《電子支付與網絡銀行（第四版）》第八章電子支付系統(tǒng)風險防范與監(jiān)管

第八章電子支付系統(tǒng)風險防范與監(jiān)管第一節(jié)支付系統(tǒng)風險防范金融風險通常具有以下特征:(1)不確定性。(2)普遍性。

(3)擴散性。(4)隱蔽性和突發(fā)性。支付系統(tǒng)風險通常包括系統(tǒng)風險和非系統(tǒng)風險:(1)系統(tǒng)風險,指支付過程中一方無法履行債務合同導致其他各方陷入無法履約的困境,從而造成政策風險、國家風險、貨幣風險、利率風險和匯率風險。系統(tǒng)風險是支付系統(tǒng)構造中各國貨幣當局最為關注的問題。由于支付系統(tǒng)的穩(wěn)定與高效運轉是一國金融市場以及經濟活動的基礎,支付系統(tǒng)的危機必然造成整個金融市場紊亂、經濟活動停頓,使整個國家經濟陷入危機。特別是對于大額支付系統(tǒng)而言,由于是一國支付系統(tǒng)的核心,且交易額巨大,參加系統(tǒng)交易的各方相互依賴,一方違約的后果很容易在各方擴散,造成整個系統(tǒng)的崩潰。電子支付的實現(xiàn)提高了支付效率,但也加速了危機的傳播速度,造成波動的迅速蔓延。(2)非系統(tǒng)風險,包括信用風險、流動性風險、操作風險、法律風險等。非系統(tǒng)風險和系統(tǒng)風險一樣,由于其造成的損失難以控制,嚴重時會使整個支付系統(tǒng)處于不穩(wěn)定狀態(tài),使人們喪失信心,因而同樣也會造成利率和匯率的波動,從而使整個金融體系產生動蕩。中央銀行對支付系統(tǒng)風險的防范與控制集中在以下幾個方面:1)對大額支付系統(tǒng)透支進行限制和管理,發(fā)展RTGS系統(tǒng)以減少信用風險和流動性風險;2)對銀行結算支付活動進行監(jiān)督;3)加強支付清算領域的法制建設。巴塞爾銀行監(jiān)管委員會于1998年頒布的《電子銀行和電子貨幣業(yè)務的風險管理》報告提出了《有效銀行監(jiān)管的核心原則》。巴塞爾委員會認為電子支付系統(tǒng)的風險管理可采取以下步驟:(1)評估風險。(2)管理和控制風險。

