銀行信用與銀行信用管理

信用管理學IntroductiontoCreditManagement銀行信用與銀行信用管理銀行信用與銀行信用管理

學習要點1、銀行信用的產(chǎn)生、含義和形式2、銀行信用在資金融通中的作用3、銀行信用的風險類型和成因4、銀行信用管理的含義、目標和管理方法10/20/20242銀行信用與銀行信用管理第一章銀行信用的產(chǎn)生、形式及性質第二章銀行信用的特征及其在社會資金融通中的地位第三章銀行信用風險和信用危機第四章銀行信用管理10/20/20243銀行信用與銀行信用管理

第一章銀行信用的產(chǎn)生、形式及性質一、銀行信用的含義二、銀行信用產(chǎn)生的客觀必然性三、銀行信用的形式四、銀行信用的性質10/20/20244第一章銀行信用的產(chǎn)生、形式及性質

一、銀行信用的含義(一)銀行信用的概念(二)銀行信用和商業(yè)信用的比較10/20/20245第一章銀行信用的產(chǎn)生、形式及性質

一、銀行信用的含義

(一)銀行信用的概念

銀行信用是指以銀行及其他金融機構為媒介、以貨幣為對象向其他經(jīng)濟個體提供的信用，是在工商企業(yè)信用基礎上發(fā)展起來的一種間接信用。銀行信用產(chǎn)生以后，在規(guī)模、范圍、期限上都大大超過商業(yè)信用，成為現(xiàn)代經(jīng)濟中最基本的、占主導地位的信用形式。10/20/20246第一章銀行信用的產(chǎn)生、形式及性質

一、銀行信用的含義

(一)銀行信用的概念依據(jù)不同的標準，銀行信用可以分為不同的類型。1、若按受信主體的不同，可分為銀行企業(yè)信用和銀行消費信用；2、依據(jù)信用期限的不同，可分為銀行短期信用和銀行中長期信用；3、依據(jù)銀行是否直接為客戶提供信用，可分為銀行表內信用(如貸款、貼現(xiàn))和銀行表外信用(如保函、信用證)等。10/20/20247第一章銀行信用的產(chǎn)生、形式及性質

一、銀行信用的含義

(二)銀行信用和商業(yè)信用的比較

在現(xiàn)代信用制度中，商業(yè)信用和銀行信用是兩種最主要的信用形式。商業(yè)信用是基礎，銀行信用是主導，二者有緊密的聯(lián)系。銀行信用是在商業(yè)信用的基礎上產(chǎn)生和發(fā)展起來的，而銀行信用的出現(xiàn)又使商業(yè)信用進一步得到完善。當對商業(yè)票據(jù)進行票據(jù)貼現(xiàn)時，商業(yè)信用就轉化為銀行信用。10/20/20248第一章銀行信用的產(chǎn)生、形式及性質

一、銀行信用的含義

(二)銀行信用和商業(yè)信用的比較

相對于商業(yè)信用，銀行信用有以下優(yōu)勢：第一，銀行信用能把社會上各種閑置資金集中起來，形成巨額借貸資本，再放貸給職能資本家。因此，銀行信用不受個別資本數(shù)量和資本回流的限制。第二，銀行信用的對象不是生產(chǎn)過程中的商品資本，而是從中游離出來的暫時閑置的貨幣資本，因此，銀行信用不受商品使用價值和流轉方向的限制。10/20/20249第一章銀行信用的產(chǎn)生、形式及性質

一、銀行信用的含義

(二)銀行信用和商業(yè)信用的比較

相對于商業(yè)信用，銀行信用有以下優(yōu)勢：第三，銀行信用可以由銀行提供給任何一個職能資本家，而商業(yè)信用只能由商品的出賣者提供給購買者。第四，銀行信譽高，可提供更多的借貸資本，有更長的借貸期限，能在更大的程度上滿足擴大再生產(chǎn)的需要。因此，隨著經(jīng)濟的發(fā)展，銀行信用越米越重要，成為現(xiàn)代信用制度的主導形式。10/20/202410第一章銀行信用的產(chǎn)生、形式及性質

一、銀行信用的含義

(二)銀行信用和商業(yè)信用的比較

但是，商業(yè)信用是企業(yè)在商品再生產(chǎn)過程中內在的信用形式，是企業(yè)再生產(chǎn)、從而也是社會再生產(chǎn)的客觀要求。在商品經(jīng)濟條件下，商業(yè)信用的存在具有客觀必然性，銀行信用不能取代它，更不能消滅它。10/20/202411第一章銀行信用的產(chǎn)生、形式及性質

二、銀行信用產(chǎn)生的客觀必然性(一)商業(yè)信用的局限性促生了銀行信用(二)貨幣經(jīng)營是銀行信用的基礎(三)銀行信用是適應資本主義生產(chǎn)方式需要而產(chǎn)生的10/20/202412第一章銀行信用的產(chǎn)生、形式及性質

二、銀行信用產(chǎn)生的客觀必然性

(一)商業(yè)信用的局限性促生了銀行信用

商業(yè)信用以商品資本為借貸的對象，其借貸的量受職能資本家擁有的商品資本多少的限制，即商品資本作為商品，其使用價值有特定的用途，因而其借貸關系的建立要受商品的使用價值的限制，銀行信用因為能有效地避免和克服商業(yè)信用的上述局限而發(fā)展起來。10/20/202413第一章銀行信用的產(chǎn)生、形式及性質

二、銀行信用產(chǎn)生的客觀必然性

(二)貨幣經(jīng)營是銀行信用的基礎信用制度是與貨幣經(jīng)營業(yè)務相聯(lián)系而發(fā)展起來的。貨幣經(jīng)營業(yè)是經(jīng)營貨幣的商業(yè)從事與貨幣流通有關的技術性的業(yè)務。例如，替實業(yè)家保管準備金、充當貨幣出納、進行國際支出、兌換貨幣等。由于貨幣經(jīng)營業(yè)手中聚集著大量的貨幣，因而貨幣的借貸便在貨幣業(yè)中發(fā)展起來，成為它的一項特殊業(yè)務，當貨幣經(jīng)營業(yè)以貨幣資本的實際貸出者和借入者之間的中介人的身份出現(xiàn)時，貨幣經(jīng)營業(yè)便發(fā)展成為銀行業(yè)。10/20/202414第一章銀行信用的產(chǎn)生、形式及性質

二、銀行信用產(chǎn)生的客觀必然性

(三)銀行信用是適應資本主義生產(chǎn)方式需要而產(chǎn)生的

在資本主義前期，資本主義經(jīng)營興盛，對資金的需求增加，但資金借貸行為主要是高利貸信用方式，由于利率很高，不能適應資本主義發(fā)展的需要。要使信用服務與資本主義生產(chǎn)方式的需要相符合，就必須使利率降低，實施較低利息的新信用方式。因此，必須打破高利貸的壟斷，降低利息，將一切閑置的貨幣資金集中起來投入市場，并以信用貨幣代替金屬貨幣流通?？梢哉f，銀行業(yè)是在同高利貸信用的斗爭中發(fā)展起來的。10/20/202415第一章銀行信用的產(chǎn)生、形式及性質

三、銀行信用的形式(一)存款(二)信貸(三)其它10/20/202416第一章銀行信用的產(chǎn)生、形式及性質

三、銀行信用的形式

(一)存款

存款是顧客提供給專業(yè)銀行的信用方式，是構成信貸資金的重要來源。商業(yè)銀行吸收存款雖是一種被動的負債業(yè)務，但仍然產(chǎn)生專業(yè)銀行與顧客之間的信用關系。存款表示了銀行對顧客的負債，更表明了顧客對銀行的信任。一家銀行在市場中的信用度越高，其存款在同等條件下就會越多。顧客可以借助于對銀行的債權抵消其債務，這種抵消通過銀行信用方式來完成，同時也因銀行本身的信用而被其之外的債權、債務人所認可和接受。10/20/202417第一章銀行信用的產(chǎn)生、形式及性質

三、銀行信用的形式

(二)信貸

信貸即放款，是專業(yè)銀行提供給顧客的信用方式。對顧客而言，取得信貸意味著獲得信任，并能增強自己的信譽和實力。在西方，能夠向銀行取得貸款的組織和個人，一般都經(jīng)過銀行或其他有關部門檢驗，如信用評估等，符合貸款的信用要求和規(guī)定。因此，在通常的情況下，能不能向銀行取得貸款，是衡量一個組織(如企業(yè))或個人信用好壞、實力強弱的指示器。如果一個企業(yè)難以取得銀行的“信用卡”，則不僅會給其經(jīng)營帶來不方便，而且還會招致經(jīng)營伙伴的不信任。對銀行而言，信貸是其保證存款信用(如償付利息)的前提，也是發(fā)揮銀行作用的根本要求。10/20/202418第一章銀行信用的產(chǎn)生、形式及性質

