小微企業(yè)融資之銀行策略研究匯報(bào)

1、小微企業(yè)融資之銀行策略研究匯報(bào) 小微企業(yè)融資之銀行策略討論 融資部 宋萌萌 在我國，小微企業(yè)占企業(yè)總數(shù)的99以上，他們在活躍市場、增加稅收、制造就業(yè)、保持社會(huì)穩(wěn)定等方面發(fā)揮著巨大作用，是經(jīng)濟(jì)和社會(huì)健康進(jìn)展的重要力氣。小企業(yè)興則經(jīng)濟(jì)活，小企業(yè)強(qiáng)則民眾富。 6月18日，四部委聯(lián)合制定了中小企業(yè)劃型標(biāo)準(zhǔn)規(guī)定，新標(biāo)準(zhǔn)增加了微型企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，將個(gè)體工商戶納入?yún)⒄請?zhí)行范圍，指標(biāo)更加敏捷、簡化，更有利于對中小企業(yè)的分類統(tǒng)計(jì)管理，與世界主要國家對微型企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)界定全都。 一、小微企業(yè)融資模式 融資難始終是制約小微企業(yè)生存和進(jìn)展的瓶頸。在始于2021年下半年的這一輪經(jīng)濟(jì)猛烈波動(dòng)中，融資難導(dǎo)致小微企業(yè)生存難的問題更加凸

2、顯。 企業(yè)的資金來源主要包括內(nèi)源融資和外源融資兩個(gè)渠道。外部融資已成為企業(yè)獵取資金的重要方式。外部融資根據(jù)有無金融中介分為兩種方式：直接融資和間接融資。 直接融資方式的優(yōu)點(diǎn)是資金流淌比較快速，成本低，受法律限制少；缺點(diǎn)是對交易雙方籌資與投資技能要求高。相對于直接融資，間接融資則通過金融中介機(jī)構(gòu)，充分利用規(guī)模經(jīng)濟(jì)，降低成本，分散風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)多元化負(fù)債，更適合于小微企業(yè)。 1 二、中小企業(yè)信貸技術(shù) 中小企業(yè)信貸技術(shù)主要可歸納為交易型貸款和關(guān)系型貸款。交易型貸款是對企業(yè)財(cái)務(wù)比率(所謂的硬信息)進(jìn)行分析的基礎(chǔ)上做出的貸款方式。關(guān)系型貸款則是基于銀企關(guān)系所產(chǎn)生的軟信息做出的貸款，是對交易型貸款的補(bǔ)充。 交

3、易型貸款分為6類：財(cái)務(wù)報(bào)表型貸款、抵押擔(dān)保型貸款、信貸評級貸款、保理、貿(mào)易信貸、信貸保險(xiǎn)。 關(guān)系型貸款是指銀行的貸款決策主要基于通過長期和多種渠道的接觸所積累的關(guān)于借款企業(yè)及其業(yè)主的相關(guān)信息而做出的貸款方式。關(guān)系型貸款的基本前提是銀行和企業(yè)之間必需保持長期、親密的關(guān)系。關(guān)系型貸款在提高小企業(yè)貸款的可獲得性方面能夠起到樂觀的作用。由于關(guān)系型貸款不拘泥于企業(yè)能夠供應(yīng)合格的財(cái)務(wù)信息和抵押品，因而最適合于中小企業(yè)。 三、我國銀行業(yè)小微企業(yè)貸款狀況 我國金融市場基本被四大國有商業(yè)銀行、三大政策性銀行所壟斷，其他股份制銀行、地方銀行數(shù)量眾多，但市場占有率較小，外資銀行不僅數(shù)量有限而且主要集中于東部沿海發(fā)達(dá)

4、城市，小銀行和民營銀行較少，所發(fā)揮的作用不大。 1.大銀行和小銀行 大銀行一般偏好基于硬信息的交易型貸款，而小銀行偏好基于軟信息的關(guān)系型貸款有許多緣由。 2 2.外資銀行和國有銀行 相對國有銀行來說，外資銀行對中小企業(yè)交易評級技術(shù)的優(yōu)勢，對硬信息的交易型貸款具有比較優(yōu)勢，偏好交易型貸款；國有銀行對軟信息的關(guān)系型貸款具有比較優(yōu)勢，偏好基于軟信息的關(guān)系型貸款。 3.國有銀行和民營銀行 相對民營銀行來說，國有銀行一般較大，對硬信息的交易型貸款具有比較優(yōu)勢，偏好交易型貸款；民營銀行對軟信息的關(guān)系型貸款具有比較優(yōu)勢，偏好基于軟信息的關(guān)系型貸款。 國內(nèi)銀行業(yè)市場結(jié)構(gòu)的一個(gè)突出弊端是中小型銀行進(jìn)展不足，金融

