全方位理財規(guī)劃書

1、 全方位理財規(guī)劃書客 戶： 蔡先生理財師： 張瓊完成時間： 2007年9月15日服務(wù)機構(gòu)： 上海浦東發(fā)展銀行江漢支行 理財規(guī)劃顧問契約 本理財規(guī)劃顧問契約系由蔡先生（以下稱甲方）和上海浦東發(fā)展銀行（以下稱乙方）共同簽訂，其內(nèi)容如下： 一、甲方提供乙方足以供做理財規(guī)劃報告書所需之家庭收支、資產(chǎn)負(fù)債、風(fēng)險偏好、理財目標(biāo)、特殊需求與考慮等理財問卷、財務(wù)數(shù)據(jù)及各項憑證；二、乙方根據(jù)甲方提供信息和需求，提供甲方理財規(guī)劃顧問咨詢，包括資產(chǎn)負(fù)債規(guī)劃、現(xiàn)金流量規(guī)劃及理財投資工具的規(guī)劃等；三、上述數(shù)據(jù)、信息和操作策略建議等，乙方將匯整為理財規(guī)劃報告書提供甲方參考；四、乙方應(yīng)以投資專業(yè)知識與能力，盡善良咨詢及應(yīng)注

2、意處理原則，對甲方提供各類信息服務(wù)，并應(yīng)以甲方利益為最優(yōu)先之考量。但乙方無法提供必定獲利之保證，因此乙方對甲方之理財行為，不負(fù)盈余之完全責(zé)任；五、乙方對甲方所提供的個人及家庭財務(wù)信息，負(fù)有保密責(zé)任。若因乙方之故意或疏忽使甲方信息外泄，導(dǎo)致甲方財務(wù)上損失，乙方需承擔(dān)賠償責(zé)任；六、本次理財顧問咨詢暫不收取服務(wù)費用，若遇復(fù)雜情況需要會同其他專業(yè)人士協(xié)作，乙方在征得甲方同意后，方可會同其他專家提出最適當(dāng)解決方案，其產(chǎn)生的顧問費或咨詢費由甲方承擔(dān)。甲 方：蔡先生乙 方：上海浦東發(fā)展銀行江漢支行地 址：電 話; 地 址：江漢區(qū)新華下路特8號電 話 : 章： 代表人/職稱：張瓊/

3、AFP金融理財師 年 月 日 簽 章： 目錄理財寄語和聲明 理財規(guī)劃摘要 家庭財務(wù)評估分析目標(biāo)設(shè)定和金融假設(shè)理財方案和建議 總結(jié)執(zhí)行定期檢查理財寄語及聲明尊敬的蔡先生： 您好！ 非常榮幸有機會為您提供全方位理財規(guī)劃服務(wù)，首先請參閱以下聲明： 1、本理財規(guī)劃是用來幫助您明確財務(wù)需求及目標(biāo)，對理財事務(wù)進(jìn)行更好地決策，以達(dá)到財務(wù)自由、決策自主和生活自在的人生目標(biāo)。 2、本理財規(guī)劃報告書是在您提供的資料基礎(chǔ)上，基于通?？山邮艿募僭O(shè)、合理的估計，綜合考慮您的資產(chǎn)負(fù)債狀況、理財目標(biāo)、現(xiàn)金收支情況而制定； 3、本理財規(guī)劃報告書作出的所有分析都基于您家庭情況、財務(wù)狀況、生活環(huán)境、未來目標(biāo)和計劃以及對一些金融參

4、數(shù)的假設(shè)和當(dāng)前所處的經(jīng)濟形勢，以上內(nèi)容都有可能發(fā)生變化。建議您經(jīng)常評估自己的目標(biāo)和計劃，特別是人生階段發(fā)生重大變化的時候，如家庭結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)變或更化工作等。4.專業(yè)勝任說明:本團(tuán)隊金融理財師張瓊為您制作此份理財規(guī)劃報告書，其經(jīng)驗背景介紹如下:1) 學(xué)歷背景:中南財經(jīng)政法大學(xué)經(jīng)濟法專業(yè)2) 專業(yè)認(rèn)證: 2007年中國金融理財標(biāo)準(zhǔn)委員會認(rèn)證金融理財師AFP3) 專長: 投資規(guī)劃、教育規(guī)劃、全方位理財規(guī)劃5、保密條款：規(guī)劃報告書將由金融理財師直接交與客戶，充分溝通討論后協(xié)助客戶執(zhí)行規(guī)劃書中的建議方案。未經(jīng)客戶書面許可本團(tuán)隊負(fù)責(zé)的金融理財師與助理人員，不得透漏任何有關(guān)客戶的個人信息。6.應(yīng)揭露事項1 本規(guī)劃