(3)監(jiān)控風險。一、信用風險防范信用風險指支付過程中因一方無法履行債務所引發(fā)的風險。如果有一方無法履行債務,那么其所引發(fā)的損失要由參與支付的其他各方承擔。一般信用風險的發(fā)生源于支付過程中的一方陷入清償危機,資不抵債。實時全額支付系統(tǒng)的信用風險較小,而凈額支付系統(tǒng)的信用風險較大。因為一般凈額結算是在某個交易時段結束后進行的,所以在結算時才會發(fā)現(xiàn)過度透支而無法償還的風險。信用風險產生的主要原因是交易雙方經濟合同的達成或商品和勞務的轉移與資金的轉移不是同時進行的。在支付指令發(fā)出至資金轉移實際發(fā)生這一時間間隔內,一方可能因種種原因陷入清償危機,導致在資金交割時無法履約。支付指令的傳送與資金實際交割的間隔越長,潛在的信用風險也就越大。電子資金轉移的實現(xiàn)使實時支付變成現(xiàn)實,最大限度地減少了信用風險。二、流動性風險防范流動性風險是在支付過程中一方無法如期履行合同，出現(xiàn)清償危機的風險。流動性風險與信用風險的區(qū)別在于違約方不一定會發(fā)生清償力危機,而僅僅是無法在合同規(guī)定的時間如數(shù)履行債務。如果給予足夠的時間,該方可以通過變賣資產籌措相應資金滿足清算的要求。但是流動性風險與信用風險間又具有內在聯(lián)系。如果某銀行發(fā)生流動性危機,往往不得不廉價出售資產,造成損失,而這有可能就是它倒閉的原因。而且,如果一家銀行頻繁出現(xiàn)流動性危機,往往會讓同業(yè)對其信譽有所懷疑,從而嚴格限制對該行的信貸。同時,為了防止信用風險,其他銀行也會盡快從該行撤出資金,從而進一步加劇流動性風險。因此,流動性風險往往是信用風險的預兆。流動性風險往往是威脅金融機構生存的最主要和最直接的風險。因此,各金融機構都將保持流動性放在首位,把在保持流動性的前提下追求最大盈利作為經營原則。三、操作風險防范操作風險是指由系統(tǒng)本身的原因造成的風險,如技術問題(如計算機失靈、管理以及控制系統(tǒng)缺陷等)引致的風險。系統(tǒng)的偶然失誤會引起交易市場的混亂甚至金融市場的波動,如系統(tǒng)突然中斷造成交易無法實現(xiàn),或數(shù)據(jù)丟失造成風險等。例如,著名的赫斯塔特風險就是收盤時差造成的結算風險。最重大的操作風險在于內部控制及治理機制的失效。這種失效狀態(tài)可能會因為失誤、欺詐、未能及時做出反應而導致銀行財務損失,或使銀行的利益在其他方面受到損失。操作風險的其他來源包括信息技術系統(tǒng)失效或其他災難事件等,如火災、銀行遭劫、通信線路故障、計算機失靈、高級管理人員遭遇不測、銀行日常工作差錯、黑客入侵和電子貨幣的偽造等。伴隨現(xiàn)代化支付系統(tǒng)和電子金融的發(fā)展,操作風險越來越受到國際金融機構和業(yè)界的重視。欺詐風險是支付系統(tǒng)操作風險中最常見的一類風險,指犯罪分子通過欺詐行為給金融機構造成的損失。通常的欺詐行為有:內部人員欺詐;內外勾結的欺詐行為;通過偷取設備和數(shù)據(jù)來造假;傳輸過程中發(fā)出非法指令;竊取數(shù)據(jù)信息,然后修改或刪除信息來進行欺詐,如利用竊取的密碼進行欺詐活動。欺詐風險對一國支付系統(tǒng)的穩(wěn)定和信譽會形成嚴重威脅,四、法律風險防范法律風險指由于缺乏法律支持、法律不完善或有缺陷而引發(fā)的風險,例如,由于支付各方的權利和義務的不確定性而引致的支付系統(tǒng)功能無法正常發(fā)揮的風險。因此支付系統(tǒng)的良好運作必定需要法律的保障。支付法律和法規(guī)應當規(guī)定支付系統(tǒng)交易各方的權利與義務,各種支付工具應當滿足的基本條件,通信系統(tǒng)、清算安排的各種責任,風險的控制及損失的分擔等。五、系統(tǒng)風險防范支付系統(tǒng)的系統(tǒng)風險包括三大類。一類為系統(tǒng)性風險,如自然災害、恐怖襲擊、戰(zhàn)爭等不可抗力帶來的系統(tǒng)中斷等,如“9·11”事件帶來的支付系統(tǒng)的暫時中斷。另一類為一家或幾家機構出現(xiàn)信用風險或流動性風險后,造成的多米諾骨牌效應,系統(tǒng)風險是中央銀行最關心的金融風險。還有一類為支付系統(tǒng)設計或硬件或軟件故障帶來的風險,如系統(tǒng)斷電引起的支付系統(tǒng)中斷。系統(tǒng)風險可以通過支付系統(tǒng)的運作規(guī)則和相關法律加以防范,災備計劃和中央銀行的有效監(jiān)管也是防范系統(tǒng)風險的有效舉措。第二節(jié)電子支付發(fā)展的法律基礎一、電子支付法相關的基本概念目前金融法學界和電子商務法學界認為電子支付有廣義和狹義之分。廣義的電子支付指支付系統(tǒng)中所包括的所有以電子方式,或者稱為無紙化方式進行的資金的劃撥與結算。狹義的電子支付也稱為網上支付,是指在電子商務的應用和推廣中,為順利完成整個交易過程所建立的一套通用的電子交易支付方法和機制。正是基于不同的理解和各國電子化進程的不同,各國在電子支付領域的法律側重和體系也有所不同。電子支付法是調整中央銀行、商業(yè)銀行和其他經濟主體以電子方式進行債權債務的清算和資金轉賬結算過程中發(fā)生的各種社會關系的法律規(guī)范的總稱。電子支付法的特征表現(xiàn)在以下幾個方面:一是程序性。二是技術性。三是復雜性。電子支付法律體系中除了主要包括電子資金轉移法、電子清算和結算法外,還包括電子簽名法、電子商務法、電子證據(jù)法、電子合同法、消費者權益保護法、隱私權保護法、反洗錢法等法律中的相關內容。現(xiàn)有的電子支付系統(tǒng)根據(jù)服務對象的不同和支付金額的大小可分為大額電子支付系統(tǒng)(又稱批發(fā)電子資金支付系統(tǒng))和小額電子支付系統(tǒng)(又稱零售電子資金支付系統(tǒng))。對于大額電子支付法,可以借鑒聯(lián)合國《國際貸記劃撥示范法》(UNCITRALModelLawonInternationalCreditTransfers)和美國《統(tǒng)一商法典》(UniformCommercialCode)第4A編;對于小額電子支付法,可參照美國1978年《電子資金轉移法》和美聯(lián)儲頒布的E條例、D條例、Z條例等。二、電子支付法的基本內容支付系統(tǒng)法典的制定可適當參照發(fā)達國家的先例,至少應包括以下內容:一是總則,包括參與支付的各方當事人、資金劃撥、支付命令、履行、結算等;二是權利義務;三是責任承擔。對于大額支付,美國主要參照《統(tǒng)一商法典》第4A編。按照《統(tǒng)一商法典》,大額電子支付法應至少包含五條規(guī)定:(1)范圍規(guī)定,也就是說法律的適用范圍是什么,區(qū)分法律包含與未包含的交易方和支付命令。(2)觸發(fā)事件,說明某一交易方對資金轉賬的權利和義務在何時變得明確。(3)收款方最終性規(guī)則,以確定對某一賬戶的貸記命令成為不可撤銷的。(4)退款保證,適用于資金轉賬未能完成的情況;解除規(guī)則,適用于轉賬完成的情況。(5)反欺詐規(guī)定,用于分攤因欺詐性支付命令而產生的責任。對于小額支付,根據(jù)對國外涉及小額電子支付相關法律的調研,小額電子支付法應包含以下幾點基本內容:(1)明確電子支付系統(tǒng)的各參與方及各主體間的法律關系。

