證券投資學(xué)題庫(kù)試題及答案

1、證券投資學(xué)習(xí)題導(dǎo)論一、判斷題1、收益的不確定性即為投資的風(fēng)險(xiǎn)，風(fēng)險(xiǎn)的大小與投資時(shí)間的長(zhǎng)短成反比。答案：非2、所謂證券投資是指?jìng)€(gè)人或法人對(duì)有價(jià)證券的購(gòu)買行為，這種行為會(huì)使投資者在證券持有期內(nèi)獲得與其所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)相稱的收益。答案：是3、投資者將資金存入商業(yè)銀行或其他金融機(jī)構(gòu)，以儲(chǔ)蓄存款或企業(yè)存款、機(jī)構(gòu)存款的形式存在，從融資者的角度看，是間接融資。答案：是二、單項(xiàng)選擇題1、很多情況下人們往往把能夠帶來(lái)報(bào)酬的支出行為稱為。A 支出 B 儲(chǔ)蓄 C 投資 D 消費(fèi)答案： C2、證券投資通過(guò)投資于證券將資金轉(zhuǎn)移到企業(yè)部門，因此通常又被稱為。A 間接投資B 直接投資C 實(shí)物投資D 以上都不正確答案：B3、直接

2、投融資的中介機(jī)構(gòu)是。A 商業(yè)銀行B 信托投資公司C 投資咨詢公司D 證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)答案：D三、多項(xiàng)選擇題1、投資的特點(diǎn)有。A 投資是現(xiàn)在投入一定價(jià)值量的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)B 投資具有時(shí)間性C 投資的目的在于得到報(bào)酬D 投資具有風(fēng)險(xiǎn)性答案： ABCD2、證券投資在投資活動(dòng)中占有突出的地位，其作用表現(xiàn)在促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)等方面。A 使社會(huì)的閑散貨幣轉(zhuǎn)化為投資資金B(yǎng) 使儲(chǔ)蓄轉(zhuǎn)化為投資C 促進(jìn)資金合理流動(dòng)D 促進(jìn)資源有效配置答案： ABCD3、間接投資的優(yōu)點(diǎn)有。A 積少成多B 續(xù)短為長(zhǎng)C 化分散為集中D 分散風(fēng)險(xiǎn)答案： ABCD證券投資要素一、判斷題1、證券投資主體是指進(jìn)入證券市場(chǎng)進(jìn)行證券買賣的各類投資者。答案：是2、

3、證券投資凈效用是指收益帶來(lái)的正效用減去風(fēng)險(xiǎn)帶來(lái)的負(fù)效用。答案：是3、投資的主要目的是承擔(dān)宏觀調(diào)控的重任。答案：是其他經(jīng)批注的資金進(jìn)行4、根據(jù)我國(guó)證券法規(guī)定，證券公司是專營(yíng)證券業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)，綜合類證券公司可用其資本金、營(yíng)運(yùn)資金和證券投資。答案：是5、所謂證券投資是指在證券市場(chǎng)上短期內(nèi)買進(jìn)或賣出一種或多種證券以獲取收益的一種經(jīng)濟(jì)行為。答案：非6、有價(jià)證券即股票，是具有一定票面金額、代表財(cái)產(chǎn)所有權(quán)，并借以取得一定收入的一種證書。答案：非7、股東只負(fù)有限連帶清償責(zé)任，即股東僅以其所持股份為限對(duì)公司承擔(dān)責(zé)任。答案：是8、普通股票是股票中最普遍的一種形式，是股份公司最重要的股份，是構(gòu)成公司資本的基礎(chǔ)。答

4、案：是9、在特殊情況下，公司可以用特設(shè)的公積金來(lái)調(diào)劑盈余，支付股息。答案：是10 、采用股票股息的形式，實(shí)際上是一部分收益的資本化，增加了公司股本，相應(yīng)地減少了公司的當(dāng)年可分配盈余。答案：是11、優(yōu)先股票的優(yōu)越性只有在公司獲利不多的情況下，才能充分顯示出來(lái)，對(duì)保護(hù)優(yōu)先股票的股東具有實(shí)際意義。答桀？：是12 、在紐約上市的我國(guó)外資股稱為N 股。答案：是13 、債券的性質(zhì)是所有權(quán)憑證，反映了籌資者和投資者之間的債權(quán)債務(wù)關(guān)系。答案：非14、國(guó)債產(chǎn)生的直接原因是因?yàn)檎С龅男枰４鸢福菏?5 、零息債券，即貼現(xiàn)債券，指?jìng)l(fā)行價(jià)格遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于面值，到期時(shí)按面值償還的債券。答案：非16 、以不特定多數(shù)投資

5、者為對(duì)象而廣泛募集的債券是公募債券。答案：是17 、外國(guó)籌資者在美國(guó)發(fā)行的美元債券，又稱“武士債券”。答案：非18 、證券投資基金是一種利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)的集合證券投資方式。答案：是19 、投資者通過(guò)購(gòu)買基金單位間接投資于證券市場(chǎng)，與直接投資于股票債券相比，投資者不與發(fā)行人建立所有權(quán)關(guān)系或債權(quán)債務(wù)關(guān)系。答案：是20、契約型投資基金依據(jù)信托法建立，具有法人資格。答案：非21、開(kāi)放型投資基金的發(fā)行總額不固定，投矗 ？者可向基金管理人申購(gòu)或贖回基金。答案：是22、收入型基金以獲取最大的經(jīng)常性收入為目標(biāo)，投資對(duì)象通常為高成長(zhǎng)潛力的股票。答案：非23、期貨基金、期權(quán)基金和指數(shù)基金都屬于衍生工具基金，風(fēng)險(xiǎn)

6、較大，但有可能獲取很高的收益。答案：是24、基金托管人和基金保管人之間是一種既相互協(xié)作又相互監(jiān)督的關(guān)系，這種相互制衡結(jié)構(gòu)的設(shè)計(jì)體現(xiàn)了保護(hù)投資人利益的內(nèi)在要求。答案：是25、證券中介機(jī)構(gòu)是指為證券市場(chǎng)參與者如發(fā)行者、投資者等提供相關(guān)服務(wù)的專職機(jī)構(gòu)。答案：是26、承購(gòu)包銷的承銷商與發(fā)行人之間是一種代理關(guān)系，而不是買賣關(guān)系。答案：非27、 專業(yè)經(jīng)紀(jì)商具有雙重身份，既可以接受交易所內(nèi)傭金經(jīng)紀(jì)商和自營(yíng)商的委托進(jìn)行證券代理買賣，又可以作為自營(yíng)商自行進(jìn)行證券交易。答案：是28、證券自營(yíng)業(yè)務(wù)是證券機(jī)構(gòu)以自己的名義和資金? 賣證券、賺取買賣差價(jià)并承擔(dān)相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)的業(yè)務(wù)，也是證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)的主要業(yè)務(wù)之一。答案：是29、