5、報告書收取報酬的方式或各項報酬的來源: 如顧問契約。2 推介專業(yè)人士時，該專業(yè)人士與理財師的關(guān)系:相互獨立，如顧問契約。3 所推薦產(chǎn)品與理財師個人投資是否有利益沖突:經(jīng)確認(rèn)無利益沖突狀況。4 與第三方簽訂書面代理或者雇傭關(guān)系合同:未與第三方簽訂書面代理或者雇傭關(guān)系合同。理財規(guī)劃摘要一、理財規(guī)劃報告書摘要：1、理財規(guī)劃目的:以全方位的觀點衡量應(yīng)如何安排住房、子女教育和養(yǎng)老規(guī)劃。2、客戶背景：蔡先生45歲，房地產(chǎn)上市公司的部門經(jīng)理，蔡太太32歲，銀行職員，兒子今年4歲，正就讀幼兒園。3、資產(chǎn)負(fù)債情況：以2007年9月市價計算，總資產(chǎn)107萬元，含定存20萬元，基金10萬元，股票5萬，公積金賬戶5萬

6、，個人養(yǎng)老金賬戶12萬，企業(yè)年金帳戶5萬，自宅50萬，無負(fù)債4、收入支出狀況: 2006年的年稅后可支配收入為34.9萬元，其中薪資34.5萬，占比98.9%，利息0.36萬，占比1.03%。年支出6.48萬元，全部為消費類支出，5、理財目標(biāo): 1）年內(nèi)參與企業(yè)優(yōu)惠購房活動，80萬購置100萬期房 2）為子女積累教育經(jīng)費，保證孩子的大學(xué)教育和出國留學(xué) 3）提前退休，并和妻子一起國內(nèi)旅游3年。6、投資報酬率：依照風(fēng)險屬性評估的最高報酬率為7.5%，要實現(xiàn)所有的理財目標(biāo)的內(nèi)部報酬率10.27%,經(jīng)過一定調(diào)整后下降為7.6%。7. 保險產(chǎn)品配置計劃：目前家庭沒有任何保險保障，建議蔡先生和蔡太太分別投

7、保定期壽險，并輔以醫(yī)療和意外的附加險，增加家庭抗風(fēng)險能力，為子女和家庭財產(chǎn)也增加保險配置。8、投資產(chǎn)品配置計劃：根據(jù)風(fēng)險屬性的測評，建議采用股票型基金和債券型基金各50%的投資比例。9、理財目標(biāo)達(dá)成的方案選擇：為客戶提出3種理財方案，并建議客戶采用第三種，即出租原有住房，入住新房的理財建議10、定期檢查：根據(jù)客戶的情況，建議一年定期檢查一次。暫時預(yù)約2008年8月初為下次檢查日期，屆時若家庭事業(yè)有重大變化，需要重新制作理財規(guī)劃報告書的情況。評估分析一、 基本狀況介紹：一般或特殊要求，對象范圍與限制1、 理財目標(biāo)規(guī)劃：規(guī)劃換房、子女教育、養(yǎng)老等一般性需求。2、 客戶基本情況蔡沖先生今年45歲，就

8、職于一家房地產(chǎn)上市公司，是一名部門經(jīng)理，其家庭結(jié)構(gòu)如下:姓名年齡關(guān)系職業(yè)保險 狀況退休 計劃蔡先生45歲本人房地產(chǎn)上市公司部門經(jīng)理，稅前月收入20000元，年底有80000元獎金。按照規(guī)定交納四金，目前個人公積金賬戶余額約為3.5萬元，個人養(yǎng)老金賬戶余額約為7.5萬元。公司福利良好，提供企業(yè)年金，公司及個人各提撥5%，另外企業(yè)還提供團(tuán)體壽險，保額為月薪的30倍，即60萬元保額。未投保任何商業(yè)保險55歲退休蔡太太32歲妻子銀行職員，稅前月收入5000元，年底無額外獎金分配。企業(yè)福利良好，按照規(guī)定繳納四進(jìn)，目前個人公積金帳戶余額約為1.5萬元，個人養(yǎng)老金賬戶余額約為4.5萬元。未投保任何商業(yè)保險4

