【我國中小企業(yè)融資困難的原因及優(yōu)化建議探析（論文）11000字】

我國中小企業(yè)融資困難的原因及完善對策研究摘要中小企業(yè)融資難是地球規(guī)模的問題。目前，中小企業(yè)已成為中國社會經(jīng)濟系統(tǒng)的重要組成部分，成為新的經(jīng)濟增長點和眾多勞動力就業(yè)的主要來源，成為拉動國民經(jīng)濟的新增長點和促進經(jīng)濟增長的主要動力之一。通過實證分析，中小企業(yè)的發(fā)展對我國經(jīng)濟的繁榮、就業(yè)的增加、市場的活性化、維持社會穩(wěn)定起著重要作用，我國中小企業(yè)融資難的外部因素主要是缺乏完善的融資系統(tǒng)內(nèi)部原因主要證明了公司管理結(jié)構(gòu)的不完善。解決中小企業(yè)融資困難是一項復雜的系統(tǒng)工程，需要中央重視，各地、各部門、各事業(yè)部門共同推進。制定政策時體現(xiàn)了多樣性和商業(yè)性。中小企業(yè)是我國國民經(jīng)濟的重要組成部分。中小企業(yè)的發(fā)展對改善我國市場經(jīng)濟體制和社會整體現(xiàn)代化建設(shè)具有重要意義，對國家有大中型企業(yè)改革創(chuàng)造良好外部環(huán)境具有無可替代的作用。中小企業(yè)是社會經(jīng)濟中的弱勢群體。在它的發(fā)展過程中，受到許多因素的制約，面臨很多困難。在我國現(xiàn)行體制、機制和政策的制約下，中小企業(yè)的發(fā)展面臨著許多困難的經(jīng)濟社會問題。在體制和法律的矛盾和問題中，最重要的問題之一是融資難。關(guān)鍵字：中小企業(yè)，金融，融資困難，信用擔保目錄1前言 11.1選題的目的和意義 11.2國內(nèi)外研究綜述 21.2.1融資理論 21.2.2融資困境分析 22我國中小企業(yè)融資現(xiàn)狀 42.1概念界定 42.1.1我國中小企業(yè)的定義 42.1.2中小企業(yè)存在的意義 52.2我國中小企業(yè)融資現(xiàn)狀 62.2.1融資需求旺盛 62.2.2融資中的信息不對稱 62.2.3融資體系中的信用構(gòu)建缺失 62.2.4外部融資都是在尋求非正式債權(quán)和非正式股票市場融資 73我國中小企業(yè)融資困難的原因分析 83.1中小企業(yè)自身原因 83.2社會金融環(huán)境因素 83.3從金融業(yè)的特殊性來看 94剖析我國中小企業(yè)融資困難采取的對策和措施 104.1從中小企業(yè)自身的角度 104.2銀行以及各金融機構(gòu)角度 114.2.1完善企業(yè)資信評級制度 114.2.2金融機構(gòu)建立數(shù)據(jù)庫，采用信息識別技術(shù) 114.2.3與企業(yè)客戶保持長期聯(lián)系與合作 114.3政府角度 114.4進一步拓寬直接融資渠道 124.5對中小企業(yè)推行優(yōu)惠的稅收政策和財政補貼政策 134.5.1必要的稅收優(yōu)惠政策 134.5.2必要的財政補貼 14結(jié)論 14參考文獻 15前言1.1選題的目的和意義在中國經(jīng)濟增長中，中小企業(yè)的集團最具活力和效益，是我國國民經(jīng)濟持續(xù)穩(wěn)定較快發(fā)展的重要動力，到2009年9月底，我國中小企業(yè)占企業(yè)總數(shù)的99%以上，中小企業(yè)注冊總數(shù)1023.1萬戶中小企業(yè)創(chuàng)造的產(chǎn)品和服務(wù)的最終價值占國內(nèi)生產(chǎn)總值的60%以上。中小企業(yè)為全國稅收總額的55%、進出口總額的60%以上做出貢獻，為城市提供80%的就業(yè)崗位，中小企業(yè)在自主創(chuàng)新中發(fā)揮著重要作用。66%的發(fā)明專利和82%的新產(chǎn)品的開發(fā)來自中小企業(yè)。數(shù)據(jù)顯示，中小企業(yè)參與經(jīng)濟社會發(fā)展的總體比例達到50%。但是，中小企業(yè)在為我國經(jīng)濟社會的發(fā)展做出巨大貢獻的同時，由于原材料價格的暴漲、勞動力成本的上升、人民幣匯率的上升等因素，市場競爭也在加劇。中小企業(yè)面臨著許多困難，影響和制約了中小企業(yè)的進一步發(fā)展。主要問題是融資。我國很多中小企業(yè)，尤其是中小民營企業(yè)，通過個人資本投資來完成初期的資本積累。