7、私募發(fā)行的對(duì)象一般是機(jī)構(gòu)投資者，如保險(xiǎn)公司、投資基金等。答案：是30、注冊(cè)會(huì)計(jì)在證券市場(chǎng)上從事對(duì)公開(kāi)發(fā)行和交易股票的公司、證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)和證券交易所進(jìn)行會(huì)計(jì)報(bào)表審計(jì)、凈資產(chǎn)驗(yàn)證、咨詢服務(wù)等相關(guān)業(yè)務(wù)。答案：是二、單項(xiàng)選擇題1、進(jìn)入證券市場(chǎng)進(jìn)行證券買賣的各類投資者即是證券投資的。A 主體 B 客體 C 工具 D 對(duì)象答案： A2、由于 的作用，投資者不再滿足投資品種的單一性，而希望建立多樣化的資產(chǎn)組合。A 邊際收入遞減規(guī)律B 邊際風(fēng)險(xiǎn)遞增規(guī)律C 邊際效用遞減規(guī)律D 邊際成本遞減規(guī)律答案： C3、通常，機(jī)構(gòu)投資者在證券市場(chǎng)上屬于型投資者。A 激進(jìn) B 穩(wěn)定 C 穩(wěn)健 D 保守答案： C4、商業(yè)銀行通常

8、將作為第二準(zhǔn)備金，這些證券? 為主。A 長(zhǎng)期證券長(zhǎng)期國(guó)債B 短期證券短期國(guó)債C 長(zhǎng)期證券公司債 D 短期證券公司債答案： B5、購(gòu)買股票旨在長(zhǎng)期參股并可能謀求進(jìn)入公司決策管理層的投資者被稱為。A 投機(jī)者 B 機(jī)構(gòu)投資者C QFII D 戰(zhàn)略投資者答案： D6、有價(jià)證券所代表的經(jīng)濟(jì)權(quán)利是。A 財(cái)產(chǎn)所有權(quán)B 債權(quán) C 剩余請(qǐng)求權(quán)D 所有權(quán)或債權(quán)答案： D7、按規(guī)定，股份有限公司破產(chǎn)或解散時(shí)的清償順序是。A 支付清算費(fèi)用支付工資、勞保費(fèi)用支付股息繳納所欠稅款B 支付清算費(fèi)用支付工資、勞保費(fèi)用繳納所欠稅款支付股息C繳納所欠稅款-支付清算費(fèi)用-支付工資、勞保費(fèi)用-支付股息D支付工資、勞保費(fèi)用-支付清算費(fèi)

9、用-繳納所欠稅款-支付股息答案： B8、在普通股票分配股息之后才有權(quán)分配股息的股票是。A 優(yōu)先股票B 后配股 C 混合股 D 特別股答案： B9、土L ?實(shí)行累積投票制的情況下，假如某位股東持有100股股票，本次股東大會(huì)擬選出董事12人，那么這位股東總共有 票可用來(lái)選舉他認(rèn)為合適的一位或數(shù)位董事人選。A 1000 B 1100 C 1200 D 1300答案： C10、最普遍、最基本的股息形式是。A 現(xiàn)金股息B 股票股息C 財(cái)產(chǎn)股息D 負(fù)債股息答案： A11、具有杠桿作用的股票是。A 普通股票B 優(yōu)先股票C B 股股票 D H 股股票答案： B12 、我國(guó)的股票中，以下不屬于境外上市外資股的是

10、。A A股B N股C S股D H股答案： A13 、債券反映的經(jīng)濟(jì)關(guān)系是籌資者和投資者之間的關(guān)系。A 債權(quán) B 所有權(quán) C 債務(wù) D A 和 C答案： D14、以下被稱為“金邊債券”的是 。A 國(guó)債 B 市政債券C 金融債券D 公司債券答案： A15、沒(méi)有固定的票面利率，只設(shè)定一個(gè)參考利率，并隨參考利率的變化而變化，也稱“指數(shù)債券”的是 。A 附息債券B 貼玠 ? 債券 C 浮動(dòng)利率債券D 零息債券答案： C16 、不是面向公眾投資者，而是向與發(fā)行人有特定關(guān)系的投資者發(fā)行的債券是。A公募債券B私募債券C記名債券D無(wú)記名債券答案： B17 、發(fā)行人在外國(guó)證券市場(chǎng)發(fā)行的，以市場(chǎng)所在國(guó)貨幣為面值的債

11、券是。A 揚(yáng)基債券B 武士債券C 外國(guó)債券D 歐洲債券答案： C18 、證券投資基金由托管，由管理和操作。A 托管人管理人B 托管人托管人C 管理人托管人D 管理人管理人答案： A19、證券投資基金是一種的證券投資方式。A 直接 B 間接 C 視具體的情況而定D 以上均不正確答案： B20、投資者作為公司的股東，有權(quán)對(duì)公司的重大投資決策發(fā)表意見(jiàn)，進(jìn)行表決的是。A 公司型投資基金B(yǎng) 契約型投資基金C 股票型投資基金D 貨幣市場(chǎng)基金答案： A21 、以下關(guān)于封閉型投資基金的表述不正確的是。A期隨？一般為1015年B規(guī)模固定C 交易價(jià)格不受市場(chǎng)供求的影響D 交易費(fèi)用相對(duì)較高答案： C22、主要投資目

12、標(biāo)在于追求最高資本增值的基金是。A 積極成長(zhǎng)型基金B(yǎng) 成長(zhǎng)型基金C 平衡型基金D 收入型基金答案： A23、以下不屬于債券基金的是。A 政府債券基金B(yǎng) 市政債券基金C 公司債券基金D 指數(shù)基金答案： D24、負(fù)責(zé)運(yùn)用和管理基金資產(chǎn)的是。A 基金發(fā)起人B 基金管理人C 基金托管人D 基金承銷人答案： B25、證券中介機(jī)構(gòu)可分為。A 證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)和證券咨詢機(jī)構(gòu)B 證券咨詢機(jī)構(gòu)和證券服務(wù)機(jī)構(gòu)C 證券服務(wù)機(jī)構(gòu)和證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)D 以上均不正確答案： C26、承銷商與發(fā)行人之間是一種買賣關(guān)系，而不是代理關(guān)系，且由承銷商承擔(dān)全部發(fā)行風(fēng)險(xiǎn)的證券承銷方式是A 承購(gòu)包銷B 代銷 C 定額包銷D 余額包銷答案： A2

13、7、我國(guó)對(duì)從事經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的證券公司采取的管理辦法是。A 登記制度B 特許制度C 注冊(cè)制度D 以上均不正確答案： B28、沒(méi)有證券交易所會(huì)員資格，不能進(jìn)入交易所，只能在場(chǎng)外交易市場(chǎng)進(jìn)行交易的證券商，是場(chǎng)外做市商的是A 交易所自營(yíng)商B 零股自營(yíng)商C 場(chǎng)外自營(yíng)商D 以上均不正確答案： C29、以下屬于證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的是。A 證券承銷業(yè)務(wù)B 私募發(fā)行C 基金管理D 風(fēng)險(xiǎn)基金答案： A30、專門為證券發(fā)行與證券交易辦理登記、存管、過(guò)戶和資金結(jié)算交收業(yè)務(wù)的中介機(jī)構(gòu)是。A 信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)B 證券登記結(jié)算公司C 證券信息公司D 按揭證券公司答案： B三、多項(xiàng)選擇題1、證券投資主體包括。A 個(gè)人 B 政府 C

14、 企事業(yè) D 金融機(jī)構(gòu)答案： ABCD2、個(gè)人投資者的投資目的主要有：。A 本金安全B 收入穩(wěn)定C 資本增值D 維持流動(dòng)性答案： ABCD3、機(jī)構(gòu)投資者的特點(diǎn)主要有：。A 投資資金數(shù)量大B 建立的資產(chǎn)組合規(guī)模較大C 注重資產(chǎn)的安全性D 投資活動(dòng)對(duì)市場(chǎng)影響較大答案： ABCD4、參加證券投資的金融機(jī)構(gòu)主要有：。A 證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)B 商業(yè)銀行和信托投資公司C 保險(xiǎn)公司D 證券投資基金答案： ABCD5、證券投機(jī)活動(dòng)的積極作用表現(xiàn)在。A 平衡價(jià)格B 增強(qiáng)證券的流動(dòng)性C 分散價(jià)格變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)D 對(duì)價(jià)格變動(dòng)起推波助瀾的作用答案：ABC6、根據(jù)證券所體現(xiàn)的經(jīng)濟(jì)性質(zhì)，可分為。A 股票B 商品證券C貨幣證券D資本證