9、2歲退休兒子4歲子女幼兒園就讀未投保任何商業(yè)保險蔡爸爸 蔡媽媽70歲父母退休職工，基礎(chǔ)社會保險，需要子女提供一定的贍養(yǎng)無任何保險已退休 蔡先生的家庭周期處于成熟期，其收入和儲蓄都將是人生的一個高峰期，同時家庭的各項開支也同樣處在一個比較高峰的階段，由于有提前退休的計劃，所以從生命周期曲線上看，收入和儲蓄會有下降趨勢，而支出卻不會有明顯下降。生命周期曲線3、 規(guī)劃范圍：因為客戶詳細(xì)提供了所有的財務(wù)信息，故可以做全方位的理財規(guī)劃。4、 規(guī)劃限制：1） 避免投資工具：避免風(fēng)險太大的股票權(quán)證和商品期貨。2） 家人保密：據(jù)和蔡先生磋商，無需對任何家人保密3） 貸款規(guī)劃：目前貸款利率處于上升期，央行目前五

10、次加息，故建議蔡先生貸款時優(yōu)先選擇公積金組合貸款，在商業(yè)貸款利率上鎖定固定貸款利率6.3%，公積金貸款利率5%。4） 保費預(yù)算：家庭沒有任何商業(yè)保險，應(yīng)增加對保險費的支出，增加家庭的抗風(fēng)險能力。二、 家庭財務(wù)分析根據(jù)客戶提供的財務(wù)信息，制定家庭財務(wù)報表如下：1、2007年家庭資產(chǎn)負(fù)債表（調(diào)整前）資產(chǎn)金額比重負(fù)債與權(quán)益金額比重現(xiàn)金$00.00%信用卡循環(huán)信用$00活存$00.00%已購物分期付款余額$00貨幣市場基金$00.00%其他短期負(fù)債$00流動性資產(chǎn)$00.00%流動負(fù)債$00定存$200,00018.69%投資用房產(chǎn)貸款$00外幣存款$00.00%金融投資貸款$00教育儲蓄存款$00.

11、00%投資負(fù)債$00國債$00.00%汽車貸款$00債券型基金$00.00%住房公積金貸款$00國內(nèi)股票$50,0004.67%自用房產(chǎn)貸款$00股票型基金$100,0009.35%自用負(fù)債$00壽險現(xiàn)金價值$00.00%總負(fù)債$00住房公積金帳戶$50,0004.67%流動凈值$00.00%個人養(yǎng)老金帳戶$120,00011.21%投資用凈值$570,00053.27%企業(yè)年金帳戶$50,0004.67%自用凈值$500,00046.73%衍生性金融商品$00.00%總凈值$1,070,000100.00%房產(chǎn)投資$00.00%投資分類占投資比率包括項目貴金屬藝術(shù)收藏品$00.00%流動性資

12、產(chǎn)0.00%現(xiàn)金/活存/貨幣市場基金投資性資產(chǎn)$570,00053.27%收益性資產(chǎn)35.09%定存/債券/壽險現(xiàn)金價值自用汽車當(dāng)前價值$00.00%成長性資產(chǎn)26.32%股票/衍生性金融商品自用房產(chǎn)當(dāng)前價值$500,00046.73%保值性資產(chǎn)0.00%房產(chǎn)/貴金屬與藝術(shù)收藏品其他自用資產(chǎn)價值$00.00%限制性資產(chǎn)38.60%公積金/養(yǎng)老金/企業(yè)年金自用性資產(chǎn)$500,00046.73%緊急預(yù)備金$37,750月支出*緊急預(yù)備金月數(shù)總資產(chǎn)$1,070,000100.00%需配置投資$312,250投資-限制資產(chǎn)-緊急預(yù)備金2、2007年家庭現(xiàn)金流量表（調(diào)整前）家庭現(xiàn)金流量表 項目金額占收入

13、%項目金額占支出%家庭稅后工作收入$345,78198.97%食品飲料$18,00027.78%家庭年經(jīng)營凈收入$00.00%衣著服飾$12,00018.52%家庭工作收入合計$345,78198.97%房租支出$00.00%家庭年利息收入$3,6001.03%家用服務(wù)$8,40012.96%家庭年房租收入$00.00%贍養(yǎng)父母$9,60014.81%家庭理財收入合計$3,6001.03%教育支出$10,80016.67%家庭總收入$349,381100.00%其他支出$6,0009.26%家庭工作儲蓄$280,98180.42%醫(yī)療保健$00.00%家庭凈儲蓄$284,58181.45%消費

14、支出$64,800100.00%住房公積金賬戶儲蓄$21,1206.04%車貸利息$00.00%養(yǎng)老金賬戶儲蓄$10,5603.02%公積金貸款利息$00.00%醫(yī)療賬戶儲蓄$2,6400.76%自用房貸利息$00.00%企業(yè)年金賬戶儲蓄$24,0006.87%投資房貸利息$00.00%教育儲蓄$00.00%其它利息$00.00%儲蓄險保費$00.00%利息合計$00.00%還車貸本金$00.00%保障型保費$00.00%還公積金房貸本金$00.00%理財支出$00.00%還自用房貸本金$00.00%支出合計$64,800100.00%還投資房貸本金$00.00%還其它負(fù)債本金$00.00%自