但是，隨著企業(yè)規(guī)模的發(fā)展，內(nèi)部融資難以滿足公司的資金需求，外部資金的需求也日益迫切。但是，由于政府的支持、金融體制和公司自身的缺陷，融資困難是制約我國中小企業(yè)發(fā)展的主要瓶頸。特別是2008年的國際金融危機給我國的國民經(jīng)濟和中小企業(yè)的發(fā)展帶來了深刻的影響。銀行越來越重視風險控制。中小企業(yè)的融資問題日益顯著。2008年，中國中小企業(yè)新融資225億元，同比增長1.4%，國有企業(yè)貸款同比增長14.9%。0從2009年1月到3月，全國貸款總量增加了48億，其中中小企業(yè)貸款的增加至少占5%。一直沒有同步增長，資金缺口很大，因此，在當前形勢下，研究和解決中小企業(yè)融資難的問題，成為促進和促進我國中小企業(yè)健康發(fā)展的關(guān)鍵因素。要解決中小企業(yè)融資難問題，必須認真分析中國中小企業(yè)的財務(wù)狀況，找出問題的原因，分析問題的原因，揭示中小企業(yè)的內(nèi)部融資規(guī)則，提供解決中小企業(yè)融資問題的依據(jù)，分析政府對中小企業(yè)的扶持不足必須強調(diào)中小企業(yè)的法律規(guī)范不完備。為建立專業(yè)銀行系統(tǒng)不完善、高效的中小企業(yè)融資體系提供科學依據(jù)，制定促進國家中小企業(yè)發(fā)展的法律法規(guī)和金融支持政策提供參考。本文分析了銀行系統(tǒng)在為中小企業(yè)提供服務(wù)方面的不足，提出了改善銀行系統(tǒng)，為中小企業(yè)提供服務(wù)的提案。由于中小企業(yè)信用力不足，短期行為嚴重，管理不規(guī)范，競爭力低，風險承受能力低，銀行不想向中小企業(yè)貸款，為了加強其管理和管理簡單的融資渠道有助于解決中小企業(yè)的融資難題，本文提出了改善中小企業(yè)融資難的對策和措施。建立規(guī)范的現(xiàn)代企業(yè)制度，不斷調(diào)整產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，提高企業(yè)管理水平，形成良好的形象。在金融領(lǐng)域，要加強信用觀念，充分利用內(nèi)部融資的潛力，完善企業(yè)信用評級系統(tǒng)，建立金融機構(gòu)數(shù)據(jù)庫，采用信息識別技術(shù)，與企業(yè)客戶保持長期聯(lián)系與合作，政府要加強對中小企業(yè)的政治支持完善相關(guān)法律法規(guī)，實施對中小企業(yè)的稅收優(yōu)惠政策和財政補貼。1.2國內(nèi)外研究綜述1.2.1融資理論現(xiàn)代公司的財務(wù)理論是由弗蘭科·莫迪里亞尼和馬丁·米勒于1958年創(chuàng)立的。也就是說MM理論在完美的市場中，公司的結(jié)構(gòu)與市場價值無關(guān)。研究者們發(fā)展并完善了MM理論的假設(shè)，引進了激勵理論等理論。張維迎說，“一家公司的融資結(jié)構(gòu)受到至少三個要素的制約。第一是企業(yè)經(jīng)濟的制度環(huán)境，第二是企業(yè)行業(yè)的特征，第三是公司自身的特征。金史密斯在“金融結(jié)構(gòu)和金融發(fā)展”中強調(diào)，金融結(jié)構(gòu)和金融發(fā)展對經(jīng)濟增長的影響是最重要的話題之一，也是唯一的話題。金融抑制是為了擺脫停滯局面，加速經(jīng)濟增長，促進被抑制的經(jīng)濟。支配權(quán)理論主張，企業(yè)融資結(jié)構(gòu)不僅決定收入分配，而且影響控制權(quán)的分配，債權(quán)人和銀行的控制權(quán)超過了他們應(yīng)有的范圍。1.2.2融資困難分析現(xiàn)在關(guān)于中小企業(yè)融資難的研究被分類如下。經(jīng)濟分析本文主要分析了中小企業(yè)融資難的深層經(jīng)濟根源。中小企業(yè)融資難的根源是市場的不順利，市場的人口稀疏或高度非自然壟斷導致融資渠道的不順利。信息的不對稱性被認為是影響中小企業(yè)財務(wù)效率的最重要因素。因為對方?jīng)]有更多的相關(guān)信息，或者沒有相關(guān)信息，對不利信息的決定過程會產(chǎn)生負面影響。