(2)協(xié)調技術標準,防范系統(tǒng)技術風險。(3)對商業(yè)銀行網絡服務行為進行監(jiān)管,防范電子支付系統(tǒng)的風險。

(4)對電子貨幣發(fā)行、運行進行監(jiān)管。第三節(jié)數(shù)字化時代的支付體系監(jiān)管

一、金融監(jiān)管概述伴隨著金融創(chuàng)新的不斷出現(xiàn),銀行監(jiān)管也在不斷變化發(fā)展。中央銀行壟斷貨幣發(fā)行在某種意義上是銀行監(jiān)管的最早表現(xiàn),此后對銀行的各種行政管理不斷強化,

現(xiàn)在的金融監(jiān)管主要是圍繞風險管理進行。風險監(jiān)管的核心內容是通過設定資產負債比例,來制約金融機構的資產規(guī)模、資產結構和風險度,以達到資產的安全性、流動性、盈利性的統(tǒng)一。風險監(jiān)管的內容主要有資本充足率監(jiān)管、資產流動性監(jiān)管與貸款集中度監(jiān)管三個方面。同時,銀行監(jiān)管的內容還包括合規(guī)性監(jiān)管,而現(xiàn)場檢查和非現(xiàn)場檢查是銀行監(jiān)管的兩種主要方式。監(jiān)督和管理主要體現(xiàn)為三個方面的內容,即預防性管理、保護性管理和合規(guī)性管理。從具體操作角度看,金融監(jiān)管通常會采取現(xiàn)場檢查和非現(xiàn)場檢查兩種方式進行監(jiān)督、檢查。二、電子支付對金融體系的影響(一)電子支付對貨幣政策的影響1.電子支付對貨幣政策中介指標的影響(1)電子支付對基礎貨幣以及超額準備金的影響。(2)電子支付對貨幣乘數(shù)的影響。

(3)電子支付對貨幣供應總量的影響。(4)電子支付對利率的影響。2.電子支付對貨幣政策效力的影響1)支付系統(tǒng)時滯對貨幣供應量的影響;2)支付系統(tǒng)穩(wěn)定性對中央銀行貨幣政策的影響;3)電子支付的替代作用對中央銀行貨幣政策的影響。(二)電子支付對現(xiàn)代貨幣理論產生影響(三)電子支付對銀行管理方式與運作方式產生影響1.銀行業(yè)務處理方式的變化2.銀行服務方式的變化3.銀行業(yè)務類型的變化(四)電子支付對金融穩(wěn)定產生影響(五)電子支付對銀行監(jiān)管產生影響三、數(shù)