15、券答案：BCD7、股票的特征表現(xiàn)在。A 期限上的永久性B 決策上的參與性C 責(zé)任上的無(wú)限性D 報(bào)酬上的剩余性答案： ABDE8、股票按股東的權(quán)益分為。A 普通股票B 優(yōu)先股票C 后配股 D 混合股答案： ABCD9、普通股股東是公司的基本股東，享有多項(xiàng)權(quán)利，主要有：。A 經(jīng)營(yíng)決策參與權(quán)B 盈余分配權(quán)C 剩余財(cái)產(chǎn)刪?配權(quán)D 優(yōu)先認(rèn)股權(quán)答案： ABCD 10 、股份公司股息分配應(yīng)遵循的原則是。A 股息優(yōu)先原則B 納稅優(yōu)先原則C 公積金優(yōu)先原則D 無(wú)盈余無(wú)股利原則E 同股同利原則答案： BCDE11、優(yōu)先股票的特征有。A 領(lǐng)取固定股息B 按面額清償C 無(wú)權(quán)參與經(jīng)營(yíng)決策D 無(wú)權(quán)分享公司利潤(rùn)增長(zhǎng)的收益答

16、案： ABCD 12 、我國(guó)的股票按投資主體分為。A 國(guó)家股票B 法人股票C 社會(huì)公眾股票D 外資股票答案： ABCD13 、債券的特點(diǎn)是：。A 期限性 B 安全性 C 收益性 D 流動(dòng)性答案： ABCD14、市政債券主要種類有。A 一般契約債券B 有限契約債券C 收益擔(dān)保債券D 住宅公債答案： ABCD 15 、按計(jì)息方式不同，債券可分為等。A 單利債券B 復(fù)利債券C 定息債券D 浮動(dòng)利率債券答案： ABCD 16 、債券按償還期限可分為。A短期債券B中期債券C長(zhǎng)期債券D零息債券答案： ABC17 、債券按市場(chǎng)所在地可分為。A國(guó)內(nèi)債券B外國(guó)債券C歐洲債券D注冊(cè)債券答案： ABC18 、證券投

17、資基金在證券市場(chǎng)上是。A 投資客體B 投資主體C 投資中介D 投資工具答案： ABCD19 、證券投資基金的特征有。A 由專家運(yùn)作管理B 具有組合投資分散風(fēng)險(xiǎn)的優(yōu)勢(shì)C 是一種間接的證券投資方式D 費(fèi)用低、流動(dòng)性強(qiáng)答案： ABCD20、證券投資基金按組織形式可分為。A 公司型投資基金B(yǎng) 契約型投資基金C 封閉型投資基金D 開(kāi)放型投資基金答案： AB21 、開(kāi)放型投資基金與封閉型投資基金相比，具有優(yōu)點(diǎn)。A 隨時(shí)可按凈值兌現(xiàn)B 流動(dòng)性強(qiáng)C 投資風(fēng)險(xiǎn)小D 安全便利答案： ABCD22、證券投資基金按投資收益風(fēng)險(xiǎn)目標(biāo)可分為。A 積極成長(zhǎng)型B 成長(zhǎng)型 C 平衡型 D 收入型答案： ABCD23、以下屬于股

18、票基金的是。A 優(yōu)先股票基金B(yǎng) 普通股票基金C 指數(shù)基金D 認(rèn)股權(quán)證基金答椏 ? ： AB24、參與證券投資基金運(yùn)作的有。A 基金發(fā)起人B 基金管理人C 基金托管人D 基金承銷人答案： ABCD25、證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)按從事證券業(yè)務(wù)的不同可分為。A 證券經(jīng)紀(jì)商B 證券承銷商C 證券自營(yíng)商D 證券投資咨詢機(jī)構(gòu)答案： ABC26、證券承銷方式可分為。A 承購(gòu)包銷B 代銷 C 助銷 D 招標(biāo)發(fā)售答案： ABC27、證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的特點(diǎn)是。A 屬于二級(jí)市場(chǎng)的委托買賣業(yè)務(wù)B 經(jīng)紀(jì)商與客戶之間是委托代理關(guān)系C 經(jīng)紀(jì)商承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較小D 收入來(lái)源于傭金答案： ABCD28、在國(guó)外，證券自營(yíng)商一般分為。A 交易所自

19、營(yíng)商B 零股自營(yíng)商C 場(chǎng)外自營(yíng)商D 二級(jí)自營(yíng)商答案： ABC29、隨著金融自由化和一體化的發(fā)展，證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)的經(jīng)營(yíng)范圍更為擴(kuò)大，現(xiàn)已開(kāi)拓的新業(yè)務(wù)有。A 私募發(fā)行B兼并收購(gòu)C 基金管理D 風(fēng)險(xiǎn)基金E金融衍生工具交易答案：ABCDE30、在我國(guó)，律師事務(wù)所從事證券法律業(yè)務(wù)的內(nèi)容主要有。A 為公開(kāi)發(fā)行和上市股票的公司出具法律意見(jiàn)書B(niǎo) 驗(yàn)證招股說(shuō)明書C 參與起草、審查、修改、制作公司的創(chuàng)立文件等法律文件D 核查、驗(yàn)證法律意見(jiàn)書，并承擔(dān)相應(yīng)責(zé)任答案： ABCD證券市場(chǎng)的運(yùn)行與管理一、判斷題1、證券發(fā)行市場(chǎng)又稱證券初級(jí)市場(chǎng)、一級(jí)市場(chǎng)由發(fā)行者、投資者和證券中介機(jī)構(gòu)組成。答案：是2、私募發(fā)行是指以特定少數(shù)投資

20、者為對(duì)象的發(fā)行，發(fā)行手續(xù)簡(jiǎn)單但費(fèi)用較高。答案：非3、募集設(shè)立的公司一般規(guī)模較大，自發(fā)起到設(shè)立的時(shí)間也較長(zhǎng)。答案：是4、有償增資發(fā)行的具體方式中需要股東大會(huì)特別批準(zhǔn)的是公募增資。答案：非5、股份公司股票發(fā)行采取首次公開(kāi)發(fā)行向二級(jí)市場(chǎng)投資者配售時(shí)，投資者根據(jù)其持有上市流通證券的市值和折算后的申購(gòu)限量，自愿申購(gòu)新股。答案：是6、溢價(jià)發(fā)行映? 成熟證券市場(chǎng)最基本、最常用的方式，通常在公募發(fā)行或第三者配售時(shí)采用。答案：是7、我國(guó)新股發(fā)行的程序大致要經(jīng)過(guò)發(fā)行準(zhǔn)備、上報(bào)審批、簽訂承銷協(xié)議、組織承銷團(tuán)、公布招股文件、組織銷售幾個(gè)階段。答案：是8、公司債券因收益較為穩(wěn)定、市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)較平穩(wěn)、風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較小，特別受

