【推薦】股權收購和資產收購處理及例解

1、精品資料歡迎下載股權收購和資產收購處理及例解一、股權收購和資產收購的法務處理（一）股權收購和資產收購的內涵1、股權收購的內涵所謂的股權收購 , 是指一家企業(yè) 以下稱為收購企業(yè) 購買另一家企業(yè) 以下稱為被收購企業(yè) 的股權 , 以實現(xiàn)把握被收購企業(yè)的交易；從股權收購定義看, 股權收購交易的對象是被收購企業(yè)的股權；在股權收購過程中, 涉及收購企業(yè)、被收購企業(yè)及被收購企業(yè)股東三方；基于以上分析,實現(xiàn)對被收購企業(yè)的把握是股權收購的重要特點；股權收購與股權轉讓是有區(qū)分和聯(lián)系的；兩者的聯(lián)系是股權收購是股權轉讓的一部分,由于股權收購是被收購企業(yè)的股權轉讓給第三方企業(yè),而股權轉讓即包括被轉讓方企業(yè)的股東之間的股

2、權轉讓,也包括被轉讓方企業(yè)的股權轉讓給第三方企業(yè)；股權收購是站在收購方而言民事行為,而股權轉讓是站在轉讓方而言的民事行為；2、資產收購的內涵所謂的資產收購,是指一家企業(yè)（以下稱為受讓企業(yè)）以股權支付、非股權支付或兩者組合的支付對價形式,購買另一家企業(yè)（以下稱為轉讓企業(yè)）實質經營性資產的交易；在懂得資產收購的概念時,要留意資產收購與一般的資產買賣（或資產轉讓）和企業(yè)合并間的區(qū)分；（ 1）資產收購與一般的資產買賣（或資產轉讓）的區(qū)分資產收購是指涉及實質經營性資產的交易,與企業(yè)會計準就第20 號企業(yè)合并第EFIEFNEUGBFNKFMEINGFEJFBNEIFKDNF精品資料歡迎下載三條所稱的業(yè)務合

3、并相像,即一家企業(yè)必需是購買另一家企業(yè)內部某些生產經營活動或資產的組合,該組合一般具有投入、加工處理過程和產出才能,能夠獨立運算其成本費用或所產生的收入,但不構成獨立法人資格的部分；同時,企業(yè)在購買這些資產組合后,必需實際經營該項資產,以保持經營上的連續(xù)性；比如,甲企業(yè)單純購買乙企業(yè)的機器和設備就不是資產收購,僅是一般的資產買賣或叫資產轉讓；（ 2）資產收購與企業(yè)合并的區(qū)分資產收購是一場企業(yè)與企業(yè)之間的資產交易,交易的雙方都是企業(yè)；而企業(yè)合并是一場企業(yè)與企業(yè)股東之間的交易,即合并方企業(yè)與被合并方企業(yè)的股東之間就被合并企業(yè)進行的一場交易；因此,相對于企業(yè)合并而言,資產收購不涉及法律主體資格的變更

4、或者法律權益義務的概括承擔,可以防止被收購方向收購方轉嫁債務；在資產收購中,只要購買方對所購資產支付了合理對價,就不再承擔被收購方的任何債務；這樣就可有效防止因出賣方債務不照實告知或者發(fā)生或有債務帶來的債務風險；（二）股權收購和資產收購應預備的法律資料依據企業(yè)重組業(yè)務企業(yè)所得稅治理方法（國家稅務總局公告2021 年第 4 號）其次十三條和其次十四條的規(guī)定,企業(yè)發(fā)生股權收購或資產收購業(yè)務,應預備以下資料：1、當事方的股權收購或資產收購業(yè)務總體情形說明,情形說明中應包括股權收購或資產收購的商業(yè)目的；2、雙方或多方所簽訂的股權收購或資產收購業(yè)務合同或協(xié)議；3、股權收購應由評估機構出具的所轉讓及支付的