15、由運用儲蓄$226,26164.76%數(shù)據(jù)分析：1） 稅后收入分析蔡先生夫婦二人均正常交納四金，交納比例為月收入的19%，蔡先生收入超過武漢市2006年平均月薪2000元三倍，故四金的提取比例按照3倍平均工資收入的6000元予以計提。l 蔡先生應(yīng)繳所得稅為：20000-（6000*19%）-1600）*20%-375=3077元稅后可支配月收入為：20000-（6000*19%）-3077-20000*5%=14783元年終獎金8萬，正常納稅金額費率為40%，稅后年終獎金為37625元。建議蔡先生采用將年終獎金納入每月發(fā)放的辦法，進(jìn)行稅務(wù)上的籌劃，即可按照20%予以納稅，節(jié)省稅務(wù)開支約40%。

16、年終獎金納稅額為15625元，最終稅后年終獎金為64375元。在公司章程允許的情況下，也可將年終獎金采用公司股票的方式予以獎勵。l 蔡太太應(yīng)繳所得稅為：（5000*81%-1600）*15%-125=243元 稅后可支配月收入為：5000*81%-243=3808元 蔡太太的稅務(wù)繳納符合規(guī)定，無需進(jìn)行額外規(guī)劃。2） 家庭財務(wù)分析及診斷家庭財務(wù)比率定義比率合理范圍建議流動比率流動資產(chǎn)/流動負(fù)債02-10家庭既無流動資產(chǎn)也無流動負(fù)債，建議增加流動資產(chǎn)以便家庭日常應(yīng)急所需，適當(dāng)提高流動負(fù)債比例，例如信用卡消費等，讓資產(chǎn)可以更加靈活。負(fù)債比率總負(fù)債/總資產(chǎn)0.00%20%-60%適度利用財務(wù)杠桿，盤活

17、資產(chǎn)緊急預(yù)備金倍數(shù)流動資產(chǎn)/月支出0.00 3-6可提高流動資產(chǎn)，由于家庭月度收入較高，故建議將家庭緊急備用金比例調(diào)整為3倍財務(wù)自由度年理財收入/年支出29.52%20%-100%依照年齡來看偏低，定存過高影響資金利用率，可增加基金等投資性產(chǎn)品的比重財務(wù)負(fù)擔(dān)率年本息支出/年收入0.00%20%-40%無財務(wù)負(fù)擔(dān)壓力平均投資報酬率年理財收入/生息資產(chǎn)1.75%3%-10%過低可再積極多配置一些回報率高的理財產(chǎn)品凈值成長率凈儲蓄/(凈值-凈儲蓄12.12%5%-20%在合理范圍之內(nèi)凈儲蓄率凈儲蓄/總收入72.78%20-60%偏高，有增加對收入配置的需要自由儲蓄率自由儲蓄/總收入56.52%10-

18、40%偏高，有增加對收入配置的需要l 家庭為高資產(chǎn)無負(fù)債家庭，資產(chǎn)中53.27%是投資性資產(chǎn)，46.73%為自用資產(chǎn)，家庭投資意識較高，屬于偏積極的投資人。但在投資資產(chǎn)中過多偏重定期存款，造成金融資產(chǎn)的投資回報率偏低，需要家庭對資產(chǎn)和收入做重新的配置，以達(dá)到合理利用金融資產(chǎn)的目的。l 家庭過于依賴薪資收入，其比例高達(dá)98.97%，夫妻二人的收入是家庭生活質(zhì)量得以保障的重要來源，故對家庭收入來源應(yīng)多元化開拓，避免過度集中造成家庭收入發(fā)生變化時的風(fēng)險。l 家庭支出主要是生活支出、贍養(yǎng)父母支出和子女教育支出，在開支上家庭還是比較節(jié)省，因此家庭的儲蓄率也相應(yīng)較高，可以運用好財務(wù)杠桿，將資金利用做到更加

