技術(shù)經(jīng)濟(jì)學(xué)(01)第1節(jié)概述

技術(shù)經(jīng)濟(jì)學(xué)

北京化工大學(xué)王璞

.第1章緒論

.工業(yè)項目的生命周期與工程項目管理項目生命周期構(gòu)思規(guī)劃論證設(shè)計制造安裝調(diào)試使用維護(hù)檢測修理改造報廢產(chǎn)品工程項目生命周期投資決策階段項目實施階段運行與劣化階段啟動計劃執(zhí)行監(jiān)控收尾啟動期設(shè)計期形成期結(jié)束期工程項目管理階段.學(xué)習(xí)目標(biāo)：（1）掌握技術(shù)經(jīng)濟(jì)學(xué)的含義及主要工作內(nèi)容；（2）熟悉技術(shù)經(jīng)濟(jì)學(xué)的方法體系與指標(biāo)體系；（3）熟悉技術(shù)經(jīng)濟(jì)學(xué)的學(xué)科特點。.1.1技術(shù)經(jīng)濟(jì)學(xué)的含義及主要工作內(nèi)容技術(shù)經(jīng)濟(jì)學(xué)是一門在項目投資決策之前，對項目實施與運營過程的投入與產(chǎn)出進(jìn)行預(yù)測，并對其技術(shù)的先進(jìn)性、可靠性、運營過程中的安全性與穩(wěn)定性及經(jīng)濟(jì)上的可行性進(jìn)行系統(tǒng)全面分析論證的學(xué)科。.技術(shù)經(jīng)濟(jì)學(xué)的主要工作內(nèi)容

技術(shù)經(jīng)評價理論與方法主要應(yīng)用于各類建設(shè)項目前期研究工作。其主要目的是為了加強固定資產(chǎn)投資宏觀調(diào)控，提高投資決策科學(xué)化水平，引導(dǎo)和促進(jìn)資源合理配置，優(yōu)化投資結(jié)構(gòu)，減少和規(guī)避投資風(fēng)險，充分發(fā)揮投資效益。

企業(yè)戰(zhàn)略研究及中長期規(guī)劃項目投資機會的初步分析項目實施的初步建議對項目的技術(shù)可靠性及經(jīng)濟(jì)可行性的詳細(xì)分析論證在所有分析評價及風(fēng)險分析的基礎(chǔ)上進(jìn)行項目投資決策項目規(guī)劃機會研究項目建議書項目決策可行性研究.課程框架企業(yè)戰(zhàn)略現(xiàn)金流估算與資金籌措基本理論知識評價方法投資估算與融資方案財務(wù)效益與費用估算

財務(wù)分析多方案評價經(jīng)濟(jì)費用效益分析

盈虧平衡分析

敏感性分析與概率分析

不確定性與風(fēng)險分析戰(zhàn)略分析方法與預(yù)測技術(shù)環(huán)境影響評價與社會評價

資金的時間價值.1.2技術(shù)經(jīng)濟(jì)學(xué)的產(chǎn)生與發(fā)展1887年，美國鐵路工程師阿薩姆·威林頓（ArthurM.Wellington）在其所著《鐵路位置經(jīng)濟(jì)評價》一書中第一次把工程投資同經(jīng)濟(jì)分析結(jié)合起來。

1920年戈登門（O.B.Goldman）在《財務(wù)工程》一書中首次將復(fù)利公式應(yīng)用于工程方案評價。

1930年格蘭特（EugeneL.Grant）教授出版了《工程經(jīng)濟(jì)原理》一書，該書以復(fù)利計算為基礎(chǔ)對固定資產(chǎn)投資的經(jīng)濟(jì)評價原理作了系統(tǒng)闡述。由于格蘭特對工程經(jīng)濟(jì)分析理論的發(fā)展做出了貢獻(xiàn)，后人也稱他為工程經(jīng)濟(jì)分析之父。.第二次世界大戰(zhàn)結(jié)束后，隨著西方經(jīng)濟(jì)的復(fù)興，工業(yè)投資規(guī)模急劇增加，出現(xiàn)資金短缺局面。因此，如何使有限的資金得到最有效的利用，成為投資者與經(jīng)營者普遍關(guān)注的問題。這種客觀形勢，進(jìn)一步推動了工程投資經(jīng)濟(jì)分析理論與實踐的發(fā)展。貼現(xiàn)現(xiàn)金流量法成為投資項目技術(shù)經(jīng)濟(jì)分析所采用的主要方法。與此同時，風(fēng)險與不確定性投資決策，設(shè)備更新的經(jīng)濟(jì)分析與決策，多方案評價方法與決策，公共事業(yè)項目的費用效益分析等理論與方法相繼發(fā)展建立。隨著計算技術(shù)的不斷發(fā)展，計算機的廣泛應(yīng)用。技術(shù)經(jīng)濟(jì)評價的應(yīng)用軟件在項目評價中的作用越來越大。使得技術(shù)經(jīng)濟(jì)評價理論已發(fā)展成為工程技術(shù)與經(jīng)濟(jì)相結(jié)合的具有廣泛實用價值的應(yīng)用經(jīng)濟(jì)學(xué)科。.技術(shù)經(jīng)濟(jì)學(xué)理論與實踐的發(fā)展趨勢

