銀行資本管理研究與成功典范

1、 HYPERLINK HYPERLINK 更多企業(yè)學(xué)院： 中小企業(yè)管理理全能版183套講座+897000份資料總經(jīng)理、高層層管理49套講座+116388份份資料中層管理學(xué)院院46套講座+66020份資料國學(xué)智慧、易易經(jīng)46套講座人力資源學(xué)院院56套講座+227123份份資料各階段員工培培訓(xùn)學(xué)院77套講座+ 324份資料員工管理企業(yè)業(yè)學(xué)院67套講座+ 8720份份資料工廠生產(chǎn)管理理學(xué)院52套講座+ 139200份資料財(cái)務(wù)管理學(xué)院院53套講座+ 179455份資料銷售經(jīng)理學(xué)院院56套講座+ 143500份資料銷售人員培訓(xùn)訓(xùn)學(xué)院72套講座+ 4879份份資料更多企業(yè)學(xué)院： 中小企業(yè)管理理全能版183

2、套講座+897000份資料總經(jīng)理、高層層管理49套講座+116388份份資料中層管理學(xué)院院46套講座+66020份資料國學(xué)智慧、易易經(jīng)46套講座人力資源學(xué)院院56套講座+227123份份資料各階段員工培培訓(xùn)學(xué)院77套講座+ 324份資料員工管理企業(yè)業(yè)學(xué)院67套講座+ 8720份份資料工廠生產(chǎn)管理理學(xué)院52套講座+ 139200份資料財(cái)務(wù)管理學(xué)院院53套講座+ 179455份資料銷售經(jīng)理學(xué)院院56套講座+ 143500份資料銷售人員培訓(xùn)訓(xùn)學(xué)院72套講座+ 4879份份資料銀行可持續(xù)發(fā)展展的戰(zhàn)略抉擇擇：資本管理理勢(shì)在必行 吳江農(nóng)農(nóng)村商業(yè)銀行行戰(zhàn)略發(fā)展之資本管管理篇隨著銀行資本運(yùn)運(yùn)作的日益頻頻繁，面

3、臨監(jiān)監(jiān)管要求的逐逐漸提高，對(duì)對(duì)銀行經(jīng)營運(yùn)作作起保障作用用的資本管理理提出了更高高的要求。如如何通過全局局性和精細(xì)化化的資本管理理滿足監(jiān)管要要求、抵御各各種風(fēng)險(xiǎn)、夯夯實(shí)發(fā)展基礎(chǔ)礎(chǔ)、提高市場場信心成為重重要的宏觀研研究課題?？v縱觀近些年以以來，我行從戰(zhàn)略規(guī)規(guī)劃到步驟實(shí)實(shí)施，反映資資本管理成效效的資本充足足率走過“資本充足率率降低面臨監(jiān)管界界限融資充實(shí)資資本投資、規(guī)模模擴(kuò)張資本充足率率降低”的循環(huán)軌跡跡。然而，在在追逐資本效效率和風(fēng)險(xiǎn)量量化的行業(yè)大大背景下，重重新審視我行行相對(duì)粗放和和被動(dòng)的資本本管理模式意意義深遠(yuǎn)。資本管理研究勢(shì)勢(shì)在必行資本管理并不是是簡單地管理理某一項(xiàng)資本本，而是包含含了銀行監(jiān)管

4、管資本的充足足性、風(fēng)險(xiǎn)管管理、等諸多多方面。因此此，資本管理理已成為現(xiàn)代代銀行業(yè)強(qiáng)化化管理的核心心內(nèi)容。資本管理需要量量化工具，就就不得不提到到資本充足率率，其可以表表述為資本與與風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資資產(chǎn)的比例。巴巴塞爾協(xié)議將將其與“監(jiān)管部門監(jiān)監(jiān)督”和“市場約束”視為新資本本協(xié)議的三大大支柱，并劃劃定8%的資資本紅線，以以其作為銀行行覆蓋各類風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)的潛在準(zhǔn)準(zhǔn)備；銀監(jiān)部部門將該指標(biāo)標(biāo)作為業(yè)務(wù)開開展和經(jīng)營管管理的重要門門檻，對(duì)包括括我行在內(nèi)的的資本、規(guī)模模狀況較好的的商業(yè)銀行提出出了12%的的更高要求。因因此，達(dá)到監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)便成為了了資本管理最最原始和最基基本的目標(biāo)。此外，資本管理更是加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防范、提高管理水