19、合理，我們將在后續(xù)規(guī)劃中在開支上著重強調(diào)保障型保費的支出和理財支出，以期使家庭財務(wù)結(jié)構(gòu)更加健康。l 雖然蔡先生所處單位為蔡先生投保了保額較高的團(tuán)體壽險，但由于蔡先生的收入占家庭收入的84%，故絕對是家庭經(jīng)濟的頂梁柱，蔡太太除了單位的基礎(chǔ)保障外也沒有商業(yè)保險，故還是需要通過商業(yè)保險來強化對蔡先生和蔡太太的保障。l 在父母贍養(yǎng)上，考慮了給父母每月800元養(yǎng)老，但忽視了老人健康風(fēng)險，應(yīng)額外對父母醫(yī)療予以一定的資產(chǎn)儲備，并考慮為父母投保年齡范圍內(nèi)的陪護(hù)險或骨折等險種，以備父母健康風(fēng)險給家庭開支和工作生活產(chǎn)生的突然壓力。三、 家庭風(fēng)險屬性界定 根據(jù)與客戶夫婦的溝通和客戶目前的投資組合，客戶家庭屬于穩(wěn)健型

20、投資者，在投資品種的選擇上更傾向與保守，可接受的最大年度投資本金損失在5%以內(nèi)。風(fēng)險承受能力評分表年齡 10分8分6分4分2分客戶得分45總分50分，25歲以下者50分，每多一歲少1分，75歲以上者0分30就業(yè)狀況公教人員上班族傭金收入者自營事業(yè)者失業(yè)8家庭負(fù)擔(dān)未婚雙薪無子女雙薪有子女單薪有子女單薪養(yǎng)三代6置產(chǎn)狀況投資不動產(chǎn)自宅無房貸房貸<50房貸>50無自宅8投資經(jīng)驗10年以上610年25年1年以內(nèi)無6投資知識有專業(yè)證照財金科系畢自修有心得懂一些一片空白4總分62風(fēng)險成態(tài)度評分表忍受虧損 %10分8分6分4分2分客戶得分5不能容忍任何損失0分，每增加1%加2分，可容忍>25

21、得50分10首要考慮賺短現(xiàn)差價長期利得年現(xiàn)金收益抗通膨保值保本保息4認(rèn)賠動作默認(rèn)停損點事后停損部分認(rèn)賠持有待回升加碼攤平4賠錢心理學(xué)習(xí)經(jīng)驗照常過日子影響情緒小影響情緒大難以成眠4最重要特性獲利性收益兼成長收益性流動性安全性2避免工具無期貨股票外匯不動產(chǎn)8總分32客戶屬于中高等風(fēng)險能力與中低風(fēng)險承受態(tài)度的投資人，除了緊急準(zhǔn)備金仍然建議以存款方式或貨幣基金持有外，參照以下的風(fēng)險矩陣，建議金融資產(chǎn)的投資比例為債券型基金50%，股票型基金50%，避免自己參與股票投資，借助專家力量來達(dá)到理財收入增加的目標(biāo)，此投資組合的預(yù)期報酬率為8.82%，標(biāo)準(zhǔn)差為11.34%。項目分?jǐn)?shù)投資工具資產(chǎn)配置預(yù)期報酬率標(biāo)準(zhǔn)差

22、相關(guān)系數(shù)承受能力62貨幣0.00%2.42%1.26%0.5157承受態(tài)度32債券50.00%6.56%6.74%0.2279最高報酬率23.33%股票50.00%11.07%21.57%0.0122最低報酬率-5.70%投資組合100.00%8.82%11.34%目標(biāo)設(shè)定和金融假設(shè)一、根據(jù)與客戶夫妻的共同溝通，一致認(rèn)定其理財目標(biāo)按照優(yōu)先順序排列如下：1、購房計劃：由于企業(yè)的優(yōu)惠政策機會難得，所以盡快籌資完成購買80萬購買100萬期房優(yōu)惠計劃，需在年內(nèi)完成；2、子女教育計劃：子女的教育是最沒有彈性的計劃，故在短期目標(biāo)完成后重點確保子女教育的籌備，為子女準(zhǔn)備國內(nèi)大學(xué)的教育經(jīng)費和2年研究生出國留學(xué)

23、經(jīng)費，現(xiàn)在的大學(xué)本科學(xué)費約為2萬元，出國留學(xué)每年至少要準(zhǔn)備20萬，兩項計劃的準(zhǔn)備時間分別為14年和18年。3、養(yǎng)親計劃：在目前階段維持每月給父母800元生活費的開支，并在家庭資產(chǎn)配置時安排父母醫(yī)療應(yīng)急開支的準(zhǔn)備，持續(xù)時間20年。4、退休計劃：希望實現(xiàn)10年后夫妻提前退休的計劃，生活水平保持不變，并不與子女教育和父母養(yǎng)老沖突。5、休閑計劃：在實現(xiàn)10年后提前退休計劃后，夫妻二人用3年時間在全國旅游，現(xiàn)在實現(xiàn)這個目標(biāo)需要10萬元，10年后則需要13.4萬元。 二、根據(jù)宏觀經(jīng)濟與基本假設(shè)的依據(jù)根據(jù)國家統(tǒng)計局及武漢市統(tǒng)計局相關(guān)數(shù)據(jù)，我們作以下參數(shù)設(shè)定1. 目前的宏觀經(jīng)濟持續(xù)成長，3%的CPI是溫和通貨