1、由單一的經(jīng)濟(jì)評價發(fā)展為多目標(biāo)的綜合評價（財務(wù)評價、國民經(jīng)濟(jì)評價、社會評價及環(huán)境影響評價、安全預(yù)評價、節(jié)能評價、職業(yè)健康安全評價等）。2、由單一方案評價發(fā)展為多方案評價以優(yōu)化資源配置。3、由確定型經(jīng)濟(jì)評價發(fā)展為風(fēng)險與不確定性經(jīng)濟(jì)評價。4、技術(shù)經(jīng)濟(jì)評價方法與指標(biāo)體系不斷完善。5、信息收集與處理技術(shù)的發(fā)展不斷提高中長期預(yù)測的準(zhǔn)確度。6、計算技術(shù)、系統(tǒng)分析技術(shù)的應(yīng)用不斷提高技術(shù)經(jīng)評價應(yīng)用軟件的開發(fā)水平。.1.3技術(shù)經(jīng)濟(jì)學(xué)的方法體系與指標(biāo)體系.1.3.1技術(shù)經(jīng)濟(jì)學(xué)的方法體系

1、根據(jù)項目性質(zhì)確定分析評價方法按照項目的目標(biāo)，可分為經(jīng)營性項目和非經(jīng)營性項目；按項目的產(chǎn)出屬性，分為公共項目和非公共項目；按項目的投資管理形式，分為政府投資項目和企業(yè)投資項目；按項目與與企業(yè)原有資產(chǎn)的關(guān)系，分為新建項目和改擴(kuò)建項目；按項目的融資主體，分為新設(shè)法人項目和既有法人項目。

我們應(yīng)該根據(jù)項目的性質(zhì)、目標(biāo)、投資者、項目財務(wù)主體以及項目對經(jīng)濟(jì)、社會與環(huán)境的影響程度等確定分析方法與評價指標(biāo)體系。.2、根據(jù)工作階段確定分析方法項目的技術(shù)經(jīng)濟(jì)分析工作一般可分為六個階段，即項目規(guī)劃、機會研究、項目建議書、可行性研究、評估決策及項目后評價階段，不同的工作階段對技術(shù)經(jīng)濟(jì)分析評價要求的內(nèi)容及深度不同。項目可行性研究是技術(shù)經(jīng)濟(jì)分析的核心，該工作階段系統(tǒng)分析計算項目的效益和費用，通過多方案經(jīng)濟(jì)比選推薦最佳方案，對項目實施的必要性、技術(shù)的可靠性及先進(jìn)性、財務(wù)可行性、經(jīng)濟(jì)合理性、投資風(fēng)險等進(jìn)行全面地分析評價。其他工作階段的技術(shù)經(jīng)濟(jì)評價可根據(jù)評價內(nèi)容和要求適當(dāng)簡化。

.3、根據(jù)技術(shù)經(jīng)濟(jì)分析工作要求確定分析方法定性分析與定量分析相結(jié)合，以定量分析方法為主。

靜態(tài)分析與動態(tài)分析相結(jié)合，以動態(tài)分析方法為主。

統(tǒng)計分析與預(yù)測分析相結(jié)合，以統(tǒng)計分析為基礎(chǔ)，預(yù)測分析為目標(biāo)?？傊瑧?yīng)根據(jù)對項目評價的要求，選擇適當(dāng)?shù)募夹g(shù)經(jīng)濟(jì)分析方法，得出客觀科學(xué)的評價結(jié)論。.4、根據(jù)技術(shù)經(jīng)濟(jì)分析的工作內(nèi)容確定分析方法——工作內(nèi)容主要包括三部分，企業(yè)戰(zhàn)略分析、市場預(yù)測和項目評價。