三、銀行信用的形式

(三)其它銀行與顧客之間的信用方式不只是吸收存款和發(fā)放貸款，還有信托、代理、承兌、保管等。銀行提供的信用形式也多種多樣，包括開出匯票、支票，開立信用賬戶，發(fā)行貨幣等。10/20/202419第一章銀行信用的產(chǎn)生、形式及性質

四、銀行信用的性質1、銀行吸收存款、發(fā)放貸款，銀行信用具有間接融通資金的性質。2、通過銀行間接融通資金銀行信用又具有金融交易的性質。3、隨著商品經(jīng)濟的發(fā)展，現(xiàn)代社會里銀行已經(jīng)不是簡單的“金融媒介體”，它具有創(chuàng)造信用的能力和調節(jié)經(jīng)濟生活的作用。所以，從整個銀行體系來說，銀行信用實質上是通過信用活動調節(jié)貨幣流通，促進經(jīng)濟發(fā)展，穩(wěn)定金融和物價。10/20/202420銀行信用與銀行信用管理

第二章銀行信用的特征及其

在社會資金融通中的地位一、銀行信用的特征二、銀行信用在社會資金融通中的地位10/20/202421第二章銀行信用的特征及其在社會資金融通中的地位

一、銀行信用的特征(一)廣泛性(二)間接性(三)綜合性10/20/202422第二章銀行信用的特征及其在社會資金融通中的地位

一、銀行信用的特征

(一)廣泛性貨幣是銀行信用的作用對象，它的來源與運用沒有方向性。無論居民個人、企業(yè)還是政府，都可以廣泛地參與到銀行信用之中。銀行信用將社會上分散的小額貨幣積聚成巨額資金，從而滿足經(jīng)濟發(fā)展對大額資金的需求。信用的靈活性可以使貨幣資金得到充分利用。由于銀行信用是以銀行為中介，而參與銀行信用的主體具有廣泛性，信用方式也是多樣的，因此，銀行信用的廣泛性可以彌補商業(yè)信用的局限性。10/20/202423第二章銀行信用的特征及其在社會資金融通中的地位

一、銀行信用的特征

(二)間接性

在銀行信用中，銀行和其他金融機構作為媒介是信用活動的中間環(huán)節(jié)。從籌集資金的角度，銀行是貨幣資金供給者的債務人；從貸放資金的角度，銀行又是貨幣資金需求的債權人。至于貨幣資金的所有者和貨幣資金的需求者，兩者之間并不發(fā)生直接的債權債務關系。所以，這種資金籌集方式稱為間接融資。10/20/202424第二章銀行信用的特征及其在社會資金融通中的地位

一、銀行信用的特征

(三)銀行信用的綜合性

商業(yè)銀行是一國金融體系中最重要的金融機構，是國民經(jīng)濟的中樞神經(jīng)。銀行基本的吸收存款業(yè)務，可以使銀行聚集社會游散資金，而其信貸業(yè)務，可以滿足社會發(fā)展所帶來的資金需求，也可以反映國民經(jīng)濟的運行情況。銀行信用的綜合性使得銀行對國民經(jīng)濟既具有反映和監(jiān)督作用，又具有調節(jié)和管理作用。10/20/202425第二章銀行信用的特征及其在社會資金融通中的地位

二、銀行信用在社會資金融通中的地位首先，銀行信用是諸多信用形式中應用最廣泛的一種信用形式，其本身具有規(guī)模大、成本低、風險小的優(yōu)勢；銀行作為專門的信用中介機構，具有較強的專業(yè)能力來識別與防范風險；銀行作為吸收存款、發(fā)放貸款的企業(yè)，不僅能夠提供信用，而且能夠創(chuàng)造信用。10/20/202426第二章銀行信用的特征及其在社會資金融通中的地位

二、銀行信用在社會資金融通中的地位其次，在信用領域，銀行信用無論在規(guī)模、范圍以及期限靈活性上都大大超過其他信用形式，在信用領域中居于主導地位。國家信用、商業(yè)信用、消費信用等均依賴于銀行信用，商業(yè)信用、國債的貼現(xiàn)和發(fā)行往往都是通過銀行來進行。在發(fā)達國家的社會信用結構中，銀行信用是工商業(yè)外源融資的最重要渠道。10/20/202427第二章銀行信用的特征及其在社會資金融通中的地位

二、銀行信用在社會資金融通中的地位再次，在我國由于經(jīng)濟運行過程中的缺陷，限制了商業(yè)信用的發(fā)展，而銀行信用的特征，使其在社會資金融通中具有了舉足輕重的作用。在我國的經(jīng)濟體系中，銀行信用一直是最基本的資金融通形式。在經(jīng)濟體制改革之前，我國只允許通過銀行信用來融通資金，禁止和取消了其他形式的資金融通方式。隨著改革的深化，金融機構多元化，資金融通方式亦日益多樣化。但是從目前來看，通過銀行信用融通資金仍然是我國企業(yè)資金融通的最基本形式。10/20/202428第二章銀行信用的特征及其在社會資金融通中的地位

二、銀行信用在社會資金融通中的地位我國融資體制運行過程中的缺陷：第一，商業(yè)信用在我國尚不完善。第二，我國股票市場尚不完善，融資規(guī)模的擴大需要時間。第三，我國企業(yè)債券市場規(guī)模有限，尚不能擔負起為企業(yè)大量融資的重任。10/20/202429第二章銀行信用的特征及其在社會資金融通中的地位

二、銀行信用在社會資金融通中的地位第一，商業(yè)信用在我國尚不完善。過去在計劃經(jīng)濟體制下，行政命令和組織紀律是維系經(jīng)濟體系運行的基本規(guī)則，在公有產(chǎn)權形式之下，企業(yè)之間不存在償還性的資金運動。隨著我國經(jīng)濟體制的轉變和市場經(jīng)濟體制改革的深化，商業(yè)信用逐漸被引入企業(yè)的經(jīng)營活動之中，并逐步得到發(fā)展和完善。但是，產(chǎn)權制度改革的滯后造成國有企業(yè)產(chǎn)權邊界模糊不清，同時商業(yè)信用的交易規(guī)則不完善，商業(yè)信用的發(fā)展受到制約。10/20/202430第二章銀行信用的特征及其在社會資金融通中的地位

二、銀行信用在社會資金融通中的地位第二，我國股票市場尚不完善，融資規(guī)模的擴大需要時間。我國從1991年恢復股票市場以來，股票市場規(guī)模發(fā)展迅速。但是從融資總量的角度來看，我國以股票市場為代表的直接融資還很弱，間接融資依然是企業(yè)最重要的融資渠道。10/20/202431第二章銀行信用的特征及其在社會資金融通中的地位

二、銀行信用在社會資金融通中的地位第三，我國企業(yè)債券市場規(guī)模有限，尚不能擔負起為企業(yè)大量融資的重任。我國企業(yè)債券的發(fā)行受到嚴格的管制，國家對企業(yè)債券的發(fā)行實行額度管理和審批制。企業(yè)發(fā)行債券的資金用途、發(fā)行金額、發(fā)行價格、發(fā)行費用以及投資主體也同樣受到管制，這些因素使企業(yè)債券的發(fā)展受到很大限制。在西方發(fā)達國家，公司債券的轉讓主要是在場外交易市場進行，而我國的有關法律規(guī)定，企業(yè)債券的轉讓只能在交易所內進行。截至2004年11月底，企業(yè)通過股票市場籌資1273億元，通過債券融資245億元，企業(yè)債券融資僅為股票融資規(guī)模的1／5。10/20/202432第二章銀行信用的特征及其在社會資金融通中的地位

二、銀行信用在社會資金融通中的地位

2009年8月底，境內資本市場累計為企業(yè)股票融資約2.5萬億元，債券融資2.9萬億元。

2010年我國A股公司的公司債總融資規(guī)模就將超過5000億元，達到5221億元。而去年全年只有有39家公司發(fā)行510.9億元的公司債券。由此可見，公司債已經(jīng)成為上市公司一條非常重要的融資途徑。

10/20/202433銀行信用與銀行信用管理

第三章銀行信用風險和信用危機一、銀行信用風險概述二、銀行信用風險的成因三、信用危機深化10/20/202434第三章銀行信用風險和信用危機

一、銀行信用風險概述(一)銀行信用風險的含義(二)銀行信用風險的類型10/20/202435第三章銀行信用風險和信用危機

一、銀行信用風險概述

(一)銀行信用風險的含義

銀行信用風險是指由于債務人未能按照與銀行所簽的合約條款履約或未按約定形式履約，而對銀行借貸資產(chǎn)收益造成的風險。銀行信用風險的大小主要取決于交易對手的財務狀況和風險狀況。銀行信用風險具有廣泛性和不可滅失性。10/20/202436第三章銀行信用風險和信用危機

