商業(yè)銀行評價詳解

1、第二章商業(yè)銀行(shn y yn xn)評價共三十二頁第二章 商業(yè)銀行(shn y yn xn)評價第一節(jié) 商業(yè)銀行的經營目標與原則第二節(jié) 商業(yè)銀行財務評價(pngji)第三節(jié) 商業(yè)銀行的監(jiān)管評級與信用評級共三十二頁第一節(jié) 商業(yè)銀行的經營(jngyng)目標與原則共三十二頁第一節(jié) 商業(yè)銀行的經營(jngyng)目標與原則一、商業(yè)銀行的經營(jngyng)目標二、商業(yè)銀行的經營原則共三十二頁一、商業(yè)銀行(shn y yn xn)經營目標利潤最大化目標的局限：利潤是一個會計概念：利潤(profit)指企業(yè)(qy)銷售產品的收入扣除成本價格和稅金以后的余額。 收入包括可能永遠無法收回的應收收入，成本

2、可能沒有包括應該提取的貸款損失準備金利潤是一個事后評價指標利潤總是與風險相對應的共三十二頁股東價值最大化（或股東財富(cif)最大化）比利潤最大化更有前瞻性。局限性：銀行經營活動還會影響很多其他人的利益，如存款人、借款人、職員等利益相關者的利益約束條件下的股東價值最大化如：富國銀行提出其收入增長的速度必須是成本增長速度的兩倍，但不能犧牲客戶的利益為代價。共三十二頁商業(yè)銀行(shn y yn xn)的經營原則安全性：指銀行管理經營風險，保證資金安全的要求 流動性：清償力問題，即銀行能隨時滿足(mnz)客戶提款等方面的要求的能力 效益性：是商業(yè)銀行經營目標的要求，占有核心地位 共三十二頁“三性”原

3、則之間的矛盾與協調安全性原則與流動性原則是統一的。如：現金有統一又有矛盾統一的一面，因為只有滿足了安全性和流動性原則，商業(yè)銀行(shn y yn xn)才能夠生存，才能夠盈利。共三十二頁三、“三性(sn xn)”之間的辯證關系“三性”之間存在既對立又統一的辯證關系。效益性是核心，安全性和流動性是效益性的基礎。離開效益性，安全性和流動性就失去(shq)存在的價值；離開安全性和流動性，效益性就成了空中樓閣。短期：“三性”在短時期內既相關又矛盾，彼此可能相消又相長。長期：動態(tài)的“三性”平衡能保證商業(yè)銀行取得最大利潤。共三十二頁最終目標(mbio)與基本目標(mbio)關系圖流動性“三性”平衡價值最大

4、化最終目標基本目標安全性效益性共三十二頁第三節(jié) 商業(yè)銀行的監(jiān)管(jingun)評級與信用評級共三十二頁第三節(jié) 商業(yè)銀行的監(jiān)管評級(png j)與信用評級(png j)一、監(jiān)管(jingun)評級二、信用評級共三十二頁一、駱駝評級體系：全球(qunqi)最廣泛的評級體系CAMELS資本充足性（Capital Adequacy）資產(zchn)質量（Asset Quality）管理（Management）盈利性（Earnings）流動性（Liquidity）市場風險敏感度（Sensitivity to Market Risk）13共三十二頁駱駝(lu tuo)評級體系在我國的應用商業(yè)銀行監(jiān)管(ji

5、ngun)評級內部指引（試行）2006年1月1日開始試行。建立起了具有中國特色的P44“CAMELS+”的監(jiān)管評級體系14共三十二頁第一步單項評級資本(zbn)充足性資產質量管理水平盈利性流動性市場風險狀況15共三十二頁第二步加權匯總得出綜合(zngh)評級權重資本充足狀況20%資產質量狀況20%管理狀況25%盈利狀況10%流動性狀況15%市場風險狀況10%16共三十二頁第三步 評級(png j)結果及其運用通報給商業(yè)銀行的董事會必要時要求商業(yè)銀行整改要求銀行在一定時限(shxin)內對評級結果提出反饋意見。監(jiān)管評級結果僅供監(jiān)管當局內部使用，對外嚴格保密。17共三十二頁二、資信評級的主要種類(

6、zhngli)（一）按評級方式劃分定性分析法和定量分析法（二）按評級對象劃分1、主權評級是對一個國家資信情況的評級。2、企業(yè)資信評級是對企業(yè)信用程度進行的評級。共三十二頁3、個人信用評級主要應用于消費信貸中綜合考察被評估對象的資產狀況、履約(lyu)情況，對個人信用度作出評價。4、金融工具信用評價是對有關債務人發(fā)行的各種長短期債務工具違約的可能性以及違約發(fā)生后可能損失的預測和評價。共三十二頁三、資信(z xn)評級的功能揭示和防范信用風險、降低交易成本以及協助(xizh)政府進行金融監(jiān)管等：（一）為投資者提供投資信息（二）揭示債務發(fā)行人的信用風險，降低交易成本（三）信用評級是債務性證券融資的先