5、平、拓展發(fā)展空間的支柱保障：如何將有限的資本覆蓋盡可能多的風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)，達(dá)到資產(chǎn)多樣化、效益化；如何在管理決策的執(zhí)行過程中實(shí)現(xiàn)每一分資本的收益最大化；如何在面臨投資多項(xiàng)選擇的時(shí)候挑選最佳項(xiàng)目，便成為資本管理更深層次的意義所在，這些都將是我行今后應(yīng)當(dāng)著重研究的重要課題。資本管理的成功功典范總體來看，國外外發(fā)達(dá)國家銀銀行業(yè)資本充充足率普遍較較高，盈利能能力、經(jīng)營能能力、管理能能力都值得我我們學(xué)習(xí)和借借鑒。他們擁擁有資本實(shí)力力雄厚、資本本管理經(jīng)驗(yàn)豐豐富、風(fēng)險(xiǎn)管管理系統(tǒng)成熟熟和業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)構(gòu)合理的特點(diǎn)點(diǎn)。例如花旗旗集團(tuán)、摩根根大通和德意意志銀行等都都是資產(chǎn)過千千億、業(yè)務(wù)品品種繁多、資資產(chǎn)不良率極極低的金融機(jī)構(gòu)

6、，其其在資本管理理的理論和工工具等方面都都十分發(fā)達(dá)。國內(nèi)商業(yè)銀行資資本管理的進(jìn)進(jìn)程起步較晚晚，在金融全全球化的大背背景下通過監(jiān)監(jiān)管執(zhí)行逐漸漸與國際接軌軌，發(fā)展較為為迅速，在政政策扶持下融融資渠道在這這幾年也得到到有效增長，從2004年平均資本充足率6左右到目前基本保持在10以上，這對(duì)于銀行塑造穩(wěn)健經(jīng)營形象，提升國際競爭力具有十分重要的意義。 國內(nèi)資本管理走走在前列的是是招商銀行，其其在經(jīng)歷極端端快速的擴(kuò)張張期后意識(shí)到到資本瓶頸、業(yè)業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)、資資本耗用等管管理問題后，開開始注重資本本管理并實(shí)施施中長期資本本管理規(guī)劃。招商銀行注重內(nèi)內(nèi)源性資本的的補(bǔ)充。通過過優(yōu)化業(yè)務(wù)結(jié)結(jié)構(gòu)，不斷提提升盈利能力力，充

7、分計(jì)提提撥備，合理理確定分紅比比例，有效加加大內(nèi)源性資資本的積累。招行十分注重資資本管理工具具開發(fā)和理論論運(yùn)用，使得得資本補(bǔ)充渠渠道日益多元元化。從19989年到22004年這這十五年間，招招商銀行先后后進(jìn)行三次增增資擴(kuò)股，登登陸A股成功功發(fā)行15億億普通股，積積極實(shí)施資本本公積轉(zhuǎn)增股股本，成功運(yùn)運(yùn)用次級(jí)債務(wù)務(wù)和可轉(zhuǎn)換債債券等資本管管理工具。另外，招行加強(qiáng)強(qiáng)了中長期資資本管理規(guī)劃劃的制定。實(shí)實(shí)行總行宏觀觀戰(zhàn)略指導(dǎo)、分分行具體應(yīng)景景配合的兩級(jí)管管理步驟；注注重風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)財(cái)務(wù)管理理論論對(duì)業(yè)務(wù)收入入結(jié)構(gòu)、信貸貸資產(chǎn)質(zhì)量和和客戶層次結(jié)結(jié)構(gòu)的指導(dǎo)調(diào)調(diào)整，完善資資本充足評(píng)估估和監(jiān)測，確確保資本管理理規(guī)劃與經(jīng)

8、營營狀況、風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)變化和中長長期發(fā)展規(guī)劃劃相匹配。正是通過發(fā)展規(guī)規(guī)劃的制定和和資本管理戰(zhàn)戰(zhàn)略的實(shí)施，招商商銀行初步實(shí)實(shí)現(xiàn)了投資項(xiàng)項(xiàng)目的有序匹配，風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的合合理增長，融融資渠道的高高效運(yùn)用，資資本充足率始始終保持合理理水平。我行資本管理任任重道遠(yuǎn)首先，讓我們了了解一下我行行資本充足率率變化軌跡：近年來我行資本本充足率時(shí)點(diǎn)點(diǎn)列表2006年122月2007年122月2008年122月2009年122月2010年122月2011年3月月資本充足率水平平9.7610.1713.7713.2415.7515.13從圖表曲線可以以發(fā)現(xiàn)：我行行20062007年年資本充足率率保持在100左右，高高于當(dāng)時(shí)的監(jiān)