5、股權公允價值,資產收購應由評估機構出具的資產收購所表達的資產評估報告；4、證明股權收購或資產收購符合特殊性稅務處理條件的資料,包括股權比例,支付對價情況,以及 12 個月內不轉變資產原先的實質性經營活動和原主要股東不轉讓所取得股權的承EFIEFNEUGBFNKFMEINGFEJFBNEIFKDNF精品資料歡迎下載諾書等；5、工商等相關部門核準相關企業(yè)股權變更事項證明材料；6、稅務機關要求的其他材料；（三）收購前必需對被收購方進行盡職調查一般而言,股權收購或資產收購通常涉及以下方面的風險： 1,法律風險：目標公司的主體資格、勞動用工,目標公司經營治理的合法性、目標公司資產、債權債務等 ;2,財務

6、風險目標公司的資產狀況、經營才能、經營狀況、競爭才能等;3,其他風險目標公司的技術才能、目標公司所涉及環(huán)境愛惜事項等；基于規(guī)避收購風險的考慮,收購方在收購前必需聘請律師事務所或財務稅務顧問對被收購方進行全方位的盡職調查；二、股權收購和資產收購的稅務處理在實務中,股權收購主要涉到企業(yè)所得稅和印花稅兩個稅種,而資產收購主要涉及到增值稅、營業(yè)稅和企業(yè)所得稅；筆者在此主要介紹股權收購和資產收購的企業(yè)所得稅處理；（一）股權收購業(yè)務的企業(yè)所得稅處理財政部、 國家稅務總局關于企業(yè)重組業(yè)務企業(yè)所得稅處理如干問題的通知 財稅202159 號 的有關規(guī)定,股權收購業(yè)務的企業(yè)所得稅處理分為一般性稅務處理和特殊性稅務

7、處理；1、股權收購業(yè)務的一般性稅務處理（ 1）收購企業(yè)的稅務處理支付對價涉及的所得稅處理當收購企業(yè)支付的對價包括固定資產、無形資產等非貨幣資產時, 雖然財稅 202159 號EFIEFNEUGBFNKFMEINGFEJFBNEIFKDNF精品資料歡迎下載文件未明確規(guī)定應確認所涉及非貨幣資產的轉讓所得或缺失, 但由于資產的全部權屬發(fā)生了變化 , 因此收購企業(yè)以固定資產、 無形資產等非貨幣資產進行支付的,應按稅法規(guī)定確認資產的轉讓所得或缺失；取得被收購企業(yè)股權計稅基礎的確定由于收購企業(yè)支付的對價無論是股權支付, 仍是非股權支付均是按公允價值支付的, 依據財稅 202159 號文件的規(guī)定 , 收購企

8、業(yè)應按公允價值確定被收購企業(yè)股權的計稅基礎；（ 2）被收購企業(yè)股東的稅務處理舍棄被收購企業(yè)股權涉及的所得稅處理在股權收購過程中 , 被收購企業(yè)股東舍棄被收購企業(yè)股權而取得收購企業(yè)支付的股權和非股權, 其實質應分解為兩項業(yè)務 , 即先轉讓被收購企業(yè)股權 , 然后再以轉讓收入購買股權或非股權支付 , 因此依據財稅 202159 號文件的規(guī)定 , 被收購企業(yè)股東應確認股權轉讓所得或缺失；取得股權支付和非股權支付計稅基礎的處理由于被收購企業(yè)股東確認了舍棄被收購企業(yè)股權的轉讓所得或缺失, 因此,對其取得的股權支付和非股權支付均應按公允價值確定計稅基礎；2、股權收購業(yè)務的特殊性稅務處理（ 1）股權收購業(yè)務

9、的特殊性稅務處理的條件依據財稅 202159 號文件第五條,第六條和財政部國家稅務總局關于促進企業(yè)重組有關企業(yè)所得稅處理問題的通知 （財稅 2021109號）文件的規(guī)定,在對股權收購業(yè)務進行特殊性稅務處理時,應同時符合以下條件：具有合理的商業(yè)目的,且不以削減、免除或者推遲繳納稅款為主要目的；股權收購,收購企業(yè)購買的股權不低于被收購企業(yè)全部股權的50%,且收購企業(yè)在該股EFIEFNEUGBFNKFMEINGFEJFBNEIFKDNF精品資料歡迎下載權收購發(fā)生時的股權支付金額不低于其交易支付總額的85%；企業(yè)重組后,連續(xù) 12 個月內不轉變重組資產原先的實質性經營活動；重組交易對價中涉及股權支付金