21、那些穩(wěn)健投資者的歡迎。答案：是9、一般說(shuō)來(lái)，期限長(zhǎng)的債券票面利率高于期限短的債券，信用級(jí)別低的債券利率高于信用級(jí)別高的債券。答案：是10 、記賬式國(guó)債由商業(yè)銀行承銷并利用銀行營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)分銷，而憑證式國(guó)債則由證券承銷商在分得包銷的國(guó)債后通過(guò)證券交易所掛牌分銷。答案：非11、部分償還是在債券到期前，分次在規(guī)定的日期按一定償還率償還的方式。答案：非12 、公司制的證券交易所本身的股票可以轉(zhuǎn)讓，也可以在交易所上市。答案：是13 、股份公疊? 的上市資格不是永久的，當(dāng)它不能滿足證券交易所關(guān)于證券上市的條件時(shí)，它的上市資格將被取消。答案：是14、我國(guó)上海、深圳證券交易所為證券商提供的交易席位有有形席位和無(wú)形

22、席位兩種。答案：是15 、場(chǎng)內(nèi)交易采用經(jīng)紀(jì)制進(jìn)行，投資者必須委托具有會(huì)員資格的證券經(jīng)紀(jì)商在交易所內(nèi)代理買賣證券。答案：是16 、證券交易的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)中，成交量的統(tǒng)計(jì)單位，股票以成交股數(shù)計(jì)，債券以成交面額數(shù)計(jì)。答案：是17 、由于股價(jià)循環(huán)一般先于商業(yè)循環(huán)，因而證券價(jià)格波動(dòng)往往成為經(jīng)濟(jì)周期變化的先兆，成為社會(huì)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的晴雨表。答案：是18 、參與場(chǎng)外交易市場(chǎng)的證券商主要是自營(yíng)商。答案：是19 、證券交易商用自己的資金買賣，從而溝通投資者之間證券轉(zhuǎn)讓活動(dòng)的交易方式稱為自營(yíng)方式。答案：是20、我國(guó)的憑證式國(guó)債是在場(chǎng)外交易市場(chǎng)發(fā)行的。答案：是21 、香港的創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)、臺(tái)灣的報(bào)備市場(chǎng)都是第二板市場(chǎng)。答案：是

23、22、保護(hù)投資者的利益，關(guān)鍵是要建立公平合理的市場(chǎng)環(huán)境，為投資者提供平等的交易機(jī)會(huì)，使投資者能在理性的基礎(chǔ)上，自主地決定交易行為。答案：是23、對(duì)證券市場(chǎng)實(shí)行集中統(tǒng)一監(jiān)管與自我管理相結(jié)合，是建立證券市場(chǎng)監(jiān)管體系的基本指導(dǎo)思想和總體原則。答案：是24、我國(guó)證券市場(chǎng)實(shí)行以政府監(jiān)管為主，自律為補(bǔ)充的監(jiān)管體系。答案；是26、我國(guó)股票發(fā)行實(shí)行核準(zhǔn)制并配之以發(fā)行審核制度和保薦人制度。答案：是26、對(duì)證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)的設(shè)立監(jiān)管主要有特許制和注冊(cè)制，我國(guó)實(shí)行審批制。答案：27、證券業(yè)協(xié)會(huì)是證券行業(yè)的自律組織，一般為社會(huì)法人團(tuán)體。答案：是二、單項(xiàng)選擇題1、以下關(guān)于證券發(fā)行市場(chǎng)的表述正確的是。A 有固定場(chǎng)所B 有統(tǒng)一

24、時(shí)間C 證券發(fā)行價(jià)格與證券票面價(jià)格較為接近D 證券發(fā)行價(jià)格與證券票面價(jià)格差異很大答案： C2、發(fā)行程序比較復(fù)雜，登記核準(zhǔn)的時(shí)間較長(zhǎng)，發(fā)行費(fèi)用較高的發(fā)行方式是。A 私募發(fā)行B 公募發(fā)行C 直接發(fā)行D 間接發(fā)行答案： B3、由公司的發(fā)起人認(rèn)購(gòu)公司發(fā)行的全部股票的公司設(shè)立形式是。A 發(fā)起設(shè)立B 登記設(shè)立C 募集設(shè)立D 注冊(cè)設(shè)立答案： A4、股份公司以增發(fā)股票吸收新股份的方式增資，認(rèn)購(gòu)者必須按股票的發(fā)行價(jià)格支付現(xiàn)款才能獲取股票的發(fā)行方式是。A 有償增資發(fā)行B 無(wú)償增資發(fā)行C 有償無(wú)償并行發(fā)行D 有償無(wú)償搭配發(fā)行答案： A5、以下關(guān)于綠鞋(green shoe )表述不正確的是。A 又稱為超額配售B 主

25、承銷商按不超過(guò)包銷數(shù)額120的股份發(fā)售C 平衡市場(chǎng)供求D 穩(wěn)定市價(jià)答案： B6、股份公司溢價(jià)發(fā)行股票所收到的溢價(jià)收益應(yīng)計(jì)入公司的。A 股本 B 資本公積金C 法定公積金D 法定公益金答案： B7、在股票發(fā)行制度中，生效期后發(fā)行公司才可銷售股票的制度是。A 核準(zhǔn)制 B 注冊(cè)制 C 登記制 D 審批制答案： B8、以下關(guān)于發(fā)行債券籌資的表述不正確的是。A 成本較低B 期限穩(wěn)定C 比較靈活D 風(fēng)險(xiǎn)較大答案： D9、債券投資者按債券票面額和約定的應(yīng)收利息的差價(jià)買進(jìn)債券，債券到期償還是按票面額收回本息的計(jì)息方式是。A 單利計(jì)息B 復(fù)利計(jì)息C 貼現(xiàn)計(jì)息D 累進(jìn)計(jì)息答案： C10 、我國(guó)的國(guó)家重點(diǎn)建設(shè)債券、

26、財(cái)政債券等國(guó)債均采用方式發(fā)行。A 定向發(fā)售B 承購(gòu)包銷C 直接發(fā)售D 招標(biāo)發(fā)行答案： A11、規(guī)定在債券到期后，投資者有權(quán)按原定的利率延長(zhǎng)償還期至某一指定日期的償還方式是。A到期償還B定期償還C展期償還D隨時(shí)償還答案： C12 、我國(guó)上海、深圳證券交易所均實(shí)行。A 公司制 B 注冊(cè)制 C 登記制 D 會(huì)員制筠 ? 案： D13 、以下關(guān)于證券上市的表述不正確的是。A 發(fā)行上市的證券即是交易上市的證券B 證券上市有利于發(fā)行公司規(guī)范治理結(jié)構(gòu)C 公司上市的資格不是永久的D 證券上市能減少投資者的風(fēng)險(xiǎn)答案： A14、以下不屬于證券交易所的交易系統(tǒng)組成部分的是。A 撮合主機(jī)B 通信網(wǎng)絡(luò)C 交易監(jiān)控D 柜

27、臺(tái)終端答案： C15 、我國(guó)現(xiàn)行的證券交易制度規(guī)定，在一個(gè)交易日內(nèi)，除首日上市證券外，每只股票或基金的交易價(jià)格相對(duì)上一個(gè)交易日收市價(jià)的漲跌幅度不得超過(guò)。A 5 B 10 C 15 D 20 答案： B16 、在證券行情表中，成交量采用計(jì)算方法，成交額采用計(jì)算方法。A 單向 雙向 B 雙向 單向 C 雙向 雙向 D 單向 單向答案： D17 、一般情況下，股價(jià)循環(huán)商業(yè)循環(huán)而發(fā)生。A 先于 B 后于 C 無(wú)關(guān)于 D 不確定于答案： A18 、參與場(chǎng)外交易市場(chǎng)的證券商主要是 。A 傭金經(jīng)紀(jì)商B 場(chǎng)外經(jīng)紀(jì)商C 自營(yíng)商 D 場(chǎng)內(nèi)經(jīng)紀(jì)商答案： C19 、場(chǎng)外交易市場(chǎng)的交易對(duì)象以為主，證券交易所的交易對(duì)象以