關(guān)于中小企業(yè)的融資，由于財務(wù)信息明顯不對稱，在中小企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營形勢、業(yè)務(wù)發(fā)展戰(zhàn)略等重大問題上，銀行和其他金融機構(gòu)很難有時間和條件充分把握借方的相關(guān)信息或者這種行為的成本太高的話是不可能的。在中小企業(yè)為金融機構(gòu)融資的實踐中，信息必然是不對稱的。（2）制度因素的分析。制度的主要原因主要是影響企業(yè)的外部融資，制度的供給不足是引起中小企業(yè)融資困難的主要外部條件。李庚寅、周賢智認為，制度約束影響中小企業(yè)融資困難的金融問題主要有金融抑制、金融外生增長和信貸緊縮，信貸危機是經(jīng)營貸款金融機構(gòu)提高貸款水平、中小企業(yè)融資困難的主要原因之一他們以高于市場利率的利率貸款，甚至不想貸款。信用增長速度下降，社會再生產(chǎn)不能滿足資本需求。中小企業(yè)的信用等級一般比大企業(yè)低，金融機構(gòu)通過提高融資基準，很容易將中小企業(yè)排除在符合貸款條件的客戶之外。另一方面，中小企業(yè)的資金來源主要是銀行貸款。中小企業(yè)通過股票融資和債券獲得資金的可能性比大型企業(yè)低。民間經(jīng)濟的金融困境源于國家金融系統(tǒng)對國有企業(yè)的金融支持，來自國有企業(yè)對這種支持的嚴格依賴，在計劃經(jīng)濟時代以“恢復”戰(zhàn)略支撐重工業(yè)生存發(fā)展中國建立了以大型銀行為中心的高度集中的金融機構(gòu)，不符合中國的比較優(yōu)勢，自給自足能力不足。大規(guī)模的金融機構(gòu)不適合中小企業(yè)。這肯定會使我國中小企業(yè)融資困難。三個嗎？分析企業(yè)自身的障礙，中小企業(yè)自身的條件和缺陷是融資難的主要原因，張升平、徐濤通過對中小企業(yè)內(nèi)的障礙進行分析，認為“中小企業(yè)的信用不足”。中小企業(yè)的組織化和產(chǎn)業(yè)化水平低的首都。即使中小企業(yè)的管理水平很低，也會影響良好的金融信用的創(chuàng)造。從企業(yè)的品質(zhì)來看，以下因素對融資產(chǎn)生了負面影響。2）中小企業(yè)資金管理廣泛，利用效率低，內(nèi)部漏洞大（3）企業(yè)財務(wù)制度不完善。4）開戶多戶嚴重嗎？5）大部分業(yè)務(wù)未關(guān)閉。另外，對審查資金的使用情況不利。6）投資項目缺乏可行性研究。2．我國中小企業(yè)融資現(xiàn)狀2.1概念界定2.1.1我國中小企業(yè)的定義與大企業(yè)相比，中小企業(yè)的概念是中小企業(yè)。中小企業(yè)是相對的概念，也是歷史的概念。作為企業(yè)的主要形式廣泛存在的時候，人們只給企業(yè)定義。由于大企業(yè)的誕生，中小企業(yè)的概念定義沒有統(tǒng)一。究其原因，主要有以下幾個方面。第一，各國家和地區(qū)的經(jīng)濟發(fā)展水平不同，中小企業(yè)的經(jīng)濟發(fā)展環(huán)境也不同。第二，即使在同一個國家和地區(qū)，中小企業(yè)的經(jīng)濟發(fā)展環(huán)境也不同。根據(jù)經(jīng)濟發(fā)展階段的不同，中小企業(yè)的規(guī)定規(guī)則會隨著經(jīng)濟發(fā)展的變化而變化。第三，企業(yè)的發(fā)展包括很多因素和條件。關(guān)于各方面，很難設(shè)計確定統(tǒng)一的標準和指標。這些要素和條件可以充分包含。但是，大部分都是根據(jù)員工人數(shù)和活動規(guī)模來決定的。第九屆全國人民代表大會常務(wù)委員會第二十八次會議通過了關(guān)于中國的第一部分中小企業(yè)的法律《中華人民共和國中小企業(yè)促進法》。第一次規(guī)定了法律上中小企業(yè)的定義。中小企業(yè)是指中華人民共和國境內(nèi)依法建立的各種財產(chǎn)和各種形式的企業(yè)。2003年前，新的《全國中小企業(yè)條例》正式實施，同年，國家經(jīng)貿(mào)委、國家會計委員會依法，財政部、國家統(tǒng)計局制定《中小企業(yè)標準暫定規(guī)定》，根據(jù)職工人數(shù)、銷售額、活動總量等指標合計確定了一個標準或統(tǒng)一指標。所有國家和地區(qū)對中小企業(yè)都有不同的具體規(guī)定，但多數(shù)是由員工的數(shù)量和活動規(guī)模來規(guī)定的。