國(guó)際金融實(shí)務(wù)試卷及答案定稿

復(fù)核總分復(fù)核人200年月江蘇省高等教育自學(xué)考試

300395701國(guó)際金融實(shí)務(wù)總分題號(hào)二四五六題分合分人得分得分評(píng)卷人復(fù)查人一、單項(xiàng)選擇題（每小題1分，共18分）在下列每小題的四個(gè)備選答案中選出一個(gè)正確的答案，并將其字母標(biāo)號(hào)填入題干的括號(hào)內(nèi)。外匯期貨業(yè)務(wù)依據(jù)的原則是（）成交單位和交割吋間均由交易所標(biāo)準(zhǔn)化成交單位和交割吋間由賣方確定的成交單位和交割時(shí)間由買方確定的成交單位和交割時(shí)間由買賣雙方共同商定在遠(yuǎn)期外匯合M前的任何一天，都可以耍求交割的外匯業(yè)務(wù)是（）美式期權(quán) B.遠(yuǎn)期外匯業(yè)務(wù)C.擇期業(yè)務(wù) D.歐式期權(quán)業(yè)務(wù)在福費(fèi)廷業(yè)務(wù)中，風(fēng)險(xiǎn)的最終承擔(dān)者是（）A.出口方貼現(xiàn)銀行 B.進(jìn)口商C.出口商 D.進(jìn)口方擔(dān)保銀行某日紐約外匯牌價(jià)即期匯率1美元=1.5640/50徳國(guó)馬克，三個(gè)月遠(yuǎn)期203-205,三個(gè)月遠(yuǎn)期匯率為（）A.1.5843/55 B.1.5855/43C.1.5437/45 D.1.5445/1.5437—份交割價(jià)格為95的看跌期權(quán)，對(duì)應(yīng)資產(chǎn)現(xiàn)在交易價(jià)為90,那么它的內(nèi)在價(jià)值為（）A.95B.5A.95B.5C.0D.90在期貨市場(chǎng)上，預(yù)防違約行為發(fā)生的有效機(jī)制是（）A.買空賣空 B.做空機(jī)制C.對(duì)沖 D.保證金制度合M購買者擁有有效期內(nèi)行使購買（出賣）遠(yuǎn)期外匯合同的權(quán)利的外匯交易是（）A.掉期業(yè)務(wù) B.遠(yuǎn)期外匯交易C.外匯期貨交易 D.外匯期權(quán)交易在對(duì)經(jīng)濟(jì)主體的資產(chǎn)負(fù)債表進(jìn)行會(huì)計(jì)處理屮，將功能貨幣轉(zhuǎn)換成記賬貨H3吋，由于匯率變動(dòng)造成賬側(cè)損失的可能性的風(fēng)險(xiǎn)是（）A.交易風(fēng)險(xiǎn)； B.會(huì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)C.經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)； D.技術(shù)操作性風(fēng)險(xiǎn)歐洲貨幣市場(chǎng)的經(jīng)營(yíng)范圍（）A.僅限于歐洲境內(nèi) B.以西方發(fā)達(dá)資本主義國(guó)家為主C.不受地域限制 D.限于美國(guó)保理業(yè)務(wù)和貼現(xiàn)業(yè)務(wù)的相似點(diǎn)是（）A.費(fèi)用負(fù)擔(dān)大小 B.無追索權(quán)C.辦理手續(xù)繁簡(jiǎn)程度 D.提前取得現(xiàn)款的融資方式下面對(duì)于轉(zhuǎn)換因子的表述哪一個(gè)是錯(cuò)的（）息票率小于8%的債券，轉(zhuǎn)換因子將大于1.0息票率大于8%的債券，轉(zhuǎn)換因子將大于1.0高息票率的債券轉(zhuǎn)換因子要比低息票率的轉(zhuǎn)換因子數(shù)值大它的作用是彌補(bǔ)可交割債券在息票利率與交割時(shí)間上的差異利率互換的主要目的是（）A.