28、為主。A 基金 股票 B 債券 股票 C 股票 股票 D 債券 債券答案： B20、場(chǎng)外交易市場(chǎng)與證券交易所的區(qū)別表現(xiàn)在。A 采取經(jīng)紀(jì)制B 對(duì)投資者限制少C 有嚴(yán)格的交易時(shí)間D 交易程序復(fù)雜答案： B21 、享有“高科技企業(yè)搖籃”美譽(yù)的證券市場(chǎng)是 。A 證券交易所B 第二板市場(chǎng)C 第三市場(chǎng)D 第四市場(chǎng)答案： B22、以下不屬于證券監(jiān)管主要手段的是。A 法律手段B 經(jīng)濟(jì)手段C 行政手段D 他律手段答案： D23、以下國(guó)家中對(duì)證券市場(chǎng)采取法定機(jī)構(gòu)監(jiān)管模式代表的是A 美國(guó) B 日本 C 英國(guó) D 荷蘭答案： A24、我國(guó)發(fā)展證券市場(chǎng)的八字方針中是核心。A 法制 B 監(jiān)管 C 自律 D 規(guī)范答案： D

29、25、我國(guó)的股票發(fā)行實(shí)行。A核準(zhǔn)制B注冠？制C審批制D登記制答案： A26、我國(guó)對(duì)證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)的管理實(shí)行。A 特許制 B 注冊(cè)制 C 登記制 D 審批制答案： D27、以下關(guān)于自律組織的表述不正確的是。A 一般實(shí)行會(huì)員制B 對(duì)會(huì)員公司每年進(jìn)行一次例行檢查C 對(duì)會(huì)員的日常業(yè)務(wù)活動(dòng)進(jìn)行監(jiān)管D 一般實(shí)行注冊(cè)制答案： D三、多項(xiàng)選擇題1、證券發(fā)行市場(chǎng)的特征是。A 無(wú)固定場(chǎng)所B 無(wú)統(tǒng)一時(shí)間C 證券發(fā)行價(jià)格與證券票面價(jià)格較為接近D 證券發(fā)行價(jià)格與證券票面價(jià)格差異很大答案： ABC2、證券發(fā)行按有無(wú)發(fā)行中介可分為。A 私募發(fā)行B 公募發(fā)行C 直接發(fā)行D 間接發(fā)行答案： CD3、股票發(fā)行的目的主要有。A 為新

30、設(shè)立的股份公司而發(fā)行B 增資、擴(kuò)大規(guī)模C 調(diào)整財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)D 鞏固公司經(jīng)營(yíng)權(quán)答案： ABCD4、股票增資發(fā)行可分為。A 有償增資發(fā)行B 無(wú)償增資發(fā)行C 有償無(wú)償并行發(fā)行D 有償無(wú)償搠? 配發(fā)行答案： ABCD5、股票發(fā)行全額預(yù)繳款方式分為階段。A 申購(gòu) B 凍結(jié) C 驗(yàn)資配售D 余額即退答案： ABCD6、按發(fā)行價(jià)格與股票面值的關(guān)系分類，股票發(fā)行可分為。A 平價(jià)發(fā)行B 溢價(jià)發(fā)行C 折價(jià)發(fā)行D 協(xié)商定價(jià)發(fā)行答案： ABC7、股票首次公募發(fā)行的程序包括。A 準(zhǔn)備階段B 申請(qǐng)階段C 促銷階段D 發(fā)售階段答案： ABCD8、公司發(fā)行債券的主要目的有。A 籌集長(zhǎng)期穩(wěn)定資金B(yǎng) 減低籌資成本C降低籌資風(fēng)險(xiǎn)D維持

31、對(duì)公司的控制答案： ABCD9、影響債券發(fā)行總額的因素主要有等。A發(fā)行者的資金需要B發(fā)行者的資信狀況C 發(fā)行者還本付息能力D 市場(chǎng)的承受能力答案： ABCD10 、債券的發(fā)行方式主要有。A 定向發(fā)售B 承購(gòu)包銷C 直接發(fā)售D 招標(biāo)發(fā)行答案： ABCD11、債券償還方式主要有。A 到期償還B 期中償還C 分期償還D 展期償還答案： ABD12 、會(huì)員堠? 證券交易所的特征有。A 有固定的交易場(chǎng)所B 交易者是會(huì)員證券公司C 交易對(duì)象是合乎一定標(biāo)準(zhǔn)的上市證券D 交易量集中、效率高E 管理嚴(yán)格、市場(chǎng)秩序化答案： ABCDE13 、證券上市對(duì)發(fā)行公司的意義表現(xiàn)在。A 推動(dòng)發(fā)行公司建立、規(guī)范治理結(jié)構(gòu)B 提

32、高發(fā)行公司的聲譽(yù)和影響C 有利于發(fā)行公司進(jìn)入資本快速、連續(xù)擴(kuò)張的通道D 行情公布迅速、規(guī)范答案： ABCD14、證券交易所的運(yùn)行系統(tǒng)包括。A 交易系統(tǒng)B 結(jié)算系統(tǒng)C 信息系統(tǒng)D 監(jiān)察系統(tǒng)答案： ABCD15 、證券交易所的主要交易規(guī)則有等。A 交易時(shí)間B 交易單位C 價(jià)位 D 報(bào)價(jià)方式答案： ABCD16 、以下關(guān)于市價(jià)總額的表述正確的是。A 按當(dāng)市價(jià)格計(jì)算B 綜合反映證券市場(chǎng)各類相關(guān)信息C 是描述證券市場(chǎng)規(guī)模大小的重要標(biāo)準(zhǔn)D 按面額計(jì)算答案： ABC17 、證券交易所的功能有。A提供證券交易的亂？所B形成較為合理的價(jià)格C 引導(dǎo)資金的合理流動(dòng)D 預(yù)測(cè)、反映經(jīng)濟(jì)動(dòng)態(tài)答案： ABCD18 、場(chǎng)外交

33、易市場(chǎng)的特征是。A 分散、無(wú)固定場(chǎng)所B 投資者可直接參與C 以交易商報(bào)價(jià)為驅(qū)動(dòng)的市場(chǎng)D 管理比較寬松答案： ABCD19 、場(chǎng)外交易市場(chǎng)的參與者包括。A 自營(yíng)商 B 店頭證券商C 會(huì)員證券商D 證券承銷商E 機(jī)構(gòu)投資者和個(gè)人投資者答案：ABCDE20、場(chǎng)外交易市場(chǎng)的功能主要有。A 債券發(fā)行的重要場(chǎng)所B 為已發(fā)行但未上市的證券提供流通轉(zhuǎn)讓的機(jī)會(huì)C 是二級(jí)市場(chǎng)的重要組成部分D 是證券交易所的必要補(bǔ)充答案： ABCD21、NASDAQ場(chǎng)的特征是。A 報(bào)價(jià)驅(qū)動(dòng)型市場(chǎng)B 采用多個(gè)做市商制度C 是電子化的市場(chǎng)D 上市費(fèi)用低、上市標(biāo)準(zhǔn)也低答案： ABCD22、證券市場(chǎng)監(jiān)管的目標(biāo)在于。A 保護(hù)投資者利益B 保

