合金材料公司風險管理手冊

合金材料公司

風險管理手冊

XXX集團有限公司

目錄

一、風險的含義.....................................................3

二、風險的特征.....................................................4

三、風險的基本分類.................................................5

四、幾類主要的金融風險............................................7

五、風險管理的目標................................................11

六、風險管理的定義................................................12

七、衡量對待風險的態(tài)度...........................................15

八、對待風險的態(tài)度和行為.........................................16

九、風險形成的機制................................................17

十、風險分析概述..................................................20

十一、風險識別方法................................................22

十二、風險管理決策的含義和內(nèi)容...................................27

十三、風險管理決策的意義和原則...................................28

十四、公司概況....................................................33

公司合并資產(chǎn)負債表主要數(shù)據(jù)........................................33

公司合并利潤表主要數(shù)據(jù)............................................34

十五、產(chǎn)業(yè)環(huán)境分析................................................34

十六、面臨的機遇與挑戰(zhàn)...........................................35

十七、必要性分析..................................................39

十八、法人治理結(jié)構(gòu)................................................40

十九、發(fā)展規(guī)劃分析................................................51

二十、SWOT分析說明..............................................59

二十一、項目風險分析.............................................67

二十二、項目風險對策.............................................69

一、風險的含義

對于風險的定義，經(jīng)濟學家、統(tǒng)計學家、決策理論家和保險學者

并未達成一個適用于他們各個領(lǐng)域的一致公認的結(jié)論。關(guān)于風險，目

前有數(shù)種不同的定義。

（一）損失機會

把風險定義為損失機會，這表明風險是一種面臨損失的可能性狀

況，也表明風險是在一定狀況下的概率度。當損失機會（概率）是0

或1時，就沒有風險。對這一定義持反對意見的人認為，如果風險和

損失機會是同一件事，風險度和概率度應(yīng)該總是相等的。但是，當損

失概率是1時，損失是確定的，但并沒有風險，因為風險必須是有些

結(jié)果不確定的。

（二）損失的不確定性

決策理論家把風險定義為損失的不確定性，這種不確定性又可分

為客觀的不確定性和主觀的不確定性。客觀的不確定性是實際結(jié)果與

預(yù)期結(jié)果的偏差，它可以使用統(tǒng)計學工具加以度量。主觀的不確定性

是個人對客觀風險的評估，它同個人的知識、經(jīng)驗、精神和心理狀態(tài)

有關(guān)，不同的人面臨相同的客觀風險時會有不同的主觀的不確定性。

（三）實際與預(yù)期結(jié)果的離差

長期以來，統(tǒng)計學家把風險定義為實際結(jié)果與預(yù)期結(jié)果的離差度。

例如，一家保險公司承保10萬幢住宅，按照過去的經(jīng)驗數(shù)據(jù)估計火災(zāi)

發(fā)生的概率是1%,即1000幢住宅在一年中有一幢會發(fā)生火災(zāi)，那么這

10萬幢住宅在一年中就會有100幢發(fā)生火災(zāi)。然而，實際結(jié)果不太可

能正好是100幢住宅發(fā)生火災(zāi)，它會偏離預(yù)期結(jié)果，保險公司估計可

能的偏差域為+10,即在90幢和110幢住宅之間，可以使用統(tǒng)計學中

的標準差來衡量這種風險。

（四）風險是實際結(jié)果偏離預(yù)期結(jié)果的概率

有的保險學者認為把風險定義為一個事件的實際結(jié)果偏離預(yù)期結(jié)

果的客觀概率。在這個定義中風險不是損失概率。這個定義實際上是

實際與預(yù)期結(jié)果的離差的變換形式。

此外，保險業(yè)內(nèi)人士常把風險這個術(shù)語用來指承保的損失原因，

如火災(zāi)是大多數(shù)財產(chǎn)所面臨的風險，或者指作為保險標的的人或財產(chǎn),

如把年輕的駕駛?cè)藛T看作不好的風險，等等。

二、風險的特征

風險不同于損失。損失是事后概念，風險則是明確的事前概念，

兩者描述的是不能同時并存的事物發(fā)展的兩種狀態(tài)。風險具有如下特

性：

(1)客觀性，它是指風險是不以企業(yè)的意志為轉(zhuǎn)移，獨立于企業(yè)

意志之外的客觀存在，企業(yè)只能采取風險管理辦法降低風險發(fā)生的頻

率和損失幅度，而不能徹底消除風險。

(2)普遍性。在現(xiàn)代社會，個體或企業(yè)面臨著各式各樣的風險，

隨著科學技術(shù)的發(fā)展和生產(chǎn)力水平的提高，還會不斷產(chǎn)生新的風險，

且風險事故造成的損失也越來越大。

(3)損失性。只要風險存在，就一定有發(fā)生損失的可能。風險的

存在，不僅會造成人員傷亡，而且會造成生產(chǎn)力的破壞、社會財富的

損失和經(jīng)濟價值的減少，因此才使得個體或企業(yè)尋求應(yīng)對風險的方法。

(4)可變性，它是指在一定條件下風險可轉(zhuǎn)化的特性，世界上任

何事物都是相互聯(lián)系、相互依存、相互制約的，而任何事物都處于變

化之中，這些變化必然會引起風險的變化。

三、風險的基本分類

風險可以用多種方式加以分類，但基本分類如下。

1、經(jīng)濟風險和非經(jīng)濟風險

以風險是否會帶來經(jīng)濟損失來劃分，可以把風險分為經(jīng)濟風險和

非經(jīng)濟風險。這里闡述的主要是涉及經(jīng)濟損失后果的風險。

2、靜態(tài)風險和動態(tài)風險

靜態(tài)風險是一種在經(jīng)濟條件沒有變化的情況下，一些自然行為和

人們的失當行為形成的損失的可能性，例如，自然災(zāi)害和個人不誠實

的品質(zhì)會造成經(jīng)濟損失，靜態(tài)風險對社會無任何益處，但它們具有一

定的規(guī)律性，是可以預(yù)測的。動態(tài)風險則是在經(jīng)濟條件變化的情況下

造成經(jīng)濟損失的可能性。例如，價格水平和技術(shù)變化可能會使經(jīng)濟單

位和個人遭受損失。從長期來看，動態(tài)風險使社會受益，它們是對資

源配置不當所做的調(diào)整。與靜態(tài)風險相比，動態(tài)風險因缺乏規(guī)律性而

難以預(yù)測，保險較適合于對付靜態(tài)風險。

3、重大風險和特定風險

重大風險和特定風險之間的區(qū)別在于損失的起因和后果不同。重

大風險所涉及的損失在起因和后果方面都是非個人和單獨的，它們屬

于團體風險，大部分是由經(jīng)濟、巨大自然災(zāi)害、社會和政治原因引起

的，影響到相當多的人乃至整個社會。失業(yè)、戰(zhàn)爭、通貨膨脹、地震、

洪水都屬于重大風險。特定風險所涉及的損失在起因和后果方面都是

個人和單位的。住宅發(fā)生火災(zāi)和銀行被盜竊屬于特定風險。

既然重大風險或多或少是由遭受損失的個人無力控制的原因所引

起的，社會而非個人對處理這里風險負有責任。例如，失業(yè)是使用社

會保險來處理的重大風險，對付地震和洪水災(zāi)害也需要動用政府基金。

對付特定風險主要是個人和單位自己的責任，一般使用商業(yè)保險防損

和其他方法加以處理。

4、純粹風險和投機風險

一個人購買了一輛汽車后，就會面臨著汽車遭受損失和給他人人

身財產(chǎn)帶來損害的損失可能性，結(jié)果是發(fā)生損失或不發(fā)生損失，即純

粹風險，而購買股票既有可能損失也有可能盈利，所以屬于投機風險。

除了賭博以外，大多數(shù)投機風險屬于動態(tài)風險，而大多數(shù)純粹風險屬

于靜態(tài)風險。一般而言，純粹風險具有可保性，而投機風險是不可保

的。

四、幾類主要的金融風險

1、信用風險

信用風險是指債務(wù)人或交易對手未能履行合同所規(guī)定的義務(wù)或信

用質(zhì)量發(fā)生變化，影響金融產(chǎn)品價值，從而給債權(quán)人或金融產(chǎn)品持有

人造成經(jīng)濟損失的風險。

信用風險是經(jīng)濟主體信用活動中的風險，即存在于企業(yè)、個人的

商業(yè)信用中，更多存在于銀行信用、國家信用當中。對大多數(shù)公司來

說，貸款是最大、最明顯的信用風險來源。此外，信用風險還存在于

債券投資等表內(nèi)業(yè)務(wù)中，也存在于信用擔保、貸款承諾等表外業(yè)務(wù)及

衍生產(chǎn)品交易中。但是，公司正面臨著越來越多除貸款之外的其他金

融工具中所包含的信用風險，包括承兌、同業(yè)交易、貿(mào)易融資、外匯

交易、債券，股權(quán)、金融期權(quán)、互換、期權(quán)、承諾和擔保以及交易的

結(jié)算等。

信用風險度量是現(xiàn)代信用風險管理的基礎(chǔ)和關(guān)鍵環(huán)節(jié)。信用風險

度量經(jīng)歷了從專家判斷、信用評分模型到違約概率模型分析三個主要

發(fā)展階段。公司對信用風險的度量依賴于對借款人和交易風險的評估,

前者是客戶的評級信用評級，后者是債項信用評級。通過這兩個維度

度量單一客戶/債項的違約概率和違約損失率之后，公司還必須構(gòu)建組

合信用風險度量模型，用以度量組合內(nèi)各資產(chǎn)的相關(guān)性和組合的預(yù)期

損失。

2、市場風險

市場風險是指由于市場供求和價格因素（如利率、匯率、證券價

格、商品價格與衍生品價格）發(fā)生不利變動而使公司的表內(nèi)和表外業(yè)