第九屆全國人民代表大會常務(wù)委員會第二十八次會議通過了《中華人民共和國中小企業(yè)促進法》。這是第一次法律規(guī)定中小企業(yè)的定義，指出中小企業(yè)是指中華人民共和國境內(nèi)依法建立的各種財產(chǎn)和各種形式的企業(yè)，滿足社會需求，增加就業(yè)，符合國家產(chǎn)業(yè)政策，生產(chǎn)經(jīng)營規(guī)模屬于中小企業(yè)。2.1.2中小企業(yè)存在的意義中小企業(yè)的經(jīng)營模式靈活，組織成本低，期待轉(zhuǎn)移和退出的便利性，經(jīng)營自主權(quán)比較大，根據(jù)市場需求配置資源，機制靈活，決策過程快，能迅速抓住機遇。對市場變化敏感，更好地滿足消費者對個性化和競爭性管理的需求，尋找有趨勢的產(chǎn)品和服務(wù)，聯(lián)系中小企業(yè)的地位和經(jīng)濟大局，其作用對于其他經(jīng)濟單位來說是無可替代的。中小企業(yè)是我國國民經(jīng)濟的重要組成部分，是市場競爭機制的真正參與者和體現(xiàn)，中小企業(yè)以其生產(chǎn)方式和靈活的專業(yè)經(jīng)營方式，協(xié)同扶持大企業(yè)，大幅度降低成本，在我國國民經(jīng)濟的各個領(lǐng)域有大量的中小企業(yè)。他們的商業(yè)活動和價值創(chuàng)造是我國經(jīng)濟增長的主要因素。在緩解就業(yè)壓力方面，中小企業(yè)數(shù)量龐大，提供大量就業(yè)崗位，是我國維護社會穩(wěn)定的關(guān)鍵力量。大企業(yè)有代替工作使用資本的傾向。但是，中國的中小企業(yè)數(shù)量很多，屬于勞動密集型產(chǎn)業(yè)。同等資本吸收的勞動力遠高于大企業(yè)，成為新勞動力的主要吸引者，中小企業(yè)創(chuàng)業(yè)和管理成本低，市場適應(yīng)能力強，就業(yè)靈活性高，具有優(yōu)勢。中小企業(yè)作為地方政府的主要收入來源，促進了地方經(jīng)濟的發(fā)展。中小企業(yè)也是吸收社會勞動力就業(yè)的主要場所。因此，中小企業(yè)穩(wěn)定、吸收的勞動力穩(wěn)定，即社會就業(yè)穩(wěn)定，才能保證整個社會的穩(wěn)定物質(zhì)保障。由于決策過程比較簡單，公司結(jié)構(gòu)比較輕，中小企業(yè)技術(shù)革新具有生命力強、效率高、效率高等特點，多樣性和普遍性?？萍夹椭行∑髽I(yè)的蓬勃發(fā)展，不僅為經(jīng)濟增長提供了無窮的原動力，而且其創(chuàng)新精神和創(chuàng)新能力促進了技術(shù)進步，為社會進步提供了無窮的原動力。中國中小科技企業(yè)默默成長，充分發(fā)揮優(yōu)勢，快速發(fā)展，不斷創(chuàng)造新產(chǎn)品、新技術(shù)，成為工業(yè)技術(shù)進步中最活躍的創(chuàng)新主體。隨著以知識和信息為特征的社會經(jīng)濟的快速發(fā)展，具有革新能力的中小科技企業(yè)已經(jīng)成為產(chǎn)業(yè)發(fā)展的主力軍。2.2我國中小企業(yè)融資現(xiàn)狀根據(jù)國家對各種類型的中小企業(yè)的劃分標準，結(jié)合當前我國中小企業(yè)融資的現(xiàn)實情況看，不同規(guī)模的中小企業(yè)融資有以下特點。不同規(guī)模中小企業(yè)融資特點簡表組別業(yè)務(wù)特征融資特點小型企業(yè)從業(yè)人員較少，規(guī)模、財務(wù)資源有限，本地業(yè)務(wù)為主直接融資為主，如民間借貸、集資、融資租賃等中型企業(yè)從業(yè)人員較多，業(yè)務(wù)和產(chǎn)品都在擴張直接融資和間接融資并重，銀行借貸、中長期資本融資等2.2.1資金需求旺盛目前，中國60%的工業(yè)總產(chǎn)值、40%的利稅、75%的就業(yè)機會和60%的出口是由中小企業(yè)創(chuàng)造的。這些中小企業(yè)面臨著激烈的競爭。金融需求旺盛的中小企業(yè)有兩種類型。一個是勞動強度大的中小企業(yè)最有活力的企業(yè)組織形態(tài)。這些公司有很多。其特點是低成本、低風險、快速的模仿和引進技術(shù)。市場穩(wěn)定，技術(shù)成熟，技術(shù)和市場風險小，主要風險是經(jīng)濟風險。