金融理論與實務(wù)計算題公式大全和重點章節(jié)(共8頁)

1、精選優(yōu)質(zhì)文檔-傾情為你奉上金融理論與實務(wù)計算題專題第三章 利息與利率知識要點一：單利和復(fù)利（根據(jù)計算利息的方法不同，利率可以分為單利率和復(fù)利率）1.單利法計算利息是指只以本金計算利息，不考慮利息再投資情況下使用的利率，基本的計算公式為：其中，I為利息，P為本金，R為利率，T為借貸的時間。注：（1）借貸時間的單位要與利率表示的時間單位保持一致。（2）百分位表示年利率，千分位表示月利率，萬分位表示日利率。（3）銀行存款利率一般都采用單利計算。2.復(fù)利法計算利息是指把定期結(jié)算的利息加入本金，逐期滾動計算。基本計算公式如下：其中，A為本利和，I為利息，P為本金，R為利率，n為借貸的時間。注：貸款、長期

2、國債和企業(yè)債券中的付息債券、無票面利率的貼現(xiàn)債券的利率或收益率都采用復(fù)利法計算。注：1、稅后利息額（實得利息額）=稅前利息額-稅前利息額*利息稅率 =稅前利息額*（1-利息稅率）其中，利息稅率在題目中通常會給出，常用的利息稅率為20%2、“提前支取定期存款”無論是幾年定期，統(tǒng)統(tǒng)按照活期計算利息。真題1、（2001年）2000年10月1日，某人在中國工商銀行某營業(yè)部存入三年定期儲蓄存款10萬元，當(dāng)日三年期定期儲蓄存款年利率為3%，用單利法和復(fù)利法分別計算在利息所得稅為20%的條件下此人存滿三年的實得利息額。 2、（2003-4）2002年5月1日，某人在中國工商銀行儲蓄所存入三年期定期存款100

3、萬，若三年期定期存款年利率為4%，請利用單利法和復(fù)利法分別計算在利息所得稅為20%時，此人存滿三年的實得利息額。3、（2004-7）甲企業(yè)準(zhǔn)備向銀行借款100萬元，期限為2年。中資銀行2年期貸款的年利率為5.52%，單利計息；外資銀行同期限貸款的年利率為5.4%，按年復(fù)利計息。請比較甲企業(yè)向哪家銀行借款的利息成本低？4、（2006-7）某人于2001年4月3日在中國工商銀行存入一筆金額10000元、存期三年的定期儲蓄存款；2003年10月3日，該存款人將存款全部提取，請計算其稅后利息收入（稅率按20%計算）。儲蓄存款利率表如下：期限活期三個月半年一年二年三年利率0.72%1.71%1.89%1

4、.98%2.25%2.52%5、（2007-7）甲企業(yè)準(zhǔn)備向銀行借款50萬元，期限為3年。A銀行3年期貸款的年利率為6.5，單利計息；B銀行3年期貸款的年利率為6，按年復(fù)利計息。請比較甲企業(yè)向兩家銀行借款的利息成本高低。6、（2008-4）企業(yè)甲向中國工商銀行申請了一筆總額為2000萬元的貸款，貸款期限為兩年，年利率為6%，按復(fù)利計息，到期一次還本付息。請計算到期后企業(yè)甲應(yīng)支付的利息總額。7、（2008-7）王五從銀行貸款50萬元，貸款年利率為5%，期限為兩年，到期一次還本付息，請用單利與復(fù)利兩種方法計算到期時王五應(yīng)支付的利息額。知識要點二：名義利率和實際利率（從利率是否包括對通貨膨脹的補償角

5、度，利率可分為名義利率和實際利率）1）名義利率：包含了通貨膨脹補償?shù)睦仕健嶋H利率：沒有考慮通貨膨脹因素影響的均衡利率2）二者的關(guān)系：名義利率=實際利率+通貨膨脹率注：（1）如果題中沒有特別說明，所提到的利率一般均指名義利率（2）在單利的計息的方法下，實際收益率=實際利率；名義利率=名義收益率真題：1、（2005-4）2004年1月1日，某人在中國工商銀行儲蓄所存入一年期定期存款10萬元，若一年期定期存款年利率為2%，單利計息，請計算利息所得稅為20%時，此人存滿一年的實得利息額。若2004年通貨膨脹率為4%，不考慮利息稅，請計算此人此筆存款的實際收益率。知識要點三：收益率與到期收益率1.