務(wù)或公司價值發(fā)生損失的風險。根據(jù)風險因素的不同，市場風險可以

分為利率風險、匯率風險（包括黃金）、證券價格風險、商品價格風

險與衍生品價格風險，它們分別是指由于利率、匯率、證券價格、商

品價格和衍生品價格的不利變動而使公司業(yè)務(wù)獲價值遭受損失的風險。

利率風險、匯率風險是最為主要的市場風險。

利率風險是指由于利率水平或者利率結(jié)構(gòu)的變化引起金融資產(chǎn)價

格發(fā)生不利變動而帶來損失的風險。按照來源的不同，利率風險可以

分為重新定價風險、收益率曲線風險、基準風險和期權(quán)性風險。匯率

風險是指由于匯率（外匯資產(chǎn)的本幣價格）變動使某一經(jīng)濟主體以外

幣計量的資產(chǎn)、負債、贏利或預(yù)期未來現(xiàn)金流以本幣度量的價值發(fā)生

變動，從而使該經(jīng)濟主體蒙受經(jīng)濟損失可能性。根據(jù)表現(xiàn)方式，公司

經(jīng)營活動中所面臨的匯率風險可以劃分為三類：交易風險、折算風險、

經(jīng)濟風險。

市場風險評價可以使用度量指標，也可以使用分析方法。市場風

險度量指標主要包括絕對價值指標、收益率曲線、敏感性指標、波動

率、風險價值VaR等。B系數(shù)和風險因素敏感系數(shù)主要反映證券收益

率對證券所在市場以及其他因素變化的敏感程度。市場風險的分析方

法主要有缺口分析、久期分析、凸度分析、外匯敞口分析、盈虧平衡

分析、敏感性分析、情景分析、決策樹分析、壓力測試，以及事后檢

驗。

3、操作風險

2004年巴塞爾委員會綜合各方意見，將操作風險定義為“由不完

善或有問題的內(nèi)部程序、人員及系統(tǒng)或外部事件造成損失所帶來的風

險”，本定義所指操作風險包括法律風險，但不包括聲譽風險和戰(zhàn)略

風險。與信用風險、市場風險相比較，銀行操作風險的表現(xiàn)形式多樣、

涉及情況復雜、風險結(jié)果不確定，難以進行完整清晰的描述。但它們

之間關(guān)系密切，并可能在一定條件下轉(zhuǎn)化為或者導致信用風險、市場

風險，所以也是十分重要的一類金融風險。

操作風險的構(gòu)成包括風險因素、風險事故和損失三個方面，操作

風險因素通?？梢苑譃閮深悾簝?nèi)部風險因素和外部風險因素。其中內(nèi)

部風險因素包括人員因素、程序因素和技術(shù)因素，外部風險因素包括

人為事故和自然災(zāi)害。因此操作風險可以劃分為人員因素操作風險、

流程操作風險、技術(shù)操作風險和外部操作風險四大類別。操作風險識

別的主要方法包括自我評估法、損失事件數(shù)據(jù)因果分析方法和流程圖

等。目前，國際先進銀行普遍運用自我評估法、損失事件數(shù)據(jù)因果分

析方法，并開發(fā)相應(yīng)的信息系統(tǒng)，成為提升操作風險管理水平不可或

缺的重要基礎(chǔ)。

4、流動性風險

流動性是企業(yè)獲取現(xiàn)金或現(xiàn)金等價物的一種能力，是企業(yè)經(jīng)營過

程中的生命力所在。當企業(yè)面對預(yù)期的和非預(yù)期的現(xiàn)金支出時，流動

性可以使企業(yè)日常的經(jīng)營活動得以正常運轉(zhuǎn)，而缺少充足的現(xiàn)金資源

會危及企業(yè)活力，增加企業(yè)出現(xiàn)更嚴重的財務(wù)困境的可能性，甚至導

致企業(yè)倒閉。那么企業(yè)流動性風險就可定義為由于缺乏可獲取的現(xiàn)金

和現(xiàn)金等價物而招致?lián)p失的風險。具體而言，企業(yè)流動性風險是由于

企業(yè)不能在經(jīng)濟上以比較合理的成本進行籌資，或者不能以賬面價值

變賣或抵押資產(chǎn)以便償還預(yù)期或非預(yù)期的債務(wù)而招致?lián)p失的風險。因

此，穩(wěn)定合理的流動性水平是一個企業(yè)賴以生存的基石，是企業(yè)正常

生產(chǎn)經(jīng)營的保障，流動性風險管理對于企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展有著重要意

義。

五、風險管理的目標

風險管理的目標可以分為損失發(fā)生之前的和損失發(fā)生之后兩種。

1、損前目標

(1)經(jīng)濟目標。企業(yè)應(yīng)以最經(jīng)濟的方法預(yù)防潛在的損失。這要求

對安全計劃、保險以及防損技術(shù)的費用進行財務(wù)分析。

(2)減輕企業(yè)和個人對潛在損失的煩惱和憂慮。

(3)遵守和履行外界賦予企業(yè)的責任。例如，政府法規(guī)可以要求

企業(yè)安裝安全設(shè)備以免發(fā)生工傷。同樣，一個企業(yè)的債權(quán)人可以要求

貸款的抵押品必須被保險。

2、損后目標

(1)企業(yè)生存。在損失發(fā)生之后，企業(yè)至少要在一段合理的時間

內(nèi)能恢復部分生產(chǎn)或經(jīng)營。為了實現(xiàn)上述目標，風險管理人員必須識

別風險衡量風險和選擇適當?shù)膶Ω稉p失風險的方法。

(2)保持企業(yè)經(jīng)營的連續(xù)性。這對公用事業(yè)尤為重要，這些單位

有義務(wù)提供不間斷的服務(wù)。

(3)收入穩(wěn)。保持企業(yè)經(jīng)營的連續(xù)性便能實現(xiàn)收入穩(wěn)定的目標，

從而使企業(yè)保持生產(chǎn)持續(xù)增長。

(4)社會責任。盡可能減輕些受損對他人和整個社會的不利影響,

因為企業(yè)遭受一次嚴重的損失會影響到員工、顧客、供貨人、債權(quán)人、

稅務(wù)部門乃至整個社會的利益。

為了實現(xiàn)上述目標，風險管理人員必須識別風險、衡量風險和選

擇適當?shù)膶Ω稉p失風險的方法，以最小的風險管理成本獲得最大的安

全保障，從而實現(xiàn)經(jīng)濟單位價值最大化。

六、風險管理的定義

風險管理起源于美國。在20世紀50年代早期和中期，美國大公

司發(fā)生的重大損失使高層決策者認識到風險管理的重要性，其中的一

次工業(yè)災(zāi)難是(1953年8月12日)通用汽車公司在密歇根州得佛尼的

一個汽車變速箱工廠因火災(zāi)損失了5000萬美元，這曾是美國歷史上損

失最為嚴重的15次重大火災(zāi)之一。自從第二次世界大戰(zhàn)以來，長期的

技術(shù)至上的信仰受到挑戰(zhàn)。當人們利用新的科學和技術(shù)知識來開發(fā)新

的材料、工藝過程和產(chǎn)品時，也面臨著技術(shù)是否會破壞生態(tài)平衡的問

題。由于社會、法律、經(jīng)濟和技術(shù)的壓力，風險管理運動在美國迅速

開展起來，

在過去的60余年中，對企業(yè)的人員、財產(chǎn)和自然、財務(wù)資源的適

當保護形成了一門新的管理學科，這門學科在美國被稱為風險管理。

在20世紀70年代，風險管理的概念、原理和實踐已從它的起源地美

國傳播到加拿大和歐洲、亞洲、拉丁美洲的一些國家。我國在恢復國

內(nèi)保險業(yè)務(wù)后，也開始重視風險管理的研究，并翻譯和編寫出版了數(shù)

本教材。國務(wù)院國資委制定的《中央企業(yè)全面風險管理指引》明確指

出，企業(yè)應(yīng)該結(jié)合自己的實際情況，編制風險評估、風險策略、風險

監(jiān)管及預(yù)警流程，明確風險管理目標，原則、內(nèi)容和方法。

風險管理可以定義為有關(guān)純粹風險的管理決策，其中包括一些不

可保的風險。處理投機性風險一般不屬于風險管理的范圍，它由企業(yè)

中的其他管理部門負責。風險管理的本質(zhì)是應(yīng)用一般的管理原理去管

理一個組織的資源或活動，并以合理的成本盡可能減少災(zāi)害事故損失

和它對組織及其環(huán)境的不利影響。

風險管理既是一門藝術(shù)，也是一門科學，它提供系統(tǒng)的識別和衡

量企業(yè)所面臨的損失風險的知識，以及對付這些風險的方法。但風險

管理人員還在很大程度上依靠直覺判斷和演繹法做出決策，科學地使

用數(shù)量方法的風險管理仍處在初級階段，在一些國家，專職的風險經(jīng)

理的職責范圍包括以下內(nèi)容：

(1)識別和衡量風險，決定是否投保。如果決定投保，擬定免賠

額、保險限額、辦理投保和安排索賠事務(wù)：如果決定自擔風險，則設(shè)