第二，知識和智力方面的革新和密集型中小企業(yè)的數(shù)量相對有限。除了經(jīng)營風險以外，由于投資還款期長等因素，這些企業(yè)的技術(shù)和市場風險比較高，融資需求非常迫切。2.2.2融資中的信息不對稱。張維迎教授在“第一屆投資銀行和中國民營經(jīng)濟發(fā)展高峰研討會”上強調(diào)，中國中小企業(yè)融資信息的不對稱性主要包括以下三個方面。評價、論證、測量。項目的潛在業(yè)績通常為中小企業(yè)所知，但卻不為投資者所知。第二，中小企業(yè)融資后選擇的信息不對稱，借錢后，賺錢的是他們，吃虧的是別人?，F(xiàn)在，中小企業(yè)很有可能投資高風險項目。中小企業(yè)收益力的有效不對稱性是限制中小企業(yè)在資本市場融資活動中的信息不對稱性的三個方面。企業(yè)融資問題相當于企業(yè)和投資家的信息不對稱問題。2.2.3融資體系信用建設(shè)虧損由于中小企業(yè)融資體系缺乏信用和企業(yè)發(fā)展競爭外環(huán)境的惡化，信用保證的初步運用效果與風險資本制度和中小企業(yè)董事會最近的設(shè)計初衷有很大的不同。根據(jù)保證公司的管理實踐，擔保公司的貸款風險一般在3年后開始出現(xiàn)。中國的中小企業(yè)信用保證系統(tǒng)是從2000年開始設(shè)立的。大部分的公司有3年到4年的歷史。他們現(xiàn)在已經(jīng)來到了風險較高的時期。根據(jù)一些保證公司的調(diào)查，許多保證公司的賠償率在第三年超過了15%。由于經(jīng)營和融資的困難，保證公司必須涉足多種企業(yè)，例如投資股票市場，或更多地集中在中小企業(yè)的金融領(lǐng)域，保證公司部分的保證金被轉(zhuǎn)移給大股東中小企業(yè)信用保證公司的經(jīng)營方向和設(shè)計初衷有較大偏差。2.2.4外部融資要求非正規(guī)債務(wù)和非正規(guī)股融資。在操作上，中國中小企業(yè)的融資系統(tǒng)建設(shè)相對較短，要有效實施中小企業(yè)的金融支援還需要時間。三年后，中國的中小企業(yè)融資平臺在西方中小企業(yè)融資系統(tǒng)的基礎(chǔ)上初步建立和執(zhí)行，重新考慮其有效性，更有效、更現(xiàn)實地找到解決中國中小企業(yè)融資問題的途徑?；蛘咄ㄟ^“政府財產(chǎn)民營企業(yè)家”運動，既沒有能力也沒有公信力，也沒有真正的公信力。所以，不相信這些公司是很正常的。我國目前的情況是，民間中小企業(yè)的外部融資大多是尋找非正規(guī)債務(wù)和非正規(guī)股票市場的融資，這說明目前我國的非正規(guī)市場融資過程比較便利。民間借貸的利率大致相當于銀行的利率和中間傭金。私人股本市場效率高，成本也比價格低得多。另外，私人股權(quán)市場有自己的信用系統(tǒng)和中間業(yè)務(wù)，還有自己的懲罰系統(tǒng)。建立多個資本市場的假設(shè)是，估計和交易的成本必須比個人市場低。3我國中小企業(yè)融資困難的原因分析3.1.中小企業(yè)自身的原因（1）中小企業(yè)經(jīng)營規(guī)范不正確，經(jīng)營風險高我國中小企業(yè)多為民營或民營企業(yè)，其經(jīng)營權(quán)和所有權(quán)一般集中在企業(yè)家手中。他們的活動缺乏長期的發(fā)展戰(zhàn)略。像這樣，企業(yè)經(jīng)營的風險很高，金融機構(gòu)考慮到風險，不打算輕易地貸款。（2）金融體系不健全，信用水平低很多中小企業(yè)的財務(wù)管理制度不完善，所需的財務(wù)管理字母管理不足，導致企業(yè)財務(wù)管理水平不規(guī)范，所提供的財務(wù)信息不準確，公認的外部預算不足。這種非標準信息不透明，扭曲，金融機構(gòu)無法真正識別業(yè)務(wù)風險承受能力，貸款監(jiān)管也無法順利進行，對信用機構(gòu)政策決定過程產(chǎn)生嚴重影響，抑制了金融機構(gòu)融資的積極性。3.2.社會和金融環(huán)境因素（1）中小企業(yè)缺乏金融和政治機構(gòu)目前，國有金融機構(gòu)仍處于中國金融系統(tǒng)的前列，其主要服務(wù)對象是國有大中型企業(yè)，尤其是服務(wù)于中小企業(yè)的中小金融機構(gòu)極為匱乏。支持中小企業(yè)發(fā)展的制度化金融政策體系還沒有正式落實。