7、決條件（四）提高融資企業(yè)信用意識共三十二頁四、信用(xnyng)評級方法 （一）信用評級機構評級方法的共同特點1、側重于對評級對象未來償債能力或履約能力的分析和評價。2、定性研究和定量分析相結合。3、動態(tài)(dngti)與靜態(tài)相結合。4、注重現金流量的分析和預測。5以同類企業(yè)作為參照，強調全球評級的一致性和可比性。共三十二頁（二）信用(xnyng)評級要素分析方法1、5C要素分析法借款人品德(Character)，經營能力(Capacity)，資本(Capital)，資產抵押(Collateral)，經濟環(huán)境(Condition)2、5P要素分析法個人因素(Personal Factor)，資金

8、用途因素(Purpose Factor)，還款財源因素(Payment Factor)，債權保障因素(Protection Factor)，企業(yè)(qy)前景因素(Perspective Factor)。共三十二頁3、5W要素分析法借款人（Who）、借款用途（Why）、還款期限（When）、擔保物（What）及如何還款（How）。 4、4F法要素分析法組織(zzh)要素（Organization Factor）、經濟要素（Economic Factor）、財務要素（Financial Factor）、管理要素（Management Factor）。 共三十二頁5、CAMPARI法品德，即償債記錄

9、(jl)（Character）、借款人償債能力（Ability）、企業(yè)從借款投資中獲得的利潤（Margin）、借款的目的（Purpose）、借款金額（Amount）、償還方式（Repayment）、貸款抵押（Insurance）。 6、LAPP法流動性（Liquidity）、活動性（Activity）、盈利性（Profitability）。潛力（Potentialities）。 共三十二頁（一）品德 指借款人是否具有(jyu)和銀行訂立借款合約的資格。例如，一筆對未成年人的銀行貸款就不具備法律效力。同樣，簽約的董事必須是在公司章程授權的范圍內行事，否則無效。（二）償債能力 指借款人在技術、管理

10、、財務方面的實力；也可以指一個企業(yè)是否能夠監(jiān)控其營運風險，以創(chuàng)造足夠的現金流償還債務。共三十二頁（三）獲利(hu l)能力（四）借款目的如果一筆貸款是企業(yè)用于償還供應商的現有債務可能存在嚴重問題。若企業(yè)申請貸款是為了支撐業(yè)務按預期發(fā)展，這應認為是允許貸款的一個可接受的理由。但貸款不能用于滿足企業(yè)業(yè)務的過度擴張。共三十二頁（五）貸款金額 貸款規(guī)模(gum)必須和資金用途相一致，貸款金額也必須能滿足企業(yè)使用。（六）償還能力通過分析投資后的現金流，而不是未來盈利能力加以考查其償還能力。對于借款企業(yè)來說，償還貸款的最主要資金來源應是貸款的投資項目。共三十二頁（七）安全性抵押擔保物的價額應相當于在貸款金

11、額的基礎上加上充裕的差額，而且抵押擔保物要易于(yy)估價、易于(yy)變現、易于(yy)取得。共三十二頁（三）資信評級(png j)的程序1、企業(yè)提出評估申請。2、評估公司和申請評估企業(yè)簽訂資信(z xn)評估協議書。3、評估工作過程。4、資信等級的決定。5、通知企業(yè)資信等級結論。6、復評7、監(jiān)測與跟蹤。共三十二頁準備階段評估階段等級確定企業(yè)提出評級申請與受評企業(yè)聯系洽談向企業(yè)發(fā)出評估資料清單與受評企業(yè)簽訂評估協議獲得評級前期資料成立評估小組擬定實地調研日程實地調研初步評估擬定評估報告級別公告監(jiān)測與跟蹤評估結果反饋（復評）級別確定提交信用專家評審委員會圖8-1 信用評級流程共三十二頁復習題1、商業(yè)銀行安全性、流動性和效益性三原則的內容及相互之間的關系(gun x)，并說明銀行應如何實現三者之間的平衡。2、商業(yè)銀行監(jiān)管評級的特點和內容共三十二頁內容摘要第二章商業(yè)銀行評價。第三節(jié) 商業(yè)銀行的監(jiān)管評級與信用評級。股東價值最大化（或股東財富最大化）。利益相關者的利益。安全性原則與流動性原則是統一的。如：現金有統一又有矛盾。短期：“三性”在短時期內既相關又矛盾，彼此可能相消又相長。一、駱駝評級體系：全球最廣泛的評級體系。