計自保管理方案。

(2)損失管理工程。設(shè)計安全的機械系統(tǒng)操作程序，以防止或減

輕災(zāi)害事故造成的財產(chǎn)損失。

(3)安全保衛(wèi)和防止雇員工傷事故。

(4)雇員福利計劃，包括安排和管理雇員團體人身保險。

(5)損失統(tǒng)計資料的記錄和分析。

從這些活動中可以看出，風險經(jīng)理是企業(yè)經(jīng)理隊伍中的重要一員。

風險管理不該與保險相混淆，風險管理著重識別和衡量純粹風險，而

保險只是對付純粹風險的一種方法。風險管理中的保險主要是從企業(yè)

或家庭的角度講，怎樣購買保險，在現(xiàn)代風險管理計劃中也廣泛使用

避免風險、損失管理、轉(zhuǎn)移風險和自擔風險等方法。如今，美國大多

數(shù)大公司、政府單位和教育機構(gòu)都有了自己的風險管理計劃。風險管

理也不等同于安全管理，雖然安全管理或損失管理是風險管理的重要

組成部分，但風險管理的過程包括在識別和衡量風險之后對風險管理

方法進行選擇和決策?？傊?，風險管理的范圍大于保險和安全管理。

七、衡量對待風險的態(tài)度

根據(jù)衡量角度的不同，主要有兩種衡量對待風險的態(tài)度的方法。

第一種方法是建立在標準賭博這一概念基礎(chǔ)上的，它從經(jīng)濟上衡量對

待風險的態(tài)度。第二種方法是指一些衡量技術(shù)，它們并不是從經(jīng)濟的

角度來衡量，更注重研究個人是如何認識風險的。對于風險管理來說,

后一種方法可能更為重要。

1、標準賭博衡量法

假定拋硬幣打賭：拋到硬幣正面，可贏得40元；拋到硬幣反面，

貝〔什么也得不到。這是一個簡單的50%對50%的賭博，也即是贏得40

元和什么也得不到的概率各占一半，再假定現(xiàn)在用一筆錢來代替這個

賭博。換句話說，要么參與這個賭博，要么獲得一筆錢，二者擇其一、

問題是要放棄賭博，至少應(yīng)獲得一筆多大數(shù)額的錢呢？對每個人來說

都有一個特定的數(shù)額，接受這筆數(shù)額的錢和參加賭博對他們來說是無

差別的。這筆數(shù)額即是賭博的等價物，通常被稱為確定等價物。

我們根據(jù)不同的人對同一個問題的回答所得出的確定等價物的數(shù)

額把這些人進行歸類。除此以外，我們還可以估測出每個人在多大程

度上背離了數(shù)學上的合理答案。這個數(shù)學上的或者客觀的正確答案是

以期望值為基礎(chǔ)的。上例中，賭博的期望值為20元，也就是說50%的

機會可贏得40元，另外50%的機會什么也得不到，因此在長期內(nèi)就可

希望獲得20元，如果一個人愿意接受的數(shù)額小于這個期望值，那么他

就更偏好于穩(wěn)定，而如果一個人要求的數(shù)額大于這個期望值，那么它

就屬于風險承擔者。

2、技術(shù)衡量法

標準賭博衡量法在風險管理中的運用是有限的，而技術(shù)衡量法對

于風險管理就有更多的實踐指導意義。許多技術(shù)都是通過考察個人對

某個事件發(fā)生的可能性的判斷，來研究個人對風險的態(tài)度。例如，列

舉各種可能致死的原因，要求人們判斷有多少人死于這些原因。這樣

我們不僅可以發(fā)現(xiàn)哪些原因沒有得到正確的評價，還可以發(fā)現(xiàn)哪些人

的估計不準確。分析比較員工所認為的意外事故的發(fā)生概率和實際的

事故發(fā)生率，為安全工作或事故防范工作提供更適合的目標。

八、對待風險的態(tài)度和行為

風險影響著人們生活的方方面面，面對無所不在的風險，我們每

個人都必須對自己的行為做出選擇。應(yīng)對風險的方式多種多樣，例如,

有些人自愿承擔風險，選擇危險的職業(yè)；也有些人很少冒險，選擇穩(wěn)

定的工作，并購買保險。在保險的專業(yè)術(shù)語中，上述兩類人分別被稱

為風險偏好者和風險回避者。簡而言之，對待風險的態(tài)度因人而異。

各人應(yīng)對風險均有自己的行為方式，這些行為方式?jīng)]有優(yōu)劣對錯之分,

同樣，用風險偏好者和風險回避者來形容企業(yè)也是恰當?shù)?。一些銀行

承擔的貸款風險比另一些銀行承擔的要高，一些石油公司在鉆井決策

上比別的公司更傾向于冒險，一些出口商與那些高風險國家進行貿(mào)易,

而另一些出口商卻不愿與這些國家有貿(mào)易往來。

在風險管理中應(yīng)該把個人行為和企業(yè)行為結(jié)合起來考察。例如，

從個人角度出發(fā)，面對人身傷害風險時，個人必須決定是否使用保護

設(shè)施，是否戴安全帽，是否使用安全屏障等。而從企業(yè)角度出發(fā)，企

業(yè)不僅要考慮員工的人身傷害，還必須考慮企業(yè)全部的風險成本。

行為是人們的態(tài)度與所處環(huán)境相互作用的結(jié)果。如果環(huán)境允許我

們做想要做的事，那么我們的行為就能準確地反應(yīng)態(tài)度。否則，環(huán)境

可能引起人們的行為和態(tài)度不一致。就風險管理而言，我們可以設(shè)想

一個對人們的態(tài)度不會產(chǎn)生太大影響的環(huán)境。不論發(fā)生什么風險，我

們都要以某種方式加以解決，因而預(yù)先確定人們面對風險采取何種態(tài)

度是有意義的。如果我們能做到這一點，我們就可以避免將那些想要

規(guī)避風險的人置于需要承擔風險的位置。

九、風險形成的機制

1、風險因素

風險因素是指促使和增加損失發(fā)生的頻率或嚴重程度的條件，它

是事故發(fā)生的潛在原因，是造成損失的內(nèi)在或間接原因。

根據(jù)風險因素的性質(zhì)，可以將其分為有形風險因素和無形風險因

素。有形風險因素是指直接影響事物物理功能的物理性風險因素。例

如，建筑物的結(jié)構(gòu)及滅火設(shè)施的分布等對于火災(zāi)來說就屬于有形風險

因素。而無形風險因素是指文化、習俗和生活態(tài)度等非物質(zhì)的、影響

損失發(fā)生可能性和受損程度的因素。無形風險因素主要與人的行為有

關(guān)，所以也常將二者稱為人為風險因素。在對風險進行管理時，不僅

要注意那些有形的危險，更要嚴密防范無形的風險隱患。

根據(jù)風險因素的來源，可以將其分為外部因素和內(nèi)部因素。無數(shù)

的外部和內(nèi)部因素驅(qū)動著影響戰(zhàn)略執(zhí)行和目標實現(xiàn)的事項，作為公司

風險管理的一部分，管理當局應(yīng)當認識到了解這些外部和內(nèi)部因素以

及由此可能產(chǎn)生的事項類型的重要性，外部因素及其相關(guān)事項主要包

括：經(jīng)濟因素、自然環(huán)境因素、政治因素、社會因素、技術(shù)因素等；

而內(nèi)部因素相關(guān)事項則主要包括基礎(chǔ)結(jié)構(gòu)、人員、流程等。識別影響

事項的外部和內(nèi)部因素對于有效的事項識別是很有用的，一旦確定了

起主要作用的因素，管理當局就能夠考慮他們的重要性，并且集中關(guān)

注那些能夠影響目標實現(xiàn)的事項。

2、風險事項

事項是源于內(nèi)部或外部的影響戰(zhàn)略實施或目標實現(xiàn)的事故或事件。

它可能帶來正面或負面影響，或者兩者兼而有之。而風險事項是造成

風險損失的偶發(fā)事件，又稱風險事件。

風險事項是造成損失的直接或外在的原因，它是使風險造戌損失

的可能性轉(zhuǎn)化為現(xiàn)實性以至引起損失結(jié)果的媒介，是從風險因素到風

險損失的中間環(huán)節(jié)，風險只有通過風險事項的發(fā)生才有可能導致?lián)p失。

例如汽車剎車失靈造成的車禍與人員損傷，其中剎車失靈是風險因素,

車禍是風險事項。如果僅有剎車失靈而未發(fā)生車禍，就不會導致人員

傷亡，又如，一段河堤年久失修，經(jīng)不起洪水的沖擊，但如果這個區(qū)

域沒有大暴雨也不會導致水災(zāi)損失。除了識別主體層次的事項之外，

還要識別活動層次的事項。這樣有助于將風險評估集中于主要的業(yè)務(wù)