10、額符合上述規(guī)定的比例；企業(yè)重組中取得股權支付的原主要股東,在重組后連續(xù) 12 個月內不得轉讓其所取得的股權；（ 2）收購企業(yè)涉及的稅務處理支付對價涉及的所得稅處理收購企業(yè)支付非股權對價涉及的所得稅問題, 同前面所述一般性處理規(guī)定；即依據財稅202159 號文件的規(guī)定無論是一般性處理仍是特殊性處理, 凡收購企業(yè)支付對價涉及非股權等其他非貨幣性資產的 , 均應按稅法規(guī)定確認其轉讓所得或缺失；即對股權收購方而言,非股權支付對應的資產轉讓所得應當直接依據其公允價值扣除計稅基礎運算；取得被收購企業(yè)股權計稅基礎的確定依據財稅 202159 號文件第六條第（二項）的規(guī)定,收購企業(yè)取得被收購企業(yè)股權的計稅基礎

11、,以被收購股權的原有計稅基礎確定；（ 3）被收購企業(yè)股東涉及的所得稅處理舍棄被收購企業(yè)股權是否確認股權轉讓所得或缺失為支持企業(yè)進行重組 , 緩解納稅人在資金上的納稅困難, 依據財稅202159 號文件的規(guī)定 , 符合特殊處理條件的股權收購業(yè)務, 被收購企業(yè)股東可暫不確認股權轉讓所得或缺失；這里應留意 , 假如被收購企業(yè)股東除取得收購企業(yè)的股權外, 仍取得收購企業(yè)支付的非股權支付, 被收購企業(yè)股東應確認非股權支付對應的股權轉讓所得或缺失；公式如下：非股權支付對應的資產轉讓所得或缺失（被轉讓資產的公允價值被轉讓資產的計稅基礎）×（非股權支付金額÷被轉讓資產的公允價值）EFIEF

12、NEUGBFNKFMEINGFEJFBNEIFKDNF精品資料歡迎下載例如, 甲公司以本企業(yè)20%的股權 公允價值為 5700 萬元 和 300 萬元現(xiàn)金作為支付對價, 收購乙公司持有的丙公司80%的股權 計稅基礎 1000 萬元, 公允價值 6000 萬元 ；由于甲公司收購丙公司股權的比例大于50%,股權支付占交易總額比例 :5700 ÷6000=95%大,于 85%,假定同時符合特殊處理的其他條件；雖然依據財稅202159 號文件規(guī)定 , 乙公司可暫不確認轉讓丙公司股權的全部轉讓所得, 但應確認取得非股權支付額300 萬元現(xiàn)金對應的股權轉讓所得 , 即應確認股權轉讓所得 :600

13、0- 1000×300 ÷6000=250 萬元 ；取得股權支付和非股權支付計稅基礎的確定；雖然財稅 202159 號文件規(guī)定 , 符合特殊處理條件的股權收購業(yè)務, 在涉及非股權支付的情形下 , 應確認非股權支付對應的資產所得或缺失, 并調整相應資產的計稅基礎 , 但未明確應如何調整相應資產的計稅基礎；依據所得稅對等理論 , 被收購企業(yè)股東應以被收購企業(yè)股權的原計稅基礎加上非股權支付額對應的股權轉讓所得, 作為取得的股權支付額和非股權支付額的計稅基礎；其中 , 非股權支付額的計稅基礎應為公允價值, 所以取得收購企業(yè)股權的計稅基礎應為被收購企業(yè)股權的原計稅基礎加上非股權支付額對應的股權轉讓所得減去非股權支付的公允價值；仍以上例說明 : 乙公司取得現(xiàn)金資產的計稅基礎應為300 萬