1、企業(yè)戰(zhàn)略分析常用的方法包括：

五因素模型、投資組合分析（Bosten矩陣、GE矩陣）、SWOT分析、PEST分析等方法。2、市場預(yù)測的方法主要包括：

類推預(yù)測法、專家會議法、Delphi法、因果分析法（回歸分析、消費系數(shù)法、彈性系數(shù)法）、時間序列遞推法（移動平均法、指數(shù)平滑法、成長曲線、季節(jié)波動分析）等。3、項目評價方法主要包括：

財務(wù)評價法（現(xiàn)金流量分析）、國民經(jīng)濟(jì)評價方法（費用效益分析）、社會評價方法（邏輯框架法）、方案比較與優(yōu)化方法（方案經(jīng)濟(jì)比較法、線性規(guī)劃、價值工程）、風(fēng)險分析方法（蒙特卡洛模擬法、概率分析法、平衡點分析法、敏感性分析）等。.1.3.2技術(shù)經(jīng)濟(jì)評價指標(biāo)體系

項目技術(shù)經(jīng)濟(jì)評價指標(biāo)也稱經(jīng)濟(jì)評價參數(shù)，主要是指用于計算、衡量項目費用與效益的基礎(chǔ)數(shù)據(jù)及判斷標(biāo)準(zhǔn)的基準(zhǔn)值和參考值。.（1）根據(jù)項目評價的工作內(nèi)容劃分

：按照使用范圍，技術(shù)經(jīng)濟(jì)評價指標(biāo)可分為財務(wù)評價指標(biāo)、國民經(jīng)濟(jì)評價指標(biāo)、社會評價指標(biāo)、環(huán)境影響評價指標(biāo)等。（2）根據(jù)評價指標(biāo)的使用功能劃分：

按照使用功能，技術(shù)經(jīng)濟(jì)評價指標(biāo)可分為計算指標(biāo)和判據(jù)指標(biāo)。用于項目費用與效益計算的指標(biāo)為計算指標(biāo)，如：財務(wù)凈現(xiàn)值、財務(wù)內(nèi)部收益率等。用于比較項目優(yōu)劣、判定項目可行性的指標(biāo)為判據(jù)指標(biāo)，如：財務(wù)基準(zhǔn)收益率、社會折現(xiàn)率等。（3）根據(jù)評價指標(biāo)的使用目的劃分：

按照評價指標(biāo)的使用目的，可分為判斷項目盈利能力指標(biāo)和判斷項目償債能力指標(biāo)。項目盈利能力指標(biāo)一般包括：財務(wù)凈現(xiàn)值、財務(wù)內(nèi)部收益率、總投資收益率、項目資本金凈利潤率等。項目償債能力指標(biāo)主要包括：利息備付率、償債備付率、資產(chǎn)負(fù)債率、流動比率、速動比率等。1、項目技術(shù)經(jīng)濟(jì)評價指標(biāo)的分類.（4）根據(jù)評價指標(biāo)是否考慮資金的時間價值劃分

：按照評價指標(biāo)是否考慮資金的時間價值，可分為動態(tài)指標(biāo)和靜態(tài)指標(biāo)。動態(tài)指標(biāo)在計算過程中考慮了資金的時間價值，如：財務(wù)凈現(xiàn)值、財務(wù)內(nèi)部收益率等。靜態(tài)指標(biāo)在計算過程中未考慮資金的時間價值，如：靜態(tài)投資回收期、總投資收益率等。（5）根據(jù)評價指標(biāo)的數(shù)值劃分：

按照評價指標(biāo)的數(shù)值，可分為差額指標(biāo)和效率指標(biāo)。數(shù)值為絕對數(shù)的評價指標(biāo)為差額評價指標(biāo)，如：財務(wù)凈現(xiàn)值、費用現(xiàn)值、費用年值等。數(shù)值為相對數(shù)的評價指標(biāo)為效率評價指標(biāo)，如：財務(wù)內(nèi)部收益率、總投資收益率等。（6）根據(jù)評價指標(biāo)的提出過程劃分：