單元或職能機構(gòu)，例如銷售、生產(chǎn)、營銷、技術(shù)開發(fā)以及研究與開發(fā)。

有時風險因素與風險事項很難區(qū)分，某一事件在一定條件下是風

險因素，在另一條件下則為風險事項。如冰雹，使得路滑而發(fā)生車禍,

造成人員傷亡，這時次雹是風險因素，車禍是風險事項；若冰雹直接

擊傷行人則它就是風險事項。因此，應(yīng)當以導致?lián)p失的直接性與間接

性來區(qū)分，導致?lián)p失的直接原因是風險事項，間接原因則為風險因素。

3、風險損失

風險損失則是指非故意的、非預(yù)期的和非計劃的經(jīng)濟價值的減少

或消失。顯然，它包含兩方面的含義：一方面，損失是經(jīng)濟損失，即

必須能以貨幣來衡量；另一方面，損失是非故意、非預(yù)期和非計劃的。

上述兩方面缺一不可。如折舊，雖然是經(jīng)濟價格的減少，但它是固定

資產(chǎn)自然而有計劃的經(jīng)濟價值的減少，不符合第二個條件，不在這里

所討論的損失之列。

損失可以分為直接損失和間接損失兩種，前者指直接的、實質(zhì)的

損失，強調(diào)風險事項對于標的本身所造成的破壞，是風險事項導致的

初次效應(yīng)：后者強調(diào)由于直接損失所引起的破壞，即風險事項的后續(xù)

效應(yīng)，包括額外費用損失和收入損失等。

風險本質(zhì)上就是由風險因素、風險事項和風險損失三者構(gòu)成的統(tǒng)

一體，這三者之間存在著一種因果關(guān)系：風險因素增加可能產(chǎn)生風險

事項，風險事項則引起損失。換句話說，風險事項是損失發(fā)生的直接

與外在原因，風險因素為損失發(fā)生的間接與內(nèi)在原因。三者的串聯(lián)構(gòu)

成了風險形成的全過程，對風險形成機制的分析，以及風險管理措施

的安排都以此為基礎(chǔ)。

十、風險分析概述

風險分析包含風險識別、風險衡量和風險管理多個方面的任務(wù)。

首先，分析潛在的損失原因，不能僅局限于識別已知的損失原因，還

要求對未知的損失原因進行分析，其次，分析已知損失原因與風險的

關(guān)系，最后，分析評價風險對于整個組織的影響。

風險分析可以分為三大部分：風險和人的行為、風險分析的方法

和統(tǒng)計分析。分析人的行為特點主要是為了了解人們是如何應(yīng)對風險

的，再以不同的方式為其提供建議。進行風險分析的時候，風險經(jīng)理

不能脫離技術(shù)的幫助，包括定量分析方法以及定性分析方法等技術(shù)。

在風險管理中，數(shù)字的運用也變得越來越重要。如何運用數(shù)據(jù)統(tǒng)計分

析是一個現(xiàn)代風險管理經(jīng)理的必要掌握技能。

研究風險分析的成本并且合理地安排成本也是十分重要的。風險

分析的收益在于通過風險分析能夠發(fā)現(xiàn)那些尚未被識別的風險，并有

助于敦促人們采取控制措施以減少損失，最終降低損失成本。但風險

分析的收益并不能立竿見影，甚至在短期至中期內(nèi)都難以見效。結(jié)果

就是風險經(jīng)理很難確定在什么時候風險分析不再產(chǎn)生收益，而這個時

候，在風險分析上每多花費一元錢實際意味著浪費。

隨著風險分析成本的增加，風險分析的收益也由正值變成負值。

控制好風險成本管理，確保風險分析在合理的財務(wù)范圍內(nèi)進行是風險

經(jīng)理的重要職責。

十一、風險識別方法

特定的風險識別方法對一些企業(yè)比對另一些企業(yè)更有用。以流程

圖為例，對一個涉及許多產(chǎn)品或原料在不同環(huán)節(jié)上流動的生產(chǎn)過程來

說，流程圖是一個是合適的風險識別方法。而在一個不是以流動為主

要特征的地方，如辦公室，使用其他形式的風險識別工具可能會更好。

風險識別的方法可以以不同的方式分類。按工作方式分類，可以分為

案頭工作和現(xiàn)場調(diào)查工作；按時間先后分類，可以分為損前的風險識

別和損后的風險識別；按分析的方式分類，可分為定量分析的風險識

別和定性分析的風險識別。不論怎樣分類，關(guān)鍵問題都在于識別風險。

下面介紹幾種主要的風險識別方法。

1、現(xiàn)場調(diào)查法

現(xiàn)場調(diào)查法是指風險管理部門、保險公司等方面的工作人員，就

風險管理單位可能面臨的損失進行調(diào)查。風險管理人員親臨現(xiàn)場，通

過直接觀察風險管理單位的設(shè)備設(shè)施操作和流程等，了解風險管理單

位的生產(chǎn)經(jīng)營活動和行為方式，調(diào)查其中存在的風險隱患。

現(xiàn)場調(diào)查法的實際做法靈活多樣，風險經(jīng)理應(yīng)確保采取合理的風

險識別技術(shù)，以防遺漏某些重要事項。其中一種方法就是制作好調(diào)查

項目表，在現(xiàn)場進行調(diào)查的同時對調(diào)查項目填寫表格或做記錄。這不

僅為現(xiàn)場調(diào)查提供了指導，也節(jié)省了時間。同時，調(diào)查項目表的制作

也應(yīng)該參考過去的記錄，重點檢查是否存在仍然沒有解決的問題。

現(xiàn)場調(diào)查法優(yōu)缺點明顯，其優(yōu)點在于風險經(jīng)理通過現(xiàn)場調(diào)查可以

獲得第一手的資料，而不必依賴別人的報告?，F(xiàn)場調(diào)查還有助于風險

經(jīng)理與基層人員以及車間負責人建立和維持良好的關(guān)系。缺點則是現(xiàn)

場調(diào)查耗費時間多，這種時間成本抵減了現(xiàn)場調(diào)查的收益。而且，定

期的現(xiàn)場調(diào)查可能使其他人忽視風險識別或者疲于應(yīng)付調(diào)查工作。

2、審核表調(diào)查法

一種可以代替現(xiàn)場調(diào)查的方法就是填寫審核表或其他形式的調(diào)查

表。風險經(jīng)理制定的審核表，既可以由工廠其他人員填寫，也可以在

現(xiàn)場調(diào)查時由他親自填寫。在大多數(shù)情況下，審核表是由工作現(xiàn)場的

人填寫，因此審核表的細節(jié)要清晰，內(nèi)容要明確，以確保人們能準確

地回答問題。另外，風險經(jīng)理為了完善審核表，還需要請其他部門負

責人提供指導意見。

審核表調(diào)查法的優(yōu)點包括：第一，它是一種能獲取大量風險信息,

且能進行成本核算的方法。與現(xiàn)場調(diào)查相比，它在時間和費用上都更

為節(jié)省。第二，審核表調(diào)查法執(zhí)行起來簡單迅速。第三，它有利于對

企業(yè)進行逐年的有效的跟蹤監(jiān)測。第四，審核表易于修改，其內(nèi)容能

隨企業(yè)的變動而調(diào)整，或考慮到審核表本身的改進而進行修仁。同時,

其不足之處在于由于制定審核表的標準難以確定，可能造成描述不清,

填寫不準確、不客觀，以及回復率低和難以控制表格完成的過程。

3、組織結(jié)構(gòu)圖示法

組織結(jié)構(gòu)圖示法與審核調(diào)查法一樣，是一種以案頭工作方式為基

砧的風險識別方法。這些組織結(jié)構(gòu)圖用于描述公司的活動及結(jié)胸的不

同組成部分。審核表調(diào)查法和現(xiàn)場調(diào)查法的目的在于識別實際的風險,

而組織結(jié)構(gòu)圖示法旨在描述風險發(fā)生的領(lǐng)域。從繪制企業(yè)的組織結(jié)構(gòu)

簡圖到描繪整個集團的組織結(jié)構(gòu)，不僅僅是為了風險識別，還有助于

認識復雜的集團組織結(jié)構(gòu)。

組織結(jié)構(gòu)圖示法結(jié)構(gòu)清晰、層次分明，可以系統(tǒng)直觀地呈現(xiàn)企業(yè)