6、收益是投資者通過投資取得的收入，它包括基本收入和資本收入兩部分，即，收益=基本收入+資本收入1）基本收入=利息+股息，利息指的是債權(quán)資產(chǎn)的收益，是確定不變的。股息是產(chǎn)權(quán)資產(chǎn)的收益，優(yōu)先股股息通常是確定的，普通股股息是不確定的。2）資本收入是由于資產(chǎn)價格上升而形成的價差收入。2.收益率是指收益額與投資額的比率。公式如下 其中Y為收益率， I1為一個時期的利息或股息或分紅收益，P0為原始投資額，P1為一個時期末的資本額，P1-P0為一個時期的資本收益3.到期收益率是指投資者將手中的債券一直持有到期的條件下，債券的年均收益率。真題：1、（2005-7）設(shè)某企業(yè)以每股12元的價格購進A公司股票1萬股，

7、一年后以每股13元的價格賣出，期間享受了一次每10股派2元的分紅。在不考慮稅收和交易成本的情況下，試計算該企業(yè)這一年的收益率。2、（2007-4）2005年1月1日，某人按面額買入了一年期國債10萬元，票面年利率為2.5%，請計算此人在國債到期時可獲得的利息額。若2005年通貨膨脹率為3.5%，請計算此人獲得的實際收益率。第五章 商業(yè)銀行業(yè)務(wù)貸款定價 成本加成定價法知識要點：對貸款進行定價時，銀行管理人員必須考慮其籌集可貸資金的成本和銀行的其他經(jīng)營成本。一個完整的貸款利率包括四部分內(nèi)容：銀行籌集資金的成本；銀行的經(jīng)營成本；違約風(fēng)險補償；貸款利潤。用公式表示如下：貸款利率籌集資金的邊際成本英航的

8、其他經(jīng)營成本預(yù)計違約風(fēng)險補償費用銀行預(yù)期的利潤公式中的每一項都用貸款數(shù)額的百分比表示。例題：一筆貸款為100萬元，如果銀行為了籌集該筆資金以8%的利率發(fā)行存單，那么籌集資金的邊際成本就是8%，銀行發(fā)放和管理這筆貸款的經(jīng)營成本為2%，為了補償該筆貸款可能發(fā)生的違約損失為2%，銀行的預(yù)期的利潤水平為1%，則該筆貸款的利率就應(yīng)該為13%（因為，8%+2%+2%+1%）。1、（2008-7）某銀行以年利率3%吸收了一筆100萬元的存款。若銀行發(fā)放和管理貸款的經(jīng)營成本為1%，可能發(fā)生的違約風(fēng)險損失為1%，銀行預(yù)期利潤水平為1.5%，根據(jù)成本加成貸款定價法，該銀行把這筆資金貸放出去時的最低貸款利率應(yīng)該是多

9、少？成本-收益定價法：計算貸款的稅前收益率知識要點：采用成本收益定價法的時候，要考慮三個因素：貸款產(chǎn)生的總收入；借款人實際使用的資金額；貸款總收入與借款人實際使用的資金額之間的比率為銀行貸款的稅前收益。常見的題目要求是：計算貸款的稅前收益率例題：某客戶向銀行申請500萬的信用額度，貸款利率為15%，客戶實際使用資金額為500萬元。試機算該銀行的稅前收益？考慮收取補償余額情況下銀行稅前收益率的計算補償余額是借款者同意將一部分存款存入貸款銀行的資金，可以表現(xiàn)為借款人未歸還貸款平均余額的百分比，也可以表現(xiàn)為貸款額度的百分比或某一個固定的金額。銀行要對補償余額收取一定比例的承擔(dān)費。貸款總收入=貸款利息

10、收入+補償余額承擔(dān)費借款人實際使用資金額=貸款總額-補償余額例題：某客戶向銀行申請500萬的信用額度，貸款利率為15%，并且銀行決定要求客戶將貸款額度的20%作為補償余額存入銀行，并對補償余額收取1%的承擔(dān)費。試機算該銀行的稅前收益？1、（2006-4）A銀行決定向其客戶甲發(fā)放一年期貸款1000萬元，年利率為10%，但A銀行要求客戶甲將貸款額度的20%作為補償余額存入本銀行，在不考慮存款利息成本的情況下，試計算A銀行此筆貸款的稅前收益率。價格領(lǐng)導(dǎo)模型（從來沒有考過）但要警惕知識要點：它是以若干個大銀行統(tǒng)一的優(yōu)惠利率為基礎(chǔ)，考慮到違約風(fēng)險補償和期限風(fēng)險補償后貸款的利率。對某個特定的顧客來說，貸款