一、銀行信用風險概述

(一)銀行信用風險的含義

銀行信用風險具有廣泛性和不可滅失性。因為銀行面向全社會提供信用，銀行信用受經(jīng)濟周期、國家政策、戰(zhàn)爭、災難、行業(yè)發(fā)展、公司經(jīng)營等因素影響很大，所以，銀行信用風險廣泛存在。銀行信用所造成的損失難以對沖，所以銀行信用風險具有不可滅失性。10/20/202437第三節(jié)銀行信用風險和信用危機

一、銀行信用風險概述

(二)銀行信用風險的類型

根據(jù)銀行業(yè)務經(jīng)營的性質，銀行信用風險可分為以下五類。1、工商貸款信用風險2、消費者貸款信用風險3、票據(jù)業(yè)務信用風險4、結算信用風險5、信用價差風險10/20/202438第三章銀行信用風險和信用危機

一、銀行信用風險概述

(二)銀行信用風險的類型1、工商貸款信用風險工商貸款信用風險是商業(yè)銀行面臨的最主要的信用風險。商業(yè)銀行在接到貸款申請時，通常根據(jù)“6C”法對申請人的還款能力和還款意愿進行綜合分析，在此基礎上，實行“審貸崗位分離”和貸款“三查”制度，對借款人的資信狀況進行全程監(jiān)控。目前，由于我國行政性干預仍然存在，商業(yè)銀行治理結構尚未健全，可以利用的外部評級信息十分缺乏，銀行內部的數(shù)據(jù)資料還很不充分等原因，商業(yè)銀行對信用風險的管理還比較落后，這也使得我國商業(yè)銀行不良信貸資產(chǎn)比例長期居于較高的水平。10/20/202439第三章銀行信用風險和信用危機

一、銀行信用風險概述

(二)銀行信用風險的類型2、消費者貸款信用風險消費者貸款主要包括房屋按揭貸款、汽車按揭貸款、助學貸款、投資貸款、信用卡貸款等。因為客戶對象千差萬別，而且個人和家庭的財務狀況很容易因疾病、失業(yè)、災害等多方面因素的影響而急劇改變，因此，消費者貸款的違約率通常較高。

10/20/202440第三章銀行信用風險和信用危機

一、銀行信用風險概述

(二)銀行信用風險的類型3、票據(jù)業(yè)務信用風險票據(jù)業(yè)務面臨的信用風險主要是由于票據(jù)的偽造、篡改和票據(jù)權利的缺失或由于票據(jù)行為(如貼現(xiàn)、承兌)不當而使銀行蒙受損失的風險。票據(jù)業(yè)務信用風險主要是由于票據(jù)識別手段滯后、銀行間信息不能互通互享、銀行內控制度不嚴密而造成的。

10/20/202441第三章銀行信用風險和信用危機

一、銀行信用風險概述

(二)銀行信用風險的類型4、結算信用風險結算信用風險是指商業(yè)銀行在替客戶辦理轉賬或貿易結算過程當中，付款人沒有履行其所應該承擔的義務；也包括商業(yè)銀行在買賣有價證券、外匯或從事債券回購及金融衍生產(chǎn)品的交易時，交易對手不能按期履約造成的風險。10/20/202442第三節(jié)銀行信用風險和信用危機

一、銀行信用風險概述

(二)銀行信用風險的類型5、信用價差風險銀行持有大量的信用敏感性資產(chǎn)，在利率市場化的國家，這些資產(chǎn)的收益率(或價格)與資產(chǎn)的信用質量有密切的聯(lián)系。由于信用敏感性資產(chǎn)的信用級別惡化而使其與無風險資產(chǎn)之間的信用價差擴大，從而導致該資產(chǎn)價格下降，這種使商業(yè)銀行蒙受損失的風險稱為信用價差風險。

在發(fā)達國家，商業(yè)銀行往往是通過利用信用衍生產(chǎn)品，比如買入信用價差看跌期權來管理此類風險。但在我國，由于利率還沒有市場化，許多信用敏感性資產(chǎn)缺乏二級交易市場，因此，信用價差風險還處于隱蔽的狀態(tài)，也無法利用信用衍生產(chǎn)品來加以管理。10/20/202443第三章銀行信用風險和信用危機

二、銀行信用風險的成因(一)外部因素(二)內部因素10/20/202444第三章銀行信用風險和信用危機

二、銀行信用風險的成因

(一)外部因素1、體制是銀行信用風險的根本原因2、經(jīng)濟環(huán)境3、信用制度和法律制度不健全，產(chǎn)權制度不完善。10/20/202445二、銀行信用風險的成因

(一)外部因素

1、體制是銀行信用風險的根本原因(1)我國銀行體制不明晰。首先，作為中央銀行的中國人民銀行沒有完全的獨立性，致使受其影響的商業(yè)銀行在很大程度上是政策銀行，很難從宏觀上減小信用風險壓力。10/20/202446二、銀行信用風險的成因

(一)外部因素

1、體制是銀行信用風險的根本原因(1)我國銀行體制不明晰。其次，當前我國商業(yè)銀行難以成為真正的公司制商業(yè)銀行。商業(yè)銀行缺乏自主權，行為、利益不完全獨立，經(jīng)營目標和責任不很明確，責任不明確，無獨立的法人財產(chǎn)權，因而沒有承擔經(jīng)營效果和經(jīng)營風險的責任；銀行所有者缺位，沒有人真正對國有商業(yè)銀行的資產(chǎn)保值、增值負責。所以，信貸活動的風險就難以規(guī)避和降低。10/20/202447二、銀行信用風險的成因

(一)外部因素

1、體制是銀行信用風險的根本原因(1)我國銀行體制不明晰。最后，在當前經(jīng)濟轉軌過程中，國有商業(yè)銀行面臨著巨大的壓力。出于宏觀經(jīng)濟改革的需要，國有商業(yè)銀行還必須繼續(xù)對一些經(jīng)營不善、效益下降、償債能力較弱的國有企業(yè)進行信貸支持，商業(yè)銀行不得不面臨政策因素導致的經(jīng)營風險。10/20/202448二、銀行信用風險的成因

(一)外部因素

1、體制是銀行信用風險的根本原因(2)企業(yè)體制不健全。我國企業(yè)仍以國有企業(yè)為主，但作為我國經(jīng)濟主體的國有企業(yè)，由于產(chǎn)權關系界定不清，利益機制與約束機制不對稱，加之企業(yè)信用觀念淡薄，因而商業(yè)銀行信貸活動就存在很大的被動性。目前，我國企業(yè)融資主要依靠銀行，企業(yè)占用了相當大部分的長期性的資金，在相關政策制約下，銀行很難及時收回貸款，造成大量不良債務，這直接決定了我國商業(yè)銀行信用風險居高不下。10/20/202449二、銀行信用風險的成因

(一)外部因素

1、體制是銀行信用風險的根本原因(3)資本市場不規(guī)范，增大了商業(yè)銀行信用風險。我國資本市場尚處于初創(chuàng)時期，直接融資發(fā)展緩慢，遠不能解決企業(yè)資金需要，大多數(shù)企業(yè)的資金靠銀行貸款。于是，企業(yè)間大量的“三角債”貨款拖欠和產(chǎn)品積壓現(xiàn)象就出現(xiàn)了。受此影響，企業(yè)間的信用危機波及銀行的信用危機，使銀行資金回流減慢，由此增大了信用風險。10/20/202450二、銀行信用風險的成因

(一)外部因素

2、經(jīng)濟環(huán)境(1)經(jīng)濟周期影響銀行信用風險。宏觀經(jīng)濟的波動會帶來銀行信用風險的波動。當經(jīng)濟處于繁榮時期，供需兩旺的經(jīng)濟環(huán)境使企業(yè)經(jīng)營處于良性循環(huán)，企業(yè)資金周轉迅速，社會信用體系完善，由此降低了銀行信用風險；但若經(jīng)濟處于低迷時期，則使社會信用體系遭到破壞，增大了銀行信用風險。10/20/202451二、銀行信用風險的成因