按照評價指標(biāo)的提出過程，可分為定量評價指標(biāo)和定性評價指標(biāo)。定量評價指標(biāo)是依據(jù)統(tǒng)計數(shù)據(jù)，建立合適的數(shù)學(xué)模型，通過科學(xué)計算提出的評價指標(biāo)。定性評價指標(biāo)是通過研究事物構(gòu)成要素間的相互聯(lián)系，通過邏輯分析判斷提出的評價指標(biāo)。.2、項目技術(shù)經(jīng)濟(jì)評價主要指標(biāo)

根據(jù)《建設(shè)項目經(jīng)濟(jì)評價方法與參數(shù)》（第三版）的規(guī)定，項目技術(shù)經(jīng)濟(jì)評價常用的指標(biāo)包括：財務(wù)分析指標(biāo)、經(jīng)濟(jì)費用效益分析指標(biāo)、費用效果分析指標(biāo)、風(fēng)險與不確定性分析指標(biāo)、區(qū)域經(jīng)濟(jì)與宏觀經(jīng)濟(jì)影響分析指標(biāo)等五類。

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（1）財務(wù)分析指標(biāo)

財務(wù)分析指標(biāo)具體包括：財務(wù)內(nèi)部收益率（FIRR）、財務(wù)凈現(xiàn)值（FNPV）、項目投資回收期（Pt）、總投資收益率（ROI）、項目資本金凈利潤率（ROE）、利息備付率（ICR）、償債備付率（DSCR）、資產(chǎn)負(fù)債率（LOAR）等。（2）經(jīng)濟(jì)費用效益分析指標(biāo)

經(jīng)濟(jì)費用效益分析（國民經(jīng)濟(jì)評價）指標(biāo)一般包括：經(jīng)濟(jì)凈現(xiàn)值（ENPV）、經(jīng)濟(jì)內(nèi)部收益率（EIRR）、經(jīng)濟(jì)效益費用比（RBC）等。（3）費用效果分析指標(biāo)

費用效果分析指標(biāo)一般包括：費用現(xiàn)值（PC）、費用年值（AC）、效果費用比（RE/C）等。（4）風(fēng)險與不確定性分析指標(biāo)

風(fēng)險與不確定性分析指標(biāo)一般包括：盈虧平衡點（BEP）、敏感度系數(shù)（SAF）、經(jīng)濟(jì)評價指標(biāo)的累積概率、期望值、標(biāo)準(zhǔn)差等。（5）區(qū)域經(jīng)濟(jì)與宏觀經(jīng)濟(jì)影響分析指標(biāo)

區(qū)域經(jīng)濟(jì)與宏觀經(jīng)濟(jì)影響分析指標(biāo)一般包括：國民生產(chǎn)總值增加值、凈產(chǎn)值、財政收入、人均純收入、就業(yè)結(jié)構(gòu)、影響力系數(shù)、貧困地區(qū)收益分配比重等。.1.4技術(shù)經(jīng)濟(jì)學(xué)的學(xué)科特點1．預(yù)測性2．不確定性3．多學(xué)科交叉融合

4．研究范圍廣泛5．研究成果構(gòu)成項目投資決策的重要依據(jù).1．預(yù)測性

技術(shù)經(jīng)濟(jì)學(xué)的主要用途是為建設(shè)項目的投資決策提出咨詢建議，屬于建設(shè)項目前期工作內(nèi)容。因此，技術(shù)經(jīng)濟(jì)評價所需的大量經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)要通過科學(xué)的預(yù)測獲取，而技術(shù)經(jīng)濟(jì)評價最終所作出的是對建設(shè)項目未來的實施及運營預(yù)測性的評價結(jié)論。因此預(yù)測性貫穿技術(shù)經(jīng)濟(jì)評價的始終。.2．不確定性由于技術(shù)經(jīng)濟(jì)學(xué)具有預(yù)測性特點，因此技術(shù)經(jīng)濟(jì)評價結(jié)論不可能絕對準(zhǔn)確。為了提高技術(shù)經(jīng)濟(jì)評價的可靠性，必須提高基礎(chǔ)財務(wù)數(shù)據(jù)的估算預(yù)測能力，進(jìn)行充分的風(fēng)險和不確定性分析，客觀、科學(xué)、準(zhǔn)確地編制評價報告，最大限度地降低評價結(jié)論的不確定性。在項目建成并穩(wěn)定運行一段時間后（一般為2年），可以對建設(shè)項目進(jìn)行后評價，以驗證項目決策階段技術(shù)經(jīng)濟(jì)評價結(jié)論的可靠性，發(fā)現(xiàn)問題，分析原因，控制調(diào)整，不斷提高技術(shù)經(jīng)濟(jì)評價的水平和可靠性。.3．多學(xué)科交叉融合技術(shù)經(jīng)濟(jì)學(xué)屬于典型的應(yīng)用性學(xué)科，建設(shè)項目是學(xué)科研究的對象，而項目建設(shè)和運營涉及多方面的工程技術(shù)，如項目的勘察、設(shè)計、施工、設(shè)備制造、安裝調(diào)試、系統(tǒng)控制等。而投資估算、成本估算、利潤及稅金測算、相關(guān)技術(shù)經(jīng)濟(jì)評價指標(biāo)的計算又涉及大量經(jīng)濟(jì)學(xué)、會計學(xué)、財務(wù)管理的概念和理論，因此技術(shù)經(jīng)濟(jì)學(xué)是具有多學(xué)科交叉集成的特點。.4．研究范圍廣泛