整個組織架構(gòu)的潛在風險，還可以揭示出潛在的由集中引起的風險。

但組織結(jié)構(gòu)圖示法缺點在于該方法旨在描述風險發(fā)生的領(lǐng)域，并未涉

及識別具體的風險源，缺乏定量分析是它的一個缺點。

4、流程圖法

流程圖法是一種識別公司面臨的潛在風險的常用方法。它可以用

來描繪公司內(nèi)任何形式的流程。比如產(chǎn)品流程、服務(wù)流程、財務(wù)會計

流程、市場營銷流程、分配流程等，對風險經(jīng)理來說，最重要的應(yīng)該

是生產(chǎn)流程，從生產(chǎn)流程圖中，風險經(jīng)理可以看到原料的來源、加工、

包裝、存儲、裝配、運輸?shù)炔煌纳a(chǎn)階段和產(chǎn)品的最終銷路。繪制

生產(chǎn)流程圖就是為了便于風險經(jīng)理對每一個生產(chǎn)環(huán)節(jié)的風險因素、風

險事故及可能的損失后果進行識別和分析。

流程圖法的優(yōu)點是能把一個問題分成若干個可以進行管理的部分。

雖然這是一件繁瑣的工作，但一旦一個大問題被劃分成若干個小部分,

工作就容易開展了。流程圖法可以使風險經(jīng)理通過一幅圖就認識到整

個生產(chǎn)過程，免去閱讀大量冗長的描述生產(chǎn)過程的文字資料，簡潔高

效。缺點包括：首先，需要耗費大量的時間。從了解生產(chǎn)過程到繪制

圖表需要相當多的時間，隨后還要對圖表進行解釋。其次，流程圖可

能過于籠統(tǒng)，僅描述了整個生產(chǎn)過程，但它卻不能描述任何生產(chǎn)的細

節(jié)，這就可能遺漏一些潛在風險，最后，流程圖無法對事故發(fā)生的可

能性進行評估。

5、危險因素和可行性研究

危險因素和可行性研究是項目計劃采取的風險識別的定性方法。

它是從風險的角度對工廠的生產(chǎn)經(jīng)營進行研究。遵循的原則是：將許

多極端復雜的問題分解為可以處理的部分，然后對每一部分分別進行

仔細研究，以發(fā)現(xiàn)所有與之相關(guān)的風險。整個研究過程主要解決四個

問題：受檢部分的目的、與目的之間的偏差、偏差產(chǎn)生的原因及偏差

產(chǎn)生的后果。

危險因素和可行性研究的優(yōu)點在于：以一種廣闊的思路識別所有

的風險，而極少會忽略任何重要事件；風險識別工作由小組共同完成,

可以發(fā)揮集體的智慧；通過事先的組織安排，能對復雜系統(tǒng)的所有部

分開展細致的研究工作。缺點包括：一是所需花費時間很多，包括風

險經(jīng)理和小組其他成員的大量工作時間：二是為了畫出指導工作的圖

表，必須將系統(tǒng)簡單化，這勢必會忽略某些風險。

6、事故樹法

事故樹法最早是由美國貝爾電話實驗室在20世紀60年代研究空

間項目時發(fā)明的，現(xiàn)在對這一領(lǐng)域的研究已經(jīng)取得了長足的進展，廣

泛應(yīng)用于國民經(jīng)濟各個部門。事故樹法用圖表來表示所有可能引起主

要事件（事故）發(fā)生的次要事件（原因），揭示了個別事件的組合可

能會形成的潛在風險狀況。

事故樹法在風險識別時有突出的優(yōu)點，包括對風險識別的結(jié)構(gòu)方

法、將復雜系統(tǒng)簡單化、對事故原因及影響的描繪等。但是，我們也

應(yīng)該看到該方法的缺點：一是同其他技術(shù)相同的缺點，即掌握該技術(shù)

和使用其進行研究需要大量的時間。二是概率數(shù)據(jù)的偏差，如果概率

數(shù)據(jù)不精確，那么計算出的主要事件的發(fā)生概率就值得懷疑了。

7、風險指數(shù)

風險指數(shù)是用具體的數(shù)值來表示風險程度的方法，最常用的是道

氏火災(zāi)與爆炸指數(shù)（簡稱道指），它的基本原理是：衡量損失可能性

并以數(shù)值表示出來，用于比較并對每年的變化進行管理。指數(shù)編制及

分析的步驟主要有：首先，確定對火災(zāi)影響最大或者最可能導致火災(zāi)

或爆炸的那些加工單位，分別計算出原材料系數(shù)；其次，考慮一些額

外風險，主要指會擴大損失程度的因素，包括對原材料的處置和轉(zhuǎn)移、

加工過程中化學反應(yīng)的類型、傳送通道、排水裝置等。再次，將一般

風險系數(shù)和特殊風險系數(shù)相乘得到單位風險系數(shù)。最后，引入殞害系

數(shù)的概念并考慮置信系數(shù)得到最終火災(zāi)和爆炸指數(shù)。

在編制指數(shù)方面相關(guān)經(jīng)驗十分重要，小組開展工作也是不可或缺

的，但是指數(shù)方法并不能識別各個具體的風險，他只能衡量工廠活動

所產(chǎn)生的可能的風險程度風險經(jīng)理能使用指數(shù)對本公司那個工廠或車

間進行比較，并對每年的變化進行管理。

十二、風險管理決策的含義和內(nèi)容

風險管理決策是指根據(jù)企業(yè)風險管理的目標和總體方針，通過分

析企業(yè)所處的環(huán)境和條件，選擇風險管理的技術(shù)和方法的活動和過程。

具體地說，對于一種或一組特定的風險，企業(yè)一般面臨多種可行的風

險管理方案，從中選擇一種符合給定條件的最佳方案就是風險管理決

策的核心內(nèi)容。

按照風險管理過程的內(nèi)容，風險管理決策所要解決的是如何從總

體角度，根據(jù)風險管理的目標和風險的程度，綜合選擇各種風險管理

技術(shù)，以最低的費用制訂總體方案或總體計劃。從嚴格意義上講，風

險管理決策應(yīng)包括以下四個基本內(nèi)容。

(1)信息決策過程。了解和識別各種風險的存在及風險的性質(zhì)，

估計風險的大小。

(2)方案計劃過程。針對某一具體的客觀存在的風險，擬訂風險

處理方案。

(3)方案選擇過程。根據(jù)決策的目標和原則，運用一定的決策手

段選擇某一個最佳處理方案或幾個方案的最佳組合。

(4)風險管理方案評價過程。由于風險具有隨機性和不確定性，

因此，應(yīng)該對所選擇的方案進行評價和修正。

十三、風險管理決策的意義和原則

為達到以最小投入獲得最大安全保障的目標，必須在所有的對策

中選擇最佳組合，這就是風險管理決策過程的工作內(nèi)容。

風險管理決策在整個風險管理過程中是重要的一環(huán)，是貫穿各個

程序的一條主線。沒有科學的風險管理決策，也就無法實現(xiàn)風險管理

的目標。同時，前期工作如風險識別和風險衡量是風險管理決策的基

砧。

決策工作在風險管理中的關(guān)鍵作用可以決策本身的內(nèi)涵中得到體

現(xiàn)：其一，風險管理決策取決于風險管理的宗旨，風險管理決策對應(yīng)