24、膨脹的下限，故我們以此作為本規(guī)劃中通貨膨脹的假設(shè)值。2. 根據(jù)武漢GDP增長趨勢，武漢市人平工資水平目前為2000元/月，增長比率為2%。從蔡先生夫妻目前的職業(yè)結(jié)構(gòu)看，未來的收入將有一個穩(wěn)定的持續(xù)上升，故假設(shè)為5%。3. 住房公積金帳戶的報酬率假設(shè)為3%，提撥比例為月收入8%，目前夫妻二人的公積金賬戶余額5萬；個人養(yǎng)老金帳戶的報酬率為4%，提撥比例為月收入的8%，目前夫妻二人的個人養(yǎng)老帳戶余額為12萬元。4. 根據(jù)武漢市教育局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，目前學(xué)費增長率控制在4%左右，2006年武漢市私立幼兒園就讀費用約為10800元/年（含用餐和交通），私立小學(xué)學(xué)費約為5000元/年，重點初中學(xué)費約為8000元

25、/年，重點高中學(xué)費10000元/年，大學(xué)學(xué)費20000元/年，出國留學(xué)費用一年約為20萬-50萬之間。并計算如下：學(xué)習(xí)階段費用現(xiàn)值距離時間費用終值就學(xué)時間學(xué)費總額幼兒園10800已就讀112322年22032小學(xué)50002年56246年35872初中80008年20783年34177高中1000011年58433年48055大學(xué)2000014年219114年147070出國留學(xué)2000018年58432年8265335. 利率水平，鑒于2007年已經(jīng)五次加息，加息頻率較高，故在選擇貸款的時候，建議采用公積金貸款5%利率，商業(yè)貸款利率6.3%。6. 根據(jù)2006年武漢市房屋價格水平測算，房價成長

26、率約為5%。理財方案和建議一、 退休金計算說明1） 蔡先生：10年后55歲退休，屆時個人養(yǎng)老金賬戶余額達(dá)到18.8萬元，武漢人人均工資水平按年2%遞增也已達(dá)到2438元，蔡先生繳納養(yǎng)老金的指數(shù)化工資為8000元，對向蔡先生這樣按2006年新的養(yǎng)老金計算的“中人”（補償性按每年5元計算）l 月度領(lǐng)取的養(yǎng)老金=（2438+8000）/2*30%+188000/170+5*18=2762元l 年度領(lǐng)取養(yǎng)老金33144元，退休14后每月只領(lǐng)取基礎(chǔ)養(yǎng)老金1123元。l 到退休后蔡先生企業(yè)年金賬戶余額達(dá)到39.8萬元，每年還可從企業(yè)年金中領(lǐng)取17341元。l 總計蔡先生退休后的收入為50485元，14年后

27、為30817元。2） 蔡太太：10年后42歲退休，屆時個人養(yǎng)老金賬戶余額達(dá)到13.2萬元，武漢人人均工資水平2438元，蔡太太繳納養(yǎng)老金的指數(shù)化工資為5000元，同樣蔡太太也適用“中人”計算法計算養(yǎng)老金月度領(lǐng)取的養(yǎng)老金因應(yīng)=（2438+5000）/2*20%+132000/229+5*8=1360元 年度領(lǐng)取養(yǎng)老金16320元，退休19年后只領(lǐng)取基礎(chǔ)養(yǎng)老金9046元。二、 擬定可達(dá)成理財目標(biāo)或解決問題的方案1、 內(nèi)部報酬率生涯仿真表（調(diào)整前）客戶姓名本人收入配偶收入家計支出學(xué)費支出購房換房孝養(yǎng)尊親屬旅游保險流量凈現(xiàn)金流量理財準(zhǔn)備$38,802 $38,802 $253,860 $47,975

28、($55,620)($11,232)($228,469)($10,300)$0 ($35,880)($39,666)$791 $266,553 $50,374 ($57,289)($5,408)($28,469)($10,300)$0 ($35,880)$179,581 $180,406 $279,881 $52,892 ($59,007)($5,624)($28,469)($10,300)$0 ($35,880)$193,493 $381,594 $293,875 $55,537 ($60,777)($5,849)($28,469)($10,300)$0 ($35,880)$208,136

