異常審計費用與審計質量的關系研究

1、異常審計費用與審計質量的關系研究異常審計費用與審計質量的關系研究獨立審計對保護中小投資者以及其他報表使用者有著重要意義。然而近年來，隨著國內外上市公司一系列財務欺詐和審計失敗案件的出現(xiàn)，國內外監(jiān)管機構紛紛出臺措施，加強對獨立審計行為的監(jiān)管。要求上市公司公開披露審本文由論文聯(lián)盟.LL.搜集整理計收費便是其重要的監(jiān)管措施之一。在我國，根據(jù)中國證監(jiān)會的要求，從2002年起，上市公司必須在年報中披露支付給會計師事務所報酬的情況，審計費用成為研究審計市場的熱門話題。但是，披露審計費用作為一項重要監(jiān)管措施，當上市公司披露的審計費用顯著高于或低于正常審計費用時，審計獨立性是否受影響，或者說異常審計費用與審計

2、質量是否存在一定的關系，卻鮮有研究涉及。本文的主要研究內容為異常審計費用確實認，及其與審計質量的關系問題。一、文獻回憶在國外，對審計收費的經(jīng)歷研究從Siuni開場，已經(jīng)形成了一個比擬成熟的研究領域。國內從2002年監(jiān)管部門要求上市公司對審計費用進展披露以來，也逐步成為一個熱門的研究內容。張奇峰等1認為目前關于審計費用的研究主要集中在：1審計收費決定因素；2審計風險與審計收費；3低價攬客、審計任期與審計收費；4規(guī)模、品牌與審計收費。但到目前為止，關于異常審計費用確實認及其與審計質量的關系方面的研究，卻不多見。陳杰平等2首次研究了異常審計費用對審計質量的影響，研究發(fā)現(xiàn)，在不發(fā)生審計師變更的情況下，

3、審計收費的異常進步顯著增加了上市公司不利審計結果改善的可能性，即審計收費的異常進步損害了審計質量。但是上述研究的設計存在一定的缺陷，未考慮到被審計公司自身質量改善的內生性，不利審計結果改善與異常審計費用變動顯著正相關并不能必然得出異常審計費用損害審計質量的結論。方軍雄3考察了我國上市公司年度審計意見的改善情況與異常審計費用的關聯(lián)關系，結果發(fā)現(xiàn)：異常審計費用與上市公司不利審計意見的改善顯著正相關；不過，與預期相反，在上市公司進步審計收費的情況下，國內會計師事務所相比外資會計師事務所更少地允許上市公司改變審計意見。首先，上述兩篇文獻在對期望審計費用以及異常審計費用確實認方面，缺乏有說服力的模型支持

4、；其次，上述兩篇文獻只研究了審計費用的異常進步對審計質量的影響，沒有考慮審計費用的異常降低對審計質量的影響，本次研究將同時考慮審計費用異常進步和異常降低對審計質量的影響。本文基于審計收費的決定模型估計異常審計費用，考察異常審計費用對審計質量的影響，并建立相關異常審計費用與審計質量的擬合方程。二、制度背景與理論分析上市公司所支付的審計費用可拆解為兩個局部：一是正常收費，反映注冊會計師在檢查過程中所產(chǎn)生的必要本錢及將來可能發(fā)生的訴訟風險，不同上市公司的正常審計收費的上下，受不同客戶的公司規(guī)模、業(yè)務復雜度及檢查風險等因素影響而有所不同；二是異常審計費用，在此本文將其定義為實際費用超過正常收費的局部，

5、來源于注冊會計師與特定客戶間的契約關系。本文根據(jù)實際審計收費與正常收費的關系，進一步將異常審計費用劃分為正向異常審計費用與負向異常審計費用，前者是實際審計收費大于正常收費的情形，后者指實際審計收費小于正常收費的情形。探究異常審計費用的來源，就正向異常審計費用而言，可能有二：一是由于正常收費決定形式所反映的僅限于公司一般風險因素，所忽略的公司特定風險因素可能帶來的定價溢價效果；二是上市公司出現(xiàn)審計意見購置行為。由于按照中國證監(jiān)會?公開發(fā)行證券的公司信息披露編報規(guī)那么第14號非標準無保存審計意見及其涉及事項的處理?的有關規(guī)定，非標準審計意見將直接影響到上市公司的再融資時機，而且上市公司還可能因此將