9、監(jiān)管要求8；近三年資資本充足率始始終保持在112以上，符符合監(jiān)管部門門日益提高的的監(jiān)管要求。從時(shí)間年限看，22006和22007年水水平偏低，且且因?yàn)橐?guī)模問問題和暫無對(duì)對(duì)外投融資項(xiàng)項(xiàng)目而變化不不大；在20008年和22010年隨隨著融資到位位，資本充足足率提高幅度度較大，分別別從10.117和13.244提高到13.77和15.755；20009年和20011年至今今隨著規(guī)模的的擴(kuò)張、投資資項(xiàng)目的落實(shí)實(shí)及利潤的分分配，并且沒沒有相應(yīng)的融融資計(jì)劃，該該項(xiàng)比例小幅幅下降，分別別從13.777和15.755降至13.224和15.133。從主要影響因素素看，提升資資本充足率主主要是因?yàn)橘Y資本總量的增

10、增加和風(fēng)險(xiǎn)資資產(chǎn)規(guī)模的降降低：其中，22008年，我我行發(fā)行4億億元人民幣次次級(jí)債券，按按規(guī)定計(jì)入附附屬資本，從從而增加了資資本總量，使使得當(dāng)年資本本充足率從110.17提高到13.77；22009年我我行進(jìn)行信貸貸結(jié)構(gòu)調(diào)整，通通過優(yōu)化貸款款方式和清收收不良貸款等等手段提升信信貸資產(chǎn)質(zhì)量量，一定程度度上降低了風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)產(chǎn)的規(guī)模，從從風(fēng)險(xiǎn)控制的的角度提升了了資本充足率率；20100年我行通過過向原有法人人股東定向擴(kuò)擴(kuò)股2億股融資112億元，大大大提高了當(dāng)當(dāng)年資本充足足率，從133.24提提高到15.75。另一方面，資本本充足率的降降低主要是因因?yàn)橘Y本總量量的降低和風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)規(guī)模模的擴(kuò)大：其其

11、中，20008年和20010年分別別完成對(duì)射陽陽農(nóng)商行占股股20、如如皋農(nóng)商行和和啟東農(nóng)信聯(lián)聯(lián)社各占股110共計(jì)33.5億元的的股權(quán)投資，削削減資本充足足率約1.77個(gè)百分點(diǎn)；近幾年我行行信貸指標(biāo)的的全額運(yùn)用，信信貸基數(shù)超過過20的年年均增長，對(duì)對(duì)資本充足率率也有每年約約1個(gè)百分點(diǎn)點(diǎn)的抵減效應(yīng)應(yīng)。盡管從數(shù)據(jù)內(nèi)容容看我行資本本充足率能夠夠符合監(jiān)管要要求，但是與與國內(nèi)外先進(jìn)進(jìn)銀行相比，我我行在資本管管理規(guī)劃方面面仍存在很多多不足，具體體體現(xiàn)如下：從管理目標(biāo)看，資本管理水平處于初級(jí)階段，主要是為達(dá)到監(jiān)管指標(biāo)的被動(dòng)行為，基于長期發(fā)展的主動(dòng)而為很少；資本的單位報(bào)酬率沒有科學(xué)計(jì)算，無法衡量資本的效益性；業(yè)

12、務(wù)發(fā)展的協(xié)調(diào)性缺乏資本管理的口徑，各類業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)衡量、業(yè)務(wù)成本和產(chǎn)出利潤缺乏精確計(jì)量，各部門和各支行按分配指標(biāo)開展工作，主觀能動(dòng)性不強(qiáng)。從管理工具看，資資本補(bǔ)充渠道道單一，自身身造血機(jī)制不不通暢，我行行已采用的融融資方式主要要有增資擴(kuò)股和和發(fā)行次級(jí)債債券。以上工工具從使用頻頻率、操作難難度、市場可可行性和融資資效果方面都都存在缺陷。如如發(fā)行次級(jí)債債只能解燃眉眉之急，不會(huì)會(huì)經(jīng)常運(yùn)作，而而且受附屬資資本的限制獲獲得的資本金金規(guī)模有限；再如增資擴(kuò)擴(kuò)股雖然比較較可行，但也也面臨攤薄成成本、監(jiān)管審審批和市場需需求等客觀因因素。從運(yùn)行機(jī)制看，存存在信貸擴(kuò)張張和資本約束束的矛盾。作作為我行核心心業(yè)務(wù)和重要要