為了提高資源配置效率和資金回報誘導，政府將有限資金投入有效、安全的公司，在資金和政策方面對中小企業(yè)的支持力不足。（2）直接融資門檻高，多階段資本市場尚未建立中國的資本市場開始具備規(guī)模，但發(fā)展尚不成熟，進入資本市場門檻很高。由于許多國家關(guān)于證券、債券發(fā)行的剛性，中小企業(yè)難以通過資本市場達成融資目標。特別是為中小企業(yè)服務(wù)的中小企業(yè)理事會還不完善。另外，多階段的資本市場還沒有形成。這是資本市場的大部分階段的交易，不能發(fā)揮配置市場資源的功能。（3）金融機構(gòu)和中小企業(yè)的信息不對稱信息不對稱的結(jié)果主要表現(xiàn)為“負面選擇”和“道德風險”。也就是說，中小企業(yè)在獲得信用資金后，改變最初的約定，從事脫離銀行利益的活動。這會增加投資者的風險和不確定性。投資者應(yīng)慎重考慮自己的投資項目，金融機構(gòu)在向中小企業(yè)融資之前，非常慎重地解決他們的融資需求，采取各種預防措施和限制措施，盡量降低負重選擇風險，加強監(jiān)管，防止道德風險潛在的“反向選擇”和“道德風險”使金融機構(gòu)的“惜貸”或“恐貸”成為可能。（4）中小企業(yè)難以獲得擔保和擔保金融機構(gòu)向中小企業(yè)提供貸款時，一般采用貸款和擔保的方式。但是，中小企業(yè)普遍缺乏資金，資產(chǎn)流動性不足，信用和管理水平低，擔保條件不符合金融機構(gòu)的標準。很難保證金融機構(gòu)的信用資金的安全性。擔保機構(gòu)很少。3.3金融行業(yè)的特殊性（1）金融業(yè)的慎重原則對高風險中小企業(yè)的融資不利。金融業(yè)是一個特殊的行業(yè)，考慮到資本等特殊產(chǎn)品對資本、貨幣的經(jīng)濟生活的重要性、范圍廣以及對國民經(jīng)濟整體的影響，為保證金融業(yè)的安全性、有效性和流動性各國制定了更嚴格的金融行業(yè)操作規(guī)則。有效地避免了金融危機對整個經(jīng)濟和國家社會的負面影響。預防原則對于國民經(jīng)濟的健康發(fā)展非常重要，但對高風險中小企業(yè)的融資會產(chǎn)生非常不利的影響。這往往會失去中小企業(yè)的有前途的發(fā)展機會。（2）金融事業(yè)的融資程序繁雜，費時費力，影響了中小企業(yè)的融資熱情。如上所述，由于中小企業(yè)融資量小、頻度高，需要簡單迅速的服務(wù)，但考慮到安全性，金融部門必須具備完善的融資程序。（3）金融事業(yè)“不愛貧窮不愛財富”，例如討厭“批發(fā)”、“零售”，中小企業(yè)融資處于不利地位，大企業(yè)信譽好，資金多，受到金融機構(gòu)的高度評價。信用資金經(jīng)常償還貸款，而且經(jīng)常用盡。相反，中小企業(yè)評價不好，資金量有限。4剖析我國中小企業(yè)融資困難采取的對策和措施4.1從中小企業(yè)自身的觀點出發(fā)（1）建立規(guī)范化的現(xiàn)代企業(yè)制度，不斷調(diào)整產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)建立規(guī)范的現(xiàn)代企業(yè)制度：沒有規(guī)范的現(xiàn)代企業(yè)制度，中小企業(yè)很難找到高水平的管理者。如果沒有高水平的管理者，企業(yè)就不能順利地籌措資金。中小企業(yè)的財產(chǎn)權(quán)談判和資產(chǎn)重組的途徑變得順暢，在資本市場上開展融資活動。產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)不斷調(diào)整：在激烈的市場競爭中，為了得到廣泛的資金支持，中小企業(yè)不斷優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，提高市場競爭力，國家財政重點扶持科技含量高、市場潛力大的中小企業(yè)。注意產(chǎn)業(yè)改善和轉(zhuǎn)型，尋找自己的位置，注意專業(yè)化分工。遷移到中西部、未發(fā)達地區(qū)和國外。（2）提高企業(yè)管理水平，樹立良好形象，強化誠信觀念第一，中小企業(yè)樹立良好形象，規(guī)范財務(wù)行為，及時向銀行提供企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營和財務(wù)信息，中小企業(yè)實現(xiàn)信息的和諧流程，建立互信合作關(guān)系，強化信用觀念，建立互利合作的銀行關(guān)系必須強化信用意識，保護銀行債權(quán)人的權(quán)利，立即償還利息。