5、資產(chǎn)過度集中于大銀行，不利于中小企業(yè)的融資。金融改革導(dǎo)致銀行貸款決策層次上移，不利于基于軟信息的關(guān)系型借貸開展，再加上信用擔(dān)保體系的不完善，中小企業(yè)融資難的問題更加突出。 四、小微企業(yè)貸款的高風(fēng)險(xiǎn)高成本特征 從監(jiān)管機(jī)構(gòu)的角度講，銀監(jiān)會(huì)高度重視中小企業(yè)融資難的問題，近年來相繼出臺(tái)了各項(xiàng)政策，鼓舞銀行開展中小企業(yè)信貸業(yè)務(wù)，包括督促銀行開展中小企業(yè)金融服務(wù)要建立六項(xiàng)機(jī)制，鼓舞銀行成立中小企業(yè)金融服務(wù)專營機(jī)構(gòu)，在不良貸款核銷方面賜予肯定優(yōu)待，等等。各家銀行特殊是股份制銀行近些年也做了一些樂觀探究和有益嘗試，中小企3 業(yè)信貸業(yè)務(wù)取得了肯定進(jìn)展。 但是從現(xiàn)實(shí)狀況看，各家銀行在開展中小企業(yè)信貸業(yè)務(wù)時(shí)，絕大多

6、數(shù)把目標(biāo)客戶定位于中型企業(yè)而非小微企業(yè)。 銀行不情愿為小微企業(yè)貸款的根本緣由：第一，小微企業(yè)貸款的風(fēng)險(xiǎn)較高；第二，根據(jù)服務(wù)大企業(yè)的傳統(tǒng)模式開展小微企業(yè)信貸，人工成本太高；第三，由于監(jiān)管機(jī)構(gòu)對于銀行的不良貸款生成狀況有嚴(yán)格要求，銀行往往擔(dān)憂會(huì)因?yàn)樾∥⑵髽I(yè)貸款的高不良率而被問責(zé)。 銀行在進(jìn)行小微企業(yè)信貸試點(diǎn)時(shí)，也遇到了三大業(yè)務(wù)難題：首先，如何破解小微企業(yè)貸款的抵押擔(dān)保難題；其次，考慮到小微企業(yè)的較高違約風(fēng)險(xiǎn)和對貸款定價(jià)的較低承受力量，這項(xiàng)業(yè)務(wù)難以做到收益掩蓋風(fēng)險(xiǎn)；第三，假如銀行還像服務(wù)大企業(yè)那樣來做小微企業(yè)貸款，一方面將面臨難以承受的人工成本壓力，另一方面業(yè)務(wù)進(jìn)展會(huì)相當(dāng)緩慢。 五、小微企業(yè)貸款的嘗

7、試和探究 雖然小微企業(yè)信貸開展起來比較困難，但銀行特別有必要涉足這一領(lǐng)域。從我國銀行業(yè)現(xiàn)狀來看，隨著利率市場化進(jìn)程的加快和金融市場體系的進(jìn)一步完善，金融脫媒將進(jìn)一步加劇，以大客戶為主要服務(wù)對象的傳統(tǒng)經(jīng)營模式將受到利差急劇縮小、優(yōu)質(zhì)客戶流失等嚴(yán)峻挑戰(zhàn)。未雨綢繆，銀行需要轉(zhuǎn)變傳統(tǒng)模式，將目標(biāo)客戶從大企業(yè)逐步轉(zhuǎn)向中小企業(yè)，特殊是小微企業(yè)，開拓新的業(yè)務(wù)增長點(diǎn)。當(dāng)前只是由于上述4 風(fēng)險(xiǎn)和成本等問題的存在，銀行開展小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)顯得動(dòng)力不足。 要推動(dòng)小微金融快速進(jìn)展，各銀行必需進(jìn)一步探究符合自身特色的商業(yè)運(yùn)作模式。 1、開發(fā)銀行搭建融資平臺(tái)，打造多品牌戰(zhàn)略 開發(fā)銀行吉林省分行搭建吉林省中小企業(yè)融資服務(wù)平

8、臺(tái)樂觀探究創(chuàng)新金融產(chǎn)品，先后推出了萬民創(chuàng)業(yè)小額貸款、撫松模式、成長型中小企業(yè)貸款、青年金融助業(yè)貸款等多個(gè)以小微企業(yè)及個(gè)人為服務(wù)對象的貸款品種。 2、吉林銀行吉時(shí)成長系列 吉林銀行自創(chuàng)立之初就將中小企業(yè)視為重點(diǎn)服務(wù)群體，不斷創(chuàng)新，推出了小企業(yè)金融服務(wù)產(chǎn)品品牌吉時(shí)成長系列，下設(shè)吉速貸、吉利鏈、吉聚通三大系列28個(gè)產(chǎn)品。 3、中國銀行中銀信貸工廠 中國銀行是最早開展小企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的國有商業(yè)銀行，勝利打造了集產(chǎn)品開發(fā)、市場推廣、信貸審批、貸后管理等職能于一身的專業(yè)化中小企業(yè)融資服務(wù)新模式中銀信貸工廠。 4、民生銀行商貸通 民生銀行的商貸通已經(jīng)成為小微企業(yè)貸款產(chǎn)品中的領(lǐng)頭羊，在業(yè)內(nèi)獲得了較高的評價(jià)。貸款