34、障合法的證券交易活動(dòng)C 監(jiān)督證券中介機(jī)構(gòu)依法經(jīng)營(yíng)D 維持證券市場(chǎng)的正常秩序答案： ABCD23、各國(guó)的證券市場(chǎng)發(fā)育程度不同，故監(jiān)管模式也不盡相同，大致可分為。A 法定機(jī)構(gòu)監(jiān)管模式B 政府監(jiān)管模式C 自律模式D 行業(yè)協(xié)會(huì)監(jiān)管模式答案：ABC24、我國(guó)證券市場(chǎng)的發(fā)展必須堅(jiān)持。A 法制B 監(jiān)管C 自律 D 規(guī)范答案： ABCD25、世界各國(guó)對(duì)證券發(fā)行審核的方式主要有。A 注冊(cè)制 B 核準(zhǔn)制 C 審核制 D 保薦人制度答案： AB26、對(duì)證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)的設(shè)立監(jiān)管主要有。A 特許制 B 注冊(cè)制 C 登記制 D 承認(rèn)制答案： AB27、證券交易所對(duì)證券市場(chǎng)的監(jiān)管包括。A 對(duì)證券交易活動(dòng)的監(jiān)管B 對(duì)會(huì)員的監(jiān)管

35、C 對(duì)上市公司的監(jiān)管D 對(duì)在交易所內(nèi)進(jìn)行交易的投資者的監(jiān)管答案： ABC證券交易程序和方式判斷題1、證券交易，主要是指投資者通過(guò)經(jīng)紀(jì)人在證券交易所買賣股票的交易。答案：是2、市價(jià)委托是投資者要求證券經(jīng)紀(jì)人按限定價(jià)桀？或更優(yōu)的價(jià)格買入或賣出證券。答案：非3、競(jìng)價(jià)成交機(jī)制使證券市場(chǎng)成為最接近充分競(jìng)爭(zhēng)和高效、公開(kāi)、公平的市場(chǎng)，也使市場(chǎng)成交價(jià)成為最合理公正的價(jià)格。答案：是4、證券交易成交后意味著交易行為的了結(jié)。答案：非5、過(guò)戶是股票交易的最后一個(gè)環(huán)節(jié)。答案：是6、市價(jià)委托指令可以在成交前使投資者知道實(shí)際執(zhí)行價(jià)。答案：非7、在股票市場(chǎng)上，停止損失委托指令很少使用，而在期貨市場(chǎng)上則經(jīng)常使用。答案：是8、期

36、貨交易方式和期權(quán)交易方式是2。世紀(jì)7。年代西方金融市場(chǎng)創(chuàng)新的產(chǎn)物。答案：是9、保證金交易的風(fēng)險(xiǎn)大于現(xiàn)貨交易.答案 : 非10 、當(dāng)出現(xiàn)超額保證金數(shù)時(shí)，投資者提取現(xiàn)金的數(shù)額等于賬面盈利。答案：非11、保證金賣空交易就是投資者先從證券經(jīng)紀(jì)公司借入證券賣出，待日后證券價(jià)格跌到適當(dāng)?shù)臅r(shí)機(jī)再買入相同種類和數(shù)量的證券歸矗？?給證券經(jīng)紀(jì)商。答案：是12 、期貨交易是買賣雙方約定在將來(lái)某個(gè)日期按成交時(shí)雙方商定的條件交割一定數(shù)量某種商品的交易方式。答案：是13 、套期保值者是指那些把期貨市場(chǎng)當(dāng)作轉(zhuǎn)移價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)的場(chǎng)所，利用期貨合約的買賣，對(duì)其現(xiàn)在已擁有或?qū)?lái)會(huì)擁有的金融資產(chǎn)的價(jià)格進(jìn)行保值的法人和個(gè)人。答案：是14、

37、期貨交易之所以能轉(zhuǎn)移價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)，在于某一特定商品或金融資產(chǎn)的期貨價(jià)格和現(xiàn)貨價(jià)格受相同的經(jīng)濟(jì)因素影響和制約，它們的變動(dòng)趨勢(shì)是一致的。答案：是15、期貨交易所通常采取會(huì)員制形式，會(huì)員席位有嚴(yán)格限制，席位可以公開(kāi)出售轉(zhuǎn)讓。答案：是16 、由于在期貨交易中買賣雙方都有可能在最后清算時(shí)虧損，所以雙方都要交保證金。答案：是17 、交易者為避免利率上升風(fēng)險(xiǎn)，可賣出利率期貨；為避免利率下降風(fēng)險(xiǎn)，可買入利率期貨。答案：是18 、股砠 ? 指數(shù)期貨的變動(dòng)與股票價(jià)格指數(shù)是反方向的。答案：非19 、保值者是否能通過(guò)期貨交易達(dá)到預(yù)期的保值目的，不僅取決于市場(chǎng)條件的變化，也取決于保值者的謀劃和決斷。答案：是20、跨商品圖利

38、交易是利用兩種不同商品或金融資產(chǎn)對(duì)同一因素變化的價(jià)格反應(yīng)差異從中謀利的交易方法。答案：是21 、期權(quán)交易通常是借助標(biāo)準(zhǔn)化的期權(quán)合約(option contract) 達(dá)成協(xié)議的。答案：是22、賣方以取得期權(quán)費(fèi)為代價(jià)出售這種權(quán)利，在期權(quán)合約的有效期內(nèi)賣方必須無(wú)條件服從買方的選擇，除非買方放棄這一權(quán)利。答案：是23、如果某個(gè)期權(quán)賣方無(wú)法履行合約義務(wù)，結(jié)算所不會(huì)代為履行，買方可以通過(guò)法律手段挽回?fù)p失。答案：非24、如果期權(quán)交易者判斷失誤，會(huì)損失期權(quán)費(fèi)加價(jià)格差額。答案：非25、期權(quán)交易的杠桿作用比信用交易小。答案：非單項(xiàng)選擇題1、證券公司和在堠? 戶之間的是的法律關(guān)系。A 委托代理關(guān)系B 抵押關(guān)系C

39、信托關(guān)系D 無(wú)任何法律關(guān)系答案： A2、投資者和證券經(jīng)紀(jì)商當(dāng)面以書面形式辦理委托手續(xù)是委托方式A 電話委托B 遞單委托C 自助終端委托D 傳真委托答案： B3、證券市場(chǎng)的市場(chǎng)屬性集中體現(xiàn)在。A 委托 B 結(jié)算 C 過(guò)戶登記D 競(jìng)價(jià)成交答案： D4、每個(gè)交易日結(jié)束后對(duì)每家證券公司當(dāng)日成交的證券數(shù)量與價(jià)款分別予以軋抵，對(duì)證券和資金的應(yīng)收應(yīng)付凈額進(jìn)行計(jì)算和處理的過(guò)程是指 。A 證券交割B 交收 C 結(jié)算 D 證券清算答案： D5、大多數(shù)國(guó)家證券交易市場(chǎng)采取的交割時(shí)間安排是。A 當(dāng)日交割、交收B 次日交割、交收C 例行日交割、交收D 特約日交割、交收答案： C6、市價(jià)委托指令的特點(diǎn)是。A 委托價(jià)格固定