風險管理目標，是實現(xiàn)風險管理目標的保障和基礎(chǔ)，必須確保所采取

的風險管理決策能達到以最少的費用支出獲得最大的安全保障這一管

理目標。其二，風險管理決策是對各種風險管理方法的優(yōu)化組合和綜

合運用，從宏觀的角度制訂總體行動方案。風險管理計劃的編制要依

據(jù)風險管理目標，分析風險因素、風險程度，了解可供選擇的方法的

利弊及成本，在綜合評價后做出合理的選擇和組合。

事實上，人們在面對風險時都在有意識或無意識地運用不同的風

險管理方法，如避免風險、轉(zhuǎn)移風險、自留風險，采用防損技術(shù)或者

綜合運用各種方法。作為一門新興學科的重要組成部分，風險管理決

策著重強調(diào)的是如何更科學、更有效地將各種方法結(jié)合起來，把處置

風險從無意識行為上升為有意識的組織行動，從盲目的試探、碰運氣

轉(zhuǎn)化為建立在科學基礎(chǔ)上的合理選擇。

風險所具有的一些特性，如客觀存在性、偶然性和多變性，是風

險管理決策區(qū)別于其他一般管理決策的特點。為保證風險管理目標的

實現(xiàn)，風險管理決策應(yīng)該堅持以下原則：

(1)全面周到原則。經(jīng)過調(diào)查分析，每一個經(jīng)濟單位面臨的風險

多種多樣，風險管理的目標也可細分為多個目標，如損前目標、損后

目標等，對不同風險的處置，要實現(xiàn)不同的目標，往往需要采用多種

措施，每一種措施都有各自的適用范圍和局限性。風險管理決策就是

要把所有可供選用的對策仔細分析，權(quán)衡比較，在全面周到的基礎(chǔ)上

尋找對策的最佳組合。

（2）量力而行原則。風險管理提供了一種與損失風險做斗爭的科

學武器，但這個武器的應(yīng)用是需要付出一定成本的。而同樣的成本對

具有不同財務(wù)實力的經(jīng)濟單位的影響是迥然不同的，即使同一單位在

其不同發(fā)展時期對同樣成本的反應(yīng)也很可能不一致。

對盈利為重要指標的企業(yè)而言，要分析風險管理成本對企業(yè)盈利

的影響。一般情況是，風險管理成本從零開始增加時，企業(yè)的盈利能

力隨之提高，但成本增加到某一點后，情況發(fā)生變化，即繼續(xù)增加的

成本將導致企業(yè)的盈利下降。風險管理人員要盡可能找到這個轉(zhuǎn)折點,

在決策時才能正確把握。

（3）成本效益比較原則。隨著風險管理的成本增加，所獲得的安

全保障程度一般將提高，但高成本的風險管理決策未必是最好的決策,

因為風險管理的總體目標是以最少的經(jīng)濟投入獲取最大的安全保障。

在決策過程中，要以成本與效益相比較這一原則作為權(quán)衡決策方案的

依據(jù)。在實際運作中，比較可行的辦法是在獲取同樣安全保障的前提

下選擇成本最小的決策方案。

（4）注重運用商業(yè)保險，但不忽視其他方法。為了實現(xiàn)風險管理

的損前目標，可供選擇的方法包括預(yù)警系統(tǒng)、損失控制設(shè)備、人員培

訓制度等，這些措施的落實既可以減少災(zāi)害事故發(fā)生的概率，又能夠

降低一旦事故發(fā)生時的損失程度。由于風險的復雜多變性和人類對客

觀世界認識的局限性，人們所采取的風險預(yù)防和控制手段無法從根本

上消除風險，損失被減少的程度也難到達到令人滿意的程度。

為了實現(xiàn)風險管理的損后目標，保險方法具有舉足輕重的地位和

作用，它是一種最重要的工具，尤其是處置那些估測不準、發(fā)生概率

小但損失程度大的風險，如巨災(zāi)風險等。對于絕大多數(shù)的經(jīng)濟單位來

說，由于擁有的風險單位少、損失預(yù)測的準確性較差，購買保險就成

為行之有效的選擇方案。

選擇保險并不意味著放棄其他方法。為了減少附加保費的支出，

可以考慮適當程度的自留風險或其他措施，與保險綜合運用，以盡可

能減少風險管理的成本，如購買第一損失保險或超額損失保險。

在正確地識別和衡量風險后，首先應(yīng)從保險的角度入手，準備一

份能最佳補償全部風險所致?lián)p失的保險組合表，要力求全面（為盡可

能多的風險提供保障）和充分（每一保險金額足以提供足夠的保障）。

在這一過程中也許會遇到不可保的風險或無法足額投保的風險，那么

就必須考慮保險以外的其他對策。這是一種可行的操作方法。

其次是對組合表中的保險保障進行分類，包括必需的保障、需要

的保障和可利用的保障。必需的保障包括各種強制保險和為預(yù)期損失

非常嚴重的風險所提供的保險，如法律強制的汽車責任險、抵押合同

要求的財產(chǎn)保險等。需要的保障針對的是那些將嚴重影響企業(yè)經(jīng)營，

造成財務(wù)困難，但不至于使企業(yè)倒閉或破產(chǎn)的損失風險?？衫玫谋?/p>

障所處置的是那些不至于給企業(yè)帶來嚴重影響，只在一定程度上給生

產(chǎn)經(jīng)營帶來不利的損失風險。

最后是對上述三類保障作具體分析，探討是否能利用其他非保險

對策，以較低的成本茨得足夠的保障。也許某些損失風險能以低于保,

費的成本轉(zhuǎn)移給非保險人的其他單位，或經(jīng)采取措施后風險能減小到

不太嚴重的程度，或者可以較準確地預(yù)測，使得自留風險比保險能節(jié)

約附加保費。也許對于某些風險來說，部分自留與保險的適當結(jié)合既

能節(jié)約成本又能獲得足夠的保障，對于需要的和可利用的保障而言，

非保險對策的應(yīng)用更為廣泛和普遍。需要解決的問題是，用成本效益

比較的原則去選擇眾多方案中的最佳方案。

在多種可供選擇的決策方案中，應(yīng)該如何權(quán)衡比較以尋求最佳決

策方案呢？隨著風險管理這門學科的發(fā)展，越來越多的數(shù)理方法被用

于風險管理決策。盡管數(shù)理方法在實際應(yīng)用中存在著局限性，如所采

用的數(shù)據(jù)一般都有誤差或者不完整，以及需要專門知識才可使用數(shù)理

方法等，但是，在實用方面數(shù)理方法依然具有重要的價值，即使數(shù)據(jù)

不全，風險管理人員也可借助這些方法做出一些重要的風險管理決策,

這些方法是傳統(tǒng)方法中隱含的假設(shè)和決策原則明確化，從而使人們加

深對決策方案的理解，也使應(yīng)用變得更容易些。

十四、公司概況

（一）公司基本信息

1＞公司名稱：XXX集團有限公司

2、法定代表人：錢xx

3、注冊資本：820萬元

4、統(tǒng)一社會信用代碼：XXXXXXXXXXXXX

5、登記機關(guān)：xxx市場監(jiān)督管理局

6、成立日期；2015-3-13

7、營業(yè)期限：2015-3-13至無固定期限

8、注冊地址：xx市xx區(qū)xx

（二）公司主要財務(wù)數(shù)據(jù)

公司合并資產(chǎn)負債表主要數(shù)據(jù)

項目2020年12月2019年12月2018年12月

資產(chǎn)總額17539.8714031.9013154.90

負債總額6431.425145.144823.57

股東權(quán)益合計11108.458886.768331.34

公司合并利潤表主要數(shù)據(jù)

項目2020年度2019年度2018年度

營業(yè)收入53544.6642835.7340158.50

營業(yè)利潤8484.346787.476363.26

利潤總額6948.635558.905211.47

凈利潤5211.474064.953752.26

歸屬于母公司所有

5211.474064.953752.26

者的凈利潤

十五、產(chǎn)業(yè)環(huán)境分析

預(yù)計全年地區(qū)生產(chǎn)總值增長XX%左右。規(guī)模以上工業(yè)增加值增速由

負轉(zhuǎn)正，增長XX%以上。先行指標不斷好轉(zhuǎn)。全社會用電量增長XX%。

清潔能源利用率達到XX%,是近XX年最高水平。金融機構(gòu)存貸款余額

同比分別增長XX%、XX%,分別提高XX個、XX個百分點；存貸款新增

量同比提升速度均居全國第XX位。減稅降費XX億元。地方級財政收

入、稅收收入同口徑分別增長XX%、XX%。今年是全面建成小康社會和

“十三五”規(guī)劃收官之年，要實現(xiàn)第一個百年奮斗目標，為“十四五”

發(fā)展和實現(xiàn)第二個百年奮斗目標打好基礎(chǔ)，這既是決勝期，又是攻堅

期。XX年，區(qū)域經(jīng)濟社會發(fā)展的主要預(yù)期目標是：地區(qū)生產(chǎn)總值增長

XX%—XX%,城鄉(xiāng)居民人均可支配收入與經(jīng)濟增長保持基本同步，城鎮(zhèn)

新增就業(yè)XX萬人，居民消費價格指數(shù)漲幅XX%左右，實現(xiàn)單位GDP能

耗下降目標，在實際工作中力爭更好結(jié)果。預(yù)計全年地區(qū)生產(chǎn)總值增

長xx%左右。規(guī)模以上工業(yè)增加值增速由負轉(zhuǎn)正，增長XX%以上。先行

指標不斷好轉(zhuǎn)。全社會用電量增長xx%。清潔能源利用率達到XX%,是

近XX年最高水平。金融機構(gòu)存貸款余額同比分別增長XX%、XX%,分別

提高XX個、XX個百分點；存貸款新增量同比提升速度均居全國第XX

位。減稅降費XX億元。地方級財政收入、稅收收入同口徑分別增長

XX%、XX%o

十六、面臨的機遇與挑戰(zhàn)

1面臨的機遇

(1)下游需求自然增長和重大裝備自主可控

先進有色金屬材料廣泛應(yīng)用于航空航天、燃氣輪機、石油化工等

行業(yè)。我國宏觀經(jīng)濟的健康平穩(wěn)增長自然帶動相關(guān)行業(yè)對先進有色金

屬材料的需求增長。同時，特定行業(yè)如先進航空發(fā)動機的產(chǎn)業(yè)叱，也

會推動關(guān)鍵材料的技術(shù)突破和需求增長。此外，隨著國內(nèi)材料生產(chǎn)企

業(yè)技術(shù)水平的提升，民用航空發(fā)動機和燃氣輪機等領(lǐng)域的國際市場也

會加大從我國采購先進有色金屬材料的規(guī)模。

我國實施制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級，必須實現(xiàn)重大裝備的自主可控。如果

不具備“自主”能力，那么可能得付出高昂的代價才能從外部采購，

因此不具有經(jīng)濟性；如果不具備“可控”能力，那么可能受到惡意攻

擊而無法使用，因此不具有安全性和可靠性。提升重大裝備自主可控

水平，就需要著力突破核心基礎(chǔ)零部件、先進基礎(chǔ)工藝、關(guān)鍵基礎(chǔ)材

料和產(chǎn)業(yè)技術(shù)基礎(chǔ)。在這個背景下，我國材料行業(yè)的發(fā)展目標之一是

形成國產(chǎn)材料體系化自主研制和保障能力，實現(xiàn)航空發(fā)動機、國產(chǎn)大

飛機、重載火箭、核電工程裝備、海洋工程裝備、油氣資源開采等國

家大型工程急需的關(guān)鍵基礎(chǔ)材料的國內(nèi)自主供給。2015年啟動的航空

發(fā)動機、燃氣輪機重大科技專項和國防工業(yè)構(gòu)筑的產(chǎn)業(yè)體系便對關(guān)鍵

戰(zhàn)略材料的進口替代提出了明確的要求，這也促進了國內(nèi)高溫合金企

業(yè)在合金純凈度、成分均勻性和組織一致性等方面的突破和發(fā)展。

（2）產(chǎn)業(yè)政策支持

在全球產(chǎn)業(yè)競爭格局重大調(diào)整的宏觀背景下，我國政府陸續(xù)發(fā)布

《有色金屬工業(yè)發(fā)展規(guī)劃（2016-202。年）》、《“十三五”國家戰(zhàn)略

性新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃》、《重點新材料首批次應(yīng)用示范指導目錄

（2019年版）》、《關(guān)于擴大戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)投資培育壯大新增長點

增長極的指導意見》等產(chǎn)業(yè)政策，通過設(shè)定關(guān)鍵戰(zhàn)略材料綜合保障能

力的發(fā)展目標，明確關(guān)鍵戰(zhàn)略材料的發(fā)展重點和應(yīng)用場景，加快新材

料產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，進而推動技術(shù)創(chuàng)新，支撐產(chǎn)業(yè)升級，建設(shè)制造強國。

(3)國防開支的適度增長

我國政府先后發(fā)布《關(guān)于鼓勵支持和引導個體私營等非公有制經(jīng)

濟發(fā)展的若干意見》、《關(guān)于非公有制經(jīng)濟參與國防科技工業(yè)建設(shè)的

指導意見》等指導性文件，鼓勵、支持和引導非公有制經(jīng)濟參與國防

科技工業(yè)建設(shè)，推動發(fā)展、促進競爭，提高我國武器裝備研制生產(chǎn)能

力和水平。其中，科技含量高、市場前景好的軍民兩用高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)