(一)外部因素

2、經(jīng)濟環(huán)境(2)經(jīng)濟發(fā)展影響銀行信用風險。隨著經(jīng)濟全球化的發(fā)展，風險通過對外經(jīng)濟而產(chǎn)生的波及效應越來越大。也就是說，對外經(jīng)濟貿易是信用風險產(chǎn)生的又一原因。在引進外資過程中，商業(yè)銀行為引進設備技術出具各類擔保，使得銀行自身承擔很大的風險。商業(yè)銀行在對外貿易中不但承擔結算工作也同時提供大量的貿易融資。對外貿易的增加在提供給銀行業(yè)務機會的同時也帶來了一定的風險。此外，隨著對外經(jīng)濟交流的發(fā)展和對外經(jīng)濟依存度的提高，國外信用風險也會對中國商業(yè)銀行的運作產(chǎn)生傳導作用。10/20/202452二、銀行信用風險的成因

(一)外部因素

2、經(jīng)濟環(huán)境(3)信息系統(tǒng)缺陷產(chǎn)生信用風險。商業(yè)銀行在進行信用評估時需要快速、準確、充分地了解相關行業(yè)信息和政策信息，而我國相關信息系統(tǒng)不健全，信息人才缺乏，技術落后，綜合信息系統(tǒng)不配套，虛假信息過多，銀行獲取的數(shù)據(jù)水分很大，導致銀行信用評估系統(tǒng)失靈，加大了銀行信用風險。10/20/202453第三章銀行信用風險和信用危機

二、銀行信用風險的成因

(一)外部因素3、此外，我國信用制度和法律制度不健全，產(chǎn)權制度不完善，也是造成銀行信用風險的重要原因。10/20/202454第三章銀行信用風險和信用危機

二、銀行信用風險的成因

(二)內部因素1、商業(yè)銀行經(jīng)營管理機制不健全，效率低下2、商業(yè)銀行信用風險管理的組織機構尚不健全3、商業(yè)銀行風險管理落后10/20/202455二、銀行信用風險的成因

(二)內部因素

1、商業(yè)銀行經(jīng)營管理機制不健全，效率低下我國國有商業(yè)銀行長期以來處于壟斷經(jīng)營地位，在計劃經(jīng)濟體制下，銀行的許多決策直接由政府作出，銀行本身經(jīng)營管理能力沒有經(jīng)過市場的磨煉，壟斷又導致了銀行工作效率低下。歷史原因使得我國商業(yè)銀行貸款集中度很高，直接貸款80％左右集中在國有企業(yè)，但其創(chuàng)造的產(chǎn)值只占全部工業(yè)增加值的30％。貸款集中度高，孕育著較大的風險，這意味著投入多產(chǎn)出少，貸款難以保證效益和及時收回。10/20/202456二、銀行信用風險的成因

(二)內部因素

2、商業(yè)銀行信用風險管理的組織機構尚不健全銀行信用風險管理是一項復雜的系統(tǒng)工作，需要專門的技術和人才進行管理，所以，銀行需要設立由既具有信用風險管理專業(yè)知識和技能，又具有銀行相關知識的專業(yè)人員組成的信用風險管理小組。而目前，在我國商業(yè)銀行中，負責信用風險管理的主要是信貸人員，這些信貸人員對風險管理缺乏必要的專業(yè)知識和經(jīng)驗。10/20/202457二、銀行信用風險的成因

(二)內部因素

3、商業(yè)銀行風險管理落后我國商業(yè)銀行的信用風險管理不僅水平較低，而且也沒有切實地貫徹到貸款政策的制定、貸款的定價以及信用分析、風險監(jiān)控等方面的工作中，這也是銀行信用風險居高不下的原因之一。我國商業(yè)銀行捕捉信息不夠主動，信息反應遲鈍。銀行內部缺乏完整的信息庫，缺乏對各類信息進行分析的專家和內部機構。一些銀行在貸款前對貸款申請人不進行信用分析，缺乏深入細致的前期審查工作，風險意識淡薄，貸款利率不能反映出不同貸款風險的差異，貸款風險監(jiān)控方法單一，不可避免地造成信貸風險居高不下。10/20/202458第三章銀行信用風險和信用危機

三、信用危機深化銀行信用風險具有廣泛的關聯(lián)性，易造成信用危機深化。首先，銀行信用風險會導致金融市場秩序的混亂，破壞社會正常的生產(chǎn)和生活秩序，甚至使社會陷入恐慌，嚴重影響生產(chǎn)力的發(fā)展。

10/20/202459第三章銀行信用風險和信用危機

三、信用危機深化其次，銀行信用風險會導致實際投資風險增大，收益水平降低，整個社會的投資水平下降。信用風險嚴重時，銀行就會選擇風險較低的資產(chǎn)組合或者減少貸款總額，這樣，技術不確定性的部門就很難獲得資金支持，整個社會的投資水平就會下降。最后，銀行信用風險還會影響宏觀經(jīng)濟政策的制定和實施。10/20/202460第三章銀行信用風險和信用危機

三、信用危機深化銀行信用作為社會信用的基本形態(tài)，銀行信用風險會通過各種渠道傳導到其他信用形式上，導致其他信用形式不能正常展開。銀行信用風險會導致社會資金鏈條的中斷，使得企業(yè)之間普遍的信用聯(lián)系受損，強化社會信用危機。10/20/202461第三章銀行信用風險和信用危機

三、信用危機深化商業(yè)銀行是一種高負債運營的金融機構，過度的信用風險可能導致銀行倒閉，從而對社會經(jīng)濟生活產(chǎn)生巨大的負面影響，加深信用危機的程度，甚至可能引發(fā)經(jīng)濟危機。10/20/202462第三章銀行信用風險和信用危機

三、信用危機深化【例1】海外銀行信用問題不容忽視10/20/202463銀行信用與銀行信用管理

第四章銀行信用管理一、銀行信用管理概述二、銀行信用管理的目標三、銀行信用風險管理的基本要素四、銀行信用管理方法10/20/202464第四章銀行信用管理

一、銀行信用管理概述(一)銀行信用管理的含義(二)銀行信用管理的特點10/20/202465第四章銀行信用管理

一、銀行信用管理概述

(一)銀行信用管理的含義

銀行信用管理是指銀行為了實現(xiàn)利潤最大化的目標，對自身的授信活動進行規(guī)范、調整和控制。授予信用是銀行盈利的手段，銀行的主要收入就是通過授信而獲取的利息。但銀行在授信的同時，不可避免地為其自身帶來了大量的信用風險。為了保證利潤的最大化，銀行在提供授信時要考慮：對誰提供信用、提供多少信用、提供多長期限的信用。10/20/202466第四章銀行信用管理

一、銀行信用管理概述

(二)銀行信用管理的特點1、相比市場風險管理，銀行信用風險管理的技術尚落后2、與工商企業(yè)信用風險管理相比，銀行信用風險管理有其獨特性10/20/202467第四章銀行信用管理

一、銀行信用管理概述

(二)銀行信用管理的特點1、相比市場風險管理，銀行信用風險管理的技術尚落后市場風險是指由于市場力量的作用而導致某項投資價值變動的可能性。市場風險一直影響著銀行等金融機構的經(jīng)營安全，市場風險管理的技術已經(jīng)歷經(jīng)革新，盡管在預測系統(tǒng)風險時間方面還存在缺陷，但這些革新已經(jīng)使市場風險管理在一定程度上成為一門科學。與之相比，銀行信用風險管理技術還很落后。銀行信用風險度量的一些指標，如違約時間、違約事件、挽回率等的建立還不完善。同時，對商業(yè)失敗事件之前的金融、非金融參數(shù)以及此事件之后的債務挽回率等，都缺乏可靠的量化數(shù)據(jù)。10/20/202468第四章銀行信用管理

一、銀行信用管理概述

(二)銀行信用管理的特點2、與工商企業(yè)信用風險管理相比，銀行信用風險管理有其獨特性(1)銀行和工商企業(yè)的信用管理，在機構設置和管理職能上不同。(2)銀行在管理信用的方式方面與其他企業(yè)不同。(3)銀行和工商企業(yè)要求客戶提供的信用擔保形式不同。(4)銀行和工商企業(yè)對待問題客戶的態(tài)度不同。10/20/202469(二)銀行信用管理的特點

2、與工商企業(yè)信用風險管理相比，

銀行信用風險管理有其獨特性(1)銀行和工商企業(yè)的信用管理，在機構設置和管理職能上不同。工商企業(yè)可以不設信用管理部門，把信用管理職能外包；但銀行是專業(yè)信用經(jīng)營機構，信用風險是其最為重要的風險，任何銀行都必須設立自己的信用風險管理部門，吸收、培養(yǎng)信用管理專業(yè)人員。信用風險部門在銀行經(jīng)營中居于核心地位，信用風險管理水平是銀行經(jīng)營的核心競爭力。與其他形式的企業(yè)相比，銀行處理信用申請的頻率更高、范圍更廣，因此，銀行必須有一套固定的貸款申請的處理程序和體系。10/20/202470(二)銀行信用管理的特點