9、利率采納與客戶議價(jià)的方式，平均貸款利率為基準(zhǔn)利率基礎(chǔ)上調(diào)20%左右。 5 5、泰隆專注于小微企業(yè)（浙江?。?作為一家股份制城商行，浙江泰隆商業(yè)銀行的定位是僅為小微型企業(yè)供應(yīng)金融服務(wù)。在泰隆的貸款結(jié)構(gòu)中，500萬元以下的貸款占到了貸款總額的85%，100萬元以下的貸款額占50%。 6、渣打銀行中小企業(yè)無抵押貸款 （外省） 作為境內(nèi)唯一開展小型企業(yè)貸款業(yè)務(wù)的外資銀行，渣打已經(jīng)將這一貸款業(yè)務(wù)的額度提高至100萬元。但是，渣打的無抵押小額貸款利率水平較高，目前渣打在各城市推廣時(shí)采納的年利率水平在17%左右，信用貸款額度最高則可達(dá)100萬元。 六、進(jìn)展小微企業(yè)融資業(yè)務(wù)應(yīng)當(dāng)堅(jiān)持和摒棄的原則 小微企業(yè)有別于

10、大公司業(yè)務(wù)，銀行必需首先熟悉和熟識(shí)小微企業(yè)運(yùn)作及經(jīng)營的獨(dú)特性，理解和容忍小微企業(yè)進(jìn)展的不規(guī)范性，并制定一套單獨(dú)的適合于小微企業(yè)融資業(yè)務(wù)進(jìn)展的工作流程及評審標(biāo)準(zhǔn)。 為落實(shí)小微企業(yè)融資業(yè)務(wù)在進(jìn)展初期三化的要求，批量化、流程化和規(guī)?；袃纱蟊容^領(lǐng)先的原則有必要堅(jiān)持： 第一，收益掩蓋風(fēng)險(xiǎn)原則。該原則首先強(qiáng)調(diào)的是利率水平或客戶綜合貢獻(xiàn)度等收益回報(bào)問題。小微企業(yè)貸款的利率定價(jià)水平目前大體為同檔基準(zhǔn)利率上浮30%左右。 6 第二，大數(shù)法則定律原則。該原則具有兩重含義，即規(guī)劃先行、規(guī)避行業(yè)或系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)方面，以及量與質(zhì)相互辯證的風(fēng)險(xiǎn)管理理念方面。 七、小微企業(yè)信貸需政策鼓舞引導(dǎo) 這幾年出臺(tái)的中小企業(yè)扶植政策主要

11、包括幾個(gè)方面：支持建立和完善中小企業(yè)信用擔(dān)保體系；相繼推出中小企業(yè)板和創(chuàng)業(yè)板，支持中小企業(yè)上市融資；支持金融機(jī)構(gòu)開展中小企業(yè)貸款證券化試點(diǎn)；推動(dòng)中小企業(yè)集合發(fā)債；通過稅收優(yōu)待、財(cái)政支持、創(chuàng)業(yè)投資引導(dǎo)基金等措施，鼓舞引導(dǎo)各類創(chuàng)業(yè)投資機(jī)構(gòu)加大對中小企業(yè)投資力度；加大創(chuàng)新基金對中小企業(yè)扶持力度，等等。應(yīng)當(dāng)說，這些政策措施對于解決部分中小企業(yè)融資難起到了樂觀作用。但是無論從深度、廣度還是持續(xù)性上看，它們都不能從根本上解決中小企業(yè)，特殊是小微企業(yè)融資難的問題。 認(rèn)真分析一下，上述政策措施都是針對中小企業(yè)中的特定群體，諸如高科技中小企業(yè)、高成長性中小企業(yè)、中型企業(yè)而非小微企業(yè)，并不能惠及全體中小企業(yè)，特殊是小微企業(yè)，符合這些政策措施支持條件的只是中小企業(yè)群體的微小部分。因此，政府直接向特定中小企業(yè)供應(yīng)資金支持和融資便利，并不是解決中小企業(yè)，特殊是小微企業(yè)融資難的根本之道。 地方政府同銀行樂觀合作，建立小微企業(yè)貸款的風(fēng)險(xiǎn)分7 擔(dān)機(jī)制。詳細(xì)而言，由地方政府出資設(shè)立風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)基金，為銀行在當(dāng)?shù)亻_展小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)供應(yīng)擔(dān)保，假如小微企業(yè)貸款的不良率超過某個(gè)臨界值，地方政府可以從風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)基金中拿出相應(yīng)資金，為銀行分擔(dān)部分貸款違約損失。 解決