有困難的時候和銀行商量，建立好的銀行關(guān)系，為公司的融資創(chuàng)造條件。特別重要的是規(guī)范公司的管理結(jié)構(gòu)，改進企業(yè)的財務(wù)管理制度，鑒于公司的管理結(jié)構(gòu)對企業(yè)的融資能力有一定的影響，中小企業(yè)進一步規(guī)范公司的管理結(jié)構(gòu)，完善財務(wù)管理制度是提高企業(yè)融資能力的重要要求，也是強化企業(yè)管理的核心。為了得到銀行的信任和支持，中小企業(yè)必須提供準確、真實、有效的財務(wù)報表，反映企業(yè)的經(jīng)營狀況，保證企業(yè)的經(jīng)濟活動和財務(wù)收支的真實性和合法性。提高管理水平，規(guī)范公司結(jié)構(gòu)，商業(yè)銀行應(yīng)以支持高新技術(shù)中小企業(yè)為工作核心。為了得到貸款的支持，需要進行技術(shù)改造，提高產(chǎn)品的技術(shù)量。（3）充分利用內(nèi)部融資的潛力中小企業(yè)要擺脫融資的困境，光利用外部資源是不夠的，也必須依靠內(nèi)部潛力?；蛘咄ㄟ^內(nèi)部人員達到籌措資金的目的。4.2從銀行和金融機構(gòu)的觀點出發(fā)4.2.1完善企業(yè)信用等級體系企業(yè)信用等級是指信用等級機構(gòu)在企業(yè)的財務(wù)實力、債務(wù)償還能力、經(jīng)營欲望等方面進行評價和預測的過程，客觀公正的信用等級結(jié)果為商業(yè)銀行貸款的決定提供可靠的依據(jù)這是減少信用市場上信息不對稱性的現(xiàn)象。4.2.2.2金融機構(gòu)應(yīng)當建立數(shù)據(jù)庫，采用信息識別技術(shù)。金融機構(gòu)需要確立自己的數(shù)據(jù)庫，采用信息識別技術(shù)，改善同行審查的信用數(shù)據(jù)，讓同業(yè)者在選擇貸款方時更加有決心和信心。4.2.3與公司客戶保持長期聯(lián)系與合作為了與企業(yè)客戶保持長期聯(lián)系，銀行可以通過與企業(yè)客戶進行長期聯(lián)系，從債務(wù)人企業(yè)獲得信息。與客戶長期接觸可以降低信息收集成本，更容易識別信用風險。4.3.政府的展望（1）加強金融支持中小企業(yè)的法律法規(guī)建設(shè)，改善法制環(huán)境和市場環(huán)境。我國現(xiàn)行中小企業(yè)的法律法規(guī)缺乏統(tǒng)一立法和行為標準。金融信貸方面也缺乏中小企業(yè)對具體法律法規(guī)的支持和保護。對中小企業(yè)的發(fā)展不利。因此，加快指定起草中小企業(yè)貸款法律法規(guī)的服務(wù)機構(gòu)，使中小企業(yè)的管理走上法制化的道路。劃分中小企業(yè)的分類基準，明確中小企業(yè)的定義方法。明確各類金融機構(gòu)在中小企業(yè)信用系統(tǒng)中的作用和作用，制定中小企業(yè)貸款的具體管理方法和激勵措施。政府對中小企業(yè)融資支持的執(zhí)行機構(gòu)和管理方法世界很多國家和地區(qū)都從法律法規(guī)中重視對中小企業(yè)的金融支持。目前的當務(wù)之急是盡快制定和完善中小企業(yè)和中小企業(yè)的法律法規(guī)，使中小企業(yè)的經(jīng)營和融資具有法律依據(jù)和保障。2）進一步完善中小企業(yè)的信用保證體系。通過建立和完善中小企業(yè)的信用保證體系，提高中小企業(yè)的信用水平，保證在一定程度上穩(wěn)定的資金投入，信用保證系統(tǒng)可以從以下幾個方面實施。二是中小企業(yè)融資服務(wù)系統(tǒng)的重要組成部分。保證資金可以用較少的資本保證來牽引更多的銀行貸款。在保證資金和擔保機構(gòu)的支持下，銀行降低風險，中小企業(yè)容易獲得貸款。第三，共同保證基金。因為中小企業(yè)的力量有限，所以設(shè)立互助保證基金是理想的選擇。可以以政府投資和中小企業(yè)自主應(yīng)征的方式設(shè)立。（3）設(shè)立專門的中小企業(yè)金融機構(gòu)，鼓勵中小企業(yè)建立互助金融組織。