11、利率的公式為：貸款利率優(yōu)惠利率（包括各種成本和銀行預(yù)期的利潤）加成部分優(yōu)惠利率違約風(fēng)險貼水期限風(fēng)險貼水CH十一（貨幣的需求與供給） 貨幣需求的計算貨幣的購買力知識要點：馬克思關(guān)于貨幣需要量的論述1、流通中貨幣需要量取決于兩個因素：一是待銷售商品的價格總額（待銷售的商品數(shù)量*單位商品價格）；二是單位貨幣的流通速度。即馬克思的貨幣流通規(guī)律：貨幣需要量與待銷售商品價格總額成正比，與單位貨幣流通速度成反比。2、流通中單位貨幣的實際購買力由流通中貨幣需要量和提供給流通中的實際貨幣量決定。即（教材中沒有這個知識點）真題1、（2003-7）若一定時期內(nèi)貨幣流通次數(shù)為5次，同期待銷售的商品價格總額為8000億

12、元，則流通中的貨幣需要量為多少？如果中央銀行實際提供的貨幣供給量為2000億元，請問流通中每1元貨幣的實際購買力是多少？2、（2005-4）設(shè)一定時期內(nèi)待銷售的商品總額為20億元，同期貨幣流通速度為4，試計算流通中的貨幣需要量。若實際流通中的貨幣量為6億元，請計算單位貨幣的實際購買力。3、（2006-7）設(shè)一定時期內(nèi)待銷售的商品價格總額為40億元，流通中實際貨幣量為8億元，試計算同期的貨幣流通速度。若貨幣流通速度變?yōu)?，請計算流通中每單位貨幣的實際購買力。4、（2007-7）設(shè)一定時期內(nèi)待銷售的商品價格總額為60億元，若同期的貨幣流通速度為6，請計算流通中實際需要的貨幣量。若流通中的實際貨幣量

13、為20億元，在流通速度不變的情況下，請計算流通中每單位貨幣的實際購買力。貨幣的供給貨幣的層次劃分知識要點：貨幣的供給 所謂貨幣的供給量是指政府部門、企事業(yè)單位和居民個人持有的現(xiàn)金和存款總量。其中現(xiàn)金是中央銀行的債務(wù)量，存款是商業(yè)銀行的債務(wù)量。因此，貨幣供應(yīng)量也是銀行體系所供給的債務(wù)總量。貨幣層次的劃分1、劃分的目的：為了正確掌握貨幣流通的動態(tài)并進行調(diào)節(jié)，按照貨幣活躍程度的差異將貨幣流通量劃分為若干層次，以實現(xiàn)分別控制，綜合研究，準(zhǔn)確檢測，及時調(diào)節(jié)。2、劃分的原則：1）貨幣的流動性程度；所謂流動性程度，即指貨幣變?yōu)楝F(xiàn)金的能力，也就是變?yōu)楝F(xiàn)實的流通手段和支付手段的能力。2）與經(jīng)濟變化的相關(guān)程度；3

14、）數(shù)據(jù)獲得，銀行控制能力。3、我國把貨幣劃分為三個層次：基礎(chǔ)貨幣：狹義貨幣：廣義貨幣：注：廣義貨幣=基礎(chǔ)貨幣+存款貨幣，即 真題1、 （2002年）假定中國人民銀行某年公布的貨幣供應(yīng)量數(shù)據(jù)為：單位：億元(一)各項存款 企業(yè)存款 42684 其中：企業(yè)活期存款 32356 企業(yè)定期存款 5682 自籌基本建設(shè)存款 4646 機關(guān)團體存款 5759 城鄉(xiāng)居民儲蓄存款 63243 農(nóng)村存款 2349 其他存款 6610(二)金融債券 33(三)流通中現(xiàn)金 13894(四)對國際金融機構(gòu)負(fù)責(zé) 391請依據(jù)上述資料計算M1、M2層次的貨幣供應(yīng)量各是多少?2、（2007-4）根據(jù)下列給出的資料計算2002

15、年我國M0、M1、M2層次的貨幣供應(yīng)量。單位：億元年份流通中現(xiàn)金活期存款定期存款儲蓄存款其他存款2002年17 27853 603.816 433.886 910.710 780.7貨幣的供給商業(yè)銀行存款派生機制知識要點：1、影響商業(yè)銀行存款派生能力的主要有兩個因素：一是原始存款，原始存款越大，則派生存款數(shù)額就越大，兩者成正比；二是上交中央銀行的法定存款準(zhǔn)備率，法定存款準(zhǔn)備率越高，派生存款數(shù)額就越小，兩者成反比。用公式表示如下：；其中， 稱為存款派生倍數(shù)。 2、考慮提現(xiàn)率，超額準(zhǔn)備金后的存款派生問題其中，稱為存款派生倍數(shù)。注：1）在原始存款中，客戶提取部分現(xiàn)金的情況，這種提取的現(xiàn)金叫做提現(xiàn)（或