2、與工商企業(yè)信用風險管理相比，

銀行信用風險管理有其獨特性(2)銀行在管理信用的方式方面與其他企業(yè)不同。銀行必須時刻關注客戶現(xiàn)金賬戶的借方余額，以確定借款人能否及時歸還借款，只有在涉及客戶同其他銀行的交易或客戶賬戶中的余額不足時，才追查未付款人。但一般工商企業(yè)為保證貨款的及時收回，實施相應的監(jiān)控程序，包括開具發(fā)票、回收賬款、及時追查未付款人。10/20/202471(二)銀行信用管理的特點

2、與工商企業(yè)信用風險管理相比，

銀行信用風險管理有其獨特性(3)銀行和工商企業(yè)要求客戶提供的信用擔保形式不同。銀行一般要求借款人將自身的財產(chǎn)作為借款擔保，或要求第三方提供擔保。即使有了借款擔保，如果銀行認為風險很大，也有權利收取較高的利息費用來彌補風險成本。而工商企業(yè)為客戶提供信用所要求的擔保形式有所不同，供應商可采取保留貨物所有權的條款、信用證、信用保險及代收賬款等措施。10/20/202472(二)銀行信用管理的特點

2、與工商企業(yè)信用風險管理相比，

銀行信用風險管理有其獨特性(4)銀行和工商企業(yè)對待問題客戶的態(tài)度不同。對于無法按既定條款償還債款的借款人，銀行可以給予繼續(xù)支持，尤其是在經(jīng)濟衰退時期。此外，銀行還可以免除客戶一定時期內的借款利息，或延長借款時間，甚至支持客戶的再融資計劃，即向客戶提供足夠的新債去償還舊債的利息，這樣可以保障客戶的發(fā)展?jié)摿Γ乐箟馁~的發(fā)生。但工商企業(yè)對陷人財務困境的債務人往往采取避而遠之的態(tài)度。10/20/202473第四章銀行信用管理

二、銀行信用管理的目標(一)風險的識別(二)風險的衡量(三)風險的監(jiān)督(四)風險的控制(五)風險的調整10/20/202474第四章銀行信用管理

二、銀行信用管理的目標

(一)風險的識別風險識別是進行銀行信用管理的第一步。風險的識別是指通過統(tǒng)一的標準分析確定可能導致風險因素的行為。風險識別的目的就是要預見風險，在業(yè)務流程中找出可能產(chǎn)生風險的因素和產(chǎn)生風險的環(huán)節(jié)點，以達到防患于未然的目的。商業(yè)銀行主要是通過客戶的綜合信息、財務信息、賬戶信息和授信信息等尋找和確定風險因素。10/20/202475第四章銀行信用管理

二、銀行信用管理的目標

(二)風險的衡量風險的衡量是指通過制定統(tǒng)一標準來測算及比較所有的授信風險，將風險的可能性進行量化，得到由于某些風險因素而導致的在給定收益情況下?lián)p失的數(shù)額或在給定損失的情況下收益的數(shù)額的行為。10/20/202476第四章銀行信用管理

二、銀行信用管理的目標

(二)風險的衡量風險的衡量是當今商業(yè)銀行風險管理的難點之一。隨著金融工具的發(fā)展，信用風險管理技術有了很大改進。信用風險衡量研究要解決的問題包括制定什么樣的標準和運用什么方法來量化風險，以及對風險因素和可能的損失與收益如何進行評價等內容。最新公布的《巴塞爾新資本協(xié)議》在原1988年版協(xié)議規(guī)定的運用標準法衡量商業(yè)銀行信貸資產(chǎn)風險的基礎上又增加了內部評級法，作為自2006年起在全球范圍內衡量銀行信用風險的統(tǒng)一方法，這為風險的衡量提供了理論基礎。10/20/202477第四章銀行信用管理

二、銀行信用管理的目標

(三)風險的監(jiān)督風險的監(jiān)督貫穿于信用管理的始終，是指商業(yè)銀行在授信業(yè)務的全流程中對風險因素進行全方位的檢查、反映的行為過程。風險防范的基本要求就是要及時、準確、全面地監(jiān)督、反映商業(yè)銀行在日常經(jīng)營中的各種情況，這也是及時發(fā)現(xiàn)風險和控制風險的必要手段。10/20/202478第四章銀行信用管理

二、銀行信用管理的目標

(三)風險的監(jiān)督《巴塞爾新資本協(xié)議》與原協(xié)議的最大區(qū)別之一就是增加了三大支柱的內容。其中第二支柱“監(jiān)管檢查”和第三支柱“市場約束”所規(guī)定的內容，實質上都是從市場監(jiān)管的角度要求商業(yè)銀行對日常經(jīng)營活動中可能產(chǎn)生風險的環(huán)節(jié)加強監(jiān)督，充分、及時、全面、有效地反映和披露可能造成損失的風險。商業(yè)銀行對風險的監(jiān)督在技術上是通過各類統(tǒng)計分析進行的。10/20/202479第四章銀行信用管理

二、銀行信用管理的目標

(四)風險的控制風險控制的目的是為了尋求風險的平衡，即損失和收益的平衡。商業(yè)銀行要利用定量方法衡量風險出現(xiàn)的可能性，而不能通過增加風險資本準備來防范風險。10/20/202480第四章銀行信用管理

二、銀行信用管理的目標

(四)風險的控制巴塞爾委員會對商業(yè)銀行的資本充足比率和資本準備作了一定規(guī)定，這有助于銀行主動地調節(jié)與配置信貸資產(chǎn)組合，獲得風險資本的最佳配置。風險資本的最佳配置要求商業(yè)銀行根據(jù)董事會的風險偏好計算得出的風險資本和董事會要求的業(yè)務發(fā)展計劃，針對銀行現(xiàn)有信貸資產(chǎn)組合的收益、損失情況，找出風險資本在抵御損失和獲得收益兩個方向上的最佳合理配置方案。10/20/202481第四章銀行信用管理

二、銀行信用管理的目標

(四)風險的控制

其本質上是要求商業(yè)銀行的信貸資產(chǎn)組合管理要同時兼顧兩個標準：一是商業(yè)銀行風險資本抵御損失的能力；二是商業(yè)銀行業(yè)務發(fā)展計劃或稱為利潤計劃要求。商業(yè)銀行應根據(jù)這兩項標準將信貸資產(chǎn)配置在最佳的位置上，也就是配置在風險的最佳平衡點上。商業(yè)銀行風險資本的最佳配置在銀行層面主要是通過政策調整、業(yè)務流程管理和限額管制來實現(xiàn)的。10/20/202482第四章銀行信用管理

二、銀行信用管理的目標

(五)風險的調整風險的調整亦稱風險調整收益，是指商業(yè)銀行通過某種測量方法對銀行不同部門、產(chǎn)品和客戶間的收益情況進行科學的衡量。風險調整收益就是要科學地度量商業(yè)銀行的經(jīng)營收益。10/20/202483第四章銀行信用管理

二、銀行信用管理的目標

(五)風險的調整傳統(tǒng)的商業(yè)銀行對其經(jīng)營情況的衡量都是用會計資料進行的，例如利差或股權收益率等。然而，由于商業(yè)銀行經(jīng)營產(chǎn)品的特殊性，任何業(yè)績的取得都需要為一定的風險付出代價。因此，將可能的損失與收益結合起來衡量銀行的經(jīng)營業(yè)績才有意義。風險調整收益為商業(yè)銀行提供了一種技術手段，使商業(yè)銀行在取得收益的同時可以通過主觀努力去尋求風險的平衡，達到最終控制風險的目的。10/20/202484第四章銀行信用管理

三、銀行信用風險管理的基本要素(一)客戶授信整體風險(二)信用風險平衡(三)統(tǒng)一授信管理10/20/202485第四章銀行信用管理

三、銀行信用風險管理的基本要素

(一)客戶授信整體風險

商業(yè)銀行將所有客戶匯總起來視為一個整體，而這個整體的所有經(jīng)濟行為所產(chǎn)生的合力對商業(yè)銀行信貸資產(chǎn)或相關業(yè)務所帶來的影響和風險被稱為客戶授信整體風險。傳統(tǒng)的商業(yè)銀行是對單筆授信進行管理的，而現(xiàn)代商業(yè)銀行的控制對象從單一客戶轉向客戶所有關系組成的網(wǎng)絡，對信用風險的研究是以客戶的整體風險作為研究對象，以整個社會的經(jīng)濟成分和經(jīng)濟活動作為研究方向。10/20/202486第四章銀行信用管理