40、化B 成交價(jià)格理想，投資者可事先確定投資成本C 委托人不限定價(jià)格，經(jīng)紀(jì)人可撓? 市場(chǎng)價(jià)格變化靈活掌握，隨機(jī)應(yīng)變D 有一定的委托有效期限制答案： C7、投資者在證券市場(chǎng)價(jià)格下降到或低于指定價(jià)格時(shí)按照市場(chǎng)價(jià)格賣出證券使用的是委托。A 市價(jià)委托指令B 限價(jià)委托指令C 停止損失委托指令D 停止損失限價(jià)委托指令答案： C8、證券買賣成交后，按成交價(jià)格及時(shí)進(jìn)行實(shí)物交收和資金清算的交易方式是指。A 現(xiàn)貨交易方式B 信用交易方式C 期貨交易方式D 期權(quán)交易方式答案： A9、當(dāng)貨幣供應(yīng)量偏多、通貨膨脹嚴(yán)重、經(jīng)濟(jì)過(guò)熱、證券市場(chǎng)投機(jī)過(guò)盛時(shí)，中央銀行會(huì)。A 降低信用交易的法定保證金比率B 增加貨幣供應(yīng)量C 提高信用交

41、易的法定保證金比率D 放大信用答案： C10 、使用保證金交易方式買進(jìn)股票，在股票價(jià)格上升的情況下，投資者可以用與現(xiàn)貨交易一樣數(shù)量的本金，獲得。A 更小的盈利B 更大的盈利C 盈利不變D 導(dǎo)致虧損答案： B11、保證金賣空交易的投資者向證券經(jīng)紀(jì)商借入證券也要繳存一定數(shù)量的保證金，繳存保證金數(shù)量計(jì)算公式是。A所借證券賣出時(shí)的市場(chǎng)價(jià)值X保證金最低維持率B所借證券買回時(shí)的市場(chǎng)價(jià)值X保證金最低維持率C所借證券賣出時(shí)的市場(chǎng)價(jià)值X法定保證金率D所借證券買回時(shí)的市場(chǎng)價(jià)值X保證金最低維持率答案： C12 、國(guó)際市場(chǎng)上最早出現(xiàn)的期貨品種是。A 外匯期貨B 黃金期貨C 谷物期貨D 石油期貨答案： C13 、套期保

42、值者的目的是。A 在期貨市場(chǎng)上賺取盈利B 轉(zhuǎn)移價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)C 增加資產(chǎn)流動(dòng)性D 避稅答案： B14、從理論上說(shuō)，期貨價(jià)格應(yīng)穩(wěn)定地反映現(xiàn)貨價(jià)格加上。A 期貨交易的手續(xù)費(fèi)B 消費(fèi)稅C 特定交割期的持有成本D 運(yùn)輸費(fèi)答案： C15 、在合約到期前，交易者除了進(jìn)行實(shí)物交割，還可以通過(guò)來(lái)結(jié)束交易。A 投機(jī) B 對(duì)沖 C 交收 D 主動(dòng)放棄筠 ? 案： B16 、 交易的保證金是買賣雙方履行其在合約中應(yīng)承擔(dān)義務(wù)的財(cái)力擔(dān)保，起履約的保證作用。A 信用 B 期貨 C 現(xiàn)貨 D 以上皆非答案： B17 、以下可以作為短期利率期貨的基礎(chǔ)金融工具的有。A 中長(zhǎng)期商業(yè)銀行票據(jù)B 商業(yè)銀行定期存款證C 中長(zhǎng)期市政債券D 短

43、期國(guó)庫(kù)券答案： D18 、股票價(jià)格指數(shù)是以為“商品”的期貨合約。A 股票價(jià)格B 股票價(jià)格指數(shù)C 商品價(jià)格指數(shù)D 通貨膨脹指數(shù)答案： B19 、根據(jù)現(xiàn)貨需要保值的期限選擇期貨合約的期限，應(yīng)盡可能使。A 期貨交割月在現(xiàn)貨保值期結(jié)束時(shí)間半年之后B 現(xiàn)貨交割月緊跟在期貨保值期結(jié)束時(shí)間之后C 期貨交割月等于現(xiàn)貨保值期結(jié)束時(shí)間D 期貨交割月緊跟在現(xiàn)貨保值期結(jié)束時(shí)間之后答案： D20、對(duì)套期圖利者來(lái)說(shuō)，最重要的是。A 期貨合約的價(jià)格走勢(shì)B 期貨合約的價(jià)格水平C現(xiàn)貨價(jià)格的走勢(shì)D兩種膜？貨合約價(jià)格關(guān)系的變動(dòng)答案： D21 、期權(quán)交易是對(duì)的買賣。A 期貨 B 股票指數(shù)C 某現(xiàn)實(shí)金融資產(chǎn)D 一定期限內(nèi)的選擇權(quán)答案：

44、 D22、只能在有效期的最后一天執(zhí)行的期權(quán)，稱為。A 美式期權(quán)B 歐式期權(quán)C 亞式期權(quán)D 中式期權(quán)答案 :B23、期貨期權(quán)的履約規(guī)則是。A 現(xiàn)貨與現(xiàn)款交割程B 股票與現(xiàn)款交割C 以現(xiàn)金結(jié)算差價(jià)D 將雙方的契約關(guān)系由期權(quán)轉(zhuǎn)變?yōu)槠谪洿鸢福?D24、看漲期權(quán)買方購(gòu)買基礎(chǔ)金融工具的最高買價(jià)是。A 協(xié)議價(jià)減去期權(quán)費(fèi)B 協(xié)議價(jià)加上期權(quán)費(fèi)C 協(xié)議價(jià) D 基礎(chǔ)金融工具的市場(chǎng)價(jià)格答案： B25、期權(quán)交易還可為買方轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)做保證金交易的投資者來(lái)說(shuō)，為了將虧損限制在一定范圍內(nèi)，投資者可通過(guò)的辦法將一部分風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁出去。A 保證金買入和買入看漲期權(quán)B 保證金買入和買入看跌期權(quán)C 只買入看漲期權(quán)D 保證金買空和買入看

45、跌期權(quán)答案： B三、多項(xiàng)選擇題1、證券交易方式可以分為。A 現(xiàn)貨交易B 信用交易C 期貨交易D 期權(quán)交易答案： ABCD2、委托方式指投資者為買賣證券向證券公司發(fā)出委托指令的傳遞方式，有。A 遞單委托B 電話委托C 傳真委托和函電委托D 自助終端委托E 網(wǎng)上委托答案：ABCDE3、證券市場(chǎng)上競(jìng)價(jià)的方法有。A 相對(duì)買賣B 絕對(duì)買賣C 拍賣招標(biāo)D 公開(kāi)申報(bào)競(jìng)價(jià)答案：ACD4、證券結(jié)算業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)包括。A 清算B 交割C 交易 D 交收答案：ACD5、在我國(guó)，證券登記的類型有。A 托管登記B 發(fā)行登記C 注冊(cè)登記D 過(guò)戶登記答案： ABD6、市價(jià)委托的優(yōu)點(diǎn)是。A 指令下達(dá)后成交速度快B 成交率高C 比限

46、價(jià)委托優(yōu)先D 成本低廉答案： ABC7、停止損失委托指令的優(yōu)點(diǎn)有。A 保住既得利益B 彌補(bǔ)投資決策的錯(cuò)誤C 限制可能遭受的損失D 固定委托價(jià)格答案：AC8、以證 券交易從訂約到履行合約的期限關(guān)系作為劃分依據(jù)，證券交易方式基本上可分為 。A 現(xiàn)貨交易方式B 信用交易方式C 期貨交易方式D 期權(quán)交易方式答案：ABCD9、以保證金資產(chǎn)有多種形式，保證金可以是。A 現(xiàn)金 B 房屋 C 股票 D 債券答案： ABCD10 、當(dāng)保證金賬戶上有了超額保證金時(shí)，投資者可以。A 提取超額保證金B(yǎng) 償還證券公司的貸款C 以此再追加購(gòu)買股票D 以此申請(qǐng)銀行貸款答案： AC11、保證金賣空作為一種信用交易方式被一些發(fā)