技術(shù)經(jīng)濟(jì)學(xué)所研究的領(lǐng)域極為廣泛，一方面是因為建設(shè)項目所涉及的領(lǐng)域很多，如農(nóng)業(yè)、林業(yè)、石油、煤炭、冶金、化工、電力、交通、機械制造、新能源、城市建設(shè)等。另一方面技術(shù)經(jīng)濟(jì)學(xué)所研究的內(nèi)容廣泛，如企業(yè)戰(zhàn)略研究、工業(yè)區(qū)位理論研究、項目財務(wù)分析、費用效益分析、環(huán)境影響評價、社會影響評價、節(jié)能評價、安全預(yù)評價、項目后評價等。.5．研究成果構(gòu)成項目投資決策的重要依據(jù)技術(shù)經(jīng)濟(jì)學(xué)的主要研究成果是建設(shè)項目的可行性研究報告，該報告是建設(shè)項目投資決策的主要依據(jù)，也是銀行審貸、批貸的重要依據(jù)。同時，對部分建設(shè)項目國家有關(guān)部門要依據(jù)法律法規(guī)對建設(shè)項目進(jìn)行備案或核準(zhǔn)管理。因此，在項目投資決策過程中，必須充分、合理地運用技術(shù)經(jīng)濟(jì)學(xué)理論及方法對擬建項目的技術(shù)先進(jìn)性、可靠性和經(jīng)濟(jì)可行性進(jìn)行客觀、科學(xué)論證與評價。.1.5我國對企業(yè)投資項目核準(zhǔn)的規(guī)定國務(wù)院在2004年發(fā)布了《國務(wù)院關(guān)于投資體制改革的決定》。對于企業(yè)不使用政府投資建設(shè)的項目，一律不再實行審批制，區(qū)別不同情況實行核準(zhǔn)制和備案制。其中，政府僅對重大項目和限制類項目從維護(hù)社會公共利益角度進(jìn)行核準(zhǔn)，其他項目無論規(guī)模大小，均改為備案制。企業(yè)投資建設(shè)實行核準(zhǔn)制的項目，僅需向政府提交項目申請報告，不再經(jīng)過批準(zhǔn)項目建議書、可行性研究報告和開工報告的程序。.在國務(wù)院文件中發(fā)布了《政府核準(zhǔn)的投資項目目錄(2004年本)》，下面為需要相關(guān)政府管理部門核準(zhǔn)的石油、石化、化工項目。原油：年產(chǎn)100萬噸及以上的新油田開發(fā)項目由國務(wù)院投資主管部門核準(zhǔn)，其他項目由具有石油開采權(quán)的企業(yè)自行決定，報國務(wù)院投資主管部門備案。天然氣：年產(chǎn)20億立方米及以上新氣田開發(fā)項目由國務(wù)院投資主管部門核準(zhǔn)，其他項目由具有天然氣開采權(quán)的企業(yè)自行決定，報國務(wù)院投資主管部門備案。.石化：新建煉油及擴(kuò)建一次煉油項目、新建乙烯及改擴(kuò)建新增能力超過年產(chǎn)20萬噸乙烯項目，由國務(wù)院投資主管部門核準(zhǔn)?；ぴ希盒陆≒TA、PX、MDI、TDI項目，以及PTA、PX改造能力超過年產(chǎn)10萬噸的項目，由國務(wù)院投資主管部門核準(zhǔn)?；剩耗戤a(chǎn)50萬噸及以上鉀礦肥項目由國務(wù)院投資主管部門核準(zhǔn)，其他磷、鉀礦肥項目由地方政府投