三、銀行信用風險管理的基本要素

(一)客戶授信整體風險1、客戶的整體評價2、客戶的風險域3、信貸資產(chǎn)組合管理10/20/202487三、銀行信用風險管理的基本要素

(一)客戶授信整體風險

1、客戶的整體評價商業(yè)銀行需要對客戶進行資信和債務承受能力的考核和評估。一個客戶或企業(yè)承受債務的能力是由許多因素決定的，一般而言，一個客戶或企業(yè)所能承受債務的能力與其資信等級、經(jīng)濟實力有關，也與其所屬的行業(yè)及當時的經(jīng)濟環(huán)境、政治環(huán)境有關。具體決定一個客戶或企業(yè)的債務承受能力或最高債務承受額的因素有資信等級、所有者權益、資產(chǎn)負債率、財務杠桿等。銀行需要對客戶或企業(yè)的各個因素進行綜合評定和整體評價。10/20/202488三、銀行信用風險管理的基本要素

(一)客戶授信整體風險

2、客戶的風險域以一個單一的公司或自然人為核心，由于投資關系、借貸關系、擔保關系、經(jīng)營關系、親屬關系等而與若干個單一公司或自然人建立起來的一個網(wǎng)絡群體，這個網(wǎng)絡群體就稱為風險域，這個單一公司或自然人成為這個風險域的“風險域核心”，而其他公司或自然人稱為這個風險域的“風險域成員”。風險域核心與風險域成員之間具有因成員一方的事件而對核心方產(chǎn)生影響的特性，這種影響的性質和影響力的大小取決于事件本身的性質和發(fā)生事件的風險域成員與風險域核心的相關度。10/20/202489三、銀行信用風險管理的基本要素

(一)客戶授信整體風險

2、客戶的風險域當事件具有積極意義時，對風險域核心的影響就會朝著有利的方向展；反之，如果事件是消極的，則對風險域核心的影響就會朝著不利的方向發(fā)展。這時，風險域核心的變化就將直接影響其償債能力，進而構成對債權人的風險。銀行應對客戶的風險域的各成員進行考核評估，以掌握風險域核心企業(yè)或自然人的資信和償債能力。10/20/202490三、銀行信用風險管理的基本要素

(一)客戶授信整體風險

3、信貸資產(chǎn)組合管理商業(yè)銀行信貸資產(chǎn)組合管理是指銀行根據(jù)其授信業(yè)務的性質、種類、風險程度等因素對授信業(yè)務和信貸資產(chǎn)按照不同的地區(qū)、行業(yè)實行多組合、多層面、多角度的縱向與橫向的動態(tài)分析監(jiān)控。信貸資產(chǎn)組合管理的目的是分散風險、優(yōu)化授信結構、確定最佳的風險平衡組合。10/20/202491三、銀行信用風險管理的基本要素

(一)客戶授信整體風險

3、信貸資產(chǎn)組合管理信貸資產(chǎn)組合管理的內容和目的有兩個方面：一是根據(jù)《巴塞爾新資本協(xié)議》的要求對商業(yè)銀行的風險等級進行評級，內容包括貸款評級、國家評級和資產(chǎn)組合評級等；目的是為了判斷和確定商業(yè)銀行信貸資產(chǎn)的質量狀況，進而根據(jù)《巴塞爾新資本協(xié)議》的規(guī)定滿足資本充足比率要求的風險資本數(shù)額。二是根據(jù)商業(yè)銀行董事會確定的損失容忍度，確定資本數(shù)額和業(yè)務發(fā)展及收益計劃，確定信貸資產(chǎn)組合的最佳配置方案，以達到風險平衡的管理目的。10/20/202492第四章銀行信用管理

三、銀行信用風險管理的基本要素

(二)信用風險平衡

信用風險平衡是指商業(yè)銀行為了實現(xiàn)風險管理的最終目的，而在全行層面進行風險管理所采用的方法。金融資本市場變化多端，商業(yè)銀行日常的經(jīng)營活動中，信用風險發(fā)生的頻率較高。由于風險的廣泛性和不可滅失性，商業(yè)銀行只能通過實踐找出其規(guī)律性，達到控制和鎖定風險的目的，并盡可能做到損失和收益對稱，實現(xiàn)風險的平衡。10/20/202493第四章銀行信用管理

三、銀行信用風險管理的基本要素

(二)信用風險平衡1、銀行層面對損失的控制2、在客戶層面對損失的控制10/20/202494三、銀行信用風險管理的基本要素

(二)信用風險平衡

1、銀行層面對損失的控制現(xiàn)代商業(yè)銀行一般通過運用風險值VAR(ValueAtRisk)和風險資本值CAR(CapitalAtRisk)這兩個風險管理工具來判斷和衡量其資本抵御和消化損失的能力。VAR和CAR可以在業(yè)務部門、客戶和產(chǎn)品類別的層次上進行風險評價，在業(yè)務部門、客戶和產(chǎn)品類別的層次上設定限額，即設定所允許的最大VAR，對交易的風險進行控制。10/20/202495三、銀行信用風險管理的基本要素

(二)信用風險平衡

1、銀行層面對損失的控制VAR可以作為風險尺度來評價風險業(yè)績。VAR也可以用于定義風險資本，這時VAR就轉化為風險資本值CAR。CAR是在一定容忍度下吸收潛在損失所需要的資本額，這個容忍度就是銀行發(fā)生違約的概率。因為，CAR是抵消潛在損失的風險所需要的資本，也稱為“風險資本”或“經(jīng)濟資本”。10/20/202496三、銀行信用風險管理的基本要素

(二)信用風險平衡

1、銀行層面對損失的控制

一般情況下，CAR與規(guī)定資本和可用資本是不同的。CAR解決了關于銀行償付能力的兩個基本問題：一是在一定的風險條件下資本是否足夠；二是在可用資本一定的條件下，風險能否接受。當風險一定時，資本的水平就決定了銀行的償付力水平，因此，銀行可以調節(jié)資本，直到這個償付力風險達到可接受的水平；當資本一定時，風險的水平就決定了容忍度，因此，可以調節(jié)風險，直到容忍度達到可接受的水平。10/20/202497三、銀行信用風險管理的基本要素

(二)信用風險平衡

2、在客戶層面對損失的控制客戶授信限額是商業(yè)銀行在客戶的債務承受能力和銀行自身的損失承受能力范圍之內，愿意并允許向客戶提供的最大授信限額?？蛻羰谛畔揞~的確定除了考慮客戶的承債能力和銀行的損失承受能力外，最主要的是還要看商業(yè)銀行主觀愿望是否愿意向客戶提供該項授信業(yè)務。制定客戶授信限額要根據(jù)兩個方面的因素進行考慮：一是客戶的最高債務承受能力；二是銀行的損失承受能力。10/20/202498第四章銀行信用管理

三、銀行信用風險管理的基本要素

(三)統(tǒng)一授信管理授信管理的統(tǒng)一包含四個方面：★授信主體統(tǒng)一；★授信客體統(tǒng)一；★授信標準統(tǒng)一；★授信業(yè)務管理統(tǒng)一。10/20/202499第四章銀行信用管理

三、銀行信用風險管理的基本要素

(三)統(tǒng)一授信管理1、授信主體統(tǒng)一要求商業(yè)銀行作為一個整體，銀行各業(yè)務部門、各個分支都要統(tǒng)一口徑，不能以本部門的利益或本機構的特殊性為由游離于銀行整體之外。2、授信客體統(tǒng)一要求商業(yè)銀行將客戶作為一個整體，嚴防客戶利用法律的空隙通過不同的公司套取超過自身承受能力的授信。10/20/2024100第四章銀行信用管理

三、銀行信用風險管理的基本要素

(三)統(tǒng)一授信管理3、授信風險標準統(tǒng)一要求商業(yè)銀行無論是總分行還是不同的業(yè)務部門，必須用一個標準對客戶進行識別和評價。4、授信業(yè)務管理的統(tǒng)一要求商業(yè)銀行對內部經(jīng)營部門和不同地域的分支機構按照信用風險管理的要求實施統(tǒng)一管理。10/20/2024101第四章銀行信用管理

三、銀行信用風險管理的基本要素【例2】銀行對客戶進行信用分級，對癥貸款1、信用良好，審批時間短2、貸款炒房，銀行不歡迎3、失信“老賴”，一律擋門外4、負擔較重，貸款可縮水10/20/2024102第四章銀行信用管理