16、叫現(xiàn)金漏損），則提現(xiàn)率(現(xiàn)金漏損率)即為， 。2）商業(yè)銀行除了上法定存款準(zhǔn)備金以外，為了隨時應(yīng)付支付的需要，往往還要保留部分存款備付金，即所謂的超額準(zhǔn)備金，則超額準(zhǔn)備金率的計算公式為，。真題：1、（2001年）某銀行吸收到一筆100萬元現(xiàn)金的活期存款，法定存款準(zhǔn)備率為6%，出于避險的考慮，該行額外增加在中央銀行存款3萬元，后來存款單位提出1萬元現(xiàn)金發(fā)工資，試計算這筆存款可能派生出的最大派生存款額。2、（2002年）設(shè)原始存款500萬元，法定存款準(zhǔn)備金率為6%，超額存款準(zhǔn)備金率為6%，提現(xiàn)率為8%，試計算整個銀行體系創(chuàng)造的派生存款總額。3、（2003-4）某商業(yè)銀行吸收原始存款5000萬元，其中

17、1000萬元交存中央銀行作為法定準(zhǔn)備金，1000萬元作為存款備付金，其余全部用于發(fā)放貸款，若無現(xiàn)金漏損，請計算商業(yè)銀行最大可能派生的派生存款總額。4、（2003-7）假設(shè)某商業(yè)銀行吸收到100萬元的原始存款，經(jīng)過一段時間后，銀行體系最終的派生存款為300萬元。若商業(yè)銀行的法定存款準(zhǔn)備率為6%，客戶提取現(xiàn)金比率為10%，試計算商業(yè)銀行的超額準(zhǔn)備率。5、（2004-4）設(shè)某銀行吸收到一筆100萬元的活期存款,除按6%的規(guī)定比例上存準(zhǔn)備金外,銀行還多上存了9%的準(zhǔn)備金。此外,在這筆存款中,最終會被存款人取走10萬元的現(xiàn)金用以發(fā)放工資。試計算這筆存款最多能派生出多少派生存款?6、（2005-7）假設(shè)某

18、商業(yè)銀行吸收到100萬元的原始存款，經(jīng)過一段時間的派生后，銀行體系最終形成存款總額500萬元。若商業(yè)銀行的存款準(zhǔn)備金率為15%，試計算提現(xiàn)率。貨幣的供給貨幣供給乘數(shù)知識要點：1、基礎(chǔ)貨幣包括存款準(zhǔn)備金與流通于銀行體系之外的現(xiàn)金這兩者的總和。而存款準(zhǔn)備金包括商業(yè)銀行的庫存現(xiàn)金、法定存款準(zhǔn)備金和超額準(zhǔn)備金。用公式表示如下： 用符號表示 式中，B為基礎(chǔ)貨幣；R為存款準(zhǔn)備金；C為流通于銀行體系之外的現(xiàn)金。注：基礎(chǔ)貨幣又可以被定義為：央行所掌握的具有多倍創(chuàng)造貨幣功能的貨幣，亦被稱為高能貨幣。2、貨幣乘數(shù)貨幣乘數(shù)就是貨幣供給量與基礎(chǔ)貨幣的比值。公式如下： 式中，m為乘數(shù)；Ms表示貨幣供給量；B為基礎(chǔ)貨幣。

19、貨幣乘數(shù)公式的變式：式中，C/D表示提現(xiàn)率（或現(xiàn)金漏損率）；R/D表示存款準(zhǔn)備金。真題：1、（2004-4）假設(shè)存款準(zhǔn)備金率為10%,貨幣乘數(shù)為4。試計算現(xiàn)金提取率。如果現(xiàn)金提取率下降到原來的，存款準(zhǔn)備金率不變，那么新的貨幣乘數(shù)是多少？2、（2004-7）若流通于銀行體系之外的現(xiàn)金500億元，商業(yè)銀行吸收的活期存款6000億元，其中600億元交存中央銀行作為存款準(zhǔn)備金，試計算貨幣乘數(shù)。3、（2006-4）假設(shè)現(xiàn)金提取率為8%，貨幣乘數(shù)為5，試計算存款準(zhǔn)備金率。如果存款準(zhǔn)備金率下降到原來的1/2，現(xiàn)金提取率不變，那么新的貨幣乘數(shù)是多少？綜合題目（綜合了貨幣的層次，貨幣乘數(shù)，派生存款機制）（2008-4）在一國的銀行體系中，商業(yè)銀行的存款準(zhǔn)備金總額為5萬億元，流通于銀行體系之外的現(xiàn)金總額為3萬億元，該國的廣義貨幣供應(yīng)量M2為40萬億元，試計算該國的廣義貨幣乘數(shù)