6、遭到停牌處理。為防止上述情況發(fā)生，一些上市公司具有強烈的購置審計意見的動機。因此，正向的異常審計費用將會影響審計的獨立性，進而影響審計質量。假設1：其他情況不變，當存在正向異常審計費用時，審計質量與正向異常審計費用之間呈現(xiàn)負相關，亦即審計質量會隨著正向異常審計費用的增加而下降。就負向異常審計費用而言，原因可能有二：第一，可能是注冊會計師本身對某一行業(yè)有一定的專業(yè)理解度，或因多個審計任期而對某個公司具有了學習本錢優(yōu)勢，此時注冊會計師在開展審計工作中具有更高的效率，使審計費用存在得以調降的空間；第二，負向異常審計費用的可能性反映了審計市場存在低價攬客現(xiàn)象。不少上市公司治理構造存在缺陷，對獨立審計的

7、需求，更多的是為了滿足外部監(jiān)管的需要，加上在有關法律法規(guī)還不健全的情況下，會計師事務所承當?shù)姆娠L險較小，決定了低價競爭成為會計師事務所爭奪有限的上市公司的主要手段。因此，低價競爭的結果就是會計師事務所減少必要的審計工作，降低審計質量。假設2：其他情況不變，當存在負向異常審計費用時，審計質量與負向異常審計費用之間呈現(xiàn)正相關，亦即當實際審計費用越低于正常審計費用程度異常審計費用之值越小，審計質量將隨之下降。三、研究設計1異常審計費用的衡量2異常審計費用的描繪統(tǒng)計從表3可以看出，整體樣本的異常審計費用均值為01630，這說明：我國上市公司總體上都存在一定的審計費用偏高現(xiàn)象。假設將異常審計費用進一步

8、區(qū)分為正向異常審計費用和負向異常審計費用兩個子樣本組，負向異常審計費用樣本大約占總樣本的1/3，其均值為-02285；向異常審計費用樣本大約占總樣本的2/3，其均值為03964，正由于正向異常審計費用樣本是負向異常審計費用的兩倍，導致整體樣本的異常審計費用均值為正。分年度看，2022年和2022年可能因為低價競爭的緣故，導致這兩年總體上呈現(xiàn)負向異常審計費用，2022年、2022年和2022年那么總體上出現(xiàn)正向異常審計費用。分事務所來看，國際四大會計師事務所的異常審計費用均值低于國內所，且都為正向，說明四大事務所的審計收費沒有國內所的審計收費進步得多，可能國內所更容易實現(xiàn)審計意見購置。2相關性分

9、析為進一步研究異常審計費用對審計質量的影響，首先對研究樣本進展相關性檢驗，其結果如表4所示。從表4可以看出，操控性應計利潤的絕對值與異常審計費用之間存在一定的相關關系；經(jīng)營現(xiàn)金、是否虧損也與操控性應計利潤的絕對值有關，企業(yè)規(guī)模與資產(chǎn)利潤率、是否四大以及權益乘數(shù)等也存在一定的相關關系，但是這項相關系數(shù)都小于05，并不存在嚴重的多重共線型問題，可以納入多元回歸分析。3回歸分析為理解釋異常審計費用對審計質量的影響情況，本文用操控性應計利潤的絕對值來替代審計質量，再對這些變量進展多元回歸分析，其結果如表5所示。從表5可知，在全樣本中，異常審計費用與操控性應計利潤的絕對值顯著正相關，這也意味著異常審計費

10、用本質上損害了審計質量，導致不利審計結果改善。但是在正向異常審計費用組中，正向的異常審計費用也與操控性應計利潤的絕對值顯著正相關，即審計質量與正向異常審計費用之間呈現(xiàn)負相關關系，亦即審計質量會隨著正向異常審計費用的增加而下降。這可能是我國上市公司存在審計意見購置行為，因為上市公司要躲避不利審計意見，往往給出過高的審計收費，這些正向的異常審計費用一方面將會增加會計師事務所的經(jīng)濟依賴度，另一方面影響注冊會計師的獨立性，進而影響審計質量。這里支持了假設1。同時在負向異常審計費用組中，負向的異常審計費用卻與操控性應計利潤的絕對值顯著負相關，即審計質量與負向異常審計費用之間呈現(xiàn)正相關關系，亦即實際審計費用越低于正常審計費用程度，審計質量將隨之下降。五、結論上市公司所支付的審計費用可拆解為兩個局部：一是正常收費，反映注冊會計師在檢查過程中所產(chǎn)生的必要本錢及將來可能發(fā)生的訴訟風險；二是異常審計費用，即實際費用超過正常收費的局部。假如審計市場存在低價競爭或上市公司存在強烈的動機購置審計意見的話，就可能出現(xiàn)異常審計費用。本文研究結果發(fā)現(xiàn)：異常審計費用與超控性應計利潤的絕對值間存在顯著的相關性。審計質量會隨著正向異常審計費用的增加而下降，對于負向異常審計費用，實際審計費用越低于正常審計費用程度