13、利潤來源，信信貸業(yè)務(wù)的健健康有序增長長意義重大。在在經(jīng)濟(jì)增長、產(chǎn)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型和企企業(yè)擴(kuò)張的外外部刺激下，在在貨幣政策調(diào)調(diào)控和信貸緊緊縮的客觀因因素影響下，在在異地機(jī)構(gòu)規(guī)規(guī)模擴(kuò)張的有有力驅(qū)動(dòng)下，我我行未來將迎迎來信貸需求求的急劇膨脹。然然而，資本約約束的保護(hù)傘傘限制風(fēng)險(xiǎn)資資產(chǎn)的快速增增長，監(jiān)管指指標(biāo)的紅線嚴(yán)嚴(yán)格限制“闖紅燈”的行為。資本管理必須提提升到戰(zhàn)略高高度市場化和國際化化程度不高一一度導(dǎo)致我國國銀行業(yè)缺乏乏資本管理的的理念，雖然然近年來國內(nèi)內(nèi)大多數(shù)銀行行已經(jīng)意識(shí)到到這個(gè)問題并并采取了一系系列措施，但但仍然處于摸摸索階段，沒沒有一個(gè)絕對(duì)對(duì)成熟的模式式可以參照。作為一家致致力于打造“具有較強(qiáng)區(qū)區(qū)域

14、影響力、突出核心競爭力和良好風(fēng)險(xiǎn)控制力的中型商業(yè)銀行”，要想走得更遠(yuǎn)，必須要樹立資本管理的理念，而且必須把這種理念上升至戰(zhàn)略高度。從客觀環(huán)境看，銀行監(jiān)管法規(guī)引導(dǎo)不力、商業(yè)銀行缺乏主動(dòng)管理資本的意識(shí)、用于引導(dǎo)和約束的立法不嚴(yán)；從我行實(shí)際看，正在朝“區(qū)域性”銀行的戰(zhàn)略目標(biāo)前進(jìn)，近兩年異地機(jī)構(gòu)設(shè)立和股權(quán)投資的步伐迅速推進(jìn)，并且隨著省內(nèi)外異地支行規(guī)劃的逐步實(shí)施，以及對(duì)大連農(nóng)商行、東臺(tái)農(nóng)信社股權(quán)投資的相繼到位，我行處于資本運(yùn)用多元化的進(jìn)程中。然而，在沾沾自喜的同時(shí)也凸顯出我行在資本統(tǒng)籌分配、運(yùn)作監(jiān)督和投資分析等方面仍處于缺位狀態(tài)。可以說，站在戰(zhàn)略角度規(guī)劃資本管理勢(shì)在必行，刻不容緩。首先，可考慮以以股東價(jià)

15、值最最大化為核心心目標(biāo)，建立立較為完善的的資本管理體體系。從全行行戰(zhàn)略角度出出發(fā)制定配套套資本管理規(guī)規(guī)劃和相應(yīng)考考核辦法，逐逐步實(shí)行經(jīng)濟(jì)濟(jì)資本管理，樹立資本有償償使用和經(jīng)濟(jì)濟(jì)資本回報(bào)率率的思想；同同時(shí)正確處理理監(jiān)管要求和和效益最大化化的矛盾，制制定資本管理理全局體系下下應(yīng)對(duì)外部監(jiān)監(jiān)管和內(nèi)部發(fā)發(fā)展的不同方方案；明確支支行和業(yè)務(wù)條條線在管理體體系下的具體體職能，體現(xiàn)現(xiàn)支行全面參參與資本管理理的效果。然后，實(shí)施戰(zhàn)略略轉(zhuǎn)型，進(jìn)行行業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)調(diào)調(diào)整，提高資資產(chǎn)質(zhì)量。我我行當(dāng)前經(jīng)營營有兩個(gè)特點(diǎn)點(diǎn)：一是資產(chǎn)產(chǎn)性業(yè)務(wù)比較較多，中間業(yè)業(yè)務(wù)比重低，資資本利潤率偏偏低；二是信信貸業(yè)務(wù)比重重大，風(fēng)險(xiǎn)資資產(chǎn)相對(duì)集中中。根據(jù)以上上特點(diǎn)，按照照資本充足率率管理要求，我我行可加強(qiáng)發(fā)發(fā)展低資本消消耗、低風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)、高收益的的中間業(yè)務(wù)，改改變業(yè)務(wù)增長長模式；優(yōu)化化資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，實(shí)實(shí)施戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型型，進(jìn)行金融融創(chuàng)新，做好好應(yīng)對(duì)利率市市場化的資產(chǎn)產(chǎn)和風(fēng)險(xiǎn)管理理準(zhǔn)備；同時(shí)時(shí)提高信貸管管理水平，大大力清收盤活活不良資產(chǎn)，努努力改善資產(chǎn)產(chǎn)質(zhì)量，降低低資本風(fēng)險(xiǎn)承承壓，改善資資本充足率狀狀