47、達(dá)的證券市場(chǎng)所采用, 主要被用來(lái)。A 投機(jī)者利用融資后的高賣低買牟取投機(jī)利潤(rùn)B 套利者往往通過(guò)利用兩個(gè)不同市場(chǎng)的證券價(jià)差在高價(jià)市場(chǎng)上賣空C 一些長(zhǎng)期投資者為防止自己持有的證券價(jià)格下跌通過(guò)賣空同類證券，達(dá)到既繼續(xù)擁有證券，又避免損失的目的D一部分投資者為平均所得稅負(fù)擔(dān)，通過(guò)保證金交易將高收入嘴？份所得稅轉(zhuǎn)移到低收入年份，以降低納稅率答案： ABCD12 、期貨交易是發(fā)達(dá)國(guó)家金融創(chuàng)新的主要品種，將期貨交易引入證券市場(chǎng)可以。A 增加了交易的品種B 提高了交易量C 拓展了證券市場(chǎng)功能D 提供了規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的手段答案： ABCD13 、按參加期貨交易的目的不同，可將期貨交易的參加者分為。A 長(zhǎng)期投資者B 套

48、期保值者C 投機(jī)者 D 做市商答案： BC14、期貨交易最主要的功能是。A 風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移B 長(zhǎng)期投資C 價(jià)格發(fā)現(xiàn)D 銷售商品答案： BD15 、期貨交易所會(huì)員有幾類，包括。A 一般會(huì)員，又稱自營(yíng)商B 投機(jī)商 C 個(gè)人投資者D 全權(quán)會(huì)員答案： AD 16 、期貨交易的保證金可以是。A 現(xiàn)金B(yǎng) 房地產(chǎn)C 國(guó)債 D 有價(jià)證券答案：ACD17 、以有價(jià)證券作為期貨合約基礎(chǔ)金融工具的金融期貨有。A 利率期貨B 股票價(jià)格指數(shù)期貨C 外匯期貨D 股票期貨答案： ABD 18 、股票價(jià)格指數(shù)期貨的品種有。A標(biāo)準(zhǔn)普爾5 0 0種股票指數(shù)期貨合約B金融時(shí)報(bào)100指數(shù)期貨C韓國(guó)KOSPI200股指期貨D香港恒生指數(shù)期貨

49、答案： ABCD19 、確定套期保值結(jié)構(gòu)時(shí)需要作考慮。A選擇期貨合約的種類 B選擇期貨交割月份C確定期貨合約的數(shù)量 D期貨合約的相對(duì)價(jià)格答案： ABCD20、套期圖利又稱差價(jià)交易，套利交易，它可分為。A 跨月套期圖利B 跨商品套期圖利C 跨公司套期圖利D 跨市場(chǎng)套期圖利答案： ABD21 、以下關(guān)于期權(quán)交易的說(shuō)法，正確的是。A 期權(quán)交易的買方有義務(wù)在期權(quán)到期時(shí)，買入期權(quán)中的標(biāo)的物B 期權(quán)交易的賣方有義務(wù)在期權(quán)到期時(shí)，賣出期權(quán)中的標(biāo)的物C 期權(quán)交易的買方需要向賣方支付一定的期權(quán)費(fèi)D 期權(quán)交易的賣方需要向賣方提供標(biāo)準(zhǔn)化的期權(quán)合約答案： BCD 22、在期權(quán)合約的有效期限內(nèi)，期權(quán)的買方可以。A 行使

50、買進(jìn)或賣出期權(quán)標(biāo)的物的權(quán)利B 讓期權(quán)到期自動(dòng)失效C 提前終止合同D 以一定價(jià)格讓渡這一權(quán)利或在他認(rèn)為行使權(quán)利對(duì)自己不利時(shí)放棄這一權(quán)利答案： ABD 23、期權(quán)交易與期貨交易的區(qū)別有。A 交易對(duì)象不同B 交易雙方的權(quán)利和義務(wù)不同C 交易雙方承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)和可能得到的盈虧不同D 繳付的保證金不同答案： ABCD24、在看漲和看跌期權(quán)的基礎(chǔ)上，可以通過(guò)買賣兩個(gè)、三個(gè)甚至四個(gè)不同的期權(quán)，組成A 垂直型期權(quán)B 水平型期權(quán)C 蝶式期權(quán)D 兀鷹式期權(quán)答案： ABCD 25、期權(quán)交易對(duì)期權(quán)買方的功能有。A 期權(quán)的買方可利用其杠桿作用獲利B 期權(quán)交易有風(fēng)險(xiǎn)防范功能和風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁功能C 期權(quán)的買方可獲得穩(wěn)定的投資收益D

51、期權(quán)交易對(duì)已經(jīng)取得的賬面盈利有保值功能答案： ABD證券投資的收益和風(fēng)險(xiǎn)一、判斷題1、債券投資收益的資本損益指?jìng)I入價(jià)與賣出價(jià)或償還額之間的差額，當(dāng)債券賣出價(jià)大于買入價(jià)時(shí)，為資本收益；當(dāng)債券賣出價(jià)小于買入價(jià)時(shí)，為資本損失。答案：是2、債券發(fā)行時(shí)，如果市場(chǎng)利率低于票面利率，債券應(yīng)該采取折價(jià)發(fā)行方式。答案：非3、利用現(xiàn)值法計(jì)算債券的到期收益率，就是將債券帶給投資者的未來(lái)現(xiàn)金流進(jìn)行折現(xiàn)，這個(gè)折現(xiàn)率就是所要求的到期收益率。答案：是4、貼現(xiàn)債券的到期收益率一定低于它的持有期收益率。答案：非5、債券的市場(chǎng)價(jià)格上升，則它的到期收益率將下降；如果市場(chǎng)價(jià)格下降，則到期收益率將上升。答案：是6、股票投資收益由股

52、息和資本利得兩方面構(gòu)成，其中股息數(shù)量在投資者投資前是可以預(yù)測(cè)的。答案：非7、股利收益率是指投資者當(dāng)年獲得的所有的股息與股票市場(chǎng)價(jià)格之間的比率。答案：非8、對(duì)于某一股票，股利收益率越高，持有期回收率也就越高。答案：非9、資產(chǎn)組合的桀？益率是組合中各資產(chǎn)收益率的代數(shù)相加后的和。答案：非10 、證券投資的風(fēng)險(xiǎn)主要體現(xiàn)在未來(lái)收益的不確定性上，即實(shí)際收益與投資者預(yù)期收益的背離。答案：是11、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)指的是市場(chǎng)利率變動(dòng)引起證券投資收益不確定的可能性。答案：非12 、利率風(fēng)險(xiǎn)對(duì)于各種證券都是有影響的，但是影響程度會(huì)因證券的不同而有區(qū)別，對(duì)于固定收益證券的要大于對(duì)浮動(dòng)利率證券的影響。答案：是13 、購(gòu)買力風(fēng)險(xiǎn)屬于系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)，是由于貨幣貶值給投資者帶來(lái)實(shí)際收益水平下降的風(fēng)險(xiǎn)。答案：是14、非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)可以通過(guò)組合投資的方式進(jìn)行分散，如果