29、$606,008 $308,568 $58,314 ($62,601)($6,083)($28,469)($10,300)$0 ($35,880)$223,550 $855,407 $323,997 $61,230 ($64,479)($6,327)($28,469)($10,300)$0 ($35,880)$239,772 $1,131,667 $340,197 $64,291 ($66,413)($6,580)($28,469)($10,300)$0 ($35,880)$256,846 $1,436,785 $357,207 $16,320 ($68,406)($10,948)($28,4

30、69)($10,300)$0 ($35,880)$219,524 $1,717,597 $375,067 $16,320 ($70,458)($11,386)($28,469)($10,300)$0 ($35,880)$234,894 $2,025,757 $393,820 $16,320 ($72,571)($11,842)($28,469)($10,300)$0 ($35,880)$251,078 $2,363,245 $50,485 $16,320 ($74,749)($15,395)($28,469)($10,300)($44,797)($35,880)($142,785)$2,321

31、,267 $50,485 $16,320 ($76,991)($16,010)($28,469)($10,300)($46,141)($35,880)($146,986)$2,273,297 $50,485 $16,320 ($79,301)($16,650)($28,469)($10,300)($47,525)($35,880)($151,320)$2,218,947 $50,485 $16,320 ($81,680)($34,633)($28,469)($10,300)$0 ($35,880)($124,157)$2,189,442 $50,485 $16,320 ($84,130)($3

32、6,019)$0 ($10,300)$0 ($35,880)($99,524)$2,183,311 $50,485 $16,320 ($86,654)($37,459)$0 ($10,300)$0 ($35,880)($103,488)$2,172,954 $50,485 $16,320 ($89,254)($38,958)$0 ($10,300)$0 ($35,880)($107,587)$2,158,057 $50,485 $16,320 ($91,931)($405,163)$0 ($10,300)$0 ($35,880)($476,469)$1,773,641 $50,485 $16,

33、320 ($94,689)($421,369)$0 ($10,300)$0 ($35,880)($495,433)$1,353,865 $50,485 $16,320 ($97,530)$0 $0 ($10,300)$0 ($35,880)($76,905)$1,334,710 $50,485 $16,320 ($100,456)$0 $0 $0 $0 $0 ($33,651)$1,357,993 $50,485 $16,320 ($103,470)$0 $0 $0 $0 $0 ($36,665)$1,379,255 $50,485 $16,320 ($106,574)$0 $0 $0 $0

34、$0 ($39,769)$1,398,319 $50,485 $16,320 ($109,771)$0 $0 $0 $0 $0 ($42,966)$1,415,000 $30,817 $16,320 ($113,064)$0 $0 $0 $0 $0 ($65,927)$1,409,432 $30,817 $16,320 ($116,456)$0 $0 $0 $0 $0 ($69,319)$1,400,234 $30,817 $9,046 ($119,950)$0 $0 $0 $0 $0 ($80,087)$1,379,875 $30,817 $9,046 ($123,548)$0 $0 $0

35、$0 $0 ($83,685)$1,355,050 $30,817 $9,046 ($127,255)$0 $0 $0 $0 $0 ($87,392)$1,325,460 $30,817 $9,046 ($131,072)$0 $0 $0 $0 $0 ($91,209)$1,290,790 $30,817 $9,046 ($135,004)$0 $0 $0 $0 $0 ($95,141)$1,250,708 $30,817 $9,046 ($139,054)$0 $0 $0 $0 $0 ($99,191)$1,204,867 $30,817 $9,046 ($143,226)$0 $0 $0

36、$0 $0 ($103,363)$1,152,899 $30,817 $9,046 ($147,523)$0 $0 $0 $0 $0 ($107,660)$1,094,417 $30,817 $9,046 ($151,949)$0 $0 $0 $0 $0 ($112,086)$1,029,015 $30,817 $9,046 ($156,507)$0 $0 $0 $0 $0 ($116,644)$956,264 $30,817 $9,046 ($161,202)$0 $0 $0 $0 $0 ($121,339)$875,716 $30,817 $9,046 ($166,038)$0 $0 $0

37、 $0 $0 ($126,175)$786,895 $30,817 $9,046 ($171,019)$0 $0 $0 $0 $0 ($131,156)$689,304 $30,817 $9,046 ($176,150)$0 $0 $0 $0 $0 ($136,287)$582,420 $0 $9,046 ($90,717)$0 $0 $0 $0 $0 ($81,671)$525,593 $0 $9,046 ($93,439)$0 $0 $0 $0 $0 ($84,393)$463,620 $0 $9,046 ($96,242)$0 $0 $0 $0 $0 ($87,196)$396,200