隨著我國金融機構(gòu)專業(yè)化的推進，產(chǎn)生了專門面向中小企業(yè)服務(wù)的金融機構(gòu)。特別是大型金融機構(gòu)，主要為大型企業(yè)提供服務(wù)。他們有中小企業(yè)的金融服務(wù)機構(gòu)，但往往是裝飾品。沒用。中小企業(yè)的專業(yè)金融機構(gòu)不同。他們的資金能力相當于中小企業(yè)?；蛘哂姓膹娏χС??？梢源龠M金融業(yè)和中小企業(yè)的健康發(fā)展，創(chuàng)造支持中小企業(yè)發(fā)展的商業(yè)政策和銀行。事務(wù)所主要在創(chuàng)業(yè)和房地產(chǎn)過程中滿足中小企業(yè)中長期信貸需求，對需要扶助的中小企業(yè)發(fā)放免費、方便、低利貸款。（4）建立健全中小企業(yè)金融支援系統(tǒng)。中小企業(yè)金融支援系統(tǒng)的革新和完善，主要是中小企業(yè)的信用評價構(gòu)造、中小企業(yè)的投資構(gòu)造、信息服務(wù)融資等中小企業(yè)社會服務(wù)體系的整備、中小企業(yè)的會計公司、中小企業(yè)的律師事務(wù)所、通過設(shè)立有可能發(fā)展中小企業(yè)聯(lián)合會等的高科技中小企業(yè)，也可以采用孵化器和風險融資。4.4.進一步擴大直接融資渠道（1）開放政治限制，允許和保護合法個人貸款政府要放寬民間貸款和民間融資的限制，制定相關(guān)法律，明確民間貸款中債權(quán)人的保護和對債務(wù)人的法律約束和懲罰機制，許可和保護民間融資的合法途徑的存在和發(fā)展。好友連鎖和以社區(qū)連鎖為特征的關(guān)系型貸款和關(guān)系型貸款，根據(jù)基于信息不對稱性的中小企業(yè)的融資方式來適應(yīng)，變得滿足。為了更好地促進中小企業(yè)的發(fā)展，廣泛利用的互助保證和個人財產(chǎn)貸款也是解決信用喪失和信息不對稱性的重要手段。原來的東西也非常有效。（2）多階段加快資本市場建設(shè)，要求證券市場包容和融資是企業(yè)獲得發(fā)展所需資金的重要手段。加快多階段資本市場建設(shè)，尋求證券市場的估價和融資，是企業(yè)獲得發(fā)展所需資金的重要手段。傳統(tǒng)證券市場門檻太高，我國資本市場已有十幾年的歷史，但結(jié)構(gòu)獨特，流動性不足，信息系統(tǒng)不完善。市場資源基本上被國有大企業(yè)壟斷，加快資本市場建設(shè)，改革董事會市場，開放商業(yè)市場，多階段完善資本市場。建設(shè)多階段的資本市場有助于更好地滿足投資融資的多樣化需求。特別是從根本上解決中小企業(yè)的發(fā)展和融資問題。中國中小企業(yè)試圖將資金投入資本市場，擴大資本規(guī)模，解決融資困難。越來越多的中小企業(yè)得到證券市場的大力支持。4.5對中小企業(yè)實施稅收優(yōu)惠政策和財政補貼4.5.1.需要稅收優(yōu)惠政策。稅收優(yōu)惠是財政援助的最直接形式，有利于中小企業(yè)的資金積累和成長，在發(fā)達國家企業(yè)所得稅一般增加企業(yè)的40%，在累進稅制下中小企業(yè)的稅金負擔比較小，但占增加值的30%左右，負擔依然很重。特別是減稅、減稅、減稅、減稅、減稅、減稅、減稅、減稅、減稅、減稅等，提高征收點，提高不動產(chǎn)折舊率。中小企業(yè)的稅收可以減半以上。稅收的總水平可以從增加額的30%下降到15%左右。這個免稅資金很普遍，對于中小企業(yè)的生存來說很重要。4.5.2.必要的財政支出補助金是政府為充分發(fā)揮中小企業(yè)在經(jīng)濟和國民社會的某些方面的作用而提供的財政資金，運用財政補助金的目的是鼓勵中小企業(yè)的就業(yè)吸引，促進中小企業(yè)的科學技術(shù)進步，鼓勵中小企業(yè)的出口補助金的種類主要是就業(yè)補貼、研究開發(fā)補助、出口補助金等。政府的財政支持是有限的，非普惠的，其功能是指南，令人高興的是，在實施了《中小企業(yè)促進法》后，國家從兩個方面致力于改善中小企業(yè)成長的外部融資環(huán)境。第二，國家鼓勵中央銀行、國家政治銀行、商業(yè)銀行以及非銀行金融機構(gòu)為中小企業(yè)的發(fā)展提供金融服務(wù)和金融支持。雖然還有“無法期待”的現(xiàn)象，但是在政府的政策支援下，期待著中小企業(yè)的融資難能得到進一步改善。5.結(jié)論通過對我國