如航天、航空和船舶等屬于重點支持領(lǐng)域。這些指導性文件一方面允

許民營企業(yè)參與我國國防建設(shè)，從而擴大其潛在市場；另一方面在實

踐中檢驗和磨練民營企業(yè)的技術(shù)水準和研發(fā)能力。同時，我國的國防

開支占國內(nèi)生產(chǎn)總值和國家財政支出的比重，國民人均和軍人人均國

防支出在國防費位居世界前列的國家中處于較低水平。未來，我國國

防開支將與國家經(jīng)濟發(fā)展水平相協(xié)調(diào)，繼續(xù)保持適度穩(wěn)定增長。作為

國防開支中的重要組成部分，充裕的裝備費有利于我國加大武器裝備

建設(shè)投入，淘汰更新部分落后裝備，升級改造部分老舊裝備，穩(wěn)步提

高武器裝備現(xiàn)代化水平。

2、面臨的挑戰(zhàn)

(1)材料價格波動較大

高溫合金行業(yè)和銅管材行業(yè)在生產(chǎn)過程中，需要使用較多的原材

料如銀、銅等。如市場供求關(guān)系不均衡，可能導致該等原材料市場價

格較大波動，從而給從業(yè)企業(yè)帶來一定的經(jīng)營風險。

(2)新材料產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)較國外存在差距

參考國家新材料產(chǎn)業(yè)發(fā)展專家指導委員會的數(shù)據(jù)，在信息顯示、

運載工具、能源動力、高檔數(shù)控機床和機器人五大領(lǐng)域所常用的244

種關(guān)鍵材料中，中國僅有13項材料國際領(lǐng)先、39項國際先進，與國外

有較大差距的有101種?？傮w而言，我國雖然是材料大國，材料體系

較為完整，但是新材料產(chǎn)業(yè)在材料科學基礎(chǔ)機理研究和材料工程生產(chǎn)

工藝上與國外先進水平存在一定的差距。

目前，國外高端材料技術(shù)壁壘日趨呈現(xiàn)，發(fā)達國家對部分先進生

產(chǎn)工藝實施了封鎖。如果我國不能在新一代材料研發(fā)上搶占高地，或

者不能提升現(xiàn)有材料的性能，那么國外的壟斷優(yōu)勢會更大，我國現(xiàn)代

工業(yè)的發(fā)展也會受到較多掣肘。

(3)無法用于特定應(yīng)用環(huán)境或被替代

材料是應(yīng)用導向型的。如果高溫合金的承溫能力、埋化性能、力

學性能等不滿足特定應(yīng)用環(huán)境在新時代的使用需要，那么高溫合金就

不會被使用。如果金屬基復合材料、碳纖維復合材料等高溫材料的研

發(fā)和產(chǎn)業(yè)化應(yīng)用取得突破，從而在某個應(yīng)用環(huán)境相較于高溫合金具有

使用壽命、制造和維護成本、重量、鑄造工藝性能等方面的優(yōu)勢，則

高溫合金在該應(yīng)用環(huán)境的需求將被替代。

十七、必要性分析

1、現(xiàn)有產(chǎn)能已無法滿足公司業(yè)務(wù)發(fā)展需求

作為行業(yè)的領(lǐng)先企業(yè)，公司已建立良好的品牌形象和較高的市場

知名度，產(chǎn)品銷售形勢良好，產(chǎn)銷率超過100%。預(yù)計未來幾年公司的

銷售規(guī)模仍將保持快速增長。

隨著業(yè)務(wù)發(fā)展，公司現(xiàn)有廠房、設(shè)備資源已不能滿足不斷增長的

市場需求。公司通過優(yōu)化生產(chǎn)流程、強化管理等手段，不斷挖掘產(chǎn)能

潛力，但仍難以從根本上緩解產(chǎn)能不足問題。通過本次項目的建設(shè)，

公司將有效克服產(chǎn)能不足對公司發(fā)展的制約，為公司把握市場磯遇奠

定基礎(chǔ)。

2、公司產(chǎn)品結(jié)構(gòu)升級的需要

隨著制造業(yè)智能化、自動化產(chǎn)業(yè)升級，公司產(chǎn)品的性能也需要不

斷優(yōu)化升級。公司只有以技術(shù)創(chuàng)新和市場開發(fā)為驅(qū)動，不斷研發(fā)新產(chǎn)

品，提升產(chǎn)品精密化程度，將產(chǎn)品質(zhì)量水平提升到同類產(chǎn)品的領(lǐng)先水

準，提高生產(chǎn)的靈活性和適應(yīng)性，契合關(guān)鍵零部件國產(chǎn)化的需求，才

能在與國外企業(yè)的競爭中獲得優(yōu)勢，保持公司在領(lǐng)域的國內(nèi)領(lǐng)先地位。

十八、法人治理結(jié)構(gòu)

（一）股東權(quán)利及義務(wù)

1、公司召開股東大會、分配股利、清算及從事其他需要確認股東

身份的行為時，由董事會或股東大會召集人確定股權(quán)登記日，股權(quán)登

記日收市后登記在冊的股東為享有相關(guān)權(quán)益的股東。

2、公司股東享有下列權(quán)利：

（1）依照其所持有的股份份額獲得股利和其他形式的利益分配；

（2）依法請求、召集、主持、參加或者委派股東代理人參加股東

大會，并行使相應(yīng)的表決權(quán)；

（3）依法請求人民法院撤銷董事會、股東大會的決議內(nèi)容；

（4）對公司的經(jīng)營進行監(jiān)督，提出建議或者質(zhì)詢；

（5）依照法律、行政法規(guī)及本章程的規(guī)定轉(zhuǎn)讓、贈與或質(zhì)押其所

持有的股份；

（6）查閱本章程、股東名冊、公司債券存根、股東大會會議記錄、

董事會會議決議、監(jiān)事會會議決議、財務(wù)會計報告；

（7）公司終止或者清算時，按其所持有的股份份額參加公司剩余

財產(chǎn)的分配；

（8）對股東大會作出的公司合并、分立決議持異議的股東，要求

公司收購其股份;

(9)單獨或者合計持有公司百分之10以上股份的股東，有向股

東大會行使提案的權(quán)利；

(10)法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章或本章程規(guī)定的其他權(quán)利。

3、股東提出查閱前條所述有關(guān)信息或者索取資料的，應(yīng)當向公司

提供證明其持有公司股份的種類以及持股數(shù)量的書面文件，公司經(jīng)核

實股東身份后按照股東的要求予以提供。

4、公司股東大會、董事會決議內(nèi)容違反法律、行政法規(guī)的，股東

有權(quán)請求人民法院認定無效。

股東大會、董事會的會議召集程序、表決方式違反法律、行政法

規(guī)或者本章程，或者決議內(nèi)容違反本章程的，股東有權(quán)自決議作出之

日起—日內(nèi)，請求人民法院撤銷。

5、董事、高級管理人員執(zhí)行公司職務(wù)時違反法律、行政法規(guī)或者

本章程的規(guī)定，給公司造成損失的，連續(xù)180日以上單獨或合并持有

公司現(xiàn)以上股份的股東有權(quán)書面請求監(jiān)事會向人民法院提起訴訟；監(jiān)

事會執(zhí)行公司職務(wù)時運反法律、行政法規(guī)或者本章程的規(guī)定，給公司

造成損失的，股東可以書面請求董事會向人民法院提起訴訟。

監(jiān)事會、董事會收到前款規(guī)定的股東書面請求后拒絕提起訴訟，

或者自收到請求之日起30日內(nèi)未提起訴訟，或者情況緊急、不立即提

起訴訟將會使公司利益受到難以彌補的損害的，前款規(guī)定的股東有權(quán)

為了公司的利益以自己的名義直接向人民法院提起訴訟。

他人侵犯公司合法權(quán)益，給公司造成損失的，本條第一款規(guī)定的

股東可以依照前兩款的規(guī)定向人民法院提起訴訟。

6、董事、高級管理人員違反法律、行政法規(guī)或者本章程的規(guī)定，

損害股東利益的，股東可以向人民法院提起訴訟。

7、公司股東承擔下列義務(wù)：

(1)遵守法律、行政法規(guī)和本章程；

(2)依其所認購的股份和入股方式繳納股金；

(3)除法律、法規(guī)規(guī)定的情形外，不得退股；

(4)不得濫用股東權(quán)利損害公司或者其他股東的利益；不得濫用

公司法人獨立地位和股東有限責任損害公司債權(quán)人的利益；

公司股東濫用股東權(quán)利給公司或者其他股東造成損失的，應(yīng)當依

法承擔賠償責任。

公司股東濫用公司法人獨立地位和股東有限責任，逃避債務(wù)，嚴

重損害公司債權(quán)人利益的，應(yīng)當對公司債務(wù)承擔連帶責任。

(5)法律、行政法規(guī)及本章程規(guī)定應(yīng)當承擔的其他義務(wù)。

8、持有公司%以上有表決權(quán)股份的股東，將其持有的股份進行

質(zhì)押的，應(yīng)當自該事實發(fā)生當日，向公司作出書面報告。

9、公司的控股股東、實際控制人員不得利用其關(guān)聯(lián)關(guān)系損害公司

利益。違反規(guī)定的，給公司造成損失的，應(yīng)當承擔賠償責任。

公司控股股東及實際控制人對公司和公司社會公眾股股東負有誠

信義務(wù)?？毓晒蓶|應(yīng)嚴格依法行使出資人的權(quán)利，控股股東不得利用

利潤分配、資產(chǎn)重組、對外投資、資金占用、借款擔保等方式質(zhì)害公

司和社會公眾股股東的合法權(quán)益，不得利用其控制地位損害公司和社

會公眾股股東的利益。

（二）董事

1、公司董事為自然人，有下列情形之一的，不能擔任公司的董事:

（1）無民事行為能力或者限制民事行為能力；

（2）因貪污、賄賂、侵占財產(chǎn)、挪用財產(chǎn)或者破壞社會主義市場

經(jīng)濟秩序，被判處刑罰，執(zhí)行期滿未逾5年，或者因犯罪被剝奪政治

權(quán)利，執(zhí)行期滿未逾5年；

（3）擔任破產(chǎn)清算的公司、企業(yè)的董事或者廠長、經(jīng)理，對該公

司、企業(yè)的破產(chǎn)負有個人責任的，自該公司、企業(yè)破產(chǎn)清算完結(jié)之日

起未逾3年；

（4）擔任因違法被吊銷營業(yè)執(zhí)照、責令關(guān)閉的公司、企業(yè)的法定

代表人，并負有個人責任的，自該公司、企業(yè)被吊銷營業(yè)執(zhí)照之日起

未逾3年；

（5）個人所負數(shù)額較大的債務(wù)到期未清償；

（6）法律、行政法規(guī)或部門規(guī)章規(guī)定的其他內(nèi)容。

違反本條規(guī)定選舉、委派董事的，該選舉、委派或者聘任無效。

董事在任職期間出現(xiàn)本條情形的，公司解除其職務(wù)。

2、董事由股東大會選舉或更換，任期三年。董事任期屆滿，可連

選連任。董事在任期屆滿以前，股東大會不能無故解除其職務(wù)。

董事任期從就任之日起計算，至本屆董事會任期屆滿時為止。董

事任期屆滿未及時改選，在改選出的董事就任前，原董事仍應(yīng)當依照

法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章和本章程的規(guī)定，履行董事職務(wù)。

董事可以由總經(jīng)理或者其他高級管理人員兼任，但兼任總經(jīng)理或

者其他高級管理人員職務(wù)的董事，總計不得超過公司董事總數(shù)的1/2O

本公司董事會不可以由職工代表擔任董事。

3、董事應(yīng)當遵守法律、行政法規(guī)和本章程，對公司負有下列忠實

義務(wù)：

（1）不得利用職權(quán)收受賄賂或者其他非法收入，不得侵占公司的

財產(chǎn)；

（2）不得挪用公司資金；

（3）不得將公司資產(chǎn)或者資金以其個人名義或者其他個人名義開

立賬戶存儲;

（4）不得違反本章程的規(guī)定，未經(jīng)股東大會或董事會同意，將公

司資金借貸給他人或者以公司財產(chǎn)為他人提供擔保；

（5）不得違反本章程的規(guī)定或未經(jīng)股東大會同意，與本公司訂立

合同或者進行交易；

（6）未經(jīng)股東大會同意，不得利用職務(wù)便利，為自己或他人謀取

本應(yīng)屬于公司的商業(yè)機會，自營或者為他人經(jīng)營與本公司同類的業(yè)務(wù);

（7）不得接受與公司交易的傭金歸為己有；

（8）不得擅自披露公司秘密；

（9）不得利用其關(guān)聯(lián)關(guān)系損害公司利益；

（10）法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章及本章程規(guī)定的其他忠實義務(wù)。

（11）董事違反本條規(guī)定所得的收入，應(yīng)當歸公司所有；給公司

造成損失的，應(yīng)當承擔賠償責任。

4、董事應(yīng)當遵守法律、行政法規(guī)和本章程，對公司負有下列勤勉

義務(wù)：

（1）應(yīng)謹慎、認真、勤勉地行使公司賦予的權(quán)利，以保證公司的

商業(yè)行為符合國家法律、行政法規(guī)以及國家各項經(jīng)濟政策的要求，商

業(yè)活動不超過營業(yè)執(zhí)照規(guī)定的業(yè)務(wù)范圍；

（2）應(yīng)公平對待所有股東；

（3）及時了解公司業(yè)務(wù)經(jīng)營管理狀況；

（4）應(yīng)當對公司定期報告簽署書面確認意見。保證公司所披露的

信息真實、準確、完整；

（5）應(yīng)當如實向監(jiān)事會提供有關(guān)情況和資料，不得妨礙監(jiān)事會或

考監(jiān)事行使職權(quán)；

（6）法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章及本章程規(guī)定的其他勤勉義務(wù)。

5、董事連續(xù)兩次未能親自出席，也不委托其他董事出席董事會會

議，視為不能履行職責，董事會應(yīng)當建議股東大會予以撤換。

6、董事可以在任期屆滿以前提出辭職。董事辭職應(yīng)向董事會提交

書面辭職報告。董事會將在2日內(nèi)披露有關(guān)情況。

如因董事的辭職導致公司董事會低于法定最低人數(shù)時，在改選出

的董事就任前，原董事仍應(yīng)當依照法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章和本章

程規(guī)定，履行董事職務(wù)。

除前款所列情形外，董事辭職自辭職報告送達董事會時生效。

7、董事辭職生效或者任期屆滿，應(yīng)向董事會辦妥所有移交手續(xù)，

其對公司和股東承擔的忠實義務(wù)，在任期結(jié)束后并不當然解除，其對

公司和股東承擔的忠實義務(wù)在其辭職或任期屆滿后三年之內(nèi)仍然有效。

8、未經(jīng)本章程規(guī)定或者董事會的合法授權(quán)，任何董事不得以個人

名義代表公司或者董事會行事。董事以其個人名義行事時，在第三方

會合理地認為該董事在代表公司或者董事會行事的情況下，該董事應(yīng)

當事先聲明其立場和身份。

9、董事執(zhí)行公司職務(wù)時違反法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章或本章程

的規(guī)定，給公司造成損失的，應(yīng)當承擔賠償責任。

10、獨立董事應(yīng)按照法律、行政法規(guī)及部門規(guī)章的有關(guān)規(guī)定執(zhí)行。

（三）高級管理人員

1、公司設(shè)總經(jīng)理、技術(shù)總監(jiān)、財務(wù)負責人，根據(jù)公司需要可以設(shè)

司總經(jīng)理?？偨?jīng)理、副總經(jīng)理、技術(shù)總監(jiān)、財務(wù)負責人由董事會聘任

或解聘。董事可受聘兼任總經(jīng)理、副總經(jīng)理或者其他高級管理人員。

2、本章程中關(guān)于不得擔任公司董事的情形同時適用于高級管理人

貝O

財務(wù)負責人作為高級管理人員，除符合前款規(guī)定外，還應(yīng)當具備

會計師以上專業(yè)技術(shù)職務(wù)資格，或者具有會計專業(yè)知識背景并從事會

計工作三年以上。

本章程中關(guān)于董事的忠實義務(wù)和勤勉義務(wù)的規(guī)定，同時適用于高

級管理人員。

3、在公司控股股東、實際控制人單位擔任除董事、監(jiān)事以外其他

職務(wù)的人員，不得擔任公司的高級管理人員。

4、總經(jīng)理每屆任期3年，經(jīng)董事會決議，連聘可以連任。

5、總經(jīng)理對董事會負責，行使下列職權(quán)：

(1)主持公司的生產(chǎn)經(jīng)營管理工作，組織實施董事會決議、并向

董事會報告工作；

(2)組織實施公司年度經(jīng)營計劃和投資方案；

(3)擬訂公司內(nèi)部管理機構(gòu)設(shè)置方案；

(4)擬訂公司的基本管理制度；

(5)制定公司的具體規(guī)章；

(6)提請董事會聘任或者解聘公司副總經(jīng)理、財務(wù)負責人；

(7)聘任或者解聘除應(yīng)由董事會聘任或者解聘以外的負責管理人

員；

(8)本章程或董事會授予的其他職權(quán)。

總經(jīng)理列席董事會會議。

6、總經(jīng)理應(yīng)制訂總經(jīng)理工作細則，報董事會批準后實施。

7、總經(jīng)理工作細則包括下列內(nèi)容：

(1)總經(jīng)理會議召開的條件、程序和參加的人員；

(2)總經(jīng)理及其他高級管理人員各自具體的職責及其分工；

(3)公司資金、資產(chǎn)運用，簽訂重大合同的權(quán)限，以及向董事會、

監(jiān)事會的報告制度；

(4)董事會認為必要的其他事項。

8、副總經(jīng)理和財務(wù)負責人向總經(jīng)理負責并報告工作，但必要時可

應(yīng)董事長的要求向其匯報工作或者提出相關(guān)的報告。

9、總經(jīng)理等高級管理人員辭職應(yīng)當提交書面辭職報告。

公司現(xiàn)任高級管理人員發(fā)生本章程規(guī)定的不符合任職資格的情形

的，應(yīng)當及時向公司主動報告并自事實發(fā)生之日起1個月內(nèi)離職。

10、高級管理人員執(zhí)行公司職務(wù)時違反法律、行政法規(guī)、部門規(guī)

章或本章程的規(guī)定，給公司造成損失的，應(yīng)當承擔賠償責任。

(四)監(jiān)事

1、公司設(shè)監(jiān)事