖是指通過投資或購置與標(biāo)的資產(chǎn)收益波動負(fù)相關(guān)的某種資產(chǎn)或衍生產(chǎn)品，來沖銷標(biāo)的資產(chǎn)潛在的

風(fēng)險損失的一種風(fēng)險管理策略。

3.風(fēng)險轉(zhuǎn)移

風(fēng)險轉(zhuǎn)移是指通過購置某種金融產(chǎn)品或采取其他合法的經(jīng)濟(jì)措施將風(fēng)險轉(zhuǎn)移給其他經(jīng)濟(jì)主體的一種風(fēng)險

管理方法。

一般說來，風(fēng)險轉(zhuǎn)移的方式可以分為非保險轉(zhuǎn)移和保險轉(zhuǎn)移。

⑴非保險轉(zhuǎn)移。非保險轉(zhuǎn)移是指通過訂立經(jīng)濟(jì)合同，將風(fēng)險以及與風(fēng)險有關(guān)的財務(wù)結(jié)果轉(zhuǎn)移給別人。

在經(jīng)濟(jì)生活中,常見的非保險風(fēng)險轉(zhuǎn)移有租賃、互助保證、基金制度等。

⑵保險轉(zhuǎn)移。保險轉(zhuǎn)移是指通過訂立保險合同，將風(fēng)險轉(zhuǎn)移給保險公司（保險人）。個體在面臨風(fēng)險的

時候，可以向保險人繳納一定的保險費(fèi)，將風(fēng)險轉(zhuǎn)移。一旦預(yù)期風(fēng)險發(fā)生并且造成了損失，那么保險人必須在合

同規(guī)定的責(zé)任范圍之內(nèi)進(jìn)行經(jīng)濟(jì)賠償。

4.風(fēng)險躲避

風(fēng)險躲避是指商業(yè)銀行拒絕或退出某一業(yè)務(wù)或市場，以防止承擔(dān)該業(yè)務(wù)或市場具有的風(fēng)險。風(fēng)險躲避主要

通過限制某些業(yè)務(wù)的經(jīng)濟(jì)資本配置來實現(xiàn)，其局限性在于它是一種消極的風(fēng)險管理策略。

5.風(fēng)險補(bǔ)償

風(fēng)險補(bǔ)償是指商業(yè)銀行在所從事的業(yè)務(wù)活動造成實質(zhì)損失之前，對所承擔(dān)的風(fēng)險進(jìn)行價格補(bǔ)償?shù)牟呗孕赃x

擇。在交易價格上附加更高的更顯溢價，即通過加價來索取風(fēng)險回報。風(fēng)險管理的一個重要方面就是對風(fēng)險合理

定價。

二、風(fēng)險管理的過程

金融風(fēng)險管理是一個十分復(fù)雜的過程，根據(jù)金融風(fēng)險管理過程中各項任務(wù)的根本性質(zhì)，將整個金融風(fēng)險管

理的程序分為六個階段：

⑴金融風(fēng)險的度量。金融風(fēng)險的度量就是鑒別金融活動中各項損失的可能性，估計可能損失的嚴(yán)重性。金融

風(fēng)險的度量包括風(fēng)險分析和風(fēng)險評估。

⑵風(fēng)險管理對策的選擇和實施方案的設(shè)計。風(fēng)險管理的方法一般分為控制法和財務(wù)法。所謂控制法是

指在損失發(fā)生之前，運(yùn)用各種控制工具，力求消除各種隱患，減少風(fēng)險發(fā)生的因素，將損失的嚴(yán)重后果減少到最低

程度。

所謂財務(wù)法是指在風(fēng)險事件發(fā)生后已經(jīng)造成損失時，運(yùn)用財務(wù)工具，比方存款保險基金，對損失的后果給

予及時的補(bǔ)償，促使其盡快地恢復(fù)。

⑶金融風(fēng)險管理方案的實施和評價。金融風(fēng)險管理方案確定后，必須付諸實現(xiàn)。金融風(fēng)險管理方案的

實施，直接影響著金融風(fēng)險管理的效果，也決定了金融風(fēng)險管理過程中內(nèi)生風(fēng)險的大小，因此，它要求各部門互

相配合支持，以保證方案的順利實施。

金融風(fēng)險管理方案的實施和評價是指不斷通過各種信息反響檢查風(fēng)險管理決策及其實施情況，并視情形不

斷地進(jìn)行調(diào)整和修正，以此更加接近風(fēng)險管理的目標(biāo)。

⑷風(fēng)險報告。風(fēng)險報告是指金融企業(yè)定期通過其管理信息系統(tǒng)將風(fēng)險報告給其茶事會、高級管理層、

股東和監(jiān)管部門的程序。

⑸風(fēng)險管理的評估。風(fēng)險管理的評估是指對風(fēng)險度量、選擇風(fēng)險管理工具、風(fēng)險管理決策以及金融風(fēng)

險管理過程中業(yè)務(wù)人員的業(yè)績和工作效果進(jìn)行全面的評價。

（6）風(fēng)險確認(rèn)和審計。風(fēng)險管理程序的最后一個局部是確認(rèn)金融企業(yè)正在使用的風(fēng)險管理系統(tǒng)和技術(shù)是

有效的。風(fēng)險確認(rèn)和審計主要是指內(nèi)部審計和外部審計對風(fēng)險管理程序的檢查，這就要求內(nèi)部審計中需要更高水平

的專業(yè)技術(shù)，用于保證了解和檢查風(fēng)險管理職能的有效性。

三、金融風(fēng)險的度量

金融風(fēng)險的度量，就是鑒別金融活動中各項損失的可能性，估計可能損失的嚴(yán)重性。金

融風(fēng)險的度量包括：

⑴風(fēng)險分析，包括分析各種風(fēng)險暴露，如哪些工程存在金融風(fēng)險，受何種金融風(fēng)險的影響；各種資產(chǎn)

和負(fù)假受到金融風(fēng)險影響的程度；分析金融風(fēng)險的成因和特征，分清哪些風(fēng)險可以回避，哪些風(fēng)險可以分散，