投機(jī) B.套利C.保值 D.降低成本股票指數(shù)期貨的標(biāo)的物是（）A.股票指數(shù) B.股票C.證券 D. 一系列證券如果公句知道要在將來某一特定時(shí)問購買某一資產(chǎn)，則可以通過持有何種期貨合約來對(duì)沖其風(fēng)險(xiǎn)（）A.套利 B.套匯C.多尖 D.空頭看漲期權(quán)買方如果放棄執(zhí)行合約，其代價(jià)是（）B.損失期權(quán)費(fèi)D.B.損失期權(quán)費(fèi)D.損失協(xié)議價(jià)與市場(chǎng)價(jià)的差價(jià)B.交易只限于交易所會(huì)員之問D.交易的品種及數(shù)量由買賣雙方協(xié)定C.損失為零外匯遠(yuǎn)期交易的特點(diǎn)是（）A.它是一個(gè)有組織的市場(chǎng)C.合約規(guī)格標(biāo)準(zhǔn)化下而不是金融期貨代表的投資物是B.存款單D.B.存款單D.農(nóng)產(chǎn)品B.出口D.有外匯收入的場(chǎng)合C.外匯多頭套期保值一般成用于（A.冇外匯支出的場(chǎng)合C.債權(quán)得分評(píng)卷人復(fù)查人二、判斷改錯(cuò)題（每小題2分，共10分）在題后的括號(hào)內(nèi)，正確的打“V”,錯(cuò)誤的打“X”并改正。對(duì)遠(yuǎn)期債務(wù)進(jìn)行套期保值時(shí)，在外匯期貨市場(chǎng)上應(yīng)進(jìn)行先買入后賣出的套期保值（）空頭套期保值一般應(yīng)用予在未來有外匯支出的場(chǎng)合（〉金融租賃合M可隨時(shí)撤消（）福費(fèi)廷屬于賣方信貸（）在預(yù)期外匯匯率可能貶值的情況下，可推遲收取外幣款項(xiàng)或提前支付外幣款項(xiàng)（）得分評(píng)卷人復(fù)査人三、名詞解釋（每小題3分，共12分）24.利率期貨25.掉期率26.夕卜?I:調(diào)整交易27.逐閂盯市制得分評(píng)卷人復(fù)查人四、簡(jiǎn)答題（每小題5分，共20分）什么是國(guó)際保理業(yè)務(wù)？其服務(wù)內(nèi)祚有哪些?期權(quán)價(jià)格山哪兩部分組成？其各自的特點(diǎn)是什么?股票價(jià)格指數(shù)期貨套期保位交秘的原則是什么？國(guó)際租賃融資的形式有哪幾種?得分評(píng)卷人復(fù)查人五、論述題（每小題8分，共16分）試述遠(yuǎn)期利字協(xié)議的基本原理。什么是外匯期權(quán)？在原理上它和外匯期貨冇什么區(qū)別?得分評(píng)卷人復(fù)查人六、計(jì)算題（每小題8分，共24分）設(shè)即期匯率為US$1=DM1.5085/15,6個(gè)月遠(yuǎn)期點(diǎn)數(shù)為30/40,1） 美元對(duì)德國(guó)馬克6個(gè)月的遠(yuǎn)期匯率是多少？2） 升（貼）水年率是多少？東京外匯市場(chǎng)3個(gè)月的美元期匯為USD/JPY=100.50,一投機(jī)者預(yù)測(cè)美元3個(gè)月后會(huì)貶值，于是按此匯率賣出3個(gè)月的500000USDo3個(gè)月后，美元市場(chǎng)可能的走勢(shì)是：(1)USD/JPY=102.80,(2)USD/JPY=98.86,試計(jì)算兩種情形下投機(jī)者的盈虧情況。菜投資者在外?1:期權(quán)市場(chǎng)買入英鎊看漲期權(quán)，合