38、$0 $9,046 ($99,129)$0 $0 $0 $0 $0 ($90,083)$323,017 $0 $9,046 ($102,103)$0 $0 $0 $0 $0 ($93,057)$243,739 $0 $9,046 ($105,166)$0 $0 $0 $0 $0 $0 $254,135 $0 $9,046 ($108,321)$0 $0 $0 $0 $0 ($99,275)$165,701 $0 $9,046 ($111,571)$0 $0 $0 $0 $0 ($102,525)$70,244 $0 $9,046 ($114,918)$0 $0 $0 $0 $0 ($105,8

39、72)($32,632)$0 $9,046 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $9,046 ($24,977)$0 $9,046 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $9,046 ($16,997)$0 $9,046 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $9,046 ($8,676)$0 $9,046 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $9,046 ($0) IRR=10.27%2、 內(nèi)部報酬率生涯仿真表（調(diào)整后）生涯仿真表客戶姓名幾年后本人收入配偶收入售房收入家計支出學(xué)費支出購房換房孝養(yǎng)尊親屬旅游保險流量凈現(xiàn)金流量理財準(zhǔn)備期初生息資產(chǎn)$38,802 $38,802 1$253,860 $

40、47,975 ($55,620)($11,232)($28,469)($10,300)$0 ($35,880)$160,334 $199,989 2$266,553 $50,374 $277,000 ($57,289)($5,408)($28,469)($10,300)$0 ($35,880)$456,581 $660,970 3$279,881 $52,892 ($59,007)($5,624)$0 ($10,300)$0 ($35,880)$221,962 $897,470 4$293,875 $55,537 ($60,777)($5,849)$0 ($10,300)$0 ($35,880

41、)$236,605 $1,153,816 5$308,568 $58,314 ($62,601)($6,083)$0 ($10,300)$0 ($35,880)$252,019 $1,431,214 6$323,997 $61,230 ($64,479)($6,327)$0 ($10,300)$0 ($35,880)$268,241 $1,730,936 7$340,197 $64,291 ($66,413)($6,580)$0 ($10,300)$0 ($35,880)$285,315 $2,054,324 8$357,207 $16,320 ($68,406)($10,948)$0 ($1

42、0,300)$0 ($35,880)$247,993 $2,347,504 9$375,067 $16,320 ($70,458)($11,386)$0 ($10,300)$0 ($35,880)$263,363 $2,662,503 10$393,820 $16,320 ($72,571)($11,842)$0 ($10,300)$0 ($35,880)$279,547 $3,000,614 11$50,485 $16,320 ($74,749)($15,395)$0 ($10,300)($44,797)($35,880)($114,316)$2,952,300 12$50,485 $16,

43、320 ($76,991)($16,010)$0 ($10,300)($46,141)($35,880)($118,517)$2,898,722 13$50,485 $16,320 ($79,301)($16,650)$0 ($10,300)($47,525)($35,880)($122,851)$2,839,631 14$50,485 $16,320 ($81,680)($34,633)$0 ($10,300)$0 ($35,880)($95,688)$2,806,404 15$50,485 $16,320 ($84,130)($36,019)$0 ($10,300)$0 ($35,880)

44、($99,524)$2,768,609 16$50,485 $16,320 ($86,654)($37,459)$0 ($10,300)$0 ($35,880)($103,488)$2,726,019 17$50,485 $16,320 ($89,254)($38,958)$0 ($10,300)$0 ($35,880)($107,587)$2,678,394 18$50,485 $16,320 ($91,931)($405,163)$0 ($10,300)$0 ($35,880)($476,469)$2,260,839 19$50,485 $16,320 ($94,689)($421,369

45、)$0 ($10,300)$0 ($35,880)($495,433)$1,815,135 20$50,485 $16,320 ($97,530)$0 $0 ($10,300)$0 ($35,880)($76,905)$1,778,156 21$50,485 $16,320 ($100,456)$0 $0 $0 $0 $0 ($33,651)$1,783,617 22$50,485 $16,320 ($103,470)$0 $0 $0 $0 $0 ($36,665)$1,786,185 23$50,485 $16,320 ($106,574)$0 $0 $0 $0 $0 ($39,769)$1

46、,785,705 24$50,485 $16,320 ($109,771)$0 $0 $0 $0 $0 ($42,966)$1,782,018 25$30,817 $16,320 ($113,064)$0 $0 $0 $0 $0 ($65,927)$1,755,288 26$30,817 $16,320 ($116,456)$0 $0 $0 $0 $0 ($69,319)$1,724,578 27$30,817 $9,046 ($119,950)$0 $0 $0 $0 $0 ($80,087)$1,682,426 28$30,817 $9,046 ($123,548)$0 $0 $0 $0 $0 ($83,685)$1,635,747 29$30,817 $9,046 ($127,255)$0 $0 $0 $0 $0 ($87,392)$1,584,336 30