四、銀行信用管理方法(一)古典信用分析方法(二)現(xiàn)代信用分析模型10/20/2024103第四章銀行信用管理

四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法1、專家制度2、Z評分模型和ZETA評分模型10/20/2024104四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

1、專家制度這種方法的最大特征就是：銀行信貸的決策權是由該機構那些經(jīng)過長期訓練、具有豐富經(jīng)驗的信貸官所掌握，并由他們作出是否貸款的決定。因此，在信貸決策過程中，信貸官的專業(yè)知識、主觀判斷以及某些要考慮的關鍵要素權重均為最重要的決定因素。(1)專家制度的內容。(2)專家制度的缺陷。10/20/2024105四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

1、專家制度(1)專家制度的內容。由于商業(yè)銀行自身條件不同，因而在對貸款申請人進行信用分析所涉及的內容上也不盡相同。但是，銀行一般通過對借款人的“6C”(即品德、能力、現(xiàn)金、抵押品、經(jīng)營環(huán)境和控制)進行分析，來決定銀行的信貸行為。①品德(Character)。主要是指借款人還款的意愿和誠意。對借款人品德的判斷可以通過借款人以往的借款記錄、其他貸款人與借款人往來的經(jīng)驗以及借款人的信用等級來評定。只有確認借款人具有對貸款負責的態(tài)度，才能考慮向其發(fā)放貸款。10/20/2024106四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

1、專家制度(1)專家制度的內容。②能力(Capacity)。主要是指銀行必須確定借款人是否具有申請貸款及簽署協(xié)議的資格及合法權利，進而要判斷衡量借款人是否具有按照協(xié)議按時還本付息的能力。③現(xiàn)金(Cash)。主要是指銀行要時刻關注借款人的現(xiàn)金賬戶和經(jīng)營狀況，注意借款人在還本付息期間是否擁有足夠的現(xiàn)金流量來償還貸款。10/20/2024107四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

1、專家制度(1)專家制度的內容。④抵押品(Collateral)。主要是指對于借款人所提供的抵押品，銀行特別要關注抵押品的價值、已使用的年限、專業(yè)化程度、市場流動性以及是否投保等。⑤經(jīng)營環(huán)境(Condition)。主要是指借款人自身經(jīng)營狀況和其外部的經(jīng)營環(huán)境。前者包括企業(yè)的經(jīng)營特點、經(jīng)營方式、技術狀況、競爭地位、市場份額、勞資關系等。后者主要是指政局變動、社會環(huán)境、商業(yè)周期、通貨膨脹、國民收入水平、產(chǎn)業(yè)結構調整、本行業(yè)的發(fā)展趨勢等。10/20/2024108四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

1、專家制度(1)專家制度的內容。⑥控制(Control)。主要是指涉及法律法規(guī)的改變、監(jiān)管當局的要求和一筆貸款是否符合銀行的質量標準等問題。政府法律法規(guī)的變化往往會改變一個行業(yè)和一個企業(yè)的借款條件，從而引起銀行的注意。10/20/2024109四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

1、專家制度(1)專家制度的內容。也有些銀行將信貸分析的內容歸納為“5W”或“5P”?！?W”系指借款人(who)、借款用途(Why)、還款期限(when)、擔保物(What)、如何還款(How)；“5P”系指個人因素(Personal)、目的因素(Purpose)、償還因素(Payment)、保障因素(Protection)、前景因素(Perspective)。10/20/2024110四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

1、專家制度(2)專家制度的缺陷。第一，要維持這樣的專家制度需要相當數(shù)量的專門信貸分析人員，隨著銀行業(yè)務量的不斷增加，其所需要的相應信貸分析人員就會越來越多。因此，對于銀行來說，對新老信貸分析人員進行不間斷的培訓和教育就成為銀行的一項長期重要的工作。在這樣的制度下，必然會帶來銀行冗員、效率低下、成本居高不下等諸多問題。10/20/2024111四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

1、專家制度(2)專家制度的缺陷。第二，專家制度實施的效果很不穩(wěn)定。這是因為專家制度所依靠的是具有專門知識的信貸官，而這些人員本身的素質高低和經(jīng)驗多少將會直接影響該項制度的實施效果。例如，對于銀行客戶(公司)所提供的一套財務報表和文件，5位不同的信貸官對其進行分析會得出5種不同的分析結果，差異很大。10/20/2024112四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

1、專家制度(2)專家制度的缺陷。第三，專家制度與銀行在經(jīng)營管理中的官僚主義方式緊密相連，大大降低了銀行應對市場變化的能力，影響了銀行未來的發(fā)展。10/20/2024113四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

1、專家制度(2)專家制度的缺陷。第四，專家制度加劇了銀行在貸款組合方面過度集中的問題，使銀行面臨著更大的風險。造成銀行貸款組合過度集中的原因是多方面的，但是，這其中專家制度的作用是一個重要因素。在專家制度下，銀行員工都熱衷于成為專家，這就需要他們在某一行業(yè)或某類客戶范圍進行較長時期的分析研究，積累經(jīng)驗，成為這個行業(yè)的專才。因此，這些人在選擇客戶時都有著強烈的偏好，他們所注重的客戶都具有較高的相關性，這就加劇了銀行貸款的集中程度，必然給銀行帶來潛在的風險。10/20/2024114四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

1、專家制度(2)專家制度的缺陷。第五，專家制度在對借款人進行信貸分析時，難以確定要共同遵循的標準，造成信貸評估的主觀性、隨意性和不一致性。例如，信貸官在對不同借款人的“6C”進行評估時，他們所確定的每一個“C”權重都有很大差異，即便在同一家銀行，信貸官對同類型借款人的“6C”評估也存在差異。10/20/2024115四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

2、Z評分模型和ZETA評分模型

隨著經(jīng)濟的發(fā)展和科技的進步，專家制度已不能滿足銀行經(jīng)營的需要。這種方法運用財務會計信息對各種財務比例進行比較分析，但其屬于單一變量測定法，是根據(jù)潛在借款人的各種關鍵性財務比例與同類企業(yè)相應比率的標準值和趨勢進行比較，從而對該借款人的信用狀況作出判斷，而單一變量測定法最大的缺陷在于它不能對不同的財務比率的重要性進行排序。美國紐約大學斯特商學院教授愛德華?奧爾特曼在1968年提出了著名的Z評分模型。1977年他又對該模型進行了修正和擴展，建立了第二代模型——ZETA模型。10/20/2024116四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

2、Z評分模型和ZETA評分模型(1)Z評分模型(2)ZETA評分模型(3)Z評分模型和ZETA模型的缺陷10/20/2024117四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

2、Z評分模型和ZETA評分模型(1)Z評分模型奧爾特曼的Z評分模型是一種多變量的分辨模型，是根據(jù)數(shù)理統(tǒng)計中的辨別分析技術，對銀行過去的貸款案例進行統(tǒng)計分析，選擇一部分最能反映借款人財務狀況、對貸款質量影響最大、最具預測或分析價值的比率，設計出一個能最大限度地區(qū)分貸款風險度的數(shù)學模型，對貸款申請人進行信用風險及資信評估。10/20/2024118四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

2、Z評分模型和ZETA評分模型(1)Z評分模型Z評分模型主要依據(jù)以下步驟建立起來：①選取一組最能反映借款人財務狀況和還本付息能力的財務比率，如流動性比率、資產(chǎn)收益率、償債能力指標等。從銀行過去的貸款資料中分類收集樣本。樣本數(shù)據(jù)基本上分為兩大類：一類是能正常還本付息的案例，另一類是呆滯、呆賬案例。每一大類還可以按照行業(yè)或貸款性質、貸款方式再細分。10/20/2024119四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

2、Z評分模型和ZETA評分模型(1)Z評分模型Z評分模型主要依據(jù)以下步驟建立起來：②根據(jù)各行業(yè)的實際情況，科學地確定每一比率的權重。權重主要是根據(jù)該比率對借款還本付息的影響程度確定。③將每一比率乘以相應權重，然后相加，便可以得到一個Z值。④對一系列所選樣本的Z值進行分析，可得到一個衡量貸款風險度的z值或值域。10/20/2024120四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

2、Z評分模型和ZETA評分模型(1)Z評分模型

信用分析人員在運用該模型時，只要將貸款申請人的有關財務數(shù)據(jù)填入，便可以計算出Z的得分。若該得分高于或大于某一預先確定的Z值或值域，就可一以判定該貸款申請人的財務狀況良好或其風險水平可被銀行接受：若該得分小于或低于預定的z值或值域，則意味著該貸款申請人可能無法按時還本付息，甚至破產(chǎn)。Z值越大，資信就越好；Z值越小，風險就越大。10/20/2024121四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

2、Z評分模型和ZETA評分模型(1)Z評分模型

奧爾特曼確立了5個主要的財務比率作為分辨函數(shù)的自變量，即流動資金／總資產(chǎn)(WC／TA)，留存收益／總資產(chǎn)(RE／TA)，息前、稅前收益／總資產(chǎn)(EBIT／TA)，股權市值／總負債賬面價值(MVE／TI)，銷售收／k／總資產(chǎn)(S／TA)，建立了以下分辨函數(shù)：Z=0.012(X1)+0.014(X2)+0.033(X3)+0.006(X4)+0.999(X5)10/20/2024122四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

2、Z評分模型和ZETA評分模型(1)Z評分模型

奧爾特曼經(jīng)過統(tǒng)計分析和計算，最后確定了借款人違約的臨界值Z0=2.675。如果Z<2.675，借款人被劃入違約組；反之，如果z≥2.675，則借款人被，劃為非違約組。當1.8l<Z<2.99，阿爾特曼發(fā)現(xiàn)此時的判斷失誤較大，稱該重疊區(qū)域為“未知區(qū)”(ZoneofIgnorance)或稱“灰色區(qū)域”(grayarea)。10/20/2024123四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

2、Z評分模型和ZETA評分模型(2)ZETA評分模型1977年，奧爾特曼、霍爾德曼和納拉亞南對原始的Z評分模型進行了修正和擴展，建立了第二代信用評分模型——ZETA模型(ZETAcreditriskmodel)。新模型的自變量增加到7個，適用范圍更為廣泛，對不良借款人的辨認精度也大大提高了。10/20/2024124四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

2、Z評分模型和ZETA評分模型(2)ZETA評分模型模型的7個變量是：資產(chǎn)收益率、收益穩(wěn)定性指標、債務償還能力指標、累計盈利能力指標、流動性指標、資本化程度指標、規(guī)模指標。我們可以將ZETA模型寫成下列式子，模型中的a，b，c，d，e，f，g，分別是ZETA模型中7個變量各自的系數(shù)。ZETA=aXl+bX2+cX3+dX4+eX5+fX6+gX710/20/2024125四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

2、Z評分模型和ZETA評分模型(3)Z評分模型和ZETA模型的缺陷

Z評分模型和ZETA模型均為一種以會計資料為基礎的多變量信用評分模型。由這兩個模型所計算出的Z值可以較為明確地反映借款人(企業(yè)或公司)在一定時期內的信用狀況，因此，它可以作為借款人經(jīng)營前景好壞的早期預警系統(tǒng)。由于Z評分模型和ZETA模型具有較強的操作性、適應性以及較強的預測能力，所以，它們一經(jīng)推出便在許多國家和地區(qū)得到推廣和使用并取得顯著效果，成為當代預測企業(yè)違約或破產(chǎn)的核心分析方法之一。10/20/2024126四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

2、Z評分模型和ZETA評分模型(3)Z評分模型和ZETA模型的缺陷然而，在實踐中，人們發(fā)現(xiàn)無論是Z評分模型還是ZETA模型都存在著很多先天不足，使模型的預測能力大打折扣，限制了模型功效的發(fā)揮。Z評分模型和ZETA模型存在的主要問題有以下幾個：①兩個模型都依賴于財務報表的賬面數(shù)據(jù)，而忽視日益重要的各項資本市場指標，這就必然削弱模型預測結果的可靠性和及時性；10/20/2024127四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

2、Z評分模型和ZETA評分模型(3)Z評分模型和ZETA模型的缺陷②由于模型缺乏對違約和違約風險的系統(tǒng)認識，理論基礎比較薄弱，從而難以令人信服；③兩個模型都假設在解釋變量中存在著線性關系，而現(xiàn)實的經(jīng)濟現(xiàn)象是非線性的，因而也削弱了預測結果的準確程度，使得違約模型不能精確地描述經(jīng)濟現(xiàn)實；10/20/2024128四、銀行信用管理方法

(一)古典信用分析方法

2、Z評分模型和ZETA評分模型(3)Z評分模型和ZETA模型的缺陷④兩個模型都無法計量企業(yè)的表外信貸風險。⑤對某些特定行業(yè)的企業(yè)如公用企業(yè)、財務公司、新公司以及資源企業(yè)也不適用，因而它們的使用范圍受到較大限制。10/20/2024129第四章銀行信用管理

四、銀行信用管理方法

(二)現(xiàn)代信用分析模型

近年來，現(xiàn)代信貸風險量化管理模型在國際金融界得到了很高的重視和相當大的發(fā)展。J．P．摩根繼1994年推出著名的以VAR為基礎的市場風險度量制(RiskMetrics)后，1997年又推出了信貸風險量化度量和管理模型——信貸度量制(CreditMetrics)，隨后，瑞士信用銀行又推出另一類型的信貸風險量化模型CreditRisk，這些都在銀行業(yè)引起很大的影響。

同樣為銀行業(yè)所重視的其他一些信貸風險模型，還有KMV公司的以EDF為核心手段的KMV模型，Mckinsey公司的CreditPortfolioView模型等。10/20/2024130第四章銀行信用管理

四、銀行信用管理方法

(二)現(xiàn)代信用分析模型信貸風險管理模型在金融領域的發(fā)展也引起了監(jiān)管當局的高度重視。1999年4月，巴塞爾銀行監(jiān)管委員會提出名為“信貸風險模型化：當前的實踐和應用”的研究報告，開始研究這些風險管理模型的應用對國際金融領域風險管理的影響，以及這些模型在金融監(jiān)管，尤其是在風險資本監(jiān)管方面應用的可能性。毫無疑問，這些信貸風險管理模型的發(fā)展正在對傳統(tǒng)的信貸風險管理模式產(chǎn)生革命性的影響，一個現(xiàn)代信貸風險管理的新模式正在形成。10/20/2024131第四章銀行信用管理

四、銀行信用管理方法

(二)現(xiàn)代信用分析模型1、受險價值(VAR)方法2、信用度量(CreditMetrics)模型3、KMV模型10/20/2024132四、銀行信用管理方法

(二)現(xiàn)代信用分析模型

1、受險價值(VAR)方法受險價值作為一個概念，最先起源于20世紀80年代末交易商對金融資產(chǎn)風險測量的需要；作為一種市場風險測量和管理的新工具，則是由J．P．摩根銀行最早在1994年提出，其標志性產(chǎn)品為“風險度量制”模型(RiskMetricsmodel)。目前，越來越多的金融機構紛紛采用VAR方法來測量、控制其市場風險，尤其在衍生工具投資領域，VAR方法的應用更加廣泛。10/20/2024133四、銀行信用管理方法

(二)現(xiàn)代信用分析模型

1、受險價值(VAR)方法受險價值模型就是為了度量一項給定的資產(chǎn)或負債在一定時間里和在一定的置信度下(如95％，97．5％，99％等)其價值最大的損失額。VAR方法特別適用于對可交易的金融資產(chǎn)受險價值的計量，因為人們可以很容易地從資本市場中獲取這類資產(chǎn)的市值和它們的標準差。10/20/2024134四、銀行信用管理方法

(二)現(xiàn)代信用分析模型

1、受險價值(VAR)方法但是，若將這種方法直接用于度量非交易性金融資產(chǎn)如貸款的受險價值時，則會遇到如下問題：首先，一筆貸款當前的市值P不能夠直接觀察到，因為絕大多數(shù)貸款是不能直接進行交易的。第二，由于貸款的市值不能夠觀察，因而也就沒有一個時間序列來計算出貸款的方差σ，即貸款市值的變動率。10/20/2024135四、銀行信用管理方法

(二)現(xiàn)代信用分析模型

1、受險價值(VAR)方法第三，在VAR方法上，人們假定可交易性金融資產(chǎn)的收益分布是呈正態(tài)分布狀的，這與它們的實際分布是大體吻合的。但是對于貸款而言，它的價值分布離正態(tài)分布狀偏差較大，正如我們曾在前面所討論過的貸款的收益是固定在一定水平之下，而它的風險則很大。因此，即使我們能夠測定出貸款的市值和它的變動率，我們仍然需要考慮貸款收益的非對稱性問題。10/20/2024136四、銀行信用管理方法

(二)現(xiàn)代信用分析模型

2、CreditMetrics模型

“信用度量制”(CreditMetrics)是由J．P．摩根與其他合作者(美洲銀行、KMV公司、瑞士聯(lián)合銀行等)在已有的“風險度量制”方法基礎上，創(chuàng)立的一種專門用于對非交易性金融資產(chǎn)如貸款和私募債券的價值和風險進行度量的模型。10/20/2024137四、銀行信用管理方法

(二)現(xiàn)代信用分